空巢家庭-养老理财

退休规划与员工福利1空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第1页!授课大纲退休规划原理员工福利与薪酬社会保障单位福利退休规划流程2空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第2页!一.退休规划原理退休规划的定义和特征退休规划的目的退休规划平衡原理理财师的知识与能力3空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第3页!退休规划的主要项目退休规划内容政府——社会保障计划单位——员工福利计划个人——退休理财规划养老金基本养老保险企业年金个人储蓄规划医疗基本医疗保险补充医疗保险个人医疗规划住房住房公积金补充住房公积金个人住房规划4空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第4页!1.3退休规划平衡原理生命周期理论与退休规划假设消费者是理性的，可以做到任何年龄点的消费支出接近预期平均消费率，即跨时平滑消费。退休规划帮助消费者追求生命周期内（含退休后）消费和支出的平衡，实现一生效用最大化。5空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第5页!退休规划的三个时点规划起点的财产状况退休时点的积累状况规划终点的预测6空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第6页!1.4理财师的知识与能力理财师的“看穿”能力基于当期看未来（测算能力）从未来回到当前（规划能力）从当前走向未来（执行能力）分析人力资本理解既得权益识别和管理风险，使客户利益最大化7空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第7页!例题人力资本计算假定某人目前35岁，65岁退休，以后30年内年均劳动收入30,000元，年均贴现率3%，请计算其人力资本。（收入以期末计算）解析：30n,3i,30,000PMT,0FV，PV=-588,013元，其35岁时人力资本为588,013元，65岁时为0。8空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第8页!二.员工福利与薪酬薪酬与退休规划的关系薪酬与员工福利概述9空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第9页!2.2薪酬与员工福利概述薪酬的含义及特征薪酬的内容结构工资员工福利薪酬的时间结构当期收入延期收入薪酬单与扣除员工的其他收入10空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第10页!2.2.2薪酬的内容结构

薪酬的内容结构

工资员工福利

基本工资、津贴、奖金社会保障单位福利

11空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第11页!参考资料：职工薪酬第二条职工薪酬是指企业为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支出。职工薪酬包括：（一）职工工资、奖金、津贴和补贴；（二）职工福利费；（三）医疗保险费、养老保险费、失业保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费；（四）住房公积金；（五）工会经费和职工教育经费；（六）非货币性福利；（七）因解除与职工的劳动关系给予的补偿；（八）其他与获得职工提供的服务相关的支出[如股权]。【中国企业会计准则－9号令】12空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第12页!2.2.3薪酬的时间结构—当期收入当期收入是按照单位当前承诺获得的薪酬，主要包括基本工资、奖金、津贴等。“当期”通常指一年之内。主要特征当期兑现，属于即时权益；工资补偿，主要是对雇员贡献的补偿；仅是薪酬的一部分。13空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第13页!2.2.4薪酬单与扣除薪酬单是向员工支付薪酬的凭证。主要内容应发工资额，即费税扣除前的个人工资总额；代扣社会保险费、住房公积金缴费和个人所得税等；实发工资额，即费税扣除后的个人工资额。14空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第14页!社会保障缴费基数单位缴费基数经有关部门核定的上年度单位职工工资总额（住房公积金例外，为职工个人缴费工资总额）。个人缴费基数城镇各类企业职工，经有关部门核定的上年度本人月平均工资为个人缴费基数。缴费基数最高为本市职工月平均工资的300%，最低为本市职工月平均工资的60%；城镇个体工商户和灵活就业人员，采取当地上年度在岗职工的平均工资作为个人缴费基数。15空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第15页!社会保障缴费的税收政策企业缴费税收待遇在缴纳企业所得税之前列支个人缴费税收待遇在缴纳个人所得税之前列支

注：个人实际领(支)取原提存的基本养老保险金、基本医疗保险金、失业保险金和住房公积金时，免征个人所得税。【《财政部、国家税务总局关于基本养老保险费、基本医疗保险费、失业保险费、住房公积金有关个人所得税政策的通知》财税[2006]10号】16空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第16页!例题张先生薪酬单的分析2008年张先生4月的薪酬单

单位：人民币元/月

栏内各项相加总为员工税前工资总额，其中通讯费和交通费在税前扣除标准以内不计入应税收入（地方政府有明确规定）；本年社会保障缴费基数基于上年工资水平核定，为7,000元；个人社保费率：住房公积金10％，养老保险8％，医疗保险2％，失业1％；单位缴费费率：住房公积金10％，养老保险20％，医疗保险6％，失业2％；薪酬所得适用个人所得税费用扣除额为月2,000元，采取九级超额累进税率。

