财务报表分析案例及计算分析题

1、1 大华公司加 06 年年末局部资料如下：单位：无工程200年末#1W费金15 800-短期投资一一1责券投资一36 50*其中1短期投资跌价准备-5 500,应收麋据口46 000-固定贫产 4S 970 DOW其中，累计折旧 q9(50 000 *应 g 却_2 546 00(h其中，坏帙准备有3S0 000, 原材朴，94 300应付票据 Q5 俪 400*应交税金 q365 400*6S 540,长期借款长期借款一一一一基建借款基建借款 E E900 000-要求：1计算该企业的营运资本;2计算该企业的流动比率;3计算该企业的速动比率。1. 1)营运资本=(15800+36500+16

2、000+2546000+94900) - (569400+365400+68540)=2739200-1003340= 1735860(元)；(2)流动比麻=以739200-5500-380000) /1003340 = 2353700/1003340= 2. 35；(3)速劫比率=(2353700-94900) /1003340= 2.252.某公司 2006 年度简化的资产负馈表如下：单位：万元资产负债及所有者权益货币责金50危付账款100收账款长期负债存货实收资本100固定资产净值留存收益100资产合计负债及所有者权益合计其他有关财务指标如下：1长期负债与所有者权益之比：0*5 ;1销傅

3、毛利率：1M ;3 存货周转率存货按年末数计算：9 次；4 平均收现期应收赚款按年末薮计算，一年 360 大 k 18 无；5 惑资产周转率思资产按年木教计算：L5 次要求,利用上述资料，填充该公司资产负传表的空白局部，并列示所填数据的计算过程*资产负债及所有者权益货币资金座付账款应收暖款50长期负位IOO存货100实收贺本固定费产挣值200留存收益寅产合计40Q负债茂所有者权益仑计400D 因为 长期负 flS/200-0. 5,所以 长期负值=100$那么负侦及所有皆权益合计为 40。,塾产合计为 400*(2) 设主营业务收入为 x,那么主营业苏利润?即毛利)为0. lx+主首业务本钱为

4、 0.9x：0.9 又/存货二 9；(4)概收岷裁本 360 人=1 如(5)因为 x/4Q0=2, 5.所以 尸 1000 以此推出，存货=100：应收联款=50*那么固定资产净=400-50-50-100=2003.G 公司：每股收=1,8/ (1.495+0.3*5/12) =1.8/1.621,11 (元徊):P 公司，每股收益=1.8/ (2+0. 6+4/12) =1, 8/2, 2=0.82 (元/股)1. M 会司 2021 年年初的流动资产总颤为 900 万元其中应收票据 300 万元，应收账款为 200 元，存货为 400 万元)，流动资土占资产总额的 龙祝流动负债总能为

5、600 万元，流动负债占负债 总的 30 新；设公司 2021 年年末的流动资产总额为】10。万元(其中应收票据为 3SQ 万元，应此 账款为 30。方元，存贷为 450 万元)，流动资产占资产总额的 20%,流动负债占负债总簸的 32%.该公司2。09 年年末股东权益与年初股东权益的比值为 1,5。该公司 M09 年的营业收入为 6。万元*销售毛利率为 22%,负债的平均利息率为 9 窟经营现金流量对流动负债的比率为 0. 5.要求：(1)计算 2021 年年初的负扯总场，资产总颠.权益乘数，流动比率和速劫比率；(?)计#2021 年年末的股东权益总额、资产卷额、产权比率、流动比率、速劫比率

6、；(3)计算 2021年的应收账款及应收票据周样率，存贷周特率(按蓍业本钱计算)和总资产周特 率(涉及资产负债表教据使用平均托计算 X(4)计算 2021 年经营现金流量净额.现金流量利息保障倍教(涉及资产负债衰薮据使用平均歉 计算).1.(1) 2021 年年初 r负侦总额=6。/30%=200。(万元 X赏产总-900/25%-3600 (万元)i权益乘数=3600/ (3600-2000) =3600/(500=2. 35;流动比率-900/(500=1. 5：速劫比痢=(900-40。)7600=500/6000. 83(2)新的年年末：股东权益总额=1.S* C3600-20005=

