庄毓敏-商业银行业务与经营-第6章

第六章企业贷款【教学内容】企业贷款的种类对企业借款理由的分析借款企业的信用分析企业贷款的定价了解企业贷款的种类和原因；掌握借款企业信用分析的内容和方法；掌握企业贷款的定价。【教学目的和要求】第一节企业贷款的种类和用途一、短期贷款1.含义---商业银行为满足客户在生产经营过程中临时性、季节性的资金需求，保证生产经营活动的正常进行而发放的贷款。

2.短期贷款运行过程（下页）短期贷款运行过程银行发放企业购货增值存货出售应收帐款收回收回季节性贷款应收帐款流动资金贷款一种短期资金周转贷款，是银行为解决企业在生产经营活动中流动资金不足而发放的本外币贷款。流动资金贷款临时流动资金贷款短期流动资金贷款中期流动资金贷款流动资金整贷零偿贷款

流动资金循环贷款

法人账户透支按期限按品种1.临时流动资金贷款期限在3个月（含）以内，主要用于企业一次性进货的临时性资金需要和弥补其他支付性资金不足。2.短期流动资金贷款期限3个月至1年（不含3个月，含1年），主要用于企业正常生产经营周转资金需要。3.中期流动资金贷款期限1年至3年（不含1年，含3年），主要用于企业正常生产经营中经常占用资金需要。按期限1.流动资金循环贷款

贷款人与借款人一次性签订借款合同，在合同规定的有效期内，允许借款人多次提取贷款、逐笔归还贷款、循环使用贷款的流动资金贷款业务。2.流动资金整贷零偿贷款

客户可一次提款，分期偿还的流动资金贷款。3.法人账户透支

根据客户申请，核定账户透支额度，允许其在结算账户存款不足以支付时，在核定的透支额度内直接透支取得信贷资金的一种借贷方式。按品种

二、中长期贷款（一）中期贷款---指期限在1年以上（不含1年）5年以下（含5年）贷款。用途：主要解决企业营运资本，设备更新改造，是中小企业取得固定资本重要途径。（二）长期贷款---指5年（不含5年）以上的贷款。用途：银行发放的不动产抵押贷款，用于新建厂房、购买新的机器等。中长期贷款.doc几个名词:

1.循环信贷：根据客户的申请，一次性核定客户最高授信额度与授信期限，在核定的最高授信额度和期限内可分次并循环使用的贷款业务。

2.项目贷款：商业银行发放的，用于借款人新建、扩建、改造、开发、购置固定资产投资项目的贷款。项目贷款基本建设贷款技术改造贷款房地产贷款

科技开发贷款商业网点贷款1.基本建设贷款：指用于经国家有权部门批准的基础设施、市政工程、服务设施和以外延扩大再生产为主的新建或扩建生产性工程等基本建设而发放的贷款。2.技术改造贷款：指用于现有企业以内涵扩大再生产为主的技术改造项目而发放的贷款。3.科技开发贷款：指用于新技术和新产品的研制开发、科技成果向生产领域转化或应用而发放的贷款。4.商业网点贷款：指商业、餐饮、服务企业，为扩大网点、改善服务设施，增加仓储面积等所需资金，在自筹建设资金不足时向银行申请的贷款。５.房地产贷款：包括法人房地产业务和个人住房消费贷款业务。项目贷款

住房开发贷款商用房开发贷款

土地储备贷款

高校学生公寓贷款

法人商用房按揭贷款

商用房抵押贷款

房地产贷款中国银监会颁布《银行开展小企业贷款业务指导意见》

银行开展小企业贷款业务指导意见.doc四、农业贷款贷款对象：实际从事农、林、渔、牧、养殖业之生产、加工、运销、仓储、休闲农业及农业发展事业等法人或个人。在经济发达国家，农业发放的贷款并不占银行业务的主要份额，但银行是农业贷款的主要提供者。我国的农业贷款：对象：农村中从事农业生产、流通等经营活动的经济实体。种类：①生产费用贷款：②生产设备贷款：③农业开发性贷款：④农业专项贷款：第二节对企业借款理由的分析一、银行贷款管理过程机会评估初步分析还款来源分析贷款包贷款管理二、企业借款理由的分析1.销售增长导致的借款：类型：短期或季节性销售增长和长期性销售增长2.营业周期减慢引起的借款：类型：存货周转减慢应收帐款回收减漫银行贷款目的：为企业临时性扩大或结构性转换提供资金。3.固定资产购买引起的借款：更新固定资产或扩大固定资产的规模

