一级建造师考试重点整合2

1、工程财务考占:会计的职能1核算 职能量上核确职能是经济管观经供所动的表述和价值数- 记账、算账和报账是整个会计工作的基础特征 连续:1 ）货币计量2 ）可验证性 3）完整性 4）；性5）系统性6）综合性2监督 职能法性 包括督'合 代事r职 理性 前监 中 后能是会计在其核算过程中对经济沽动的合 生和有效性所进行的审查。盒督 监督 监督特征 严肃:1）完整性2）连续性3）综合性4）强制性5） 性。两者的 关系两者 是会 保证相辅 Y计监 :，才相成 督白 能提勺。会依据；会基核算必须以会计监督料 是供真实可靠的会计信息。考占一<7 八、'会计设（基本1）会计主体：又称会计

2、实体，是进行会计工作为之服务的特定单位。其主要规定会计核算的范 围。会计主体和法律主体（法人）的区别：会计主体可以是法人，也可以不是法人。也就是说 法律主体是会计主体，但会计主体不一定是法律主 体。2）持续经营：是指企业或会计主体的生产经营活 动将无限的延续下去， 在可以预见的未来不会进行 清算。3）会计分期：又称会计期间会计期间分为年度和中期。会计年度可以是日历 年，也可以是营业年；我国通常以日历年作为会计 年度。即以公历1月1日至12月31日作为一个 会计年度。中期是指短于一个完整会计年度的会计 期间4 ）货币计量我国的企业会计准则规定，在会计核算中，企 业通常应当选择人民币作为记账本位币

3、，业务收支以人民币以外的货币为主的企业， 可以按规定选择 其他货币作为记账本位币，但在编制财务会计报告 时应折算为人民币考占三P 八、"会计要素和会计等式1会计 要素（六要 素）反映财务状况的要素:1）资产2）负债3）所有者权益 一般通过资产负债表来反映反映经营成果的要素:1）收入2）费用3）利润一般通过利润表来反映 2会计 等式静态会计等式：是反映企业一定时点上财务状 况的会计等式资产=负债+所有者权益该等式是会计工作中设置会计科目和账户、复式记账、会计核算和编制财 务会计报告的重要理论依据。动态会计等式：是反映企业 疋期间的经营成 果的的会计等式。收入-费用=利润（或亏损）考点四

4、资产分类内 容流动资产1货币资金（现金、银行存款、其他货币资金）2短期投资（能公开交易有明确市价；流动性和获 利性）3应收及预付款项（应收账款、应收票据、预付账 款、其他应收款）4待摊费用5存货（产成品、在产品、库存材料、周转材料、 低值易耗品、委托加工物）长期投资1长期股权投资（股票投资、其他股权投资）2长期债权投资（债权投资、其他债权投资）目的：不仅为获利，更重要为特定用途或为控制权、 实施重大影响固定资产1使用期限长、单位价值较高、使用中保持原形2其磨损通过逐渐的、 部分的转化为收益期间的费 用（累计折旧）无形资产1专利权（包括发明、实用新型和外观设计专利权）2商标权（包括独占使用权、禁

5、止使用权）3著作权（包括精神权利、经济权利）4 土地使用权5非专利技术6特许权（又称经营特许权、专营权）其他资产1临时设施2长期待摊费用厂概念考点六所有是指过去交易、事项形成的现时义务，履行该义 务预期会导致经济利益流出企业1和该项义务有关的经济利益很可能流出企业 条实收资本 2未来流出的经济利益的金额能够可靠计量负益费宀厂 1过去交易、事项形成的后果2资本公积2是企业承担的现时义务n定特征, .、一 乂义3余公用最4终会减少企业的所有者权益gZ-r |zc产的减少或负债的增加意：并、。如股I二卡期负债曰有减少企业所有者权益的支出都是费考点五负债 生产成本：构成产品实体、计入产品成 本的那部分

