2022一建工程经济讲义-打印修订稿

2022一建《工程经济》精讲课讲义1Z1010001Z101010资金时间价值的计算及应用 11Z101020经济效果评价 31Z101030不确定性分析 81Z101040现金流量表的编制 101Z101050设备更新分析 131Z101060价值工程 171Z101070新技术、新工艺和新材料应用方案的技术经济分析 201Z102000工程财务1Z102010财务会计基础 221Z102020成本与费用 251Z102030收入 291Z102040利润和所得税费用 311Z102050企业财务报表 331Z102060财务分析 351Z102070筹资管理 371Z102080流动资产财务管理 411Z103000建设工程估价1Z103010建设项目总投资 431Z103020建设工程定额 561Z103030设计概算 641Z103040施工图预算 681Z103050工程量清单编制 711Z103060工程量清单计价 751Z103070计量与支付 81新增考点：国务院令第724号、728号 1031Z103080国际工程投标报价 1061Z101000大再生产及其资金流通过程中，资金随时间周转使用的结果。影响资金时间价值的因素主要有：资金的使用时间：时间越长，价值越大；资金数量的多少：数量越多，价值越多；资金投入和回收的特点：投入越迟越好，回收越早越好；资金周转的速度：周转越快，价值越大。（或折现率）的大小。——其中利率是一个关键因素。利率的高低由以下因素决定：利率的高低首先取决于社会平均利润率的高低，并随之变动；在社会平均利润率不变的情况下，利率高低取决于金融市场上借贷资本的供求情况。借出资本要承担一定的风险，风险越大，利率也就越高；通货膨胀对利息的波动有直接影响，资金贬值往往会使利息无形中成为负值；借出资本的期限长短。现金流量图的绘图规则：以横轴为时间轴，向右延伸表示时间的延续。时间轴上的点称为时点，通常表示该时间单位末的时点。相对于时间坐标的垂直箭线代表不同时点的现金流量情况，现金流量的性质是对特定的人而言的。对投资人而言，在横轴上方的箭线表示现金流入（在横轴下方的箭线表示现金流出，即表示费用。箭线的长短与现金流量数据大小应成比例；箭线与时间轴的交点即为现金流量发生的时点。现金流量图三要素：现金流量的大小、方向、作用点（现金流量发生的时点。F=P(1+i×n)复利公式：F=P(1+i)n F=P(F/P,i,n)F=Ai

F=A(F/A,i,n)P=A

P=A(P/A,i,n)名义利率r和有效利率的互算：年有效利率ieff=（1+r）m–1m式中，m是一年内的计息次数。【典型考题】2019.某施工单位拟投资一项目。在投资总额和年收益不变的情况下，四个备选方案各年投资比例如下表（投资时点均相同，则对该单位较为有利的方案是()。A.方案一 B.方案二 C.方案三 D.方案四备选方案第一年第二年第三年合计方案一50%40%10%100%方案二40%40%20%100%方案三30%40%30%100%方案四10%40%50%100%2014200038%，到期一次还本付息，则三年末应当偿还的本利和为（）万元。A 2160 B 2240 C 2480 D 2519则甲施工企业一年应支付的该项流动资金贷款利息为（）万元。A6.00 B6.05 C 12.00 D12.272009.20066020106（。向下的现金流量，数额为向下的现金流量，数额为向上的现金流量，数额为2018.已知年名义利率为10%，每季度计息1次，复利计息，则年有效利率为（ A10.47% B10.38% C10.25% D10.00%3010%，复利计息，3–5（）万元。A．20.94 B．23.03 C．27.87 D．31.57答案：D、C、C、C、B、C考点1.经济效果评价的基本内容济合理性进行分析论证，为选择技术方案提供科学的决策依据。（见下图。技术方案的盈利能力、偿债能力和财务生存能力。对于非经营性方案，经济效果评价应主要分析拟定技术方案的财务生存能力。按评价方法的性质不同，经济效果评价分为定量分析和定性分析。按其是否考虑时间因素又可分为静态分析和动态分析。按是否考虑融资分类：融资前分析和融资后分析。按技术方案评价的时间分类：事前评价、事中评价和事后评价。技术方案的计算期是指在经济效果评价中为进行动态分析所设定的期限，包括建设期和运营期。运营期分为投产期和达产期两个阶段。总投资收益率ROI静态分析 资本金净利润率ROEPt

盈利能力分析 财务净现值FNPV动态分析 财务内部收益率FIRR利息备付率偿债能力分析 偿债备付率经济效果评价 资产负债率不确定性分析 盈亏平衡分析敏感性分析经济效果评价指标体系图2.静态分析指标是可采用的。投资收益率是衡量技术方案获利水平的评价指标，它是技术方案建成投产达到设计生产能力后一个正常生产年份的年净收益额与技术方案总投资的比率。投资收益率R与基准收益率Rc比较：R≥Rc，可行；R＜Rc，不可行。投资收益率(R)指标经济意义明确、直观，计算简便，在一定程度上反映了投资效果的优案的选择和投资经济效果的评价。(ROI)表示总投资的盈利水平，按下式计算：ROI=EBIT/TI×100%TI——技术方案总投资(包括建设投资、建设期贷款利息和全部流动资金)。技术方案正常年份的年息税前利润或运营期内年平均息税前利润。年息税前利润=年利润总额+计入年总成本费用的利息费用。利润总额=净利润+所得税【典型考题】2017.某项目建设投资为8250万元，建设期利息为620万元，全部流动资金700万元其中铺底流动资金210万元项目投产后正常年份的年平均息税前利润为500万元该项目的总投资收益率为（ 。A．6.06% B．5.64% C．5.51% D．5.22%答案：D(ROE)表示技术方案资本金的盈利水平，按下式计算：ROE=NP/EC×100%净利润＝利润总额-所得税；EC——技术方案资本金。【典型考题】2012.某技术方案的总投资1500万元，其中债务资金700万元，技术方案在正常年份年利润总额400万元，所得税100万元，年折旧费80万元。则该技术方案的资本金净利润率为（ ）%。A26.7 B37.5 C42.9 D47.5答案：B总投资（包括建设投资和流动资金）所需要的时间，一般以年为单位。Pc比较：Pt≤Pc,表明技术方案投资能在规Pt＞Pc，不可行。静态投资回收期适用范围：对于那些技术上更新迅速的技术方案，或资金相当短缺的技期评价特别有实用意义。静态投资回收期的优点：1.在一定的程度上显示了资本的周转速度；2.资本周转的速度补偿速度和投资风险。静态投资回收期不足的是：没有全面地考虑技术方案整个计算期内现金流量，即只考虑回收之前的效果，不能反映投资回收之后的情况，故无法准确衡量技术方案在整个计算期内的经济效果；没有考虑资金的时间价值，无法准确判断技术方案的优劣；静态投资回收期作为技术方案选择和技术方案排队的评价准则是不可靠的，它只能作为辅助评价指标，或与其他评价指标结合应用。【典型考题】2018.某项目估计建设投资为1000万元，全部流动资金为200万元，建设当年即270万元。则该项目的静态投资回收期为（）年。A.2.13 B.3.70 C.3.93 D.4.442019.某技术方案投资现金流量的数据如下表，则该技术方案的静态投资回收期为（ 。A. 5.0 B.5.2 C.5.4 D.6.0技术方案投资现金流量表计算期（年）01234～8现金流入（万元）---8001200现金流出（万元）-600900500700答案：D、C3.动态分析指标财务净现值FNPV是反映技术方案在计算期内盈利能力的动态评价指标。：FNPV＞0：满足基准收益率外，还能获得超额收益，故方案可行；FNPV=0：刚刚满足基准收益率，故方案勉强可行；FNPV＜0：不能满足基准收益率，故方案不可行。