新会计准则对银行业、房地产的影响

1、新会计准则对银行业的影响 2007年09月26日 安邦信息检索服务TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc178579485 扳【新会计准则对挨中国银行业发展摆的深远影响】爱 PAGEREF _Toc178579485 h 摆1 HYPERLINK l _Toc178579486 唉【新会计准则的耙主要变动及对银跋行业的影响】半 PAGEREF _Toc178579486 h 皑3 HYPERLINK l _Toc178579487 笆【新会计准则主吧要特点及其对银败行业的影响】巴 PAGEREF _Toc178579487 h 瓣5 HYPERLINK l _Toc1

2、78579488 颁【新会计准则对啊明年投资的影响昂】版 PAGEREF _Toc178579488 h 哎7 HYPERLINK l _Toc178579489 跋【新会计准则对安城市商业银行的罢影响】哎 PAGEREF _Toc178579489 h 矮10 HYPERLINK l _Toc178579490 傲【新会计准则对半商业银行业务的班影响】拔 PAGEREF _Toc178579490 h 颁11 HYPERLINK l _Toc178579491 疤【新金融会计准稗则对我国银行业隘经营与监管的影凹响和对策】阿 PAGEREF _Toc178579491 h 癌13 HYPERL

3、INK l _Toc178579492 白【新会计准则对昂我国房地产行业芭的影响分析】搬 PAGEREF _Toc178579492 h 哎15 HYPERLINK l _Toc178579493 艾【投资性房地产坝准则的主要变化爸及其对企业的影斑响】瓣 PAGEREF _Toc178579493 h 熬18 HYPERLINK l _Toc178579494 阿【新会计准则对般资本市场影响不盎容小觑】安 PAGEREF _Toc178579494 h 肮18 PAGE 39澳【新会计准则对按中国银行业发展板的深远影响】巴 2006安年2月15日，伴财政部重新制定绊并颁布了新的安企业会计准则坝

4、(以下简称艾“笆新会计准则邦”芭)体系，这标志吧着我国会计准则吧体系建设工作基罢本完成。八新会计准则挨体系基于中国国癌情，充分借鉴国佰际财务报告准则癌，涵盖了各类企艾业的各项经济业哀务。新会计准则巴实施后，企业的把会计行为和会计拔秩序将得到进一暗步规范，会计信柏息的质量和透明半度有望得到进一八步提高，会计信板息在国际范围内矮交流、使用、判拜断和评价的基础爱和平台将得以建白立并不断完善，颁从而更好地满足唉投资者、债权人背和其他利益关系邦人对会计信息的佰需求。疤一、新会计班准则体系对银行捌业发展的深远影凹响盎新会计准则俺的实施，是引入拔国际标准的过程拔，有利于企业深奥化改革，促进企败业的长远发展，

5、扳将对我国银行业柏发展产生深远的摆影响。哀(一)新会隘计准则体系有助爱于银行业走国际稗化道路绊本次会计准板则的制定及修订败，充分借鉴了国安际财务报告准则拔。如金融工具艾确认和计量等啊金融工具系列准隘则，其主要精神靶与国际财务报告癌准则相关内容已坝基本一致，这符芭合国际经济一体案化发展趋势。中斑国银行作为我国哎最大的国有商业版银行之一，已于案2006年上市瓣。此前，中国银败行的控股子公司肮背中银香港(控股半)有限公司已经哎在香港上市。在柏股份制改造及海背外上市过程中，八我们深感会计准氨则对于企业管理扳和国际投融资活巴动的重要性。此袄前，由于国内准巴则与国际准则存哎在较大差异，国阿内企业到海外融绊

6、资，其财务报表伴往往得不到认可斑，影响了国内企岸业的国际化进程盎。这次发布的新白会计准则与国际矮财务报告准则趋吧同，可以使企业稗在海外上市时按埃照国内准则编制懊的财务报表与按挨照国际准则编制把的财务报表之间版的差异基本消除熬，披露的信息符百合国际标准，这芭有利于企业进行半海外融资，拓展坝国际业务，实施扳“蔼走出去拜”版的国际化战略。霸中国银行在境外埃有众多分支机构巴，实施新会计准暗则有利于中国银岸行与国际先进同笆业会计信息的可绊比性，有利于中坝国银行向建设国八际一流银行的目爸标努力。唉(二)新会拜计准则体系有助皑于提高银行业管班理水平爱新会计准则背体系对企业经济败行为确认、计量板、列报的相关规

7、邦定，要求企业必氨须进一步提升管隘理理念，加强风邦险驾驭能力。例隘如：金融工具半列报准则规定拜企业必须披露每办类金融资产和金唉融负债的利率风搬险、汇率风险、翱公允价值、流动斑性风险等业务管芭理信息。为此，奥管理层必须理解巴准则阐述的关于罢公允价值、摊余蔼成本、实际利率摆等概念的含义，袄进而理解其中蕴挨涵的科学理念，败将这些管理理念熬运用到银行的日氨常运营、流程改斑革和系统改造中皑，并利用先进的翱风险管理技术、凹设计合理的业务耙流程，建立功能凹强大的数据库，爱提高银行的管理扮水平，增强银行扮防御风险的能力八。唉对此，中国叭银行在编制基于败国际准则的财务靶报告中深有体会盎。详尽的披露要八求对于企业

8、改进艾内部管理理念，般深化内部流程改矮革，提升内部管凹理水平尤其是风隘险管理水平有着扳重要意义。管理拜层要比过去任何班时候都更关注银袄行运营过程中风吧险的变化，及时摆识别各种风险并案采取有效措施化般解风险，把各种办风险隐患消灭在耙萌芽状态。袄(三)新会颁计准则体系有助翱于完善公司治理癌结构跋这次发布的矮企业会计准则体案系对企业会计信阿息的披露提出了背更高要求，财务岸报表体系更加完佰整，披露内容更矮加丰富、透明。百这有利于加强监柏管部门、企业内叭部各层面、投资巴者尤其是中小投傲资者与企业的沟胺通与交流，促进版有效的激励、监袄督与约束机制的背构建，有利于企靶业完善公司治理癌结构，建设现代鞍企业制度

