商业银行学-第3章

第三章商业银行的负债知识要点商业银行负债的重要作用商业银行负债的结构商业银行负债业务§3.1商业银行负债业务概述§3.2商业银行的存款业务§3.3商业银行的其他负债§3.1商业银行负债业务概述

3.1.1商业银行负债的定义及其特点

特点：1）这些经济义务可以用货币确定，即数量必须能够用货币来计量。2）这些经济义务一定是现实存在且尚未了结的，那些即虽已发生但已了结，或将来可能发生但尚未形成现实存在的经济义务不属于银行负债；需要用银行的资产或通过提供劳务进行偿还。3）这些经济义务必须在偿付后才能消失。

§3.1商业银行负债业务概述

3.1.3商业银行负债的构成1）以商业银行负债的类型为依据，可分为存款负债和其他负债2）以商业银行对负债的调控行为依据，可以分为被动负债与主动负债

3)以商业银行负债的偿还期限长短为依据，可分为短期负债、中期负债和长期负债§3.2商业银行的存款业务

3.2.1存款的种类

1）传统的存款类型主要包括以下三大存款类型：（1）活期存款活期存款（DemandDeposits），也称支票账户或交易账户，是指存款客户可随时存取或支付使用的存款。对存入的这种款项的支取，客户与银行之间没有明确的时间限制，客户事先可以不通知银行即可提现。

§3.2商业银行的存款业务（2）定期存款定期存款（timedeposits），是指存款客户与银行事先商定取款期限并以此获取一定利息的存款。原则上，这种存款不准提前支取，或者是允许提前支取但需要支付一定的罚金或者是按照活期存款的利率支付利息。（3）储蓄存款储蓄存款（savingsdeposits），是指居民个人和家庭为积蓄货币和取得利息收益而存入银行的款项。

§3.2商业银行的存款业务（2）可转让支付命令账户可转让支付命令账户（NegotiableOrderofWithdrawalAccount，NOW账户），是由美国马萨诸塞州的储贷协会在1972年创设的一种可使用支付命令进行支付和提现的储蓄存款账户。§3.2商业银行的存款业务（3）超级可转让支付命令账户超级可转让支付命令账户（SuperNegotiableOrderofWithdrawalAccount，SuperNow账户），是可转让支付命令账户的创新发展。SuperNow账户是可以计息并可以进行转账的储蓄账户，其在账户的使用、存款人的限定等方面与Now账户的要求是一样的，但其更吸引客户的优势在于利率方面没有最高利率的限制。§3.2商业银行的存款业务（4）货币市场存款账户货币市场存款账户（MoneyMarketDepositAccount，MMDA），也称货币市场存款基金账户，是一种计息并且允许转账的存款账户。该账户的存款可以付息，并且不限定开户对象。在规定的限额（如美国规定为2500美元）以上，金融机构可以按照较高的市场利率计息。存款人每月可以使用该账户办理６次自动转账或电话转账业务，其中3次以下可以使用支票，提取存款没有任何限制。

§3.2商业银行的存款业务（6）协定账户协定账户（AgreementAccount），是自动转账账户的创新发展，是指按照约定，存款可以在活期存款账户、可转让支付命令账户（或储蓄账户）、货币市场互助基金存款账户之间自动转账的存款种类。（7）个人退休金账户个人退休金账户（IndividualRetirementAccount，IRA），是专为工资收入者开办的退休金储蓄存款账户，有工资收入的个人均可开立此账户§3.2商业银行的存款业务（8）股金提款单账户股金提款单账户（ShareDraftAccount，SDA），是专为划转股金收入而创立的一种储蓄存款账户。存款人可以将股金收益划入该存款账户，存款人可以随时开出类似支票的提款单来进行转账支付或提现；该账户未做支付和提现时，可视作储蓄存款账户，并取得相应的利息收入。该账户灵活方便又有利息收入，结合了活期存款账户和储蓄存款账户的特点。

§3.2商业银行的存款业务（9）零续定期存款零续定期存款是一种可以多次续存，期限在半年以上五年以内的储蓄存款账户，类似于我国的零存整取。其特点是：每次存入款项的数额可多可少，日期没有限制；按定期利率计算存款利息；期满前三个月为搁置期，既不能存也不能取。

