第二章信用经济课件

第一节信用的产生和发展一、信用（credit）的定义信用具有道德层面和经济层面的双重性。作为经济范畴，信用是一种借贷行为，是以偿还和付息为条件的单方面的价值转移，体现了一种债权债务关系。其本质特征表现为：（1）信用是价值运动的特殊形式（单方面的价值转移）；（2）信用过程中商品或货币的所有权与使用权发生了分离；（3）信用过程伴随着价值增值的实现（以偿还和付息为条件）；（4）信用是一种债权债务关系。第一节信用的产生和发展一、信用（credit）的定义1第一节信用的产生和发展信用的基本要素：（1）信用主体——即信用行为的双方当事人。其中，转移资产的一方为授信方，称债权人；接受资产的一方为受信方，称债务人。（2）信用客体——信用行为中被交易的对象。它既可以以货币的形式存在，也可以以实物的形式出现。（3）信用条件——主要是指期限和利率。（4）信用载体——即信用工具，记载授受信用双方的权利和义务的合法凭证，如各种票据、股票及债券等。第一节信用的产生和发展信用的基本要素：2第一节信用的产生和发展二、信用的产生人类最早的信用活动产生于原始社会末期，其产生的前提条件是私有制或私有产品的出现。私有制和社会分工使得劳动者占有不同的劳动产品，剩余产品的出现则使交换行为成为可能。而产品剩余必然存在时间与空间上的不平衡性，即此余彼缺、此时多彼时少是经济运行的常态。因此，剩余产品与私有制度相结合，信用也就与这种借贷行为同时产生了。第一节信用的产生和发展二、信用的产生3第一节信用的产生和发展三、信用的发展

随着商品货币经济的不断深入发展，信用关系的深度与广度也在不断向前演进。高利贷信用与现代信用是信用发展过程中的两个主要阶段。第一节信用的产生和发展三、信用的发展4第一节信用的产生和发展1、高利贷信用——高利贷资本

——指通过贷放货币或实物而获取高额利息的借贷行为，是历史上最早的、最古老的生息资本的形式。（1）高利贷存在的社会经济基础高利贷产生于原始社会末期，在奴隶社会和封建社会成为占主导地位的信用形态。高利贷之所以在奴隶社会和封建社会得到广泛发展，是由当时小生产占主导地位的自然经济决定的。第一节信用的产生和发展1、高利贷信用——高利贷资本5第一节信用的产生和发展（2）高利贷信用中的债权人与债务人：

债权人有：商人、各类宗教机构、奴隶主和地主等。债务人有：小生产者、没落的奴隶主和地主。（3）高利贷信用的特点利率极高、剥削残酷；

非生产性，且对生产具有寄生性和破坏性，导致社会生产力的衰退。第一节信用的产生和发展（2）高利贷信用中的债权人与债务人：6第一节信用的产生和发展2、现代信用——借贷资本

借贷资本是货币资本家为了获取利息而贷放给职能资本家使用的货币资本，是生息资本的现代形式。借贷资本的来源：生产经营中的闲置资本；用于积累的剩余价值；货币储蓄等。注意区分借贷资本与高利贷资本、产业资本和商业资本之间的区别。第一节信用的产生和发展2、现代信用——借贷资本7第一节信用的产生和发展四、信用与金融

作为经济范畴，信用与金融既有联系又有区别。

联系：金融的对象是货币，现代信用的主要对象也是货币。事实上，以货币为载体的信用活动就是金融。区别：信用较之金融历史更为悠久，二者的内涵与外延也存在着差异。如前所述，信用是借贷行为，表现为一种债权债务关系。而金融是指资金的融通，既可以表现为源于借贷而形成的债权债务关系，也可以表现为发行股票而形成的所有权关系。第一节信用的产生和发展四、信用与金融8第二节信用形式

信用形式是指借贷活动的表现方式，它是信用活动的外在表现。按照信用主体的不同，现代信用的形式可分为商业信用、银行信用、国家信用、消费信用和国际信用等五种基本形式。第二节信用形式信用形式是指借贷活动的表现方式，它是信9第二节信用形式一、商业信用