基础工资职务补贴年功津贴月奖金通讯费交通费1,9205,000160500300120代缴住房公积金代缴养老保险代缴医疗保险代缴失业保险代缴税金70056014070491.5本月

应发合计：8,000本月扣款合计：社保1,470个人所得税:491.5实发合计：6,038.5元17空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第17页!2.2.5员工的其他收入除薪酬以外的其他合法收入个体工商户生产、经营收入企事业单位承包、承租经营收入劳务报酬收入稿酬收入特许权使用费收入利息、股息、红利收入财产租赁收入财产转让收入偶然所得其他收入18空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第18页!3.1社会保障概述社会保障与退休规划社会保障的定义与体系19空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第19页!3.1.1社会保障与退休规划

—社会保障在退休规划中的局限性社会保障水平—低社会保障覆盖面—窄社会保障项目—有限社会保障仅是退休规划项目的一部分20空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第20页!社会保障的定义社会保障是指国家以立法和行政措施确立对遇到疾病、伤残、生育、年老、死亡、失业、灾害或者其他风险的社会成员给予相应的经济、物质和服务的帮助，以保证其基本生活需要的一种社会经济福利制度。其实质是国家抵御公民社会风险的制度安排，即资金筹集、基金管理和待遇支付。21空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第21页!中国社会保障体系社会保险即参保人缴费建立公共基金或个人账户，国家可以给予资助，向符合资格条件的受益人(参保人)提供保险待遇的制度安排。社会救助即国家筹集资金、通过经济状况调查、保障最低生活需要的制度安排。社会福利即国家筹集资金、普惠标准、均等待遇的制度安排。社会优抚即由国家筹集资金，向那些为国家和社会公共利益而奉献(牺牲、伤残)的人进行经济补偿的制度安排。住房保障即由住房公积金、廉租房和经济适用房组成的，保障人有所居的制度安排。慈善事业22空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第22页!3.2中国养老金制度安排基本养老金：公共退休金：公务员、事业单位职工社会养老保险：企业职工、农村居民居民养老储蓄：城市居民补充养老金：职业养老金商业养老保险银行养老储蓄23空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第23页!企业职工基本养老保险定义、特征国家依法建立的，参保人依法履行缴费义务和领取养老金，由政府确保支付的养老金计划。也称社会养老保险计划、政府养老金计划、强制性养老金计划和支柱养老金计划。主要特征依法建立、参加、履行缴费义务和享有相关待遇政府确保计划安全运营享有个税减免待遇和雇主供款24空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第24页!企业职工基本养老保险管理的三环节资金筹集资产管理养老金支付25空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第25页!资产管理—社会统筹社会统筹为确保支付基础养老金而设立的公共财务收支系统。主要特征资金来源包括企业缴费，以及财政补贴等；由社保经办机构统一管理；财务方式是以支定收，现收现付；社会互济、风险分担。26空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第26页!养老金支付领取养老金的人群界定基本养老金的构成相关政策解释养老金计发公式