4.其他原因引起的借款：资产增长增加的支出、债务重组增加的支出、低效经营增加的支出、股息支付或者所有者提款所引起的支出，以及不正常的或意外的费用支出等。第三节借款企业的信用与财务分析企业的财务状况和现金流量构成企业的第一还款来源，而信用支持为第二还款来源，非财务因素虽不构成直接还款来源，但会影响企业的还款能力。

财务分析的目的：

评价过去的经营业绩；衡量现在的财务状况；预测未来的发展趋势；确定企业的未来还款能力。现金流量分析影响企业还款能力

非财务因素

行业风险经营管理风险还款意愿第一还款来源

财务分析盈利能力营运能力偿债能力经营活动现金净流量投资活动现金净流量筹资活动现金净流量第二还款来源信用支持担保影响企业还款能力的因素一、对借款企业的财务分析财务分析是银行对借款人财务报表中的有关数据资料所进行的确认、比较、研究和分析，借以掌握借款人的财务状况、分析借款人的偿债能力，预测借款人的未来发展趋势。财务分析所需要的数据来源：

1.定期的报表资料；

2.日常的会计核算资料；

3.计划、定额、标准等资料；

4.同行业其他企业的资料。技术性程序（一般）：（一）财务报表分析1.审查借款人的损益表2.审查借款人资产负债表（二）财务比率分析（一）损益表的分析

目的：了解企业利润总额及构成情况、增长情况，分析企业的盈利水平和盈利能力。分析方法：结构分析和项目分析财务报表分析

主营业务收入减：折扣与折让=主营业务收入净额减：主营业务成本主营业务税金及附加=主营业务利润(毛利润)加：其他业务利润减：存货跌价准备营业费用管理费用财务费用=营业利润加：投资收益营业外收入减：营业外支出=利润总额减：所得税少数股东权益=净利润1.损益表的结构2.损益表项目的审查分析：

（1）销售收入的分析目的：确认收入是否高估？

（2）成本费用的分析问题要点：成本费用是如何确认的？对本期利润有何影响？成本费用是否低估？销售收入净额=销售收入总额-销售折扣-销售折让-退货损益表会计风险的检查问题要点

收入是否高估收入是如何确认的？收入确认的方法是如何影响销售收入和应收账款的？应收账款是否真实和可回收的？费用是否低估费用是如何确认的？费用确认方法是如何影响报告期利润和相关资产负债帐户的？借款人能否解释每一费用帐户并提供明细支出表？损益表项目分析

商业（批发商、零售商）:期初存货+购进成本-期末存货=销售成本制造业：期初存货+原材料成本+工资成本+间接制造费用=本期待销商品成本-在产品-期末存货=销售成本主营业务成本的计算分析（3）存货计价方法

---后进先出法、先进先出法

在价格上涨时期：后进先出法降低了存货价值，抬高了成本，降低了毛利。先进先出法抬高了存货价值，降低了成本，提高了毛利。

（4）毛利：销售利润的分析

毛利率：销售利润率的变化趋势。毛利率的下降可能是购货方面的困难、生产上的无效率等。（5）管理费用（营业费用）的分析

---不可控费用和可控费用占销售额的%。反映管理者对管理费用的控制能力、管理风格及适应变化的能力。（6）其他收入和费用分析

---不属于常规经营范围的收入和支出。如出售出租多余的场地和设备等，分析有无异常变化？

3.损益表的结构分析

以损益中的某一总体（主营业务收入）指标为100%，计算各组成部分占总体指标的百分比，并比较其增减变动趋势。

4.损益表的比较分析

比行业，看差异；比同期，看趋势。5.企业对盈利指标操作的常见方法

(1)改变会计处理方法：坏账处理(备抵---直接转销)、降低折旧率、存货计价。(2)潜亏挂账：将本年度的损失、费用或成本挂在某些账户上，待以后年度处理。(3)转让或出售资产：固定资产、地产、股份(4)关联交易：向关联方销售产品、商品或其它资产、提供劳务；资产置换、股权转让、内部转移定价、无偿赠与。(5)短期或长期投资收益(6)大比例增加应收账款(7)更换会计师事务所6.处理会计报表的方法