1、含义：

——指企业之间在买卖商品时，以延期付款形式（赊销赊购）或预付货款等形式提供的、与商品交易直接相联系的一种信用形式。2、特点商业信用的主体是生产经营的企业；商业信用的客体是商品资本；商业信用和产业资本动态一致。第二节信用形式一、商业信用10第二节信用形式3、商业信用的局限性规模——受单个企业所拥有的资本量的限制；范围和方向——受商品流转方向限制；期限——企业生产周转时间的限制。第二节信用形式3、商业信用的局限性11第二节信用形式二、银行信用1、含义：——指银行和其他金融机构以货币形式向企业、其他经济组织或个人提供的信用。2、特点：银行信用的客体是从产业资本循环中独立出来的货币资金，具有广泛的接受性，从而克服了商业信用的局限性；银行信用中债权人主要是银行、也包括其他金融机构，是一种间接信用；银行信用具有自身创造信用的功能；银行信用与产业周期和产业资本的动态不完全一致。第二节信用形式二、银行信用12第二节信用形式3、银行信用与商业信用的关系商业信用先于银行信用而存在，银行信用是在商业信用发展到一定水平的基础上产生和发展起来的。银行信用克服了商业信用的局限性，扩大了信用的规模和范围，同时，银行信用的发展又使得商业信用得到进一步完善。

随着市场经济的发展，商业信用与银行信用之间有着紧密的联系，二者的发展不是相互排斥的，而是相互补充、互为条件，是现代经济生活中与企业的生产经营活动直接联系的最主要的两种信用形式。第二节信用形式3、银行信用与商业信用的关系13第二节信用形式三、国家信用1、国家信用的概念

——指以国家政府为主体的借贷行为，主要指国家作为债务人借助于债券等筹集资金的一种信用活动，包括国内信用和国外信用两种。2、国家信用的形式就内债而言，其形式有：国库券、国债和公债；就外债而言，其形式有：国际债券和政府借款。

第二节信用形式三、国家信用14第二节信用形式3、国家信用的用途1）平衡财政收入；2）弥补财政赤字；

3）筹集建设资金、扩大投资总量、优化投资结构，促进经济增长；第二节信用形式3、国家信用的用途15第二节信用形式四、消费信用1、含义：

——指商业企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的直接用于生活消费的信用。2、主要形式：赊销；分期付款；消费信贷。（消费信用适度问题）第二节信用形式四、消费信用16第二节信用形式五、国际信用1、含义：

——指一切跨国的借贷关系、借贷活动。2、具体形式：1）出口信贷；2）国际银行信贷；3）国际间政府信贷；4）国际金融机构信贷；5）国际资本市场业务；6）国际租赁。

第二节信用形式五、国际信用17第二节信用形式六、租赁信用1、含义：

——指租赁公司或其他出租者将其租赁物的使用权出租给承租人，并在租期内收取租金、到期收回租赁物的一种信用形式。2、主要形式：经营性租赁；融资性租赁。第二节信用形式六、租赁信用18第二节信用形式经营租赁——典型的经营租赁是指短期的、不完全补偿的、可撤销的毛租赁，出租者承担与租赁资产有关的主要风险。融资租赁——典型的融资租赁是指长期的、完全补偿的、不可撤销的净租赁，与租赁资产有关的风险已经转移给承租人。第二节信用形式经营租赁——典型的经营租赁是指短期的、不完全19第二节信用形式债权人债务人商业信用企业企业银行信用银行和其他金融机构从事商品生产与流通的企业与个人国家信用国内外的银行、企业和居民政府消费信用商业企业、银行等金融机构消费者个人租赁信用租赁公司承租者（企业）第二节信用形式债权人债务人商业信用企业企业银行信用银行和其20第三节信用工具一、信用工具的内涵信用工具又称金融（融资）工具，是指在资金融通过程中签发的、用来证明债权债务或所有权关系的各种具有法律效力的书面凭证。任何信用（金融）工具都具有双重性质：对出售者和发行人来说，它是一种债务；对购买者或持有人来说，它则是一种债权或一种金融资产。第三节信用工具一、信用工具的内涵21第三节信用工具二、典型的信用工具1、本票

