上市公司利润操纵研究——以獐子岛集团股份有限公司为例论文

1、本科论文摘 要随着我国经济的发展，企业对资金的需求也越来越大，单从银行取得贷款已无法满足企业的胃口，因此越来越多的企业加入到上市的行列，成为上市公司。同时，这些公司的财务状况也不统一。许多上市公司使用非法手段做假财务报告来满足库存和监管要求，或为了更好的融资和实现经营目标而赚钱，操纵公司利益是公司领导者用来控制行为，获取更多利润和改变公司利润的一种非正式方法。此举掩盖了公司的真正利益，严重损害了国家和人民的合法权益。随着我国市场经济的飞速发展，企业操纵利润的现象越来越严重，本文简单分析了獐子岛上司公司利润操纵的动机和手段，结合案例探究了上市公司利润操纵的手段和现状，并针对操纵利润现象提出防范对

2、策，为企业的发展构建更健康的环境，促进企业健康向前发展提出建议。关键字：利润操纵，关联交易，上市公司，虚增利润AbstractWith the development of Chinas economy, the demand of enterprises for capital is also growing, loans from banks are not enough to satisfy a companys appetite, so more companies will join the list of listed companies and become listed com

3、panies.However, the financial status of listed companies is uneven. In order to meet the listing or regulatory requirements, or even for better financing, many listed companies deliberately manipulate profits, whitewash statements or even break the law to achieve the purpose of manipulation. Corpora

4、te profit manipulation refers to the behavior of managers to manipulate and change corporate profits through informal means in order to obtain greater benefits. This kind of behavior disguises the real profit of the enterprise and seriously endangers the legitimate rights and interests of the state

5、and the public. With the rapid development of the market economy of our country, the profit phenomenon of corporate management becomes more and more serious, this article simply analyses the roebuck island company boss manipulation profit motive and means, in combination with case studies, investiga

6、te the means and current status of profit manipulation of listed companies, and proceed with preventive measures based on the phenomenon of profit manipulation., to build a healthy environment for the development of enterprises, promote the healthy development of enterprises recommendations.Key word

7、s: Profit manipulation，Related party transaction，Listed companies，The inflated profits 目 录目录的格式有问题前言11去掉基本理论概述21.1利润操纵的界定21.1.1利润含义21.1.2利润操纵21.2上市公司利润操纵的动机21.2.1资本市场动机21.2.2契约动机31.2.3税收动机31.3企业操纵利润手段41.3.1关联交易41.3.2利用会计政策41.3.3虚增利润41.3.4虚减利润42獐子岛的扇贝事件利润操纵案例分析52.1獐子岛公司概况52.2獐子岛公司案件介绍52.3獐子岛公司递延所得税资产

8、确认额及构成分析62.3.1獐子岛公司递延所得税资产确认额分析62.3.2獐子岛公司递延所得税资产构成分析73上市公司利润操纵的原因分析93.1公司追求上市融资93.2公司的治理结构存在缺陷93.3法律体制不够完善93.4中介机构同企业合谋93.5地方政府监督制度缺失103.6违约成本低104防范上市公司利润操纵行为建议114.1加强内部控制，完善公司治理结构114.2充分发挥独立董事内部监管作用114.3完善相关法律法规114.4加大对参与造假的审计机构的处罚力度124.5克服地方保护主义124.6加大处罚力度12结论13致谢14参考文献15 前 言上市公司出于某种动机对会计报表进行粉饰从而

9、提供虚假信息来操纵利润的行为时有发生，利润操纵现象对会计信息质量和市场经济秩序的发展都产生了不良影响，这种行为已经严重影响了我国的资本市场健康发展。文章借用实际发生的案例对上市公司万福生科的利润操纵问题实例分析研究，指出利润操纵问题对上市公司发展的危害性，并提出相应的有效的解决对策，为提高上市公司财务报告信息的质量提供理论参考。上市公司利润操纵的行为，从短期内看，或许可以给企业营造良好业绩的表象，但从长远而言，是不可取的。这个市场的动荡严重影响了资本市场的正常发展，没有为整个经济的持续健康发展做出贡献。本文通过了解操纵上市公司利润的规则，有助于提高上市公司财务信息的质量；保持会计信息的可靠性和

