1、融资融券一百问-(汇总版)-0608

1、PAGE PAGE 45重要提示：请务必阅读正文后的免责声明部分Evaluation Warning: The document was created with Spire.Doc for .NET.融资融券一一百问中国银河证证券股份有有限公司2010年年6月TOC o 1-2 h z u HYPERLINK l _Toc263784395 第一部分 融资融券券基础知识识及风险提提示 PAGEREF _Toc263784395 h 3 HYPERLINK l _Toc263784396 1、什么是是融资融券券交易? PAGEREF _Toc263784396 h 3 HYPERLINK l

2、_Toc26337843397 2、什么投投资者可以以参与融资资融券交易易？ PAGEREF _Toc263784397 h 4 HYPERLINK l _Toc263784398 3、什么证证券公司可可以开展融融资融券业业务试点？ PAGEREF _Toc263784398 h 4 HYPERLINK l _Toc263784399 4、投资者者进行融资资融券交易易前，应做做什么准备备工作？ PAGEREF _Toc263784399 h 4 HYPERLINK l _Toc263784400 5、融资融融券期限最最长是多少少？ PAGEREF _Toc263784400 h 5 HYPER

3、LINK l _Toc263784401 6、融资融融券投资者者可能面临临的主要风风险有哪些些？ PAGEREF _Toc263784401 h 5 HYPERLINK l _Toc263784402 7、投资者者在融资融融券业务中中为什么会会存在亏损损放大的风风险？ PAGEREF _Toc263784402 h 6 HYPERLINK l _Toc263784403 8、为什么么存在授信信额度不能能足额使用用的可能性性？ PAGEREF _Toc263784403 h 6 HYPERLINK l _Toc263784404 9、投资者者为什么要要对其融资资融券交易易负有谨慎慎、注意责责任？

4、 PAGEREF _Toc263784404 h 6 HYPERLINK l _Toc263784405 10、投资资者如何维维护本人在在融资融券券业务中的的合法权益益？ PAGEREF _Toc263784405 h 7 HYPERLINK l _Toc263784406 第二部分 投资者信信用账户及及征信、授授信 PAGEREF _Toc263784406 h 7 HYPERLINK l _Toc263784407 11、什么么是信用证证券账户？ PAGEREF _Toc263784407 h 7 HYPERLINK l _Toc263784408 12、什么么是信用资资金账户？ PAGE

5、REF _Toc263784408 h 7 HYPERLINK l _Toc263784409 13、什么么是征信？ PAGEREF _Toc263784409 h 8 HYPERLINK l _Toc263784410 14、什么么是授信？ PAGEREF _Toc263784410 h 8 HYPERLINK l _Toc263784411 15、什么么是授信额额度？ PAGEREF _Toc263784411 h 8 HYPERLINK l _Toc26377844112 16、个人人投资者开开户的基本本条件是什什么？ PAGEREF _Toc263784412 h 8 HYPERLIN

6、K l _Toc263784413 17、机构构投资者开开户基本条条件是什么么？ PAGEREF _Toc263784413 h 9 HYPERLINK l _Toc263784414 18、哪些些投资者无无法开立信信用账户？ PAGEREF _Toc263784414 h 10 HYPERLINK l _Toc26377844115 19、投资资者开户时时须申报的的内容有哪哪些？ PAGEREF _Toc263784415 h 10 HYPERLINK l _Toc263784416 20、投资资者开户的的流程是什什么？ PAGEREF _Toc263784416 h 11 HYPERLIN

7、K l _Toc263784417 21、个人人投资者申申请融资融融券业务需需提供哪些些资信材料料？ PAGEREF _Toc263784417 h 11 HYPERLINK l _Tocc26377844118 22、机构构投资者申申请融资融融券业务需需提供哪些些资信材料料？ PAGEREF _Toc263784418 h 12 HYPERLINK l _Toc263784419 23、什么么是信用评评级？ PAGEREF _Toc263784419 h 13 HYPERLINK l _Toc263784420 24、证券券公司根据据投资者的的哪些因素素对投资者者进行信用用评估？ PAGER

8、EF _Toc263784420 h 13 HYPERLINK l _Toc263784421 25、个人人投资者资资信的自然然属性主要要包括哪些些方面？ PAGEREF _Toc263784421 h 14 HYPERLINK l _Toc263784422 26、机构构投资者资资信的自然然属性主要要包括哪些些方面？ PAGEREF _Toc263784422 h 14 HYPERLINK l _Toc263784423 27、投资资者可以申申请的授信信额度的上上限是多少少？ PAGEREF _Toc263784423 h 14 HYPERLINK l _Toc263784424 28、在什

9、什么情况下下投资者可可能面临授授信额度的的调整？ PAGEREF _Toc263784424 h 14 HYPERLINK l _Toc263784425 29、投资资者融资融融券交易的的信用证券券账户有何何限制？ PAGEREF _Toc263784425 h 15 HYPERLINK l _Toc263784426 30、投资资者如何注注销信用证证券账户？ PAGEREF _Toc263784426 h 15 HYPERLINK l _Toc263784427 31、在什什么情况下下不能办理理投资者注注销信用账账户？ PAGEREF _Toc263784427 h 16 HYPERLINK