9、。挨(四)新会矮计准则体系有助挨于提升企业良好跋形象半从各市场经熬济国家来看，企班业编制的财务报斑告不仅仅是企业袄财务状况、经营笆成果和现金流量扮的反映，也是企邦业形象的代表。巴这次发布的企业吧会计准则体系可癌以进一步规范企扒业会计行为，提啊高财务报告信息岸质量，提升企业霸良好诚信的形象爸。拔二、执行新半会计准则给银行拌业带来的挑战佰中国银行在矮进行国际财务报背告转换工作中，澳在财政部、银监瓣会等监管部门的胺大力支持下，在把债券资产分类计佰量方面、衍生金昂融产品按公允价疤值确认资产(负邦债)及相关损益艾方面、按照贴现班现金流模型(D岸CF)和迁移模按型(MM)提取班贷款减值准备方挨面已率先满足

10、新吧会计准则的要求捌。下一步，中国颁银行需要进一步氨完善上述工作并搬落实新会计准则懊要求的其他计量盎及披露要求。碍需要看到的跋是，国内准则与哎国际准则的趋同版在取得突破性进扳展的同时，其真肮正的实施工作将靶任重而道远。新坝会计准则的实施绊绝不仅仅是会计唉计量模式的变更案，更是对现有业凹务管理模式、管蔼理方法、管理理阿念的一个巨大挑耙战。全面实施新昂会计准则，是一耙项需要全行员工捌共同参与的系统俺工程。财会部门奥及各业务主管部熬门都应加强对新哀会计准则的研究柏，并对各自主管昂业务领域的方方柏面面，包括现有哎的业务管理模式绊、操作流程、产笆品设计思路、电傲算化系统状况、懊税务影响等方面颁进行全面梳

11、理，把与新会计准则进斑行比照，寻找存芭在的差距，采取霸切实可行的措施白，将新会计准则鞍的精神要求嵌入瓣到日常业务管理安工作中，并借此鞍契机，进一步提板升银行的业务发安展水平及内部管按理水平。板在贯彻落实案新会计准则的过佰程中，银行业面绊临着四大挑战：澳是否具备足够的般熟悉新会计准则碍的财会人员；是埃否具备拥有丰富搬财务判断经验的胺业务人员；是否袄有合适的计量工办具，准确测算金败融工具的公允价氨值与摊余成本；案是否有良好的管芭理信息系统，以半满足新会计准则隘关于风险管理信爸息的披露要求。稗针对上述影捌响和挑战，中国稗银行将积极准备昂，全力以赴，采懊取多种措施，做凹好新会计准则体耙系的贯彻落实工唉

12、作。案一是严格按按照新会计准则的柏要求进行确认、瓣计量和报告，及蔼时修订内部会计暗核算制度，完善扳信息披露制度，俺并要把这一要求霸贯彻到全行的日伴常财会工作中。班二是针对新埃会计准则组织全捌行范围内的学习唉与培训，全面提摆高财会人员和其唉他相关业务人员板的专业素质，确蔼保新会计准则深昂入人心，会计人阿员熟练掌握。澳三是建立健爱全新会计准则体案系贯彻实施的配扳套制度。中国银奥行将对各产品领搬域进行全面梳理爸，将目前的业务耙管理模式、操作佰流程、产品设计盎思路及电算化系笆统现状与新会计笆准则的要求进行鞍比照，寻找存在拔的差距，研究具哀体的解决方法，凹借此全面提升中碍国银行的内部管斑理水平。艾三、实

13、施新俺会计准则面临的伴难题及需要解决巴的配套问题摆(一)实施爸新会计准则面临鞍的难题把1。对会计巴人员的职业判断鞍及风险管理水平败提出了更高的要邦求。白新会计准则叭基本是原则导向盎的，而且很多规罢定非常复杂，大叭量业务需要会计敖人员进行专业判袄断，这将直接增靶加商业银行进行唉会计核算的难度按。此外，新会计艾准则要求对衍生肮金融产品进行估败值，这种确认和邦计量要求有完善爸的风险管理政策败、金融工具估值般技术和有效的内熬部控制制度。把2。对商业疤银行的电算化系拜统提出了更高要埃求。唉新会计准则斑大量引入碍“哎现值捌”袄概念，以贷款为啊例，如将贷款区白分为未减值及减斑值贷款，由此涉扳及的信息维度将昂

14、区别于传统上的叭应计和非应计贷氨款概念，由此所埃产生的贷款及应背收息科目将主要唉反映澳“艾摊余成本瓣”稗。为满足新会计熬准则的核算要求百，同时反映与客办户端的债权，商昂业银行将必须设澳置两套账目，这靶对商业银行的电敖算化系统提出了爸非常高的要求。绊其他，如复杂衍霸生产品估值模型拔的确定，也需要蔼较高的系统程序伴来实现。瓣(二)需要败解决的配套问题癌1。公允价耙值计量问题。艾新会计准则袄体系在借鉴国际挨财务报告准则的板同时，充分考虑巴了我国特殊的会俺计环境和实务特凹点。在国际财务胺报告准则体系下蔼，许多交易或事挨项采取了完全的案公允价值计量模般式，这在市场竞把争比较充分，公霸允价值相对容易爱取得

15、的成熟市场碍经济国家，实施翱比较容易。在我矮国，某些领域的办市场化程度还有罢待提高，相关的岸配套制度还有待板完善，完全采纳佰公允价值计量模斑式的会计环境还傲不是很成熟，因傲此，在新会计准笆则体系中，对于稗公允价值的引入绊采取了适度的态俺度。但应该注意敖到，公允价值在袄某些情况下不能扮直接获取，尤其矮是非市场化资产坝的价值确定将依懊赖各企业的模型岸来估算和验证，耙为增强各企业财坝务信息的可比性斑，应为公允价值坝的获取机制提供斑较为详细的指南昂。癌2。监管政巴策配套问题。盎与新会计准暗则紧密相关的另蔼一个问题是，如艾何协调税收制度绊、监管制度与会巴计准则之间的差阿异。从目标来看绊，会计部门趋向疤于

16、建立对银行财百务状况的百“凹中性佰”八评估，监管部门般从审慎的角度则胺更趋向于保守的奥评估。从方法上爸看，会计部门要癌反映过去交易和肮时间的结果，强皑调回溯性方法，挨监管部门则更关笆注未来，强调前邦瞻性方法。此外岸，公允价值的引癌入使得商业银行俺利润中包含大量吧的扳“绊未实现笆”芭损益，对这部分敖“般未实现吧”凹损益，税收制度八该如何协调等等阿，都是摆在监管鞍部门与商业银行搬面前的一个课题蔼，需要大家共同背努力去解决。爸2007-05芭-21翱【新会计准则的拜主要变动及对银罢行业的影响】伴2006年澳2月，财政部颁耙布了新的会计准耙则体系，并将于百2007年1月暗1日起首先在上板市公司范围内开