FNPV④判断直观。经营成果；⑤没有给出该投资过程确切的收益大小，不能反映投资的回收速度。【典型考题】2016.某投资方案建设期为1年，第一年年初投资8000万元，第二年年初开始盈4300010%，则该投资方案的财务净现值和静态投资回收期分别为（ 。A．1510万元和3.67年 B．1510万元和2.67年C．645万元和2.67年 D．645万元和3.67年2018.某技术方案的净现金流量见下表。若基准收益率为6%，则该方案的财务净现值为( 万元。A.147.52 B.204.12 C.216.37 D.400.00技术方案投资现金流量表年份0123净现金流量（万元）-1000200400800答案：D、C期内各年净现金流量的现值累计等于零时的折现率。ic进行比较。FIRR≥ic，则方案在经济上可以接受；若FIRR＜ic，则方案在经济上应予拒绝。FIRRic系列的情况。比较复杂的；不能直接用于互斥方案之间的比选。因此，财务内部收益率特别适用于独立的、具有常规现金流量的技术方案的经济评价和可行性判断。FIRRFNPV对独立常规方案应用FIRR评价与应用FNPV评价均可，其结论是一致的。【典型考题】2012.某常规技术方案，FNPV(16%)=160万元，FNPV(18%)=-80万元，则方案的FIRR最可能为（ 。A15.98%B16.21%C17.33%D18.21%2018.某常规技术方案当折现率为10%时，财务净现值为-60万元；当折现率为8%时，财务净现值为30万元。则关于该方案经济效果评价的说法，正确的有（ 。内部收益率在8%～9%之间8%时，方案可行D.9%0答案：C、ABCE4.基准收益率在财务上是否可行和技术方案比选的主要依据。基准收益率的测定：在政府投资项目以及按政府要求进行财务评价的建设项目中采用的行业财务基准收益率，应根据政府的政策导向进行确定。在企业各类技术方案的经济效果评价中参考选用的行业财务基准收益率。在中国境外投资的技术方案财务基准收益率的测定，应首先考虑国家风险因素。2本等因素综合测定。资金成本是为取得资金使用权所支付的费用，主要包括筹资费和资金的使用费。投资的机会成本是指投资者将有限的资金用于拟实施技术方案而放弃的其他投资机会所能获得的最大收益。投资风险。通货膨胀。成本，而投资风险和通货膨胀则是必须考虑的影响因素。5.偿债能力产摊销费和其他还款资金（指减免的税金）来源。速动比率。还期指标适用于那些的不预先给定借款偿还期限，且按最大偿还能力计算还本付息的技术方利息备付率应付利息的比值。1。3.偿债备付率值。判别准则：正常情况偿债备付率应当大于1。1Z101030 不确定性分析常用的不确定分析方法有盈亏平衡分析和敏感性分析。1.盈亏平衡分析为简化数学模型，对线性盈亏平衡分析做了如下假设：生产量等于销售量，即当年生产的产品（或提供的服务，下同）扣出自用量，当年完全销售出去；产销量变化，单位可变成本不变，总成本费用是产销量的线性函数；产销量变化，销售单价不变，销售收入是产销量的线性函数；只生产单一产品；或者生产多种产品，但可以换算为单一产品计算，不同产品的生产负荷率的变化应保持一致。（计件工资除外、折旧费、修理费、无形资产及其他资产摊销费、其他费用等。可变成本：随产量增减而成正比例变化的各项成本。如原材料、燃料、动力费、包装费和计件工资等。根据上述假设，建立量本利模型：B=P×Q-Cu×Q-CF-Tu×Q = (P-Cu-Tu)×Q-CF售价 可变成本固定成本 税 销量Q，就得到：BEP（Q）=CFp-Cu-Tu)也可以用生产能力利用率表达盈亏平衡点，即式中，Qd是设计生产能力。抗风险能力也越强。≤70%，则技术方案的运营是安全的，或者说技术方案可以承受较大的风险。【典型考题】某项目设计年生产能力为10万台，年固定成本为1500万元，单台产品销售价格为1200元，单台产品可变成本为650元，单台产品营业税金及附加为150元。则该项目产销量的盈亏平衡点是（）台。A37500B27272C18750D1250020162010060％，销售15％100（ 。A．15％ B．45％ C．20％ D．75％单位产品营业税金及附加为5元。则以单位产品价格表示的盈亏平衡点是（ ）元。A．91.00 B．86.00 C．95.00 D．85.00产品税金为165元，单位可变成本为250元，年固定成本为1500万元。则以价格(含税价格)表示的盈亏平衡点是( )元/吨。A.540 B.510 C.375 D.290答案：A、C、A、A2.敏感性分析通过进一步分析、预测技术方案主要不确定因素的变化对技术方案经济效果评价指标的影响，从中找出敏感因素，确定评价指标对该因素的敏感程度和技术方案对其变化的承受能力。敏感性分析的步骤：一、 确定分析指标。1如果主要分析技术方案状态和参数变化对技术方案投资回收快慢的影响，则可选用静态投资回收期作为分析指标；12如果主要分析产品价格波动对技术方案超额净收益的影响，则可选用财务净现值作为分析指标；23如果主要分析投资大小对技术方案资金回收能力的影响，则可选用财务内部收3益率指标等。二、 选择需要分析的不确定性因素。三、 每个不确定性因素的波动程度及其对分析指标可能带来的增减变化情况。四、 确定敏感性因素敏感度系数|SAF|AF单因素敏感性分析示意图中的每一条直线的斜率反映技术方案经济效果评价指标对该不确定因素的敏感程度，斜率越大敏感度越高。五、选择方案风险能力强、可靠性大的技术方案。501030%。则该技术方案的内部收益率对（）最敏感。A．人工工资B．产品售价C．原材料价格D．建设投资2014.-0.10.05、0.09，据此可以得出的结论有( )。经济评价指标对于甲因素最敏感C.经济评价指标与丙因素反方向变化D.经济评价指标对于乙因素最不敏感答案：B、AC（课堂修改答案AD）技术方案现金流量表由现金流入、现金流出和净现金流量构成，其具体内容随技术方案表、投资各方现金流量表和财务计划现金流量表。1.现金流量表（包括建设期和生产运营期内现金的流入和流出。效果评价指标，考察技术方案融资前的盈利能力。产余值；⑤回收流动资金。营业税金及附加；⑦维持运营投资。融资决策提供依据。现金流量对比表资产余值；⑤回收流动资金。进项税额；⑥应纳增值税；⑦营业税金及附加；⑧所得税；⑨维持运营投资。算的基础，用以计算技术方案投资各方财务内部收益率。财务计划现金流量表反映技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力。2.几个基本概念基本要素，也是进行工程经济分析最重要的基础数据。于财政扶持而给予的其他形式的补贴等。技术方案经济效果评价中的总投资是建设投资、建设期利息和流动资金之和。产和其他资产原值可用于计算摊销费。流动资金的估算基础是营业收入、经营成本和商业信用等，它是流动资产与流动负债的账款和预付账款；流动负债的构成要素一般只考虑应付账款和预收账款。在技术方案寿命期结束时，投入的流动资金应予以回收。技术方案资本金主要强调的是作为技术方案实体而不是企业所注册的资金（资本金≠注册资金。企业未分配利润和税后利润提取的公积金。投资、防范风险的重要政策工具，是深化投融资体制改革、优化投资供给结构的重要手段。并据此核定技术方案资本金的额度和比例。用（利息支出）+其他费用经营成本=总成本费用–折旧费–摊销费–利息支出或 经营成本=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+其他费用税金一般属于财务现金流出。教育费附加、地方教育附加、关税、所得税等，有些行业还包括土地增值税。消费税是针对特定消费品征收的税金。资源税是国家对开发应税资源的单位和个人征收的税种。