健康医疗智能硬件行业研究

1、健康医疗智能硬件行业研究1第1页一、智能硬件行业发展与现状二、健康医疗智能硬件行业产业链分析三、健康医疗智能硬件典型企业分析目录2第2页（一）智能硬件概念智能硬件是指具备信息采集、处理和连接能力，并可实现智能感知、交互、大数据服务等功效新兴互联网终端产品，是“互联网+”人工智能主要载体。这里提出了智能硬件两个基本特征：联网+存放。当前已形成规模化产品领域包含智能穿戴设备、智能车载设备等。智能硬件技术框架上，以云、管、端为三大部分。3第3页智能硬件可分为四个细分领域智能硬件移动应用行业包含四个细分领域：智能家居、可穿戴设备、健康管理和安防4第4页手环手表类头戴类设备追踪器类智 能 硬 件 产 品

2、可穿 戴设 备健康 医疗智能 家居家电类安全监测类家俱类智能 交通搭乘工具类汽车配件类整车类健康类医疗类智能电视 、盒子、插座、智能 灯泡、扫地机器人、音响等智能门禁、燃气监测、智能恒 温、智能冰箱等窗帘、智能床等手表、手环、戒指等眼镜、头盔等防丢鞋、贴片等体感车、智能滑板、智能自行车、智能电动车等导航仪、电子狗、行车统计仪等智能汽车血压仪、电子秤、水杯、头带、 睡眠监测等手术机器人、血糖仪、心率仪等其它智能玩具、无人机、机器人等5第5页技术介绍：有线技术&无线技术（红外IR和射频RF、蓝牙、WIFI、Zigbee、Z-Wave）智能家居套装：智能插座、智能遥控和智能感应组成。其对于家里拥有不

3、少红外遥控设备童鞋，比如遥控风扇、空调、净化器、音响、电视、电动幕布、电动窗帘等等都能够进行情景化设定；电源方面能够由智能插座进行控制开启关闭，部分无法遥控家电设备也能够经过智能插座进行远程开启关闭；而智能感应反馈室内参数则能够让各种电器进行联动，总体功效方面已经到达了不错智能水平。6第6页智能可穿戴设备智能穿戴设备关键技术：智能穿戴设备产业包括技术范围较广，包含传感技术、显示技术、芯片技术、操作系统、无线通信技术、数据计算处理技术、提升续航时间技术、数据交互技术等。7第7页智能交通8第8页9健康医疗所属行业：制造业-医疗器械制造业。我国当前对医疗器械生产采取生产注册制度。医疗器械类产品进入国

4、际市场时，要适用进口国相关医疗器械管理法律法规，还需要经过相关医疗器械监督管理机构认证，如 ISO： 13485 认证、美国 FDA 认证、欧盟 CE 认证等。第9页10健康医疗第10页智能硬件发展11第11页智能硬件发展12第12页13 年中国智能硬件市场规模将达 3315 亿元，较 年增加 21.2%， 年中国智能硬件市场规模预计将达 4710 亿元。第13页14 美国医疗健康智能硬件产品发展早于我国我国医疗健康智能硬件起步较美国晚，医疗健康智能硬件开始在中国大规模出售，年医疗健康智能硬件种类增多，到20中美两国医疗健康智能硬件新增产品形态逐步降低。近两年内，在算法技术上，我国与美国之间医

5、疗健康智能产品差异逐步缩小。然而，在硬件技术上，中美两国差异较大，如在无创血糖仪研发上，Google隐形眼镜走在了前端，正在进行美国FDA临床认证。健康医疗第14页15第15页16第16页 年，伴随更多智能产品推出，市场规模增加2 倍，达 6 亿元；受互联网巨头行业布局影响， 年和 年行业进入产业调整期，商业模式逐步由硬件销售转向软件和服务，预计 年市场规模将达26 亿元；，市场开始进入快速发展期，商业模式愈加清楚，增值服务趋于个性化、多样化，预计市场规模将达 90 亿元智能医疗器械市场发展17第17页18医疗器械市场发展第18页19国家政策仍将大力支持家用医疗器械市场发展，国务院于10月印发

6、关于促进健康服务业发展若干意见中，提出大力支持数字化医疗产品和适合用于个人及家庭健康检测、监测与健康物联网等产品研发，至年健康服务业总规模将到达8亿元以上，成为推进经济社会连续发展主要力量。依据中国健康服务行业市场前瞻与投资规划分析汇报 分析显示，我国健康服务业规模在1.65万亿元左右，而国务院明确提出至年健康服务业总规模到达8万亿元以上，这就意味着在2014-年中，我国医疗健康服务产业年均增速最少要到达25%。我国健康服务产业将迎来长久连续高景气，市场扩容为家用医疗器械产业发展提供辽阔发展空间。智能医疗器械市场发展政策推进：第19页20智能医疗器械市场发展6月24日，国务院办公厅公布关于促进

