第05章 持有至到期投资与长期股权投资(商)

12023/2/1财务会计学课件第五章持有至到期投资与长期股权投资2023/2/12第五章持有至到期投资等本章学习要求理解持有至到期投资与长期股权投资的概念和确认条件；熟练掌握持有至到期投资与长期股权投资的核算。2023/2/13第一节持有至到期投资

一、持有至到期投资概述

（一）定义：指企业购入的到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期各种债券，如国债和企业债券等。

（二）分类：按债券付息情况，分为两类

1、到期一次付息债券

2、分期付息债券2023/2/14第一节持有至到期投资二、持有至到期投资的取得

按票面价值购入债券，称为平价购入。购入价格高于票面价值，称为溢价购入。溢价是由于债券的票面利率高于市场利率。债券溢价对投资者而言，是为以后各期多得利息而预先付出的代价。购入价格低于票面价值，称为折价购入。折价是由于债券的票面利率低于市场利率。债券折价对投资者而言，则是为以后各期少得利息而预先求得的补偿。2023/2/15第一节持有至到期投资

（一）债券溢折价的原因：由上可知，主要是由于金融市场利率与债券票面利率不一致造成的。

（二）账户设置：设置“持有至到期投资”账户，并设置“面值”、“利息调整”、“应计利息”等明细账户，各明细账户的核算内容如下图所示。2023/2/16总账明细账第一节持有至到期投资2023/2/17第一节持有至到期投资

（三）初始投资成本的确定：按购入时实际支付的价款作为初始投资成本。实际支付的价款包括支付的债券实际买价以及手续费、佣金等交易费用。

借：持有至到期投资——面值

——利息调整

——应计利息或应收利息贷：或持有至到期投资——利息调整银行存款（实际支付的全部价款）2023/2/18第一节持有至到期投资注意：上述分录中需要借记“持有至到期投资——应计利息”或“应收利息”账户是因为实际支付的价款中如果含有发行日或付息日至购买日之间分期付息的利息，这种利息应分别不同情况进行处理：

到期一次付息债券的利息由于不能在1年以内收回，因此应计入投资成本，借记“持有至到期投资——应计利息”账户；分期付息债券的利息一般在一年以内能够收回，因此不计入投资成本，可以视为短期债权，借记“应收利息”账户。2023/2/19说明：会计准则规定：购买日，实际支付价款中包含的已到期尚未支取的利息，借记“应收利息”科目；未到期的利息，借记“持有至到期投资——应计利息”科目。资产负债表日，确认利息收入时，分期付息的应收利息，借记“应收利息”科目；一次付息的应收利息，借记“持有至到期投资——应计利息”科目。问题：前后处理的口径不同。本教材：按照可比性原则处理。分期付息的利息均作为“应收利息”处理，不计入摊余成本；一次付息的利息均作为“持有至到期投资——应计利息”处理，计入摊余成本。第一节持有至到期投资2023/2/110●●●●★发行日2006.1.1付息日2007.1.1购买日2007.2.1到期日2009.1.12008.1.1已到付息期但尚未领取的利息实际支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的利息分期付息债券价款中包含的发行日至购买日前的一个付息日止尚未领取的利息。举例：假设购入三年期，分期付息、到期还本债券；每年付息一次第一节持有至到期投资2023/2/111●●●●★发行日2006.1.12007.1.1购买日2007.2.1到期日2009.1.12008.1.1尚未到期的利息第一节持有至到期投资实际支付的价款中包含的尚未到期的利息具体情况说明：到期一次还本付息债券价款中包含的发行日至购买日止的利息举例：假设购入三年期、到期还本付息债券2023/2/112●●●●★发行日2006.1.1付息日2007.1.1购买日2007.2.1到期日2009.1.12008.1.1已到付息期但尚未领取的利息尚未到期的利息实际支付的价款中包含的尚未到期的利息具体情况说明：分期付息债券价款中包含的购买日前一个付息日至购买日止的利息。举例：假设购入三年期，分期付息、到期还本债券；每年付息一次2023/2/113第一节持有至到期投资利息调整金额的确定：债券投初始尚未到债券资利息＝投资－期的债－调整额成本券利息面值购入债券作为持有至到期投资时所发生的利息调整额，在“持有至到期投资”账户中设置的“利息调整”明细账户单独核算。