6、费用。施工企业的生产成 本，就是指工程成本。其可分为直接费 用和间接费用注意：施工企业在签订建造合同时发生的 差旅费、投标费等应计入当期的期间费 用。 期间费用：是指企业当期发生，和具体产品或工程没有直接联系，必 须从当期收入中得到补偿的 费用。按经济用（施工企业不含） 二者都是企业经济资源的确认标准济增认 经债确 :在负以 准存者予 标只或k 基费！减！产Bi 资可 上多 致额 导出 而流 从的 出益 流利 能济 可经 朮且 、一五 、 rnu nHo成本费用计卓里SK隹 接分 间用固产£r旧素产残命 资净寿 定计用 固 预 使 包括：1、管理费用2、财务费用3、营业费用成本和费用

7、不是一个概念，耗费。体现为企业资产的减少或负债的增加，并需要有企 业生产经营实现的收入来补偿。但成本是对一定的核算对象而言，是对象化了的费用。 费用是对一定期间而言。亠企业一定期间内的费帥成完工产品生产成本的主要 部分，但本期完工产品的生产成本还包括以前期间发生的 应由本期产品负担的费用，如待摊费用；也可能包括本期 业未发生的，但应由本期产品成本负担的费用。如预提费 用。考点八定义工程成本产旧法均年限法工作量法 双倍余额递减法年数总和法年折旧率1_预计净残值率预计使用年限100 %月折旧率二年折旧率+ 12年折旧额二固定资产原值X年折旧率月折旧额二固定资产原值X月折年折旧额旧率固定资产原价一预

8、计净残值预计使用年限月折旧额二年折旧额+ 12单位里程（台班）逝!旧额=固定资产原价1-预计净残值率）1/总行驶里程（工作台班）月折旧额二当月工作量X单位里 程（台班）折旧额'均年限法的两 且在计算年折旧率时不考 率。在其固定资产折旧年限到 期前两年内，将固定资产账面净 值扣除预计净残值后的净额平 均摊销。年折旧率 =/预计使用年限年折旧额二账面价值X年折旧率虑，计净率计平率。产！资S 站 _)X 资<余疋包使率限额值该逐年使计以以一 签十的而。一 净旧用冋一 :子分 鑿八可分作- 去简作和一 靠莘数工程成本是施工企业在建筑安装工程施工过程中的实际耗 费。工包括物化劳的的耗费产活

9、料价值;后者动耗费动者的报酬。是指支付寸给者,包括的规爲包括人工费耗用的机料费用费15号 其他直接费包括：材料的二次搬运费、临时设施摊销费、生产工具用具使用费、检验实验费、工程定位复测费、场地清理费等 间接费用考点九W算对象核算程序工程成本计算方法主要是指企业下属施工单位或生产单位为组织和管理工程 施工发生的全部支出。包括临时设施摊销费，施工单位管 理人员工资、奖金、职工福利费，固定资产折旧费及修理 费，取暖费，水电费，办公费等工程成本核算对象：即建筑产品生产成本的承担者确定方式：以单项施工承包合同作为施工工程成本核算 对象（通常情况）即以每一独立编制的施工预算所列的单项工程作为施工 程成本核

10、算对象。定施工工程成本核算对象。 （应同时满足以下三条件）如果一项建造（施工）合同包括建造多项资产，而每项 资产均有独立的建造计划，施工企业可以和甲方就每项 资产单独进行谈判双方能够接受或拒绝和每项资产有关的合同条款建合同合并的收施工工程成本核算单独辨认应同时满足以下三条件）如果一项或数项资产签订一组合同，该组合同无论对应单 个客户还是几个客户均按一揽子交易签订每项合同实际上已构成一项综合利润率工程的组成部分该组合同同时或依次履行 直接费用可以直接计人受益的各个工程成本核算对象的 成本中 间接费用则需要先按照发生地点进行归集，然后再按照 一定的方法分配计入受益的各个工程成本核算对象的成本 中1