——亦称期票，是出票人签发的承诺自己在见票时无条件支付确定的金额给收款人的票据。商业本票商业票据银行本票

第三节信用工具二、典型的信用工具22第三节信用工具2、汇票——出票人签发的委托付款人在见票或者指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。商业承兑汇票商业汇票银行承兑汇票银行汇票第三节信用工具2、汇票23第三节信用工具付款单位收款单位付款单位的开户银行收款单位的开户银行①交付承兑汇票②汇票到期要求收款③传递汇票④通知付款⑤划转款项⑥通知收款商业承兑汇票结算方式的程序第三节信用工具付款单位收款单位付款单位的24第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的开户银行付款单位的开户银行①申请银行汇票②取得银行汇票⑧交易结束划回余额③持银行汇票付款④填写进账单送存银行汇票⑤退回进账单⑥传递汇票⑦划转款项银行汇票结算方式的程序第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的开户银25第三节信用工具3、支票

——以银行为付款人的即期汇票，即支票存款储户通知银行从其帐户上以一定金额付给票面指定人或者持票人的无条件支付命令书。

普通支票——可以支取现金，也可以办理转账；（划线支票）现金支票——只能支取现金；转账支票——只能办理转账。第三节信用工具3、支票26第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的开户银行付款单位的开户银行①签发转帐支票②持支票并填进账单入账③银行间办理划款④通知收款支票结算方式的一般程序第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的27第三节信用工具4、信用证——开证银行根据其存款客户的请求，向收款人开立的一定金额、一定期限并根据一定条件进行付款的一种保证书。第三节信用工具4、信用证28第三节信用工具5、信用卡——银行或专业公司对具有一定信用的顾客（消费者）所发行的一种赋予信用的证书，是在消费信用基础上产生的一种短期、小额的信用工具。特征：

1）一次申请贷款额度周转使用；

2）全额还款，享受免息期待遇；

3）最低还款额，享受正常信用额度。第三节信用工具5、信用卡29第三节信用工具6、股票——股份公司在筹集资本时向其投资者发行的，用以证明投资者的股东身份和权利，并根据投资者所持有的股份数享有权益和承担义务的凭证。其收入主要来源于股息收入和资本利得两个方面。特点：

1）是所有权凭证

2）没有到期日

3）收益不固定

4）风险较大第三节信用工具6、股票30第三节信用工具分类1）按股东享有的权利不同分为优先股票和普通股票；优先股的优先权：一是优先取得股息，二是优先获得财产清偿普通股股东享有：经营决策参与权、盈利分红权、新增认股优先权以及公司解散时剩余财产清偿权。2）按照股票是否记名，可以分为记名股票和不记名股票；3）按照股票上是否载明金额分为面额股票和无面额股票；4）按投资主体不同分国有股、法人股、社会公众股和外资股。第三节信用工具分类31第三节信用工具7、债券——债务人筹措资金时，向债权人发行的、承诺按一定利率支付利息并按约定条件偿还本金的债权债务凭证。特点：

1）是债权债务凭证

2）有到期日

3）收益相对固定

4）风险较小第三节信用工具7、债券32第三节信用工具分类：1）按发行主体不同，分为政府债券、公司债券和金融债券2）按利息支付方式，分为附息债券与贴现债券3）按资金募集方式，可分为公募债券与私募债券4）按有无抵押担保，分为担保债券与信用债券5）按是否记名，分为记名债券与无记名债券。6）按能否买卖转让，分为可流通债券和不可流通债券7）按债券能否转换，分为可转换债券与不可转换债券第三节信用工具分类：33第三节信用工具三、信用工具的特点：1、偿还性；（股票和永久债券除外）2、流动性（可转让性）；3、安全性；4、收益性。第三节信用工具三、信用工具的特点：34第一节信用的产生和发展一、信用（credit）的定义信用具有道德层面和经济层面的双重性。作为经济范畴，信用是一种借贷行为，是以偿还和付息为条件的单方面的价值转移，体现了一种债权债务关系。其本质特征表现为：（1）信用是价值运动的特殊形式（单方面的价值转移）；（2）信用过程中商品或货币的所有权与使用权发生了分离；（3）信用过程伴随着价值增值的实现（以偿还和付息为条件）；（4）信用是一种债权债务关系。第一节信用的产生和发展一、信用（credit）的定义35第一节信用的产生和发展信用的基本要素：（1）信用主体——即信用行为的双方当事人。其中，转移资产的一方为授信方，称债权人；接受资产的一方为受信方，称债务人。（2）信用客体——信用行为中被交易的对象。它既可以以货币的形式存在，也可以以实物的形式出现。（3）信用条件——主要是指期限和利率。（4）信用载体——即信用工具，记载授受信用双方的权利和义务的合法凭证，如各种票据、股票及债券等。第一节信用的产生和发展信用的基本要素：36第一节信用的产生和发展二、信用的产生人类最早的信用活动产生于原始社会末期，其产生的前提条件是私有制或私有产品的出现。私有制和社会分工使得劳动者占有不同的劳动产品，剩余产品的出现则使交换行为成为可能。而产品剩余必然存在时间与空间上的不平衡性，即此余彼缺、此时多彼时少是经济运行的常态。因此，剩余产品与私有制度相结合，信用也就与这种借贷行为同时产生了。第一节信用的产生和发展二、信用的产生37第一节信用的产生和发展三、信用的发展

