银行个人外汇生意业务的进展现状创新与治理

银行个人外汇生意业务的进展现状、创新与治理个人外汇生意是指参照国际金融市场汇率，为国内居民将一种外汇直接兑换成另一种外汇的做法。进展个人外汇生意业务不仅对加速进展和完善外汇市场起着踊跃的推动作用，开辟了商业银行新的利润增加点，而且，为居民提供了外汇资产理财的良好渠道。但作为一种外汇衍生交易产品，受目前外汇治理政策的限制，和国内金融业在创新机制和业务运作方面的局限性，决定了个人外汇生意业务还有很长一段路要走。一、个人外汇生意业务的进展现状一、目前个人外汇生意业务的特点随着改革开放的进展，中国与世界的经济接触愈来愈频繁，令愈来愈多的居民拥有了外币资产。来自中国人民银行的统计显示，2001年12月末，我国境内居民外汇储蓄存款余额为亿美元；而2003年7月末，外汇储蓄存款余额905亿美元，同比增加%，前7个月外汇储蓄存款累计增加亿美元。基于居民外汇储蓄存款的庞大存量和快速增加的势头，能够估量，个人外汇生意业务进展前景广漠，市场潜力庞大。作为一项交易类的中间业务，目前个人外汇生意业务的开展具有以下特点：第一，具有明显的地域散布特点。在目前人民币不能自由兑换的现状下，本地的居民外汇储蓄总量决定了其个人外汇生意业务市场的进展潜力。在我国，居民外汇储蓄要紧集中在大中城市，沿海城市的总量一样高于内陆城市，南方城市一样高于北方城市。商业银行在选择开办行时要紧参考了这一标准，因此北京、上海、广州、温州等城市业务竞争猛烈火爆，相较一些内陆城市那么波澜不惊。第二，各开办行运作模式不同较大。个人外汇生意业务的资金开户、交易、平盘等系统是成立在技术性较强的电子化操作平台上，各家银行接踵开发了不同版本的交易平台，不仅形成了重复投资开发的局面，也使各地各家银行在交易系统上存在着必然的功能不同和风险隐患。从运作模式来划分，大体能够分为两种，模式一为：个人客户同所在地分行进行交易，分行积存必然的敞口头寸再向总行的外汇交易中心询价平盘交易，总行交易部门然后在国际外汇市场上进行平盘；模式二为：个人客户直接同所在地分行的总行外汇交易中心进行交易，总行外汇交易部门然后在国际市场上进行平盘。两种模式的关键区别在于分行是不是保留交易敞口。业务开展初期各行由于规章制度不健全和开办体会的不足，在内部操纵和风险治理方面前后暴露出一些问题和风险，例如采取模式一的一些分行由于没有严格执行敞口额度治理规定和止蚀规定，发生了敞口头寸风险；由于交易系统不完善等缘故与客户之间产生了交易纠纷，乃至蒙受了庞大损失。二、制约个人外汇生意业务进展的因素（1）业务品种匮乏是制约个人外汇生意业务进展的关键因素目前的个人外汇生意业务尚属实盘生意交易，而且只有做多机制，在目前汇市波动有限的前提下，决定了其收益率较低，汇市中盈利人群比例约在40%，盈利人群中90%的年收益率低于10%.因此，一些境外（尤其是香港地域）的外汇经纪公司、银行看到了国内外汇市场的进展潜力和对高利润的追赶心理，利用互联网等渠道向国内投资人推介一些国内禁止的外汇交易品种，例如保证金交易方式，吸引了大量外汇资金流向境外，致使了大量违规操作和风险的形成。另外，汇市收益率较低也使投资人不肯涉足该市场。（2）外汇资源不均衡制约了个人外汇生意市场的进一步做大面对个人外汇生意业务的诱人前景，各家银行纷纷加入了竞争的行列，采取了扩张营业网点、延长效劳时刻、改良交易方式和降低点差等竞争手腕。但由于人民币尚不能自由兑换，因此本地的外汇储蓄存款总量决定了其个人外汇生意业务的进展潜力。由于经济进展程度的不同，外汇储蓄存款要紧集中在大中城市和沿海城市，例如北京、上海两城市2001年末的居民外汇储蓄存款总量约占全国的1/5，市场进展潜力相对较大，而在一些中等城市和内陆城市，由于市场资源总量较小，彼此竞争造成外汇存款在各行间频繁转移。商业银行也陷于两难境界，若是推出该项业务，竞争的结果是可能做不到收回投入本钱的保本交易量，不推出那么意味着完全舍弃了外汇储蓄存款领域的争夺，原有的外汇储蓄存款将纷纷流向竞争对手。因此如何把整个市场蛋糕做大，成为各家银行都在试探的一个问题。（3）市场制度建设滞后是个人外汇生意业务进展的潜在风险隐患个人外汇生意业务作为一种金融衍生交易产品，其避险作用和保值作用毋庸置疑，但在快速进展的同时风险也相伴而生。目前金融衍生交易的外汇治理尚没有一个系统、完整和有必然延续性的治理方法，相应的规章制度、监管体系明显滞后，亟待成立和完善，创新还需防风险。