（以下简称土地使用税）的纳税人征收的税种。土地增值税是对有偿转让房地产取得的增值额征收的税种。）面积为计税依据，按应税土地当地的适用税额一次性征收。计算公式为：应纳耕地占用税额＝应税土地面积×适用税额耕地的，纳税人为实际用地人。政区的现行适用税额。减征耕地占用税规定的项目口径执行。【典型考题】2017.某技术方案估计年总成本费用为8000万元，其中外购原材料、燃料及动力费为4500万元折旧费为800万元摊销费为200万元修理费为500万元利息支出为万元。则该技术方案的年经营成本为（ ）万元。A．4500 B．6290 C．6790 D．7290答案：C1Z101050设备更新分析1.设备磨损第一种有形磨损：使用中的外力。使得设备的运行费用和维修费用增加，效率低下，反映了设备使用价值的降低。能没有变化，但是由于技术进步，制造工艺不断改进，社会劳动生产率水平的提高，同类设备再生产价值降低，因而设备的市场价值降低，致使原设备相对贬值。创新出新型设备，使原设备发生贬值。有形磨损和无形磨损都引起设备原始价值的贬值，这一点两者是相同的。不同的是，遭却可能没有磨损，仍然可以使用。只不过继续使用它在经济上是否合算，需要分析研究。和无形磨损的完全补偿是更新。2.设备更新设备更新策略，通常优先考虑更新的设备是：设备损耗严重，大修后性能、精度仍不能满足规定工艺要求的；环境污染严重，技术经济效果很不好的；设备役龄长，大修虽然能恢复精度，但经济效果上不如更新的。设备更新方案的比选原则：设备更新分析应站在客观的立场分析问题。若要保留旧设备，首先要付出相当于旧设备当前市场价值的投资，才能取得旧设备的使用权；不考虑沉没成本；逐年滚动比较。沉没成本是既有企业过去投资决策发生的、非现在决策能改变（或不受现在决策影响、已经计入过去投资费用回收计划的费用。沉没成本=设备账面价值–当前市场价值或 沉没成本=（设备原值–历年折旧费）–当前市场价值【典型考题】2018.造成设备无形磨损的原因有（ A.高强度的使用导致设备自然寿命缩短自然力的作用使设备产生磨损技术进步创造出效率更高、能耗更低的新设备E.设备使用过程中实体产生变形201651043万元同型号新设备的购置价格为8万元现进行新旧设备更新分析和方案比选时正确的法有（ 。A10C41E答案：CD、BD3.设备寿命的概念现代设备的寿命，不仅要考虑自然寿命，而且还要考虑设备的技术寿命和经济寿命。设备自然寿命，又称物质寿命。它是指设备从投入使用开始，直到因物质磨损严重而不能继续使用、报废为止所经历的全部时间。它主要是由设备的有形磨损所决定的。技术寿命主要是由设备的无形磨损决定的，它一般比自然寿命要短，而且科学技术进步越快，技术寿命越短。它是由设备维护费用的提高和使用价值的降低决定的。经济寿命的确定方法：利用设备年度费用曲线图确定经济寿命。年平均使用成本=年资产消耗成本+年运行成本——设备从开始使用到其年平均使用成本最小（或年盈利最高）N0为设备的经济寿命。刻。2015（）年。A．7B．10 C．12 D．11表所示。则该设备在静态模式下的经济寿命为（ ）年。A.3 B.4 C.5 D.6设备在不同使用年限时的年成本表使用年限（年）1234567平均年度资产消耗成本（万元）1401109075656058平均年度运行成本（万元）15203040557085答案：D、B4.设备租赁设备租赁一般有融资租赁和经营租赁两种方式。——在融资租赁中：租赁双方承担确定时期的租让和付费义务，而不得任意中止和取消租约贵重的设备（如重型机械设备等）宜采用这种方法。融资租赁的租赁期较长，一般应超过设备使用寿命的75%。——在经营租赁中：租赁双方的任何一方可以随时以一定方式在通知对方后的规定期限内取消或中止租约；临时使用的设备（如车辆、仪器等）通常采用这种方式。经营租赁也称为营业性租赁，一般是短期、临时性租赁。设备租赁与设备购买的优越性：在资金短缺情况下，既可用较少资金获得生产急需的设备，也可以引进先进设备，加速技术进步的步伐；可获得良好的技术服务；可以保持资金的流动状态；可避免通货膨胀和利率波动的冲击，减少投资风险；设备租金可在所得税前扣除，能享受税费上的利益。设备租赁的不足之处：在租赁期间承租人对租用设备无所有权，只有使用权，故承租人无权随意对设备进行改造，不能处置设备，也不能用于担保、抵押贷款；承租人在租赁期间所交的租金总额一般比直接购置设备的费用高；长年支付租金，形成长期负债；融资租赁合同规定严格，毁约要赔偿损失，罚款较多等。或购置方案均是可以考虑的方式。租金计算方法有：附加率法和年金法。附加率法：租金R=P（1/N+i+r）式中，P—租赁资产的价格；N—租赁期数；i—利率；r—附加率。年金法计算有期末支付和期初支付租金之分。i1iN期末支付方式：RaP N（1i）1i1iN1期初支付方式：RbP N（1i）1【典型考题】2016.100483%，按照附加率法计算，该企业每年应支付的租金为（）万元。A．36B．32C．33D．4412％，若按年金法计算，则该企业每年年初等额支付的租金分别为（ ）万元。A．14.10 B．10.42 C．9.31 答案：A、B1Z101060价值工程（或作业技术。价值工程中所述的“价值”也是一个相对的概念，是指作为某种产品（或作业）所具有是对象的比较价值。V=F/C价值工程涉及价值V、功能F和寿命周期成本C等三个基本要素。1.价值工程的特点价值工程的目标，是以最低的寿命周期成本C，使产品具备它所必须具备的功能F。图中，C1是产品的生产成本，C2是产品的使用及维护成本。价值工程的核心，是对产品进行功能分析。目的。价值工程将产品价值、功能和成本作为一个整体同时来考虑。价值工程要求将功能定量化。价值工程强调不断改革和创新。价值工程是以集体智慧开展的有计划、有组织、有领导的管理活动。考点2.提高价值的途径：（F↑/C↓的途径。（F↑/C→利用资源的成果或效用（如提高产品的性能、可靠性、寿命、维修性。（F→/C↓投资型（F↑↑/C↑：产品功能有较大幅度提高，产品成本有较少提高。（F↓/C↓↓提高产品价值的目的。考点3.价值工程分析应用对于建设工程，应用价值工程的重点是在规划和设计阶段。价值工程分析阶段主要工作是功能定义、功能整理和功能评价。价值工程的工作程序工作阶段设计程序工作步骤对应问题基本步骤详细步骤准备阶段制定工作计划确定目标1.工作对象选择2.信息资料收集分析阶段功能评价功能分析3.功能定义4.功能整理功能评价5.功能成本分析6.功能评价7.确定改进范围创新阶段实施阶段功能的分类：①按功能的重要程度分类：基本功能和辅助功能。②按功能的性质分类：使用功能和美学功能。③按用户的需求分类：必要功能和不必要功能。④按功能的量化标准分类：过剩功能与不足功能。⑤按总体与局部分类：总体功能和局部功能。⑥按功能整理的逻辑关系分类：并列功能和上下位功能。功能的评价功能的价值系数计算结果有以下几种情况：Vi=1，评价对象的价值为最佳，一般无须改进。一种可能是存在着过剩的功能；另一种可能是功能虽无过剩，但实现功能的条件或方法不佳，以致使实现功能的成本大于功能的实际需要，是重点改进对象。Vi＞1，应具体分析，可能功能与成本分配已较理想，或者有不必要的功能，或者应该提高成本。确定价值工程对象的改进范围：①Fi/Ci值低的功能Vi=1。②ΔCi=（Ci－Fi）值大的功能③复杂的功能④问题多的功能型考题2018.人防工程设计时,在考虑战时能发挥其隐蔽功能的基础上平时利用为地下停车场。这种提高产品价值的途径是（ 。A.改进型 B.双向型 C.节约型 D.牺牲型2015.四个互斥性施工方案的功能系数和成本系数如下表。从价值工程角度最优的方案是（ 。A．甲 B．乙 C．丙 D．丁方案甲乙丙丁功能系数1.201.251.051.15成本系数1.151.011.051.20答案：A、C1Z01070新技术、新工艺和新材料应用方案的技术经济分析新技术、新工艺和新材料应用方案的选择原则技术上先进、可靠、适用、合理经济上合理。经济合理应是选择新技术方案的主要原则。新技术应用方案的技术分析：按比选对象的不同，新技术应用方案的技术分析分为有无对比、横向对比。在已有技术用、效益、技术水平等方面的指标。一、 增量投资收益率法：(2)