10、 l _Toc263784428 第三部分 融资融券券交易 PAGEREF _Toc263784428 h 16 HYPERLINK l _Toc263784429 32、投资资者如何开开始融资融融券交易？ PAGEREF _Toc263784429 h 16 HYPERLINK l _Toc263784430 33、投资资者可以在在信用账户户进行哪些些交易？ PAGEREF _Toc263784430 h 16 HYPERLINK l _Toc263784431 34、投资资者信用证证券账户可可以进行哪哪些非交易易划转？ PAGEREF _Toc263784431 h 17 HYPERLIN

11、K l _Toc263784432 35、融资资融券交易易申报价格格有什么限限制？ PAGEREF _Toc263784432 h 17 HYPERLINK l _Toc263784433 36、投资资者如何了了结融资交交易？ PAGEREF _Toc263784433 h 18 HYPERLINK l _Toc263784434 37、投资资者如何了了结融券交交易？ PAGEREF _Toc263784434 h 18 HYPERLINK l _Toc263784435 38、什么么是保证金金？ PAGEREF _Toc263784435 h 18 HYPERLINK l _Toc26378

12、4436 39、什么么是担保物物？ PAGEREF _Toc263784436 h 19 HYPERLINK l _Toc263784437 40、投资资者在什么么情况下需需要追加担担保物？ PAGEREF _Toc263784437 h 19 HYPERLINK l _Toc263784438 41、提高高维持担保保比例方式式有哪些？ PAGEREF _Toc263784438 h 19 HYPERLINK l _Toc263784439 42、投资资者担保物物追加要求求有哪些？ PAGEREF _Toc263784439 h 20 HYPERLINK l _Toc263784440 43、

13、什么么是强制平平仓？ PAGEREF _Toc263784440 h 20 HYPERLINK l _Toc263784441 44、强制制平仓的情情形有哪些些?强制平仓仓的时间如如何确定？ PAGEREF _Toc263784441 h 20 HYPERLINK l _Toc263784442 45、强制制平仓金额额的范围如如何确定？ PAGEREF _Toc263784442 h 21 HYPERLINK l _Toc263784443 46、强制制平仓的平平仓时点如如何确定？ PAGEREF _Toc263784443 h 22 HYPERLINK l _Toc263784444 47、

14、强制制平仓的价价位和方式式如何确定定？ PAGEREF _Toc263784444 h 22 HYPERLINK l _Toc263784445 48、强制制平仓期间间投资者能能否操作信信用账户？ PAGEREF _Toc263784445 h 22 HYPERLINK l _Toc263784446 49、投资资者为什么么要避免强强制平仓情情形的发生生？ PAGEREF _Toc263784446 h 23 HYPERLINK l _Toc263784447 50、投资资者如何避避免强制平平仓情形发发生？ PAGEREF _Toc263784447 h 23 HYPERLINK l _Toc

15、263784448 51、什么么情况下投投资者可能能会面临债债务追偿? PAGEREF _Toc263784448 h 23 HYPERLINK l _Toc263784449 52、投资资者在交易易过程中可可能会收到到哪些通知知？通知有有哪些形式式？ PAGEREF _Toc263784449 h 23 HYPERLINK l _Toc263784450 53、通知知送达如何何确认？ PAGEREF _Toc263784450 h 24 HYPERLINK l _Toc263784451 54、投资资者哪些交交易行为属属于证券交交易所规定定的异常交交易行为？ PAGEREF _Toc2637

16、84451 h 24 HYPERLINK l _Toc263784452 第四部分 标的证券券及担保物物 PAGEREF _Toc263784452 h 24 HYPERLINK l _Toc263784453 55、什么是标标的证券? PAGEREF _Toc263784453 h 25 HYPERLINK l _Toc263784454 56、标的的证券范围围调整的时时间间隔是是多久？ PAGEREF _Toc263784454 h 25 HYPERLINK l _Toc263784455 57、标的的证券调整整后如何公公告？ PAGEREF _Toc263784455 h 25 HYPE

17、RLINK l _Toc263784456 58、融券券卖出的标标的证券暂暂停交易，该该如何处理理？ PAGEREF _Toc263784456 h 25 HYPERLINK l _Toc263784457 59、融券券卖出的标标的证券被被证券公司司调出标的的证券范围围，该如何何处理? PAGEREF _Toc263784457 h 26 HYPERLINK l _Toc263784458 60、融券券卖出的标标的证券涉涉及终止上上市、要约约收购等情情形时，该该如何处理理？ PAGEREF _Toc263784458 h 26 HYPERLINK l _Toc263784459 61、什么么是

18、充抵保保证金的证证券的折算算率？ PAGEREF _Toc263784459 h 27 HYPERLINK l _Toc263784460 62、可充充抵保证金金证券暂停停交易的，应应如何处理理？ PAGEREF _Toc263784460 h 27 HYPERLINK l _Toc263784461 63、可充充抵保证金金证券被调调出证券公公司可充抵抵保证金证证券范围的的，应如何何处理？ PAGEREF _Toc263784461 h 28 HYPERLINK l _Toc263784462 64、可充充抵保证金金证券公布布终止上市市程序的，该该如何处理理？ PAGEREF _Toc2637