17、蔼始执行。与银行艾业目前执行的罢金融企业会计制扒度相比，新会颁计准则不仅对会傲计的基本概念进班行了重新界定，佰而且在具体业务阿的处理上也作出皑了重大调整，如绊公允价值计量、叭金融工具、合并按报表、资产减值跋准备、债务重组吧等方面，都出现柏较大变化。新会班计准则的实施，扮对于已成功上市唉的工、中、建三挨家国有控股银行碍，其财务报表数蔼据必将在一定程瓣度上改变，进而坝影响其对外披露哎的财务收支结果傲。斑一、贷款利板息收入确认的变挨化板按照新会计皑准则的规定，贷胺款属于金融资产挨，应按照实际利扒率法以摊余成本阿计量。新会计准般则与现行的金靶融企业会计准则挨相比较，主要班差别为前者是内矮含报酬率，后者

18、扮是合同利率；前岸者彻底遵循了权安责发生制原则，阿后者仍在一定程瓣度上应用了收入俺实现制原则。就昂贷款利息收入的唉具体核算方式而绊言，一是对于现笆有标准的应计贷绊款，金融企业按会计准则按照敖贷款本金和合同叭利率确认利息收啊入，但在新会计巴准则下，该笔贷柏款的摊余成本可班能与贷款本金不岸一致，实际利率斑与合同利率也可瓣能不一致，确认矮的利息收入可能隘会出现差异；二班是对于一笔现行胺标准下的非应计唉贷款，金融百企业会计准则翱将不再确认利息八收入，但在新会靶计准则下，该笔暗贷款的摊余价值爱可能不为零，仍岸需按照实际利率凹确认利息收入，稗对于已发生减值胺的贷款，利息收啊入按照减值发生斑时的未来现金流绊

19、量折现率计算利巴息收入。目前，疤我国银行业贷款绊手续费微乎其微办，贷款实际利率伴与名义利率几乎罢相同，因而尽管熬新会计准则与现敖行的金融企业拜会计准则存在板差异，但对于银巴行贷款利息收入澳方面的影响不大板；从长远看，随安着银行在项目投唉、融资安排中更扒多扮演财务顾问爸配角，银行收取巴的手续费率相应安提高，银行贷款班利息收入将相应拌产生变化。搬二、更强调佰公允价值计量熬现行金融八企业会计制度吧仅允许采用历史懊成本、重置成本捌、可变现净值和办现值等计量属性皑，新会计准则特颁别增加并强调了伴“般公允价值败”拌计量属性，并明安确规定绊“哎在公允价值计量稗下，资产和负债按按照在交易公平巴中，熟悉情况的扳

20、交易双方自愿进胺行资产交换或者般债务清偿的金额碍计量巴”奥。此次新会计准疤则主要在金融工安具、投资性房地板产、非共同控制颁下的企业合并、斑债务重组和非货艾币性交易等方面靶采用了公允价值背，且公允价值的稗变动全部计入当半期损益。如债务拜重组业务，现行半金融企业会计疤制度要求因债埃权人让步而导致碍债务人被豁免或稗者少偿还的负债癌计入资本公积，碍新会计准则改为唉将债务重组损失澳计入当期损益，笆对于以物抵债业八务，引进公允价板值作为计量属性鞍；再如金融企安业会计制度要邦求证券类投资若斑市价比成本低，按必须计提减值准伴备，若市价比成跋本价高，而公司暗并没有抛出实现矮收益，账面盈利扒并不能计入当期哎损益，

21、但新会计芭准则却要求证券耙投资的账面盈利佰必须确认为当期鞍收益，从而增加阿企业的帐面净利背润。应该说，新胺会计准则强调公胺允价值使银行的懊资产和投资价格哀更接近市场价值爱，更能真实反应胺一定期间银行的拜经营状况和财务挨状况。瓣三、明确了班衍生金融工具及肮套期业务的处理暗现行金融八企业会计制度啊未对衍生金融工绊具及套期业务作坝出规定，新准则伴要求金融企业将拔衍生金融工具纳坝入表内核算，而白不是仅在表外披跋露，同时要求在跋会计期末采用公伴允价值计量衍生拌金融工具，以便捌及时反映交易的笆盈亏状况；对套斑期业务，新会计埃准则要求在相同拌会计期间将套期蔼工具和被套期项佰目公允价值变动伴的抵销结果计入败当

22、期损益。随着瓣我国利率市场化安进程加快及人民败币汇率的频繁波俺动，银行面临的板利率和汇率风险摆加大，其运用衍班生金融工具和套版期业务进行风险拜管理的交易比重斑也越来越大，因跋而新会计准则的办实施对银行业影扳响较大：一是表昂内核算将对银行伴的资产负债情况版产生影响，二是癌采用公允价值计邦量将对银行财务霸状况和经营成果盎产生影响，这有熬利于及时、充分鞍反映衍生金融工霸具及套期业务所霸隐含的风险。坝四、规范了版资产减值准备的背处理捌现行金融巴企业会计制度澳规定，对于资产鞍减值准备，如果半有确凿证据表明拌资产价值回升的佰，可将已计提的板减值准备转回，癌这在一定程度上懊为银行利用减值哎准备调节利润提罢供

23、了空间。新规安则规定，银行非哎金融资产的减值肮损失一经确认，爱在以后会计期间阿不得转回，银行安无法利用减值准八备调节利润，其瓣利润将更为真实氨；对于金融资产敖，新会计准则引碍入了捌“板预计未来现金流伴量现值扒”翱的概念，改变了安贷款按五级分类斑计提减值准备的靶传统做法，即按办照金融资产的帐碍面价值与按该金碍融资产原实际利鞍率折现的预计未隘来现金流量现值鞍(不包括尚未发爸生的未来信用损哎失，需要考虑担敖保物的价值)的班负差额进行计提矮。未来现金流量颁折现法与五级分氨类法相比较，可板以有效降低人为拌因素对减值准备傲计提额的影响，耙从而能提供更准岸确的信息，更真奥实地反映贷款的扮价值，使得银行白能够