交易关联剔除法不良资产剔除法合并报表分析法谨慎对待或有事项偶数性因素当偶然性处理重点会计科目重点分析审计报告仔细读（二）资产负债表分析

了解：资产负债表是谁在什么时候准备的？报表呈现何种类型的企业和行业？公司的目标是什么？

1.资产负债表的结构资产=负债+所有者权益2.资产负债表的对应关系流动资产----------流动负债固定、长期资产----长期负债和所有者权益流动资产-流动负债=流动资本固定、长期资产-长期负债=固定资本资产总额-负债总额=所有者权益3.资产负债表项目分析流动资产短期投资短期投资的种类有哪些？这些投资是否真的利用其正常经营中多余的资金来进行的？这些投资是否做过抵押？这些投资的价值是多少？市场价格是否高于历史成本？应收账款是否有明细的应收账款账龄表？应收账款是否可以全部收回？应收账款是否集中于某几个客户或个别地区？企业坏账损失和回收政策是什么？企业估计的坏账准备金是否能弥补坏账损失？存货企业采用哪些存货计价方法？企业是否设立存货明细账（如原材料、在产品和产成品）？存货是否购买了保险？是否作了抵押？存货的市场价格是多少？资产负债表项目分析帐户问题要点非流动资产长期投资这些投资是在什么环境下产生的？这些投资的流动性如何？这些投资一旦变现，价值是怎么样的？固定资产各类固定资产的价值是多少？固定资产是否做了抵押？固定资产的折旧方法是哪种？无形资产和递延资产这部分是从属于总资产和权益的，基于审慎基础，在计算有关比率时，需将这部分从总资产和权益中减去，得出有形总资产和有形净资产。资产负债表项目分析帐户问题要点负债

应付账款这些应付款是否真实地反映了贸易负债？（如果有其他情况应列示出来）应付账款是否按合同规定金额付出？应付票据有多少应付票据，应付给谁？在什么情况和条件下会产生应付票据？它们的期限、利率和到期日是怎么样的？一年内到期的长期负债此帐户是否包括了全部一年内到期的长期负债？或有负债有多少或有负债？付给谁？在什么情况和条件下，这此负债会变为真实负债？这些负债是否做过担保，以什么资产担保？资产负债表项目分析帐户问题要点2001年%2002年%2003年%行业%流动资产57.6357.6955.5750-70长期投资2.73.092.9130-40固定资产39.6739.2245.52无形资产000其他资产0005-10总资产1001001001004.资产结构分析：各项资产占总资产的比重例：新兴公司资产结构分析分析：

该公司流动资产比例偏低，而且呈下降趋势；长期资产所占比例过高，尤其是2003年已超过同行业比例的上限。在盈利水平不断下降的情况下，新兴公司的固定资产为何连续上升，是原有的设备不适应生产的需要，还是大量的设备闲置，这些问题需要向借款人提出。2001年2002年2003年行业短期负债71.02%85.42%92.66%30-40%长期负债21.81%6.25%7.07%15-25%所有者权益7.17%8.23%0.28%35-50%负债与所有者权益100%100%100%100%新兴公司资金结构分析5.资金结构分析：

－－－全部资金中负债和所有者权益所占的比重

分析：新兴公司资金结构严重不合理。（1）2003年短期负债比重过高，达92.66%，远远超过同行业的最高比例，并且呈上升趋势；（2）2003年长期负债和所有者权益所占比例低至7.35%，远远达不到同行业的最低限，这说明新兴公司债务保障程度很低，一旦企业进入清算，债权人的风险很大；（3）2003年长期负债比重44.43%，说明长期资产是由大量的短期资金支持，一旦需要偿还短期负债，长期资产不能及时变现，该公司将面临严重的债务危机。生产、销售行业服务行业制造业%批发业%零售业%资本密集型%劳动力密集型%流动负债30—4040—5550—6020—3040—50长期负债15—2515—2010—2020—300—10所有者权益35—5030—4025—3535—5035—50负债与所有者权益合计100100100100100负债与所有者权益结构参考指标财务分析（二）财务比率分析

