外汇技术操作(图文详解)

1、外汇技术操作买入信号系列特征一、MA: 移动平均线1.股价从平均线下方向上突破，平均线也开始向右上方移动，便是买进时机，2.平均线从下降逐渐走平，而股价从平均线的下方突破平均线时，是买进信号。3.股价虽跌入平均线下，而均价线仍在上扬，不久又回复到平均线上时，为买进信号。4.股价趋势线走在平均线之上，股价突然下跌，但未跌破平均线，股价又上升时，可以加码买进。5.股价趋势线低过平均线，突然暴跌，远离平均线时之时，极可能再趋向平均线，是买进时机。二、DMI：趋向指标1.当DI向上穿越(DI)，便是买入讯号，假设ADX 止跌上升，那么涨势更强。假设ADX 升到某一水平，掉头回落，那么显示往後纵使上升，

2、升势亦会放缓，且维持的时间不会太久，便会转为下跌，直到ADX 再掉头转升为止。2.当价格见顶时，ADX 会随後见顶，此时ADX 在70左右，故ADX 的功用在辅助判别涨势或跌势的反转讯号。3.当(DI)和(DI)相交叉，出现了买卖的讯号，随後ADX 与ADXR相交，便是最後一个买卖的时机。1.当+DI线上穿-DI线，并上穿平均趋向指数线，是个明显的升势，其上升空间巨大，投资者要快速跟进，否那么会失到好获利的时机。注：当+DI线上穿-DI线后，ADX却没有跟随上升，说明金市上升空间较小，这样的可以有利于我们把握有多少上升空间或见顶回落的征兆；2.用DI指标判断盘整市场ADX线一般在20以下40以

3、上，25以上可以判断为上升趋势展开，配合MA效用更好，能把握住一波好行情；如果ADX下跌或盘整，可加以RSI来配合应用。3.可判断中期见底当-DI高于+DI线，距离又大，且ADX在此两线之上有回落迹象，这个可以视作可靠的见底信号。三、EXPMA：指数平均数EXPMA 一般设两条，取值为12与15应用原那么1.当快EXPMA曲线上穿慢EXPMA曲线时，将对股价造成推升力道。买入信号2.股价由上往下碰触EXPMA时，容易遇支撑反弹。买入信号四、MACD：趋向指标在持续的涨势中，12日EMA(红线)在26日EMA(绿线)之上。其间的正差离值+DIF会愈来愈大。1. DIF和MACD的值及线的位置1、

4、当DIF和MACD均大于0即在图形上表示为它们处于零线以上并向上移动时，一般表示为金价处于多头行情中，可以买入或持仓；2、当DIF和MACD均小于0时即在图形上表示为它们处于零线以下但向上移动时，一般表示为行情即将启动，金价将上涨，可以买进或持仓待涨。2、DIF和MACD的交叉情况1、当DIF与MACD都在零线以上，而DIF向上突破MACD时，说明金市处于一种强势之中，金价将再次上涨，可以加码买进或持仓待涨，这就是MACD指标“黄金交叉的一种形式。2、当DIF和MACD都在零线以下，而DIF向上突破MACD时，说明金市即将转强，金价跌势已尽将止跌朝上，可以开始买进或持仓，这是MACD指标“黄金

5、交叉的另一种形式。3、MACD指标中的柱状图分析金市网上图表中通常采用DIF值减DEA即MACD、DEM值而绘制成柱状图，用红柱状和绿柱状表示，红柱表示正值，绿柱表示负值。用红绿柱状来分析行情，既直观明了又实用可靠。1、当红柱状持续放大时，说明金市处于牛市行情中，金价将继续上涨，这时应持仓待涨或短线买入，直到红柱无法再放大时才考虑卖出。2、当绿柱状开始收缩时，说明金市的大跌行情即将结束，金价将止跌向上或进入盘整，这时可以少量进行长期战略建仓而不要轻易卖出。3、当绿柱开始消失、红柱开始放出时，这也是金市转市信号之一，说明金市的下跌行情或低位盘整已经结束，金价将开始加速上升，这时应开始加码买入或持

6、仓待涨。4.形态法那么1、M头W底等形态当MACD的红柱或绿柱构成的图形双重顶底即M头和W底、三重顶底等形态时，也可以按照形态理论的研判方法来加以分析研判。1.底背离：底背离一般出现在金价的低位区。当金价的低点比前一次低点低，而指标的低点却比前一次的低点高，这叫底背离现象。底背离现象一般是预示金价在低位可能反转向上的信号，说明金价短期内可能反弹向上，是短期买入的信号。在实践中，MACD指标的背离一般出现在强势行情中比拟可靠，金价在高价位时，通常只要出现一次背离的形态即可确认位金价即将反转，而金价在低位时，一般要反复出现几次背离后才能确认。因此，MACD的准确性顶背离高于底背离。2. 绿柱状间隔