24、更准确地把瓣握金融资产减值跋可能造成的损失拔，从而更真实地罢反映银行的资产败情况。扒新会计准则瓣实施的影响深远矮而广泛，除对银板行业影响外，对埃存货较大的上市霸公司如房地产商般、零售商等由于搬核算办法的变化板，其财务收支结伴果也会发生相应扒变化。此外，由挨于新会计准则强翱调公允价值计量埃，由于不少资产扒缺乏流动性及明矮确的市场参照，版其公允价值的确氨定必须借助资产皑评估机构。可以哀预见，新会计准邦则的实施将进一懊步促进评估行业傲的发展。耙对于普通百佰姓而言，近些年瓣来，随着银行上懊市进程的加快及办上市银行的优良伴表现，投资银行矮股者越来越多。疤如前所述，新会叭计准则实施后，班银行的财务报表扮数

25、据将相应变化跋，有条件有意愿埃的投资者最好了罢解新会计准则的邦相关内容，这样拔可以更好地解读霸上市银行的财务敖报表，从而为自爸己的投资决策提碍供更好的判断依扮据。翱2007-0爸3-22版【新会计准则主半要特点及其对银耙行业的影响】熬2007年叭1月1日起，财疤政部发布的新会俺计准则开始实行颁，这是中国会计奥政策的一次重大伴变革，必将对商哀业银行的经营管办理和银行监管工捌作带来较大的影盎响。本文将就新柏会计准则的主要奥特点、对银行业八的影响及应对策皑略作一简要论述皑。澳一、新会计敖准则的主要特点肮新会计准则吧具有以下六个特霸点：一是体现了暗与国际财务报告拔准则的趋同，从阿而使海外投资者般和报表

26、使用者更拌容易读懂中国企跋业的会计报表，办降低中国企业海搬外上市重编财务俺报表的成本。二绊是引入公允价值俺计量的要求。公叭允价值的应用成斑为此次准则修改扳中的一大亮点。斑公允价值计量模埃式，是指以市场巴价值或未来现金败流量的现值作为按资产和负债的主把要计量属性的会唉计模式。新准则芭主要在金融工具懊、投资性房地产熬、非共同控制下艾的企业合并、债颁务重组和非货币皑性交易等方面采胺取了公允价值。艾三是规范了企业暗合并、合并财务凹报表等重要会计搬事项。与合并翱会计报表暂行规扳定相比，新的叭合并财务报表准扳则所依据的基本埃理论已发生变化瓣，从侧重母公司肮理论转为侧重实暗体理论。合并报俺表范围的确定更熬加

27、注重实质性控鞍制，母公司对所癌有能控制的子公叭司均需纳入合并氨范围，而不一定捌考虑股权比例。八即使是所有者权昂益为负数的子公疤司，只要是持续扮经营的，也应纳靶入合并范围。四蔼是规范了新的会扮计业务，将原由扒的表外项目纳入拜表内核算。主要傲是指将衍生金融哎工具、投资性房稗地产、股份支付安纳入表内核算。颁五是制定了与重鞍要的特殊行业有鞍关部门的准则。懊主要包括金融保唉险行业、油气开摆采行业、农业的百会计准则。六是暗规定固定资产、熬无形资产等的减蔼值准备，一经提跋取，不得转回。挨二、新会计傲准则给商业银行耙会计报表带来的按主要变化翱在39项新败会计准则中，与耙商业银行有关的瓣主要有四项：叭企业会计准

28、则第瓣22号癌傲金融工具确认和鞍计量、企业板会计准则第23凹号肮半金融资产转移吧、企业会计准昂则第24号昂埃套期保值、翱企业会计准则第拔37号版挨金融工具列报爸等准则。在这些挨准则中，22号背准则对商业银行熬报表的影响最大巴。该准则共分为阿7章48条，对耙金融资产和金融肮负债的分类、嵌摆入衍生金融工具罢、金融工具的确矮认和计量、金融哎资产减值、公允把价值确定等作了澳详细的规定。扮新会计准则八给商业银行报表班带来的变化主要稗体现在以下三个佰方面：一是要求罢对交易性、可供半出售金融资产按百公允价值计量；皑对持有至到期投靶资、贷款以及应颁收款项按实际利摆率法以摊余成本耙计量。二是要求把采用未来现金流

29、跋量折现法提取金八融资产减值准备阿，并且金融资产芭减值准备一经提凹取，即不得转回拔。三是要求将衍盎生金融工具纳入吧交易性金融资产叭，按公允价值计案量，并且将公允皑价值变动形成的澳利得和损失计入爱当前损益。澳三、新会计哎准则给商业银行哀经营及银行监管吧带来的影响懊(一)新会板计准则能改善商案业银行的风险管胺理，促进商业银熬行的稳健经营耙1、金融衍绊生工具表外业务叭表内化，有利于肮充分、及时地反柏映企业的衍生工吧具业务所隐含的澳风险及其对企业埃财务状况和经营笆成果的影响。实盎践表明，衍生工霸具由于其并不需鞍要实物交割，损捌益又不在资产负班债表上反映，因把而其风险极高却盎又难以监测。上昂世纪90年代

30、中颁期巴林银行倒闭靶的例子就充分证瓣明了这点。从这背个角度来说，新班会计准则对衍生笆工具账务的新规皑定有利于商业银扒行的稳健经营。扮2、公允价挨值与实际利率摊哀余法能够更好地伴反映市场因素、芭时间价值，从而澳能使商业银行更扮准确地计量各类唉金融资产和负债啊。以前使用的历摆史成本法不能实案时地计量资产与唉负债的价值，特拜别是在当今利率按自由化和各类商鞍品及金融资产价佰值波动幅度较大胺的形势下，历史按成本法不能反映坝商业银行实际承阿担的市场风险，案因而不利于商业扒银行的风险管理搬。俺3、使用未暗来现金流量折现版法计提金融资产办减值准备，能够胺更为真实地计量唉贷款的内在价值昂和损失程度，从哀而使商业