19、84462 h 28 HYPERLINK l _Toc263784463 65、可充充抵保证金金的证券涉涉及收购情情形时，该该如何处理理？ PAGEREF _Toc263784463 h 28 HYPERLINK l _Toc263784464 66、什么么是融资保保证金比例例？ PAGEREF _Toc263784464 h 29 HYPERLINK l _Toc263784465 67、什么么是融券保保证金比例例？ PAGEREF _Toc263784465 h 29 HYPERLINK l _Toc263784466 68、什么么是融资融融券交易的的保证金可可用余额？ PAGEREF _

20、Toc263784466 h 29 HYPERLINK l _Toc263784467 69、什么么是维持担担保比例？ PAGEREF _Toc263784467 h 30 HYPERLINK l _Toc263784468 70、维持持担保比例例怎么计算算？ PAGEREF _Toc263784468 h 30 HYPERLINK l _Toc263784469 71、什么么是补仓维维持担保比比例？ PAGEREF _Toc263784469 h 31 HYPERLINK l _Toc263784470 72、什么么是平仓维维持担保比比例？ PAGEREF _Toc263784470 h 3

21、1 HYPERLINK l _Toc263784471 73、什么么是取保维维持担保比比例？ PAGEREF _Toc263784471 h 31 HYPERLINK l _Toc263784472 74、投资资者持有上上市公司限限售股份的的，有什么么交易限制制和规定？ PAGEREF _Toc263784472 h 32 HYPERLINK l _Toc263784473 75、保证证金比例及及维持担保保比例如何何计算？ PAGEREF _Toc263784473 h 32 HYPERLINK l _Toc263784474 76、如何何计算以现现金为担保保物的保证证金及相关关比例（示示例）

22、？ PAGEREF _Toc263784474 h 33 HYPERLINK l _Toc263784475 77、如何何计算以股股票为担保保物的保证证金及相关关比例（示示例）？ PAGEREF _Toc263784475 h 34 HYPERLINK l _Toc2637844476 第五部分分 息费及负负债偿还方方式 PAGEREF _Toc263784476 h 34 HYPERLINK l _Toc263784477 78、投资资者进行融融资融券交交易，有可可能支付的的相关息费有有哪些？ PAGEREF _Toc263784477 h 35 HYPERLINK l _Toc263784

23、478 79、如何何计算融资资利息？ PAGEREF _Toc263784478 h 35 HYPERLINK l _Toc26337844479 80、如何何计算融券券费用？ PAGEREF _Toc263784479 h 35 HYPERLINK l _Toc263784480 81、融资资融券相关关息费率如如何确定？ PAGEREF _Toc263784480 h 36 HYPERLINK l _Toc263784481 82、投资资者如何获获知最新的的息费率标标准？ PAGEREF _Toc263784481 h 36 HYPERLINK l _Toc2637844482 83、投资资

24、者资金负负债包括哪哪些？ PAGEREF _Toc263784482 h 36 HYPERLINK l _Toc263784483 84、投资资者偿还资资金负债的的方式有哪哪几种？还还款顺序如如何？ PAGEREF _Toc263784483 h 37 HYPERLINK l _Toc263784484 85、投资资者证券负负债包括哪哪些项目？ PAGEREF _Toc263784484 h 37 HYPERLINK l _Tocc26377844885 86、投资资者偿还证证券负债的的方式有哪哪几种？ PAGEREF _Toc263784485 h 37 HYPERLINK l _Toc26

25、3784486 87、在什什么情况下下投资者可可以现金偿偿还融券负负债？ PAGEREF _Toc263784486 h 37 HYPERLINK l _Toc263784487 88、投资资者还券数数量多于其其融券数量量时，余券券部分如何何划回投资资者信用证证券账户？ PAGEREF _Toc263784487 h 38 HYPERLINK l _Toc263784488 第六部分 投资者应应了解的相相关知识和和内容 PAGEREF _Toc263784488 h 38 HYPERLINK l _Toc263784489 89、投资资者应掌握握哪些融资资融券业务务知识？ PAGEREF _T

26、oc263784489 h 38 HYPERLINK l _Toc263784490 91、投资资者申请融融资融券交交易前应至至少参加哪哪些融资融融券知识普普及活动？ PAGEREF _Toc263784490 h 39 HYPERLINK l _Toc263784491 92、投资资者签订合合同时应确确保了解哪哪些内容？ PAGEREF _Toc263784491 h 39 HYPERLINK l _Toc263784492 93、投资资者的投诉诉方式和途途径有哪些些？ PAGEREF _Toc263784492 h 40 HYPERLINK l _Toc263784493 94、投资资者获

27、取对对账信息的的方式和途途径有哪些些？ PAGEREF _Toc263784493 h 40 HYPERLINK l _Toc263784494 95、证券券公司公布布的融资融融券相关信信息主要包包括什么内内容？ PAGEREF _Toc263784494 h 40 HYPERLINK l _Toc263784495 96、投资资者获取证证券公司公公布的融资资融券业务务相关信息息的途径有有哪些？ PAGEREF _Toc263784495 h 41 HYPERLINK l _Toc26377844996 97、投资资者哪些交交易行为需需要申报？如何申报报？ PAGEREF _Toc263784