§3.2商业银行的存款业务

3.2.2银行存款风险及其防范制度

1）存款风险的种类

（1）清偿性风险（2）利率风险

（3）电子网络风险

§3.2商业银行的存款业务2）对清偿性风险的防范

（1）存款准备金制度的建立存款准备金是指商业银行将其吸收存款的一部分缴存中央银行用以作为弥补发生流动性危机时清偿力不足的准备。

（2）存款保险制度的建立存款保险制度是指特设的保险机构要对商业银行所吸收的存款承担保险义务的措施，这一制度是在第一次世界大经济危机爆发并导致西方国家大批商业银行破产后出现的

§3.2商业银行的存款业务

3.2.3存款吸收策略银行对吸收存款的管理，要考虑有哪些因素将会影响银行对存款的吸收。通常情况下，影响商业银行存款的因素很多，也比较复杂，但主要包括宏观因素和微观因素两大类：宏观因素包括宏观经济的发展水平、金融监管当局的货币政策及其目标和金融监管的松紧程度等方面。

§3.2商业银行的存款业务3.2.4存款的成本管理与控制

1）存款成本的构成

存款成本由两部分构成，一是利息成本，是指银行按约定的存款利率，以货币形式的报酬付款给存款人的开支。二是非利息成本，也称营业费用，是指除利息以外的所有存款业务的开支

§3.2商业银行的存款业务银行在进行存款成本管理时还会使用如下几个成本概念：

（1）资金成本。资金成本是指为吸收存款而支付的一切费用，即利息成本和营业费用之和。资金成本率=×100%§3.2商业银行的存款业务（2）可用资金成本可用资金成本率＝

×100%（3）相关成本相关成本是指吸收存款的相关因素可能带来的支出，包括以下两类成本：一是风险成本，二是连锁反应成本。§3.2商业银行的存款业务（6）可用资金的历史平均成本。可用资金的历史平均成本，主要用于对于银行过去经营状况以及业绩的评价。商业银行在进行成本控制时，除了根据上述成本概念进行相应的成本计算以外，还需要了解与存款成本相关的各种因素，采取有效措施来控制或者是降低存款成本。

§3.2商业银行的存款业务2）存款成本控制

（1）存款成本与存款总量的关系存款成本与存款总量的关系可以概括为：同向组合模式，即存款总量增长，成本随之上升；逆向组合模式，即存款总量增长，成本随之下降；总量单项变化模式，即存款总量增长，成本不变；成本单项变化模式，即存款总量增长，成本增加。§3.3商业银行的其他负债3.3.1商业银行其他负债的成因

1）商业银行的最主要资金来源是吸收存款，但由于货币市场与资本市场的日益发达，直接融资的地位不断提高，商业银行的储蓄存款资金被分流，银行吸收存款的优势降低。银行需要拓展不同于银行存款负债的新融资渠道。§3.3商业银行的其他负债2）非银行金融机构业务范围不断扩大，给商业银行的发展带来冲击，银行为了实现流动性和盈利性的要求，并避免或减少因紧急出售资产而遭受损失，也需要开展吸收存款方式以外的筹资业务。3）20世纪60年代后，负债经营成为实现资产流动性和盈利性均衡的工具，因而非存款负债不断增长。§3.3商业银行的其他负债3.3.2商业银行其他负债的作用

1）其他负债中的短期借入资金是满足银行周转金需要的重要手段

短期负债具有以下作用：（1）主要用于短期头寸不足的需要。（2）提高资金的管理效率。（3）短期负债的增加使银行资产和负债的流动性相应提高。（4）短期资金借入也可以加强商业银行与同业，商业银行与中央银行的联系。

§3.3商业银行的其他负债2）其他负债中的长期借入资金是满足银行经营需要的重要途径

长期借入资金的主要形式是发行金融债券。金融债券的发行对银行负债经营的发展有较大的积极意义。

§3.3商业银行的其他负债首先，金融债券突破了银行原有存贷关系的束缚，它面向社会筹资，筹资的范围广泛。其次，债券的高利率和流动性相结合，对客户有较强的吸引力，有利于提高银行筹资的速度和数量。最后，发行金融债券作为商业银行长期资金来源的主要途经，使银行能根据资金运用在期限上保持对称，从而成为商业银行推陈出新进行资产负债管理的重要工具。