7、L5*1600=2400 (万元 M 赏产总额=1100/20%= 5500?万元*产权比率=5500-2400) /2400=3100/2400=1. 29( 流动比率=1100/ 3100*32%) =1100/992=1 II 速动比率=C 1100-450) / C 3100*32%)=650/992=0. 663)他收账款及履收票据周转率=6000/ 300+200+350+300)=6000/575= 10, 43;存货周转率=(6000-6000*22%) / (400+4505 /2M680/425=ll. 01 ；总瓷产周转率6000/ (3600+5500) /2 =600

8、0/4550=1, 32(4)因为 负顶平均额=2000+3100) 72=5100/2=2550 万元)，平均利息=2550*9229. 5 (万元)，流动负 债平均额=(600+992) /2=796 (万元)，所以魅菅现金流量净额=796*0. S=398 (万元现金流母利息保障倍数=(398+229.5) 7229. 5=627. 5/229. 5=2. 732, 某公司 2007 年度简化的资产负债表如下:资产负预表 2007 年 12 月 31 日单位：万元资产年初数年末教负债及所有者权益年初教年末敬货币资金120100应付账款300640应收雄款净值10019。应付票工薪酬605

9、0存货250380应交税费7050流动资产合计470670流劫负债合计430740固定资产合计9001160长期借款24。390弗期负债合计240390实收资本700700所有者权益合计70070013701830总计13701830诚会司 2006 年的韬售净利率为 13 知忌资产周转率为 0. 5 次，权益乘敦为土 1,净资产收益 率为 15, 75%.2007 年度的销售收入净颉为 800 万元，净利涓忌额为 112 万元.要求：计算 2 叫 7 年销售净利率,总壹产周转率，权益乘 4U 保存四位小数和净资产收益率取 整蚣指标，定量分析如 07 年净资产收益率比 2006 年提高或降低的

10、原因.2.跚 07 年 钥化净利率=112/800* 100%= 14%t 总资产周转率=300/ C 1370+1030 /2 =800/L600=0. 5t权益乘数=1370+1830 /27700=2,28571净资产收演率=112/700*100%= 16ft定撤分析因素分析法贝2007 年挣瓷产收益率比 2006 年提高了 0. 25%.6 =-12 元小时工资变动的影响=6.5-6 40 = 20 元两因素影响程度合计=-12+ 20 = 8 元 六、分析题 1、华丰公司近三年的主要财务数据和财务比率如下:199119921993销售额万元400043003800总资产万元1430

11、15601695通股万元100100100留盈余万元500550550听有者权益合计600650650旖动比率192.2520收账款周转天数182227、货周转率8.07.55.5、权比率381.4061，期债务/所有者权益54646“售毛利率20.0%16.3%13.2%售净利率7.5%4.7%6%总资产周转率802.7624总资产净利率21%13%6%要求：1 分析说明该公司运用资产获利能力的变化及其原因；2分析说明该公司资产、负债和所有者权益的变化及其原因；3假设你是该公司的财务经理，在 1994 年应该从哪些方面改善公司的财务状况和经营业绩。解答：1该公司总资产净利率在平稳下降，说明其

12、运用资产的获利能力在降低，其原因是资产周转率和销售净利率都下降。总资产周转率下 降的原因是平均收现期延长和存货周转率都在下降。销售净利率下降的原因是销售毛利率在下降；尽管在 1993 年大力压缩了期间费用，仍未能改变这种趋势。2该公司总资产在增加，主要原因是存货和应收账款占用增加；负债是筹集资金的主要来源，其中主要是流动负债。所有者权益增加很少， 大局部盈余都用于发放股利。3扩大销售；降低存货；降低应收账款；增加收益留存；降低进货本钱。2、资料：大宇公司 2001 年底的局部账面资料如下表:2001 年货币资金1503600短期投资一债券投资30000其中：短期投资跌价准备840应收票据600

13、00固定资产24840000其中：累计折旧300000应收账款210000其中：坏账准备12000原材料450000应付票据90000应交税金60000预提费用1000000长期借款一基建借款1800000要求：(1)计算该企业的营运资本；(2)计算该企业的流动比率 ；(3)计算该企业的速动比率；(4)计算该企业的现金比率；(5) 将以上指标与标准值对照，简要说明其短期偿债能力的好坏。(1)流动资产=(1503600 + 30000 - 840 + 60000 + 210000-12000+ 450000 ) = 224076流动负债=(90000 + 60000 + 1000000 ) =