C1I2C2

100%式中，I1、I2分别为旧、新方案的投资额，C1、C2分别为旧、新方案的经营成本（或生产成本。；R（2-1）小于基准投资收益率时，表明新方案不可行。例题：某工程施工有现有两个对比技术方案。方案1为旧方案，投资120万元，年生产成2612%，用增量投资收益法选择哪个方案？解：R（2-1）=[(C1-C2(I2-I1)]×100%=(32-26)/(160-120)=6/40=15%＞12%所以，新方案最优。二、 折算费用法当方案的有用成果相同时，一般可通过比较费用的大小，来决定优劣和取舍。，Zj=Cj+Pj×Rc式中，Zj—年折算费用；Cj—年生产成本；Pj—投资额；Rc—基准投资收益率。（已知条件同上）Z2＜Z1旧,表明新方案可行在采用方案不需要增加投资时，Zj=Cj=CFj+CujQ式中，CFj—固定费用；Cuj—可变费用；Q—生产数量。例题：某工程有两个对比方案。方案1为旧方案，方案2为新方案。方案1需要固定费60300280解：直接套公式：Z2＜Z12100001取舍方案。（已知条件同上）解: 就是令Z1=Z2时，求临界产量Q。万=4000当产量＞40002＜40001【典型考题】2020.1200本120万元方案2与方案1应用环境相同的情形下需投资300万元年生产成本100万元。设基准投资收益率为10%，采用增量投资收益率法选择方案，正确的有( )。2110%21当基准投资收益提高为15%时，方案2优于方案1方案2比方案1投资高出50%，超过基准收益率，经济上不可行当基准投资收益率降低为8%时，方案1优于方案22019.120位产量可变费用为500元方案二为租赁方案单位产量可变费用为800元关于机械方案择的说法，正确的是（ 。施工数量大于2400小于4000个生产单位时，应选择方案一施工数量大于4000个生产单位时，应选择方案二施工数量为2400个生产单位时，应选择方案一或方案二答案：BC、D1Z1020001Z102010 财务会计基础1.会计的对象是企业的经济活动。财务会计是一个提供财务信息的经济信息系统。门、社会公众。有统一的规则和方法。以货币作为主要计量尺度。财务会计包括确认、计量和报告三个环节。监督是会计核算的质量保障。《会计准则》规定：企业应当按照交易或者事项的经济特征确定会计要素。和利润是反映某一时期经营成果的会计要素，称为动态会计要素。动态会计等式：收入–费用=利润综合会计等式：资产=负债+（所有者权益＋收入–费用）资产的分类：按资产的流动性可将其分为流动资产和非流动资产两类，其内容为：合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产、其他流动资产。非流动资产：指超过一年或超过一个营业周期才能变现的资产。包括债权投资、其期待摊费用、递延所得税资产、其他非流动资产。负债按流动性分为流动负债和非流动负债。流动负债：指在一年内或一个营业周期内偿还的债务。包括短期借款、交易性税费、其他应付款、持有待售负债、一年内到期的非流动负债、其他流动负债。非流动负债：指超过一年或超过一个营业周期才能偿还的债务。包括应付债券、所有者权益（又称为股东权益）的内容：实收资本：所有者按出资比例实际投入到企业的资本。资本公积：指由投资者投入但不构成实收资本，或从其他非收益来源取得，由全体所有者共同享有的资金。包括资本溢价、资产评估增值、接受捐赠、外币折算差额等。盈余公积：按照规定从企业的税后利润中提取的公积金。主要用来弥补企业以前的亏损和转增资本。未分配利润：本年度没有分配完的利润，可以留待下一年度进行分配。其他权益工具、其他综合收益、专项储备。其他权益工具是指企业发行在外的除普通股以外分类为权益工具的金融工具，如优先股和永续债；其他综合收益是指企业根据企业会计准则规定未在损益中确认的各项利得和损失扣除所得税影响后的净额；专项储备是指高危行业企业按国家规定提取的安全生产费。会计计量属性包括：①历史成本；②重置成本；③可变现净值；④现值；⑤公允价值。按照购置资产时所付出的代价的公允价值计量。价物的金额计量。负债按现在偿付该项债务所需支付的现金或现金等价物的金额计量。量。的折现金额计量。负债按预计期限内需要偿还的未来净现金流出量的折现金额计量。出售资产所能收到或者转移负债所需支付的价格计量。企业在对会计要素进行计量时，一般应当采用历史成本。【典型考题】某公司3年前以20万元购置了一台A设备。由于技术水平的提高，市场上出现18A15A12A（。20万元，可变现净值是15万元201518万元，可变现净值是12万元15万元，可变现净值是12万元【典型考题】2020.某企业2年前20万元购买的一台设备，累计已提取折旧4万元，现在市场上购买同样的设备需要15万元。则在会计计量时该设备的历史成本和重置成本分别为( )。A.20万元和15万元 B.16万元和11万元C.16万元和15万元 答案：B、A会计信息的质量要求：保证会计信息的真实可靠。企业提供的会计信息应当与财务会计报告使用者的经济决策需要相关。企业提供的会计信息应当清晰明了，便于财务会计报告使用者理解和使用。企业提供的会计信息应当具有可比性。企业应当按照交易或者事项的经济实质进行会计确认、计量和报告。交易或者事项。企业对交易或者事项进行会计确认、计量和报告应当保持应有的谨慎。企业对于已经发生的交易或者事项，应当及时进行会计确认、计量和报告。会计核算的基本假设包括会计主体、持续经营、会计分期和货币计量。会计主体可以是一个特定的企业，也可以是一个企业的某一特定部分（如分厂、分公司、门市部等主体，但会计主体不一定是法人主体（如项目经理部。企业会计确认、计量和报告应当以持续经营为前提。会计期间分为年度和中期。会计年度可以是日历年，也可以是营业年。我国通常以日1.1-12.31。企业会计应当以货币计量。我国通常应选择人民币为记账本位币。付实现制和权责发生制。和费用的依据。现金流量表是按照收付实现制原则编制的。权责发生制是以会计分期假设和持续经营为前提的会计基础。为了更加真实地反映特定以货物销售时间为收入确认入账的时间。【典型考题】2017.201753010（当月无其他销售53126385月份应销售收入为（ ）万元。A．12 B．10 C．2 答案：B会计监督的内容：对会计凭证、会计账簿和会计报表进行监督；对各种资产和资金进行监督；对财务收支进行监督；对经济合同、经济计划、及其他重要经营管理活动进行监督；对成本费用进行监督；对利润的实现与分配进行监督。这一规定明确了会计监督的主体。1Z102020成本与费用支出、费用、成本整体框架图会计主体的支出可分为资本性支出、收益支出、营业外支出及利润分配支出四大类。（与固定资产、无形资产有关的支出）2.收益性支出，是指通过它取得的效益仅及于本会计年度的支出。如企业生产经营所发生的外购材料、支付工资及其他支出，以及发生的管理费用、销售费用（营业费用、财务费用（与生产经营有关的各项支出）废清理产生的损失）等等。利润分配支出是指在利润分配环节发生的支出，如股利分配支出等。固定资产折旧的概念及计算：应计折旧额是固定资产的原价扣除其净残值后的金额。已计量减值准备的固定资产，还应当扣除已计提的固定资产减值准备累计金额。应计折旧额=固定资产原价—其净残值或 应计折旧额=固定资产原价—其净残值—已计提的固定资产减值准备累计金额计算固定资产折旧应当考虑下列因素：1.