31、银行减白值准备的提取更般加客观、科学。案实施未来现金流澳量折现法后，金爱融资产减值准备隘既能成为商业银巴行抵御风险的有靶效工具，又不至爱于影响商业银行摆的利润水平。与敖之相比较，五级颁分类方法由于允暗许过多的人为判颁断，因此，其结癌果必然带有较大傲的主观性。颁(二)新准搬则必然给商业银懊行风险管理和稳懊健经营带来新的肮挑战拜1、增加商疤业银行财务的波疤动性。公允价值癌计量要求银行在吧交易事项的市场爱价值发生变化时唉，及时将这些价芭值变动在报表中翱予以确认。在宏懊观经济形势出现背急剧变化、利率斑和汇率出现大幅拌度调整、股票价扮格大幅涨跌的时靶期，商业银行财稗务报表中有关数八据就会在短时期挨内出现

32、较大的波埃动。爸2、对商业扮银行风险管理提皑出更高的要求。扮新会计准则要求半对衍生金融工具傲进行表内确认和颁计量，而这种确袄认和计量要求商霸业银行必须具备吧完善的风险管理巴政策、金融工具昂估值技术等。目伴前，金融风险的伴确认、计量和分傲析技术，是国内半商业银行经营管耙理的薄弱环节，颁也是新巴塞尔协笆议给我国商业银瓣行带来的最为严败峻的挑战。提高阿对衍生金融工具跋风险的识别和管熬理能力，将是我拜国商业银行面临哎的重要任务。凹3、增加商柏业银行通过回拨胺贷款损失准备调版控银行利润的难蔼度。新会计准则敖规定，金融资产柏的减值损失一经碍确认即不得转回芭。按照原金融啊企业会计制度靶规定，商业银行败应该对

33、预计可能疤产生的贷款损失捌计提贷款损失准埃备金，提取的贷挨款损失计入当期爱损益，发生贷款挨损失冲减已计提敖的贷款损失准备罢；已冲销的贷款阿损失，以后又收吧回的，其核销的澳贷款损失准备可霸以转回。在这种哀规定下，商业银败行通常先大量计罢提贷款损失准备扮，第二年再冲回败，以增加第二年蔼报表利润。新会败计准则关于金融百资产减值准的规版定杜绝了此类操搬作的可能性。班(三)新会哎计准则给银行监半管带来的挑战肮挑战主要表隘现为给资本监管靶带来冲击。一是罢造成资本充足率败的不稳定。金融癌工具公允价值的矮频繁变化会增加暗银行资本的波动氨性。二是表外业颁务被纳入表内反哎映将改变加权风摆险资产的计算结扮果。三是监

34、管资挨本的数据将与会隘计报表直接反映熬的资本数据不一矮致。由于使用公哎允价值计量，一伴部分未实现的收俺益和损失将被计碍入损益或直接计按入资本公积等项笆目中，而巴塞尔隘委员会认为这种叭损益不应体现在皑监管资本中。氨四、政策建坝议疤为了更好地靶应对新会计准则哀实施带来的挑战爱，商业银行和银败行监管部门急需熬做好以下工作：颁(一)切实罢提高风险管理水办平艾针对新会计俺准则关于衍生金肮融工具进行表内笆确认和计量的要稗求，商业银行要昂尽快提高对金融半风险进行确认、白计量和分析的技吧术，尤其要提高袄对衍生金融工具安风险的识别和管吧理能力。矮(二)重新颁研究监管资本的俺计量口径板银行监管部背门要重新厘定监凹

35、管资本的计量口鞍径，改变目前基唉于新会计准则得瓣出的会计资本与扒基于巴塞尔委员拔会规定得出的监案管资本在数额上绊存在差异的状况肮。此外，由于资八产负债项目的变埃化与衍生工具的吧表内核算，银行瓣监管部门应该对盎权重和转换方式跋进行适当的调整般，在审慎的前提凹下在会计资本与白监管资本之间建瓣立必要的联系机爸制。奥(三)强化把监管协调版新会计准则胺规定，使用公允爱价值计量部分业暗务时，需要对未扳实现的损益进行靶确认，这将与税板务部门据实纳税爸的做法存在一定袄矛盾，从而增加埃商业银行的税收扮负担。在当前商艾业银行税负已经哎过重的情况下，傲这点尤其值得关啊注。因此，银行罢监管部门应就有搬关问题加强与税盎

36、务管理部门的沟班通。艾(四)加强扒人员培训搬银行监管部艾门和商业银行应叭该举办一系列以埃新会计准则为主哀题的培训，使银案行监管人员尽快搬适应新会计准则半给上市商业银行扒报表带来的重大敖变化，增加监管坝的主动性。八岸2007-05肮-28爸【新会计准则对稗明年投资的影响叭】瓣上市公司的按盈利能力是计算盎PE的重要变耙量，而即将实施扮的新会计准则将扮对上市公司20瓣07年的盈利傲水平产生极大的袄影响，进而影响邦市场整体估值的皑变化，决定股指瓣攀升的高度。矮邦柏免费用QQ打隘电话超清晰昂邦爱银行卡安全岸快捷换Q币绊蔼鞍沟通无极限手百机Q时代跋版袄魔法表情秀出癌百变心情昂哎跋管中窥豹熬明察秋毫斑敖扒Q

37、Q秀秀出扒个性真自我白2006澳年2月15伴日，国家财政部岸发布了39项埃企业会计准则，笆并于2007年肮1月1日在哎上市公司率先执阿行。日前证监会案也发布了关于啊做好与新会计准绊则相关财务会计摆信息披露工作的办通知，指出芭上市公司200笆6年财务报告熬仍按现行会计准背则编制，但必须隘编制新旧准则差扳异调节表。可见澳，虽然目前各家昂上市公司对于会癌计准则变更后利般润与资产的变化办还没有一个明确隘的估算，但很快挨将会有一个结果跋，这必将对20奥07年的利润俺发生重大影响，败也将在股票市场吧上有所反映。鞍新会计准则凹变更的内容叭1。新会计搬准则规定：固定耙资产、无形资产八和商誉等减值损阿失，一经确

38、认，班不得冲回，这和爸原准则有很大不跋同。截止到20鞍06年年中，败1396家A懊股上市公司的固唉定资产减值准备啊约为223亿蔼元，主要集中在碍煤炭、机械、化啊工、钢铁等行业爸，它们若在20佰06年转回部巴分跌价准备，将瓣极大地影响当期笆净利润，提高每耙股收益。盎2。新会计懊准则规定：对于凹“鞍金融工具确认和捌计量板”碍、芭“鞍投资性房地产摆”哎、蔼“熬企业合并百”碍、奥“蔼债务重组跋”懊及盎“疤非货币性资产交把易半”胺等均采用公允价扮值入账。虽然在搬目前经济市场环摆境下公允价值的胺确定还有一定难百度，但毕竟向国办际又迈进了重要懊的一步。而相关捌的行业和上市公疤司将因此提升投坝资价值。从行业皑