11、竣工结算法：一2月份结算法：本月已完工程实际成本=月初未完工程成 本+本月施工费用发生额一月末未完工程成本3分段结算办法：期丨期间费用和发生时直接计入当期损益。间费用管理费用提 阜、0m 4 括 兀 提55W岬 化 各 计1 .中«船±>但 讪22的车 杓用号盈， 破 的 > 税 妇儼强m 一 8 额 3产 “耕询 W可的总 房 3 待H叭 福O额资 的 瑕谛 E 的总f 债 长M是?5总 A爾謎鸚一存鶴儼 性 M工按 丁踏:±2檢 曲 职职，外2按pr费知> 费 开 図 対按费 羽 业E偿曲2销卿冊 軒 书，经费费fz企店补彬 摊训掰曲 池 牡

12、费费育险险O费指協源対阜、产忧科备吱 小 0纣工职劳待归董讼税削矿财排n 和无側如坏小 / 一t:4 7 7 7 7 7 口贝 7rr 丄 O 7 2 3 4 5彳 1 5 、6 rf 1 5 贝 4 1 施用笹1 24 税 3 研 45 应财务费用资 融 O三白。 费关等 的毛毛 生及蹴 发、赁 而失租 金损资 资见融 需汇的 所、生 产出发 生支产 集息资 筹利定 为：固 业括人 企包租营业费用发 中 营营 经经 常项 日各 等的 务构 劳机 供售 提销 品® 商及 售以 销用 为费 上页 指的 是生考点十收入疋义是指企业在销售商品、提供劳务以及让渡资产使用权等日常活动中所形成的

13、经济利益的总流入。特占 八、1收入从企业的日常活动中产生，而不是从偶发的 交易或事项中产生2收入可能表现为企业资产的增加，也可能表现为 企业负债的减少，或二者兼而有之3收入能导致企业所有者权益的增加，收人是和所 有者投入无关的经济利益的总流入4收入只包括本企业经济利益的流入，不包括为第 三方或客户代收的款项分按收1销售商品收入类入性2提供劳务收入质分3让渡资产使用权收入类4建造（施工）合同收入按收1主营业务收入，也称基本业务收入入的施工企业主营业务收入主要是建造（施工）主次合同收入分类 2其他业务收入是指企业非经常性的、兼营 的业务所产生的收入 也称附营业务收入。收2销售1）所有权上的主要风险

14、、报酬转换给购货方入商品收2）没有保留和所有权相联系的继续管理权和确入（5条实施控制权认原件）3 ）收入的金额能可靠计量（这是确认收入的 基本前提）则4 ）交易相关的经济利益很可能流入企业（概率超过50%）5）相关的已发生或将发生的成本能可靠计量2提供1）资产负债表在资产负债表日按完工百分劳务日劳务交比确认收易结果能入可靠估计2）资产负债表已发生劳务成本预计能补日劳务交易偿：按已发生劳务成本金额确结果不能可认收入及成本，不确认利润靠估计已发生劳务成本预计全部不能补偿：不确认收入，已发生劳务成本全部确认为当期损益3让渡1 ）利息确认1）交易相关的经济利益很可资产使收入的能流入用权收2）使用原2

15、）收入能可靠计量入费收入则考点十建造（施工）合同特征1先有买主（即客尸），后有标的（即资产） 2资产的建设周期长3所建造资产的体积大、造价高4建造（施工）合同 般为不可撤销合同。种类固定造价合同成本加成合同固定造价和成本加成合同主要区别在于它们各自所含风险的承担者不同：固定造价合同的风险主要由建造承包商承担；成本加成合同的风险主要由发包方承担合同 分 立 和 合 并1） 一般以单项合同为对象分别计算和确认各单项 合同的收入、费用和利润2）合同 分立（同时 具备3 条件）每项资产均有单独建造计划单独就每项资产谈判，接受或拒绝有关条款每项资产收入和成本可单独辨认3）合同合并（同时 具备3 条件）该

16、组合同按揽子父易签订该组合同密切相关， 实际已构成一项综 合利润率工程的部分该组合同同时或依次执行合同收入内容初始收入合同变更、索赔、奖励形成的收入合 同 收 入 的 确 认结果能够可靠计量按完工百分比法确认收入费用确认合 同完工进 度的方法 累计实际发生的合同成本占合同预计总成本的比例 已经完成的合同工作量占 合同预计总工作量的比例 实际测定的完工进度当期完成的合同 收入的确 认当期确认的合同收入=实际 合同总收入一以前会计年 度累计已确认的收入当期不 能完成的 合同收入 的确认当期确认的合同收入=（合同 总收入X完工进度）以前会 计年度累计已确认的收入结果不能够可靠计量合同成本能收回：收入