盈利能力分析：盈利比率营运能力分析：效率（营运）比率偿债能力分析：流动比率--短期偿债能力分析杠杆比率--长期偿债能力分析二、现金流量分析财务比率盈利比率销售利润率(Gross)营业利润率(Operatingprofitmargin)净利润率(Netprofitrate)成本费用率(Costandexpenseratios)流动比率杠杆比率效率比率总资产周转率(Salestoassets)固定资产周转率(Salestofixedassets)应收账款回收期(Accountsreceivabledaysonhand)存货持有天数(Inventorydaysonhand)资产报酬率(Returnonassets)权益报酬率(Returnonequity)资产负债率(Debttoassets)负债与所有者权益比率(Debttonetworth)负债与有形净资产比率(Debttotangiblenetworth)利息保障倍数(Interestcovetage)流动比率(Currentratio)速动比率(Quickratio)现金比率(Cashratio)比率公式定义分析盈利比率通过计算利润占销售收入中的比例来衡量管理部门的效率，进而评价管理部门挖掘成本获取收益的能力销售利润指销售利润占产品该比率越高，表明产品销售成立销售利润率*100%或商品销售收入净挖掘的越好。在通货膨胀情况下，销售收入净额额的比重该比率的提高，有时不是因为管理能力加强，而是因为价格的上升营业利润指营业利润占产品该比率越高，表明借款人营业活动营业利润率*100%销售收入净额的比重的盈利水平越高销售收入净额净利润一般来说，该比率与上述两个比率净利润率*100%指净利润占销售收呈相同的变化趋势。如不同，就应销售收入净额入净额的比重关注营业外支出及纳税管理的能力

利润总额指成本费用支出该比率越大越好，说明同样的利润成本费用利润率*100%所能带来利润总额只需花费较少的成本费用支出成本费用总额

主要财务比率比率公式定义分析效率比率通过计算资产的周转速度来反映管理部门控制和运用资产的能力，进而估算出经营过程中所需的资金量。销售收入净额表明总资产的使用该比率表明全部资产的使用效率，该比率，总资产周转率资产平均总额效率，即每天总资产越高说明资产经营效率越好，反之则相反创造多少销售净收入销售收入净额表明固定资产的使用该比率下降表明近期固定资产有所固定资产周转率固定资产效率，即每元固定资增加或生产能力过剩；该比率上升平均净值产创造多少销售净收入表明可能过分依靠旧的厂房和设备应收账款该指标的天数越少，说明借款人应收账款的变应收账款回收期平均余额表明借款人收回贷款现速度越快。在分析中应告别注意应收账款赊销收入*360的能力集中于某个客户，或应收账款的回收期已超过净额120天或更长，这都说明风险很大存货平均余额表明管理人员管理存货原材料和产品较容易变现，但半成品很难出售存货周转天数*360的效率，存货周转天数存货持有天数高，说明存货可能采购过量，但销货成本较少或呈下降趋势，表过少则说明可能没有足够的存货可供使用和销示管理管理效率高售资产报酬率利润总额资产的投资回报使用税前净利润剔除了不同税率对利润的影响资产平均总额否则任何比较分析都会有偏差利润总额表示所有者权益的该比率为评价管理部门盈利能力提供了一个权益报酬率有形净资产回报情况很好的衡量标准主要财务比率