27空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第27页!享受企业职工基本养老保险的条件达到法定退休年龄并办理退休手续缴费年限（含视同缴费年限）累计满15年28空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第28页!退休年龄的相关规定男年满60周岁；女工人年满50周岁，女干部年满55周岁；从事井下、高温、高空、特别繁重体力劳动或其他有害身体健康工作的，退休年龄男年满55周岁，女年满45周岁；因病或非因工致残，由医院证明并经劳动鉴定委员会确认完全丧失劳动能力的，退休年龄为男年满50周岁，女年满45周岁。29空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第29页!【国发(2005)38号】a.系数法b.年功法等基本养老金基础养老金个人账户养老金【国发(2005)38号】过渡性养老金(由社会统筹账户支付)（由社会统筹帐户支付）视同缴费年限是对中人养老金不足的补偿(由个人账户支付)属性：待遇确定的生存年金部分指数化：根据通胀率作部分调整30空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第30页!38号文件规定的个人账户养老金计发月数退休年龄计发月数退休年龄计发月数退休年龄计发月数40233511906212541230521856311742226531806410943223541756510144220551706693452165616467844621257158687547208581526965482045914570564919960139501956113231空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第31页!例题计算个月的基本养老金基本情况：C女士1981年1月参加工作，其工作单位于1991年1月参加了养老保险，2006年1月C女士年满55岁在该市办理了退休手续。已知条件：C女士缴费年限（含视同缴费年限）累计为25年。当地对“中人”的过渡性养老金政策为参加社会养老保险以前的“全部年功补偿法（参加养老保险之前的全部工龄，1年＝15元）”。退休时其个人账户储存额为54,060元。2005年该地职工年平均工资为24,000元；其本人月平均缴费工资指数为2。问：C女士退休后个月的基本养老金？32空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第32页!例题个体经营者的基本养老金基本情况：冯先生，个体工商户，2006年1月初参加了社会养老保险计划，每年年底一次缴纳当年应缴养老保险费，费率为20％。已知2005年该市年在岗职工平均工资为32,808元，假设该市职工平均工资年增长率为3％，个人账户年投资回报率为4％。2021年1月冯先生年满60岁并办理了退休手续。如果他退休时经社保部门测算，本人月平均缴费工资指数为1。计算：冯先生退休后个月的基本养老金是多少？33空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第33页!3.2.2基本养老金替代率基本养老金替代率即基本养老金收入对某项收入的替代比例。通常作为衡量基本养老金计划支付水平的重要评价标准。替代目标和公式缴费工资替代率缴费工资替代率=基本养老金/指数化缴费工资社会平均工资替代率社平工资替代率=基本养老金/地方社会平均工资个人退休前工资替代率个人工资替代率=基本养老金/退休前工资34空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第34页!3.3国家基本医疗保障根据《新医改方案》规定，2010年全国人民分别参加不同计划，均享有基本医疗保障社会医疗保险城镇职工基本医疗保险城镇居民医疗保险农村合作医疗医疗救助35空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第35页!城镇职工基本医疗保险的政策依据政策依据：国发（1998）44号文件制度模式：社会统筹与个人账户相结合覆盖人群：城镇职工。随着制度发展，覆盖面逐渐扩大到自雇人员、灵活就业人员等统筹层次：地市级统筹。地方政府制定实施方案和管理医保基金

36空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第36页!3.3.3医疗费用的报销国务院（1998）44号文件规定医疗保险机构是第三方医疗费用支付方医疗保险仅分担一定比例的医疗费用建立多层次医疗保险计划以分担大额医疗费用37空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第37页!地方医疗保险方案的主要内容大部分地区制定和实行了“板块式”医疗保险方案，即分离门诊和住院：门诊付费：由个人账户支付,个人账户余额用尽，由个人支付。特殊规定的病种例外，如门诊肾透析费用可以进入社会统筹报销。住院付费:起付线以上的住院费用按共付制由社会统筹基金与个人按照一定比例分担。封顶线以上付费:超过封顶线以上的医疗费用可由补充医疗保险计划予以补充。*课件案例均根据某地方政策设计。38空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第38页!医保费用分担结构图超额部分个人分担10-20%门诊

住院统筹报销80-90%两定点三目录内的费用统筹基金部分分担个人账户支付；统筹基金分担某些特殊门诊费用封顶线

起付线

39空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第39页!案例解析张先生目录内总费用为13万元，当地最高支付限额为2,000×12×4＝96,000元统筹报销：13×80%=10.4万元（政策提示：此案基于目录内费用按比例进行分摊,已超过封顶线9.6万的部分由个人承担）个人自付：14.5-9.6=4.9万元报销比例：9.6÷14.5=66.2%自付比例：4.9÷14.5=33.8%40空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第40页!案例解析李女士目录内总费用为11,423.85元统筹报销：（11,423.85-1,300）×91%=9,212.70元个人自付：11,683.45-9,212.70=2,470.75元报销比例：9,212.70÷11,683.45=78.85%自付比例2,470.75÷11,683.45=21.15%41空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第41页!3.4.1国家住房公积金定义及特征国家住房公积金国家依法建立的，参保人依法履行缴费义务和使用基金购（盖）房，由政府确保支付的住房资助计划。主要特征依法建立、参加、履行缴费义务和享有待遇；享有个税减免待遇和雇主供款；个人账户积累，基金统一管理；政府确保计划安全运营。42空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第42页!住房公积金缴费资金由用人单位和职工共同缴费，双方费基均为职工本人上一年度月平均工资。费率分别在12%以内，在个人应纳税所得额中扣除。缴存住房公积金的月平均工资不得超过职工工作地所在设区城市上一年度职工月平均工资的3倍，具体标准按照各地有关规定执行。【财税[2006]10号】双方缴费全部计入个人账户，归职工个人所有，可以携带和继承。公积金存款自存入职工住房公积金账户之日起按照国家规定利率计息。当年缴存的，按结息日挂牌公告的活期存款利率计息；上年结转的，按结息日挂牌公告的三个月整存整取存款利率计息。