28、496 h 41 HYPERLINK l _Toc263784497 98、投资资者如何行行使证券持持有人大会会表决权？ PAGEREF _Toc263784497 h 41 HYPERLINK l _Toc263784498 99、投资资者如何行行使对上市市公司的其其他权利？ PAGEREF _Toc263784498 h 42 HYPERLINK l _Toc263784499 100、投投资者需要要以自己的的名义行使使对上市公公司的权利利时应如何何操作？ PAGEREF _Toc263784499 h 43第一部分 融资融券券基础知识识及风险提提示1、什么是是融资融券券交易?融资融券交交

29、易，又称称信用交易易，是指投投资者向证证券公司提提供担保物物，借入资资金买入标标的证券或或借入标的的证券并卖卖出的行为为。与现有证券券现货交易易模式相比比较，投资资者可以通通过向证券券公司融资资融券，扩扩大交易筹筹码，具有有一定的财财务杠杆效效应。2、什么投投资者可以以参与融资资融券交易易？根据中国证证监会证证券公司融融资融券试试点管理办办法（以以下简称“管理办办法”）的规定定，投资者者参与融资资融券交易易前，证券券公司应当当了解该投投资者的身身份、财产产与收入状状况、证券券投资经验验和风险偏偏好等内容容。对于不不满足证券券公司征信信要求、在在该证券公司从从事证券交交易不足118个月、交易结算

30、算资金未纳纳入第三方方存管、证证券投资经经验不足、缺乏风险险承担能力力或者有重重大违约记记录的投资资者，以及及证券公司司的股东、关联人，证证券公司不不得向其融融资、融券券。3、什么证证券公司可可以开展融融资融券业业务试点？根据中国证证监会证券公司司融资融券券业务试点点管理办法法，只有有取得证监监会融资融融券业务试试点许可的的证券公司司，方可开开展融资融融券业务试试点。未经经证监会批批准，任何何证券公司司不得向投投资者提供供融资、融融券业务。4、投资者者进行融资资融券交易易前，应做做什么准备备工作？投资者参与与融资融券券业务前，应应当了解该该证券公司司是否获得得开展融资资融券业务务的许可，并并接

31、受证券券公司组织织的投资者者教育，提提供证券公公司要求的的征信材料料，按照有有关规定与与证券公司司签订融资资融券合同同以及融资资融券交易易风险揭示示书，委托托证券公司司为其开立立信用证券券账户和信信用资金账账户。投资者只能能选定一家家证券公司司签订融资资融券合同同，在一个个证券市场场只能委托托证券公司司为其开立立一个信用用证券账户户。5、融资融融券期限最最长是多少少？ 为了控制制信用风险险，证券公公司与投资资者约定的的融资、融融券期限最最长不得超超过6个月月。6、融资融融券投资者者可能面临临的主要风风险有哪些些？融资融券业业务投资者者面临的风风险包括：市场波动风风险：融资资买入、融融券卖出放放

32、大普通证证券交易的的市场波动动风险，可可能导致投投资者遭遇遇较大资产产损失。投投资者既要要提高投资资能力，又又要制定严严格投资纪纪律，设置置严格的投投资止损标标准，避免免市场波动动的风险。流动性风险险：当投资资者信用证证券账户维维持担保比比例低于最最低维持担担保比例时时，投资者者如果不能能及时提交交资金、符符合要求的的证券等担担保物，将将面临强制制平仓带来来资产损失失的风险。投资者应保保持足够的的流动性，及及时足额提提交但保物物，避免强强制平仓带带来的资产产损失风险险。单一证券异异常风险：单一证券券异常波动动，可能导导致投资者者信用证券券账户维持持担保比例例急剧下降降，引发强强制平仓带带来的资

33、产产损失风险险。投资者者应采取组组合投资方方法，规避避集中投资资单一证券券带来的异异常波动风风险。债务风险：投资者未能能按照合同同约定及时时偿还融资资融券债务务时，将面面临强制平平仓，强制制平仓后仍仍不能偿还还全部债务务时，将面面临债务追追偿、直至至起诉， 7、投资者者在融资融融券业务中中为什么会会存在亏损损放大的风风险？投资者在证证券公司进进行融资买买入或融券券卖出后，如如果该证券券的价格没没有像投资资者预期那那样上涨或或下跌，则则投资者既既要承担证证券价格和和预期反向向波动的投投资损失，还还要承担融融资或融券券产生的利利息和费用用，将会加加大投资者者的总体损损失。8、为什么么存在授信信额度

