利润管理及成本费用管理

[教学目标与要求]

利润表又称损益表，是反映企业一定期间经营成果的会计报表。本章重点介绍利润表的内容、结构及分析方法。

通过本章的学习，应了解企业的获利能力、经营效率。掌握利润表项目分析及结构分析的原理和方法。[重点与难点]

重点：利润表分析难点：利润的质量分析第三章利润表分析第三章利润表分析第一节利润表概述第二节收入的分析第三节成本费用分析第四节利润分析第五节盈利能力分析聚焦珠海格力电器(000651)格力集团成立于1985年3月，目前是珠海市规模最大、实力最强的企业集团之一，形成了工业、房地产、石化码头仓储三大板块综合发展的格局。格力空调连续12年产量、销量排名全国同行业第一。2007年公司的部分数据如下： 本年数据增长率 营业收入 380.41亿44.33% 归属于母公司所 有者的净利润12.70亿

83.56%

公司预测在2008年会面临成本方面的威胁，材料成本、出口成本、人力成本、所得税费用以及资金成本等均有不同幅度的上升。在这样的经营环境下，格力电器作出了以下的08年度规划：销售收入较上年同期增长25%以上净利润增长幅度不低于销售收入增长幅度企业收入、费用结构是否合理？低利润率扩展会不会影响公司的整体盈利能力？企业的利润质量和盈利能力能够支持长期发展？第一节利润表概述利润表，也称损益表，是反映企业一定期间内生产经营成果的会计报表。利润表是以“利润=收入-费用”这一会计等式为依据编制而成的。利润表格式有一步式和多步式两种，我国采用多步式利润表格式。利润表可以用来干什么？1.判断经营成果和获利能力2.外部投资者的投资决策3.内部管理层的经营决策4.内部业绩考核利润表的结构我国一般采用多步式利润表格式，经过多个步骤计算出企业的利润。企业的利润表通常应该包含一下四个构成部分：营业收入营业利润利润总额（或亏损总额）净利润（或净亏损）利

