第03章长期股权投资2

1、课程提示课程提示教学内容教学内容相关准则相关准则案例分析案例分析测试测试题题本章小结本章小结退退 出出第三章 长期股权投资长期股权投资所谓股权投资，是指公所谓股权投资，是指公司支付对价获取被投资司支付对价获取被投资单位一定的股权或资本单位一定的股权或资本份额的对外投资行为。份额的对外投资行为。长期股权投资 一、一、地位和作用地位和作用 二、二、知识框架知识框架 三、三、重点难点重点难点 四、四、自学内容自学内容 五、五、课外阅读课外阅读 六、六、知识要点知识要点 七、七、思考题思考题 资产负债表资资 产产 金额金额 负债及所有者权益负债及所有者权益 金额金额货币资金货币资金 短期借款短期借款交

2、易性金融资产交易性金融资产 应付款项应付款项应收款项应收款项 应付职工薪酬应付职工薪酬持有至到期投资持有至到期投资 应交税费应交税费可供出售金融资产可供出售金融资产存存 货货2007年 12 月 31 日长期股权投资长期股权投资 利润表利润表编制单位：编制单位： 2007年年度度 单位：万元单位：万元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额一、营业收入一、营业收入减：营业成本减：营业成本营业税金及附加营业税金及附加销售费用销售费用管理费用管理费用财务费用财务费用资产减值损失资产减值损失加：公允价值变动收益（损失以加：公允价值变动收益（损失以“”号填列）号填列）投资收益（损失以投资收益（损失以“

3、”号填列）号填列）其中：对联营企业和合营企业的投资收益其中：对联营企业和合营企业的投资收益二、营业利润（亏损以二、营业利润（亏损以“”号填列）号填列）加：营业外收入加：营业外收入减：营业外支出减：营业外支出其中：非流动资产处置损失其中：非流动资产处置损失三、利润总额（亏损总额以三、利润总额（亏损总额以“”号填列）号填列） 巴菲特巴菲特98009800美元变成美元变成62620 0亿美元亿美元 雅戈尔雅戈尔1.21.2亿美元收购新马亿美元收购新马 工商银行海外并购工商银行海外并购2007年年初买入印尼年年初买入印尼哈林哈林(Halim)银行银行90%的股权；的股权；8月又以月又以5.83亿美元收

4、购亿美元收购澳门诚兴银行澳门诚兴银行80%的股权；的股权；10月，耗资月，耗资55亿美元收购亿美元收购南非标准银行南非标准银行20%股权。股权。 一、地位和作用一、地位和作用巴菲特投资理念巴菲特投资理念 股票的价格应建立在企业业绩成长而不是投机的股票的价格应建立在企业业绩成长而不是投机的基础之上。基础之上。 八项选股准则八项选股准则：1、必须是消费垄断企业、必须是消费垄断企业 2、产品简单、易了解、前景看好、产品简单、易了解、前景看好3、有稳定的经营历史、有稳定的经营历史 4、财务稳健、财务稳健 5、价格合理、价格合理6、管理层理性、忠诚，以股东的利益为先、管理层理性、忠诚，以股东的利益为先

5、7、经营效率高，收益好、经营效率高，收益好 8、资本支出少，自由现金流量充裕、资本支出少，自由现金流量充裕 四不：四不：1、不要投机、不要投机 2、不让股市牵着你的鼻子、不让股市牵着你的鼻子 3、不买不熟悉的股票、不买不熟悉的股票 4、不宜太过分散投资、不宜太过分散投资 选好选好1至至2只好股票长期持有，至少在只好股票长期持有，至少在8年以上年以上 长期股权投资的目的第一，为将来特定的用途积累资金，获得收益；第一，为将来特定的用途积累资金，获得收益；第二，影响或控制其他企业的经营决策，以配合本身第二，影响或控制其他企业的经营决策，以配合本身的经营；的经营；第三，扩大企业生产经营规模或发展多元化

6、经营。第三，扩大企业生产经营规模或发展多元化经营。 长期股权投资的性质长期股权投资的性质不准备随时出售不准备随时出售的投资，的投资，主要目的是为了长远利益而主要目的是为了长远利益而影响、控制影响、控制其其他在经济业务上相关联的企业。他在经济业务上相关联的企业。企业进行长期股权投资后，成为被投资企企业进行长期股权投资后，成为被投资企业的股东，有业的股东，有参与被投资企业经营决策的参与被投资企业经营决策的权利权利。 （1）企业持有的能够对被投资单位实施控制的）企业持有的能够对被投资单位实施控制的权益性投资，即对子公司投资；权益性投资，即对子公司投资； （2）企业持有的能够与其他合营方一同对被投）企

7、业持有的能够与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制的权益性投资，即对合营企资单位实施共同控制的权益性投资，即对合营企业投资；业投资； （3）企业持有的能够对被投资单位施加重大影）企业持有的能够对被投资单位施加重大影响的权益性投资，即对联营企业投资；响的权益性投资，即对联营企业投资； （4）企业对被投资单位不具有控制、共同控制）企业对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响、在活跃市场上没有报价，且公允价或重大影响、在活跃市场上没有报价，且公允价值不能可靠计量的权益性投资。值不能可靠计量的权益性投资。长期股权投资长期股权投资 包括：包括： 二、二、知识框架知识框架企业合并企业合并非企业合并非企

