普丰证券投资基金2010年第2季度报告.doc

普丰证券投资基金2010年第2季度报告普丰证券投资基金2010年第2季度报告2010年6月30日基金管理人：鹏华基金管理有限公司基金托管人：中国工商银行股份有限公司报告送出日期： 二一年七月十九日第 1 页 共 14 页1 重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2010年7月16日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告中财务资料未经审计。本报告期自2010年4月1日起至6月30日止。2 基金产品概况基金简称 鹏华普丰封闭基金主代码 184693基金运作方式 契约型封闭式基金合同生效日 1999年7月14日报告期末基金份额总额 3,000,000,000份投资目标 导入指数化投资概念，增加投资广度,分散投资风险，同时贯彻绩优、成长的选股原则。通过指数化投资和优化组合投资两种模式的积极结合，实现风险与收益的有效平衡，力争使基金取得超过市场平均收益率以上的投资收益，实现基金资产的长期稳定增值。 投资策略 本基金将指数化投资与优化组合投资有机结合，在进一步分散风险的同时，积极投资绩优股和成长股，将基金财产按一定比例分为指数化投资部分、债券投资部分和优化组合投资部分，力争在降低风险的同时，实现基金财产增值。业绩比较基准 无风险收益特征 无基金管理人 鹏华基金管理有限公司基金托管人 中国工商银行股份有限公司3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元主要财务指标报告期(2010年4月1日-2010年6月30日)1.本期已实现收益28,818,758.542.本期利润-610,244,761.323.基金单位份额本期利润-0.20344.期末基金资产净值2,971,770,195.495.期末基金份额净值0.9906注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 （2）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，封闭式基金交易佣金等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段净值增长率净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差-过去三个月-16.87%2.28%-注：基金合同中未规定业绩比较基准。3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较普丰证券投资基金累计份额净值增长率历史走势图（1999年7月14日至2010年6月30日） 注：（1）本基金合同于1999年7月14日生效。 （2）截至建仓期结束，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 4 管理人报告4.1 基金经理（或基金经理小组）简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明任职日期离任日期吴昱村本基金基金经理2009-7-14-6吴昱村先生，管理学硕士，6年证券从业经验，曾任联合证券有限责任公司研究员，2008年10月加盟鹏华基金管理有限公司从事行业研究工作，任行业研究员。吴昱村具备基金从业资格。 陈鹏本基金基金经理2008-8-14-7陈鹏，国籍中国，硕士，7年证券从业经验，自2008年8月起担任普丰基金基金经理。曾在联合证券有限责任公司任行业研究员，2006年5月加入鹏华基金管理有限公司从事行业研究工作，2007年3月起担任价值优势基金（LOF）基金经理助理，2007年8月起担任鹏华行业成长基金基金经理。陈鹏先生具备基金从业资格。注：（1） 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日；担任新成立基金基金经理的，任职日期为基金合同生效日。（2）证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了证券投资基金法及其他有关法律法规、普丰证券投资基金基金合同的规定。4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较本基金管理人旗下无其他投资风格相似的投资组合。4.3.3 异常交易行为的专项说明报告期内，本基金未发生违法违规且并对基金财产造成损失的异常交易行为。4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析二季度以来，本基金主动降低了仓位，因此部分地规避了4月中旬以来市场连续调整的风险，从实际情况看取得了较好的效果。积极配置部分则降低了受调控政策直接影响的资本品股票配置比例，并提高了对医药、消费等非周期类行业的配置，但调整速度稍慢导致其效果并未达到预期，对份额净值增长造成了一定的负面影响。4.4.2报告期内基金的业绩表现010年2季度末，本基金份额净值0.9906元，较上季度末下跌幅度为16.87%。同期上证综指下跌了22.86%，深证成指下跌了24.87%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望我们认为当前国内经济的主要矛盾其实质是如何在一个两难境地中进行选择。在以出口、固定资产投资拉动为代表的既有增长方式难以为继的背景下，如果快速主动地实施积极调整，可能会导致短期内经济增长率等指标的超预期下滑；如果不进行改革，则如贸易摩擦等外部压力的增大和内生矛盾激化将有可能导致经济中长期增长的系统性风险加大。整体而言，我们认为三季度仍将是一个经济景气阶段性回落与观察调控政策实施效果的胶着期，在此背景下，我们认为市场表现出结构性投资机会的概率更大。基于此，2010年3季度本基金将贯彻适中的仓位策略，并主要沿以下两条线索发掘投资机会：（1）符合国民经济增长转型方向的政策友好型行业，积极寻找未来能够获得财税等积极支持的新兴行业公司；（2）诸如快速消费品等直接受益于收入分配改革、居民收入增速改善的相关行业。