润

表(原制度）项目行次本年金额上年金额一、主营业务收入

1

减：主营业务成本4

营业税金及附加5

二、主营业务利润（亏损以“-”号填列）

10

加：其他业务利润（亏损以“-”号填列）11

减：销售费用14

管理费用15

财务费用16

三、营业利润（亏损以“-”号填列）18

加：投资收益（损失以“-”号填列）19

补贴收入22

营业外收入23

减：营业外支出25

四、利润总额（亏损以“-”号填列）

27

减：所得税费用28

五、净利润（净亏损以“-”号填列）

30

利润表（新准则）项目本年金额上年金额一、营业收入减：营业成本营业税金及附加销售费用管理费用财务费用

资产减值损失

加：公允价值变动收益（损失以“—”号填列）

投资收益（损失以“—”号填列）

其中：对联营企业和合营企业的投资收益二、营业利润（亏损以“—”号填列）加：营业外收入减：营业外支出其中：非流动资产处置净损失

三、利润总额（亏损总额以“—”号填列）

减：所得税费用

四、净利润（净亏损以“—”号填列）五、每股收益：（一）基本每股收益（二）稀释每股收益

利润表公式

收入–费用=利润要赚钱增收节支!说得容易利润表表的局局限性性在利用用利润润表进进行分分析时时，我我们应应该注注意：：1.销销售售成本本未反反映现现时实实际价价值费用历历史史成本本收入公公允允价值值2.不不同同企业业收益益无法法进行行精确确比较较会计政政策和和会计计估计计的自自主选选择3.未未考考虑物物价变变动的的影响响只考虑虑了对对原始始物价价的保保全4.不不能能全面面反映映管理理者的的努力力无法可可靠量量化不配比比第二节节收收入入的分分析1.收收入入确认认分析析2.收收入入计量量分析析3.收收入入的构构成分分析怎样才才能确确认收收入？？（1））企业业已将将商品品所有有权上上的主主要风风险和和报酬酬转移移给购购货方方。（2））企业业既没没有保保留通通常与与所有有权相相联系系的继继续管管理权权，也也没有有对已已售出出的商商品实实施有有效控控制。。（3））收入入的金金额能能够可可靠地地计量量。（4））相关关的经经济利利益很很可能能流入入企业业。（5））相关关的已已发生生或将将发生生的成成本能能够可可靠地地计量量。收入确确认的的分析析（1））收入入确认认的时时间是是否正正确。。分析析有无无提前前或推推迟确确认收收入的的情况况。（2））特殊殊交易易的收收入处处理是是否正正确。。（3））是否否采用用了正正确的的方法法确认认收入入。如如采用用完工工百分分比法法、完完成合合同法法的条条件与与估计计方法法是否否合理理等。。收入计计量分分析应当从从营业业收入入中扣扣除的的项目目销售折折扣中中的商商业折折扣销售折折让销售退退回注意：：根据据我国国会计计制度度的规规定，，销售售折扣扣中的的现金金折扣扣不能能从销销售收收入中中扣除除。另另外，，不同同情况况下的的销售售退回回处理理方式式也不不同。。收入的的构成成分析析1.营营业收收入与与其他他收入入营业收收入反反映核核心获获利能能力，，具有有持续续性2.收收入和和利得得收入是是与日日常活活动相相关的的，而而利得得具有有偶发发性，，分析析时不不得作作为企企业收收益的的主流流3.现现销收收入与与赊销销收入入通过两两者的的构成成和变变动了了解企企业的的销售售政策策和货货币资资金状状况第三节节成成本本费用用分析析1.生生产成成本分分析全部产产品成成本计计划完完成情情况分分析可比产产品成成本降降低任任务完完成情情况分分析2.期期间间费用用分析析销售费费用分分析管理费费用分分析财务费费用分分析成本的含义概念：成本是用货币币计量的，为为取得或即将将取得的商品品或劳务所支支付的现金或或转让的其他他资产、发行行的资本股票票、提供的劳劳务或发生的的负债的总额额。(美国国注册会计师师协会AICPA)实质：是企业取得资资产所发生的的支出。成本的含义所谓产品成本本,是指企业业为生产一定定种类、一定定数量的产品品所发生的各各项生产费用用的总和.