7、时间越长，未来上涨力度越大和时间越长五、RSI：相对强弱指标RSI是目前市场普遍使用的主要技术指标之一，其主要特点是计算某一段时间内买卖双方力量，作为超买、超卖的叁考与线图及其他技术指标三至五种一起使用，以免过早卖及买进，造成少赚多赔的损失。1.以六日RSI值为例，15以下为超卖，在急跌下降时在15附近成底时买进。2.在价格创新低点，RSI 也创新低点，那么後市仍弱，假设RSI未创新低点，那么为买进讯号。3.盘整期中，一底比一底高，为多头势强，後势可能再涨一段，是买进时机。RSI的变动范围在0100之间，强弱指标值一般分布在2080。RSI值市场特征投资操作80100极强沽空5080强卖出20

8、50弱建仓020极弱买入RSI曲线的形态1、当RSI曲线在低位50以下形成W底或三重底等低位反转形态时，意味着金价的下跌动能已经减弱，金价有可能构筑中长期底部，投资者可逢低分批建仓。如果金价走势曲线也先后出现同样形态那么更可确认，金价的上涨幅度及过程可参照W底或三重底等底部反转形态的研判。3、RSI曲线顶部反转形态对行情判断的准确性要高于底部形态RSI曲线的背离底背离：RSI的底背离一般是出现在20以下的低位区。当K线图上的金价一路下跌，形成一波比一波低的走势，而RSI线在低位却率先止跌企稳，并形成一底比一底高的走势，这就是底背离。底背离现象一般预示着金价短期内可能将反弹，是短期买入的信号。与

9、MACD、KDJ等指标的背离现象研判一样，RSI的背离中，顶背离的研判准确性要高于底背离。金价在低位，RSI也在低位出现底背离时，一般要反复出现几次底背离才能确认，并且投资者只能做战略建仓或做短期投资。六、W%R：威廉指数以0 做下限，100做上限画出%R的走势判断：1.%R进入80%至100%之间进入超卖状态。高卖尽。W%R的值由80以下向上突破80时，应立即买进。80这条横线水准，称为买进线。2.%R 50%称为中轴线，冲上50%以上，价格开始转强可以买入。当%R从超卖区或超买区向下或向上运动时，表示行情趋势可能转向。一般情况下，当%R向下跌破50中轴线时，市场由弱转强，是买进信号。不清楚

10、，要结合其它指标， 过于灵敏，不好操作。七、KDJ：随机指标KD线本质上是一个随机波动的观念，对於掌握中短期的行情走势非常正确。因此可说是非常实用的利器。1.当K 值大於D 值，显示目前是向上涨升的趋势，因此在图形上K 线向上突破D 线时，即为买进讯号。K、D、J这三值在20以下为超卖区，是买入信号。2.唯K 线与D 线的交叉，须在80以上，20以下，讯号才正确。3.背离现象：价格创新高或新低，而KD未有此现象，亦为反转的重要前兆。KDJ曲线的形态当KDJ曲线在50下方的低位时，如果KDJ曲线的走势出现W底或三重底等底部反转形态，可能预示着股价由弱势转为强势，股价即将反弹向上，可以逢低少量吸纳

11、股票。如果股价曲线也出现同样形态更可确认，其涨幅可以用W底或三重底形态理论来研判。KDJ曲线的形态中M头和三重顶形态的准确性要大于W底和三重底。KDJ曲线的交叉1、当股价经过一段很长时间的低位盘整行情，并且K、D、J三线都处于50线以下时，一旦J线和K线几乎同时向上突破D线时，说明股市即将转强，股价跌势已经结束，将止跌朝上，可以开始买进股票，进行中长线建仓。这是KDJ指标“黄金交叉的一种形式。2、当股价经过一段时间的上升过程中的盘整行情，并且K、D、J线都处于50线附近徘徊时，一旦J线和K线几乎同时再次向上突破D线，成交量再度放出时，说明股市处于一种强势之中，股价将再次上涨，可以加码买进股票或

