某公司内部控制体系说明

1、 隘论基金管理公司捌的内控体系 吧近年来，国癌内基金管理公司拔的风险控制日益坝显示出其重要意班义，并近乎成为坝基金管理公司的拜第一要务。基金懊管理公司的风险哎控制是对公司管般理和基金运作中半的风险进行识别扮、评估、测量、佰管理和持续监控矮的过程。对各种挨风险进行管理和爱控制的目的是保笆护投资者利益，吧提高基金管理公阿司风险控制能力般和经营管理水平耙，以取信于市场挨，取信于社会。半基金管理公八司之所以如此强坝调风险控制的重哎要性，一方面是蔼因为监管层为规伴范市场秩序加强八了监管力度，另哀一方面则是因为扮基金管理公司从搬上述案例中认识颁到：风险控制对百提高竞争力有着绊重要的作用，是拔巩固和重塑诚信

2、唉市场形象的必然凹途径；基金管理矮公司应该在获取澳收益和控制风险叭之间找到平衡点耙，如果没有严格皑有效的内部控制哎体系和风险管理跋措施，最终将不耙能保住已获得的澳市场份额和企业翱无形价值的积累吧矮企业信誉。因此岸，基金管理公司爱必须将风险控制熬当作一项战略决摆策来对待，通过办全面、严密、科碍学的制度设计和安体系构造，确保邦在控制风险的基版础上为投资者创办造收益，实现公百司的经营战略目柏标。吧基金管理公啊司有效控制风险爱应当具备的基本扮要素鞍一、有效内胺控的基本点是基巴金管理公司的最版高管理层必须承按诺对控制风险负鞍有全部责任，即霸由全权负责整个拌公司业务的最高笆层自上而下推动扳和实施内控和风岸

3、险管理，其制定氨的各项内控和风扮险原则、制度必阿须适用于基金管笆理公司的所有部挨门、环节、岗位隘，并能被贯彻执隘行。概括地说，熬一套有效的内控伴体系首先需要基瓣金管理公司领导巴层的重视、参与稗和监督贯彻。扒二、内部控半制体系是一项系矮统工程，应在基瓣金管理公司构造白一个全面的包含案两个层面的体系耙和系统癌安公司层面的、整颁体的内控体系和百业务层面的风险霸管理系统，包括唉建立完整的内控敖组织架构、流程拜、报告路线，明爸确管理层与业务笆部门的内控职责跋、纪律程序和量霸化的风险管理评艾价体系以及手段稗、措施等。能够凹正确地确认风险半，不仅要识别可扒量化的风险，而澳且必须认识和控鞍制住其它不同类癌型的

4、非量化风险挨，比如公司治理背结构、法律法规袄、道德、人力资岸源、市场、运作跋环境以及操作上靶的风险。版三、平衡公半司业务发展与实矮施严格风险控制伴两者之间的成本班费用关系。管理鞍层应明确严格风摆险控制所需成本靶费用应由为确保啊实现公司长远目拜标和预防、控制败风险的有效性来捌决定，而不是根盎据短期内的损益摆情况来考虑控制懊风险应该支出多搬少成本费用，应傲将实施风险管理啊控制的成本费用隘支出看作是基金斑公司的一项连续癌的、长期的可以盎给企业带来竞争盎力和价值增值的熬投入。盎四、熬有效的内控依赖伴于内控职责的明肮确划分，管理层靶在划分内控职责拔时要将肮“耙控制爸”澳与翱“按监督巴”艾职责加以细化分瓣

5、解，并需将责任鞍落实到人。皑在风险控制职能胺上，业务部门的颁主管无疑是业务敖风险控制的责任败人，并承担着业笆务风险控制的职邦责；业务部门还氨应设专人负责日暗常的业务监控，半并建立内部风险拜管理信息的传递扒与反馈机制；监摆察稽核部门除负扒责控制法律法规肮和道德操守风险搬外，更多的是监傲督检查职能，即板对业务部门的运背作合规性进行检凹查监督；绩效评笆估部门主要对基吧金运作绩效风险搬进行独立的监控奥、测定及评估；版此外部门之间还爱担负着互相监督奥的责任。办五、有效的凹内控和风险管理隘的主要特征是公隘司上下均对风险癌问题具有很强的班敏感性和认知度板，相关的部门和奥人员去认真对待碍和控制，并通过案持续不

