应收账款质押融资的风险与风险控制研究.docx

应收账款质押融资的风险与风险控制研究 【摘要】在2007年颁布了应收账款质押登记办法和应收账款质押登记操作规则实施之后，此业务的规范性越来越高，并快速的发展成商业银行金融拓展业务的关注点和重要选择。本文主要是通过应收账款质押融资存在的风险，并就其问题给出相对应的措施，以便最大程度的控制风险。 【关键词】应收账款质押融资 风险 风险控制 面对当今市场的竞争，赊销已经成为除掉价格战、质量战和售后服务战的另外一种手段。在某种程度上看，应收账款可以帮助企业获得一定的商业先机，但是应收账款具有流动性和风险性，因此会给企业多少带来损失。目前，我国应收账款在数额上面比较大、增长的速度也比较快，因此，企业利用应收账款融资的态度不会改变。关于应收账款质押融资遇到的问题，最近几年来也备受政府和企业单位的关注，再加上业务的信用等级和申请程序要求的简化，以及新政策的问世，应收账款质融资业务受到大中小企业的青睐。 一、应收账款融资定义和特性 （一）应收账款的质押融资 应收账款的质押融资业务主要指的是资金需求人员将自己所具有的应收账款转让给相关的金融单位，以获得资金流动和其他金融业务。应收账款的融资可以有效的增加资金的流动，确保融资成本和业务周期之间的同步，尤其是在业务数额比较大的企业上，在资金的流动上效果更加明显。当企业需要有流动现金的时候，可以向银行有偿的进行贷款，可以说应收账款质押融资是一种循环式的氮气现金流贷款，此外，应收账款质押融资也是一种最为便捷的融资方式，虽然在买家信用和价值评估上面还稍有缺陷。 （二）应收账款质押融资的特性 从本质上来说，应收账款质押融资就是以应收账款为抵押品进行的综合性融资业务，其中有各式的贷款、承兑、担保和信用证等业务。应收账款质押融资相对企业和单位来说信用等级的要求不高，很多的时候关注的是应收款的质量，这对于一些规模比较小，且财务管理制度不健全的企业来说是一个非常好的选择；此外，应收账款质押融资可以增强企业现金的流动性和业务扩展，因此，对于企业的盈利和偿债能力的提高很有帮助。但是应收账款质押融资还没有完善的法律法规，比方说，应收账款的确认和计算、登记和审查、质权人的权益和风险、融资的环境不够良好等。从社会信用系统上来看，企业信用管理意识不够强、非物质性抵押品存在的风险大、操作程序比较复杂等；从单位和个人来看，信用信息化建设缺乏，尤其是企业没有足够多的能力进行信用的收集、整合、解析和估算。 二、分析目前应收账款质押融资遇到的风险 （一）银行或者相关信贷单位带来的风险 首先，应收账款在出质人上存在着诚信上面的风险，企业和单位在申请质押融资的时候，可能会伪造一些应收账款的票据或者抵押的薪给，这些应收账款存在着信息的不真实性、不完整性和价值不对性；其次，购货方在还款的能力上面有一定的风险，要知道应收账款质权的必备条件就是较高的还款能力和诚信度，只有确保购货方能够及时的偿还所欠款项目，但是在实际操作中由于出质人违约行为，或者修改和变革，又或者出现差错等现象，导致出质人没有能力偿还金融机构的款。最后，就是银行或者信贷单位本身操作上的风险，银行或者信贷单位在处理质押融资问题的时候，存在着风险和监管上的不健全，容易被企业钻孔套取贷款。 （二）给出质人带来的风险 首先，企业在生产运营中，如果不关注企业信用管理上的问题，在出现资金上问题的时候，就会向银行申请质押贷款，但是银行肯定会对企业所具备的信用问题产生质疑，导致贷款上的失败；其次，出质人在应收账款管理上面也存在一定的风险，一般情况下，应收账款都是企业流动性比较小的资产，因此在这方面的管理比较差，比方说在坏账和催账方面；最后，债务人的还款能力和意愿上存在风险，一方面在质押期间还是需要债务人用现金偿还的，另外一方面企业在运营时间内由于自身财务或者破产问题，导致偿还的可能性下降。 （三）来自法律不完善带来的风险 我国现有的法律和法规在公正性和完善性对质押融资的影响很大，尤其是现有的法律法规在详细实施上面还存在一定的缺陷，这些缺陷都无法限制出质人和付款人。比方说，如果出质人和付款人有违约的行为或者欺诈的行为，银行或者政府都没有使用有效的防护和治理的方式。其次，银行或者相关的金融单位对于应收账款质押的风险控制标准还不够规范，这些不仅仅增加了企业申请质押的难度，还影响了中小企业业务的扩展。 三、应收账款质押融资风险控制措施 （一）对银行等相关金融单位采取的措施 首先，银行或者金融单位应当着重发展弱保全之下的应收账款质押业务，比方说担保条件和收款方式上面；其次，银行或者金融单位应当设立一个适用于应收账款质押发展的信贷管理方式，做到精细化管理，比方说，对所需要调查的数据进行详细的定量分析、对于实效性比较强的业务要有详细的流程、要有动态的追踪管理方式，借款后的跟踪管理制度等；最后，对从事应收账款的工作人员要有一定的培训工作，确保所有的业务员高素质的业务水平。 （二）对出质人财务的措施 首先，企业或者单位应当有相应的保险公司作为担保，尽量降低自身承担的质押风险；其次，企业要注重自身信用制度的建设吗，只有完善好自我的控制，才能提高信用值；最后，就是致力于应收账款的管理工作，以此来降低带来的风险。 四、结束语 总的来说，面对现在激烈的市场竞争，赊销已经是企业购销的重点方式，但是由于流动性和风险性，因此，中小企业在收账管理上尤为注重。目前，应收账款在质押操作上面虽然还比较规范，但是?存在着一定的风险，这些风险任然需要政府、单位和银行所需要关注的问题。所有，在未来的发展中，应当着重对风险的控制，比方说，完善我国现有的法律法规、银行做