34、不能能足额使用用的可能性性？在融资的情情况下，由由于证券公公司融资总总额规模受受限，存在在授信给投投资者的融融资额度在在某一时点点无法足额额使用的可可能。在融券的情情况下，由由于证券公公司融券总总额规模或或证券品种种受限，存存在授信给给投资者的的融券额度度在某一时时点无法足足额使用的的可能。9、投资者者为什么要要对其融资资融券交易易负有谨慎、注意责任任？根据投资者者与证券公公司签署的的融资融券券合同约定定，投资者者信用账户户的维持担担保比例如如果低于1130%的的要求，证证券公司将将通过约定定的方式通通知投资者者予以补仓仓。证券公公司履行的的是发出通通知的义务务，但投资资者对信用用账户资产产负

35、有谨慎慎、注意责责任，即投投资者有义义务随时留留意自己信信用账户资资产价值的的变动情况况，随时留留意自己的的手机、电电话、传真真邮箱等约约定的联系系方式中收收到的通知知信息，若若因为投资资者的疏忽忽大意而延延误补仓，相相应责任由由投资者承承担。10、投资资者如何维维护本人在在融资融券券业务中的的合法权益益？投资者在进进行融资融融券交易前前，要对融融资融券业业务规则有有全面的了了解，仔细细阅读融融资融券交交易风险揭揭示书，与与具有业务务资格的证证券公司签签订符合规规范的融资资融券合同同。在交易过程程中，投资资者要及时时关注信用用账户资产产的变化情情况和相关关通讯方式式的通知内内容，尽可可能避免被

36、被强制平仓仓的情况发发生，以保保护自身的的合法权益益。第二部分 投资者信用用账户及征征信、授信信11、什么么是信用证证券账户？信用证券账账户是投资资者为参与与融资融券券交易，向向证券公司司申请开立立的证券账账户，用于于记录投资资者委托证证券公司持持有的担保保证券的明明细数据。投资者用于于一家证券券交易所上上市证券交交易的信用用证券账户户只能有一一个。12、什么么是信用资资金账户？信用资金账账户是指投投资者在证证券公司指指定存管银银行开设的的资金账户户，用于记记载投资者者交存的担担保资金的的明细数据据。投资者只能能开立一个个信用资金金账户。13、什么么是征信？征信是证券券公司在向向投资者提供供融

37、资、融融券业务前，了了解投资者者的身份、财产与收收入状况、证券投资资经验和风风险偏好，并并据此就投投资者的资资信状况进进行全面的的分析和评评价投资者者是否适合合开展融资资融券业务务的过程。14、什么么是授信？授信是投资资者在通过过证券公司的的征信程序序后，证券券公司授予予投资者进进行融资融融券交易的的信用额度度，投资者者可以在授授信额度内内向证券公司进进行融资融融券交易。15、什么么是授信额额度？该额度是投投资者可融融资融券额额度的上限限。投资者者实际可使使用的融资资融券额度度需要根据据投资者在在信用账户户内的担保保物的价值值确定。16、个人人投资者开户户的基本条条件是什么么？（1）年满满十八

38、周岁岁有行为能能力的中国国公民；（2）投资资者具有合合法的融资资融券交易易主体资格格，不存在在法律、行行政法规、规章及其其他规范性性文件等禁禁止或限制制从事融资资融券交易易的情形；（3）普通通证券账户户在我公司开户户满18个个月，证券券账户资产产总值在550万元以以上，且开开户手续规规范齐备；（4）金融融总资产（银银行+证券券）在1000万元以以上；（5）普通通账户必须须是规范账账户，普通通资金账户户和普通证证券账户都都为实名账账户，交易易结算资金金已纳入三三方存管；（6）普通通账户最近近6个月内内交易5笔笔以上；（7）具备备一定证券券投资经验验和相当的的风险承担担能力，无无重大违约约记录。1

39、7、机构构投资者开户户基本条件件是什么？（1）投资资者具有合合法的融资资融券交易易主体资格格，不存在在法律、行行政法规、规章及其其他规范性性文件等禁禁止或限制制从事融资资融券交易易的情形；（2）普通通证券账户户在我公司开户户满18个个月，证券券账户资产产总值在550万元以以上，且开开户手续规规范齐备；（3）金融融总资产（银银行+证券券）在1000万元以以上，注册册资本在5500万元元以上；（4）普通通账户必须须是规范账账户，普通通资金账户户和普通证证券账户都都为实名账账户，交易易结算资金金已纳入三三方存管；（5）法定定代表人证证明书合法法、有效(如与营业业执照上的的法定代表表人不一致致，需附书

40、书面情况说说明及工商商登记机关关的书面确确认)；（6）法定定代表人身身份证明文文件合法、有效；（7）法定定代表人专专项授权委委托书合法法、有效(须加盖申申请单位公公章和法定定代表人签签章)；（8）授权权代理人有有效身份证证明文件合合法、有效效；（9）普通通账户最近近6个月内内交易5笔笔以上；（10）具具备一定证证券投资经经验和相当当的风险承承担能力，无无重大违约约记录。18、哪些些投资者无法法开立信用用账户？（1）法律律法规禁止止参与融资资融券业务务的投资者者；（2）拒绝绝提供开展展交易所需需相关资料料，或提交交虚假资料料的个人和和法人；（3）证券券公司的股东、关关联人；（4）证券券公司认定定

