租赁保险模板 成套设备租赁

1、中国信保助力大型成套设备出口中国出口信用保险公司第二营业部 2011年3月DISCUSSION PURPOSE ONLY & STRICTLY CONFIDENTIAL中国出口信用保险公司官方说法我国惟一承办政策性信用保险业务的金融机构，2001年12月18日成立 。主要任务是积极配合国家外交、外贸、产业、财政和金融等政策，通过政策性出口信用保险手段，支持货物、技术和服务等出口，特别是高科技、附加值大的机电产品等资本性货物出口，支持中国企业向海外投资，为企业开拓海外市场提供收汇风险保障，并在出口融资、信息咨询和应收账款管理等方面为企业提供快捷、便利的服务。 民间说法一家保险公司一家不卖财产险、

2、寿险的保险公司一家唯一拥有出口信用保险牌照的保险公司用事实说话2010年，中国信保保险及担保业务共实现保额亿美元，同比（下同）增长68.5%。中长期出口信用保险实现保额亿美元，增长19.7%，（“大型成套设备融资保险专项安排”，“421”）投资租赁保险实现保额亿美元，增长161.1%。短期出口信用保险全年实现保额亿美元，增长71.0%。国内贸易信用保险实现保额亿元人民币，增长33.8%。支持企业获得银行融资2500亿元人民币，增长62.8%，向企业支付赔款5亿美元。2010年我国出口信用保险保额增长66.8%，出口信用保险承保金额占我国一般贸易出口总额的22.8%。截至2010年末，中国信保出

3、口信用保险总承保金额、短期出口信用保险承保金额和海外投资保险承保金额已升至全球所有官方出口信用机构中的第一名。 数字背后的实体经济始终是人类社会赖以生存和发展的基础，金融要为实体经济服务。 中国信保光鲜亮丽的数字得益于中国外向型经济的迅猛发展，但归根结底源于中国出口企业的不断壮大。中国信保希望成为一双柔软厚重的大手，成为风险的阻力，企业的动力。短期出口信用保险中长期出口信用保险投资租赁保险 国内贸易信用保险担保业务 商账追收服务 资信评估服务 分担出口风险，保障收汇安全私有制是租赁产生的基础，私有制产生了人们对不同物品的不同所有权，人们根据所有权暂时出让使用权，收取一定的使用费用，从而产生了租

4、赁。 基础1952年美国租赁公司的成立是现代融资租赁业的开端。当时的经济背景是，二战结束后，设备厂商滞销，企业资金短缺，银行惜贷。于是出现了从银行融资购买设备租给企业使用的租赁公司。起源20世纪60年代伴随着全球经济复苏和资金需求量的增加，西欧、日本、加拿大等国借鉴美国经验，开始使用租赁。70年代，随着发达国家资本、设备的输出，租赁这一融资方式被介绍到拉丁美洲、亚洲国家和地区。发展发达国家，租赁渗透率已达2530，新兴市场国家平均水平为10，发展中国家也普遍在5以上。 现状租赁是经济发展的必然产物租赁的基础交易结构租赁合同销售合同供应商承租人企业出租人租赁决不是什么复杂到天花乱坠的金融产品三方

5、、两合同 出口商项目业主商务合同现汇卖方信贷买方信贷租赁 租赁是实现商务合同的有力工具发展必然租赁是伴随着设备投资、国际资本流动而产生、发展的。租赁是依托于资产的融资行为。中国大型成套设备出口也必然带动中国资本的输出，租赁是将资产、资本结合的最优结构。为什么要向业主推介租赁项目实现融资的解决途径之一买方信贷、卖方信贷之外的融资方式租赁对于出口商的有利之处多一种融资方案就多一分取胜的把握融资落实就意味着现汇项目不会承担额外的责任、义务，也不会影响任何理当实现的退税、收汇方面的利益租赁对于业主的有利之处为业主实现融资融资比例、租金还款方式灵活多样，可以根据项目未来的现金流情况设计还款节奏业主出让物

6、权，融资的抵押担保要求相对降低租赁保险的核心功能融资便利风险保障信用保险区别于商业保险的最大特点就是它的融资功能。中国信保在大型成套设备出口租赁的业务实践HW公司西班牙电信设备租赁项目一期 2006年HW公司印度尼西亚电信设备租赁项目2007年ZC公司马来西亚轧钢设备租赁项目 ZS公司罗马尼亚环保墙材生产设备租赁项目2008年HW公司哥斯达黎加电信设备租赁项目一期 2009年HW公司西班牙电信设备租赁项目二期 2010年上述项目仅限于非船舶、航空器类大型成套设备出口项目结构一当地银行/租赁公司中国信保出口商业主出口销售 租赁 银行应收租金买断融资海外租赁保险 商务合同 结构二结构一、结构二的主