12、持股待涨，这就是KDJ指标“黄金交叉的另一种形式。KDJ曲线的背离当股价K线图上的股票走势一峰比一峰低，股价在向下跌，而KDJ曲线图上的KDJ指标的走势是在低位一底比一底高，这叫低背离现象。底背离现象一般是股价将低位反转的信号，说明股价中短期内即将上涨，是买入的信号。与其他技术指标的背离现象研判一样，KDJ的背离中，顶背离的研判准确性要高于底背离。股价在低位，KDJ也在低位50以下出现底背离时，一般要反复出现几次底背离才能确认，并且投资者只能做战略建仓或做短期投资。K、D、J曲线运行的状态1、当J曲线开始在底部50以下向上突破K曲线时，说明股价的弱势整理格局可能被打破，股价短期将向上运动，投资

13、者可以考虑少量长线建仓。2、当J曲线向上突破K曲线并迅速向上运动，同时曲线也向上突破D曲线，说明股价的中长期上涨行情已经开始，投资者可以加大买入股票的力度。3、当K、D、J曲线开始摆脱前期窄幅盘整的区间并同时向上快速运动时，说明股价已经进入短线强势拉升行情，投资者应坚决持股待涨。六、KDJ曲线与股价曲线的配合使用1、当KDJ曲线与股价曲线从低位KDJ值均在50以下同步上升，说明股价中长期趋势向好、短期内股价有望继续上涨趋势，投资者应继续持股或逢低买入。2、当KDJ曲线从高位回落，经过一段时间强势盘整后再度向上并创出新高，而股价曲线也在高位强势盘整后再度上升创出新高，说明股价的上涨动力依然较强，

14、可继续持股待涨。3、当KDJ曲线从低位向上反弹到一定高位、再度向下回落，但回调到前期低点附近时止跌企稳、未能创出新低时，而股价曲线还在缓慢下降并创出新低，KDJ曲线和股价曲线在低位形成相反的走势，这可能就意味着股价下跌的动能开始衰弱，KDJ指标出现了底背离现象。此时投资者也应密切关注股价动向，一旦股价向上就可以短线买入，等待反弹的出现。一买入信号1、当股价经过一段较长时间的中低位盘后，而KDJ曲线也徘徊在中位50附近，一旦KDJ曲线中的J线和K线几乎同时向上突破D线，同时股价也在比拟大成交量的配合下，向上突破股价的中长期均线时，那么意味着股市即将转强，股价短期内将上涨，这就是KDJ指标中的一种

15、“黄金交叉，即50附近的中位金叉。此时，投资者应及时中短线买入股票。2、当股价经过一段时间的上升过程中的中高位盘整行情，并且K、D、J线都处于80线附近徘徊时，一旦J线和K线几乎同时再次向上突破D线，成交量再度放出时，说明股市处于一种强势之中，股价短期内将再次上涨，这就是KDJ指标“黄金交叉的另一种形式，即80附近的高位金叉。此时，投资者可短线加码买入股票。二持股待涨信号1、当KDJ曲线向上突破80以后，如果KDJ曲线一直运行在80以上区域，那么意味股价处于强势上涨行情之中，这是KDJ指标发出的持股待涨信号，如果股价也同时依托中短期均线上行，这种持股信号更加明显。此时，投资者应坚决短线持股待涨

16、。如图15所示。2、当KDJ曲线中的三条曲线同时向上运行，说明股价是处于强势上升行情之中，这也是KDJ发出的持股待涨信号。只要KDJ指标中的K线和J线不向下跌破D线，并且D线的运行方向始终朝上，投资者那么可一路持股待涨。八、DMA：均值离差DMA和MACD是功能相近的趋向类指标。DMA指标出现的讯号比MACD要及时，而且出现讯号的次数也比MACD多。DMA的常规参数为10天和50天，DMA线向上交叉AMA线时为买入信号；按照该技术指标的常规参数买卖时，往往会出现滞后，但可以将该技术指标参数缩短为3天和15天，这样把周期缩短后，该技术指标出现买入信号较原来的常规技术参数也会相对提前，我们就可以更

17、好地掌握买入的时机。卖出信号系列特征1.MA: 移动平均线1.平均线走势从上升逐渐走平，而股价从平均线的上方往下跌破平均线时，是卖出的时机。2.股价虽上升突破平均线，但又立刻回复到平均线之下，而且平均线仍然继续下跌时，是卖出时机。3.股价趋势线在平均线之下，股价上升但未达平均线又告回落，是卖出时机。4.股价趋势线在上升中，且走在平均线之上，突然暴涨、远离平均线，很可能再趋向平均线，为卖出时机。 2.DMI：趋向指标1.当(DI)向上穿越(DI)，或(DI)跌破(DI)，便是卖出讯号。假设ADX向上攀升，便会出现较急跌势，直至ADX 见顶回落，才确认底部的出现，往後的跌势亦较缓，并且出现反弹上升

