乙二醇丁醚市场报告

乙二醇丁醚市场报告简单介绍：乙二醇单丁醚，俗称“防白水”，是应用范围最广的乙二醇醚类产品，重要的有机溶剂，其挥发速度块，与水完全可溶，在其消费中有超过70%用作涂料、树脂、清洗剂等的溶剂，非溶剂用途包括酯化反应合成，阻燃剂等。近年来国内消费量曾显著递增趋势，对进口依存度达90%以上。一、供应情况综述（一）国内生产能力上升迅速，但产量不大近年来中国乙二醇醚类产品发展迅速，1988年全国仅消费乙二醇醚260吨，到2007年，全年消费乙二醇醚超过20万吨，2009年仅乙二醇丁醚的消费量就超过11万吨，2010年乙二醇丁醚消费量已经超过13万吨。快速增长的乙二醇醚市场催生了一些民营企业的加入，如江苏天音（德纳），江苏怡达等。但2011年以前国内生产企业生产技术水平不高、开工率较低，且绝大部分产量自用生产下游醋酸酯类产品。现在国内主要的乙二醇丁醚生产企业有2家，合计设计生产能力为12.0万吨/年，但实际市场生产量非常少，直至2010年及2011年产量才有所提高。目前，国内最大的乙二醇丁醚生产企业德纳（南京）化工有限公司6万吨/年乙二醇丁醚装置自2009年7月建成以来一直没有生产，基本处于停车状态；2010年下半年进行技术改造，目前产能优化到9万吨/年。德纳原定其2011年9月投产的EO装置主要生产乙二醇丁醚，但据最新消息德纳的EO装置已经试车，但其全部产能被中石化包销。以目前丁醚价格及原材料成本情况看，德纳生产丁醚无利可图，因此短期内可以忽略其对国内市场的影响。但德纳具较显著的民企特点，即低调行事风格，决策较快，对市场信息反应灵敏。今年6月份国内丁醚在最高点时，德纳突然宣布开工，对市场造成巨大冲击。虽然目前其短期内不会生产丁醚，但以其一贯强势的风格及灵活的销售手段来看仍将对国内市场保有战略性的威胁状态。另外一家生产企业江苏怡达于2007年12月6日在吉林投建年产3万吨左右的醇醚生产装置，并事实投产。但实际对市场影响力较小，在华北地区有一定影响力，目前其主要生产下游醋酸酯类。接下来具体规划为:江苏总部的生产能力技改扩能至4万吨左右（目前没有实质进展），在珠海高栏港石化工业区建成年产约5万吨的醇醚生产装置，据悉2011年10月底前将投产，实际情况有待证实。怡达对外称以丙二醇醚系列为主，也会生产乙二醇醚，但实际估计因成本因素等，实际生产乙二醇醚系列的可能性不大。此外扬巴早期对外宣称的在南京二期新建8万吨/年乙二醇丁醚计划已取消。（二）进口量持续上升，进口依存度较高2002-2010年乙二醇单丁醚和二乙二醇单丁醚进出口情况见下表。2002-2010年乙二醇丁醚和二乙二醇丁醚进出口情况年份进口出口数量/万t金额/美元平均价/（美元·t-2）数量/万t金额/美元平均价/（美元·t-2）20026.93483858506980.48382343079020038.32612665447370.91715494978420049.57901053479420.7983512851058200511.0214681260213310.6788609941330200610.9114194346013010.3850441581338200712.2319773637616160.111879502174220088.7717358228219790.1733167401915200911.1313889593212480.1116260101507201013.1919727680214940.11157742314562008年-2010年中国乙二醇醚进口数量及主要进口国从中可以看出，自2002年以来，我国乙二醇单丁醚和二乙二醇单丁醚的进口量持续增加，到2007年进口量超过12万吨，2010年的进口量为13.2万吨。2010年中国的进口来源情况参见下表：从图中可以看出美国货源由于其成本及品牌等优势在国内市场具有绝对主导地位。马来西亚受惠于零关税也占有较大比例，其他德国、日本、法国等都占有一定的市场份额。（三）进口价格波动幅度较大，低于国内价格水平从进口产品的价格分析，2002-2010年进口乙二醇单丁醚和二乙二醇单丁醚的平均价格一路走高，从2002年的698美元/吨增长到2008年的最高点时为1979美元/吨，价格翻倍；虽然2009年的进口平均价格较2008年有所下降，为1248美元/吨，但自2010年1月开始至今又出现涨价趋势。