5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况序号项目金额（元）占基金总资产的比例（%）1权益投资2,002,852,806.9965.85其中：股票2,002,852,806.9965.852固定收益投资743,088,151.7024.43其中：债券743,088,151.7024.43 资产支持证券-3金融衍生品投资-4买入返售金融资产-其中：买断式回购的买入返售金融资产-5银行存款和结算备付金合计280,964,159.699.246其他各项资产14,406,580.900.477合计3,041,311,699.28100.005.2 报告期末按行业分类的股票投资组合5.2.1 积极投资按行业分类的股票投资组合代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例（）A农、林、牧、渔业-B采掘业-C制造业825,707,143.2327.79C0 食品、饮料90,405,649.953.04C1 纺织、服装、皮毛-C2 木材、家具-C3 造纸、印刷-C4 石油、化学、塑胶、塑料54,598,443.901.84C5 电子90,181,195.053.03C6 金属、非金属150,515,662.395.06C7 机械、设备、仪表385,633,855.8812.98C8 医药、生物制品54,372,336.061.83C99 其他制造业-D电力、煤气及水的生产和供应业-E建筑业13,718,493.030.46F交通运输、仓储业-G信息技术业79,675.000.00H批发和零售贸易50,631,334.801.70I金融、保险业66,601,527.282.24J房地产业65,600,000.002.21K社会服务业5,841,310.000.20L传播与文化产业-M综合类58,676,205.361.97合计1,086,855,688.7036.575.2.2 指数投资按行业分类的股票投资组合代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例（）A农、林、牧、渔业3,519,636.400.12B采掘业91,510,231.293.08C制造业260,504,276.738.77C0 食品、饮料41,495,772.801.40C1 纺织、服装、皮毛3,702,061.800.12C2 木材、家具-C3 造纸、印刷2,427,734.440.08C4 石油、化学、塑胶、塑料18,420,201.290.62C5 电子4,172,840.020.14C6 金属、非金属68,306,377.682.30C7 机械、设备、仪表88,746,337.542.99C8 医药、生物制品30,143,711.241.01C99 其他制造业3,089,239.920.10D电力、煤气及水的生产和供应业33,423,551.801.12E建筑业30,837,937.471.04F交通运输、仓储业41,378,904.941.39G信息技术业31,505,239.291.06H批发和零售贸易28,189,906.580.95I金融、保险业319,819,829.7710.76J房地产业47,929,691.341.61K社会服务业8,610,690.220.29L传播与文化产业2,028,377.760.07M综合类16,738,844.700.56合计915,997,118.2930.825.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的指数投资前十名与积极投资前五名股票投资明细5.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细序号股票代码股票名称数量（股）公允价值(元)占基金资产净值比例（）1600036招商银行2,582,54733,598,936.471.132601328交通银行4,955,39229,781,905.921.003601601中国太保1,277,02229,077,790.940.984601318中国平安642,36628,617,405.300.965601988中国银行8,009,81227,153,262.680.916600016民生银行3,924,74423,744,701.200.807601166兴业银行874,40520,137,547.150.688600000浦发银行1,437,74619,553,345.600.669600015华夏银行1,624,54418,064,929.280.6110600030中信证券1,441,24516,862,566.500.575.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细序号股票代码股票名称数量（股）公允价值(元)占基金资产净值比例（）1600690青岛海尔7,499,617143,242,684.704.822600015华夏银行5,989,06966,598,447.282.243600376首开股份5,000,00065,600,000.002.214000568泸州老窖2,186,83361,712,427.262.085600415小商品城2,999,80658,676,205.361.975.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合序号债券品种公允价值（元）占基金资产净值比例（）1国家债券50,663,500.001.702央行票据242,690,000.008.173金融债券382,708,000.0012.88其中：政策性金融债382,708,000.0012.884企业债券-5企业短期融资券-6可转债67,026,651.702.267其他-8合计743,088,151.7025.005.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细序号债券代码债券名称数量（张）公允价值(元)占基金资产净值比例（）108021908国开191,500,000150,255,000.005.062080102608央行票据261,000,000101,510,000.003.42308022508国开251,000,000100,010,000.003.374080103508央行票据35900,00091,476,000.003.08508022208国开22800,00079,528,000.002.685.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证。5.8 投资组合报告附注5.8.1 报告期内本基金投资的前十名证券中没有发行主体被监管部门立案调查的、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的股票。5.8.2 报告期内本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。5.8.3 其他各项资产构成序号名称金额（元）1存出保证金1,945,164.212应收证券清算款-3应收股利325,197.044应收利息10,738,469.415应收申购款-6其他应收款-7待摊费用1,397,750.248其他-9合计14,406,580.905.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。5.8.5期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明序号股票代码股票名称流通