43空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第43页!住房公积金优惠政策申请住房公积金贷款，享有比商业贷款低的利率。可以在办理住房公积金贷款同时提出冲还贷款申请，从开始还款的次月起就可以用个人住房公积金账户余额来归还住房贷款（上海）。44空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第44页!例题张先生的策略选择张先生从工作开始就参加住房公积金计划，工作30年后退休。忽略房价波动因素及公积金贷款复杂程度。（1）假定每年缴纳住房公积金为2万元，企业对等供款，住房公积金余额年利率为1.8%。（2）如果申请住房公积金贷款买房，可用每年住房公积金缴费进行偿还贷款。（3）假定房屋价值的年增长率为8%，住房公积金贷款利率为5%。（4）假定在张先生退休的时候可以选择“以房养老”的业务。请比较张先生在两种策略下的收益水平。45空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第45页!策略比较策略比较策略二下的收益-策略一下的收益

=618.75-157.29=461.46万元扩展思考在什么样的条件下策略二是优于策略一的？46空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第46页!四.单位福利单位福利概述企业年金计划单位保健计划住房补助计划利润分享计划员工持股计划47空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第47页!4.1.1单位福利与退休规划单位福利退休规划二者的需求产生于抵御社会风险单位福利为退休规划提供部分保障单位福利的发展增加了退休规划的难度二者对专业人才的需求与日俱增48空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第48页!4.1.3单位福利形式集体福利：服务设施、文化设施项目福利：困难职工补助、带薪探亲假、休假、婚丧假、生育假、上下班交通补贴、取暖补贴、教育培训、独生子女费、抚恤金等缴费福利：企业年金、补充医疗保险、补充住房公积金权益福利：利润分享、员工持股、股权激励等49空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第49页!4.2企业年金计划企业年金的定义、特征企业年金计划的种类现行企业年金政策50空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第50页!企业年金特征1.自愿建立企业自愿决定是否建立2.补充地位一般以参加基本养老保险为前提，是它的补充3.自主性强企业在国家政策指引下实施计划，但过程具有较强决策自主权4.个人账户筹资方式多样，一般采取个人账户方式管理5.投资多元主要通过资本市场运作实现保值增值，投资手段多元化6.税收激励合格计划能获得政府税收优惠7.激励机制注重效率优先原则，有很强的激励功能的福利手段51空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第51页!DB、DC及其混合型待遇确定型（DB）预先确定计划参与者的年金支付水平，并承诺在约定条件出现时支付该受益额的延期收入计划。缴费确定型（DC）预先确定计划参与者的缴费水平，并为每一个参与者设立个人账户进行缴费积累，当约定条件出现时按照账户缴费及投资回报总积累额支付个人的延期收入计划。混合型兼具有以上两种类型特征的企业年金计划。52空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第52页!企业年金税收优惠政策国际通行规则我国税优规则税收优惠模式：EETTEEETT我国的税收优惠模式1.缴费阶段：企业所得税（税前列支）、个人所得税（征税）2.投资阶段：个人所得税（待定）3.领取阶段：个人所得税（待定）53空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第53页!4.3单位保健计划定义：用人单位依法自主建立的促进员工健康的福利计划内容：建立医疗补助基金建立补充医疗保险计划举办健身活动等特征：补充性、自愿性、选择性54空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第54页!例题补充医疗保险报销王先生参加了单位补充医疗保险。2007年共看过8次门诊，累计医疗费6,780元。按照当地社会医疗保险政策规定，门诊费用由个人账户支付或个人自付。门诊医疗费用一年累计2,000元以上的，可以通过补充医保报销，报销比例为80%，最高报销额为2万元（封顶线）。王先生可以报销多少医疗费？55空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第55页!4.4住房补助计划定义用人单位依法自主建立的资助员工住房的福利计划内容提供宿舍租住公房租金补贴购房补贴补充公积金56空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第56页!4.5利润分享计划和员工持股计划利润分享计划由雇主建立并提供资金支持，让其职工或受益者参与企业利润分配的福利制度安排。员工持股计划是一种特殊的报酬计划，是指为了吸引、保留和激励公司员工，通过让员工持有股票（或与股票相关的收益权），使员工享有剩余索取权的利益分享机制和拥有经营决策权的参与机制。57空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第57页!5.1退休规划的流程退休生活目标的确定养老金总供给的计算养老金赤字的估算养老金赤字的解决方案供款能力的分析退休规划方案的评价与调整58空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第58页!退休生活目标的确定基本目标退休收入替代率目标（从收入角度）是退休前收入的一定比例，一般经验认为60-70%左右退休生活消费目标（从消费角度）是退休前消费的一定比例，一般经验认为80%左右与职业、生活方式、个性选择相关，可进行期望调整，最大不超过根据人力资本未来收入确定的持久消费水平特殊退休目标旅游、补充医疗、社会活动、迁居、抚育第三代、长期护理、购房、购车…59空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第59页!5.1.3养老金赤字的估算赤字估算养老金赤字=养老金总需求－养老金总供给