17、以实际能收回的成本确认，成本在发生的当期确认为费用合同成本不能收回： 发生费用时即确认为 费用，不确认收入考点十二利项内容润目是企业在疋会计 去费用后的净额、 利得和损失可分为 第一类是不计人当 的利得和损失。如 接计入资是公跖 如投资收益、投资 这两类利得和损失 动，但第二类的利 向所有者分配利润期间的经营成果。包括 直接计入当期利润的利;两大类：期损益，而直接计人所 接受捐赠、变卖固定资'接计入当期损益的利得 损失。都会导致所有者权益发 得或损失和所有者投入 无关。:收得禾有者产,和损生增 资本入减 口损失芋权益可直员失。曹减变K或者根据2006新企业会计标准: 润、利润总额和净利

18、润三个不同 新旧教材的差别，尤其是营业利利润表分为营业利 的计算算注意1营业利润=营业收入营业成本（或营业费用） 营业税金及附加一管理费用一销售费用-财务费用-资产减值损失+公允价值变动收 益（损失为负）+投资收益（损失为负）2利润1总额=营业利润+营业外收入一营业夕F支出3净利润=利润总额所得税费7 r疋义计考点十三利 润 分 配项目内容税 后 利 润 的 分 配 原 则1.按法定顺序分配的原则2 .非有盈余不得分配的原则3 .同股同权、同股同利原则4 .公司持有的本公司股份不得分配利润目疋义计税 后 利 润 的 分 配 顺 序1:弥补公司以前年度亏损2 .提取法定公积金3 .经股东会或者股

19、东大会决议提取任意公积金4 .向投资者分配的利润或股利5.未分配利润考点十四是指企业就其生产、经营所得和其他所得按规定交 纳的税金，是根据应纳税所得额计算的。应纳税所 得额是企业年度的收入总额减去准予扣除项目后的 余额。T 资产计税基础 =取得成本-以前期间已税扣除 的金额、2 . 负债计税基础=账面价值-未来期间可税前扣 除的金额厂应付税款法核算所得税的方法 -.利润表债务法2006年财政部颁布的企业会计准则产第债表屜号一一 L纳税影响会计法 T淖二 厂 资产的账面价值计税基础递延法所纳税税差规定企业采用价值务法基础的资产负债表债务 法对所得税进行会计的账理。计税基础递延所得税资产 =可抵扣

20、暂时性差异X所得税适用 税率递延所得税负债 =应纳税暂时性差异X所得税适用 税递延所得税费用=递延所得税负债-递延所得税资产所得税费用（或收益 匕当期所得税+递延所得税费 用（-递延所得税收益财 务 报 表现金流量表J所有者权益变动表考点十五财务报表是指对企业财务状况、经营成果和现金流量的 结构性描述，是总括反映企业某一特定日期财务状况和某一 会计期间经营成果、现金流量的书面文件。编 制 财 务 报 表 列 报 的 基 本 要 求1 .以企业持续经营作为编制基础2.列报项目致3 .重要项目单独列报4 .报表列示项目不应相互抵悄5.报表列报项目和上期报表列报项目具有可比性6 .企业至少应当按年编

21、制财务报表财务报表列表构成图r资产负债表利润表（损益表）考点十六名称项目知识点资 产 负 债 表1概念是反映企业某一特定日期财务状况的报表，静态会计报表，月报表2依据资产=负债+所有者权益3格式报告式是上下结构，上半部列示资产，下半部分列 示负债和所有者权益。具体的排列形式有两种：一是按“资产=负债+所有者权益”的原理排列二是按“资产负债=所 有者权益”的原理排列账户式是左右结构，左资产，右负债、所有者权益； 我国采用账户式诃目排列顺序1）资产按照流动性由强到弱排列：流动资产（货币资金、短期投资、应收及预付款项、存货和待摊 费用）非流动资产（长期投资、固定资产、无形资产和其 他资产）2 ）负债