8、业合并成本法成本法权益法权益法控制控制共同控制共同控制重大影响重大影响其他其他同同一一控控制制下下非非同同一一控控制制下下初始计量初始计量后续计量后续计量长期股权投资减值与处置长期股权投资减值与处置长期股权投资长期股权投资 1控制控制 控制控制财务财务和和经营决策经营决策，并能据以从该企业的，并能据以从该企业的经营活动中经营活动中获取利益获取利益。 持有被投资企业半数以上表决权资本持有被投资企业半数以上表决权资本， 通过章程、协议、法律等其他方式拥有半数通过章程、协议、法律等其他方式拥有半数以上表决权以上表决权， 或或能够任免董事会多数成员能够任免董事会多数成员，或，或在董事会中拥在董事会中拥

9、有半数以上投票权有半数以上投票权等，也视为对被投资企业拥有等，也视为对被投资企业拥有控制权。控制权。母公司；子公司。母公司；子公司。 2共同控制共同控制按照按照合同约定合同约定与其他投资者对被投资企业与其他投资者对被投资企业所共有的控制，所共有的控制， 一般来说，具有共同控制权的一般来说，具有共同控制权的各投资方各投资方所持有的表决权资本相同所持有的表决权资本相同。 被各投资方共同控制的企业，一般称为被各投资方共同控制的企业，一般称为投资企业的投资企业的合营企业合营企业 3重大影响重大影响 对一个企业的财务和经营决策有参与的权利，但并不能对一个企业的财务和经营决策有参与的权利，但并不能够控制或

10、者与其他方一起共同控制这些决策的制定。够控制或者与其他方一起共同控制这些决策的制定。 一般来说，一般来说，投资企业在被投资企业的董事会中派有董投资企业在被投资企业的董事会中派有董事事，或，或能够参与被投资企业的财务和经营决策的制定能够参与被投资企业的财务和经营决策的制定，则对被投资企业形成重大影响。则对被投资企业形成重大影响。 被投资企业如果受到投资企业的重大影响，一般称被投资企业如果受到投资企业的重大影响，一般称为投资企业的为投资企业的联营企业。联营企业。 4无重大影响无重大影响 无重大影响是指投资企业对被投资企业不具有控制和共无重大影响是指投资企业对被投资企业不具有控制和共同控制权，也不具

11、有重大影响。同控制权，也不具有重大影响。 重点：重点：1.1.不同方式下取得的长期股权投资的初始计量不同方式下取得的长期股权投资的初始计量问题。问题。2.2.成本法、权益法的核算原理。成本法、权益法的核算原理。 难点：难点：权益法下超额亏损的确认。权益法下超额亏损的确认。 解决方法：解决方法：结合具体业务分析讲解，并结合具体业务分析讲解，并进行课堂演练，课外阅读相关资料。进行课堂演练，课外阅读相关资料。 三、三、重点与难点重点与难点 长期股权投资长期股权投资成本成本 损益调整损益调整 其他权益变动其他权益变动 投资收益投资收益 长期股权投资减值准备长期股权投资减值准备 资产减值损失资产减值损失

12、知识要点知识要点使用的会计科目企业的长期股权投资，可以分为两大类：一企业的长期股权投资，可以分为两大类：一类是类是企业合并取得企业合并取得的；另一类的；另一类是非企业合是非企业合并并取得的。取得的。企业企业合并取得合并取得的长期股权投资，又分为：的长期股权投资，又分为： 同一控制同一控制下企业合并和下企业合并和非同一控制非同一控制下企业合下企业合并取得的长期股权投资。不同方式取得的并取得的长期股权投资。不同方式取得的长期股权投资，长期股权投资，会计处理方法有所不同会计处理方法有所不同。知识要点知识要点（一）长期股权投资的初始计量长期股权投资的初始计量1企业合并形成的长期股权投资的初始计量企业合

13、并形成的长期股权投资的初始计量（1）同一控制下的企业合并同一控制下的企业合并（2 2）非同一控制下的企业合并）非同一控制下的企业合并2.2.非企业合并形成的长期股权投资的初始计量非企业合并形成的长期股权投资的初始计量相关概念 企业合并，是指将两个或者两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。企业合并分为同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并（新设合并、吸收合并和控股合并） 控制、共同控制、重大影响 无控制、共同控制或重大影响1 同一控制下的企业合并同一控制下的企业合并A公司、公司同受集团控制，这种情况下如公司、公司同受集团控制，这种情况下如果公司将公司合并，则属于同一控制下的企

14、果公司将公司合并，则属于同一控制下的企业合并；业合并；公司、公司控制公司、公司（即公司、公司控制公司、公司（即A公司、公司、B公司受相同的多方控制），这种情况公司受相同的多方控制），这种情况下，如果下，如果B公司合并公司合并A公司，也属于同一控制下公司，也属于同一控制下的企业合并。的企业合并。 1.同一控制下的企业合并 同一控制下的企业合并，是指参与合并的同一控制下的企业合并，是指参与合并的企业在企业在合并前后均受同一方或相同的多方合并前后均受同一方或相同的多方 最终控制，且该控制并非暂时性的最终控制，且该控制并非暂时性的。例如，例如，A公司为公司为B公司和公司和C公司的母公司，公司的母公司，