行业

比率生产、销售行业服务行业制造业批发业零售业资本密集型劳动力密集型总资产周转率2—54—61—31—27—10存货持有天数60—10060—100100—200应收账款回收期40—6030—500—200—3520—35生产、销售行业、服务行业效率比率的参考指标比率公式定义分析杠杆比率这类比率通过比较借入资金和所有者权益来评价借款人偿还债务的能力。资产负债率负债总额说明总负债占该比率越低，债权人的风险越资产总额总资产的比重小，债权的保障程度就高负债与所有负债总额表示所有者权该比率越低，表明借款人的长者权益比率所有者权益债权人权益期偿债能力越强，债权人权益益总额的保障程度保障程度越高。该比率越高，表明杠杆经营比率越高。和风险越大负债与有形负债总额表示有形净资无形资产的价值存在着极大的有确定净资产比率有形净资产产对债权人权性，因此有必要从权益中扣除，以便益的保障程度更合理地衡量借款人在清算时对债权权益的保障程度利息保障利润总额+衡量借款人偿该比率越高，说明支付利息费用的倍数利息费用付利息的能力能力越强利息费用主要财务比率主要财务比率比率公式定义分析流动比率这类比率通过比较流动资产与流动负债的关系来反映借款人偿还短期债务的能力它表明每元流动该比率未考虑资产质量和结构，并假设流动比率流动资产负债有多少流动资产可以随时变现。因此，在分析时要流动负债资产作为偿还的注意流动资产结构、流动资金周转况。保证另外，还要注意季节性生产与融资和现金流量的不匹配速动资产更准确地衡量用该比率未考虑应收帐款的可回收性和速动比率流动负债于偿还流动负债期限的速动资产的数量该比率越高，表明借款人直接支付流现金比率现金类资产表明现金类资产动负债的能力越强。但是该比率不能流动负债与流动负债的比率过高，因为过高会影响借款人的获得能力流动比率参考指标行业汽车房地产制药建材化工家电啤酒计算机电子商业机械玻璃食品饭店流动比率1.11.21.31.251.21.51.7521.451.651.81.3>2>2速动比率参考指标行业汽车房地产制药建材化工家电啤酒计算机电子商业机械玻璃食品饭店速动比率0.850.650.90.90.90.90.91.250.950.450.90.45>1.5>2例：根据长江公司2004年、2005年的资产负债表和损益表完成以下计算并分析：科目2004年2005年科目2004年2005年货币资金61584927短期借款100007500短期投资应付票据

1000应收票据3102073应付帐款16825714应收帐款31252325预收帐款

1907预收帐款其他应付款35971325其他应收款9502615应付福利费411634存货50548048其他应缴款

1758流动资产合计1559719988流动负债合计1628219742固定资产原值59051111745长期借款2200043356减：累计折旧3486544499长期负债合计2200043356固定资产净值2418667246负债合计3828263098在建工程13280320实收资本1580015800固定资产合计3746667566资本公积64356435无形资产1800018000盈余公积813412062递延资产未分配利润24128159无形及递延资产合计1800018000所有者权益合计3278142456资产合计71063105554负债及所有者权益合计71063105554资产负债简表

企业名称：长江公司

单位：人民币万元

损益表简表项目2004年2005年一、主营业务收入7047594387减：主营业务成本5437074869主营业务税金及附加356471二、主营业务利润1574919047加：其他业务利润429312减：营业费用9771445管理费用1102787财务费用16932219三、营业利润1240714909四、利润总额1240714884减：所得税43865063五、净利润80249821企业名称：长江公司

单位：万元（1）计算长江公司2005年度的净资产收益率、资产负债比率、流动比率、存货周转率、应收帐款周转率（要求列出相应计算公式），将计算结果填入下列表格中：

净资产收益率（％）

财务比率指标计算公式

计算值03年末04年末05年末销售增长率（％）32.5％31％33.9％31.4％28.8％资产负债率（％）48.1％53.8％流动比率（％）151％122％存货周转率（次）1815.2收账款周转率（次）27.728.5（2）请根据长江公司财务报表和近三年财务指标的变化对该公司财务状况进行简要分析。要点：1.资产负债表中主要分析存货、应收款、固定资产、长短借款变化合理性；2.根据损益表和财务比率指标对借款人盈利能力、营运能力、偿债能力的变化进行趋势分析，对借款人财务状况进行总体评价。二、对借款企业现金流量的分析

（一）净利润不能偿还贷款净利润不能偿还贷款净利润不是现金，而只是会计报表上的数字反映。只有现金才能偿还贷款。现金可能来自各种渠道，利润只是来源之一，其它来源包括出售财产、注入资本、借款和从贷款者那里获得信用展期。（二）现金流量分析的内容

现金净流量=现金流入量-现金流出量现金流入流出的结果：现金流量净额

计算方法为：现金净流量＝经营活动的现金净流量＋投资活动的现金净流量＋筹资活动的现金净流量现金流量示意图三、担保分析现金流量投资活动经营活动筹资活动经营活动与现金流入、现金流出的内容现金流入