22、按照流动性由强到弱排列（流动负债、长期负债）3 ）所有者权益按照稳定性由强到弱排列（实收资本、资本 公积、盈 余公积、 未分配利 润）考点十七名称项目知识占 八、利润1概念是反映某企业一定会计期间经营成果的财务报表， 动态会计报表，月报表2依据利润=收入-费用3格式1）单步式是将当期所有的收入列在一起，然后将所有的费用 列在起，两者相减得出当 期净损益2）多步式（分层次计算利润：营业利润、利润总额、净利润；我国采用多步 式）考点十八名称项目知识点现金 流量表1概念反映企业一定会计期间现金和现金等价物流入、流出的报表；动态会计报表现金：是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。包括：库存现金、银行

23、存款、其他货币资金现金等价物：是指企业持有的期限短（三个月到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资2依据现金流入-现金流出=现金净流量4结构现金流量表由正表和补充资料两部分组成：正表有五项：一是经营活动产生的现金流量；二是投资活 动产生的现金流量；一是筹 资活动产生的现金流量；四是汇率变动对现金的影响；五是现金及等价物净增加额。其中，经营活动产生的现金流量是按直接法编制的。补充资料有三项：一是将净利润调节为经营活动产生的现 金流量；二是不涉及现金收支的重大技资和筹资活动；三是 现金及现金等价物净增加情况。考点十九名项知识点所有者1概念是反映构成所有者权益（或股东权益）的

24、各组成部分当期增减变动情况的财务报表。权2益应变当动包表括 的 单 列 项 目1)2)3)4)5)6)净利润直接计人所有者权益的利得和损失项目及其总额 会计政策变更和差错更正的累积影响金额 所有者投入资本和向所有者分配利润等 按照规定提取的盈余公积配利润的期初和期末余额及其调节情况。实收资本(或股本)、资本公积、盈余公积、未分考点二十名称项目知识点财务1作用财务报表附注是对在资产负彳 量表和所有者权益变动表等: 字描述或明细资料，以及对; 项目的说明等。是对财务报2责表、利润表、现金流 报表中列示项目的文 未能在这些报表中列示 表的补充。报2主（）财务报表的编制基础（二）遵循会计准则的声明表要

25、（三）重要会计政策的说明（四）重要会计估计的说明附内（五） 说明会计政策和会计估计变更以及差错更正的注容（六）财务报表重要项目的说明（七）或有和承诺事项的说明及披，二匸户 露顺序考点二十名称项目知识点财 务 分 析 方 法1趋 势 分 析 法是根据企业连续几年或几个时期的资料，运用指数或完成 率的计算，确定分析期各有关项目的变动趋势的一种财务 分析方法。通常计算定基指数和环比指数2比率分析法是财务分 析的最基本、最重要的方法。比 率 分 析 法构成比率、效率比率、相关比率3因 素 分 析 法是依据分析指标和其影响因素之间的关系，按照一定的程 序和方法，确定各因素对分析指标差异影响程度的一种技

26、术方法。因素分析法根据其分析特点可分为1）连环替代法：是因素分析法的基本形式2）差额计算法：是连环替代法的一种简化形式4综 合 分 析财务 综合 分析 的内 容1）筹资活动和投资活动适应情况综合分析2）筹资活动、投资活动、经营活动现金流量综合分 析3）现金流量和利润综合分析， 特别是经营现金净流 量和利润的综合分析，可揭示现金净流量变动的 原因和企业利润的质量。4）增长能力、盈利能力、营运能力、偿债能力综合 分析财务指标体系综合分析方法：比较典型的是杜邦财务分析体系，通过对净资产收益率（或资本收益率这一核心指标分解，来综合反映企业销售 规模、成本水平、资产营运、资本结构方面引起净资产收 益率增