10、可信赖性；帮助公司做出正确的业务决策；帮助投资者做出正确的投资选择；协助政府机构更好地了解国民经济状况。1删除基本理论概述1.1利润操纵的界定1.1.1利润含义利润是指公司在一段时间内的业绩，包括利润，净利润减去损益后的费用以及直接归属于当期利润的损益，长期以来，投资者，监管者和商业领袖最关心这些公司的事实一直是一个经济指标，它也是衡量公司存在的重要工具，也是投资者决定是否继续投资公司的最直接的导航灯。1.1.2利润操纵利润运营源于利润的重要性。利润的重要性是指为了达到特定目的而通过人为手段对公司的财务利润或盈利能力进行主观管理。隐藏公司的实际运营和控制会扭曲公司的内部价值，违反股票市场的一般

11、规则，并违反经济管理的基本法则。随着中国经济的快速发展，越来越多的公司加入到名单中，上市公司的数量也在增加，不仅增加了我国证券市场的股票数目，有利于证券市场的稳定性，同时也丰富了证券市场的投资品种，更为我国上市公司的进一步发展融得了更多的资金，突破了从银行融资的单一方式，为上市公司进一步成长提供了资金支持。然而作为一家上市公司，必然受到众多的监管和关注，包括债权人，投资者以及国家相关部门。随着竞争的加剧，公司的业绩或多或少的受到影响，管理层为了实现预期盈利目标或者其他目的，人为操纵财务利润，有的甚至超出了合理范围，制造虚假财务报表来蒙骗过关。上市公司的盈利能力与公司的管理有关，后者利用规则或政

12、策的差异或出于某种原因的灵活性，甚至是操纵公司的财务收益或获利能力的行为，例如非法行为。1.2上市公司利润操纵的动机1.2.1资本市场动机上市公司通过操纵利润，表现良好并寻找市场价值来在二级市场上保持良好的形象，从而在二级市场上保持良好的企业形象，出于某种原因，上市公司的管理层必须估计其股份才能实现特定目标，从而提高或降低上市公司的业绩。在中国目前的资本市场上，要列出这份清单并不容易。因此，在二级市场进行交易本身就是上市公司的来源，不在名单上的公司可以通过间接收购上市公司来达到上市的目的。对于潜在的投资者，上市公司可以利用利润操纵来增加利润和并购技巧，从而使公司在并购中的地位更好。在当今的中国

13、资本市场中，资本融资少于债务融资，因此，上市公司自身需要资本来进行业务扩张和其他原因。因此，许多上市公司以分布式方式发行更多股份以满足资本需求，并且政府对向上市公司分配股份的条件有严格的要求。重要条件之一是净资产收益率达到一定水平，在此水平上操纵利润是操纵上市公司利润的动力之一。证券法和相关法律规定，如果上市公司连续第三年亏损，其股票将被停牌并发行亏损公司的股票。因此，根据公司当前的经营状况，如果公司连续第一年或第二年出现亏损，并且两年或一年后预计没有利润，那么摘牌的风险将会增加。因此，为防止退市，业绩不佳和管理不善的股东可以利用利润交易来弥补亏损。另外，大多数上市公司主要是由地方国有公司提供

14、的，并且上市公司通常与地方政府有密切的联系，它还与上市公司合作，出于市政，视觉和其他考虑（例如政府补贴）进行营利性运营，为此，操纵利润的方法主要是基于ST股为避免上一年的再分配而使用的已抵消损益。1.2.2合同动机（1）主要包括管理者的薪酬合同动机和贷款协议动机。这是因为许多上市公司的“管理补偿金”与上市公司的业绩或其在二级市场上的股票表现有关。二级市场中上市公司的资本市场指标与上市公司的活动密切相关。因此，管理层激励上市公司管理其利润，以实现更好的业绩或通过其股票的表现在二级市场上表现更好。当有必要通过债务为上市公司提供资金时，公司自身的盈利能力和最终盈利能力是影响融资成本和可获得性的重要因