养老金总需求养老金赤字养老金总供给

既得养老金

住房公积金账户余额

……60空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第60页!5.1.4养老金赤字的解决方案完善职业生涯规划退休后继续兼职工作减少当期消费增加配置在退休规划上的资产比重延迟退休降低或减少退休生活目标采取更为积极的投资策略思考：如果养老金总供给超过养老金总需求，出现盈余怎么办？61空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第61页!5.1.6退休规划方案的评价与调整方案评价可行性退休时点生活质量敏感性分析通货膨胀率工资增长率投资回报率退休方案调整支出调整收入调整资产配置调整投资策略调整62空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第62页!案例解析步：退休年的养老金缺口150,000.00×（1+3%）^15=233,695.11233,695.11×70%=163,586.58233,695.11×28%=65,434.63163,586.58-65,434.63=98,151.9598,151.95-24,000.00=74,151.95第二步：退休时点养老金总需求的现值PMT=-74,151.95，i=4.5%，n=19，gBEGPV=975,839.05第三步：为积累养老金的储蓄配置FV=975,839.05，i=7.3%，n=15，gENDPMT=-37,944.69答：金先生现在每年还需预留37,944.69元作退休规划63空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第63页!1.1退休规划的定义和特征定义(retirementplanning)实现退休生活财务独立的一系列理财规划特征以养老金、老年医疗、老年住房为核心内容根据规划目标锁定账户追求长期收支平衡一般属于税收优惠型储蓄64空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第64页!1.2退休规划的目的退休规划的目的是养老风险的管理。社会风险：人口老龄化家庭养老方式的转变社会保障不足个人风险：寿命的不可预见性个人医疗、住房负担重职业生涯的不确定性

65空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第65页!退休规划平衡原理示意图66空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第66页!退休规划平衡原理公式67空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第67页!人力资本人力资本是体现在劳动者身上的、并能为其带来收入的能力。主要表现为劳动者所拥有的知识、技能、劳动熟练程度和健康状况。经济学家把人力资本称为一个人未来劳动收入的现值不同人力资本的人拥有不同的收入曲线算一算您的人力资本68空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第68页!既得权益定义基于法律规定或合同约定，在当事人符合特定条件或履行特定义务后应当享有的权利和利益。主要特征具有法律或合同依据；在符合特定条件或履行特定义务后方可获取；受益人面临一定风险。69空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第69页!2.1薪酬与退休规划薪酬影响退休规划薪酬中的延期收入会给退休规划提供更多的资金保障，如延期收入中的企业年金提供了一定的退休金。薪酬中的当期收入通过个人的收入分配方式为退休规划做准备，如个人将税后工资中的一部分用于养老金的积累。退休规划会影响薪酬结构的选择个人将针对退休规划目标而理性选择薪酬结构，如公司提供菜单式福利时，个人可以针对自己的退休规划目标而选择福利的具体内容。70空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第70页!2.2.1薪酬的含义和特征薪酬按照要素和贡献进行全面补偿的分配制度。主要特征按要素分配，要素即影响生产结果和参与分配的因素；承认贡献，包括岗位责任、实际绩效、年功等；全面补偿原则，包括劳动贡献补偿和基本生活保障；一揽子计划包括内在和外在补偿，货币和非货币补偿，当期和延期收入。71空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第71页!工资工资是员工基于对单位的劳动贡献所获得的当期补偿。工资的特征工资收入的主要形式是货币工资的依据是劳动合同以当期收入为主主要内容工资（计时、计件和岗位工资）奖金津贴和补贴加班加点工资特殊情况下支付的工资72空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第72页!员工福利员工福利是基于雇佣关系，在保障和激励的原则下，保障员工基本生活需要、提高员工生活质量的制度安排。含社会保障和单位福利。员工福利的特征以公平分配原则为主；制定分配标准；以延期收入为主。73空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第73页!薪酬的时间结构—延期收入延期收入是按照预先承诺延期获得的薪酬，主要包括社会保险、住房公积金、企业年金和股权收益。“延期”通常指一年以上。主要特征薪酬的重要组成部分，比重不断加大；预期兑现，属于既得权益，可能附带风险和增值收益；补偿方式多样性，如支付养老金和股权计划等；具有抵御社会风险和保障基本生活安全的功能；是关键岗位人才的“金手铐”。74空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第74页!缴费工资缴费工资指计算社会保障缴费的应计收入,从而形成缴费基数。主要特征经过政府主管部门核定；属于政策范畴，考虑工资增长等因素；作为缴纳社会保障费的应计收入；通常使用上年度的数据核定本年度缴费基数。75空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第75页!基本养老保险