固定资产原价；2.预计净残值；3.固定资产使用寿命和折旧年限。1.平均年限法：固定资产月折旧额=年折旧额/12工作量法：不考虑减值准备，基本公式如下：单位工作量折旧额=应计折旧额/预计总工作量×单位工作量折旧额施工企业常用的工作量法有以下两种方法：①行驶里程法：单位里程折旧额=应计折旧额/总行驶里程×单位里程折旧额②工作台班法：每工作台班折旧额=应计折旧额/总工作台班×每工作台班折旧额双倍余额递减法：年折旧率固定不变、年折旧额逐年减少、加速折旧。年数总和法：年折旧率逐年递减、年折旧额逐年减少、加速折旧。折旧方法类别原理特点年限平均法平均折旧使用年限平均计算应计提折旧各时期折旧相等工作量法按预计可完成的工作量计提单位工作量承担的折旧额相等双倍余额递减法加速折旧折旧率不变前期折旧多，后期少。年折旧额逐年减少。年数总和法折旧率递减【典型考题】2015.某施工机械预算价格为200万元，预计可使用10年，每年平均工作250个台班，预计净残值40万元。按工作量法计算折旧，则该机械台班折旧费为（ ）万元。A．0.064 B．0.08 C．0.64 D．0.82016.固定资产双倍余额递减法折旧的特点有（ A．每年计算折旧的固定资产价值不变B．折旧率逐渐降低D．折旧年限比平均年限法折旧年限短答案：A、CE用权等。入账的土地除外。企业应将入账的无形资产的价值在一定年限内摊销，其摊销金额计入管理费用，并同时冲减无形资产的账面价值。工程成本及其核算的内容：的、与执行合同有关的直接费用和间接费用。直接费用包括：1.耗用的材料费用；2.耗用的人工费用；3.耗用的机械使用费；4.其他直接费用。直接费：直接作用于工程实体上的费用。间接费用主要是企业下属施工单位或生产单位为组织和管理工程施工所发生的费用，这部工程项目服务的维修、加工单位等。间接费：发生在企业下属单位（项目部）的费用。间接费用一般按各成本核算对象直接费的百分比（水电安装工程、设备安装工程按人工费的百分比）进行分配；或者按各成本核算对象间接费定额加权分配。①按各成本核算对象间接费用定额加权分配方法计算间接费用分摊。某项工程本期应分配的间接费用=[某项工程本期实际发生的直接费用×该项工程间接费用定额]×本期实际发生的间接费用/∑[各项工程本期实际发生的直接费用×各项工程规定的间接费用定额]②不考虑间接费用定额加权，按直接费用百分比计算间接费用分配间接费用分配率=当期实际发生的全部间接费用/当期各项合同实际发生的直接费用之和×100%某项合同当期应负担的间接费用=该合同当期实际发生的直接费用×间接费用分配率【典型考题】2016.某施工企业5月份购买原材料380万元，其中5月份消耗120万元，其余260638160按月均摊；6月份企业办公费支出为10万元。不计算其他费用，则权责发生制下该企业6月份的生产成本为（ ）万元。A．260 B．270 C．280 D．290例题：某施工企业在2010年度同时进行甲、乙、丙、丁4个单项工程的施工生产，并按各508012030用为（）元。A.98000.56B.68571.43C.40000.00D.35900.50答案：C、B工程成本核算的原则：分期核算原则。成本核算的分期应与会计核算的分期相一致。相关性原则。会计信息应当符合国家宏观经济管理的要求，满足有关方面了解企业财务状况和经营成果的需要，满足企业加强内部经营管理的需要。一贯性原则。成本核算所采用的方法应前后一致，使企业各期成本核算资料口径统一，前后连贯，相互可比。实际成本核算原则。指成本核算要采用实际成本计价。及时性原则。指企业(项目)成本的核算，结转和成本信息的提供应当在要求时期内完成。配比原则。是指营业收入与其相对应的成本，费用应当相互配合。权责发生制原则。谨慎原则。对可能发生的损失和费用，作出合理预计，以增强抵御风险的能力。提取坏帐准备、采取加速折旧法等，都体现了谨慎原则。划分收益性支出与资本性支出原则。重要性原则。是指对于成本有重大影响的业务内容，应作为核算的重点，力求精确。期间费用主要包括管理费用、财务费用和营业费用。施工企业的期间费用主要包括管理费用和财务费用。期间费用必须按月进行结算。管理费用：是指企业行政管理部门为管理和组织经营活动而发生的各项费用，包括：管理人员工资；办公费；差旅交通费；固定资产使用费；工具用具使用费；劳动保险费和职工福利费；劳动保护费；检验试验费；工会经费；职工教育经费；财产保险费；税金；其他。保等所发生的费用。包括：利息支出：不包括应资本化的利息支出；汇总损失；相关手续费：发行债券的手续费，不包括可转换债券和股票。其他财务费用。1Z102030第一节收入的分类及确认代收的款项。广义上的收入，包括营业收入、投资收益、补贴收入和营业外收入。企业的收入可以分为建造（施工）合同收入、销售商品收入、提供劳务收入和让渡资产使用权收入等。建筑业企业销售商品收入主要包括产品销售和材料销售。产品销售主要有自行加工的碎等。建筑业企业提供的劳务收入均为非主营业务，主要有机械作业、运输服务、设计业务、产品安装、餐饮住宿等。让渡无形资产使用权收入有金融企业发放贷款取得的收入，企业让渡无形资产使用权取得的收入等。（施工）合同收入。建筑业企业的其他业务收入：产品销售收入、材料销售收入、机械作业收入、无形资产出租收入、固定资产出租收入等。建造合同的分立建造合同的分立同：每项资产均有独立的建造计划；与客户就每项资产单独进行谈判；每项资产的收入和成本可单独辨认。建造合同的合并该组合同按一缆子交易签订；该组合同密切相关，每项合同实际上已构成一项综合利润率工程的组成部分；该组合同同时或依次履行。收入。第二节建造（施工）合同收入的确认要准确地进行合同收入的确认和计量，首先应判断建造合同的结果能否可靠地估计。如果建造合同能够可靠地估计，应在资产负债表日根据完工百分比法确认当期的合同收入。判断固定造价合同的结果能够可靠估计，需同时具备以下条件:合同总收入能够可靠地计量；与合同相关的经济利益很可能流入企业；实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量；合同完工进度和为完成合同尚需发生的成本能够可靠地确定。1.与合同相关的经济利益很可能流入企业；2.实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量。完工百分比法的应用：确定建造（施工）合同完工进度有以下三种方法：根据累计实际发生的合同成本占有合同预计总成本的比例确定根据已经完成的合同工作量占合同预计总工作量的比例确定×累计完工进度)–以前会计期间累计已确认的收入175017502700第一年合同完工进度=750/（750+1750）=30%第二年合同完工进度=（750+1050）/（750+1050+700）=72%3145275第1年合同完工进度=45/150=30%第2年合同完工进度=（45+75）/150=80%关于该合同完工进度和收入确认的说法，正确的有（ 。11200214003100%31400235%当建造合同的结果不能可靠地估计时，就不能采用完工百分比法确认当期的合同收入。【典型考题】2013.某建筑企业与甲公司签订了一项总造价为1000万元的造价合同，建设期为2年。第1年实际发生工程成本400万元，双方均履行了合同规定义务，但在第1年末由于建计，所以与甲公司只办理了工程款结算360万元。收回。则关于该合同收入与费用确认的说法正确的有（ 。B.1000C.360E.1000答案：ABCD、CD1Z102040利润和所得税费用一、营业利润营业利润=营业收入–营业成本（或营业费用）–税金及附加–销售费用–管理费用–财务费用–资产减值损失+公允价值变动收益（损失为负）+投资收益（损失为负）营业收入包括主营业务收入和其他业务收入。