15、素。当公司的盈利能力良好时，贷款人的风险就低，因此融资成本就低；当公司的盈利能力或收益率低时，贷款人的风险就就高，毫不奇怪，需要更高的回报率，并且借款人的融资成本增加。在当今的金融市场中，贷方通常难以满足其盈利能力和购买力，因此，公司操纵利润的原因之一就是增加融资，降低融资成本，此外，许多贷款协议的到期日都与借款人的盈利能力有关。换句话说，当利润水平低于某个特定阈值时，将发生退款（这在近年来的信托基金和房地产基金中很常见），为了保证现金链，许多公司竭尽全力操纵利润并使收益保持在一定水平以上，以便不提前付款。1.2.3税收动机中国现行所得税的计算方法据他说，当前中国公司操纵利润的原因之一是在考虑

16、税收的情况下操纵利润。当期应纳税所得额一般是根据主体的当期利润取得的，调整有关收入，费用和费用确认原则对会计法和税法差异的影响。这是由于会计标准具有特殊的通用性。因此，在对会计发展的某些方面进行标准化时，处理原则不是基于其形式，而是基于经济活动的性质（例如，如上所述的收入确认原则）。当监管的本质与特定行业相结合时，通常存在不确定性，这为管理层基于税收考虑管理利润提供了基础。例如，根据企业收入会计准则确认原则第1条和第2条，公司将商品所有权的主要风险和报酬转移给购买者，通常是与财产相关的公司，没有持续的理事机构。此外，没有用于管理已售商品销售的收入确认项目，这些项目可用于确定房地产行业的收入并因

17、此获得不同的结果，一种类型是财产转让时的收入确认，另一种类型是房地产证书完成后的收入确认，相差数月至1-2年。此外，中国一些地方税务机关对上市房地产公司的某些设计公司征收“过头税”，以实现税收计划的目标。注册房地产公司必须在土地的购置，建设，销售和转让的所有方面与政府机构提供支持与合作，并将部分成本和人员成本转移给其他公司，调整地区利润并缴纳“过头税”，换句话说，在不造成损失的情况下通过调整税收获得地方政府的支持。1.3企业操纵利润手段1.3.1关联交易现在的上市公司，有很多是其他集团的子公司或者控股公司，而一个集团下面又不仅仅就这一家公司，还有很多别的关联公司，因此彼此之间就有业务往来，而借

18、助业务往来就可以调节经营业绩，操纵利润。1.3.2利用会计政策会计政策是指公司遵循的特定会计准则和公司采用的特定会计方法，但是，由于会计政策和会计报告的人为结构，上市公司仍有操纵利润的空间。例如，制造业拥有更多的机械，并且机械必须被淘汰。不同的折旧方法会影响利润直线方法使您可以减少年度折旧成本并减少折旧成本以增加利润。除机械设备外，还有许多应收账款和库存。呆账准备金与应收账款一致，库存价格准备金低，当今年效益较好时，企业为了以后年度考虑，就会多提坏账或者存货跌价准备来降低今年利润，到来年效益不好，则将准备转回，提升利润，以达到每年利润平稳增长。相反今年效益不好时，企业就会少提准备或者存货跌价保

19、证今年利润。1.3.3虚增利润虚假的利润增长是中国上市公司操纵利润的主要形式。通过这种方式，您可以人为地利用一个或多个财务指标来增加利润，制造假象的繁荣假象，并获得公司的短期或潜在利润。例如，增加公司资本的价值，增加高管薪酬，减少债务成本以及增加高管政治资本。1.3.4虚减利润这种方法人为地降低了利润水平，这在与国民经济和人民生活有关的领域以及具有垄断地位的大公司中尤其明显。错误的利润通常会转移到当年的支出中，以避免公司的税负并减少政治支出，同时，它可以避免对社会承担责任，减少未来损失的可能性，同时可以塑造具有稳定工作条件的上市公司的公众形象。2.獐子岛扇贝事件利润操纵案例分析2.1獐子岛公司

20、概况獐子岛集团股份集团有限公司位于中国大连市长海县獐子镇，拥有丰富的当地海鲜资源。自1958年成立以来，它已发展成为一家大型综合海鲜公司。集团由吴厚刚先生于1958年成立，注册资金7.1亿元，总资产49亿元，现有员工4000余人。有19家资金雄厚的大型分支机构，20家子公司和2家股份制公司。由于梳子产品的高盈利能力，该公司于2006年9月28日在深圳证券交易所上市。当时，公司的发展前景非常好，其股份成为中国第一家百元股东。作为该国领先的农业公司，它在北海建立了亚洲最大的现代化近海养殖场，面积超过2000平方公里。这是中国渔业可持续发展的重要一步，受到中国和其他国家的重视和认可。2.2獐子岛公司