41、其证券投投资经验、风险承受受能力不足足以开展融融资融券交交易的客户户或具有重重大违约记记录的客户户；（5）存在在到期未清清偿债务的的客户；（6）列入入证券公司黑名单单的投资者者：证券公司建建立融资融融券投资者者黑名单，记记录法律法法规禁止、信用状况况较差、有有过市场操操纵历史等等投资者名单单，被列入入黑名单的的投资者将将无法进行行开户。19、投资资者开户时时须申报的的内容有哪哪些？（1）持有有限售股及及解禁限售售股的情况况：投资者开户户必须申报报持有的限限售股情况况，持有限售股为标标的证券的的，面临融券券卖出或担担保物转入入的限制。 （2）担任任上市公司司董事、高高管、监事事的情况：投资者开户

42、户必须申报报是否哪家上市市公司的董董事、高管、监事。上市公司司董事、高高管、监事事不能融券券卖出其上上市股票，也也不能将其其持有的上上市公司股股票作为担担保物转入入。（3）申报报其本人及及关联人全全部证券账账户，内容容包括关联联人姓名、关联方证证件号码和和关联股东东账户。20、投资资者开户的流程是什什么？（1）投资资者应先接接受证券公司提提供的投资资者教育，充充分了解融融资融券业业务的基础础知识、业业务规则及及业务的潜潜在风险，并并仔细阅读读证券公司提提供的标准准业务合同同文本和风风险揭示书书；（2）投资资者应填写写证券公司提提供的业业务申请表表，申请请融资融券券的授信额额度；（3）投资资者应

43、配合合证券公司业业务人员的的征信工作作，提交相相应的资信信证明材料料；（4）投资资者在通过过证券公司的的征信程序序并获得证证券公司授予的信用额度后，应应临柜签署署融资融融券合同的标准文文本和风风险揭示书书；（5）投资资者在证券券营业部填写开户户表单、签签署开户协协议，开立立用于融资资融券交易易的专用信信用资金账账户和信用用证券账户户。21、个人人投资者申请请融资融券券业务需提提供哪些资信材材料？个人投资者者提出融资资融券业务务申请，需需本人到证证券公司营营业部临柜办理理，并提供供以下材料料： （1）融融资融券业业务申请表表；（2）有效效身份证件件原件及复复印件；（3）普通通证券账户户卡；为方便

44、通过过征信程序序，投资者者可以在申申请过程中中选择提供供以下资信信证明资料料：（1）户口口本；（2）结婚婚证；（3）投资资者登记联联系地址的的水电费或或煤气费的的缴费单据据等；（4）能够够证明财产产状况的资资产证明：（a）银行行代发工资资记录、纳纳税证明或或单位开具具的收入证证明；（b）银行行活期存折折、定期存存单或经银银行盖章的的对账单；（c）其它它有价证券券、理财产产品证明（如如国债凭证证、理财产产品购买合合同等）；（5）房产产证；（6）其它它机构（如如银行）的的信用证明明；（7）其他他资信资料。22、机构构投资者申请请融资融券券业务需提提供哪些资信材料？机构投资者者应提供的必备备资信材料

45、料有：（1）融融资融券业业务申请表表；（2）企业业法人营业业执照、组组织机构代代码证、税税务登记证证正本或副副本原件，并并提交加盖盖公章的复复印件；（3）法定定代表人证证明书；（4）法定定代表人授授权委托书书及其有效效身份证明明文件及复复印件；（5）授权权代理人有有效身份证证明文件及及复印件；（6）普通通证券账户户卡，并提交交加盖公章章的复印件件；为方便通过过征信程序序，机构投投资者可以以在申请过过程中选择择提供以下下资信证明明资料：（1）客户户登记联系系地址的水水电费或煤煤气费的缴缴费单据;（2）能够够证明其财财产状况及及风险承担担能力的资资产证明：（a）最近近一期财务务报表的半半年报或年年

46、报；（b）最近近一期的审审计报告；（3）其它它机构（银银行）的信信用评级报报告；（4）其他他资信资料。23、什么么是信用评评级？投资者信用用评级是指指证券公司根据投资者者提供的资资信资料，按按照证券公司标标准评定的的投资者信用用级别。24、证券券公司根据据投资者的哪哪些因素对对投资者进行行信用评估估？证券公司根根据投资者者的自然属属性、交易易属性、外外部信用属属性、内部部信用属性性对投资者者进行信用评估：自然属性：是指根据据投资者提交交的资信材材料获得的的基本信息息；交易属性：是指投资资者在证券公司的的历史证券交交易情况；外部信用属属性：指证证券公司通通过外部征征信平台查查询到的投投资者信用用

47、记录；内部信用属属性：指投投资者在证券公司从从事融资融融券交易留留下的信用用记录。25、个人人投资者资信信的自然属属性主要包包括哪些方面？个人客户的的自然属性性指标包括年年龄、婚姻姻、投资年年数、收入入状况、不动动产价值、金融资产情情况6个指指标。26、机构构投资者资信信的自然属属性主要包包括哪些方方面？机构客户的的自然属性性指标包括括成立时间间、投资年年数、净资资产规模、注册资本本、盈利能能力、偿债债能力等66个指标。27、投资资者可以申申请的授信信额度的上上限是多少少？根据投资者者的信用等等级，实际际投资者获得得的授信额额度为其最大可授授信额度乘乘以各等级级对应的比比例。具体体对应关系系如