15、A公司将其持有公司将其持有C公司公司60%的股权转让给的股权转让给B公司。转让股权后，公司。转让股权后，B公司持有公司持有C公司公司60%的股权，但的股权，但B公司和公司和C公司仍由公司仍由A公司所控公司所控制。制。合并方，被合并方。合并方，被合并方。合并日，是指合并方实际取得对被合并方合并日，是指合并方实际取得对被合并方控制权的日期。控制权的日期。同一控制下的企业合并，同一控制下的企业合并，合并双方的合并合并双方的合并行为行为不完全是自愿进行不完全是自愿进行和完成的和完成的，这种企，这种企业合并不属于交易行为，而是参与合并各业合并不属于交易行为，而是参与合并各方资产和负债的重新组合，因此，方

16、资产和负债的重新组合，因此，合并方合并方可以按照被合并方的可以按照被合并方的账面价值账面价值进行初始计进行初始计量量。 按照被合并方按照被合并方所有者权益的账面价值所有者权益的账面价值的份的份额，作为投资企业长期股权投资的初始投额，作为投资企业长期股权投资的初始投资成本。资成本。 长期股权投资初始投资成本和转出资产的长期股权投资初始投资成本和转出资产的账面价值之间的差额，调整资本公积，甚账面价值之间的差额，调整资本公积，甚至调整留存收益。至调整留存收益。 1、合并方以合并方以支付货币资金、转让非现金资产或承支付货币资金、转让非现金资产或承担债务担债务等方式取得被合并方的股权，等方式取得被合并方

17、的股权， 借：长期股权投资借：长期股权投资投资成本（占被合并方投资成本（占被合并方所有者权益份额）所有者权益份额） 资本公积资本公积资本溢价（差额，或在贷资本溢价（差额，或在贷方）方） 贷：银行存款或相应的资产或负债科目贷：银行存款或相应的资产或负债科目 或借记或借记“资本公积资本公积”、“盈余公积盈余公积”、“利利润分配润分配”科目科目2、 合并方以合并方以发行股票发行股票等方式取得被合并方的股等方式取得被合并方的股权，权， 借：长期股权投资借：长期股权投资投资成本投资成本 贷：股本贷：股本 贷记贷记“资本公积资本公积”或借记或借记“资本公积资本公积”、“盈余公积盈余公积”、“利润分配利润分

18、配”科目科目注意注意: 投资企业支付的价款中如果投资企业支付的价款中如果含有已宣告发放但尚未含有已宣告发放但尚未支取的现金股利支取的现金股利，应作为债权处理（应收项目），不计，应作为债权处理（应收项目），不计入长期股权投资成本。入长期股权投资成本。 合并方为进行企业合并发生的合并方为进行企业合并发生的各项直接相关费用各项直接相关费用（审计费用、资产评估费用、法律服务费用等），应当（审计费用、资产评估费用、法律服务费用等），应当于发生时计入当期损益，借记于发生时计入当期损益，借记“管理费用管理费用”科目，贷记科目，贷记“银行存款银行存款”等科目。等科目。 合并方合并方发行债券或承担其他债务支付的

19、手续费、佣发行债券或承担其他债务支付的手续费、佣金等金等，应当计入所发行债券及其他债务的初始成本。，应当计入所发行债券及其他债务的初始成本。 发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用，应当，应当抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不足冲减的，冲减抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不足冲减的，冲减留存收益。留存收益。甲公司与乙企业同受丙企业控制，经过协议，甲公司与乙企业同受丙企业控制，经过协议，双方确定甲企业出资双方确定甲企业出资20002000万元取得乙企业万元取得乙企业60%60%的股权，在合并当日乙企业所有者权益账面价的股权，在合并当日乙企业所有者权益账面价值

20、为值为30003000万元，已知甲公司资本公积万元，已知甲公司资本公积100100万元，万元，盈余公积盈余公积300300万元万元, ,未分配利润未分配利润500500万元。万元。借：长期股权投资借：长期股权投资-乙公司乙公司 18001800 资本公积资本公积 100100 盈余公积盈余公积 100 100 贷：银行存款贷：银行存款 20002000【案例【案例1】【案例【案例2】 2007年年6月月30日，日，甲甲公司向同一集团内公司向同一集团内A公公司的原股东定向增发司的原股东定向增发1 500万股普通股（每万股普通股（每股面值股面值1元，市价元，市价13.02元），取得元），取得A公司

21、公司100%的股权，并于当日对其实施控制；同的股权，并于当日对其实施控制；同时时甲甲公司发生交易手续费公司发生交易手续费150万元，合并日万元，合并日A公司的账面所有者权益总额公司的账面所有者权益总额6 606万元，合万元，合并前两公司采用的会计政策相同，合并后并前两公司采用的会计政策相同，合并后A公司仍维持其独立法人资格继续经营。公司仍维持其独立法人资格继续经营。 会计处理：会计处理： 借：长期股权投资借：长期股权投资 66 060 000 贷：股本贷：股本 15 000 000 资本公积资本公积股本溢价股本溢价49 560 000 银行存款银行存款 1 500 000 说明在此种情况下，投

22、资方在合并日按照取得被合并方所有说明在此种情况下，投资方在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资，交易者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资，交易费用并没有计入投资成本，而是冲减费用并没有计入投资成本，而是冲减“资本公积资本公积股本溢股本溢价价”，如果资本公积不足冲减，再调整，如果资本公积不足冲减，再调整“盈余公积盈余公积”和和“利利润分配润分配未分配利润未分配利润”。 206年年6月月30日，日，甲甲公司向同一集团内公司向同一集团内A公司发公司发行行1000万股普通股（每股面值为万股普通股（每股面值为1元，市价为元，市价为4.34元），取得元），取得