用人单位费率一般不超过20％；职工个人费率为8％基本医疗保险

用人单位费率一般为6％左右；职工个人费率为2％失业保险用人单位费率为2％；职工个人费率为1％工伤和生育保险

由地方政府根据实际情况测算后确定,两项保险费率一般不超过2％，职工个人不缴费住房公积金

双方缴存比例分别不低于职工上年度月平均工资的5％，不高于12％社会保障缴费费率76空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第76页!个人所得税九级超额累进税率表注：1、工资薪金所得费用扣除额为每月2,000元。2、应交个人所得税=应纳税所得额×适用税率-速算扣除数。77空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第77页!从应发额到实发额的解析根据假设社保缴费费基是7,000(元)张先生社会保障个人缴费为：住房公积金缴费＝7,000×10％＝700（元）养老保险费缴费＝7,000×8％＝560（元）医疗保险费缴费＝7,000×2％＝140（元）失业保险费缴费＝7,000×1％＝70（元）社会保障个人缴费合计＝1,470（元）应纳税所得额=8,000-（300＋120）－1,470－2,000=4,110（元）适用15%的税率,应纳税额＝4,110×15％-125=491.5（元）当期实发额＝8,000－1,470－491.5＝6,038.5（元）工资总额是员工的税前收入，扣除各类费、税后即当期实际收入。78空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第78页!三.社会保障社会保障概述企业职工基本养老保险城镇职工基本医疗保险国家住房公积金79空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第79页!3.1.1社会保障与退休规划

—社会保障在退休规划中的作用社会养老保险—老有所养社会医疗保险—老有所医住房保障—老有所居社会救助—老有所依80空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第80页!3.1.2社会保障的定义与体系社会保障的定义中国社会保障体系81空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第81页!中国社会保障体系4＋2原则：2020年以前实现人人享有的、城乡整合的、多层次的“广覆盖、保基本、可持续”的社会保障体系结构：社会保险、社会救助、社会福利慈善事业住房保障、低保优抚目标：老有所养、病有所医、住有所居82空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第82页!参考资料：《中华人民共和国社会保险法》《中华人民共和国社会保险法》已由中华人民共和国第十一届全国人民代表大会常务委员会第十七次会议于2010年10月28日通过，自2011年7月1日起施行。

详见：《7-03员工福利与退休计划_阅读材料》83空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第83页!3.2.1企业职工基本养老保险定义、特征法律和政策依据管理的三环节84空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第84页!企业职工基本养老保险法律和政策依据政策依据：国发(2005)第38号法律依据：《社会保险费征缴暂行条例》［国务院（1998）第259号］制度模式：社会统筹与个人账户相结合覆盖人群：城镇企业员工及自雇人统筹层次：省级统筹。省级政府制定细则并管理统筹基金85空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第85页!资金筹集缴费基数最高为本市职工月平均工资的300%，最低为本市职工月平均工资的60%。在职企业职工缴费由所在企业代扣代缴；自由职业人员、城镇个体工商户业主由本人直接向征缴部门缴纳，个体工商户从业人员缴费由其业主代扣代缴。城镇个体工商户和灵活就业人员参加基本养老保险的缴费基数为当地上年度在岗职工平均工资，缴费比例为20%，其中8%计入个人账户。86空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第86页!资产管理—个人账户个人账户个人名下的为缴纳养老保险费和支付个人账户养老金而设立的权益记录。主要特征财务方式是实行完全积累制；资金来源于个人缴费及投资收益；个人所有，可以携带和继承；个人账户资金需要专业化、市场化运营。87空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第87页!领取养老金的人群界定制度“新人”：在新制度下参加工作。制度“中人”：在原制度下参加工作，将在新制度下退休。制度“老人”：在原制度下退休。88空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第88页!退休年龄的界定根据有关法律规定达到法定时点，可以停止工作和领取养老金的年龄（根据居民身份证确认）。退休年龄是领取养老金的起始年，该年度不计入缴费（例如，参保人年满60岁退休，缴费到59岁岁末）。89空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第89页!38号文件养老金计发公式2006年1月以后执行【国发（2005）38号】文件制度“老人”（略）制度“中人”制度“新人”90空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第90页!相关政策解释基础养老金即由社会统筹支付的生存年金。个人养老金即个人账户储存额/计发月数。过渡性养老金基于建立养老保险个人账户前的视同缴费年限，根据系数或年功，或者地方政府规定考虑的其他因素进行测算，来补偿中人养老金不足部分。指数化月平均缴费工资是指职工本人的平均缴费工资指数乘以职工退休时上一年当地职工社会月平均工资。（在实践中一般按照地方规定执行）缴费年限履行缴费义务的具体期限；即个人的权益记录；缴费12个月=1个缴费年。视同缴费年限按有关政策承认的缴费年限，是对职工参加社会养老保险前工龄的认可和补偿，是对制度中人的政策倾斜。计发月数与员工退休年龄相对应，是个人账户养老金计发依据（通常根据城镇人口平均寿命等因素计算形成）。91空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第91页!参考资料：城镇企业职工基本养老保