27、减变动的原因 ，协调企业资本经营、资产经营和商 品经营关系，促使净资产收益率达到最大化，实现财务管 理目标。考占一十一<7 八、'I '指标类企愉一经营成果绍衙产矿益率1）净资产收益率2）总资产报酬率1）总资产周转率2）流动资产周转率3）存货周转率4）应收账款周转率分析1）资产负债率2）速动比率3）流动比.它反映企业盈利能力的核心1）销售增指标，该指标越高，净利润越多,2）资本积说明企业盈利能力越好平均净资产=（期总资产报酬率 盈利能力分析初净资产+期末净资产）+2总资产报酬率息税前利润总额*平均资产总额X运用全部资产的收益该指，标反映高 表明利润率越高，营利能力强100

28、% 息税前利润总额 =利润总额+利息支营运能力分析资产管理总资产周转率率收 =+ 2 转钏产时昨资 额额 门爵均 总总额 产主平 产产总 资 一一 一 资资产 >额 均初资 、八次净额平期末 入总期-17 O利曲。的速强 、 产转越资周力 -节匕匕口厶冃 全额r、 业总销 企产映 了资反 映及快 反以越 它率转效M周流动资产周转率一一额余 天、 数净产 转数数 次入资 周犬次 产收动 产期转 资务流 资算M周 动业均 动朽产 M营平 M=资 主一额数动越流 数, 展次短 速转越 转周数。 周期天好 产时的H 贷定需力 初一所能 流产次运 了资每营 映动即产 反流，资 多动存货周转率转成额

29、转数 周务余周天数 化贝 化贝 十人 巒常¥±巒MZ转 主货计周业回标越用转次 企收指数利周残 价曽性无，。看 评销合转快度味。 和、综周度适意大 S产的，速货加 衡生况高转存长险 是入状越周存数风 率投理率货库天营 转、管转存转经 周货节周明好周, 货存环货说越加 存人各仔栗低增 购寧少發率品应收账款周转率率主亠额天、i 转=额余转数数 U 揪他！ UMZ1I n ( Lm 数机用均。明资账 般平标说约坏 士一 1? 二/ p , :- /_z .(>的高可女 ” ” Mai o 是箒用e收，矢 销占应金损偿债能力分析资产负债率债 X 负额 一一 暮 率产 债资产

30、额0° 资总11为 是 W的00的 提也 指 W的 5沪 人，要 划人 到破 权力度> 产权 达功 债能程的 资债 切 H加n M , , % 一 张一 厶冃 ，强 高30业活风债 说>。过1 dr营偿 来力障易 映经经业 人能佻不于 反行业企 权债有标大 能进企映 债偿越指如 既金映反 对明益该，。它资反合 。 说权宜#c供能综标速动比率需严动负债速动资产=流动资产-存货速动资产=货币资金+短期投资+应收票据+应收账款+比较敏感指标，因此，速动资产 变现能力强。经验认为，速动比率等于1时， 说明有偿债能力，、低于 1时说明 偿债能力不强，该指标越低，企 业的偿债能力越差

31、。影响速动比 率可信性的重要因素是应收款账 的变现能力。发 展 能 力 分 析流动比率营业增长率资本积累率其他应收款资产比率动负责流动一般来说，生产企业合理的最低 流动比率是2。是衡量经营状况、市场占有能 力、经营业务拓展能力重要标志， 资本扩展的重要前提。该指标大于0，销售收入增长， 指标越高表明增长速度快，市场 越前景好。反之表明市场份额萎 缩。反映所有权益在当年的变动水 平。该指标高，表明企业的资本 积累越多，保全性越强，持续发 展能力越大。该指标为负值，表明企业资本 受到侵蚀，所有者利益受到损害。净资产收益率杜邦分析考占一十三<7 八、'I 、总资产净利率权益乘数=1+（

32、 1资产负债率）项目知识点销售净利率1定 一为了取得资金而必须付1出的代价。2净内容润资金筹收入资费销售收入成本费用总资产周转率流动资产销售收入十非流动资产资产总总额的 计 算 方 法资金占用费3表示方法绝对数表示为筹集和使用资金而发生的费用额相对数表示、宀人资金使用费资金成本=筹资总额（1 -筹资费率）4资金成本作用选择资金来源、确定筹资方案的重要依据评价投资项目、决定投资取舍的重要标准评价企业经营成果的尺度5计算模式1）个别资金成本负债资金成本借款成本债券成本权益资金成本普通股成本留存收益成本（用其机会成 本计算）2）加权 资金成 本（综 合资金 成本）以个别资金成本为基数，以各种来源资本