销售商品、提供劳务收到的现金收到的税费返还收到的其他与经营活动有关的现金现金流出

购买商品、接受劳务支付的现金支付给职工以及为职工支付的现金支付的各项税费税费支付的其他与经营活动有关的现金投资活动与现金流入、现金流出的内容现金流入收回投资收到的现金取得投资收益所收到的现金处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额收到的其他与投资活动有关的现金现金流出购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金投资所支付的现金支付的其他与投资活动有关的现金筹资活动与现金流入、现金流出内容现金流入

吸收投资收到的现金取得借款收到的现金收到的其他与筹资活动有关的现金现金流出偿还债务支付的现金分配股利或利润所支付的现金支付的其他与筹资活动有关的现金（三）现金流量的计算方法

1.经营活动现金流量的计算

直接法：自上而下（从损益表主营收入开始）销售商品、提供劳务的现金收入：主营业务收入－△应收账款－△应收票据－△其它应收账款＋△预收账款

购买商品、接受劳务支付的现金支出：主营业务成本＋△存货－△应付账款－△应付票据－△其它应付账款＋△预付账款支付税款的现金支出

各税项--未交税金的增加

支付的其他与经营活动有关的现金：

（营业费用+管理费用+财务费用）-折旧费用-预付费用的减少额+应付费用的减少额+其他应收账款的增加额

间接法：自下而上

净利润

+折旧费用+摊销+财务费用（没有现金支出的费用）+资产的减少、负债的增加（引起现金流入的变动额）-资产的增加、负债的减少（引起现金流出的变动额）

净利润+折旧费用+待摊费用+无形资产摊销+财务费用+应付账款、应付票据的增加额+应付费用的增加额+应交税金的增加额+其他应付款-投资收益-应收账款、应收票据的增加额-存货的增加-预付费用的增加额-其他应收款的增加额=经营活动现金流量净额2.投资活动现金流量的计算：

涉及的报表项目：资产负债表中长期投资、固定资产、工程物资、在建工程等项目及利润表中的投资收益

现金流入=投资收益+（长期投资、固定资产、工程物资、在建工程等项目的减少额）

现金流出=长期投资、固定资产原价、工程物资、在建工程等项目的增加额

3.筹资活动现金流量的计算

涉及的报表项目：资产负债表中短期借款、长期借款、所有者权益等项目和利润表中的财务费用等。

现金流入=短期借款增加额+长期借款增加额+实收资本、资本公积的增加额现金流出=短期借款减少额+长期借款减少额-财务费用汇总：现金净流量=经营活动产生的现金流量净额+投资活动产生现金流量净额+筹资活动产生的现金流量净额快速估算——倒推1、投资活动的现金流量2、筹资活动的现金流量3、经营活动的现金流量=净现金流量-投资活动的现金流量-筹资活动的现金流量三、借款企业的担保分析

（一）贷款担保的种类1.抵押：2.质押：作用何时采用其他特征使银行对还款来源有一定控制。第二还款来源，减少信贷风险，适应于新借款人。流通性强，质量好的资产。3.保证：---银行、借款人和第三方签订一个保证协议，当借款人违约时有第三方偿还银行贷款。作用何时采用其他特征为银行提供了可替代的还款来源，增强个人还款责任，转移了公司所有者的有限责任。合伙企业、非上市公司、母子公司。与当地法律规定相一致。4.附属合同：---是由借款人的其他债权人签署的同意对银行贷款负第二责任的协议，作用是为银行提供对其他债权人的债务清偿优先权。作用何时采用其他特征为银行提供对其他债权人的债务清偿优先权。资本金不足的公司，财务报表中显示有应付帐款或应付股利的公司。可附属于本息的全部或部分。（二）贷款担保的管理1、对抵押和质押的管理银行对抵押物的占有和控制情况抵押物的流动性抵押物的价值评估抵押物的变现价值

抵押率与贷款额度

2、抵押是否合法有效抵押物基本条件和范围以书面形式订立抵押合同依法办理抵押登记3、抵押担保的安全性：抵押物安全风险因素和保管占有抵押物的转让抵押权的实现与抵押物的处分