23、A公司公司100%的股权，并于当日起的股权，并于当日起能够对能够对A公司实施控制。合并后公司实施控制。合并后A公司仍维持其独立公司仍维持其独立法人地位继续经营。法人地位继续经营。206年年6月月30日，日，A公司净公司净资产的账面价值为资产的账面价值为2202万元。两公司在企业合并万元。两公司在企业合并前采用的会计政策相同。甲公司取得投资时的会计前采用的会计政策相同。甲公司取得投资时的会计处理：处理：借：长期股权投资借：长期股权投资 2202贷：股本贷：股本 1000资本公积资本公积 1202【案例【案例3】2.非同一控制下的企业合并 是合并各方是合并各方自愿自愿进行的交易行为进行的交易行为，

24、作为一，作为一种公平的交易，种公平的交易，应当以应当以公允价值公允价值为基础进为基础进行计量行计量。购买方，被购买方。购买方，被购买方。购买日，是指购买方实际取得对被购买方购买日，是指购买方实际取得对被购买方控制权的日期。控制权的日期。 在非同一控制下，在非同一控制下，购买方在购买日应当购买方在购买日应当按照按照确定确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。企业合并成本包括购买方付出的资产、发生或承企业合并成本包括购买方付出的资产、发生或承担的负债、发行的权益性证券的公允价值以及为担的负债、发行的权益性证券的公允价值以及为进行企业合并发生的各项相关

25、费用之和。进行企业合并发生的各项相关费用之和。 非同一控制下企业合并形成长期股权投资时，合非同一控制下企业合并形成长期股权投资时，合并成本与支付合并对价的账面价值的差额计入并成本与支付合并对价的账面价值的差额计入“营业外收入营业外收入”科目科目( (此差额实际上是所支付的此差额实际上是所支付的合并对价的公允价值高于账面价值的部分合并对价的公允价值高于账面价值的部分) )。（1） 以支付现金的方式以支付现金的方式取得被购买方的股取得被购买方的股权权: 借：长期股权投资借：长期股权投资投资成本投资成本 贷：银行存款贷：银行存款（2）以付出资产、发生或承担负债的方式以付出资产、发生或承担负债的方式取

26、取得被购买方的股权得被购买方的股权: 借：长期股权投资借：长期股权投资投资成本投资成本（资产、负债的公允资产、负债的公允价值价值） 营业外支出营业外支出（公允价值与账面价值的差额公允价值与账面价值的差额） 贷：有关资产、负债贷：有关资产、负债（资产、负债的账面价值资产、负债的账面价值） 营业外收入营业外收入（公允价值与账面价值的差额公允价值与账面价值的差额）投资企业支付的价款中如果投资企业支付的价款中如果含有已宣告发放但尚含有已宣告发放但尚未支取的现金股利未支取的现金股利，应作为债权处理，不计入长，应作为债权处理，不计入长期股权投资成本。期股权投资成本。购买方为进行长期股权投资发生的购买方为进

27、行长期股权投资发生的各项直接相关各项直接相关费用费用也应计入长期股权投资成本。也应计入长期股权投资成本。 该直接相关费用该直接相关费用不包括不包括为企业合并发行的债为企业合并发行的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金费等，券或承担其他债务支付的手续费、佣金费等，也也不包括不包括企业合并中发行权益性证券发生的手续费、企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金费用等。佣金费用等。 甲甲公司于公司于206年年3月月31日取得日取得B公司公司70%的股权（非的股权（非企业合并）。为核实企业合并）。为核实B公司的资产价值，公司的资产价值，A公司聘请专公司聘请专业资产评估机构对业资产评估机构对B公司的资产

28、进行评估，支付评估公司的资产进行评估，支付评估费用费用300万元。合并中，万元。合并中，甲甲公司支付的有关资产在购买公司支付的有关资产在购买日的账面价值与公允价值如表。无形资产待摊费用日的账面价值与公允价值如表。无形资产待摊费用12001200万。万。206年年3月月31日单位：万元日单位：万元 项项 目目 账面价值账面价值公允价值公允价值 土地使用权（自用）土地使用权（自用） 6 0009 600专利技术专利技术 2 4003 000 银行存款银行存款 2 4002 400合合 计计 10 80015 000【案例【案例4】 甲甲公司应进行如下账务处理：公司应进行如下账务处理：借：长期股权投

29、资借：长期股权投资 153 000 000累计摊销累计摊销12 000 000贷：无形资产贷：无形资产 96 000 000银行存款银行存款 27 000 000营业外收入营业外收入 42 000 000 2007年4月30日甲公司为取得D公司75%的股权，支付的资产包括银行存款1 200万元和一项专利技术，原价1 500万元，至合并日已累计摊销400万元，支付资产的公允价值为2 600万元，取得该股权后甲公司能够控制D公司的生产经营决策。合并中甲公司支付相关费用100万元。【案例【案例5】 会计处理：会计处理： 借：长期股权投资借：长期股权投资27 000 27 000 000000 累计摊