费用是指企业业一定时期内内在生产经营营过程中发生生的各项耗费费。支出是企业的的一切开支和和耗费，包括括资本性支出出、收益性支支出、营业外外支出等。成本、费用与与支出的关系系成本费用支出直接材料直接人工制造费用管理费用、销销售费用、财财务费用资本性支出、、收益性支出出、营业外支支出成本计划完成成情况分析上年实际成本本数本年计划成本本数本年实际成本本数计划降低任务务实际降低任务务差异分析目标期间费用分析析期间费用是指指企业生产经经营活动中发发生的，并在在当期收益中中扣除的费用用。期间费用用的发生不直直接对象化，，而是作用于于整个会计期期内，因此应应直接列入当当期损益。期间费用的内内容包括：管管理费用、营营业费用、财财务费用。期间费用分析析将期间费用的的发生情况和和预算同以前前年度进行比比较重点分析对象象：绝对差异额大大的项目相对变动额大大的项目分析内容：销售费用管理费用财务费用期间费用分析析(一)管理费费用管理费用是指指企业行政管管理部门（厂厂部、公司））为管理和组组织企业的经经营活动而发发生的各项费费用。具体包包括：公司经经费、工会经费、职职工教育费、、待业保险费、、劳动保护费费、董事会费费、咨询费、、诉讼费、税金（指房产产税、车船使使用税、土地地使用税、印印花税等等））、技术转让费、、无形资产摊摊销、土地损损失补偿费、、技术开发费费、坏账损失失、开办费摊摊销、审计费费、排污费、、绿化费、业业务招待费、、盈亏损失、、住房补贴、、住房公积金金、其他管理理费用。应注注意的是，管管理费用中的的税金是一种种费用，而增增值税、营业业税、关税等等税金则直接接记入产品成成本。管理费用行政管理费用用维持经营能力力的费用促进企业发展展的费用承担社会责任任的费用办公费、差旅旅费管理人员工资资福利费业务招待费…….固定资产折旧旧费坏账准备长期待摊费用用…研究与开发费费用无形资产摊销销职工培训费……劳动保险费失业保险费税金…管理费用分析析（1）行政管管理费用管理人员工资资福利及办公公费等，相对对固定，合理理预算（2）维持经经营能力的费费用固定资产折旧旧费等，非付付现成本，节节税效应（3）促进企企业发展的费费用研究开发费用用、职工培训训费等，有有利于增加未未来收入（4）承承担社会会责任的的费用税金，保保险费等等，具有有强制性性和不可可控性，，保本点点的计算算期间费用用分析(二)销销售费用用销售费用用,是指指企业在在销售产产品、自自制半成成品和提提供劳务务等过程程中发生生的各项项销售费费用，以以及专设设销售机机构的各各项经费费等。营业费用用具体包包括的内内容有：：运杂费费、包装装费、保保险费、、广告费费、展览览费、委委托代销销手续费费、专设设销售价价格费用用等。销售费用产品销售售产生的的费用提高企业业产品知知名度的的费用销售机构构产生的的费用包装费运输费保险费…广告费展览费宣传费…销售人员员工资费费办公费差旅费…销售费用用分析（1）产产品销售售产生的的费用变动成本本，分析析与销量量的变化化是否合合理一致致（2）提提高企业业、产品品知名度度的费用用广告宣传传费等，，考虑其其边际效效益和边边际成本本（3）销销售机构构产生的的费用固定费用用，随营营业规模模变化，，本量利利分析期间费用分分析(三)财务务费用财务费用,是指企业业为筹措资资金而发生生的各项费费用。具体包括的的内容有：：企业生产产经营期内内发生的利利息支出；；外汇市场场汇率变动动而引起的的汇兑净损损失；调剂剂外汇手续续费、金融融机构收取取的手续费费；其他财财务费用。。财务费用分分析（1）利息息支出长短期借款款，应付债债券等产生生的利息支支付（2）利息息收入闲置资金利利息收入，，机会成本本（3）汇兑兑损益汇率变化所所致，加强强预测和管管理（4）手续续费等第四节利利润分分析一、利润的的构成分析析二、利润的的结构质量量分析利润表表（（新准则））项目本年金额上年金额一、营业收入减：营业成本营业税金及附加销售费用管理费用财务费用