随着商品货币经济的不断深入发展，信用关系的深度与广度也在不断向前演进。高利贷信用与现代信用是信用发展过程中的两个主要阶段。第一节信用的产生和发展三、信用的发展38第一节信用的产生和发展1、高利贷信用——高利贷资本

——指通过贷放货币或实物而获取高额利息的借贷行为，是历史上最早的、最古老的生息资本的形式。（1）高利贷存在的社会经济基础高利贷产生于原始社会末期，在奴隶社会和封建社会成为占主导地位的信用形态。高利贷之所以在奴隶社会和封建社会得到广泛发展，是由当时小生产占主导地位的自然经济决定的。第一节信用的产生和发展1、高利贷信用——高利贷资本39第一节信用的产生和发展（2）高利贷信用中的债权人与债务人：

债权人有：商人、各类宗教机构、奴隶主和地主等。债务人有：小生产者、没落的奴隶主和地主。（3）高利贷信用的特点利率极高、剥削残酷；

非生产性，且对生产具有寄生性和破坏性，导致社会生产力的衰退。第一节信用的产生和发展（2）高利贷信用中的债权人与债务人：40第一节信用的产生和发展2、现代信用——借贷资本

借贷资本是货币资本家为了获取利息而贷放给职能资本家使用的货币资本，是生息资本的现代形式。借贷资本的来源：生产经营中的闲置资本；用于积累的剩余价值；货币储蓄等。注意区分借贷资本与高利贷资本、产业资本和商业资本之间的区别。第一节信用的产生和发展2、现代信用——借贷资本41第一节信用的产生和发展四、信用与金融

作为经济范畴，信用与金融既有联系又有区别。

联系：金融的对象是货币，现代信用的主要对象也是货币。事实上，以货币为载体的信用活动就是金融。区别：信用较之金融历史更为悠久，二者的内涵与外延也存在着差异。如前所述，信用是借贷行为，表现为一种债权债务关系。而金融是指资金的融通，既可以表现为源于借贷而形成的债权债务关系，也可以表现为发行股票而形成的所有权关系。第一节信用的产生和发展四、信用与金融42第二节信用形式

信用形式是指借贷活动的表现方式，它是信用活动的外在表现。按照信用主体的不同，现代信用的形式可分为商业信用、银行信用、国家信用、消费信用和国际信用等五种基本形式。第二节信用形式信用形式是指借贷活动的表现方式，它是信43第二节信用形式一、商业信用

1、含义：

——指企业之间在买卖商品时，以延期付款形式（赊销赊购）或预付货款等形式提供的、与商品交易直接相联系的一种信用形式。2、特点商业信用的主体是生产经营的企业；商业信用的客体是商品资本；商业信用和产业资本动态一致。第二节信用形式一、商业信用44第二节信用形式3、商业信用的局限性规模——受单个企业所拥有的资本量的限制；范围和方向——受商品流转方向限制；期限——企业生产周转时间的限制。第二节信用形式3、商业信用的局限性45第二节信用形式二、银行信用1、含义：——指银行和其他金融机构以货币形式向企业、其他经济组织或个人提供的信用。2、特点：银行信用的客体是从产业资本循环中独立出来的货币资金，具有广泛的接受性，从而克服了商业信用的局限性；银行信用中债权人主要是银行、也包括其他金融机构，是一种间接信用；银行信用具有自身创造信用的功能；银行信用与产业周期和产业资本的动态不完全一致。第二节信用形式二、银行信用46第二节信用形式3、银行信用与商业信用的关系商业信用先于银行信用而存在，银行信用是在商业信用发展到一定水平的基础上产生和发展起来的。银行信用克服了商业信用的局限性，扩大了信用的规模和范围，同时，银行信用的发展又使得商业信用得到进一步完善。

