商业银行经营管理第二章.ppt

1、商业银行经营管理第二章,陈晓静 ,2020/9/9,陈晓静版权所有,2,第二章 商业银行资本,第一节银行资本金的构成 商业银行的资本大致可以分为优先股,普通股,资本盈余,长期资本性票据和资本性债券,资本准备金和损失准备金等几大类. (一)普通股(common stock) 普通股是商业银行资本的主体和基础.普通股股东作为商业银行的所有者,有权参与股东大会,对银行的重大事务进行投票表决.同时,普通股股东有权分享商业银行业务经营的成果,获取股息,红利,并通过银行规模的壮大,利润的上升,资本总额的提高而获得股东权益的增加.,2020/9/9,陈晓静版权所有,3,第一节银行资本金的构成,同时,普通股股

2、东又有责任和义务同商业银行共担风险,在银行遭受损失时承担股东权益的下降.而且,一旦银行破产,倒闭时,普通股股东对银行资产的要求权排在存款人,债务人及优先股股东之后,因而是最不利的. (二)优先股(preferred stock) 优先股和普通股均是商业银行所有权的凭证,在性质上是相同的.所不同的是,优先股股东比普通股股东享有更为优越的待遇;享有优先支付的固定比率的股息;在公司发生兼并,重组,倒,2020/9/9,陈晓静版权所有,4,第一节银行资本金的构成,闭,解散,破产等情况时,优先股股东比普通股股东优先收回本金;在股息收入纳税时,优先股股东往往获得部分股息免税的优待. (三)资本盈余(cap

3、ital surplus) 资本盈余是指发行普通股时,发行的实际价格高于银行财务上用于记帐的票面价值的部分,即平常所说的股票发行的溢价,2020/9/9,陈晓静版权所有,5,第一节银行资本金的构成,部分.这种资本盈余,并非是商业银行的利润,而是普通股股东投资股本的一部分. (四)留存盈余(undivided profits) 留存盈余是指商业银行的税后利润中扣除优先股股息,普通股股息之后的余额.因此,留存盈余是商业银行普通股股东权益的重要组成部分.商业银行在进行年终结算时,一般不会把全部利润作为投资收益分给股东,总是会留下一部分作为留存盈余,用于商业银行扩大经营,增强,2020/9/9,陈晓静

4、版权所有,6,第一节银行资本金的构成,流动性,偿还债款,或者为营业中可能发生的损失预作准备等.因此,商业银行的留存盈余实际上是每年未分配利润积累而成的,是其进行资本内部筹集的最便捷方式. (五)资本票据(capital notes) 资本票据是一种以固定利率计息的小面额后期偿付证券,该证券的期限为7-15年 不等.,2020/9/9,陈晓静版权所有,7,第一节银行资本金的构成,(六)债券(debenture) 债券从性质上来讲只是商业银行的债务,由于其期限很长,而且如果商业银行经营状况不佳,还可以拖延对其本息的偿还,因而与存款,借款等一般银行债务又有所不同. (七)资本准备金(capital

5、reserves),2020/9/9,陈晓静版权所有,8,第一节银行资本金的构成,资本准备金又可称作资本储备,是指商业银行从留存盈余中专门划出来的,用于应付即将发生的有关股本的重大事件的基金.资本准备金是逐年累积,一次或多次使用的,也是商业银行资本的组成部分. (八)损失准备金(reserves for losses) 损失准备金是指商业银行为了应付意外事件发生对商业银行带来的损失而建立,2020/9/9,陈晓静版权所有,9,第一节银行资本金的构成,的基金.一般而言,损失准备金主要有两类,即贷款损失准备金和证券投资损失准备金.它们是从商业银行的税前利润中提取出来的,用于弥补可能发生的贷款呆帐损

6、失和证券投资损失的基金.,2020/9/9,陈晓静版权所有,10,第二节银行资本充足性及其测定,一.资本充足性的意义 在商业银行的经营实践中,商业银行通常应使其资本水平保持在满足以下三个方面的最低限度: 1.为防御正常经营风险而持有的最低放款损失准备 2.为使大额未保险存款人确信其存款得到安全保护而需要的最低资本量,2020/9/9,陈晓静版权所有,11,第二节银行资本充足性及其测定,3.为支持银行业务扩张所必需的最低资本量 因此,银行资本充足性包括数量和结构两个层面的内容 (一)资本数量的充足性 1.资本不足是商业银行过分重视盈利,忽视安全经营的结果,说明该银行承担了过重的风险,破产或倒闭的

7、潜在可能性很大.,2020/9/9,陈晓静版权所有,12,第二节银行资本充足性及其测定,存款人和债权人希望商业银行拥有充足的资本,因为商业银行的资本越多,他们的存款或债权便越有保障;金融监管当局要求商业银行的资本充足,是为了防止银行冒险经营,破产或倒闭对国家经济与金融稳定发展带来伤害;就银行自身而言,足够的资本则是其安全经营,健康发展的前提条件.,2020/9/9,陈晓静版权所有,13,第二节银行资本充足性及其测定,2.商业银行的资本也不是越多越好.因为商业银行的资本越多,其用于支付普通股股息,优先股股息或债券债息的费用便越大,因而资本成本越高,相应加重了商业银行的经营负担.同时,过高的资本说

8、明银行经营管理的水平很差,缺乏存款等筹资渠道,或者没有把握住良好的投资机会,承担着沉重的机会成本.,2020/9/9,陈晓静版权所有,14,第二节银行资本充足性及其测定,(二)资本结构的合理性 资本结构的合理性是指普通股,优先股,留存盈余,债务资本等应在资本总额中占有合理的比重. (三)要求银行资本充足率达到8%以上,一般要求达到10%.但是我国商业银行基本上都达不到该要求.,2020/9/9,陈晓静版权所有,15,二.表内资产风险权数及测定,根据,风险资产的类别及相应的权数为0%,10%,20%,50%和100%共五类: 1.0%风险权数的资产.包括现金,OECD国家政府或机构提供担保的贷款

