基金从业基础知识大纲

一、总体目标

为确保基金从业人员掌握及了解基金行业相关的基本知识及专

业技能，具备从业必须的执业能力，特设《证券投资基金基础

知识》科目。

二、能力等级

能力等级是对考生专业知识掌握程度的最低要求，分为三个

级别：

（一）掌握：考生须在考试和实际工作中理解并熟练运用的内

容。

（二）理解：考生须对该考点的概念、理念、原则、意义、应

用范围等有清晰的认识C

（三）了解：作为泛读内容，考生对其有一个基础的认识。

三、考试内容及能力要求

考生应当根据本科目考试内容及能力等级的要求，掌握下列从

业必须的基础知识及专业技能，并具备在执业过程中综合运用

相关知识的执业技能。

对应教

节名编号学习目标（掌握/理解/了解）

材章名

理解资产负债表、利润表和现金流

6.La

量表所提供的信息

6.l.b理解资产、负债和权益

1DI才冬#g美理解利润和净现金流|

6.1.c

6.投资了解营运现金流、投资现金流和融

管理基6.l.d

资现金流

•础

6.2.a理解财务报表分析的概念

.财务报表了解流动性比率、财务杠杆比率、

26.2.b

分析营运效率比率

6.2.c理解衡量盈利能力的三个比率：销

售利润率（ROS）,资产收益率

（ROA）,权益报酬率（ROE）

6.2.d掌握杜邦分析法

掌握货币的时间价值的概念、时间

6.3.a和贴现率对价值的影响以及PV和FV

3.货币的时

的概念、计算和应用

间价值及利

6.3.b掌握即期利率和远期利率的概念

率

6.3.c掌握名义利率和实际利率的概念

6.3.d掌握单利和复利的概念

掌握平均值、中位数、分位数的概

6.4.a

念、计算和应用

4,常用描述理解方差和标准差的概念、计算和

6.4.b

性统计概念应用

6.4.c了解止态分布的特征

6.4.d理解相关性的概念

理解不同资本类别之间投票权和所

1.资本结构7.l.a

有权的区别

7.2.a理解权益证券的类型和特点

7.2.b理解普通股和优先股的区别

7.2.c了解存托凭证(DepositReceipts)