7、要区别出口商是否在境外拥有完善的销售网络业主所在国是否存在经营租赁业务的牌照限制出口商境外子公司中国信保出口商业主出口销售 租赁 银行应收租金买断融资海外租赁保险 商务合同 结构三SPV作为出租人，一般由融资银行通过律师或独立第三方设立，设立地点既可以为东道国，也可以在第三地，从而取得税收、财务、法律等各方面的最大效益。SPV中国信保出口商业主出口销售 租赁 银行应收租金买断融资海外租赁保险 商务合同 结构四 结构四的优势：结构相对简单清晰，容易操作。结构四的劣势：除极少数特殊情况外，项目的出口退税无法即期获得，可能影响出口商的当期收益。国内租赁公司中国信保出口商业主国内销售 租赁 海外租赁保

8、险 商务合同 马来西亚金狮高炉租赁项目 SPV中国信保CHMC金狮高炉公司出口销售 租赁 建设银行牵头的银团应收租金买断融资海外租赁保险 商务合同 LDHB股东51%LFIB股东20%LICB股东29%项目合同金额：亿美元15%预付款银团提供85%的融资融资期限9年，其中宽限期3年，包含2年建设期。融资范围包括了炼铁（含高炉、烧结、鼓风机、原料场、码头、焦化、球团、发电厂、原水处理站等）、炼钢（含转炉、精炼炉、连铸机等）的设备部分主要担保条件：LDHB、LICB、LFIB按照各自在金狮高炉公司中的持股比例承担担保责任项目全部资产的抵押 担保人持有相关公司的股权质押（包括百盛控股的部分股权）金狮

9、集团实际控制人出具的承诺函租赁结构的基础条件马来西亚完善的法律、金融体系业主的主观意愿金狮集团在马来西亚钢铁市场的垄断地位项目的亮点第一次尝试以租赁的方式为综合钢厂提供融资最大程度利用了业主的担保资源国际银团的介入扩大了CHMC在国际市场的知名度租赁保险一般情况下，出口商不是保单的合同方。承保标的 租赁租金、租赁应收款，包括本金和利息。适保主体：出租人、银行等金融机构。承保风险： 征收 汇兑限制 战争及政治暴乱 承租人违约保险费率厘定： 主要由国别风险、承租人信用等级、租赁期限等关键因素综合确定 联系我们中国出口信用保险公司第二营业部 租赁保险处100032北京市西城区丰汇园11号丰汇时代大厦

10、全力申明 Disclaimer本资料及其所含信息由中国出口信用保险公司第二营业部（“中国信保”）依据公开和内部信息于当前时日编制，中国信保有权随时对本资料及其所含信息做出解释和修订；本资料及其所含信息仅为中国信保介绍其信用保险（“保险”）之用，并不具备任何法律效力，亦不可作其他意图使用；本资料及其所含信息有可能依据具体项目的需要而披露给特定客户（“客户”），以协助其对保险及潜在项目做出评估；递交给客户的资料及其所含信息仅作讨论使用，须与中国信保做出的解释与说明一同视为一个整体作为参考之用；本资料及其所含信息不应视为中国信保做出的承保要约，任何承保决定均须由中国信保依照相应程序独立审核和批准后方

11、可做出；本资料及其所含信息属于保密信息，任何接受者均被自动视为负有保密义务，未经中国信保事先许可，不得对任何第三方披露本资料及其所含信息的存在、全部或部分内容。This document and information contained in it were prepared by the Headquarter Business Department Two of China Export & Credit Insurance Corporation (SINOSURE) based on public and internal information of this date, all

12、of which are accordingly subject to change, and therefore SINOSURE has the right to make further explanation on and amendment to this document and information contained in it at any time.This document and information contained in it are designed to introduce its Credit Insurance (Insurance) by SINOS

13、URE only, without any legal force, and therefore shall not be used for any other purpose.This document and information contained in it may be delivered to the client to whom this document and information contained in it are directly addressed and delivered (“Client) according to specific case to ass

14、ist the Client in evaluating, on a preliminary basis, the Insurance and feasibility of a possible project. This document and information contained in it delivered to the Client are for discussion purpose only and are incomplete without reference to, and should be viewed solely in conjunction with, t

15、he briefing and explaining by SINOSURE.For avoidance of doubt, this document and information contained in it are not to be construed as a committed offer from SINOSURE to underwrite, which should only be made through reviewing and determined and approved by SINOSURE for each specific case according its internal underwriting procedure.This document and information contained in it are strictly confidential. Any receiver of this document and information contained in it shall automatically