资产减值损失

加：公允价值变动收益（损失以“—”号填列）

投资收益（损失以“—”号填列）

其中：对联营企业和合营企业的投资收益二、营业利润（亏损以“—”号填列）加：营业外收入减：营业外支出其中：非流动资产处置净损失

三、利润总额（亏损总额以“—”号填列）

减：所得税费用

四、净利润（净亏损以“—”号填列）五、每股收益：（一）基本每股收益（二）稀释每股收益利润的结构构质量分析析根据利润表表的四项重重要指标的的不同组合合，划分以以下利润结结构类型种类项目AB主营业务利润盈利亏损营业利润盈利亏损盈利亏损利润总额盈利亏损盈利亏损盈利亏损盈利亏损净利润盈利亏损亏损盈利亏损亏损盈利亏损亏损盈利亏损亏损类别编号A1A2A3A4A5A6B1B2B3B4B5B6各利润结构构类型分析析A1：质量量高，理想想状态A2：会计计利润与税税法上的应应纳税所得得额差异导导致的亏亏损，暂时时状态A3：投资资损失或营营业外支出出过多导致致亏损，非非经常以上三种结结构均为正正常经营状状态A4、A5、A6：毛利率低低，不足弥弥补期间费费用B1、B2、B3：其他他业务利润润较大，持持续性不及及主营业务务，注意结结构调整B4、B5、B6：营业业活动出现现问题，破破产风险第五节盈盈利能力力分析1.与投投资有关的的盈利能力力分析2.与销销售有关的的盈利能力力分析3.与股本本有关的盈盈利能力分分析与投资有关关的盈利能能力分析我们来先看看一个例子子甲企业：营业收入1500000利润总额300000利润率20%乙企业：营业收入1200000利润总额204000利润率17%投资者会选选哪个？投资额1000000报酬率30%投资额500000报酬率40.8%站在投资者者的立场上上，报酬率率显然是更更重要的指指标。总资产报酬酬率息税前利润润总额总资产报酬酬率=平平均资产产总额××100%息税前利润润总额=利利润总额＋＋实际利息息支出()=利润总额额=利润总额额+财务费费用平均资产总总额=（资产总总额年初数数＋资产总总额年末数数）/2资产负债表表：静态报报表时时点报表利润表、现现金流量表表：动态报报表时时期报表分子：来源源于利润表表或现金流流量表某比率=分分母：来源源于资产负负债表分子：动态态数据=分母母：（年初初数+年末末数）/2格力电器总总资产报酬酬率分析项目2006年2007年利润总额（万元）79248.03142637.70利息支出（万元）2327.85-974.22小计（万元）81575.88141663.48年初全部资产（万元）1266624.001663457.75年末全部资产（万元）1663457.752554795.54平均总资产（万元）1465040.882109126.65总资产报酬率5.57%6.72%与投资有关关的盈利能能力分析（2）净资资产收益率率反映了投资资者投入企企业的自有有资本获取取净收益的的能力，突突出反映了了投资与报报酬的关系系，是评价价资产报酬酬的最具综综合性和代代表性的指指标。平均净资产产=（所有者者权益年初初数＋所有有者权益年年末数）/2格力电器净净资产收益益率分析公司净资产产收益率逐逐年上升，，净资产的的盈利能力力增强项目2005年2006年2007年净利润（万元）50706.0170203.40128723.98平均净资产（万元）256817.40312184.48470438.81净资产收益率（%）19.7422.4927.36与投资有关关的盈利能能力分析(3)资本本金收益率率净利润资本金收益益率=平均均实收资本本×100%平均实收资资本=(实收资资本年初数数+平均均实收资本本年末数)/2与投资有关关的盈利能能力分析以上的三个个比率侧重重点有所不不同：总资产报酬酬率从总资资产角度反反映了企业业所有资产产的获利能能力；净资产收益益率反映了了企业净资资产的获利利能力；资本金收益益率则反映映了企业投投资者投入入的资本金金的获利水水平。在分析过程程中应将三三个比率结结合起来，，综合分析析企业的投投资报酬率率。与销售有关关的盈利能能力分析影响企业销销售的获利利能力的因因素价格因素销售成本、、费用因素素产品品种构构成因素与销售有关关的盈利能能力指标分分析（1）销售售毛利率指标分析：：销售毛利率率是企业盈盈利的基础础毛利率因行行业而异，，不同行业业之间不便便于比较格力电器销销售毛利率率分析公司销售毛毛利率近三三年来小幅幅下降，虽虽然变动不不大，但由由于三年来来一直下降降，管理层层应当适当当的给与关关注。项目2004年2005年2006年2007年销售毛利（万元）228336.57337324.54480961.99689209.62销售收入（万元）1383261.491824812.852633426.753800918.48销售毛利率（%）16.5118.4918.2618.13与销售有关关的盈利能能力指标分分析（2）销售售（营业））利润率格力电器销销售净利率率分析项目2004年2005年2006年2007年销售利润（万元）48044.9762282.4782722.16137481.18销售收入净额（万元）1383261.491824812.852633426.753800918.48销售利润率（%）3.473.413.143.62尽管公司在在2004-2006年的销销售利润和和销售收入入净额在绝绝对值上持持续上升，，但是销售售净利率却却在下降，，收入质量量在降低。。到2007年，这这一情况有有所改善。。