18、的现象。2.当价格见顶时，ADX 会随後见顶，此时ADX 在70左右，故ADX 的功用在辅助判别涨势或跌势的反转讯号。3.当(DI)和(DI)相交叉，出现了买卖的讯号，随後ADX 与ADXR相交，便是最後一个买卖的时机。4、可判断中期见顶当金价上升一段时间后，当+DI线高于-DI线，且两线差距较大，同时ADX线升破这两条线，有回落迹象的话，这个可以视作可靠的见顶信号；4、可判断中期见底当-DI高于+DI线，距离又大，且ADX在此两线之上有回落迹象，这个可以视作可靠的见底信号。三、EXPMA：指数平均数EXPMA 一般设两条，取值为12与15应用原那么1.当快EXPMA曲线下穿慢EXPMA曲线时

19、，将对股价造成下降力道。2.股价由下往上碰触EXPMA时，容易遭压力回档。四、MACD：趋向指标在持续的跌势中， 12日EMA(红线)在26日EMA(绿线)之下，差离值可能变负-DIF也愈来愈大。1. DIF和MACD的值及线的位置1、当DIF和MACD均小于0即在图形上表示为它们处于零线以下并向下移动时，一般表示为金价处于空头行情中，可以卖出或观望。2、当DIF和MACD均大于0即在图形上表示为它们处于零线以上但都向下移动时，一般表示为黄金行情处于退潮阶段，金价将下跌，可以卖出和观望；2. DIF和MACD的交叉情况1、当DIF与MACD都在零线以上，而DIF却向下突破MACD时，说明金市即

20、将由强势转为弱势，金价将大跌，这时应卖出大局部仓量而不能买入，这就是MACD指标的“死亡交叉的一种形式。2、当DIF和MACD都在零线以上，而DIF向下突破MACD时，说明金市将再次进入极度弱市中，金价还将下跌，可以再卖出或观望，这是MACD指标“死亡交叉的另一种形式。3、MACD指标中的柱状图分析金市网上图表中通常采用DIF值减DEA即MACD、DEM值而绘制成柱状图，用红柱状和绿柱状表示，红柱表示正值，绿柱表示负值。用红绿柱状来分析行情，既直观明了又实用可靠。1、当绿柱状持续放大时，说明金市处于熊市行情之中，金价将继续下跌，这时应持币观望或卖出，直到绿柱开始缩小时才可以考虑少量买入。2、当

21、红柱状开始缩小时，说明金市牛市即将结束或要进入调整期，金价将大幅下跌，这时应卖出大局部仓量而不能买入。3、当红柱开始消失、绿柱开始放出时，这是金市转市信号之一，说明金市的上涨行情或高位盘整行情即将结束，金价将开始加速下跌，这时应开始卖出大局部仓量而不能买入。4. 形态法那么1.顶背离：当金价K线图上的黄金走势一峰比一峰高，而MACD指标图形上的由红柱构成的图形的走势是一峰比一峰低，这叫顶背离现象。顶背离现象一般是金价在高位即将反转转势的信号，说明金价短期内即将下跌，是卖出的信号。在实践中，MACD指标的背离一般出现在强势行情中比拟可靠，金价在高价位时，通常只要出现一次背离的形态即可确认位金价即

22、将反转，而金价在低位时，一般要反复出现几次背离后才能确认。因此，MACD的准确性顶背离高于底背离。2. 红柱状维持时间越长，未来下跌空间和力度越大，时间越长五、RSI：相对强弱指标RSI是目前市场普遍使用的主要技术指标之一，其主要特点是计算某一段时间内买卖双方力量，作为超买、超卖的叁考与线图及其他技术指标三至五种一起使用，以免过早卖及买进，造成少赚多赔的损失。1.以六日RSI值为例，90以上为超买，在强势涨升时可在90附近或头时卖出。2.在价格创新低点，RSI 也创新低点，那么後市仍弱，假设RSI未创新低点，那么为买进讯号。3.盘整期中，一底比一底低是卖出时机。RSI的变动范围在0100之间，