21、案件介绍由于公司的不断发展，除了国内销售外，海产品还销往世界各地。在澳大利亚，新西兰，美国和东南亚，虾夷扇贝的需求量很大，预计虾夷扇贝会增长。为此，公司加大了对虾夷扇贝养殖的投资。2011年，公司投资3.26亿元，建设了25万米的虾夷扇贝基根苗及树皮生产加工中心。 2012年，去年虾夷扇贝种植投资超过8400万元，虾夷扇贝幼苗面积超过40万亩，投资额达到1.55亿元。2013年，公司再投资1.11亿元人民币，实施虾皮种子项目，2011年三年累计投资6.67亿元人民币。但是，2014年10月，中国北黄海发生了自然灾害，严重损害了公司100 多亩海洋牧场。此事件在2011年至2013年期间破坏了虾

22、夷扇贝的投资，损失约8亿元人民币。由于亏损巨大，该公司2014年的业绩从初始营业利润约8.12亿元人民币到经营亏损不等。然后，公司召集董事会废除提交的针对资本市场重大变化的非上市计划，该计划已由中国证券监督管理委员会审查并批准。 獐子岛目前正在暂停，重启和暂停交易，操作条件尚未改善。可以看出，由于突如其来的自然灾害，公司的市值已大大下降。2014年10月30日，位于长海县獐子岛的一家上市公司宣布，北黄海遭受了数十年来异常冷水的袭击。2011年和2012年将收获超过100多万亩。这使，獐子岛前三季业绩“大变脸”一季度的业绩从预期收益中亏损了约8亿元，全年预计大幅亏损。2014年7月20日，长海县

23、政府的官方网站报道说，小长山乡的一位虾麸养殖户没有任何信息，表明农民在收获季节暴露于冷水中。面对极大的猜疑，深圳证券交易所命令张自道进行“自我调查”。该公司正试图清理107.16亿英亩的潜艇库存，价值约5.78亿元人民币。海床24.3万亩，约1.26亿元，支付虾夷扇贝511.4亿元。这两项合计增加净利润6.29亿元，所有利润均计入2017年损益。这是张子第二次宣布因虾夷扇贝的死而蒙受了损失，四年前，獐子岛突然宣布了大型虾夷扇贝的死。獐子岛的虾夷扇贝只占2017年上半年，2016年上半年情况的不到一半。在八月，九月，十月和十一月，水温比2016年高约1度，并且没有重大异常。2018年1月31日，

24、獐子岛年底公布虾夷扇贝库存调查，发现部分地区虾夷扇贝库存不正常，公司预计2017年净亏损530-7.2亿元。经过四天的重新计算，獐子岛公司最终确定亏损为6.29亿元，是獐子岛2016年净利润的八倍。这与2017年第三季度的年利润约为1亿元的预测形成鲜明对比。表2.1獐子岛 2011 -2015 年税前利润汇总表 单位：万元20112012201320142015税前利润56,004.9012,571.7011,416.30-131,915.00-6,067.15獐子岛公司在2011年至2013年平均实现税前利润2.67亿元。当公司利润在2011年达到顶峰时，税前利润为5.6亿元，这表明公司保持

25、了良好的利润而没有亏损。然而，虾夷扇贝亏损后，公司蒙受了巨大损失，2014年税前亏损总额为人民币13.20亿元，已超过2011年至2013年这三年的毛利润。到2015年底，公司仍然处于亏损状态。可以看到此事件对公司产生了巨大影响。2.3獐子岛公司递延所得税资产确认额及构成分析 2.3.1獐子岛公司递延所得税资产确认额分析本节重点分析獐子岛过去五年的递延税款资产，并参考獐子岛2011年至2015年的年度财务报表。表 2.2獐子岛 2011 年-2015 年递延所得税资产明细表 单位：万元20112012201320142015递延所得税资产2309.484734.465206.0018371.0

