船润滑油市场现状及发展趋势

船润滑油市场现状及发展趋势

在公路、铁路、水运、航空、管道和管道的五种主要交通工具中，运河通过庞大的装货量和低运输率成为当前国际贸易的主要交通工具，约占国际货物运输总量的80%。二战以来,~国际贸易迅猛增长,带动全球海上运输量显著增加,促~进了全球船供油行业的发展。近年来,中国经济持续、稳定、较快增长,进出口贸易规模不断扩大,带动了中国船供油市场的繁荣和发展。一、城港重柴油、船舶燃料油船用油主要包括船用柴油、船用燃料~油、船用润滑油三种。根据密度、组分的不同,船用柴油又分为轻柴油(MarineGasOil)和重柴油(MarineDieselOil)两种,主要为短途航行的中小船舶(例如航行于内河的运沙船、运矿船、渔船等)提供动力,或者用于船上的发电机组。船用燃料油通常根据50℃时运动黏度~的不同分为180cSt、380cSt、500cSt等,主要用做远洋船舶以及航行于沿海沿江的大型船舶的燃料。船用润滑油主要用于船舶上机械的润滑,通常分为船用汽缸油、船用系统油、船用中速机油、船用其他润滑油等。二、全球船舶油市场特征分析1.船舶燃料油消费总量分析随着炼厂的不断升级,世界燃料油产量自1980年以来保持稳中趋降的态势,但船舶燃料油的需求量随着国际海运量的增长而不断~增加,近年来大体保持年均2%�~3%的增长,目前约占燃料油总需求量的1/3(见图1)。2.船东下港港的报价差异全球水上燃油市场年消费量约为2亿吨,市场竞争激烈、流动性大。船东可以比较全球各地的报价选择在任意港口加油,哪个港口的价格低,就有竞争力,一旦国内港口的报价高于其他市场的报价,加油的订单就会减少,反之亦然。3.到1020斤内河小船单次加油量一般在3~�5吨,大船单次加油量通常会达到10~�20吨;海上航行的船舶加油量更大,单次加油量通常为100~�300吨,而远洋船舶单次加油量一般达到1000~�3000吨,大型集装箱船舶单次加油量甚至可以达到万吨以上。4.逐渐升温近年来,随着国际原油价格的上扬,船用燃料的价格也逐步走高。船东为了降低燃油成本,纷纷对船舶的发动机进行改造,使其适用价格相对便宜的重质燃料油,导致380cSt、500cSt燃料油的消费需求逐步增加。三、海关关税指数法中国船供油市场大体可分为内贸完税船供油市场和免税(油品免增值税、消费税、海关关税,俗称保税)船供油市场两类。根据现行政策,航行于境内港口之间的船舶只能加完税油,目的港为境外港口的船舶可以加海关监管下的保税油,视同出口。目前,给外轮或者国际航线船舶加保税油已占到我国燃料油出口的80%以上。1.内贸水上供热企业数量据国家统计局统计,2007年国内燃料油消费量为4077万吨,其中交通运输、仓储和邮政业消费1390万吨。我们估算2008年内贸船用燃油消费量约为1900万吨,其中船用燃料油约1000万吨,船用柴油约900万吨。随着国内贸易和水路运输的稳定增长,预计船用燃油需求量将保持年均5%左右的增长。据不完全统计,目前国内内贸水上供油企业超过500家。由于市场准入门槛不高,经营单位众多,市场竞争充分。市场参与者大致可分为四类:1)原交通部所属的水上专业供油企业(中石化长江燃料有限公司、中石化中海船舶燃料供应有限公司、中国船舶燃料有限责任公司),市场份额约占25%强;2)中国石油、中国石化所属销售企业,市场份额约占15%;3)部分港航企业的供应公司,主要从事企业内部供油,市场份额不到10%;4)民营供油企业,数量众多,发展迅速,服务对象主要是沿海捕鱼船只和长江沿线往来船只,当市场资源宽松时,市场份额最高可达50%。2.