7、和规范健康医疗大数据应用发展指导意见（以下简称“意见”）。意见明确相关重点任务和重大工程，其中包含扎实健康医疗大数据应用基础，全方面深化健康医疗大数据应用，规范和推进“互联网+健康医疗”服务，加健壮康医疗大数据保障体系建设。9月19日，工信部、国家发改委印发了智能硬件产业创新发展专题行动(2016-年)，推进支持并加强智能穿戴设备、智能医疗健康设备有效供给，加强智能硬件关键关键技术创新，推进健康养老、医疗领域智能化提升。 第20页21在3月5日李克强总理作政府工作汇报中，提出深入实施中国制造2025，首次明确把发展“智能制造”作为主攻方向。大力改造提升传统产业。加紧大数据、云计算、物联网应用，

8、以新技术新业态新模式，推进传统产业生产、管理和营销模式变革。深入推进“中国制造+互联网”，建设若干国家级制造业创新平台，实施一批智能制造示范项目，推进装备、技术、标准、服务走出去，打造中国制造金字品牌。智能医疗器械市场发展12月21日，国务院总理李克强主持召开国务院常务会议，经过“十三五”卫生与健康规划，布署今后五年深化医药卫生体制改革工作，明确了主要任务包含加强重大疾病防治，开展高血压、糖尿病、脑卒中等慢性病高危人群风险评定和重点癌种早诊早治，强化重大传染病、精神疾病、地方病和职业病防治，实施扩大国家免疫规划。会议指出，发展卫生与健康事业，是党中央、国务院推进健康中国建设基本内容，是改进供给

9、结构更加好适应群众迫切需求主要举措， 年将在85%以上地市开展各种形式分级诊疗试点提升乡镇卫生院基本医疗能力，到20，分级诊疗模式逐步形成，基本建立符合国情分级诊疗制度。第21页医疗器械市场发展22外部环境推进原因：1）从政策来看，在中国制造2025和医改推进下，大量利好政策出台，为行业发展提供支持；然而相关医疗级智能硬件相关政策及行业标准仍需尽快完善，以缩短产品审核时间，减轻企业研发成本；2）从经济来看，国民医疗健康支付能力提升利于行业发展；然而中国经济下行压力大，整体投融资市场冷淡，限制医疗健康智能硬件行业发展；3）从社会结构来看，移动端网民数量增多，高龄网民稳定增加利于行业发展；而医疗健

10、康智能硬件市场认知度低是企业需要重点处理问题；4）从技术来看，硬件技术推广，促使行业门槛降低，然而怎样尽快将算法技术与医疗健康行业完美融合是限制行业发展原因。第22页23中国医疗健康智能硬件市场现实状况健康医疗 市场处于探索期需重点探索行业商业模式和盈利模式医疗健康智能硬件产品价格跨度大 行业标准缺失第23页一、健康医疗智能硬件行业发展与现状二、健康医疗智能硬件行业产业链分析三、健康医疗智能硬件典型企业分析目录24第24页健康医疗智能硬件产业链图25第25页26第26页27健康医疗智能硬件产业链产业链上游：传感器：越来越多基于传感器智能硬件问世，将为 MEMS（微机电系统）传感器制造商带来新市

11、场空间。 作为智能化“关键物质”，MEMS 传感器附加值高，是人机互动重要基础，能够说是可穿戴技术创新和未来发展潜力最主要方向，也是信息化硬件基础。柔性设计：柔性屏幕通常你用了超薄 OLED 材质，能够装在塑料戒金属箔片等柔性材料上，而不像传统液晶需要固定在玻璃面板中。当前柔性屏幕技术能够实现弯曲、但无法折叠。手机产品不但仅由屏幕组成，复杂电路以及外部电池，当前都无法实现弯曲形态，所以即即使柔性屏幕已经成熟，还需要览决更多设计上问题。非晶态合金：非晶态合金与晶态合金相比，在物理性能、化学性能和机械性能方面都发生了显著改变。 苹果企业未来 iPhone、 iPad，甚至传闻中智能手表 iWatc

12、h，都可能采取这么液态金属材料。当前能制备这种高品质薄带式液态金属材料企业并不是很多，主要为日本日立金属以及国内安泰科技等。芯片设计：拥有众多实用、方便功效是智能硬件拥有大好市场前提，不过功效越多意味着需要耗掉“ 芯” 所浪费掉电力也赹多，如此一来，低续航能力便成为阷碍很多智能设备市面推广。 多家芯片厂商希望在炙手可热可穿戴市场上分得一杯羹。第27页28国内包括智能硬件上游产业上市企业第28页29第29页种类对应器械家用治疗低频治疗仪、风湿性关节炎治疗仪、颈椎腰椎牵引器等家用检测血压计、脂肪测量仪、体温计、血糖仪等家用保健便携治疗仪、电动按摩产品、中药电疗垫、空气净化器等护理健康功效床、睡眠呼