14、1150000营运资本=2240760 - 1150000 = 1090760(2)流动比率=224076 + 1150000 = 1.95(3)速动资产=2240760 -450000 = 1790760速动比率=1790760 + 1150000 = 1.56(4)现金比率=(1503600 + 30000-840)勺 150000 = 1.33(5)流动比率的标准值是 2,该企业流动比率为 1.95，较为适当；速动比率的标准值为1 ,该企业 说明企业归还短期负债的能力较好，但货币资金的有效利用缺乏。3、某企业负债融资和主权融资的情况如表，请分析该企业的融资结构工程年初数年末数增减幅度年初

15、比重年末比重变动差异n 动负债157152118234.79%57.60%29.36%-28.24%长期负债1529679-55.49%5.60%0.94%-4.66%投东权益1004050286400.86%36.80%69.70%32.9%卜计2728472147164.43%100%100%解答：1、该企业年度内资金总额大幅度增长，其主要原因是股东权益猛增了近4 倍，可能是该企业年度内有增资扩股行为；2、 随该企业生产规模扩大，流动负债增加应该属于正常，但长期负债的减少原因需要进一步分析。3、 该企业主权融资取代负债融资，占据了总资金的2/3 强，表现为企业的融资结构由主要靠负债经营转化

16、为靠自有资本经营，导致财务 风险降低，资金本钱升高。4、资料：华丰公司是一家五金工具制造商。1996 年和 1997 年终会计报表的局部工程数据如下：华丰公司损益表单速动比率 1.56 ,高于标准值,位：元要求：(1)利用以上会计报表的数据，分别计算1996 年和 1997 年的以下财务比率:财务比率19961997总资产利润率速动比率营业利润率应收账款周转率毛利率存货周转率流动比率资产负债率运用各项财务比率，就该公司的盈利能力、偿债能力及流动资金管理效果进行比照分析并作出评价。(1)总资产利润率(117000+0)/492000 X 100%=23.78%(79500+4000)/54150

17、0=15.42%速动比率(16000+51000)/114000=58.77%(2000+78000)/119000=67.23%资产1996/ 12/ 311997 /12/31负债及所有者权益1996/ 12/ 311997 /12/31*动资产流动负债货币资金160002000短期借款013000应收账款5100078000应付账款3000038000存 货74000118000其他应付款4400044000未付税金4000024000计141000198000合计114000119000固定资产净值351000343500长期借款025000实收资本250000250000留存利润12

18、8000147500总计492000541500总计492000541500单位：元工程1996 年1997 年销售收入590000600000销售本钱340000375000毛利250000225000营业费用133000141500利 息4000税前利润11700079500所得税4000024000税后利润7700055500华丰公司资产负债表营业利润率(117000+0)/590000 X 100%=19.83%(79500+4000)/600000 X 100%=13.92%应收账款周转率 590000/51000=11.6毛利率 250000/590000X 100%=42.4%2

19、25000/600000 X 100%=37.5%存货周转率 340000/74000=4.6次 375000/118000=3.2次流动比率 141000/114000=1.2198000/119000=1.6资产负债率 114000/492000 X 100%=23.17%(119000+25000)/541500 X 100%=26.59%(2)运用各项财务比率，就该公司的盈利能力、偿债能力及流动资金管理效果进行比照分析并作出评价。首先该公司总资产利润率、营业利润率、毛利率都明显下降，说明该公司盈利能力在减弱。其次该公司流动比率、速动比率有所上升，说明短期偿债能力有一定增强，但是随着资产

20、负债率的上升该公司的长期偿债风险加大该公司两个周转率指标都在下降，说明资产运营能力下降，使得流动资产沉淀较多，同时也引起流动性比率的升高。该公司应进一步开拓市场，加快销售步伐，从而引起各方面指标的好转。资料：甲产品单位生产本钱资料如下表所示：主要产品单位本钱表2021年12月产品名称：甲计量单位：件单位:元本钱工程上年实际平均本年方案本年累计实际平均n接材料118911401323直接人工5351.663刮造费用676971n位本钱合计13091260.601457、要材料消耗量20.51921才料单价586063时消耗13小时12小时14小时、时工资率4.104.304.50要求：(1)对甲