23、强弱指标值一般分布在2080。RSI值市场特征投资操作80100极强沽空5080强卖出2050弱建仓020极弱买入RSI曲线的形态1、当RSI曲线在高位50以上形成M头或三重顶等高位反转形态时，意味着金价的上升动能已经衰竭，金价有可能出现长期反转行情，投资者应及时地卖出黄金。如果金价走势曲线也先后出现同样形态那么更可确认，金价下跌的幅度和过程可参照M头或三重顶等顶部反转形态的研判。RSI曲线顶部反转形态对行情判断的准确性要高于底部形态RSI曲线的背离顶背离：当RSI处于高位，但在创出RSI近期新高后，反而形成一峰比一峰低的走势，而此时K线图上的金价却再次创出新高，形成一峰比一峰高的走势，这就是

24、顶背离。顶背离现象一般是金价在高位即将反转的信号，说明金价短期内即将下跌，是卖出信号。与MACD、KDJ等指标的背离现象研判一样，RSI的背离中，顶背离的研判准确性要高于底背离。当金价在高位，RSI在80以上出现顶背离时，可以认为金价即将反转向下，投资者可以及时卖出。六、W%R：威廉指数以0 做下限，100做上限画出%R的走势判断：1.%R进入20%至0%之间进入超买状态。低卖尽。当W%R的值由20以上向下跌破20时，应立即卖出。20这条横线水准，称为卖出线。2.%R 50%称为中轴线，跌破中轴线，价格便开始转弱，应该卖出。当%R从超买区向上怕生，突破50中轴线后，可以确认强势转弱，是卖出信号

25、。不清楚，要结合其它指标， 过于灵敏，不好操作。七、KDJ：随机指标KD线本质上是一个随机波动的观念，对於掌握中短期的行情走势非常正确。因此可说是非常实用的利器。1.当D 值大於K 值，显示目前是向下跌落，因此在图形上K 线向下跌破D 线，为卖出讯号。2.唯K 线与D 线的交叉，须在80以上，20以下，讯号才正确。3.背离现象：价格创新高或新低，而KD未有此现象，亦为反转的重要前兆。K、D、J这三值在80以上为超买区，是卖出信号。KDJ曲线的形态1、当KDJ曲线在50上方的高位时，如果KDJ曲线的走势形成M头或三重顶等顶部反转形态，可能预示着股价由强势转为弱势，股价即将大跌，应及时卖出股票。如

26、果股价的曲线也出现同样形态那么更可确认，其跌幅可以用M头或三重顶等形态理论来研判。KDJ曲线的形态中M头和三重顶形态的准确性要大于W底和三重底。KDJ曲线的交叉1、当股价经过前期一段很长时间的上升行情后，股价涨幅已经很大的情况下，一旦J线和K线在高位80以上几乎同时向下突破D线时，说明股市即将由强势转为弱势，股价将大跌，这时应卖出大局部股票而不能买股票，这就是KDJ指标的“死亡交叉的一种形式。2、当股价经过一段时间的下跌后，而股价向上反弹的动力缺乏，各种均线对股价形成较强的压力时，KDJ曲线在经过短暂的反弹到80线附近，但未能重返80线以上时，一旦J线和K线再次向下突破D线时，说明股市将再次进

27、入极度弱市中，股价还将下跌，可以再 卖出股票或观望，这是KDJ指标“死亡交叉的另一种形式。四、KDJ曲线的背离1.当股价K线图上的股票走势一峰比一峰高，股价在一直向上涨，而KDJ曲线图上的KDJ指标的走势是在高位一峰比一峰低，这叫顶背离现象。顶背离现象一般是股价将高位反转的信号，说明股价中短期内即将下跌，是卖出的信号。与其他技术指标的背离现象研判一样，KDJ的背离中，顶背离的研判准确性要高于底背离。当股价在高位，KDJ在80以上出现顶背离时，可以认为股价即将反转向下，投资者可以及时卖出股票。K、D、J曲线运行的状态1、当J曲线经过一段快速向上运动的过程后开始在高位80以上向下掉头时，说明股价短期上涨过快，将开始短线调整，投资者可以短线卖出股票。2、当D曲线也开始在高位向下掉头时，说明股价的短期上涨行情可能结束，投资者应中线卖出股票。3、当K曲线也开始在高位向下掉头时，说明股价的中短期上涨行情已经结束，投资者应全部清仓离场。4、当K、D、J曲线从高位同时向下运动时，说明股价的下跌趋势已经形成，投资者应坚决持币观望。KDJ曲线与股价曲线的配合使用1、当KDJ曲线与股价曲线从高位KDJ值均在50以上同步下降，说明短期内股价将继续下跌趋势，投资者应继续持币观望或逢高卖出。2、当KDJ曲线从高位回落，经过一段时间盘整后再度向上，但到了前期高点附近时却掉头向下、未能创出新高时，而股价曲线还