与销售有关关的盈利能能力指标分分析（3）销售售净利率反映每一元元的销售收收入带来净净利润的多多少。珠海格力电电器股份有有限公司销销售净利率率计算表：：项目2004年2005年2006年2007年净利润（万元）42078.4350706.0170203.4128723.98销售收入净额（万元）1383261.491824812.852633426.753800918.48销售净利率（%）3.042.782.673.39与销售利润润率的分析析合理一致致。与股本有关关的盈利能能力分析（1）每股股收益净利润每股收益=发行在外外普通股的的加权平均均数发行在外普普通股加权权平均数＝期初发行行在外普通通股股数＋＋当期新发发行普通股股股数×已已发行时间间÷报告期期时间－当当期回购普普通股股数数×已回购购时间÷报报告期时间间【例】A上市公司司2006年年初发发行在外普普通股总数数为1亿股股，2006年10月1日增增发新股2000万万股；B上上市公司2006年年年初发行行在外普通通股总数1亿股，2006年年7月1日日按10∶3的的比例派发发股票股利利。两家上上市公司2006年年的净利润润均为1亿亿元。要求：计算算两家上市市公司的基基本每股收收益。发行在外普普通股加权权平均数＝期初发行行在外普通通股股数＋＋当期新发发行普通股股股数×已已发行时间间÷报告期期时间－当当期回购普普通股股数数×已回购购时间÷报报告期时间间A公司发行行在外普通通股加权平平均数＝1+0.2（12-9）÷÷12=1.05（（亿股）B公司发行行在外普通通股加权平平均数＝1+0.3（12-6）÷÷12=1.15（（亿股）净利润基本每股收收益=发行行在外普通通股加权平平均数A公司基本本每股收益益＝1/1.05=0.95（（元）B公司基本本每股收益益＝1/1.15=0.87（（元）与股本有关关的盈利能能力分析（2）每股股净资产该指标反映映发行在外外的每股普普通股的净净资产成本本，由于是是历史成本本计量的，，所以不能能反映现实实价值。与股本有关关的盈利能能力分析（3）每股股股利指标分析：：表示普通股股每股获取取的股利，，反映股本本的获利能能力；股利的发放放取决于公公司的获利利能力和股股利发放政政策。与股本有关关的盈利能能力分析（4）股利利支付率取决于公司司的股利分分配政策（5）市盈盈率通常认为，，市盈率高高代表公司司前景被看看好，但要要防止过高高的风险和和股市泡沫沫的出现。。该指标不不便于在不不同行业间间进行比较较。趋势分析法法通过比较企企业连续数数期的会计计报表，运运用动态数数值表现各各个时期的的变化，揭揭示其发展展趋势与规规律的分析析方法。按趋势分析析法计算的的发展速度度指标：分析期某指指标数值定基发展速速度=固固定基期某某指标数值值分析期某指指标数值环比发展速速度=前前期某指标标数值2004年2005年2006年2007年2008年销售收入4，5005，0005，0005，8337，200净利润450500400700900例：北方公公司2004～2008年销销售收入和和净利润金金额单位：万元元北方公司2004——2008年销售收收入和净利利润趋势表表（以2004年为为基年）项目2004年2005年2006年2007年2008年销售收入100%111.11%111.11%129.62%160%净利润100%111.11%88.89%155.56%200%净利润趋势势比计算：：2004年年=450/450×100%=100%2005年=500/450×100%=111.11%2006年=400/450×100%=88.89%2007年=700/450×100%=155.56%2008年=900/450×100%=200%9、静夜四无无邻，荒居居旧业贫。。。1月-231月-23Friday,January6,202310、雨中中黄叶叶树，，灯下下白头头人。。。21:04:5421:04:5421:041/6/20239:04:54PM11、以我独独沈久，，愧君相相见频。。。1月-2321:04:5421:04Jan-2306-Jan-2312、故人江海别别，几度隔山山川。。21:04:5421:04:5421:04Friday,January6,202313、乍见翻疑梦梦，相悲各问问年。。1月-231月-2321:04:5421:04:54January6,202314、他乡生生白发，，旧国见见青山。。。06一一月20239:04:54下午午21:04:541月-2315、比不不了得得就不不比，，得不不到的的就不不要。。。。。一月239:04下下午午1月-2321:04January6,202316、行动出出成果，，工作出出财富。。。2023/1/621:04:5421:04:5406January202317、做前前，能能够环环视四四周；；做时时，你你只能能或者者最好好沿着着以脚脚为起起点的的射线线向前前。。。9:04:54下下午9:04下下午午21:04:541月-239、没有有失败败，只只有暂暂时停停止成成功！！。1月-231月-23Friday,January6,202310、很多事情情努力了未未必有结果果，但是不不努力却什什么改变也也没有。。。21:04:5521:04:5521:041/6/20239:04:55PM11、成功就是是日复一日日那一点点点小小努力力的积累。。。1月-2321:04:5521:04Jan-2306-Jan-2312、世间