利息调整的本质——分为“借差”和“贷差”：

利息调整借差：（1）溢价与直接交易费用之和（2）直接交易费用大于折价的差额

利息调整贷差：折价大于直接交易费用的差额2023/2/114第一节持有至到期投资例.A企业2012年7月1日以520,000元的价格购入B公司2012年1月1日发行的五年期分期付息到期还本债券，年利率8%，债券面值500,000元。该债券每年1月1日付息，最后一次利息同本金一起支付。面值500,000元债券发行日至购买日止的应计利息20,000元

借：持有至到期投资——面值500,000

应收利息20,000

贷：银行存款520,0002023/2/115第一节持有至到期投资例.20×6年1月1日，华联实业股份有限公司从活跃市场上购入丙公司于20×5年1月1日发行的面值800,000元、期限5年、票面利率5%、每年12月31日付息、到期还本的债券作为持有至到期投资，实际支付的购买价款（包括交易费用）为818,500元，该价款中包含已到付息期但尚未支付的利息40,000元。（1）购入债券时初始确认金额=818,500-40,000=778,500（元）借：持有至到期投资——成本800,000

应收利息40,000

贷：银行存款818,500

持有至到期投资——利息调整21,500（2）收到债券利息时。借：银行存款 40,000

贷：应收利息 40,0002023/2/116第一节持有至到期投资三、持有至到期投资的摊余成本及投资收益的确定

（一）持有至到期投资的摊余成本1、定义：摊余成本是指初始投资成本调整应计利息、利息调整摊销以及减值准备以后的余额。即

摊余成本=初始投资成本＋应计利息－利息调整借差摊销（或：＋利息调整贷差摊销）

（二）持有至到期投资的投资收益企业持有至到期的投资收益，可以分为票面利息收入和利息调整摊销两部分。按照利息调整的摊销方法划分，可以分为直线法和实际利率法。2023/2/117第一节持有至到期投资直线法是将利息调整在债券存续期内平均摊销。特点：各期的摊销额和投资收益固定不变。但是，由于随着利息调整的摊销，债券摊余成本在不断变化，因而各期的投资收益率也在变化。优缺点：采用直线法能够简化计算工作，但在一项投资业务中各期投资收益率不同，不能客观反映各期的经营业绩。直线法下：投资收益=票面利息－利息调整借差摊销

或=票面利息＋利息调整贷差摊销2023/2/118第一节持有至到期投资采用直线法摊销分期付息债券或者一次付息债券利息调整借差，即在债券存续期内将债券利息调整借差平均摊销。结转各期投资收益时，应按票面利息，借记“应收利息”科目或者“持有至到期投资——应计利息”科目；按利息调整借差摊销额，贷记“持有至到期投资——利息调整”科目；按票面利息与利息调整借差摊销额的差额，贷记“投资收益”科目。2023/2/119第一节持有至到期投资例.甲公司于20X1年1月1日以825,617元的价格购买了乙公司于当日发行的面值为800,000元、票面利率为5%、5年期的债券作为持有至到期投资。债券利息在每年12月31日支付。甲公司还以银行存款支付了购买该债券发生的交易费用10,000元。

假定甲公司购买债券后采用直线法确定持有至到期投资的摊余成本。每年摊销利息调整借差＝35,617÷5＝7,123.4(元)每年12月31日的账务处理如下：

借：应收利息40,000

贷：持有至到期投资—利息调整7,123.4投资收益32,876.62023/2/120第一节持有至到期投资采用直线法摊销分期付息债券或者一次付息债券利息调整贷差，即在债券存续期内将债券利息调整贷差平均摊销。结转各期投资收益时，应按票面利息，借记“应收利息”科目或者“持有至到期投资——应计利息”科目；按利息调整贷差摊销额，借记“持有至到期投资——利息调整”科目；按票面利息与利息调整贷差摊销额之和，贷记“投资收益”科目。2023/2/121第一节持有至到期投资例.甲公司于20X1年1月1日以754,302元的价格购买了乙公司于当日发行的总面值为800,000元、票面利率为5%、5年期的债券作为持有至到期投资。债券利息在每年12月31日支付。甲公司还以银行存款支付了购买该债券发生的交易费用12,000元。假定甲公司购买债券后采用直线法确定持有至到期投资的摊余成本。每年摊销利息调整贷差＝33,698÷5＝6,739.6(元)每年12月31日的账务处理如下：