6、断的培训般教育将控制风险傲的意识贯穿到企昂业所有员工的言傲行之中与部门间笆的业务环节中。巴对基金管理公司笆而言，在日常工奥作中业务部门是扮否能够真正有效扮地进行风险控制佰将取决于部门以板及员工是否能够邦主动进行风险控埃制和严格遵守行百为操守规范，以背及风险管理职能癌部门是否严格履白行职责并与业务办部门相互间进行凹良好的沟通和合把作。斑六、监管机氨关的有效监管和斑良好的市场秩序巴。来自外部监管坝环境的影响对有熬效的内控和风险跋管理同样重要，癌如果证券市场监安管机关不能有效鞍监管，就会使合邦规运作的基金公靶司无所适从。此拌外，良好规范的阿市场秩序将有助矮于控制市场风险隘，反之则较难把把握和控制市场

7、风胺险。佰七、顺畅的鞍报告渠道。随着蔼基金公司在日常奥管理以及投资交瓣易过程中各种风罢险的日益增加，吧通畅的风险报告胺渠道已成为风险百控制过程中日益胺重要的组成部分澳，业务部门需要伴将存在或潜在的耙风险问题分别向颁风险管理部门和八主管领导报告。扮风险控制职能部案门，如监察稽核扳部和基金风险绩笆效评估小组，对隘日常监控过程中昂发现的风险问题叭，应定期、及时绊编制风险评估报跋告提交管理层，扮并将有关信息及唉时反馈给业务部啊门。稗鹏华基金管斑理公司的风险控柏制实践稗鹏华的内部捌控制和风险管理芭体系经历了不断艾在实践中构造和盎完善的过程。在岸对内控和风险管伴理有了较为深刻唉认知的基础上，岸鹏华自成立伊

8、始隘就确立了澳“办保护投资人利益暗，取信于市场、白取信于社会肮”白以及拜“熬内控优先扳”班的风险管理理念白，进行了大量、坝多方位的制度设白计和措施安排，哎并通过健全内部岸控制体系控制非隘系统性风险，通袄过建立风险管理拌系统平台对系统阿性风险进行控制案。耙一、内控体败系建设方面：搬1、完善法佰人治理结构，防碍止内部人控制为案保障投资者和股爸东的合法权益，捌防止内部人控制埃，近年来鹏华积坝极向国际标准靠拜拢，不断完善公板司治理结构：建敖立了独立董事制罢度；在董事会下矮增设了审计、薪邦酬和提名三个专岸业委员会；加强笆了风险控制委员败会的风险控制职翱能等。盎傲2、构建内控整按体架构，明确内耙控流程鹏华

9、的内澳控架构是多层次隘的，包括了风险瓣管理委员会，投板资决策委员会，安督察员，监察稽跋核部，业务和支矮持部门，以及风般险蔼背绩效评估小组。办此外，鹏华还明埃确了风险控制由跋最高管理层自上凹而下推动和业务佰部门、员工自下捌而上主动、自觉叭履行风险管理。罢3、完善内摆控制度，明确内邦控职责在鹏华在挨风险控制实践中靶还认识到内控制懊度应是一个包含挨两个层面的有机耙整体：一是公司奥层面的总体内控拔制度，它必须全靶面覆盖公司管理跋和基金运作各个疤环节；挨二是各个业版务层面的、部门胺的风险控制制度岸。靶在内控制度巴中鹏华对公司所板有部门和岗位的艾内控职责进行了斑明确，也就是具吧体规定了由哪个疤部门谁对何种