13、吸机、制氧机、睡眠仪等30第30页31中国医疗健康智能硬件商业模式 业务模式：产品销售与医疗健康服务相辅相成依据企业关键资源和主要搭档，其业务模式能够分为：C端产品类，C端服务类，B端产品类，B端服务类：1、C端产品类：企业面向C端销售是当前行业主流业务模式，也是主要盈利方式。2、C端服务类：企业经过与餐饮、健身、药店、互联网医院等企业机构合作，结合对应App，为用户提供健康提醒、饮食、健身、用药等服务项目，该类业务模式仍在探索中，所以含有这类业务企业较少。健康医疗智能硬件商业模式第31页323、B端产品类：企业面向有智能化需求企业机构销售中间或终端形态智能设备，辅助其构建智能生态平台。其中，

14、健康级企业多与传统家居或其它传统行业进行合作，打造智能家居生态平台。医疗级企业多与传统家用医疗器械、医药、保险等合作，经过开放智能硬件API数据接口，共享用户血压、血糖、体脂等医疗健康数据，打造智能医疗健康平台。4、B端服务类：企业面向药店、基层诊所、互联网医院等医疗健康服务类机构，打包销售硬件产品和软件服务，为其提供慢病管理等健康管理服务，方便提升医疗健康服务机构服务能力及管理效率。B端服务类是新型业务模式，具备这类业务模式企业多为医疗级智能硬件企业。健康医疗智能硬件商业模式第32页33 盈利模式：当前企业收入起源以硬件销售为主当前，企业收入起源分为：产品销售、耗材销售、服务收费：1、产品销

15、售：产品销售以产品终端（含中间形态设备）销售为主。2、耗材销售：耗材收入多发生于医疗级智能硬件企业，如智能设备中电池替换，智能血糖仪试纸替换，可穿戴体温计体温贴替换等。3、服务收费：基于企业大数据样本和软件服务收取服务收费，向B端用户收取数据监测服务费用，向用户端收取健康管理服务费用。少部分健康级智能硬件企业已实现向用户收取服务费用。总体来看，医疗健康智能企业业务模式较多，但收入起源仍以硬件销售为主，盈利能力整体较弱。健康医疗智能硬件盈利模式第33页一、健康医疗智能硬件行业发展与现状二、健康医疗智能硬件行业产业链分析三、健康医疗智能硬件典型企业分析目录34第34页35第35页36乐心医疗（30

16、0562）主要产品包含电子健康秤（分为电子体重秤和电子厨房秤）、脂肪测量仪、可穿戴手环（手表）及电子血压计等硬件设备，和乐心云平台、 APP客户端等互联网产品，针对运动瘦身和慢病管理领域提供软件和智能硬件一体化处理方案。主要财务指标（万元）-03-31-12-31-12-31-12-31总资产65,526.12 66,210.06 34,172.47 29,193.15 净资产51,596.71 50,615.80 22,463.02 18,874.45 未分配利润18,211.88 17,228.91 10,940.08 7,777.26 主营收入17,172.08 77,064.44 62

17、,900.55 45,571.02 净利润982.97 8,052.07 5,018.88 4,534.00 毛利率（%）28.40 33.05 27.02 27.85 净利率（%）5.72 10.45 7.98 9.95 第36页37九安医疗（002432）在健康中国建设大背景下，企业初步形成了“智能硬件应用程序云服务”海量数据云个性服务模式。从硬件到互联发展道路上，企业将传统电子血压计和血糖仪等消费类健康产品与移动终端APP、专业级医疗设备及B to B慢性病管理健康大数据相结合。主要财务指标（万元）-03-31-12-31-12-31-12-31总资产236,121.91 235,619

18、.45 81,986.72 100,244.09 净资产152,293.50 154,162.21 60,894.63 75,875.30 未分配利润-8,957.88 -7,360.13 -8,809.92 7,010.21 主营收入13,704.90 42,013.81 39,785.80 42,545.20 净利润-1,597.75 1,449.79 -15,076.13 839.30 毛利率（%）42.50 32.32 25.71 31.22 净利率（%）-11.66 3.45 -37.89 1.97 第37页38趋势1、医疗健康智能硬件连接医疗角色打破信息孤岛未来，医疗健康智能硬件将成为医疗行业中不可缺乏主要组成部分，作为医疗行业数据采集方，监测人体生理数据，并为其它医疗角色提供数据监测服务。相对，医生、医院、药企、保险等医疗健康机构（营养、饮食、体检等健康咨询机构）依靠大数据，为用户提供连续便捷服务（如合理就医、合理保险计划、药品配送等），提升医疗效率。2、行业处于早期探索阶段 数据积累是企业当前首要任务医疗健康智能硬件行业同时具备制造业和服务业各种特征，所以，影响企业发展关键原因较多。企业在不一样阶段，所侧重点也不尽相同。早期，企业以研发生产高价值产品，构建行业壁垒为主要目标；中期，企业以有效控制成本，扩张市场为主要目标；长久，稳定