行业竞争更加激烈2006年以前,中国船舶燃料有限责任公司是国内唯一经国务院批准的具有对国际航线船舶供应保税油资质的企业,承担国内港口船用保税油供应的任务。2006年7月,国家新批复了中石化长江燃料公司、中石化中海船舶燃料公司、中石化浙江舟山石油分公司和深圳光汇石油公司四家单位在当地港口从事保税油的供应业务。2009年4月,国家又下文允许现有的这些供油企业在全国范围内实施连锁经营,因此,国内船供油行业的竞争更加激烈。2001年以来,境内保税油销售量年均增幅超过30%;2008年达到630万吨左右,其中90%为燃料油。预计2009年境内保税油销售量将突破700万吨(见图2)。3.中国港口集装箱油气价格分析作为全球油品的集散地,新加坡凭借其港口优越的自然条件、超大罐容以及便捷的资金渠道和优惠的税率等优势成为目前全球最大的船供油中心。2008年新加坡的港口吞吐量虽然只有5.15亿吨,但船供油销量达到3494万吨,相当于每万吨港口吞吐量供油678吨。相比之下,中国作为全球发展最快的经济体,2008年规模以上港口吞吐量达到58.7亿吨,其中外贸吞吐量为19.2亿吨,在全球集装箱吞吐量排名前十大港口中拥有6个席位,但全国保税船供油数量仅为630万吨,约合每万吨外贸吞吐量供油33吨,与新加坡相差甚远。主要原因是新加坡船供油的价格比中国一般港口价格平均低20�~30美元/吨,加之中国加油设施效率偏低,使得到中国港口的外轮在中国不加油或只是少量加油,再选择到油价较低的其他地区加油。如果中国港口的储供油设施进一步完善和配套,物流手段进一步优化,保税油的销售价格较新加坡具有竞争力,那么即使达到新加坡万吨吞吐量供油量1/3的水平,中国保税船供油市场的规模就可超过4000万吨。4.加油泵速低、加油泵速低国内从事船供油业务的国有企业船库设备建成较早,服务效率低。有的船舶船龄老化(超过20年,部分船舶甚至达到了30年,几近报废)、航速低,跨港作业需要较长时间;有的供油船舶加油泵速低,每小时只能供应100�~200吨燃油,而大型集装箱船只到港时间一般以小时计算,如果加油船的泵速达不到600吨/小时以上,就很难选择在当地港口加油。有些油库建于上世纪70年代,年久失修,存在一定的安全隐患。另外,按照交通部相关规定,运输船舶的最低配员是14名,国有企业大都按照交通部的规定给船舶配备船员。但由于供油作业多数是在港区内,实际上并不需要那么多船员。据了解,香港和欧洲等地的供油船只只有5~�6人,国企过多的人工成本明显增加了企业的经营成本。5.港口宽松、油价格分析我国沿海地区港口众多,地方海关、边检、海事、交通等部门管理严格。虽然都是按照国家的规定进行管理,但在局部存在对政策理解不完全相同的情况。不少做法在某个港口能够得到批准,但是到其他港口就行不通。另外,我国政府对外汇实施严格的管制,加上有关政策不如新加坡、鹿特丹等港口宽松,在一定程度上制约了中国船供油行业的发展。受政策限制,国内保税油资源的采购绝大多数依赖进口,存在运输和中转环节的费用,因此一般情况下,国内保税油的供应价格较周边市场略高,但近年来价差有所缩小,销售价格与国际市场基本接轨(见图3)。以中国船舶燃料有限责任公司为例,目前在上海的供应价格比新加坡价格高20�~30美元/吨。6.产品的销售价格以深圳港为例,目前多个公司在此设立了保税油的供油网点,报价不时出现低于新加坡市场船供油价格的现象。一般情况下,企业如果要保本,销售价格应该比资源采购地(例如新加坡)高10美元/吨或者更高,但是由于恶性竞争,保税油的销售价格最低曾经比新加坡低10美元/吨以上。恶性竞争的结果只能是经营者亏损经营,不利于企业的可持续发展;同时可能造成到货资源过剩,无法在国内消化,企业只好再次出口到境外,造成资源浪费。