48、下：等级比例授信额度上上限5A100%个人客户：Min客户总资资产25%，金金融资产50%100%机构客户：证券资产产100%100%4A95%个人客户：Min客户总资资产25%，金金融资产50%95%机构客户：证券资产产100%95%3A90%个人客户：Min客户总资资产25%，金金融资产50%90%机构客户：证券资产产100%90%2A85%个人客户：Min客户总资资产25%，金金融资产50%85%机构客户：证券资产产100%85%1A80%个人客户：Min客户总资资产25%，金金融资产50%80%机构客户：证券资产产100%80%28、在什什么情况下下投资者可可能面临授授信额度的的调整？

49、遇到以下情情况时，投投资者授信信额度可能能面临调整整：证券公司对对投资者信信用进行持持续跟踪评评估，投资资者无法满满足原授信信规模条件件时，证券券公司可能调低或停止止客户授信信额度并通通知客户。当投资者信信用状况发发生重大变变化，危及及投资者授授信安全的的情况时，证证券公司可可能会调低低或者中止止对投资者者的授信。符合条件的的投资者可可以向证券券公司申请请调高授信信额度。投投资者提出出此类申请请需距离上上次申请授授信一年以上。证券公司根根据客户的的有效评级级结合其授授信履约情情况、市场场变化因素素和证券公司融融资融券业业务规模使使用情况进进行综合评评估后，确确定是否进进行调整，并并将结果告告知

50、客户。当投资者申申请调低授授信额度时时，投资者者可随时到到证券营业业部申请办办理。29、投资资者融资融融券交易的的信用证券券账户有何何限制？（1）客户户信用证券券账户不得得用于买入入或转入除可可充抵保证证金及交易易所公布的的标的证券券范围以外外的证券；（2）客户户信用证券券账户不得得融资买入入证券公司公布融融资买入标标的证券范范围以外的的证券，不不得融券卖卖出证券公司公布融融券卖出标标的证券范范围以外的的证券；（3）客户户信用证券券账户不得得用于从事事债券回购购交易；30、投资资者如何注注销信用证证券账户？客户申请注注销其信用用证券账户户及信用资资金账户。证券营业业部审核客客户无未了了结债务关

51、关系，客户户将信用证券券账户内的的证券划转转至其普通通证券账户户，经融资资融券部批批准后办理理信用账户户注销手续续。对注销销的账户卡卡，证券营营业部应收收缴存档。31、在什什么情况下下不能办理理投资者注销销信用账户户？信用证券账账户存在下下列情况之之一的，不不能办理注注销信用账账户业务：（1）有未未了结的融融资融券业业务合约；（2）有未未偿还的资资金或证券券；（3）属于于冻结账户户的。第三部分 融资融券券交易32、投资资者如何开开始融资融融券交易？在投资者开开始进行第第一笔融资资融券交易易前，需要要提交一定定比例的资资金或证券券担保物作作为投资者者融资或融融券交易的的保证金。33、投资资者可以

52、在在信用账户户进行哪些些交易？投资者可以以通过交易易终端在其其信用账户户内进行四四种交易，分分别为：（1）普通通买入：即即投资者使使用信用账账户内的资资金买入指指定担保物物范围内的的证券。（2）普通通卖出：即即投资者卖卖出其信用用账户内的的担保证券券。（3）融资资买入：投投资者通过过信用账户户，以现金金或证券的的形式向证证券公司交交付一定比比例的保证证金后，向向证券公司司借入资金金买入标的的证券,但借入资金金不可用于于标的证券券的配股、增发及可可转换公司司债券的配配售等权益益的行使。（4）融券券卖出：投投资者通过过信用账户户，以现金金或证券的的形式向证证券公司交交付一定比比例的保证证金后，向向

53、证券公司司借入标的的证券卖出出。投资者者进行融券券卖出时，报报价不得低低于最近成成交价；且且融券卖出出所得资金金只能用于于买券还券券，在了结结融券交易易的债务前前不得用于于其它交易易。34、投资资者信用证证券账户可可以进行哪哪些非交易易划转？投资者信用用证券账户户除用于担担保品的普普通买卖和和融资融券券交易外，还还可以与普普通证券账账户进行两两种非交易易划转：现现券还券和和担保品划划转。现券还券是是指投资者者在信用证证券账户进进行融券卖卖出后，可可以将其普普通证券账账户持有的的标的证券券划转到信信用证券账账户用于偿偿还融券负负债。担保品划转转是指投资资者在普通通证券账户户和信用证证券账户之之间