二、利润总额利润总额=营业利润＋营业外收入–营业外支出入等。损失、罚款支出、非常损失等。三、净利润=利润总额–所得税费用税后利润的分配顺序：弥补公司以前年度亏损；提取法定公积金；法定公积金又分为法定盈余公积金和资本公积金。50%以上的，可以不再提取。法定公积金的3个用途：弥补亏损、扩大公司生产经营、增加公司注册资本。经股东会或者股东大会决议提取任意公积金；向投资者分配的利润或股利；未分配利润。四、所得税费用的确认25%。补的以前年度亏损后的余额，为应纳税所得额。应纳税所得额=收入总额–不征税收入–免税收入–各项扣除项目金额–允许弥补的以前年度亏损收入总额：销售货物收入、提供劳务收入、转让财产收入、股息和红利等权益性投资收益、利息收入、租金收入、特许权使用费收入、接受捐赠收入、其他收入。不征税收入：财政拨款、行政事业性收费和政府性基金。各项扣除项目内容他支出，准予在计算应纳税所得额时扣除。得额时扣除。③在计算应纳税所得额时，下列支出不得扣除：向投资者支付的股息、红利等权益性投资收益款项；企业所得税税款；税收滞纳金；罚金、罚款和被没收财物的损失；《企业所得税法》第九条规定以外的捐赠支出；赞助支出；未经核定的准备金支出；与取得收入无关的其他支出。在计算应纳税所得额时，企业按照规定计算的固定资产折旧，准予扣除。但下列固定资产不得计算折旧扣除：房屋、建筑物以外未投入使用的固定资产；以经营租赁方式租入的固定资产；以融资租赁方式租出的固定资产；5）与经营活动无关的固定资产；单独估价作为固定资产入账的土地；其他不得计算折旧扣除的固定资产。企业对外投资期间，投资资产的成本，在计算应纳税所得额时不得扣除。企业转让资产，该项资产的净值，准予在计算应纳税所得额时扣除。企业纳税年度发生的亏损，准予向以后年度结转，用以后年度的所得弥补，但结转5【典型考题】2013.某施工企业2012年度工程结算收入为1000万元，营业成本和营业税金及附属加为300万元，管理费用为200万元，财务费用为100万元，其他业务收入为200万元：利润总额=750+100-80=770净利润=770-100=670万元赠支出准予扣除的最大金额是（ ）万元。A.1000 B.250 C.960 D.125＜10001Z102050企业财务报表财务报表是指对企业财务状况、经营成果和现金流量的结构性描述，是反映企业某一特定日期财务状况和某一会计期间经营成果、现金流量的书面文件。财务报表列报的基本要求：并在此基础上编制财务报表。企业应以持续经营为会计确认、计量和编制会计报表的基础。在编制财务报表的过12持续经营能力。财务报表项目的列报应当在各个会计期间保持一致，不得随意变更。重要项目单独列报。重要性应当根据企业所处环境，从项目的性质和金额大小两方面予以判断。财务报表项目应当以总额列报，资产和负债、收入和费用、直接计入当期利润的利得和损失项目的金额不能相互抵消，即不得以净额列报，除非会计准则另有规定。企业在列报当期财务报表时，应当至少提供所有列报项目与上一个可比会计期间的比较数据，以及与理解当期财务报表相关的说明。财务报表一般分表首和正表两部分。企业应当在财务报表的表首部分概括说明下列各项：编报企业的名称；资产负债表日或财务报表涵盖的会计期间；人民币金额单位；财务报表是合并财务报表的，应当予以标明。111231盖期间，以及短于一年的原因。有者权益（或股东权益）变动表。资产负债表是反映企业在某一特定日期财务状况的会计报表。现金流量表是反映企业一定会计期间现金和现金等价物流入和流出的会计报表。现金流资金。不能兑换成已知金额的现金，并且价值变动风险大，不能作为现金等价物。所有者权益（或股东权益）变动表是反映构成所有者权益（或股东权益）的各组成部分当期增减变动情况的会计报表。现金流量表的内容应当包括经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流量。①经营活动产生的现金流量：主要包括收到的税费返还；收到其他与经营活动有关的现金（包括企业实际收到的政府补助；购买商品、接受劳务支付的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；支付的各项税费；支付的其他与经营活动有关的现金。1）收回投资收到的现金；取得投资收益收到的现金；处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额；处置子公司及其他营业单位收到的现金净额；收到其他与投资活动有关的现金；购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金；投资支付的现金；取得子公司及其他营业单位支付的现金净额；支付其他与投资活动有关的现金。1）吸收投资收到的现金；取得借款收到的现金；收到其他与筹资活动有关的现金；偿还债务支付的现金；分配股利、利润或偿付利息支付的现金；支付其他与筹资活动有关的现金。【典型考题】2018.企业现金流量表中，属于经营活动产生的现金流量有（ A.收回投资收到的现金 B.吸收投资收到的现金C.收到的税费返还 购买商品支付的现金E.偿还债务支付的现金例题：下述现金流量中，属于筹资活动流出的是（ 。A.支付的各项税费 B.投资所支付的现金C.购建长期资产所支付的现金 偿还债务所支付的现金答案：CD、D企业的基本情况。财务报表的编制基础。遵循企业会计准则的声明。重要会计政策的说明和重要会计估计的说明。会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明。报表重要项目的说明。事项。有助于会计报表使用者评价企业管理资本的目标、政策和程序的信息。1Z102060财务分析1.财务分析财务分析的方法主要包括趋势分析法、比率分析法和因素分析法。趋势分析法向、数额和幅度，来说明企业财务状况、经营成果和现金流量变动趋势的分析方法。采用该方法，可以分析变化的原因和性质，并预测企业未来的发展前景。相关比率。因素分析法：根据其分析特点分为连环替代法和差额计算法两种。因素分析法是依据分析指标与其驱动因素之间的关系，从数量上确定各因素对分析指标的影响方向及程度的分析方法。要性按表中的顺序)计算，本月单位产品材料消耗量变化对材料费用总额的影响是( )。项目单位计划值实际值产品产量（件）10001200单位产品材料消耗量（kg/件）87材料单价（元/kg）5055A.节约5万元 B.增加5万元 C.节约6万元 D.增加6万元=1200×（7-8）×50=-60000答案：C2.财务比率分析一、偿债能力比率偿债能力主要反映企业偿还到期债务的能力，分为短期偿债能力和长期偿债能力。（一）短期偿债能力比率常用的短期偿债能力比率包括流动比率、速动比率等。流动比率流动比率是企业流动资产与流动负债的比率。1对短期偿债能力的粗略估计。适合用于同行业比较以及本企业不同历史时期的比较。速动比率速动比率是指企业的速动资产与流动负债之间的比率关系，速动资产是指能够迅速变现为货币资金的各类流动资产。速动资产=流动资产–存货或 速动资产=货币资金+交易性金融资产+应收票据+应收账款+其他应收款1保障，是对短期偿债能力的粗略估计。（二）长期偿债能力比率常用的长期偿债能力比率包括资产负债率、产权比率、权益乘数等。资产负债率×100%产权比率和权益乘数产权比率=负债总额/股东权益权益乘数=资产总额/股东权益权益乘数表明每1元股东权益相对于资产的金额。二、营运能力比率周转率、存货周转率、应收账款及应收账款周转率等。三、盈利能力比率利率）和总资产净利率。净资产收益率是反映企业盈利能力的核心指标。五、杜邦分析在财务指标综合分析方法中，比较典型的是杜邦财务分析体系。杜邦财务分析体系是以净资产收益率为核心指标，以总资产净利率和权益乘数为两个方用关系。