2010年7月-2011年6月乙二醇醚亚洲价格如下表(包含桶装、ISOTANK等不同包装方式，因此比实际船装散水价格略高)2011年1-6月亚洲乙二醇醚价格如下：亚洲乙二醇醚的价格总体走势呈上涨趋势，2011年中达近期历史最高价位2100美金左右，其后受德纳开工、下游需求乏力等利空因素影响价格大幅回落二、需求概况（一）全球需求概况2006年全球乙二醇醚产量为115.4万吨，表观消费量为109.2万吨。美国是世界上最大的乙二醇醚生产、消费和出口国，2006年美国生产乙二醇醚53.1万吨，出口18万t，进口为0.8万吨，表观消费量为32.88万吨。2006年美国消费乙二醇醚占全球的30%，西欧占23%，中国占14%。具体如下表国家产量/万t进口量/万t出口量/万t表观消费量/万t2006-2011年年均增长率/%2006年2011年北美55.42.019.135.238.82.0美国53.10.818.032.8836.11.9加拿大0.00.90.20.70.82.7墨西哥2.20.30.91.61.93.5中南美6.12.91.67.08.93.7西欧31.73.810.525.027.21.7中东欧1.51.10.81.82.24.1中东和非洲0.02.502.53.14.4日本8.82.33.08.18.0-0.3合计115.440.343.3109.2128.63.3（二）中国2011年进口情况2011年1-6月乙二醇醚进口数量及价格如下图：（三）国内主要用户简介国内乙二醇丁醚主要用户如下表：乙二醇丁醚主要客户一览客户名称月用量（吨）行业目前货源张家港顺昌化工有限公司300磷阻燃剂LYONDELL,INEOS江苏常余化工有限公司200磷阻燃剂LYONDELL、EASTMANPPG集团250涂料DOW,EASTMAN,UCC阿克苏诺贝尔集团250涂料DOW,EASTMAN,LYONDELL，德纳,INEOS江苏华伦化工有限公司150醋酸酯DOW,LYONDELL、EASTMAN,BASF宜兴永加化工有限公司150醋酸酯德纳,LYONDELL,EASTMAN,BASF,INEOS上海涂料有限公司集团150涂料LYONDELL、EASTMAN，DOW中海油常州环保涂料有限公司100涂料LYONDELL,EASTMAN立邦集团100涂料DOW,UCC,EASTMAN杜邦涂料集团100涂料怡达,DOW,LYONDELL瑞泰集团100涂料BASF,LYONDELL,DOW杭州优立化工有限公司100涂料LYONDELL、EASTMAN叶氏集团（紫荆花、恒昌）100涂料EASTMAN，LYONDELL,EASTMAN巴斯夫涂料集团100涂料LYONDELL、EASTMAN,BASF宣伟涂料集团100涂料LYONDELL、EASTMAN,BASF中远关西涂料集团50涂料DOW,LYONDELL,EASTMAN苏州联胜化学有限公司50印染助剂LYONDELL,INEOS宝山钢铁股份有限公司50卷钢DOW,LYONDELL、EASTMAN,BASF苏州市佳和电子材料有限公司50清洗剂LYONDELL、EASTMAN,BASF无锡卡秀堡辉涂料有限公司50涂料DOW,LYONDELL、EASTMAN,BASF常州市华源漆业有限公司50涂料DOW,LYONDELL、EASTMAN,BASF长兴化学工业（中国）有限公司50树脂LYONDELL、EASTMAN大华涂料（中国）有限公司50涂料DOW,LYONDELL、EASTMAN,BASF从中可以看出国内乙二醇丁醚最主要消费行业为涂料领域，受惠于近年来涂料行业的蓬勃发展，乙二醇丁醚在涂料领域需求量逐年大幅递增。此外醋酸酯合成领域的应用也同样有较大增幅，但国内最大醇醚生产商天音（德纳）从乙二醇丁醚的最大消费商变为生产商的转变使合成行业的消费量大幅减少。此外磷阻燃剂行业虽然工厂较少，但月用量较大，此类工厂受限于出口订单，存在一定变数，但近年来应用量也较稳定。三、国内主要分销商情况概述（一）乙二醇醚全球生产商及产能：国外乙二醇醚类供应商及生产能力国家与生产商二元醇醚生产能力(1)/(万t·a-1)美国TheDowChemicalCompany38.8EastmanChemicalCompany10EquistarChemicals,LP（LYONDELL)10日本DaicelChemicalIndustries,Ltd1.6KyowaHakkoKogyoCo.,Ltd3MaruzenPetrochemicalCo.,Ltd0.5NipponNyukazaiCompany,Ltd2.7YokkaichiChemicalCompany,Ltd3比利时INEOSNV3.5法国INEOSManufacturingFranceSAS12.5德国BASFSE12.5SasolOlefins&SurfactantsGmbH8荷兰ShellNederlandChemieBV16马来西亚Optimal注：（1）通常乙二醇丁醚的生产装置也可以生产其他的二元醇醚，因此表中给出的是国外二元醇醚的生产能力，而不是乙二醇丁醚的生产能力。