10、风拌险、按照何种程袄序、在多长时间爱内进行控制。此拜外，鹏华的内控矮制度还包括了定版期对内部控制的办有效性进行评价捌，以测试内部控盎制是否依然充分伴有效。对内控制爸度的评价不仅应俺该检验其是否符案合控制目标的要皑求，还应该结合拜市场环境的变化八、新的金融工具岸和技术的应用等安情况，对内控制扳度进行适时的更阿新、补充和调整背，使其适应基金昂业的发展趋势和叭最新法律法规等碍风险管理要求。半去年以来，板鹏华结合开放式扮基金的筹备工作肮，根据最新的法熬律法规和行业规拜范的要求，对公笆司层面以及业务盎层面的风险控制哀制度进行了进一败步修订完善，特捌别加强了对投资袄、交易和开放式肮基金业务风险的坝制度控制

11、力度。鞍4、加强内扳控培训，培育全邦员风险管理文化澳在与境外基金管爱理公司的访问交绊流中认识到，基傲金管理公司的风哀险控制不仅仅是埃风险管理部门的叭事，而必须由每懊一个员工自觉地傲落实到日常的工皑作中去。因此，背需要在基金管理岸公司培养一种风佰险管理文化，这袄种文化可以使得肮风险控制意识在隘公司内部得到广袄泛的分享，扩展唉到公司所有员工熬，并最终形成一熬种良好风险的控艾制环境。捌为此，鹏华蔼管理层在各种场巴合向员工反复强俺调和灌输胺“翱诚实信用、勤勉捌尽责，切实保护哀投资人利益，取奥信于市场、取信艾于社会傲”办以及八“岸内控优先芭”拜、蔼“奥纪律产生业绩艾”按的风险控制理念爱。胺为达到此目扮标

12、，鹏华对员工埃进行了持续的内艾控培训。去年，拌鹏华采取邀请境爱外专家到公司举八办讲座和内部交碍流等内外交流的扒等方式开展了三白次内控培训，帮伴助公司全体员工扮树立了正确的风案险管理理念和勤摆勉尽责的工作作埃风，并要求所有拌员工把风险控制罢融入到每天的工霸作中去。敖经过三年多阿的实践和努力，芭鹏华良好的内控巴环境和沟通平台百已构造完成，初搬步形成了全员风邦险管理文化。袄5、制定行凹为操守准则，控昂制操守风险在培隘养风险管理文化按的基础上，鹏华靶还十分重视道德暗操守风险的防范捌，制定了详尽的般员工行为操守凹准则，并强制巴性要求全体员工芭每年签署一次；翱此外，还制定了袄基金经理操守按准则并要求基拔金

13、经理签署和向笆社会承诺。操守百准则的签署，意柏味着全体员工向奥公司和全社会承氨诺自觉遵守相关版法律法规、基金跋契约和公司规章半制度的规定，并背接受社会和公司把内部的监督。盎6、独立的办监察稽核，严格案的纪律程序监察蔼稽核是在各业务爸部门自我监督基版础上的再监督。氨监察稽核部是法哀律法规和内控制拜度遵守和执行的肮监督者，是内控跋体系中的关键环办节之一。爱自公司成立暗以来，鹏华管理摆层就非常重视监敖察稽核工作。首熬先，公司赋予监懊察稽核部对所有办业务，如基金投袄资、交易、公司扳会计和基金会计暗等进行独立地检扒查监督的权力，俺并不受其它部门把的限制和干涉；搬其次，公司还赋熬予监察稽核部为败履行工作职

14、责所拜需要的其他必要邦权限，如对防火百墙的穿越权，对敖所有文件、资料按的调阅权，对违吧规行为的制止权拌等；最后，为建扒设一支高效的监斑察稽核队伍，公巴司还为监察稽核熬部配备了审计、澳会计、法律方面般的高素质人才，佰并多次安排监察岸稽核人员赴境外班学习和培训。拜近年来，鹏懊华监察稽核部不鞍断加强对各项业半务的监察稽核，叭在监察流程、方懊式、措施、手段拌上取得了长足进阿步：1、尽量实昂现风险控制由皑“盎事后处理扒”败向伴“癌事前防范安”敖的转变，并在事袄前、事中、事后哎等各阶段对风险唉进行全面控制，挨确保公司管理和拌基金运作的合法疤、合规；2、虚败心学习境外合作班伙伴在内部风险斑控制和监察稽核拜方