【典型考题】2015.企业财务比率分析中，反映盈利能力的指标有（ 。A.总资产净利率 B.总资产周转率 C.净资产收益率D.存货周转率 E.营业增长率2015.某企业流动比率为3.2，速动比率为1.5，该行业平均的流动比率和速动比率分别为3和2，关于该企业流动资产和赔偿能力的说法，正确的是（ 。该企业的赔偿能力较强该企业流动资产存货比例过大该企业的应收票据，应收账款比例较大D．D．该企业流动资产中货币资金比例较大2019.在流动资产总额一定的情况下，关于速动比率的说法,正确的是( A.预付账款占流动资产比例越低，速动比率越高存货占流动资产比越低，速动比率越高应收账款占流动资产比例越高，速动比率越低答案：AC、B、B1Z102070筹资管理一、企业筹资都不会出现新的独立法人。按照资金筹集渠道的不同可分为内源筹资和外源筹资。本市场规则，外源筹资成为筹资的主要方式。外源筹资又可分为直接筹资和间接筹资。内源筹资企业内源筹资资金来源主要包括企业自有资金、应付息税以及未使用或者未分配专项基金。资还具有效率优势，能够有效降低时间成本。外源筹资证。如发行股票和企业债券筹资。业银行申请贷款，委托信托公司进行证券化筹资等。二、项目融资而对项目以外的其他资产无追索权。项目融资的特点：有限追索贷款；合理分配投资风险；项目资产负债表以外的融资；灵活的信用结构。三、短期筹资的方式短期负债筹资最常用的方式是商业信用和短期借款。（一）商业信用商业信用的具体形式有应付账款、应付票据、预收账款等。例：A2/10，n/302010元。A10（30）付款，该企业便要承受因放弃折扣而造成的隐含成本。/（1-折扣百分比）]×[360/（信用期-折扣期）]A[2%/(1-2%)]×[360/(30-10)]=36.7%（二）短期借款1短期贷款的信用条件有：信贷限额。信贷限额是银行对借款人规定的无担保贷款的最高额。信贷限额的有效1周转信贷协定。周转信贷协定是银行具有法律义务地承诺提供不超过某一最高限额的贷款协定。该协议的有效期通常一年，在有效期内，只要企业的借款总额未超过最高限额，银行必须满足企业任何时候提出的借款要求。企业享有周转信贷协议，通常要就贷款限额的未使用部分付给银行一笔承诺费。补偿性余额。补偿性余额是银行要求贷款企业在银行中保持按贷款限额或实际借用降低贷款风险，对借款企业来讲，补偿性余额则提高了借款的实际利率。借款抵押。偿还条件。其他承诺。例题：某周转信贷限额为1000万，承诺费为0.5%。借款企业年度内使用了600万元，余4002=400×0.5%业提供此项贷款的附加条件。6%100010%的补偿性余额，那9001000×6%÷900=6.67%。法；贴现法；加息法。收款法：是在借款到期时向银行支付利息的方法。实际利率高于名义利率。1【典型考题】2016.20017%，但利息支付方式不同。甲要求采用贴现法；乙要求采用收1212（。甲 B.丙 C.乙 D.丁答案：C四、长期筹资长期负债筹资分为长期借款筹资、长期债券筹资、融资租赁和可转换债券筹资。的资产，而融资租赁的目的是取得拥有长期资产所需要的资金。满足以下一项或数项标准的租赁属于融资租赁：在租赁期届满时，租赁资产的所有权转移给承租人；承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价格将远低于行使选择权时租赁资产的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选择权；租赁期占租赁资产可使用年限的大部分（75%；租赁开始日最低租赁付款额的现值几乎相当于（90%）租赁开始日租赁资产的公允价值；租赁资产性质特殊，如果不做重新改制，只有承租人才能使用。资租赁被认定为分期付款购买。租赁最主要的外部特征是租期长。融资租赁的租金包括：租赁资产的成本；租赁资产成本的利息；租赁手续费。五、资金成本构支付的占用费和筹集费用。资金成本包括资金占用费和筹资费用两个部分。资金占用费是指企业占用资金支付的费代理发行费、律师费、公证费、广告费等等。资金成本率是指资金的使用费占筹资净额的比率。/（筹资总额-筹资费用）=资金利息（1–25%）/[筹资总额（1–筹资费率）]30000.56%，期限为3（ 。A．6.03% B．4.52% C．6.00% D．4.50%答案：B30005%，6%10%。该公司综合资金成本率可按两步测算：第一步计算各种长期资本占全部资本的比例长期贷款：2000/10000×100%=20%：5000/10000×100%=50%普通股：3000/10000×100%=30%第二步 测算综合资金成本（加权平均法5%×20%+6%×50%+10%×30%=7%六、资本结构决策的分析方法资金成本比较法资金成本比较法，是指在不考虑各种筹资方式在数量与比例上的约束以及财务风险差异较优的资本结构。每股收益无差别点法没有考虑风险因素。1Z102080一、现金管理的目标的目标就是要在资产的流动性和盈利能力之间做出抉择，以获取最大的长期利益。现金收支管理的目的在于提高现金使用效率，为达到这一目的，应当注意做好以下几个方面的工作：力争现金流量同步；使用现金浮游量：从企业开出支票,到收票人收到支票并存入银行,至银行将款项划出企业账户,中间需要一段时间。现金在这段时间的占用称为现金浮游量。在这段时间里，企业已开出了支票,但仍可动用在活期存款账户上的这笔资金。加速收款；推迟应付票据及应付账款的支付。二、最佳现金持有量持有成本最低的现金持有量。企业持有的现金有三种成本：机会成本。机会成本与现金持有量成正比关系。管理成本。管理成本是一种固定成本，与现金持有量之间无明显的比例关系。。上述三项成本之和最小的现金持有量，就是最佳现金持有量。【典型考题】2016.某施工企业有四种现金持有方案如下表。按成本分析模式选择的最佳现金持有方案应为（）方案。A．甲B．丁C．乙D．丙现金持有方案及相关成本（单位：元）方案项目甲乙丙丁现金持有量600007000090000100000机会成本60007000900010000管理成本3000300030003000短缺成本6000500020000答案：B三、存货的财务管理储备存货的有关成本包括三种：取得成本：包括订货成本和购置成本。储存成本缺货成本Q*的计算：2KDK2Q2KDK2K-每次订货变动成本 D-存货年需要量 K2-单位储存成本例题：某施工企业生产所需A材料，年采购总量为1000吨，材料单价为5000元/吨，一2000100A2KDK22200010002KDK2220001000100ABC存货分类的标准有两种：一是金额标准；二是品种数量标准。C；BAC间，采取灵活措施。【典型考题】2018.采用ABC分析法实施存货管理时,A类存货的特点是( A.品种多且应用广 B.品种少但占用资金多C.品种多但占用资金少 数量少且占用资金少答案：B1Z103000在初步设计、技术设计阶段，对建设工程项目投资所做的测算称之为“设计概算在合同实施阶段，承包人与发包人结算工程价款时形成的价格称之为“结算价第一节基本概念非生产性建设工程项目总投资包括建设投资和建设期利息两部分。固定资产投资=建设投资+建设期利息预备费=基本预备费+价差预备费固定资产投资可以分为静态投资部分和动态投资部分。①固定资产投资=静态投资+动态投资②静态投资=建筑安装工程费+设备及工器具购置费+工程建设其他费+基本预备费③动态投资=价差预备费+建设期利息工程造价=工程费用+工程建设其他费用+预备费=建设投资建设项目总投资组成表建设项目总投资建设投资一、建安工程费的构成按费用构成要素划分的建筑安装工程费用项目组成（1（2（3（4）（5）（6）（7）人工费项费用。内容包括：①计时工资或计件工资。②奖金：如节约奖、劳动竞赛奖等。贴、物价补贴等。④加班加点工资。时工资标准或计时工资标准的一定比例支付的工资。材料费①材料原价。②运杂费：是指材料、工程设备自来源地运至工地仓库或指定堆放地点所发生的全部