33、占全部资本比重为权数加权计算的全部长期资金的总成本考点二十四短期定义短期筹资亦可称为流动负债筹资或短期负债筹 资。筹资主要 的形 式商业信用短期借款短 期 筹 资 策 略流 动 资 产 组 合 策 略含义般情况下，临时性资本需求通过短期负债 筹资来解决，永久性资本需通过长期负债和 股权资本筹资来解决。筹资 策略 三种 类型稳健型筹资策略是一种较为谨慎的筹资策 略。企业的长期资本永久性资产 主要目的是规避风险。采取这 策略，企业 短期负债比例相对较低，其优点是可增强企 业的偿债能力，降低利率变动风险。但这种 策略会使企业的资本成本增力匚利润减少；如用股权资本代替负债，还会丧失财务杠杆利益，降低股

34、东的收益率。激进型筹资策略是一种扩张型筹资策略，企业长期资本V永久性资产的资本要依赖短 期负债来弥补。主要目的是追求高利润。但采取这种策略，一方面降低了企业的流动比率 ，加大了偿债 风险，另一方面短期负债筹资利率的多变性 又增加了企业盈利的不确定性。配合型筹资策略，对于临时性流动资产， 运 用临时负债筹集资金满足其资金需要，对于永久性流动资产和固定资产，运用长期负 债、商业信用和权益资本筹集资金满足其资 金需要商 业 信 用 形 式1应付账款疋义是一种最典型、最常见的商业信用形式。 卖 方允许买方在购货后一定时期内支付货款。两种 情 况延期付款，但不涉及现金折扣。 如net45 , 是指在45

35、天内按发票金额付款。延期付款，但早付款可享受现金折扣。如（2/10，1/20，0/30 ）表示，信用期为 30 天，在信用期间10天内付款可享受 2%的 折扣，20天内付款可享受 1%的折扣，超 过20天则全额付款。2预收账款3应付票据考点二十五种类项目知识点短 期 银 行 借 款1定义2分类1）担保贷款以财产作抵押或以保证人做担保为条件取 得的借款2）无担保贷款信贷额度：贷款人和银行在协议中规定的允许借款人借款的最高限额，超过限额，银 行停止办理借款周转信贷协议：银行从法律上承诺向企业 提供不超过某一最高 限额的贷款协议。未 超过限额银行必须满足企业任何时候提出 的借款要求；企业享有周转协定

36、，对贷款限 额的未使用部分付给银行 笔承诺费补偿性余款：银行要求借款人在银行中保 持按贷款限额或实际借用额的一定百分比（通常为10% - 20%）计算的最低存款余 额。偿还条件其他承诺3利息支付方式1）收款法也称利随本清法2）贴现法企业可利用的贷款额=本金一利息，贷款的实际利率高于名义利率。3）加息法要求企业在贷款期内分期偿还本息金额之和。贷款的实际利率高于名义利率。考点二十五长1保1) 般对借款企业流动资金保扌寸量有规疋期护保护对支付现金股利和回购股票的限制借性性支出规模的限制款条条款限制其他长期债务款定期提交财务报告不准出售较多财产如期缴纳税金、偿还债务限制租赁固定资产规模不准以任何资产作

37、为其他承诺的担保 或抵押不准贴现应收票据或出售应收账款， 以避免或有负债2）特殊专款专用性保护性条款不准投资短期内不能收回的资金项目合同期内不易更换企业主要负责人限制企业高级职员的薪金和资金总额 规定借款的补偿性余额要求企业主要领导人购买人身保险2利率固定利率利率保持不变变动利率定期随金融市场而调整，调整后按新利 率浮动利率随金融市场变动而随时调整，通常由最 高和最低利率限制，并在合同中明确考点二十六上I住1(1)平价：当票面利率=市场利率时，以债券的票 长债面金额为发行价格长 期 债 券 筹 资债 券 的 发 行 价 格(1)平价：当票面利率=市场利率时，以债券的票 面金额为发行价格(2)溢