（二）国内主要代理商情况：乙二醇醚国内主要分销商情况如下表：乙二醇醚分销商一览生产商代理商DOW上海嘉荣贸易有限公司浙江瓯华化工进出口有限公司EASTMAN鲜进广州贸易有限公司上海嘉荣贸易有限公司宁波乐嘉化工有限公司同舟化工有限公司BASF华润化工控股有限公司甲基贸易(上海)有限公司LYONDELL伊藤忠（中国总代理）江阴市金桥化工有限公司华润化工控股有限公司宁波乐嘉化工有限公司浙江瓯华化工进出口有限公司江苏省信诺医药对外贸易有限公司（金海威）中化物产股份有限公司天津市外环化工有限公司上海明都化工有限公司INEOS江阴市金桥化工有限公司宁波乐嘉化工有限公司江苏省信诺医药对外贸易有限公司（金海威）协和发酵上海嘉荣贸易有限公司韩农艾慕化工国际贸易（上海）有限公司陶氏化学是国内乙二醇醚类最主要的供应商，也是市场价格的制定者和其它进口价格主要参考对象，供应持续稳定，在国内市场有良好的知名度。其主要代理商嘉荣和瓯华也在国内市场占据主导地位。从长期看陶氏仍将为国内最有影响力的供应商。伊斯曼代理商近两年有所改变，前期主要代理商鲜进（SK）逐渐失去代理权，目前主要为嘉荣、乐嘉代理，但供应持续稳定性一般。伊斯曼内部关于国内销售模式也有争论，因此估计后期其销售模式将会有一定变化。巴斯夫代理渠道较稳定，主要为华润和甲基。利安德的代理渠道最为混乱，2010年前主要代理商为名都、天津外环、富廷等。但2010年起伊藤忠商事从利安德北美工厂拿到全亚洲的代理权。伊藤忠普遍撒网，国内主要丁醚进口基本都与其有合作。此外利安德中国在2011年在张家港地区放保税罐，以美金保税结合人民币销售，但受成本、物流等方面制约没有成效，已经考虑撤销保税罐。此外萨索（SASOL）在中国市场也有销售，主要代理商为信诺、源华，年进口一至两船，每次1500吨左右，价格较低，对市场有一定冲击。日本主要生产商三菱的装置关闭，且2011年受地震影响，对中国市场影响力日趋势微。其主要通过日本商社代理如三井、韩国生产商韩农和湖南石化进口量更小，往往通过在中国的韩国商社销售，比较短视，对市场冲击较小。四、发展趋势近年来涂料工业发展迅速，以水基涂料替代油基涂料已成为必然之势，由于乙二醇单丁醚分子结构中含有羟基和醚键，因而既亲水又亲油，这种趋势将大大增加乙二醇醚类产品尤其是乙二醇丁醚的需求，预计未来几年我国乙二醇丁醚需求将保持年均10%以上的高速增长。(一)进口产品的成本优势将长期存在目前中国乙二醇丁醚的市场需求量在14万吨/年左右，基本全部依靠进口，国内虽然有充足的生产能力，但由于成本等方面的原因，无竞争优势。通过对国内主要乙二醇丁醚企业的调查了解到，国内由于原料环氧乙烷和丁醇价格持续走高，导致乙二醇丁醚生产成本居高不下，虽然德纳上了环氧乙烷6万吨的装置但以目前丁醚市场价格仍无利可图2003-2009年国内环氧乙烷、丁醇以及进口丁醇价格见表1。表1

2003-2009年国内环氧乙烷、丁醇以及进口丁醇价格

元/吨

2003年2004年2005年2006年2007年2008年2009年国内环氧乙烷8833106011427512183144961684410513国内丁醇6676827992961179014021130218759进口丁醇493555227060904510757100546100注：进口丁醇价格按照2003-2009年汇率为8.27、8.27、8.11、8.00、7.3、6.99、6.8计算。而国外乙二醇丁醚生产商尤其是美国生产企业，有着很大的成本优势。北美环氧乙烷价格在全球拥有竞争优势，参见下表(二)亚洲尤其是中国未来乙二醇丁醚需求增长强劲(三)安全、健康、环保等法律法规方面影响。有研究表明，乙二醇醚类（甲醚、乙醚）产品可以引起血液病变和胎儿畸形，国外发达国家和地区已经开始部分限制生产与使用。但是乙二醇丁醚并未如其他乙二醇醚类产品一样表现出类似的毒性。因此乙二醇丁醚在国外不作为危险品运输、仓储。但是国内还是将其归类为三类易燃液体

2001年，我国卫生部在卫法监发[2001]255号文中规定，室内用涂料所用配料中禁止使用乙二醇醚及