③运输损耗费。④采购及保管费。工程设备是指构成或计划构成永久工程一部分的机电设备、金属结构设备、仪器装置及其他类似的设备和装置。施工机具使用费施工机械使用费和仪器仪表使用费。①折旧费。以恢复其正常功能所需的费用。等。④安拆费及场外运费：运转费用以及机械辅助设施的折旧、搭设、拆除等费用；场外运费指施工机械整体或分体自停放地点运至施工现场或由一施工地点运至另一施工地点的运输、装卸、辅助材料及架线等费用。⑤人工费：是指机上司机（司炉）和其他操作人员的人工费。⑥燃料动力费：是指施工机械在运转作业中所消耗的各种燃料、水、电等产生的费用。⑦税费：是指施工机械按照国家规定应缴纳的车船使用税、保险费及年检费等。企业管理费其二财”17测机构进行检测的费用，对此类检测发生的费用，由发包人在工程建设其他费用中列支。注意，税金项目包括企业按规定缴纳的房产税、车船使用税、土地使用税、印花税等。法律顾问费、审计费、咨询费、保险费等。规费的内容：五险一金①社会保险费包括：养老保险费、失业保险费、医疗保险费、生育保险费、工伤保险费。②住房公积金增值税税额。按造价形成划分的建筑安装工程费用项目组成—由分部分项工程费、措施项目费、其他项目费、规费、增值税组成。业管理费和利润。分部分项工程费分部分项工程费是指各专业工程的分部分项工程应予列支的各项费用。措施项目费等方面的费用。①安全文明施工费：包括环境保护费、文明施工费、安全施工费和临时设施费、建筑工人实名制管理费。②夜间施工增加费。③二次搬运费。④冬雨季施工增加费。⑤已完工程及设备保护费。⑥工程定位复测费。⑦特殊地区施工增加费。⑧大型机械设备进出场及安拆费——注意：与施工机械使用费中的“安拆费和场外运费”的区别。⑨脚手架工程费。其他项目费包括：暂列金额、计日工、总承包服务费。合同约定调整因素出现时的工程价款调整，以及发生的索赔、现场签证确认等的费用。包人提出的施工图纸以外的零星项目或工作所需的费用。料、工程设备等进行保管，以及施工现场管理、竣工资料汇总整理等服务所需的费用。人工费（国家法定工作时间内）按规定从事施工作业应得的日工资总额。实物工程量人工单价综合分析确定。——最低日工资单价不得低于工程所在地人力资源和社会保障部门所发布的最低工资标1.323划分多种日人工单价，确保各分部工程人工费的合理构成。材料费①材料费材料费=∑（材料消耗量×材料单价）材料单价=（材料原价+运杂费）×（1+运输损耗率）×（1+采购保管费率）②工程设备费工程设备费=∑（工程设备量×工程设备单价）工程设备单价=（设备原价+运杂费）×（1+采购保管费率）施工机具使用费①施工机械使用费施工机械使用费=∑（施工机械台班消耗量×机械台班单价）机械台班单价=台班折旧费+台班检修费+台班维护费+台班安拆费及场外运费+台班人工费+台班燃料动力费+台班车船税费×（1–残值率）/耐用总台班数台班检修费=一次大修理费×大修次数/耐用总台班数②仪器仪表使用费仪器仪表使用费=工程使用的仪器仪表摊销费+维修费企业管理费费率1）以分部分项工程费为计算基础企业管理费费率（%）＝

生产工人年平均管理费年有效施工天数人工单价

人工费占分部分项工程费比例（%）以人工费和机械费合计为计算基础企业管理费费率（%）＝

生产工人年平均管理费

100%年有效施工天数人工单价）以人工费为计算基础

生产工人年平均管理费

100%年有效施工天数人工单价定额确定企业管理费的参考依据。定额机械费）作为计算基数，列入分部分项工程和措施项目中。利润①施工企业根据企业自身需求并结合建筑市场实际自主确定，列入报价中。②工程造价管理机构在确定计价定额中利润时，应以定额人工费或定额人工费与定额机械费之和作为计算基数，程测算，5%7%的费率计算。——利润应列入分部分项工程和措施项目中。规费直辖市或行业建设主管部门规定费率计算。社会保险费和住房公积金=∑（工程定额人工费×社会保险费率和住房公积金费率）资含量与工程所在地规定的缴纳标准综合分析取定。增值税——建筑安装工程费用的税金是指国家税法规定应计入建筑安装工程造价内的增值税销项税额。9%，3%。附表 建筑安装工程费用项目组成表（按造价形成划分）附表 建筑安装工程费用项目组成表（按费用构成划分）增值税计算：①一般纳税人：增值税销项税额=税前工程造价×9%税前工程造价=人工费+材料费+施工机具使用费+企业管理费+规费+利润工程造价=税前工程造价+增值税销项税额=税前工程造价×（1+9%）②小规模纳税人：增值税税额=税前工程造价×3%税前工程造价=人工费+材料费+施工机具使用费+企业管理费+规费+利润工程造价=税前工程造价+增值税销项税额=税前工程造价×（1+3%）建筑安装工程计价方法——按造价形成分部分项工程费分部分项工程费=∑（分部分项工程量×综合单价）的风险费用。措施项目费①国家计量规范规定应予计量的措施项目：措施项目费=∑（措施项目工程量×综合单价）②国家计量规范规定不宜计量的措施项目计算方法如下：安全文明施工费安全文明施工费=计算基数×安全文明施工费费率（%）额人工费或定额人工费与定额机械费之和。×各项相应费率——计费基数应为定额人工费或定额人工费与定额机械费之和。其他项目费扣除合同价款调整后如有余额，归发包人。②计日工由发包人和承包人按施工过程中的签证计价。人投标时自主报价，施工过程中按签约合同价执行。规费和税金费和税金，不得作为竞争性费用。建筑安装工程计价程序发包人最高投标限价计价程序最高投标限价=（分部分项工程费+措施项目费+其他项目费+规费）×（1+增值税税率）承包人工程投标报价计价程序投标报价=（分部分项工程费+措施项目费+其他项目费+规费）×（1+增值税税率）主报价；——措施项目费中的安全文明施工费、规费按规定标准计算；——其他项目费中的暂列金额、暂估价按招标文件提供金额填列。三、增值税的计算建筑业增值税计算办法9%。当期应纳增值税税额=当期销项税额–当期进项税额增值税销项税额=税前造价×9％价格计算。3%。应纳增值税税额=税前造价×3％格计算。扣进项税额。下列进项税额准予从销项税额中抵扣：从销售方取得的增值税专用发票上注明的增值税额；从海关取得的海关进口增值税专用缴款书上注明的增值税额；购进农产品，除取得增值税专用发票或者海关进口增值税专用缴款书外，按照农产品9%的扣除率计算的进项税额，国务院另有规定的除外。自境外单位或个人购进劳务、服务、无形资产或者境内的不动产，从税务机关或者扣缴义务人取得的代扣代缴税款的完税凭证上注明的增值税额。纳税人购进货物、劳务、服务、无形资产、不动产，取得的增值税扣税凭证不符合法律、行政法规或者国务院税务主管部门有关规定的，其进项税额不得从销项税额中抵扣。下列项目的进项税额不得从销项税额中抵扣：用于简易计税方法计税项目、免征增值税项目、集体福利或者个人消费的购进货物、劳务、服务、无形资产和不动产;非正常损失的购进货物，以及相关的劳务和交通运输服务;非正常损失的在产品、产成品所耗用的购进货物（不包括固定资产、劳务和交通运输服务;国务院规定的其他项目。【典型考题】2019.某施工机械预算价格为65万元，预计残值率为3%，折旧年限为5年（年限平均法折旧25013械台班人工费为130元，台班燃料动力费为15元，台班车船税费为10元。不计台班安拆费及场外运输费和经常修理费，则该机械台班单价为( )元/台班。A.649.40 B.754.40 C.795.00 D.779.40检修费=3/250=120机械台班单价=504.4+120+130+15+10=779.40元/台班【典型考题】2018.某工程采购的一批钢材的出厂价为3980元/吨，运费为50元/吨，运输损耗率为0.5%，采购保管费费