§3.3商业银行的其他负债3.3.3借入资金的构成

1）短期借入资金

（1）银行同业借款，包括：①同业拆借。这是商业银行及其他金融机构之间的临时借款，是货币市场的一部分主要用于支持资金的周转，弥补暂时的头寸短缺。一般期限很短，多在7日之内，甚至是一天或一夜，因此也叫隔日放款或隔夜放款，又称“今日货币”或“明日货币”。§3.3商业银行的其他负债②证券回购。证券回购是指商业银行通过卖出资产组合中的证券来获得资金，其实质是以所卖证券为抵押，获取贷款，卖出与买入时的价格差可视为贷款利息。具体业务内容是：银行在出售证券等金融资产时签订一个协议，约定在一定的期限后按约定价格购回所买证券。因此，与回购协议相对应的是“逆回购协议”，买入证券者在签订协议时交割资金买入证券，并在合同期满时“再卖出”证券换回资金。

§3.3商业银行的其他负债商业银行利用回购协议有很多好处。首先，大银行将负债管理作为调整准备金头寸的主要方法，回购协议是一整套渗透到货币市场各个领域的金融工具中的一种。其次，银行办理以联邦政府或联邦机构债券作担保的回购协议，可以不提交存款准备金，这样借款的实际成本减少了。第三，Q条例利率上限还适用于典型的回购协议交易。第四，回购协议提供了一种比其他可控制负债更容易确定期限的工具，比如，定期存单的最低期限是14天。

§3.3商业银行的其他负债应付利息=本金×协议应付利率×回购价格=本金+应付利息

期限360§3.3商业银行的其他负债③转贴现与转抵押。转贴现与转抵押也是商业银行在遇到资金临时短缺、周转困难时筹集资金的途径之一。转贴现是指商业银行将其贴现收进的未到期票据，再向其他商业银行或贴现机构进行贴现以融通资金的行为；转抵押则是商业银行把自己对客户的抵押贷款再转让给其他银行以融通资金的行为。§3.3商业银行的其他负债(2)商业银行向中央银行融通资金

商业银行向中央银行融通资金主要有两条途径：①再贴现是商业银行向中央银行取得资金的最主要途径。商业银行把已经贴现但尚未到期的票据交给中央银行，要求中央银行给与再贴现，票据债权由商业银行转给（或卖给）中央银行，商业银行取得资金融通。再贴现率作为基准利率，是中央银行的三大政策工具之一。

§3.3商业银行的其他负债②再贷款就是商业银行开出本票或以债券为抵押向中央银行取得贷款。在商业票据不甚发达的国家中央银行对商业银行的资金融通以再贷款为主。商业银行向中央银行借款不能随心所欲，而是受严格限制的。这是因为各国中央银行通常把对商业银行的放款作为宏观金融调控的重要手段，这种放款的数额将直接构成具有成倍派生能力的基础货币，期利率则随经济、金融形势的变化而经常调节，且一般要高于同业拆借利率。§3.3商业银行的其他负债2）长期借入资金发行金融债券是长期借款的主要形式，是为了满足商业银行的长期资金需求。在西方国家发行金融债券被称为主动负债的主要形式。(1)金融债券的类型金融债券可分为资本性债券和一般性债券。§3.3商业银行的其他负债①资本性债券。为补充资本金不足而发行的债券。它是介于银行存款负债与股票资本之间的债务，他对银行收益和资产分配的要求权限与普通股和优先股，仅次于银行存款人和其他客户，《巴塞尔协议》将其划入附属资本（但有比例限制）。在资本性债券中有一种是可转换债券，即附有专门规定，允许持有人在一定时间内以一定价格换取改行股票的债券。§3.3商业银行的其他负债②一般性债券。此中债券的发行目的主要是为筹集用于长期贷款或投资的资金。一般分为下述几种：担保债券和信用债券固定利率债券和浮动利率债券

普通金融债券、累进利息金融债券和贴息金融债券

附息金融债券和贴现金融债券

§3.3商业银行的其他负债(2)金融债券的特点

①筹资的目的不同。②筹资的机制不同。③筹资的效率不同。④资金的稳定性不同。⑤资产的流动性不同。§3.3商业银行的其他负债(3)