险关系转移接续暂行办法2009年12月22日，国务院常务会议决定，从2010年1月1日起施行《城镇企业职工基本养老保险关系转移接续暂行办法》。包括农民工在内的参加城镇企业职工基本养老保险的所有人员，其基本养老保险关系可在跨省就业时随同转移；在转移个人账户储存额的同时，还转移部分单位缴费；参保人员在各地的缴费年限合并计算，个人账户储存额累计计算，对农民工一视同仁。为避免参保人员因办理转续关系而在两地往返奔波，暂行办法规定了统一的办理流程，参保人员离开就业地，由社保经办机构发给参保缴费凭证；在新就业地参保，只需提出转续关系的书面申请，转入和转出地社保经办机构为其协调办理审核、确认和跨地区转续手续。国家将建立全国统一的社保机构信息库和基本养老保险参保缴费信息查询服务系统，发行全国通用的社会保障卡。92空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第92页!解析

（当地上年度职工月平均工资＋本人指数化月平均缴费工资）/2×缴费年限（含视同缴费年限）×1％＋个人账户储存额/计发月数+过渡性养老金

（2,000＋2,000×2）/2×25%＋54,060/170＋（1991-1981）×15＝750+318+150＝1,218

答：1,218元*2008年全国基本养老金平均支付水平1,080元93空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第93页!解析退休时养老保险个人账户余额为：63,772.48