因此，随着个人外汇生意业务的进展，如何防范风险、标准竞争和保障投资者利益等应成为有关监管当局重点考虑的问题。二、业务品种创新与运作模式整合探讨为应付外资银行的挑战，我国商业银行必需适应客观环境的转变，不断开发创新性的产品，及时对自身的业务运作模式进行调整，才能在市场竞争中立于不败之地。、借鉴西方商业银行个人外汇生意的先进体会，注重产品品种的创新由于现行外汇治理政策的限制，个人外汇生意业务的很多产品创新只能停留在探讨时期，随着外汇市场的慢慢开放，实施的机遇慢慢成熟。目前情形下，咱们先能够采取过渡方法，即在操纵业务风险的前提下，适当开办一些风险较小的衍生品种，慢慢积存体会，待机会成熟，再推出类似保证金交易方式等风险较大品种。具体创新品种有：（1）之外汇交易存款质押发放人民币贷款业务。现行的外汇质押贷款，属个人存单质押贷款，是以客户未到期的外币按期储蓄存单做质押，从银行取得必然金额的人民币贷款，并按期归还贷款本患的一种存贷结合业务，贷款金额原那么上以不超过存单面额80%的质押率计算。用于质押的外汇存款不得提早支取，不得进行个人外汇生意。为解决部份客户外汇生意的需要，能够推出外汇交易存款质押人民币贷款业务，外汇存款一样不得提早支取，可是能够继续进行个人外汇生意业务，为了避免客户的交易亏损造成质押金额不足，能够适当降低质押比率，同时成立相应的风险评估机制，确保质押金足额。如此既能知足客户资金欠缺的需要，又能知足客户外汇生意的需要。由于符合现行外汇治理的政策规定，目前推出可行。2）推行实盘做空机制。该品种的起点在于提高交易机遇，扩大收益比率。现行实盘交易只能做多，交易机遇相对较少，若是能够推出实盘做空机制，那么交易机遇能够增大一倍。由于是实盘，银行方面增加了交易量，风险没有发生转变，客户方面也只是交易机遇增加一倍，风险一样没有增加。该项业务在业务操作和技术上完全可行，也为尔后推出风险较大的期货、保证金等品种提供了预备。但由于属金融衍生工具创新，尚需国家金融主管部门批准。（3）试点保证金交易。保证金交易方式是一种高风险的金融杠杆交易工具，在交易时，交易者只付出1%〜10%的按金（保证金），就可进行100%额度的交易，目前在成熟外汇市场已普遍开展。90年代初我国的一些个人和机构曾参与了这种交易，1994年被有关治理机构禁止。但随着我国金融市场的进一步开放和进展，慢慢有序等地放开外汇衍生金融业务将是大势所趋。因此，出于久远考虑，应研究如安在稳健、有序的基础上，选择试点机构，慢慢推出保证金交易。二、整合人力、物力、财力资源，探讨业务运作的最正确模式个人外汇生意业务属个人金融业务领域，外资银行进入中国后，最富竞争力和挑战性的极可能确实是个人金融业务。目前我国大部份商业银行的个人外汇生意业务尚停留在粗放型经营时期，面对日趋猛烈的竞争局面，显得力不从心。在交易模式上，建议采纳前述模式二。同模式一相较，这种运作模式具有以下优势：（1）排除敞口风险隐患。如前模式一，分行保留了必然的敞口额度，尽管各家总行都规定了严格的敞口额度治理和止蚀规定，但因敞口操纵失控造成风险的分行仍然存在；（2）节省了人力、物力及财力。采纳模式一的商业银行一样都是各分行自行租用相关设备及信息，重复投入，费用极高，若是实行24小时交易，还至少需要配备三名以上外汇平盘人员。而采纳模式二，总行能够集中洽谈信息租费，统一为各分行报价，各分行不但能够节省信息租金，而且由于平盘工作由总行集中来做，无需配备平盘人员。如此采纳模式二的分行可引入客户领导制度，使其专注于客户营销和培训和本地域市场的开发，因此大大提高了竞争效率。三、对个人外汇生意业务增强治理的政策建议个人外汇生意业务的特点决定了其不同于商业银行的传统产品，作为一种金融衍生工具，目前尚没有明确的监管部门和监管体系，相应的规章制度亟待成立，市场机制亟待标准和完善。因此从法规建设、从业人员治理、市场监管等方面提出以下建议：一、完善个人外汇生意业务市场法规体系现行外汇治理政策法规关于个人外汇生意业务尚没有明确的规章制度。建议在调查研究基础上，由国家外汇治理局牵头制订，重点就市场的法律地位、组织者和参与者的法律保障、业务品种、从业人员治理等制定治理方法和辅助性规章制度，为个人外汇生意市场的久远进展提供坚实的法律保证，也为爱惜投资者利益、标准市场行为、依法监管和依法治市提供大体依据。二、成立个人外汇生意业务从业人员治理体系参考证券业从业人员的有关治