9、或债权. 2.20%风险权数的资产.包括对多边发展,2020/9/9,陈晓静版权所有,16,第二节银行资本充足性及其测定,银行的债权以及由这类银行提供担保,或以这类银行的债券作抵押的债权等. 3.50%风险权数的资产.完全以居住用途的房产作抵押的贷款. 4.100%风险权数的资产.对私人机构的债权. 三.表外项目的信用转换系数(第48页）,2020/9/9,陈晓静版权所有,17,第二节银行资本充足性及其测定,1988年,建议采用“信用转换系数”把表外业务额转化为表内业务额,然后再根据表内同等性质的项目进行风险加权.,2020/9/9,陈晓静版权所有,18,商业银行如何计算资本充足率,美国一家州

10、注册商业银行,总资本为6000万美元,表内资产总额为10亿美元,此外还有表外项目和衍生工具项目,总资产状况如表1所示: 全部风险资产额和资本充足率 单位:万美元 风险权重/资产/潜在敞口风险/当前市场风险敞口替代成本/ 风险资产,2020/9/9,陈晓静版权所有,19,商业银行如何计算资本充足率,一.风险权重0类 现金 5000 0 政府国库券20,000 0 二.风险权重20%类 国内银行存款5000 5000X20%=1000 以备用信用证担保的政府债券信用对等额 10,000 2000,2020/9/9,陈晓静版权所有,20,商业银行如何计算资本充足率,三.风险权重50%类 以家庭住房的

11、一级置留权为担保的贷款 5000 2500 五年期利率互换合同 500 2500 1500 三年期货币互换合同 2500 1500 2000,2020/9/9,陈晓静版权所有,21,商业银行如何计算资本充足率,四.风险权重100%类 对私人公司贷款 6500 6500 对私人公司长期信贷承诺对等额 10,000 10,000 风险加权总资产 84000 资本充足率 6000/84000=7.14%,2020/9/9,陈晓静版权所有,22,思考题,1.巴赛尔协议关于计算银行资本充足率的基本内容是什么? 2.如何计算资本充足率?,2020/9/9,陈晓静版权所有,23,计算题,假设某一家商业银行的

12、资本规模为100万元人民币，总资产为1500万元人民币，该行的资产负债表内和表外项目如下： 试计算该银行的资本充足比率是多少，是否已达到巴塞尔协议规定的的要求？,2020/9/9,陈晓静版权所有,24,计算题,2020/9/9,陈晓静版权所有,25,四.的实施要求,1.协议把资本分成两部分:第一级资本称核心资本,由股本和税后留利中提取的储备金组成;第二级资本称附属资本,由未公开储备,重估准备,普通呆帐准备金,带有债务性质的资本债券,长期次级债券组成. 2.协议中规定的计算公式为: 一级资本比率=核心资本/风险资产总额X100%,2020/9/9,陈晓静版权所有,26,四.的实施要求,二级资本比

13、率=附属资本/风险资产总额X100% 资本对风险资产比率=核心资本+附属资本/风险资产总额X100%=一级资本比率+二级资本比率,2020/9/9,陈晓静版权所有,27,第三节银行的资本管理与对策:分子对策和分母对策,一.分子对策 分子对策是针对中的资本计算方法,尽量地提高商业银行的资本总量,改善和优化资本结构.银行的资本计划建立在其管理目标所需的银行资本金数额以及金融当局所规定的银行最低资本限额要求的基础之上.,2020/9/9,陈晓静版权所有,28,(一)内源资本策略,内源资本:银行增加利润留存. 限制因素: 1.适度资本金数额 2.银行的创利能力 3.银行股利政策 (二)外源资本策略 通

14、过发行普通股实现.,2020/9/9,陈晓静版权所有,29,二.分母对策,1.表外业务(Off-Balance Sheet Activities,简称OBS)是指商业银行所从事的不列入资产负债表且不影响资产和负债总额的业务经营活动.表外业务有狭义和广义之分.狭义的表外业务是指有风险且未列入资产负债,表中的金融活动;广义的表外业务则是指除了狭义的表外业务之外,还包括结算,代理,咨询等无风险的金融服务活动.即中间业务.,2020/9/9,陈晓静版权所有,30,二.分母对策,(一)压缩银行的资产规模 资产规模越大,其对银行资本的需求越强. 银行金融债权主要包括证券投资和各种贷款,由于它们是银行收入的

15、基本来源,因此,它们的比例很高. (二)调整资产结构 1.资产结构调整空间较大的部分在于证券投资与贷款资产上.银行的证券投资,2020/9/9,陈晓静版权所有,31,二.分母对策,不应投资于单一金融证券,而是投资于不同种类,期限的证券,其目的是通过这样的投资组合来降低投资风险,降低风险资产数量及权数,达到流动性与赢利性的均衡. 2.贷款是银行持有的变现能力差的资产,同时也是风险大的资产.从贷款管理的要求看,银行应为减少贷款风险进行贷款组合,通过减少高风险贷款和相应增加低风险资产的办法,以减少风险资产总量.,2020/9/9,陈晓静版权所有,32,二.分母对策,3.“分子对策”和“分母对策”在于减少银行的经营风险与财务风险,提高银行的安全性和流动性.,2020/9/9,陈晓静版权所有,33,第四节 银行并购决策与管理,一.银行并购的原因和影响 1.追求企业发展 2.追求协同效应 3.管理层利益驱动 二.银行并购的决策 (一)并购的效应,202