15、面的先进经验吧和量化监控方法鞍，引进了关键风埃险指标（KPI阿）月度评估报告把制度等。暗为保护投资艾人利益，确保公哀司规章制度得以巴有效贯彻执行，盎公司还制定了严败格的纪律程序，安对在监察稽核过跋程中以及在部门爸内控和风险管理颁中发现的违法、阿违规行为，将根拔据情节轻重、性邦质和危害程度，暗经部门会议、监斑察稽核部、总经白理办公会议或风凹险控制委员会讨坝论确定对行为人凹的经济处罚和行霸政处分。案7、强化岗盎位分离和制衡机把制关键岗位的分隘离和制衡，是内百部控制的重要原伴则。在这一原则岸指导下，目前，爸鹏华对以下岗位吧进行了空间和区班间的分离：霸（1）投资把与交易：投资与绊交易从部门到人奥员均相

16、互独立，敖并以防火墙进行罢物理隔离；（2矮）交易与清算：绊公司交易人员与爱清算分属不同的哎部门，彼此完全板独立，业务上没半有交叉，并且建癌有防火墙，办公艾区间进行隔离；斑（3）监察稽核佰与其他业务部门傲：监察部由董事捌会任命的督察员捌负责，保持了很爱强的独立性，其半监察报告可以直颁接送达董事会和懊监管机关，而无爸需总经理的批准哎；（4）其他重奥要岗位，如投资摆与研究、公司会袄计与基金会计等矮均实现了人员独蔼立和岗位分离，巴无岗位、业务重板叠现象。柏在制衡机制袄方面，根据业务叭流程和制度规定伴，部门之间对明埃显违反法律法规扳和制度流程的行澳为有制止权和报巴告责任，因而可案以通过部门、岗艾位的相互

17、制衡达岸到控制风险的目霸的。氨8、改革人盎力资源和薪酬制颁度，加强激励机傲制绊人力资源是案鹏华公司最宝贵颁的资产。为吸引爱人才、留住人才昂，体现鹏华扮“案以人为本氨”扳的经营管理理念柏，公司一直致力坝于建立起一套科哎学的人力资源体唉系。2001年暗，鹏华选择美国爱著名的惠悦咨询办公司，为鹏华量叭身设计薪酬、绩背效评估、培训等敖方面的人力资源安改进方案，重新芭制定了，如薪酬翱制度、绩效评估邦制度、培训制度吧等，并于200班2年全面推行。拌在此基础上疤，公司逐步建立澳起包括人才数据班库、岗位分析、癌绩效评估等在内拜的人力资源电脑凹管理系统，力争芭建立起科学的人懊力资源体系，不隘断提高人力资源蔼管理

18、水平。艾袄二、风险管理阿系统平台的建设按对于流动性风险熬、波动性风险、碍行业、个股集中邦度风险等系统性版风险，除通过基阿金投资部门对基靶金进行日常的风百险管理外，公司摆还设有专门的金叭融工程小组，负把责开发投资模型芭和量化的风险管唉理系统，并建立隘起独立的风险管碍理系统平台进行笆辅助控制。伴2001年，公挨司开发完成了投凹资决策支持系统奥（PHIDSS白）和投资研究信霸息系统，其子系耙统包括恒生交易扮系统、证券分析懊系统、鹏华财务巴风险识别和预警氨系统、指数研究版工具、投资策略白、投资风险实时板监控系统；另外颁还开发了基金投绊资、交易自动控巴制系统以及基金岸风险绩效评估系靶统并正式投入使斑用。鹏华风险管碍理系统平台的建伴设，为规避和控奥制市场风险在系