第三章-商业银行流动性管理

第三章商业银行流动性管理

第一节商业银行流动性管理概述第二节商业银行流动性需求的预测第三节商业银行流动性管理策略第一节商业银行流动性管理概述一、商业银行流动性管理的涵义商业银行的流动性——指商业银行满足存款人提取现金、支付到期债务和借款人正常贷款需求的能力。商业银行流动性管理——指为保持流动性需求和供给达到均衡而施行的一系列活动。二、商业银行流动性管理的原则1.灵活调节原则2.成本最低化和预期收益最大化原则3.流动性需求和流动性供给的时间对应原则三、商业银行流动性管理的内容1.商业银行流动性需求2.商业银行流动性供给银行流动性的需求来源和供给来源流动性资金的供给银行流动性需求客户存款非存款服务收入客户偿还贷款出售银行资产从货币市场上借款客户提取存款品质贷款客户的信贷要求偿还存款之外的借款产生、出售服务时产生的运营费用和赋税向股东发放现金红利第二节商业银行流动性需求的预测

一、商业银行流动性需求预测的方法二、商业银行流动性可能出现的问题一、商业银行流动性需求预测的方法1.资金来源和运用法2.资金结构法3、流动性指标法（财务比率指标法）一、商业银行流动性需求预测的方法（一）资金来源和运用法——预测模型预期的通货膨胀率的函数估计下期总贷款的变化是预期该国的经济增长(如，国民生产总值或业务销售的增长)公司预期的季度收入当前国家货币供给的增长率银行预期的基础贷款利率减商业票据利率预期的通货膨胀率的函数估计下期总存款的变化是该国预期的个人收入增长率预期的零售增长率当前国家货币供给的增长率预期货币市场存款收益率资金来源与运用法基本步骤为：P.80（例题）1、存贷款趋势预测2、存贷款季节性因素预测3、存贷款周期性因素预测4、存贷款预测值为趋势性存贷款、季节性因素与周期性因素之和：存（贷）款预测值=趋势预测+季节性因素+周期性因素5、流动性需求预测=贷款变化的预测值+法定准备金变化值-存款变化的预测值一、商业银行流动性需求预测的方法（二）资金结构法1、存款和非存款负债分类（1）“热钱”债务——对利率非常敏感，会当期提取（2）敏感资金——当期，很大一部分（为25％、30％）资金可能会从银行提走的客户存款。（3）稳定资金（核心存款、负债）—最不可能移走资金根据稳定性程度，提取不同比例的流动性准备。例：对游资负债提取95%的流动性准备对易变负债持有30%的流动性准备对于稳定资金不超过15%的流动性准备一、商业银行流动性需求预测的方法（二）资金结构法2、按资金来源储备流动资金的模型负债流动性储备＝0.95×（热钱存款和非存款现金－所持法定准备金）＋0.3×（敏感存款和非存款现金－所持法定准备金）＋0.15×（稳定的存款和非存款资金－所持法定准备金）一、商业银行流动性需求预测的方法（二）资金结构法银行的总流动性要求＝0.95×（热钱资金－热钱存款的法定准备金）＋0.30×（敏感的存款和非存款资金－法定准备金）＋0.15×（稳定的存款和非存款资金－法定准备金）＋1.00×（潜在的未清偿贷款－实际的未清偿贷款）＝存款和非存款负债流动性要求以及贷款流动性要求案例分析：P84

一、商业银行流动性需求预测的方法

资产流动性指标负债流动性指标（三）流动性指标法——财务比率指标法1、资产流动性指标（1）现金状况指标（2）流动性证券指标（3）净联邦头寸比率（4）能力比率能力比率=贷款与租赁资产/总资产（5）担保证券比率2、负债流动性指标（1）游资比率（热线比率）（2）经纪人存款比率（3）核心存款比率核心存款比率=核心存款/总资产（4）存款结构比率存款结构比率=活期存款/定期存款

二、商业银行流动性可能出现的问题1、流动性过剩（1）贸易顺差不断扩大，外汇储备增长过快；（2）货币投放超常增长，银行信贷增长；（3）热钱流入

2、流动性不足原因：(1)商业银行的资产负债期限结构不相匹配(2)市场利率变化(3)公众对银行信心(4)客户流动性问题的转移3.流动性风险分为：资产流动性风险、负债流动性风险第三节商业银行流动性管理策略一、流动性不足的管理策略二、流动性过剩的管理策略三、流动性管理的其他策略

一、流动性不足的管理策略1、保持流动性的资产管理策略保持足够的准备资产合理安排资产的期限组合增加资产的流动性（资产证券化）2、保持流动性的负债管理策略存款业务的创新主动型负债3.、保持流动性的资产负债管理策略

二、流动性过剩的管理策略1、积极分流储蓄，减少存款负债来源推出理财产品2、大力发展中小企业及个人信贷3、创造条件开办投资银行业务

三、流动性管理的其他策略（一）推行资产证券化——信贷资产的证券化（二）建立存款保险制度资