26、0122.85总资产441996.44492181.92531569.51487824.23448538.71递延所得税资产占比0.52%0.96%0.98%3.77%0.03%獐子岛2011-2013年资产负债表中的递延所得税资产很小，至多5206万元，不超过总资产的1。然而，公司于2014年底批准了大量递延所得税资产，合计人民币183.71亿元，重大变化是2013年的3.53倍和2011年的7.95倍。 从表4.1可以看出，该公司从2011年到2013年实现了盈利，但是在2014年出现了重大亏损，迄今为止亏损状况有所改善。这种高额损失是否与递延所得税资产有关，需要进一步调查。表2.3獐子岛

27、 2011 年-2015 年递延所得税净额汇总表 单位：万元递延所得税资产递延所得税负债递延所得税净额20112,309.480.002,309.4820124,734.460.004,734.4620135,206.000.005,206.00201418,371.001,744.6516,626.352015122.851,692.00-1,569.15獐子岛公司在2011年至2014年之间没有净递延所得税。其中，自2011年至2013年报告期末，獐子岛的递延所得税负债为零。2014年，獐子岛递延所得税资产期末余额为1.84亿元，递延所得税负债期末余额为1,700万元。报告中的递延所得税资

28、产的最终金额高于递延所得税负债的最终金额。仅在2015年，由于獐子岛对递延所得税资产进行了折旧，冲销了大量的递延所得税资产。因此，该声明称，期末，递延所得税资产产生的递延所得税净负额仅为122.85万元。通常，公司的净递延所得税很高。递延税项资产将被用来操纵利润的可能性在一定程度上会影响税后利润的准确性和准确性。2.3.2獐子岛公司递延所得税资产构成分析以下是獐子岛2011-2015年度报告注释中有关递延所得税资产组成的信息，这些信息将用于进一步分析公司的递延所得税资产。表 2.4獐子岛 2011 年-2015 年递延所得税资产构成明细表 单位：万元20112012201320142015资产

29、减值准备197.31856.51740.621,287.9753.14可抵扣亏损2,102.692,530.022,949.4516,670.8142.01广告费0.200.600.67非常损失150.72114.80预计费用1,094.361,084.02递延收益102.25316.43412.2027.71其他9.29减：减值准备18,248.15递延所得税资产合计2,309.484,734.465,206.0018,371.00122.85关于獐子岛公司2015年批准的折旧准备金1.82亿元，该公司在其2015年度财务报表中宣布。由于母公司及其大多数子公司继续遭受损失，因此预计它们将来将

30、无法获得其所有应税收入来代替递延所得税资产。因此，将退还上一年已批准但未进行调整的所得税资产，并且不会考虑今年发生的暂时性差异。表2.5獐子岛可抵扣亏损产生的递延所得税资产所占比例汇总表 单位:万元20112012201320142015可抵扣亏损2,102.692,530.022,949.4516,670.8142.01递延所得税资产2,309.484,734.465,206.0018,371.00122.85可抵扣亏损所占比例91.05%53.44%56.65%90.75%34.20%除2015年外，獐子岛的递延所得税资产（以递延损失确认）占2011年至2014年总额的大部分。在2011年

31、和2014年，这些百分比分别达到91.05和90.75，在2012年至少达到53.44，在四年内超过50。事实证明，由发生的损失引起的暂时性差异是公司递延所得税资产的主要原因。因此，确定将来是否可以弥补公司的损失以及公司的递延所得税资产验证是否可以接受很重要。3删除上市公司利润操纵的原因分析3.1公司追求上市融资现金流量与利润同等重要基于支付系统实施的应计现金流入与现金流入之间的差额与应计收益不同。为了检查这些公司的利润管理活动，不仅有必要根据损益表分析收益率，而且还要分析利润质量。上市公司的经营和投资活动产生的现金流量只能与营业收入，营业利润，投资收益和净利润进行比较。只有这样，才能更加客观