54、划转证证券担保品品的操作。其中担保保品划入是是将证券担担保品从普普通证券账账户划转到到信用证券券账户作为为投资者融融资融券负负债的担保保物；担保保品划出是是将超出比比例的证券券担保品从从信用证券券账户划转转到普通证证券账户的的操作，划划出之后投投资者信用用账户的维维持担保比比例不得低低于3000%。35、融资资融券交易易申报价格格有什么限限制？为了防范市市场操纵风风险，投资资者融券卖卖出的申报报价格不得得低于该证证券的最近近成交价；如该证券券当天还没没有产生成成交的，融融券卖出申申报价格不不得低于前前收盘价。融券卖出出申报价格格低于上述述价格的，交交易主机视视其为无效效申报，自自动撤销。投资者

55、在融融券期间卖卖出通过其其所有或控控制的证券券账户所持持有与其融融入证券相相同证券的的，其卖出出该证券的的价格也应应当满足不不低于最近近成交价的的要求，但但超出融券券数量的部部分除外。36、投资资者如何了了结融资交交易？投资者融资资买入证券券后，可以以通过直接接还款或卖卖券还款的的方式偿还还融入资金金。投资者者以直接还还款方式偿偿还融入资资金的，按按照其与证证券公司之之间的约定定办理；以以卖券还款款偿还融入入资金的，投投资者通过过其信用证证券账户委委托证券公公司卖出证证券，结算算时投资者者卖出证券券所得资金金直接划转转至证券公公司融资专专用账户。 需要指出出的是，投投资者卖出出信用证券券账户内

56、证证券所得资资金，须优优先偿还其其融资欠款款。37、投资资者如何了了结融券交交易？投资者融券券卖出后，可可以通过直直接还券或或买券还券券的方式偿偿还融入证证券。投资资者以直接接还券方式式偿还融入入证券的，按按照其与证证券公司之之间约定，以以及交易所所指定登记记结算机构构的有关规规定办理。以买券还还券偿还融融入证券的的，投资者者通过其信信用证券账账户委托证证券公司买买入证券，结结算时登记记结算机构构直接将投投资者买入入的证券划划转至证券券公司融券券专用证券券账户。未了结相关关融券交易易前，投资资者融券卖卖出所得资资金除了用用于买券还还券外，不不得另作他他用。38、什么么是保证金金？保证金是指指投

57、资者向向证券公司司融入资金金或证券时时，证券公公司向投资资者收取的的一定比例例的担保资金或证券券。保证金金可以用证证券公司认认可的证券券充抵，证证券公司认认可的证券券范围应符合合证券交易易所的规定定。根据公公司实际的的客户投资资交易情况况、以及试试点初期风风险控制需需要，在交交易所规定定的可充抵抵保证金证证券品种基基础上剔除除ST股票票、创业板板股票和权证。39、什么么是担保物物？证券公司向向投资者收收取的保证证金以及投投资者融资资买入的全全部证券和和融券卖出出所得的全全部价款，整整体作为投投资者对证证券公司融融资融券所所生债务的的担保物，即即投资者信信用资金账账户和信用用证券账户户内的所有有

58、资产构成成其对证券券公司融资资融券所生生债务的担担保物。投资者信用用证券账户户不得用于于买入或转转入除担保保物及证券券交易所公公布的标的的证券范围围以外的证证券。40、投资资者在什么么情况下需需要追加担担保物？在投资者参参与融资融融券交易的的过程中，当当其信用账账户出现维维持担保比比例低于补补仓维持担担保比例或或平仓维持持担保比例例的情形时时需追加担担保物。41、提高高维持担保保比例方式式有哪些？（1）追加加担保物：投资者将追追加的担保保物（现金金或可充抵抵保证金证证券）划入入投资者的信用资金账账户或信用用证券账户户。自行平仓：通过卖券券还款、买买券还券、直接还券券或直接还还款等方式式全部或部

59、部分偿还融融资融券债债务，使得得收盘后维维持担保比比例不低于于补仓维持持担保比例例。42、投资资者担保物物追加要求求有哪些？日终清算后后，信用账账户维持担担保比例低低于补仓维维持担保比比例时，要要求客户在在一个交易易日内将维维持担保比比例提高至至不低于补补仓维持担担保比例；若客户未未能按期补补仓，则限限制其担保保品买入、融资买入入、融券卖卖出。日终清算后后，信用账账户维持担担保比例低低于平仓维维持担保比比例时，要要求客户在在一个交易易日内将维维持担保比比例提高至至不低于补补仓维持担担保比例；客户不能能进行担保保品买入、融资买入入及融券卖卖出等操作作。若客户户未在一个个交易日内内将维持担担保比例

60、提提高至补仓仓维持担保保比例以上上，证券公司进进行强制平平仓。 43、什么么是强制平平仓？投资者未能能按期交足足担保物或或者到期未未偿还融资资融券债务务的，证券券公司根据据约定采取取处分投资资者担保物物的行为称称之为强制制平仓。44、强制制平仓的情情形有哪些些?强制平平仓的时间间如何确定定？当出现下列列情形之一一时，证券券公司可以以对投资者者信用账户户进行强制制平仓：（1）日日日终清算算后客户信信用账户维维持担保比比例低于平平仓维持担担保比例，在在规定期限限内未足额额追加保证证金，致使使规定期限限到期日（TT+1日）日日终清算后后的维持担担保比例未未达到补仓仓维持担保保比例，+2日进进行强制平