30、销累计摊销 4 000 4 000 000000 贷：无形资产贷：无形资产专利技术专利技术15 000 15 000 000000 银行存款银行存款 13 000 13 000 000000 营业外收入营业外收入 3 000 3 000 000000 此例中长期股权投资的成本此例中长期股权投资的成本2 7002 700万元由万元由甲甲公司付出资产的公司付出资产的公允价值公允价值2 6002 600万元和支付的相关费用万元和支付的相关费用100100万元组成，而银万元组成，而银行存款行存款1 3001 300万元包括付出资产的万元包括付出资产的1 2001 200万元存款和支付的万元存款和支付的

31、相关费用相关费用100100万元，借贷方的差额计入万元，借贷方的差额计入“营业外收入营业外收入”或或“营业外支出营业外支出”。 练习练习甲公司甲公司2007年年4月月1日与乙公司原投资者日与乙公司原投资者A公公司签订协议，甲公司和乙公司不属于同一司签订协议，甲公司和乙公司不属于同一控制下的公司。甲公司以存货和承担控制下的公司。甲公司以存货和承担A公公司的短期还贷款义务换取司的短期还贷款义务换取A持有的乙公司持有的乙公司股权，股权，2007年年7月月1日合并日乙公司可辨认日合并日乙公司可辨认净资产公允价值为净资产公允价值为1000万元，甲公司取得万元，甲公司取得70的份额。甲公司投出存货的公允价

32、值的份额。甲公司投出存货的公允价值为为500万元，增值税万元，增值税85万元，账面成本万元，账面成本400万元，承担归还贷款义务万元，承担归还贷款义务200万元。万元。 你作对了吗？你作对了吗？ 借：长期股权投资借：长期股权投资 785 贷：短期借款贷：短期借款 200 主营业务收入主营业务收入 500 应交税费应交增值税（销）应交税费应交增值税（销） 85 借：主营业务成本借：主营业务成本 400 贷：库存商品贷：库存商品 400 注：合并成本注：合并成本=500+85+200=785万元。万元。 3.企业合并以外其他方式取得的长期股权投资企业合并以外其他方式取得的长期股权投资 (1)(1)

33、以支付现金取得的长期股权投资以支付现金取得的长期股权投资 以支付现金取得的长期股权投资应当按照实际以支付现金取得的长期股权投资应当按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。这种情况比较简单，将交易费用直其他必要支出。这种情况比较简单，将交易费用直接计入投资成本，借记长期股权投资，贷记银行存接计入投资成本，借记长期股权投资，贷记银行存款。款。借：长期股权投资借：长期股权投资投资成本（支付的现金）投资成本（支付的现金） 贷：银行存款贷：银行存款

34、 甲公司2008年2月10日自公开市场中买入F公司20%的股份，实际支付价款8 600万元，其中含有已宣告未发放的现金股利600万元，另外，在购买过程中支付手续费等相关费用200万元。【案例【案例6】 会计处理：会计处理： 借：长期股权投资借：长期股权投资 82 000 82 000 000000 应收股利应收股利 6 000 6 000 000000 贷：银行存款贷：银行存款 88 000 88 000 000000 此例中长期股权投资的成本由此例中长期股权投资的成本由8 0008 000万元购买款和万元购买款和200200万元相关费用构成，特别需注意的是，实际支付价款万元相关费用构成，特别

35、需注意的是，实际支付价款8 6008 600万元中的已宣告未发放的现金股利万元中的已宣告未发放的现金股利600600万元不是交易费用，万元不是交易费用，也不能计入投资成本，应作为未来可收回的应收股利处理。也不能计入投资成本，应作为未来可收回的应收股利处理。 (2(2) )以发行权益性证券取得的长期股权投以发行权益性证券取得的长期股权投资资 以发行权益性证券取得的长期股权投资应当以发行权益性证券取得的长期股权投资应当按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。本。为发行权益性证券发生的相关费用不构成长为发行权益性证券发生的相关费用不构成长期股权投资成本

36、，期股权投资成本，应自溢价发行收入即应自溢价发行收入即“资本公资本公积积股本溢价股本溢价”中扣除，溢价收入不足冲减的，中扣除，溢价收入不足冲减的，应冲减盈余公积和未分配利润，这种情况与同一应冲减盈余公积和未分配利润，这种情况与同一控制下企业合并形成的长期股权投资比较类似。控制下企业合并形成的长期股权投资比较类似。借：长期股权投资（发行权益性证券公允价借：长期股权投资（发行权益性证券公允价值）值） 贷：股本贷：股本 资本公积资本公积股本溢价股本溢价206年年3月，月，A公司通过增发公司通过增发9 000万股本公万股本公司普通股（每股面值司普通股（每股面值1元）取得元）取得B公司公司20%的的股权

37、，按照增发前后的平均股价计算，该股权，按照增发前后的平均股价计算，该9 000万股股份的公允价值为万股股份的公允价值为l5 600万元。为增万元。为增发该部分股份，发该部分股份，A公司向证券承销机构等支付公司向证券承销机构等支付了了600万元的佣金和手续费。假定万元的佣金和手续费。假定A公司取得公司取得该部分股权后，能够对该部分股权后，能够对B公司的生产经营决策公司的生产经营决策施加重大影响。施加重大影响。【案例【案例7】A公司应当以所发行股份的公允价值作为取得长期股权投资公司应当以所发行股份的公允价值作为取得长期股权投资的成本，账务处理为：的成本，账务处理为：借：长期股权投资借：长期股权投资