39、并购的角度来看坝，并购后企业价霸值的重估将在公瓣允价值确定后有白更大的提升，而艾结合我国目前行吧业发展周期和并岸购价值来看，主熬要有以下几个行氨业值得重点关注芭：图表：坝新会计准则蔼对行业的影响俺1。对房地蔼产业的影响八新会计准则搬中，投资性房案地产准则是新绊增的一项重要内百容，将对房地产碍业产生重大影响笆。新的会计准则盎规定：企业应当岸在资产负债表中笆采用成本模式对伴投资性房地产进版行后续计量，在巴有确凿证据表明巴投资性房地产的癌公允价值能够持八续可靠取得的情败况下，可以对投翱资性房地产采用扒公允价值模式进案行后续计量。捌对于具有投资性拜房地产的上市公俺司而言，这无疑伴提供了利润大幅罢提升的

40、机会。但挨从实际考虑，房蔼地产公司在进行挨会计入账时采用唉公允计价的可能笆性不大，毕竟在柏没有该项利润税氨收优惠的前提下板，变实际的现金办为纸上的财富并绊不是明智之举。蔼但对于需要对利翱润进行调节的公熬司除外。因此，碍该项会计准则对绊房地产公司的影摆响将是一个长期懊的过程，短期影澳响不大。此外扮，新会计准则中吧对于借款费用的熬规定可能会对房搬地产公司利润产拌生一定的影响。蔼新的会计准则规岸定：借款费用只凹有同时满足以下昂条件时，才应当柏开始资本化：资懊产支出已经发生岸；借款费用已经叭发生；为使资产半达到预定可使用白或者可销售状态盎所必要的购建或板者生产活动已经矮开始。如果严格暗按照这一规定执拜

41、行，那么地产公百司长期未开发的傲土地储备所包含奥的借款费用将不暗能再资本化，这翱样如果这部分支捌出计入财务费用安，会影响房地产班企业的当期利润皑。从以上两点柏的分析可以看出隘，房地产公司在摆应对新会计准则败时主动性还是很岸大，因此对于利爱润的调控仍然具把有空间。至于是啊否能够体现出来拌，则要看房地产按公司贯彻执行新肮会计准则的力度般和把握程度了。叭2。对钢铁巴、煤炭、电力行昂业的影响拔新会计准则瓣中规定：企业发艾生的借款费用，班可直接归属于符澳合资本化条件的凹资产的购建或者半生产的，应当予罢以资本化，计入哀相关资产成本；熬其他借款费用，拔应当在发生时根颁据其发生额确认昂为费用，计入当爱期损益。

42、符合资稗本化条件的资产稗，是指需要经过埃相当长时间的购盎建或者生产活动伴才能达到可使用拜或者可销售状态邦的资产，包括固摆定资产和需要经碍过相当长时间的安购建或者生产活傲动才能达到可使耙用或可销售状态柏的存货、投资性盎房产等。该条准办则对于资本投资笆支出较大的行业佰无疑会减少当期按财务费用的支出隘，从而增加即期胺利润。虽然很难邦在公司财务报表袄中直接找到相应袄的资本性支出。阿但通过对各行业颁投资活动现金净耙流量还是可以大拜体考察其规模。扒从目前A股上懊市公司分行业统办计出的结果来看白，投资支出较大罢的行业为采掘、跋金属非金属、电百力，相信随着新稗会计准则的实施斑，将会为这些行唉业带来一定财务鞍费

43、用的减少，从扳而增加即期利润耙。疤表：06年三季芭度资本支出型行拔业投资活动现金懊流量表单位：氨亿元澳3。对零售般业的影响稗新准则中，疤对佰“把投资性房地产霸”岸的会计核算有明白确的准则进行规叭范。其中，与原霸企业会计准则凹-固定资产中爸的规定有较大差百别的是，投资巴性房地产在后续巴计量时，可以采翱用公允价值模式霸。采用公允价值斑模式计量的，不霸对投资性房地产哎计提折旧或进行疤摊销，公允价值蔼与原账面价值之皑间的差额计入当拌期损益。对于癌零售业的上市公俺司而言，商铺出拜租已成为公司重昂要的收入来源之笆一。在宏观经济搬发展强劲的背景伴下，这种地产的坝公允价值完全可半以持续获得，因爱此以公允价值来

44、熬计量的条件是完跋全符合的。但与蔼房地产公司一样靶，公允计价只是凹一种选择，不一碍定会被上市公司盎采纳。但我们看瓣中的是行业在并捌购过程中所体现板出来的价值。正凹如前文提到的，昂目前零售业正处稗于行业并购逐渐艾步入高潮的阶段俺，在并购大潮中哀，商业物业的价把值将会体现，因爱此行业发展周期敖与新会计准则的翱实施，将为行业胺提供良好的投资懊回报预期。总敖之，新会计准则爸的实施必将会为盎这个市场带来一绊次利润重新认识搬的契机。相应受把到影响较大的如耙房地产、零售、邦煤炭、钢铁、电笆力等行业都需要柏我们有一个更深啊入的分析，才能叭够准确预测其2百007年的盈斑利状况。如果忽芭略了本次利润的暗变化，也必

45、将丧绊失相应的投资机啊会。蔼主要资产价格走哎势图评级说明巴以上证指数斑(行情资讯)暗或者深证综指(百行情资讯)的澳涨跌幅为基准。安买入：未来八12个月内相熬对超出市场表现伴15%以上；叭增持：未来岸12个月内相翱对超出市场表现敖5拜懊15%；澳中性：未来搬12个月内相阿对市场表现在-佰5半巴5%之间；挨减持：未来扳12个月内相昂对弱于市场表现岸5案暗15%；凹卖出：未来熬12个月内相耙对弱于市场表现蔼15%以上。俺对于进行股败权投资的上市公搬司同样具有机会斑。目前不少上市哎公司都进行了股艾权投资，而新会啊计制度下将对已肮上市流通的股权艾采取公允价值市版价计价。这意味伴着目前上市公司芭手中拥有的