21、产品单位本钱进行一般分析。(2)对直接材料和直接人工两个本钱工程进行因素分析(本年累计实际与方案比照)次 600000/78000=7.71一般分析 从甲产品的单位本钱表中可看出，本年累计实际平均本钱超过了上年实际平均，也超 过了本年方案。从制定的方案可看出，其方案数要低丁上年实际平均数，看来企业目标是要降低成本，但本年实际不仅未完本钱年方案，而且也落后丁上年实际平均，甲产品单位本钱情况也是如此。2直接材料费用分析 通过题中数据可看出，材料费用比方案增加了183 1323-1140元，因素分析为：a .单位材料消耗量变动的影响：21- 19 X 60=120元b .材料单价变动的影响：63-6

22、0 X21=63元c.两因素影响程度合计:120+63=183元从以上分析可看出，两因素对直接材料费 用的上涨均有较大影响，应进一步分析材料质量及工人操作等方面是否存在问题，以查明材料数量变动的原因；对材料价格的变动，企业应及时分析市场行情，以制定相应的对策。3直接人工费用的分析 从题中数据可看出，直接人工费用较方案增加了11.40元，因素分析如下：a.单位产品工时变动的影响：14-12 X 4.30=8.60元b.小时工资率变动的影响：4.50-4.30 X 14=2.80元c.两因素影响程度合计：8.60+2.80=11.40元单位产品工时多消耗2小时，说 明劳动生产率有所下降，且幅度较大

23、；至丁小时工资率，仅增加了0.20元，幅度不大。根据宏大公司简化利润表，资料如下：单位：万元2007 年：金额2021 年：金额主营业务收入340主营业务收入521主营业务本钱20主营业务本钱95管理费用10管理费用25财务费用40财务费用36营业外收支净额52营业外收支净额49所得税30所得税70净利润292净利润344要求：1根据以上会计资料，计算宏大公司的有关财务比率：销售毛利率、本钱利润率、费用利润 率，并对该公司的获利能力进行比照分析并作出简要评价2进行利润表主要工程工程结构比拟分析。工程2007年2021年销售毛利率320-20 /320*100% =93.8% 521-95 /5

24、21*100%=81.8%本钱 利润率218/20*100%=109%365/95*100%=38.4%费用利润率218/50*100%=43.6%365/61*100%=59.8%销售毛利率=销售毛利额/销售净收入*100%本钱利润率=利润总额/本钱*100%费用利润率=利润总 额/费用*100%分析：销售毛利率08年比07年下降12%主营业务收入08年比07年上升了53%主营业务本钱08年比07年上升了37.5%,大大超过了主营业务各收入的比率，所以导致毛利率下 降，本钱利润率08年比07年下降了64.8%,大大节约了本钱。2进行利润表主要工程结构比拟 分析工程2007年占净利润比重% 2

25、021年点净利润比重增减主营业务收入340 116 521 151 35主营业务本钱20 6.8 95 27.6 20.8管理费10 3.4 25 7.3 3.9财 务 费40 13.7 36 10.5 -3.2营业外收支净额52 17.8 49 14.2 -3.6所得税30 10.3 70 20.3 10净利润292 100 344 100根据 以上数据，通过计算各主要工程占净利润的比重得出2021年与2007年各工程变动白分比，主营业务收入08年较上年增加了181万元，增长白分比为35% 08年较07年营业收入增加了，而主营业 务本钱08年较07年增加了75万元。资料：某公司 2021 年

26、有关资产内容资料为:工程年初数万元年末数万元结构比U尖动差异货币资金3439交易性金融资广2730应收账款1624存货8074长期股权投资1613固定资产256271无形资产12218其他资产1917总资广要求：1计算资产结构工程比重变化差异；2分析其变动状况及合理性进行必要说明标准答案：答：工程期初%期末%差异%流动资产：货币资金8 7 -1交易金融资产2 6 4应收账款净额22 20 -2预付账款6 4 -2存货39 26 -3流动资产债合计67 63 -4长期投资12 186固定资产：固定资产净值17 15 -2在建工程0 0.4 0.4固定资产合计17 15 -2无形资产4 3.3 -0.7其他资产0 0.3 0.3固定资产即长期资产合计33 37 4资产合计100 100 -通过上述白分比资产结构表可知：1该公司期末与期初相比拟，2流动资产比例比拟，3从非流动资产来看，4结论从总体来看，非流动资产比例有所提高。您的答案：49.第49题资料：某公司采用计时工资制度，丙产品直接人工费用方案与实际比照表如下:工程单位产品所耗工时小时工资率直接人工费用本年方案426252n月实际37.26