4、保证保证人的资格保证人的财务实力保证人的保证意愿保证人与借款人之间的关系保证的法律责任保证担保的程序企业找保银行核保保证合同的签订保证责任的履行四、借款企业的非财务因素分析为了更准确地考察借款人的偿债能力，一个重要的方面就是非财务因素对借款人的影响。主要包括对借款人所处的行业、经营特征、管理方式、还款意愿、其他因素的分析。行业风险因素；经营风险因素管理风险因素；区域风险因素自然社会因素；借款人还款意愿银行信贷管理分析（一）非财务因素分析的内容与目的1、非财务因素分析的内容2、非财务因素分析的目的

判断借款人还款意愿，促进银行信贷风险管理。行业风险分析的判断要点：1.行业成本结构分析2.行业生命周期分析3.行业与经济周期关系分析性：行业周期与经济周期有多大的相关度；行业周期同经济周期的时间差异性。4.行业盈利水平分析（二）借款人行业风险分析5.行业的依赖性

借款人所在行业对其它一个或两个行业的依赖性越大，贷款的潜在风险就越大；行业的供应链或顾客群越多元化，则贷款的风险越小。6.产品的替代性7.行业的法律、政策环境分析8.行业风险预警信号（三）借款人经营风险分析

---是对借款人生产经营全过程各个经营环节风险程度的分析，包括产品特征分析、采购环节分析、生产环节分析、销售环节分析。1.经营规模、经营策略分析2.核心竞争力分析3.产品特征分析（性能价格比、产品的研究开发、产品的多样化）4.市场状况分析（占有率、竞争、对价格和需求的控制能力、客户的分散程度）5.经营循环分析：经营循环分析主要包括采购、生产、销售三个主要环节。采购环节分析：价格、供给、购买量生产环节分析：生产的连续性；生产技术的先进性；产品的质量销售环节分析：产品的目标市场；促销能力；售后服务能力6.借款人经营风险预警信号（四）管理风险分析1.借款人的治理结构2.管理层的素质和稳定性3.经营思想4.关联企业的经营管理5.财务管理能力6.法律纠纷7.借款人管理风险预警信号（五）其他非财务因素分析1.区域风险分析2.自然、社会因素3.还款意愿4.银行贷款管理（六）非财务因素分析中的有关问题1.如何在贷款分类中进行非财务分析2.正确理解非财务因素分析与财务分析的关系3.非财务信息的主要来源第四节贷款定价一、贷款定价原则

1.利润最大化原则2.扩大市场份额原则3.保证贷款安全原则4.维护银行形象原则二、贷款价格的构成承诺费是指银行对已承诺贷给客户而客户又没有使用的那部分资金收取的费用。

一定时期客户向贷款人支付的贷款利息与贷款本金的比率，它是贷款价格的主体，也是贷款价格的主要内容。

应银行的要求，借款人必须保持一定数量的活期存款和低利率定期存款，它通常作为银行同意贷款的一个条件而被写进贷款协议。

贷款定价中的一些非货币性内容。

三、影响贷款价格的因素

1.基准利率2.资金成本、费用3.借款人的信用4.借款人与银行的关系5.信贷资金的供求状况6.贷款风险7.贷款期限的长短四、西方商业银行贷款定价方法（一）成本加成贷款定价法一个完整的贷款利率中必须包括四部分内容：1.银行筹集足够的可贷资金的成本；2.银行的经营成本（工资和物质设施的成本）；3.银行对违约风险所进行的必要补偿；4.每笔贷款的适当利润。贷款利率＝筹集资金的边际成本＋银行的其他经营成本＋预计违约风险补偿费用＋银行预期的利润例：假设有一钢铁制造公司要求银行给予500万美元的银行贷款，如果银行为了筹款必须在货币市场上以10%的利率卖出大额可转让存单，筹集资金的边际成本就是10%。银行分析、发放及监管这项贷款的非资金性经营成本大约为2%，银行信贷部门建议为了补偿贷款不能及时全额偿付的风险为2%。最后，银行要求在该项贷款的财务、经营和风险成本之上再加上1%的利润水平。则这家银行的贷款利率为：10%+2%+2%+1%=15%（二）价格领导模型---以若干个大银行统一的优惠利率为基础，考虑到违约风险补偿和期限风险补偿后为贷款的利率。对某个特定顾客来说，贷款利率公式为：贷款利率=优惠利率（包括各种成本和银行预期利润）+加成部分=优惠利率+违约风险贴水+期限风险贴水优惠利率加数法：贷款利率=优惠利率+加成比率优