38、价：当票面利率市场利率时，以高于债券 票面金额为发行价格(3)折价：当票面利率v市场利率时，以低于债券 票面金额为发行价格考点二十七租赁经营租赁是传统的租赁，指出租人为满足承租人对资产的临 时性需要，将所拥有设备的使用权在一定期限内让 渡给承租人，并向承租人收取租金， 期满后收回设 备使用权的经营行为。筹融资含在融资租赁过程中，出租人一般是根据承租资租赁义人对供货人和租赁标的物的选择，出租人向供(作货人购买租赁标的物，然后租给承租人使用。为一承租人向出租人支付租金，获取设备的使用权种筹以及和所有权相关的受益权，并承担相关的成方本，同时承租人对租赁取得设备按照固定资产式，计提折旧，租赁期满设备一

39、般归承租人所有的主要租赁行为。是针优(1)融资租赁是一种融资和融物相结合的筹资对融占 八、方式，能够迅速获得所需长期资产的使用权资租(2)可以避免长期借款筹资所附加的各种限制赁而性条款，具有较强的灵活性(3)融资和引进设备都由有经验和对市场熟悉的)的租赁公司承担，可以减少设备引进费，从而降低设备取得成本(4)租赁费中的利息、手续费以及融资租赁设 备的折旧费均可在税前支付可以减轻所得 税负担。-租赁是为了满足承租人对资产的长期需 要，租赁资产的收益和风险由承租人。征(2)租赁的期限较长(3) 租金和租赁资产的价值接诉 / 1 ' f2/ '(4)承租人通常负责租赁资产的折旧计提和

40、日 常维护(5)承租人可以在租赁期满后廉价购买租赁资 产(6)租赁合同稳定 ，非经双方同意 ，中途不 可撤销(7) 一般是先由承租人向岀租人提岀租赁申 请，出租人按照承租人的要求引入资产再交 付承租人使用。租金的构成(1)租赁资产的成本：大体由资产的购买价、 运杂费、运输途中的保险费等项目构成(2)租赁资产的成本利息(3)租赁手续费：包括出租人承办租赁业务的 费用以及出租人向承租人提供租赁服务 所赚取的利润。考点二十九可转换债券是一种允许持有人在规定的时间内按规定的价 格转换为发行公司或其他公司普通股股票的有价证券目前我国只有上市公司和重点国有企业具有发行可转换债 券的资格。考点三十长 期 股

41、 权 筹 资优先股特征(1)优先股较普通股而言具有一定的优先权。 优先股股息分配先于普通股红利分配优先股股东对公司剩余财产的求偿权在债权 人之后但先于普通股股东，其求偿额为优先 股的票面价值加累计未支付的股利。 优先股股息率是固定的。和债券的区别是 债券债息在税前支付，而优先股股息在税后 分配，没有抵减所得税的作用。优占八、优先股是公司的永久性资金。(2)优先股的股利标准是固定的，但支付却有一定的灵活性。当公司经营状况不佳时，公司又可暂不支付或不支付优先股股息。(3)优先股的发行.不会改变普通股股东对公 司的控制权。通常优先股股东就不能参和公 司经营管理保证了普通股股东对公司的控 制权。(4)发行优先股能提高公司的举债能力。普 通 股 股 票和 负 债筹(4)资 相 比 的 优 占八、(1) 普通股没有到期日，不需归还，是公司的种永久性资金(2) 普通股没有固定的股利负担(3) 普通股筹集的资本是公司最基本的资金 来源，是公司举债的基础，并能够反映公司 的实力，增强公司的举债能力(4)通过发行可以扩大公司的影响，提高了公 司的信誉和知名度。认 股 权 证考点三十概念现金是立即可以投入流通的交换媒介， 是企业中变现能 力及流动性最强的资产，具体 包括：库存现金、各种 形式的银行存款、银行本票、银行汇票等。有价证券