38、 l56 000 000贷：股本贷：股本90 000 000资本公积资本公积股本溢价股本溢价66 000 000支付的佣金和手续费，账务处理为：支付的佣金和手续费，账务处理为：借：资本公积借：资本公积股本溢价股本溢价 6 000 000贷：银行存款贷：银行存款 6 000 000 (3(3) )投资者投入的长期股权投资投资者投入的长期股权投资 投资者投入的长期股权投资应当按照投资者投入的长期股权投资应当按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，但合同或协议约定价值不公允的除成本，但合同或协议约定价值不公允的除外，这意味着交易手续费等不计入长期股外，这意味

39、着交易手续费等不计入长期股权投资成本。权投资成本。 投资企业为进行长期股权投资发生的投资企业为进行长期股权投资发生的各各项直接相关费用项直接相关费用（相关税金、手续费以及（相关税金、手续费以及其他必要支出）也应计入长期股权投资成其他必要支出）也应计入长期股权投资成本本 ； 相关费用相关费用不包括不包括评估、审计、咨询等评估、审计、咨询等费用；费用； 发行权益性证券支付的手续费、佣金发行权益性证券支付的手续费、佣金等等从权益性证券的溢价收入中扣除，溢价从权益性证券的溢价收入中扣除，溢价收入不足的冲减盈余公积和未分配利润。收入不足的冲减盈余公积和未分配利润。 E E公司设立时，其主要出资方之一甲公

40、司以公司设立时，其主要出资方之一甲公司以其持有的对其持有的对F F公司的长期股权投资作为出资公司的长期股权投资作为出资投入投入E E公司。按约定，该项长期股权投资作公司。按约定，该项长期股权投资作价价6 0006 000万元，交易中万元，交易中E E公司发生相关费用公司发生相关费用200200万元。万元。E E公司注册资本为公司注册资本为24 00024 000万元，万元，甲公司出资占甲公司出资占E E公司注册资本的公司注册资本的20%20%。取得。取得该项投资后，甲公司根据其持股比例，能该项投资后，甲公司根据其持股比例，能够派人参与够派人参与E E公司的财务和生产经营决策。公司的财务和生产经

41、营决策。 【案例【案例8】 会计处理：会计处理： 借：长期股权投资借：长期股权投资 60 000 000 贷：实收资本贷：实收资本 48 000 000 资本公积资本公积资本溢价资本溢价 10 000 000 银行存款银行存款 2 000 000 初始计量小结初始计量小结 1企业合并形成的长期股权投资的初始计量企业合并形成的长期股权投资的初始计量（1）同一控制下的企业合并同一控制下的企业合并= =被合并方所有者权益账面价值被合并方所有者权益账面价值投资比例投资比例 （2 2）非同一控制下的企业合并）非同一控制下的企业合并付出资产、发行权益性证券的付出资产、发行权益性证券的公允价值公允价值以及为

42、进行企以及为进行企业合并发生的业合并发生的各项直接相关费用之和各项直接相关费用之和。 2.非企业合并形成的长期股权投资的初始计量非企业合并形成的长期股权投资的初始计量（1）以实际支付的购买价款作为初始投资成本。以实际支付的购买价款作为初始投资成本。（2 2）以发行权益性证券取得的长期股权投资，应当按照）以发行权益性证券取得的长期股权投资，应当按照发行权益性证券的发行权益性证券的公允价值公允价值作为初始投资成本。作为初始投资成本。（二）长期股权投资的后续计量（二）长期股权投资的后续计量投资方和被投资投资方和被投资方的关系方的关系持股比例持股比例被投资被投资方称为方称为投资方投资方核算方核算方法法

43、是否纳入合并范围是否纳入合并范围控制控制大于大于50%50%子公司子公司 成本法成本法子公司纳入合并范围，子公司纳入合并范围，编制合并报表时，需调编制合并报表时，需调整为权益法核算整为权益法核算重大影响重大影响20%20%或以上至或以上至50%50%（含（含50%50%）联营企联营企业业权益法权益法不纳入合并范围不纳入合并范围共同控制共同控制两方或多方对两方或多方对被投资方持股被投资方持股比例相同比例相同合营企合营企业业权益法权益法不纳入合并范围不纳入合并范围无共同控制和重无共同控制和重大影响，活跃市大影响，活跃市场没有报价场没有报价20%20%以下以下成本法成本法不纳入合并范围不纳入合并范围

44、长期股权投资的后续计量长期股权投资的后续计量取决于对被投资单位的影响程度取决于对被投资单位的影响程度第三节长期股权投资的后续计量第三节长期股权投资的后续计量成本法的适用范围成本法的适用范围 投资企业能够对被投资企业实施投资企业能够对被投资企业实施控制控制的长的长期股权投资。期股权投资。 投资企业对被投资企业投资企业对被投资企业不具有共同控制或不具有共同控制或重大影响重大影响，并且在活跃市场中，并且在活跃市场中没有报价、没有报价、公允价值不能可靠计量的公允价值不能可靠计量的长期股权投资。长期股权投资。(1)确认确认初始投资成本初始投资成本(2)在被投资单位在被投资单位宣告分派宣告分派利润或利润或