32、，公正地评估公司的盈利能力。公司很难执行会计交易，因为现金流量计算不包括会计。例如，虚拟公司可能会破坏会计收入，但是虚拟现金流却很难。因此，通过分析现金流量和会计利润之间的差异，可以显示检查上市公司利润运作的方向。3.2公司治理结构存在缺陷上市公司的各种待决和摊销项目应根据其经济状况放入资产账户。但是，真正的经济重要性与现金和有形资产根本不同，金融资产和有形资产有望为公司带来经济利益。折旧项目实际上是消耗，处理和折旧的虚拟资产，到期后不会给公司带来任何财务利益。但是，预期和摊销的项目将影响以后的会计期间，这些会计期间可用于减轻税收负担并增加后续期间的现金流量。在正常的经营状况下，上市公司非流动

33、项目账目不会出现异常波动，否则将有涉嫌操纵利润，虚增前期利润或隐瞒前期亏损的嫌疑。3.3法律体制不够完善会计报表出自会计人员之手，因此要从源头上予以治理。通过对会计人员进行继续教育，提升他们的法律意识，使他们坚持自己的职业操守。同时还应该加大对会计人员粉饰财务报表、操纵利润这种行为的处罚力度，提高他们的风险意识。3.4中介机构同企业合谋应收账款是可用于利润交易的账目，例如物业，厂房和设备，在建工程，应收款和预付款。上市公司故意打破利润成本和资本成本之间的界限以进行利润操纵，如果利润意外增加，利润成本的调整将包括在资本支出中，例如物业，厂房和设备，在建工程，无形资产和管理成本。当利润下降时，资本

34、支出调整计入损益，例如，固定资产，在建工程和无形资产包括经常性成本。审查时要注意相关交易发生的原因和具体内容是否属于该科目的核算内容，有无虚假，推迟费用入账时间等情况。3.5地方政府监督制度缺失上市公司之间合伙企业的变相和合伙企业的多样性使它们成为操纵利润的重要手段。我国大多数上市公司都是国有的，这些公司删除资产或将其出售以进行捆绑，以便它们与控股公司和公司集团中的其他公司保持密切关系。通过操纵某些股东的权利，上市公司可以轻松地将相关交易用于虚拟业务，隐藏债务，转移资产和调整利润。因此，消除关联交易产生的所有一次性收益，有助于复习上市公司利润的基本原理以及不同时期内来源的稳定性，要努力保证利润

35、质量，保持交易市场的公平性和会计信息的客观性。3.6违约成本低按照会计准则，资产减值准备是上市公司管理公司对未来风险的估计，因此有很大的利润调整空间。因此，在进行审核时，一方面必须检查上市公司是否未提及每个点，或是否或多或少提及了每个点，特别要注意的是，在计提减值准备后，资产价值发生了重大变化，从而影响了公司的财务状况和营业收入。另一方面，必须检查上市公司引入的划分制度在所有期间是否一致，以及该划分制度是否适用于每个减值准备，关键数字和付款明细。如果根据证据估计的减值准备与上市公司发生的减值损失存在差异，则应当分析产生差异的原因，以确定差异的合理性。如果差异不合理，注册会计师应要求上市公司进行

36、调整。如果上市公司拒绝进行任何调整，则审计师必须准备带有保守或负面意见的审计报告。4 防范上市公司利润操纵行为建议4.1加强内部控制 完善公司治理体系为了在当今的中国建立现代业务系统，企业需要足够的自主权，会计改革应允许他们选择更多的会计政策。如何在会计系统上执行的操作如何使您的规则更加具体和用户友好。应限制会计政策和方法的选择，以防止公司由于会计制度的缺陷而调整利润，只有通过完整的所有权制度来确保股东与管理层之间更紧密的合同关系，增强参与股东监督的动力和能力以及公司财产和行政权利的分离，才能从本质上将重点放在中国上市公司上，由大股东控制。这不会导致股东之间的限制，并且很容易滥用控股股东的权力

37、来实现操纵利润的目的，因此，要利用股份，增加股份成本和不良资本，这是降低公司营业利润的唯一方法。4.2充分发挥独立董事内部监管作用由于价格变化，历史成本会计无法向信息用户提供可靠的会计信息。价格变化计算可以弥补历史会计中的不足，并反映和纠正价格上涨或下跌对会计数据的影响，使用基于不同类型资产特征的价格变动方法。特别是，它是一种反映不同类型公司资产的实际价值的价值调整方法。准确计算实际食物不同产品和每个会计期间的实际损益，避免了历史成本会计收入的不正确增减，并提供了准确的会计信息。会计方法对会计计算有明确的要求，例如，这包括文件的创建，会计账簿的注册以及会计报告的准备等，以确保会计计算的准确性和