46、其他隘上市公司的流通隘股，将体现在所霸有者权益之中。扳对于2006颁年的市场而言，八在最终的年报方半面，相信会有许把多公司将因为股懊权投资收益而使唉单位净值大幅增昂加。巴3。新会计罢准则规定：在债办务重组方面，由胺于债权人减免债澳务，债务人获得哀的利益将直接计般入当期收益，进伴入利润表。这样暗一些无力清偿债板务的公司，一旦摆获得债务全部或芭者部分豁免，其邦收益将直接反映奥在当期利润表中隘，可能极大地提爸高每股收益。八4。新会计准则跋规定：为生产大拔型机器设备、船绊舶等生产周期较挨长且用于出售的笆资产所借入的款爱项所发生的利息袄，可以进行资本熬化，计入存货价班值，而不再直接岸计入损益。对于坝大型

47、设备制造商熬而言，该规定将拌能降低即期成本皑，提高毛利率，阿提高会计利润。扳2006-10巴-25笆【新会计准则对奥城市商业银行的败影响】懊这个春天最扳吸引会计人眼球把的事件，当然是岸新会计准则的颁伴布。谈及这场会稗计界的革命，就皑不能不提它对金袄融企业广泛而深巴远的影响了。鞍新会计准则澳是在向国际会计版准则靠拢背景下疤出台的，吸收了暗国际会计准则的盎成果，国际会计案准则对商业银行扳的影响就是未来鞍新准则的影响。胺当然，新会计准跋则作为完整会计挨准则体系，和我翱们以前的会计制傲度相比，对商业靶银行的影响绝不翱仅仅是金融工具拌会计准则的变化白，而是会计理念埃的根本革新。会跋计不仅仅是核算盎和记录

48、，而是通凹过分析，真正反颁映企业价值。背对银行业影百响重大的新准则靶有四项。即：金搬融工具列报和披白露、金融工具确芭认和计量、金融埃资产转移、套期俺保值。俺对城市商业隘银行的影响，将耙是全方位的，在扮此仅择其要，就疤影响比较大的金熬融工具、表外或柏有项目并入表内爱计量和列报、公昂允价值计量与资绊产减值测试等方疤面举例简要说明隘。埃金融工具的凹影响耙金融资产和扒金融负债的分类氨是目前我国股份傲制改制的国有银扮行、以及到境外斑上市的金融企业皑遇到的一个重要背问题。从加强国拔际协调、降低上疤市成本和提高金癌融信息透明度看碍，现有金融企业傲会计制度已无法疤满足商业银行改岸革的需要。规敖定和新准则在瓣借

49、鉴国际会计准耙则做法，结合我半国的实际情况的扮基础上，对金融癌资产和金融负债绊作出了新的归类扒。哀金融资产分啊为四类，改变了伴现行金融企业会肮计制度中对投资隘采取长、短期分颁类核算的方法，敖有助于更清晰界背定不同资产类型艾的投资和收益。柏首先，对于交易搬性金融资产，需版要在期末按公允矮价值(主要为市凹价)计量，而且啊报告期间公允价扳值的变动计入当半期损益。其次，凹对于持有到期投袄资，该类金融资八产在期末是需要扮按成本计量的，邦但要进行减值测搬试。新会计准则跋对企业将某项金阿融资产划分为此伴类作了较严格的傲限制，目的是防岸范企业实际操作扳中可能出现的主唉观随意性，以调皑节盈亏。第三，霸对于贷款和

50、应收伴款项，该类金融跋资产在期末也要扒按成本计量，并疤进行减值测试。鞍第四，可供出售般的金融资产，新安准则要求企业需柏按公允价值对其伴进行后续计量，敖公允价值变动计斑入权益。也就是伴说，这类金融资矮产在会计期间的阿价值变动不直接绊影响利润。拌金融负债分版为交易性金融负案债和其他金融负翱债两类，第一类捌交易性金融负债搬，如企业为短期癌融资发行的、计八划于短期内赎回啊证券。该类金融哎负债在期末应按氨公允价值计量，氨报告期间公允价翱值的变动计入当凹期损益。第二类斑，其他金融负债矮。该类金融负债隘期末按成本计量傲。敖衍生金融工扒具纳入表内核算扮采用公允价值计搬量。衍生工具通爸常包括期货合同百、远期合同

51、、互摆换和期权。新准巴则明确要求金融伴企业将衍生金融扳工具纳入表内核伴算，而不是仅在袄表外披露；同时般要求在会计期末挨采用公允价值计芭量衍生金融工具矮，以便及时反映疤交易的盈亏状况敖。疤金融资产减奥值采取未来现金袄流量折现法的影胺响。现行会计制矮度对金融资产减办值有规定，但相半对于国际会计准芭则的要求而言显疤得有些傲“肮粗放疤”绊，从而也成为国笆有银行股份制改盎革中另一个重要跋问题。金融资产岸与其他资产的区板别在于其承受着哀较大的金融风险艾。因此，对金融斑资产减值损失的澳确认和计量，国靶际通行的做法是疤未来现金流量折岸现法。肮相对于我国跋商业银行目前采班用的计提贷款损巴失准备爱“熬五级分类法背

52、”败，未来现金流量拌折现法计算的减案值损失比较准确盎，更能反映贷款埃的真实价值。在阿欧洲未来现金流邦量折现法已开始伴取代五级分类法胺，这对近年才熟颁悉五级分类法应胺用的城市商业银昂行贷款风险管理霸又带来了新的挑案战。绊从理论上讲拔，新准则有关金办融资产、金融负柏债的规范无疑对坝我国银行业长远癌发展具有很好的邦促进作用，显得笆更为科学先进。半但也正是因为金八融资产减值测试傲和负债期末计价肮变动进入损益，傲对中小银行影响跋巨大，原因主要败是资产质量普遍叭不尽如人意，贷扒款不良率高于平拌均水平，也远远爱高于不良率5%艾监管标准。而且邦，即使五级分类安，仍然没有反映八出真实的资产质半量。资产质量是凹我

53、国银行的软肋矮，而应用新会计案准则将使资产质奥量不高影响发展啊的矛盾变得更为半突出。靶表外项目的百影响背城市商业银稗行在表外核算项爱目主要包括承兑叭汇票、贷款承诺艾、开出保函、贷跋款授信、抵押及耙质押品等，按照扒新会计准则金融暗工具和或有事项啊准则，上述表外矮项目进入表内核隘算及披露。以一哎家中等规模(总班资产150亿元澳左右)城市商业绊银行为例，上年半末仅表外承兑汇摆票、贷款承诺、邦开出保函、对外拌授信总额近40坝亿元，如并入表凹内核算，对资产俺负债状况有较大般影响。鞍关联方关系懊及其交易披露的扒影响翱对关联方关半系及其交易的披芭露，本单位之前懊的会计报告中未耙作过披露。按照绊新准则，要对关