45、现金股利时，才现金股利时，才作账务处理。作账务处理。不不宣告分利宣告分利则则不作不作账务处理账务处理1.成本法的核算原理成本法的核算原理投资时投资时宣告分利时宣告分利时注意：不在每注意：不在每年末年末按应享被按应享被投资单位的净投资单位的净利润调整投资利润调整投资的账面价值的账面价值 ，这是与这是与权益法权益法的重要区别。的重要区别。(2)被投资单位被投资单位宣告分派宣告分派利润或现金股利的账务处理利润或现金股利的账务处理一般原则一般原则投资投资前前投资投资时时投资投资后后100万元万元10%50万元万元10%（表示（表示累积净利润累积净利润）确认确认投资收益投资收益冲减冲减初始投资成本初始投

46、资成本成本法下确认投资收益的上限成本法下确认投资收益的上限投资企业确认投资收益，仅限于被投资单位投资企业确认投资收益，仅限于被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额，接受投资后产生的累积净利润的分配额，所获得的利润或现金股利超过上述数额的所获得的利润或现金股利超过上述数额的部分作为初始投资成本的收回部分作为初始投资成本的收回，冲减投资冲减投资的账面价值的账面价值。超过部分实质上是超过部分实质上是清算性股利清算性股利。 公司公司2007年年1月月1日，以银行存款购入日，以银行存款购入E公司公司10%的股份，并准备长期持有，采用成本法核算。的股份，并准备长期持有，采用成本法核算。E公司于公司于

47、2007年年5月月2日宣告分派日宣告分派2006年度的现金年度的现金股利股利100000元，元，E公司公司2007年实现净利润年实现净利润400000元。元。2007年年5月月2日宣告发放现金股利时，日宣告发放现金股利时，投资企业按投资持股比例计算的份额应冲减投资投资企业按投资持股比例计算的份额应冲减投资成本。成本。会计分录为：会计分录为：借：应收股利借：应收股利10000贷：长期股权投资贷：长期股权投资E公司公司10000【案例【案例9】 （1）若）若2008年年5月月1日日E公司宣告分派公司宣告分派2007年现金股利年现金股利300000元元应收股利应收股利30000010%30000（元

48、）（元）应收股利累积数应收股利累积数100003000040000（元）（元） 投资后应得净利累积数投资后应得净利累积数040000010%40000（元）（元）因应收股利累积数等于投资后应得净利累积数，所以应将因应收股利累积数等于投资后应得净利累积数，所以应将原冲减的投资成本原冲减的投资成本10000元恢复。元恢复。或：或：“长期股权投资长期股权投资”科目发生额（科目发生额（400000400000）10%1000010000（元），应恢复投资成本（元），应恢复投资成本10000元。元。会计分录为：会计分录为： 借：应收股利借：应收股利30000长期股权投资长期股权投资E公司公司10000贷

49、：投资收益贷：投资收益40000 （2）若）若E公司公司2008年年5月月1日宣告分派日宣告分派2007年现金股利年现金股利450000元元应收股利应收股利45000010%45000（元）（元）应收股利累积数应收股利累积数10000+4500055000（元）（元）投资后应得净利累积数投资后应得净利累积数040000010%40000（元）（元）累计冲减投资成本的金额为累计冲减投资成本的金额为15000元（元（5500040000），），因已累积冲减投资成本因已累积冲减投资成本10000元，所以本期应冲减投资成本元，所以本期应冲减投资成本5000元。元。或：或：“长期股权投资长期股权投资”科

50、目发生额（科目发生额（550000400000）10% 100005000（元），应冲减投资成本（元），应冲减投资成本5000元。元。会计分录为：会计分录为：借：应收股利借：应收股利45000贷：长期股权投资贷：长期股权投资E公司公司 5000投资收益投资收益 40000 （3）若）若E公司公司2008年年5月月1日宣告分派日宣告分派2007年现金股利年现金股利360000元元 应收股利应收股利36000010%36000（元）（元）应收股利累积数应收股利累积数10000+3600046000（元）（元）投资后应得净利累积数投资后应得净利累积数0+40000010%40000（元）（元）累计冲

51、减投资成本的金额为累计冲减投资成本的金额为6000元（元（4600040000），因），因已累积冲减投资成本已累积冲减投资成本10000元，所以本期应恢复投资成本元，所以本期应恢复投资成本4000元。元。或：或：“长期股权投资长期股权投资”科目发生额（科目发生额（460000400000）10%100004000（元），应恢复投资成本（元），应恢复投资成本4000元。元。会计分录为：会计分录为： 借：应收股利借：应收股利 36000长期股权投资长期股权投资E公司公司4000贷：投资收益贷：投资收益40000 （4）若）若2008年年5月月1日日E公司宣告分派公司宣告分派2007年现金股利年现金

52、股利200000元元应收股利应收股利20000010%20000（元）（元）应收股利累积数应收股利累积数10000+2000030000（元）（元）投资后应得净利累积数投资后应得净利累积数040000010%40000（元）（元）因应收股利累积数小于投资后应得净利累积数，所以应将原因应收股利累积数小于投资后应得净利累积数，所以应将原冲减的投资成本冲减的投资成本10000元恢复。注意这里只能恢复投资成本元恢复。注意这里只能恢复投资成本10000元。元。或：或：“长期股权投资长期股权投资”科目发生额（科目发生额（300000400000）10%1000020000（元），因原冲减的投资成本只有（元