38、完整性以及会计信息的质量。应该做的是考虑到会计人员的责任并改变当前的混乱局面。在这种混乱的情况下，一些法律违反了法律，违法行为没有得到纠正。根据会计法，应对负责业务发展的粉饰，强迫创建虚假账目和虚假财务报告的会计师以及负责创建虚假账目材料的人员进行严惩。4.3完善相关法律法规为防止系统产生错误的会计信息，避免人为地操纵利润，确保会计信息质量控制的有效运行。有必要完善公司治理制度，加强公司内部监督管理机制，增强监事会，财务经理，内部审计组织和审计委员会的职能，建立健全经理人的法律激励和留任机制，对股票期权和其他长期估值指标实行定期薪酬制度，以提高经理人的绩效和经理人的长期经济效益。鼓励他们集中精

39、神。监事会的主要任务是有针对性地监控公司财务报告的信誉和信誉。但是，独立大使委员会很难完成其任务。应确定监督委员会的组成。为了确保各方利益的平衡，可以在监事会中明确定义股东监督机构与雇员监督机构之间的关系，加强监事会的职能和权力，违反法律，行政法规或法规的管理人员应承担责任。4.4加大对参与造假的审计机构的处罚力度在中国，大多数利润操纵不是由于欺诈性的会计法规，而是由于欺诈性的利润操纵。为了消除这种现象，公司需要依靠社会监督，例如会计师事务所，证券监管机构和交易所，以鼓励公司遵守会计准则。当前，中国的会计师事务所面临着众多规模小，集中度低，混乱和不正当竞争的问题，严重影响审计质量。现有的会计师

40、事务所应转变为联合体，联合体成员应遵循共同的惯例和会计准则，财团成员应相互监督并分担风险。即使在中国证券市场的运作中，也存在多种管理和混乱的制度，有必要逐步改革中国证券监管机构由多个部门组成的现状。建立独立的中国证券监督管理委员会，逐步建立中国证券监督管理委员会，中国证券监督管理委员会和证券交易所的三合一管理制度。应制定相关规定，以误导和坑害会计公司，交易所和商业信息合伙企业中存在的会计信息用户。如果发布了不正确的会计审计报告，并且故意或明显地疏忽了不正确的会计信息，导致严重损失了会计信息的用户，则供应商应承担责任。4.5克服区域贸易保护主义根据会计法，负责公司的人是负责单位会计的第一人，当然

41、也负责多余信息的可信度。公司员工可以提高法律意识，明确法律责任，克服快速即刻获利的想法，学习和掌握特定的会计技能并改善公司的内部控制体系，确保会计师按照法律要求履行职责，并对会计数据和财务结果的可靠性负责。4.6加大处罚力度由于收入管理和利润操纵的动机和手段不同，这两个结果是非常不同的，并且收入管理可以导致好结果和坏结果。在当今的委托代理关系中，由于激励机制和保留机制的作用，公司管理机构必须设法使股东财富最大化。同时，采取了控制您自己的安全性的措施来控制利润，这些措施已得到适当应用，并且通常会对公司产生积极影响。首先，找到一种方法来增加对上市公司的评论，并增加利润波动的可能性来增加对CPA的评

42、论，同时，需要加强对会计师的监督和处罚。第二个是从列表中删除发现能够产生营业利润的公司，禁止假冒会计师事务所的支持，并要求犯罪经营者对利润负责。第三，增加操纵利润流的处罚，例如证券法，一旦确认了操纵利润的情况，就会承担巨大的赔偿负担，它对上市公司的经理和会计师起威慑作用。第四，有必要提高民事诉讼效率，增加要操纵利润的上市公司的管理费用。第五是地方政府的控制。如果发现地方政府参与了上市公司的利润操纵，应予以严惩。结 论本文对上市公司利润操纵的含义，背景动因，都做了较完整的阐述，结合实际发生的案例对不同上市公司采取不同造假之策，运作过程都做了很较好的分析，并提出了相应对策，上市公司财务造假是特定时