另外,恶性竞争还可能让船东对油品的质量或者数量产生担心,从而放弃在当地加油。四、评论员培养中损失2008年下半年爆发的金融危机给全球航运市场和中国船供油行业带来了巨大的冲击,国内各船供油企业经历了油价大幅下挫的洗礼,损失较大。随着2009年中国经济的逐步复苏,中国船供油行业重新迎来了快速发展的机遇。1.中国在全球船供热市场份额将大幅增加中国作为国际船供油市场的一部分,凭借港口吞吐量的稳步增长,船供油行业具备快速发展的条件。随着国内船供油企业相继加大投入,降低采购成本,改善供油设施以及提高服务水平,中国在全球船供油市场的份额将大幅增加,并带动亚洲地区的市场份额从目前的30%提升到2015年的40%(见图4)。根据交通部2009年4月29日发布的《2008年公路水路交通运输行业发展统计公报》,我国吞吐量在亿吨以上的港口达到16个,其中宁波—舟山港、上海港、天津港分别以5.20亿吨、5.08亿吨和3.56亿吨名列前三位。随着港口接卸进口VLCC设施的逐步配套以及船库等供油硬件能力的提高,在不久的将来中国将出现青岛、天津、上海等多个单港年供燃油200万吨以上的水上加油中心。2.船东对燃料的需求服务是对手在短期内难以模仿的。在未来的行业竞争中,提高服务水平,特别是提供与竞争对手差异化的服务手段,将有助于企业维持客户的订单。(1)产品质量优先产品质量是客户服务的根本。为了确保产品质量达标,企业应拥有完善的油品分析、化验和检测设施,并在采购环节认真把关,在油品的仓储和出库环节防止出错,这样才能为客户提供全方位的燃油品质保障。(2)营销网络配套航行在国际航线的船舶往往在全球各地都有加油需求,供应商如果在全球主要港口拥有一体化网络,为船东客户提供全球服务,无疑会吸引船东客户的订单,尤其是对曾经在别的港口加过油的老客户来说,更愿意选择熟悉的供油商加油。目前,业内企业已纷纷在国内沿海各港口构建自己的营销网络,开展连锁经营。(3)价格方案多样对于船东来说,燃油成本占总成本的比例较高,尤其是集装箱船,最高可占到70%,因此船东对燃油成本的控制非常关注。由于国际石油市场波动较大,多数企业在向船东报价时能够确定未来15天的供油价格,但难以提供更长期的报价。现在,已有部分供油企业开始研究针对不同用户需求提出不同的价格方案,提前对船东报出合理的供应价格(例如提前半年或更长时间锁定未来的供油价格),这样有利于船东提前制订运费方案,有效控制未来的各项经营风险,也会吸引更多船东的订单。(4)供油硬件高效对于多数船东来说,以最短时间加满油是基本的需求,因此船供油企业应设法更新供油船舶和码头油库等配套设施,通过提升供油硬件来保障服务的高效。(5)积极开发新产品由于近年来油价走高,越来越多的船东寻求价格比380cSt燃料油更便宜的高黏度燃料油,例如500cS等,目前这类产品已占到新加坡市场份额的近30%。随着国内各船供油企业的努力,我国境内各港口也将逐步普及500cSt燃料油的供应。3.船燃油企业可能面临信用风险和价格波动风险全球船供油市场具有流动性强、网络化运作优势明显的特征。船供油企业从事油品资源的采购、运输、中转、调和、销售等各项业务,都需要有全球战略作指导。目前,国内不少船供油企业已在新加坡、香港等地区设立了分支机构,有的企业还在美洲、欧洲、韩国等地筹备开展供油的实体化运作。相信在不久的将来,中国船供油企业将不仅能为来往中国的客户服务,而且还将为全世界的客户提供全球性的品质服务。船供油企业的经营风险主要来自信用风险和价格波动风险。按照惯例,供油商通常会给船东一个月延迟付款的期限,企业应收账款的金额因此与经营规模关系密切。本轮百