理解可转债的定义、特征和基本要

7.2.d

2.权益证券素

-7.权益

7.2.e理解权证的定义和基本要素

•投资

理解不同种类权益资产的风险收益

7.2.f

特征

7.2.g了解影响公司在外发行股本的行为

3.股票分析埋解股票基本囿分析和技术分析的

7.3.a

方法区别

4.股票估值理解内在估值法及相对估值法的区

7.4.a

方法别

8.固定理解债券市场各参及方的责任以及

1.债券及8.1.a

收益投发行人类型

债券市场Lb拿施质券的种类和特点

第2页

埋解债券违约时的受偿顺序以及债

8.1.c

券的嵌入条款

埋解囿定利率债券、浮动利率债券

8.l.d和零息债券

8.l.e理解投资债券的风险

8.l.f理解中国债券市场体系的发展

8.2.a理解DCF估值法的概念和应用

8.2.b掌握债券价格和到期收益率的关系

理解债券的到期收益率和当期收益

2.债券价值8.2.c率的区别，以及两者及债券价格的

分析关系。

8.2.d理解利率的期限结构和信用利差

掌握债券久期（麦考利久期和修正

8.2.e

久期）的计算方法和应用

3.货币市场8.3.a掌握货币市场工具的特点

工具8.3.b理解常用货币市场工具类型

1.衍生工具9.1.a理解衍生品合约的概念和特点

概述9.l.b了解衍生品合约中的买入和卖出

2.远期合约9.2.a理解期货和远期的定义及区别

和期货合约9.2.b理解期货和远期的市场作用

9.衍生了解期权合约不口影响期权正价则因

3.期权合约9.3.a

工具子

9.4.a理解互换合约的概念

9.4.br解影响互换合约定价的因子

4.互换合约

埋解匹期、期货、期权和互换的区

9.4.c别

1.另类投资理解另类投资的投资对象、优点和

10.l.a

概述局限

理解私募股权投资的概念、J曲线、

10.另2.私募股权

10.2.g战略形式、组织架构、退出机制和

类投资投资风险收益特征

3.不动产投理解不动产投资的概念、类型、投

资10.3.a资工具和风险收益特征。

第3页

4.大宗商品理解各类大宗商品投资的类型、投

10.4.a

投资资方式和风险收益特征

1.投资者类掌握投资者的主要类型、区分方法

1L投型和特征11.l.a和特征

资者需

2.投资者需理解不同类型投资者在资产配置上

求及资

求和投资政11.2.a的需求和差异以及投资政策说明书

产配置

策包含的主要内容

1.系统性风掌握系统性风险和非系统性风险的

12.1.a

险、非系统概念和来源

性风险和风12.1.1理解风险和收益的对应关系

险分散化12.l.c掌握分散风险的原理和方法

埋解不同资产1用的和关性，及其对

12.2.a风险和收益的影响

12.2.b理解均值方差法及其应用

理解最小方差法及后效性前沿、资

资产配置

2.12.2.c本市场线

埋解CAPM模型的主要思想、资本巾

12.2.d场线和证券市场线|

12.2.e理解战略资产配置和战术资产配置|

’12.投12.3.a了解市场有效性的三个层次

资组合掌握主动投资和被动投资的概念、

管理12.3.b方法和区别

J解巾场上王妥的指数（股票不口债

12.3.c券）的编制方法

『解市场有效性和主动、被动产品

12.3.d选择的关系

3.被动投资

了解完全复制、抽样复制和最优化

和主动投资

12.3.e方法复制三种跟踪指数方法的具体

应用环境

理解股票型指数基金的首理和风险

12.3.f收益特征

J解债券指数基金无法元至被动的

12.3,g原因

12.3.hJ解量化投资和多因于模型

第4页

4.投资组合E里解股票投资组合和啧券投资组合

12.4.a

构建的构建要点

5.投资管理理解基金公司投资管理部门设置和

12.5.a

部门基金公司投资流程

了解指令驱动市场、报价驱动市场

13.l.a

和经纪人市场三种市场

1.证券市场

13.l.b理解做市商和经纪人的区别

的交易机制

埋解头空、实至和加杠杆对风险和

13.投13.l.c收益的影响

资交易

13.2.a理解基金公司投资交易流程

管理2.交易执行

13.2.b了解算法交易的概念和常见策略

13.3.a理解不同类型的交易成本

3.交易成本

13.3.b

及执行缺口了解执行缺口的组成

13.3.c了解投资组合资产转持及T-Charter

1,投资风险14.1.zi掌握风险的定义和分类

的类型14.l.b解投资风险的种类

理解事前及事后风险|

14.2.a

14.2.b理解贝塔系数的概念和计算方法

理解下行风险和最大回撤的概念和

2.投资风险14.2.c

计算方法

14.投的测量

资风险理解风险价值VaK的概念，J解常

14.2.d

的管理用计算方法

及控14.2.e了解风险敞亘及风险敏感度的概常

制理解股票型基金及混合型基金的风

14.3.a

险管理

3.不同类型理解债券型基金及货币市场基金的

基金的风险14.3.b

风险管理

管理

了解指数、以卜、保本基金、UD11基

14.3.c金、分级基金的风险管理

1.基金业绩

15.l.a理解投资业绩评价的基础概念

15.基评价概述

'金业绩1b.Z.<掌握收包率ITJ计舁方法

2.绝对收益

,评价理解业绩比较基法概宓及选取b

及相对收益15.2.b法，绝对收益及相对收益的概念|

第5页

15.2.c理解风险调整后收益的主要指标

埋解Brinson归因方法的二个归13

3.业绩归因15.3.a

项

了解基金评价服务机构、基金分

15.4.a类、业绩计算和风格类型|

4.基金业绩

评价方法理解全球投资业绩标准（GIPS）的目

15.4.b

的、作用和要求

埋解证券投货基金场内证券交易市

17.1.a场

埋解证券投贺基金场内证券结算机

17.1.b构

1.基金参及理解证券投资基金场内交易涉及的

证券交易所17.1.c

主要费用项目及收费标准

二级市场的17.1.(理解场内证券交易特别规定及事顼

交易及清算

掌握场内证券父易清弊及父收的原

17.l.e

17.基则

金的投J解场内证券父易父收及资金清算

资交易17.l.f的内容及模式

及结算

17.2.a了解银行间债券市场的发展及现状

2.银行间债17.2.1理解银行间债券市场的交易制度

券市场的交17.2.(理解银行间市场的交易品种和类型

易及结算17.2.d掌握银行间债券结算类型和方式

17.2.e理解银行1日J债券结算业务类型

3.海外证券17.3.a了解境外市场交易及结算规则

市场投资的里解QDII开展境外投资业务的交易

17.3.b

交易及结算及结算情况

18.La掌握基金资产估值的概念

18.l.b掌握基金资产估值的法律依据

18.基

了解基金资产估值的重要性和需要

金估18.l.c考虑的因素|

L基金资产

值、费

估值18.l.d理解基金资产估值的贡任人

用及会

理解基金费产咕值的估值程序及基

计核算

18.l.e本原则

ism理解具体投资品种的估值方法及基

第6页

金暂停估值的情形

18.1.g了解QDH基金资产估值的特殊规定

18.2.a了解基金费用的种类，

掌握基金官埋赞、于