r=0.04，g=0.03，C=32,808×0.08，T=15基本养老金=（2,734×1.03^15+2,734×1.03^15×1）/2×15％+63,772.48/139=638.92＋458.79=1,097.71答：1,097.71元94空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第94页!基本养老金替代率计算例题中冯先生退休个月基本养老金替代率：缴费工资替代率=1,097.71÷（2,734×1.03^15×1）=25.77%社平工资替代率=1,097.71÷（2,734×1.03^15）=25.77%95空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第95页!3.3.1城镇职工基本医疗保险概述城镇职工基本医疗保险是由国家立法强制实施的，通过社会保险原则和方法筹集医疗资金，当参保人因病需要治疗时，根据法律规定从国家或社会获得医疗服务，对因病造成的经济损失及医疗费用给予适当补偿，以恢复和保障参保人或公民身体健康为目的的一种社会保险制度。主要特征依法建立、参加、履行缴费义务和享有相关待遇；享有个税减免待遇和雇主供款；政府确保计划安全运营；通过补偿医疗费用开支实现健康和医疗保障。96空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第96页!3.3.2医疗保险基金筹集和管理通过参保人缴费建立医疗保险基金医疗保险基金分社会统筹基金和个人账户基金社会统筹：用人单位缴费基数的6％左右，计入统筹基金，归地方调剂使用。分担住院费用和部分门诊费用；其30％左右划入个人账户，具体比例由统筹地区根据个人账户支付范围和职工年龄等因素确定；基金当年收支平衡，可略有盈亏。个人账户：个人缴费基数的2％和用人单位缴费的30％左右，记入个人账户。用于支付门诊费用或者起付线以下的医疗费用，积累归个人所有，可以携带和继承。由社保经办机构进行管理97空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第97页!费用分担政策两定点定点医院、定点药店（处方外配药品购买)；三目录药品、诊疗项目和服务设施目录；起付线社会统筹基金开始分担的医疗费用的金额起点，为当地员工年平均工资的10％左右；共付制社会统筹基金分担医疗费用时，要求个人分担一定比例；封顶线社会统筹最高支付限额，原则上控制在当地员工年平均工资的４倍左右（《中共中央、国务院关于深化医疗卫生体制改革的意见》中提到要把医疗保险的封顶线逐步提高到6倍）。98空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第98页!医疗费用社会统筹报销公式医疗费用社会统筹报销额＝（两定点，三目录，起付线以上）×（80%～90%）不超过封顶线的住院费用。通常,社区医院治疗费用报销90％三级甲等医院治疗费用报销80％。通常,社会统筹基金仅报销住院费用，地方方案按照“一事一议”的原则规定部分门诊慢性病进入社会统筹支付范围。99空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第99页!例题张先生的医疗费用报销张先生做心脏搭桥手术和术后病症治疗。目录内总费用为13万，目录外费用1.5万，总共14.5万。根据当地“板块式”医疗保险改革方案，张先生的住院费用和手术费用可以进入社会统筹报销（假设不考虑起付线）。假设社会平均工资为2,000元/月，当地统筹报销比例为80%，最高支付限额为当地员工年社平工资的４倍。请计算张先生医疗保险费用分担情况？100空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第100页!例题李女士的医疗费用报销李女士今年73岁，因脑供血不足住院治疗13天。目录内总费用为11,423.85元，目录外费用259.60元，总共11,683.45元。根据当地“板块式”医疗保险改革方案，李女士的住院费用可以进入社会统筹报销。假设当地的起付线为1,300元，最高支付限额为70,000（元）,统筹报销比例为91%（针对退休人员）。请计算李女士医疗保险费用分担情况？101空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第101页!3.4国家住房保障住房公积金经济适用房廉租房购房融资促进102空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第102页!3.4.2国家住房公积金政策依据1999年国务院颁布《住房公积金管理条例》，2002年修订制度模式：双方供款、个人账户管理覆盖人群：城镇职工地方权限：市及设区的市（地、州、盟）设立住房公积金管理委员会103空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第103页!住房公积金的使用范围职工有下列情形之一的，可以提取职工住房公积金账户内的存储余额：购买、建造、翻建、大修自住住房的；离休、退休的；完全丧失劳动能力,并与单位终止劳动关系的；出境定居的；偿还购房贷款本息的；房租超出家庭工资收入的规定比例的。104空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第104页!3.4.3住房公积金的两种规划策略策略一将住房公积金账户中的资金一直保留到退休时点，然后将储存额一次性取出用于退休养老。策略二利用国家的住房公积金贷款买房的利率优惠政策，通过住房公积金贷款购买住房，在退休的时候利用已购住房按照“以房养老”的方式获得现金流用于退休养老。105空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第105页!两种策略收益的计算策略一将每年的4万元缴费按照1.8%的回报率储存30年可以得到FV（1.8%，30，-4，0，0）=157.29万元养老金。策略二如果申请住房公积金贷款，以每年4万元缴费作为还贷额，则可以购买现值为PV（5%，30，-4，0，0）=61.49万元的房子；购买的房子在未来的30年内按照8%的价值增长率进行增值，则30年后房屋的价值为

FV（8%，30，0，-61.49，0）=618.75万元；退休时点所获得的618.75万价值的房子可以通过“以房养老”的方式获得对应的养老金现金流。106空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第106页!扩展思考考虑策略一下可在退休时点得到157.29万元总收益如果策略二优于策略一，必须策略二最终总收益高于157.29万元则可计算住房价值增长率RATE（30，0，-61.49，157.29，0）=3.18%情况下两种策略总收益相等故如需要策略二高于策略一，住房的年价值增长率须大于3.18%107空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第107页!4.1单位福利概述单位福利与退休规划单位福利定义单位福利形式单位福利功能108空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第108页!4.1.2单位福利定义单位福利是由单位通过建立集体生活设施和服务设施、发放补贴和津贴、提供延期性补偿收入和服务，以满足本单位职工物质和文化生活需要的制度安排。109空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第109页!4.1.4单位福利功能风险保障由于社会分工的细化，社会风险向纵深方向发展，单位福利可以在一定程度上分担职工可能承受的各种风险，为职工未来生活提供保障。单位福利中的企业年金、补充医疗保险、补充住房公积金、利润分享、员工持股、股权激励等为退休规划提供资金支持，为理财师提供了筹划空间。激励开发多层次的福利待遇设置能够有效引导职工行为选择，满足职工从低到高不同层次的需求，从而激发职工工作和贡献的积极性，为组织和社会创造更大的价值。110空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第110页!4.2.1企业年金的定义企业年金是指企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上，自愿建立的补充养老保险制度。111空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第111页!4.2.2企业年金计划的种类按照是否享受政府税优分为合格计划、非合格计划按照筹资方式不同分为现收现付制、完全积累制按照缴费和收益关系分为待遇确定型（DefinedBenefitPlan，DB计划）缴费确定型（DefinedContributionPlan，DC计划）混合型（MixedPlan）112空巢家庭--养老理财共124页，您现在浏览的是第112页!4.2.3现行企业年金政策法律政策《企业