54、斑联方企业详细情捌况进行披露。本艾单位关联方主要哀是股东，关联方懊交易类型主要是熬向股东发放贷款白。这种形式的关靶联方交易在城市般商业银行中较为颁普遍。银监局对艾关联方交易有严罢格要求，但在会盎计报告中披露未疤做出强制性要求暗，新准则实施后暗强制要求在财务绊报告中披露关联背方关系及其交易霸，也将产生一定叭影响。癌合并报表的巴影响芭按照合并财务报邦表准则，对拥有斑控制权的附属企坝业应当编制合并蔼会计报表。目前凹城市商业银行设班立的资产管理公坝司及其它各类企斑业(包括三产公疤司)，由于不属扒于同一行业，目邦前没有强制要求胺编制合并报表。俺按照新准则，如斑果要求金融企业捌将金融业以外的碍所有控制子公

55、司敖合并编制会计报芭表，对母公司将罢影响很大。摆2007-03矮-15阿【新会计准则对颁商业银行业务的白影响】斑从今年1月鞍1日起，新会计罢准则体系开始在澳上市公司范围内白施行。这一重大板会计改革对我国阿的商业银行，特笆别是已上市和拟氨上市银行的财务板数据、经营管理安等方面将产生意坝义深远的影响。艾在新会计准叭则体系中，与商稗业银行最相关的半四项准则分别是邦：金融工具确认癌与计量；金融资袄产转移；套期保碍值；和金融工具扳列报。这些新准肮则的实施，使我胺国商业银行的会爱计计量更加准确碍、真实，金融信爸息的可比性更强靶、透明度更高；跋使商业银行的经芭营管理者更加科哀学合理的管理和芭控制风险，在业搬

56、务经营上做到安敖全性、流动性和柏效益性的统一。巴一、对经营扳损益的影响凹按照原金班融企业会计准则按的规定，金融爸工具经济价值的爸变动仅在其实际瓣实现时确认为收癌益，导致银行可安能仅仅为了增加摆会计利润而进行扮某项交易。而新邦准则要求几乎所艾有的金融工具都挨应在资产负债表绊中确认，并按照拔金融工具持有目伴的不同使用不同蔼的计量属性，对阿交易性金融资产啊或金融负债公允皑价值变动所产生按的利得或损失，八计入当期损益，巴对于可供出售的胺金融资产公允价奥值变动形成的利摆得或损失，直接芭计入资本公积，跋从而遏制了商业捌银行利用金融工板具价值变动操纵柏利润的行为，使扮商业银行管理收拔益的空间进一步挨缩小。新

57、会计准捌则也对传统的损凹益表披露方式产暗生了重要影响。皑传统的损益表根暗据实现原则确认挨收益、成本、利背得、损失，而公爱允价值计量属性奥的使用，特别是瓣衍生金融工具的盎表内确认必然会艾导致大量的未实矮现利得或损失的鞍存在。因此，以癌历史成本原则、爸实现原则、配比芭原则和稳健原则澳为特征的传统收唉益确定模式面临熬着巨大挑战。斑二、对资产吧负债的影响邦新会计准则氨改变了传统的金把融资产和负债分鞍类方式，将金融百资产划分为交易靶性金融资产、持埃有至到期投资、绊贷款和应收款项凹以及可供出售金隘融资产；将负债挨划分为交易性金绊融负债和其他金芭融负债，资产与半负债分类一经确暗定，不得随意变敖更。这种分类方

58、吧法能够充分反映般商业银行持有金埃融工具的目的和拌意图，有助于报柏表使用者对商业奥银行风险管理作扮出有效判断。同鞍时，商业银行将案衍生工具隐含的般各种权利和合同笆义务确认为资产伴或负债，已经证奥券化的信贷资产坝以及其他不满足按终止确认条件的哎金融资产和负债柏也要进入表内核笆算，资产负债表岸的内容将更加丰扳富，提供的信息案将会更加全面，摆并且及时反映了隘银行的资产和负拜债的市场价值变埃化。这些确认和败计量都要求商业哎银行具有完善的八风险管理政策、捌金融工具估值技按术、有效的内部艾控制制度等，否班则无法达到表内伴确认和计量的要懊求。另外，金融啊工具以公允价值吧计量的部分，其拜价值随着公允价盎值的变

59、化而变化绊。金融工具价值按的波动必然会带挨来资产负债率的拌波动。而金融资瓣产的减值均采用扮“熬未来现金流量折哎现法百”傲计提，相对于原摆有的笆“氨五级分类法靶”佰，会加剧资产的爱波动。坝三、套期会澳计的影响岸对商业银行暗开展的套期保值懊业务，按照原有爸会计方法处理，跋套期工具的未实皑现利得或损失不矮纳入表内，被套伴期项目的浮动盈扮亏也不进行会计澳处理。而采用套胺期会计的方法，哎将套期工具和被啊套期项目公允价摆值变动或现金流唉量变动的抵消结盎果，在同一财务拔报表期间的损益瓣中予以确认进行安处理，并不会对盎银行权益、损益佰及资产结构等经蔼济事项产生明显挨的影响。但要求耙商业银行对套期霸行为的有效性

60、进岸行持续评价，并半提供每笔套期业案务的风险管理书胺面文件等。这些背新的要求对商业啊银行的风险管理熬人员和银行监管岸人员的素质提出百了更高的标准。矮四、引入公拔允价值计量的影肮响挨新会计准则伴主要在金融工具蔼、投资性房地产败、非共同控制下挨的企业合并、债背务重组和非货币八性交易等方面采巴用了公允价值，吧且公允价值的变俺动全部计入当期百损益。如债务重拌组业务，原金爸融企业会计制度昂要求因债权人拔让步而导致债务哀人被豁免或者少败偿还的负债计入奥资本公积，新会颁计准则改为将债斑务重组损失计入隘当期损益，对于绊以物抵债业务，爸引进公允价值作颁为计量属性；再爱如金融企业会熬计制度要求证癌券类投资若市价疤