借：应收利息40,000持有至到期投资—利息调整6,739.6贷：投资收益46,739.62023/2/122第一节持有至到期投资例.P公司于20X3年1月1日以银行存款737,260元购买了S公司于当日发行的总面值为800,000元、票面利率为5%、5年期的到期一次付息债券作为持有至到期投资。债券利息按单利计算，于债券到期时一次支付。P公司还以银行存款支付了购买该债券发生的交易费用10,000元。

假定P公司购买债券后采用直线法确定持有至到期投资的摊余成本。每年摊销利息调整贷差＝52,740÷5＝10,548(元)每年12月31日的账务处理如下：

借：持有至到期投资—应计利息40,000

—利息调整10,548贷：投资收益50,5482023/2/123第一节持有至到期投资实际利率法是按照摊余成本和实际利率确认投资收益，将票面利息收入与投资收益的差额作为利息调整的摊销额。特点：各期的投资收益率保持不变，但是，由于债券摊余成本在不断变化，使得各期的投资收益也在不断变化；实际利率法下，债券溢价、折价摊销额是票面利息与投资收益（即实际利息）的差额，在票面利息不变而投资收益变化的情况下，摊销额也是在不断变化的。优缺点：采用实际利率法能够使一项投资业务中各期投资收益率相同，客观反映各期经营业绩，但计算工作较为复杂。2023/2/124第一节持有至到期投资我国现行会计准则规定，应采用实际利率法确认投资收益和利息调整摊销，并在此基础上确认债券的摊余成本。实际利率的确定：分期付息情况下实际利率的确定：初始投资成本=债券面值×复利现值系数＋各期票面利息×年金现值系数

采用插值法计算实际利率。“插值法”见《财务管理》课程相关内容。一次付息情况下实际利率的确定：初始投资成本=（债券面值＋各期票面利息）×复利现值系数

采用插值法计算实际利率。

或：2023/2/125第一节持有至到期投资实际利率法下：

投资收益=摊余成本×实际利率

利息调整借差摊销=票面利息－投资收益

利息调整贷差摊销=投资收益－票面利息2023/2/126第一节持有至到期投资实际利率法下结转各期投资收益的账务处理：按票面利息，借记“应收利息”科目（分期付息债券）或者借记“持有至到期投资——应计利息”科目（一次付息债券）；按确认的投资收益，贷记“投资收益”科目；按票面利息与投资收益的差额，借记或贷记“持有至到期投资——利息调整”科目。2023/2/127第一节持有至到期投资例.甲公司于20X1年1月1日以751,302元的价格购买了乙公司于当日发行的总面值为800,000元、票面利率为5%、5年期的债券作为持有至到期投资。债券利息在每年12月31日支付。甲公司还以银行存款支付了购买该债券发生的交易费用12,000元。

假定甲公司购买债券后采用实际利率法确定持有至到期投资的摊余成本。根据前面的计算结果可知，实际利率为6%。为了方便各期的账务处理，可以编制持有至到期投资利息调整贷差摊销表。2023/2/128第一节持有至到期投资2023/2/129第一节持有至到期投资20X1年12月31日的账务处理如下：

借：应收利息40,000持有至到期投资—利息调整5,978.12贷：投资收益45,978.12第二年末、第三年末、第四年末、第五年末省略。2023/2/130第一节持有至到期投资例.P公司于20X3年1月1日以银行存款737,260元购买了S公司于当日发行的总面值为800,000元、票面利率为5%、5年期的到期一次付息债券作为持有至到期投资。债券利息按单利计算，于债券到期时一次支付。P公司还以银行存款支付了购买该债券发生的交易费用10,000元。

假定P公司购买债券后采用实际利率法确定持有至到期投资的摊余成本。为了方便各期的账务处理，可以编制持有至到期投资利息调整贷差摊销表2023/2/131第一节持有至到期投资2023/2/132第一节持有至到期投资20X3年12月31日的账务处理如下：

借：持有至到期投资—应计利息40,000—利息调整4,835.6贷：投资收益44,835.6第二年末、第三年末、第四年末、第五年末省略。2023/2/133第一节持有至到期投资例.P公司于20X3年1月1日以银行存款737,260元购买了S公司于当日发行的总面值为800,000元、票面利率为5%、5年期的到期一次付息债券作为持有至到期投资。债券利息按单利计算.于债券到期时一次支付。P公司还以银行存款支付了购买该债券发生的交易费用10,000元。