53、），因原冲减的投资成本只有10000元，所以本期应恢复投资成本元，所以本期应恢复投资成本10000元，不能盲目代公元，不能盲目代公式恢复投资成本式恢复投资成本20000元。元。会计分录为：会计分录为：借：应收股利借：应收股利20000长期股权投资长期股权投资E公司公司 10000贷：投资收益贷：投资收益30000 对成本法的评价对成本法的评价优点优点：投资账户通常能反映投资成本；投资账户通常能反映投资成本； 核算较为简便；核算较为简便； 确认投资收益与有关现金流入时间吻合；确认投资收益与有关现金流入时间吻合； 对投资收益的确认符合法律要求。对投资收益的确认符合法律要求。局限性局限性：投资的账面

54、价值被凝固在投资成本上；投资的账面价值被凝固在投资成本上； 不能在对方亏损时及时反映损失；不能在对方亏损时及时反映损失； 在投资企业对被投资企业具有控制或重在投资企业对被投资企业具有控制或重大影响能力时，账面上的投资收益不一定能真大影响能力时，账面上的投资收益不一定能真实地反映投资的经济利益。实地反映投资的经济利益。PK 成本法成本法A公司于公司于20072007年年1 1月月1 1日购入日购入C公司有表决权的股公司有表决权的股票票10%，并准备长期持有。实际投资成本，并准备长期持有。实际投资成本160 000元。元。C公司于公司于20072007年年4 4月月1 1日宣告分派日宣告分派200

55、62006年度的现金股利年度的现金股利200 000元。元。C公司公司19991999年度年度实现净利润实现净利润600 000元。元。条件：如果条件：如果20082008年年4 4月月1 1日日C C公司宣告分派公司宣告分派20072007年年度的现金股利为度的现金股利为600 000600 000元、元、800 000800 000元、元、 400 000400 000元、元、500 000500 000元、元、200 000200 000元，元，请分别请分别1.1.作出作出20072007年的会计处理，年的会计处理，2.2.计算计算20082008年年五种情况下应冲减初始投资成本的金额、

56、应确五种情况下应冲减初始投资成本的金额、应确认的投资收益并作相应的会计处理。认的投资收益并作相应的会计处理。你作对了吗？你作对了吗？ 答案答案(1)2007(1)2007年年1 1月月1 1日投资时日投资时 借：长期股权投资借：长期股权投资股票投资股票投资 160 000160 000 贷贷: : 银行存款银行存款 160 000160 000(2)2007(2)2007年年4 4月月1 1日宣告分派现金股利时日宣告分派现金股利时 借借: : 应收股利应收股利 20 00020 000 贷贷: : 长期股权投资长期股权投资股票投资股票投资 20 00020 000(3)(3)条件一：如果条件一

57、：如果20082008年年4 4月月1 1日日C公司宣告分派公司宣告分派20072007年年度的现金股利为度的现金股利为600 000元。元。20072007年实现的净利润全年实现的净利润全部作为股利发放。部作为股利发放。 借：应收股利借：应收股利 60 00060 000 贷：投资收益贷：投资收益 60 00060 000(4)(4)条件二：如果条件二：如果20082008年年4 4月月1 1日日C公司宣告分派公司宣告分派20072007年年度的现金股利为度的现金股利为800 000元。除了用元。除了用20072007年实现的净年实现的净利润全部发放股利外，还动用利润全部发放股利外，还动用了

58、了A公司投资前的留存公司投资前的留存收益。收益。 借：应收股利借：应收股利 80 00080 000 贷：投资收益贷：投资收益 60 00060 000 长期股权投资长期股权投资股票投资股票投资 20 00020 000 (5)(5)条件三：如果条件三：如果20082008年年4 4月月1 1日日C公司宣告分派公司宣告分派20072007年年度的现金股利为度的现金股利为400 000元。元。20072007年实现的净利润分年实现的净利润分为两部分，一部分用于发放股利，另一部分用于全为两部分，一部分用于发放股利，另一部分用于全部冲回原已发放的清算股利。部冲回原已发放的清算股利。 借：应收股利借：

59、应收股利 40 00040 000 长期股权投资长期股权投资股票投资股票投资 20 00020 000 贷：投资收益贷：投资收益 60 00060 000 (6)(6)条件四：如果条件四：如果20082008年年4 4月月1 1日日C公司宣告分派公司宣告分派20072007年年度的现金股利为度的现金股利为500 000元。元。20072007年实现的净利润分年实现的净利润分为两部分，一部分用于发放股利，另一部分用于冲为两部分，一部分用于发放股利，另一部分用于冲回原已发放的清算股利。回原已发放的清算股利。 借：应收股利借：应收股利 50 00050 000 长期股权投资长期股权投资股票投资股票投

60、资 10 00010 000 贷：投资收益贷：投资收益 60 00060 000你作对了吗？你作对了吗？ 答案答案(7)(7)条件五：如果条件五：如果20082008年年4 4月月1 1日日C公司宣告分派公司宣告分派20072007年度的现金股利为年度的现金股利为200 000元。元。20072007年实年实现的净利润分为三部分：一部分用于发放股利，现的净利润分为三部分：一部分用于发放股利，另一部分用于全部冲回原已发放的清算股利，另一部分用于全部冲回原已发放的清算股利，其余部分留存公司。其余部分留存公司。 借：应收股利借：应收股利 20 00020 000 长期股权投资长期股权投资股票投资股票