随着市场经济的发展，商业信用与银行信用之间有着紧密的联系，二者的发展不是相互排斥的，而是相互补充、互为条件，是现代经济生活中与企业的生产经营活动直接联系的最主要的两种信用形式。第二节信用形式3、银行信用与商业信用的关系47第二节信用形式三、国家信用1、国家信用的概念

——指以国家政府为主体的借贷行为，主要指国家作为债务人借助于债券等筹集资金的一种信用活动，包括国内信用和国外信用两种。2、国家信用的形式就内债而言，其形式有：国库券、国债和公债；就外债而言，其形式有：国际债券和政府借款。

第二节信用形式三、国家信用48第二节信用形式3、国家信用的用途1）平衡财政收入；2）弥补财政赤字；

3）筹集建设资金、扩大投资总量、优化投资结构，促进经济增长；第二节信用形式3、国家信用的用途49第二节信用形式四、消费信用1、含义：

——指商业企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的直接用于生活消费的信用。2、主要形式：赊销；分期付款；消费信贷。（消费信用适度问题）第二节信用形式四、消费信用50第二节信用形式五、国际信用1、含义：

——指一切跨国的借贷关系、借贷活动。2、具体形式：1）出口信贷；2）国际银行信贷；3）国际间政府信贷；4）国际金融机构信贷；5）国际资本市场业务；6）国际租赁。

第二节信用形式五、国际信用51第二节信用形式六、租赁信用1、含义：

——指租赁公司或其他出租者将其租赁物的使用权出租给承租人，并在租期内收取租金、到期收回租赁物的一种信用形式。2、主要形式：经营性租赁；融资性租赁。第二节信用形式六、租赁信用52第二节信用形式经营租赁——典型的经营租赁是指短期的、不完全补偿的、可撤销的毛租赁，出租者承担与租赁资产有关的主要风险。融资租赁——典型的融资租赁是指长期的、完全补偿的、不可撤销的净租赁，与租赁资产有关的风险已经转移给承租人。第二节信用形式经营租赁——典型的经营租赁是指短期的、不完全53第二节信用形式债权人债务人商业信用企业企业银行信用银行和其他金融机构从事商品生产与流通的企业与个人国家信用国内外的银行、企业和居民政府消费信用商业企业、银行等金融机构消费者个人租赁信用租赁公司承租者（企业）第二节信用形式债权人债务人商业信用企业企业银行信用银行和其54第三节信用工具一、信用工具的内涵信用工具又称金融（融资）工具，是指在资金融通过程中签发的、用来证明债权债务或所有权关系的各种具有法律效力的书面凭证。任何信用（金融）工具都具有双重性质：对出售者和发行人来说，它是一种债务；对购买者或持有人来说，它则是一种债权或一种金融资产。第三节信用工具一、信用工具的内涵55第三节信用工具二、典型的信用工具1、本票

——亦称期票，是出票人签发的承诺自己在见票时无条件支付确定的金额给收款人的票据。商业本票商业票据银行本票

第三节信用工具二、典型的信用工具56第三节信用工具2、汇票——出票人签发的委托付款人在见票或者指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。商业承兑汇票商业汇票银行承兑汇票银行汇票第三节信用工具2、汇票57第三节信用工具付款单位收款单位付款单位的开户银行收款单位的开户银行①交付承兑汇票②汇票到期要求收款③传递汇票④通知付款⑤划转款项⑥通知收款商业承兑汇票结算方式的程序第三节信用工具付款单位收款单位付款单位的58第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的开户银行付款单位的开户银行①申请银行汇票②取得银行汇票⑧交易结束划回余额③持银行汇票付款④填写进账单送存银行汇票⑤退回进账单⑥传递汇票⑦划转款项银行汇票结算方式的程序第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的开户银59第三节信用工具3、支票

——以银行为付款人的即期汇票，即支票存款储户通知银行从其帐户上以一定金额付给票面指定人或者持票人的无条件支付命令书。

普通支票——可以支取现金，也可以办理转账；（划线支票）现金支票——只能支取现金；转账支票——只能办理转账。第三节信用工具3、支票60第三节信用工具付款单位收款单位收款单位的开户银行付款单位的开户银行①签发转帐支票②持支票并填进账单入账③银行间办理划款④