假定P公司购买债券后采用实际利率法确定持有至到期投资的摊余成本。为了方便各期的账务处理，可以编制持有至到期投资利息调整贷差摊销表2023/2/134第一节持有至到期投资例.某公司2012年1月1日购入B公司当天发行的2年期债券作为持有至到期投资，票面价值200,000元，票面利率10%，到期一次还本付息，用银行存款实际支付价款196,000元，发生交易费用10,000元。

(1)购入债券时，

借：持有至到期投资——面值200,000

——利息调整6,000

贷：银行存款206,000(2)2012年12月31日确认投资收益时，在直线法下：票面利息＝200,000×10%＝20,000(元)

利息调整摊销＝6,000÷2＝3,000(元)

投资收益＝20,000－3,000＝17,000(元)

借：持有至到期投资——应计利息20,000

贷：持有至到期投资——利息调整3,000

投资收益17,0002023/2/135第一节持有至到期投资在实际利率法下：债券到期值＝200,000×(1＋10%×2)＝240,000(元)

实际利率＝（240,000÷206,000）1/2－1＝0.07937

投资收益＝206,000×7.937%＝16,350(元)

利息调整摊销＝20,000(票面利息)－16,350＝3,650(元)

摊余成本＝206,000＋16,350＝222,350(元)

借：持有至到期投资——应计利息20,000

贷：持有至到期投资——利息调整3,650

投资收益16,3502023/2/136第一节持有至到期投资

(3)2013年12月31日确认投资收益时，在直线法下：票面利息＝200,000×10%＝20,000(元)

利息调整摊销＝6,000÷2＝3,000(元)

投资收益＝20,000－3,000＝17,000(元)

借：持有至到期投资——应计利息20,000

贷：持有至到期投资——利息调整3,000

投资收益17,000

在实际利率法下：投资收益＝222,350×7.937%＝17,650(元)

利息调整摊销＝20,000(票面利息)－17,650＝2,350(元)

摊余成本＝222,350＋17,650＝240,000(元)

借：持有至到期投资——应计利息20,000

贷：持有至到期投资——利息调整2,350

投资收益17,6502023/2/137第一节持有至到期投资例.某公司2010年7月1日购入C公司当年1月1日发行的2年期债券作为持有至到期投资，票面价值200,000元，票面利率10%，到期一次还本付息，用银行存款实际支付价款203,000元，其中包含发行半年后的应计利息10,000元，发生交易费用1,000元。该公司于每年6月末和年末确认投资收益。

(1)购入债券时，

借：持有至到期投资——面值200,000

——应计利息10,000

贷：持有至到期投资——利息调整6,000

银行存款204,0002023/2/138第一节持有至到期投资

(2)2010年12月31日确认投资收益时，在直线法下：票面利息＝200,000×10%÷2＝10,000(元)

利息调整摊销＝6,000÷3＝2,000(元)

投资收益＝10,000＋2,000＝12,000(元)

借：持有至到期投资——应计利息10,000

——利息调整2,000

贷：投资收益12,000

在实际利率法下：债券到期值＝200,000×(1＋10%×2)＝240,000(元)

实际利率＝（240,000÷204,000）1/3－1＝0.05567

投资收益＝204,000×5.567%＝11,356(元)

利息调整摊销＝11,356－10,000(票面利息)＝1,356(元)

摊余成本＝204,000＋11,356＝215,356(元)

借：持有至到期投资——应计利息10,000

——利息调整1,356

贷：投资收益11,3562023/2/139第一节持有至到期投资

(3)2011年6月30日确认投资收益时，在直线法下：票面利息＝200,000×10%÷2＝10,000(元)

利息调整摊销＝6,000÷3＝2,000(元)

投资收益＝10,000＋2,000＝12,000(元)

借：持有至到期投资——应计利息10,000

——利息调整2,000

贷：投资收益12,000

在实际利率法下：投资收益＝215,356×5.567%＝11,989(元)

利息调整摊销＝11,989－10,000(票面利息)＝1,989(元)

摊余成本＝215,356＋11,989＝227,345(元)

借：持有至到期投资——应计利息10,000

——利息调整1,989

贷：投资收益11,9892023/2/140第一节持有至到期投资

(4)2011年12月31日确认投资收益时，在直线法下：票面利息＝200,000×10%÷2＝10,000(元)

利息调整摊销＝6,000÷3＝2,000(元)

投资收益＝10,000＋2,000＝12,000(元)

借：