境外子公司_可行性分析报告1.doc

加拿大斯米克建筑陶瓷有限公司可行性分析报告二OO七年十一月目 录 一、基本情况3二、项目概要5三、项目可行性分析5四、资金来源5五、经营模式和预期盈利状况6六、机构组织与职能7加拿大斯米克建筑陶瓷股份有限公司可行性分析报告根据中华人民共和国以及加拿大相关法律法规，上海斯米克建筑陶瓷股份有限公司（ 以下简称“斯米克建陶”）拟在加拿大设立“加拿大斯米克建筑陶瓷有限公司”，现编制可行性分析报告如下：一、基本情况（一） 项目名称：加拿大斯米克建筑陶瓷有限公司（英文名字：CIMIC TILE OF CANADA INC., 以下简称“加拿大公司”）1. 项目简介 加拿大公司作为斯米克建陶下属拓展海外营销事业的窗口，通过在海外建立的销售网路，负责斯米克产品在加拿大的销售，对其销售收入和利润承担责任。（二）投资方基本情况：公司名称：上海斯米克建筑陶瓷股份有限公司英文名称：Shanghai CIMIC Tile Co., Ltd.注册地址：上海市闵行区杜行镇谈家巷镇南办公地址：上海市闵行区浦江镇三鲁公路2121号注册资本：38,000万元法定代表人：李慈雄经营范围：生产精密陶瓷、建筑陶瓷、卫生陶瓷、配套件、高性能功能陶瓷产品、室内外建筑装潢五金和超硬工具，销售自产产品（涉及许可经营的凭许可证经营）。斯米克陶瓷成立于1993年，是专业从事高档建筑陶瓷研发生产的企业。2002年1月，经国家外经贸部批准，公司整体变更改制为上海斯米克建筑陶瓷股份有限公司，变更后公司股本总额为28500万元人民币。2007年7月，经中国证券监督管理委员会批准及深圳证券交易所上市通知，公司于2007年8月23日在深圳正式挂牌上市，向社会公开发行人民币普通股9,500万股（每股面值1元），增加股本人民币95,000,000.00元，变更后股本为人民币380,000,000.00元。1. 产品优势公司一直遵循“高起点、高定位、高质量”的产品发展路线，始终将最新最先进的产品设计以及应用理念以最短的时间传递给消费者。斯米克瓷砖，经过十多年的发展，积累了丰富的生产经验，掌握了先进的生产工艺技术，对产品品质的把握具有独到的优势，产品质量稳定，与同类产品相比，具有硬度高、耐磨性好、吸水率低、色差小等特性。目前，本公司的产品种类齐全，花色规格繁多，质量优异，已经在国内高端市场占据了强势领导品牌的地位，特别是斯米克玻化石，已经成为玻化石行业的标准与发展的风向标，其专业度在建筑设计、建筑装饰装修、室内设计及装修领域有很高的知名度及美誉度。同时，由于公司历来注重新产品的开发，几年来培养了一大批从事陶瓷产品研发的科研人才。在产品设计上，公司致力于自行研究开发新产品、新品种。顺应市场的新的动向，公司在充分利用现有技术的基础上，积极研发新的陶瓷产品，尤其是新型及环保建材的陶瓷产品，以适应国内外市场的需求。综上所述，公司产品在设计上已经具备一定的竞争力，新产品的不断开发将成为公司进一步拓展海外市场的助推器。2. 产品出口情况近年来公司出口保持高速增长，2004年、2005年、2006年出口销售收入分别为2,080.39万元、3,681.44万元、6,013.22万元，年平均增长超过60%。本公司与美国达泰尔、西班牙赛罗尼、日本伊奈等国际知名瓷砖企业形成了良好的合作关系，2007年仅此三家厂商的需求量预计为150万平方米，预计未来几年公司出口仍将保持50%以上的增长。考虑今后的业务发展，为进一步发挥公司现有的品牌优势并拓展全球客户资源，经过反复市场调研，公司认为在加拿大建设海外市场开拓的起始点，可以借助当地物流、信息、地理等优势以及庞大的消费群，积极扩大出口。二、项目概要注册资本额：公司拟定注册资本 50万加元，由斯米克建陶独资设立，由李慈雄担任公司法人代表。公司经营目的： 斯米克加拿大公司作为斯米克建陶下属拓展加拿大营销事业的利润中心，通过在拿大营建立的销售网路，负责斯米克产品在加拿大的销售，对公司的销售收入和利润承担责任。公司经营范围包括：玻化砖，拼花玻化砖、釉面砖的销售。公司的股权结构：上海斯米克建筑陶瓷股份有限公司持股100%。三、项目可行性分析加拿大是世界上第8大经济实体，人口将进三千万人,有百分之九十以上属于中产阶级，是一个典型高消费,高福利的国家，经济稳定，没有战争。 近年来，加拿大实行开放的移民政策，吸引国际移民人口达到4000万，人口的增长将推动建筑市场的需求和繁荣。从三年前起,加拿大住宅和商业建筑市场开始蓬勃发展, 加拿大建筑市场的总值是1250亿美元，建筑业是加拿大国内支柱产业，目前瓷砖一年的消费量是十六亿美金,而且属于中高价瓷砖,完全符合斯米克的产品定位,在这么强有力的市场下,加拿大的瓷砖百分之九十是靠进口,因此我们设定加拿大是我们的首选市场。四、资金来源斯米克陶瓷拟投资50万加元设立加拿大公司。具体预算如下：序号项目金额（加元）1办公室及仓库的装潢及租金50,0002购置办公设备及用品20,0003购货资金210,0004前期开办费110,0005其他流动资金110,000合计500,000经会计机构验证，截至2006年12月31日，斯米克陶瓷所有者权益为人民币39,379万元，完全有能力对外投资50万加元。五、经营模式和预期盈利状况（一）经营模式公司的客户一共分三种:1.全国性的大型经销商,至少横跨东西两岸的都市,此类经销商会要求以单一或部分产品为全国独家代理,此种经销商大部分以斯米克的品牌为主要销售的方式.2.中型的经销商主要是以单一都市或两个都市为销售区域, 此类经销商会要求以单一或部分产品为区域性独家代理,此种经销商大部分以斯米克的品牌为主要销售的方式.3.公司在温哥华设立仓库及办公室主要是为了争取以温哥华周边小型瓷砖零售卖店或温哥华周围的工程公司为主。 加拿大公司和斯米克建陶之间采用事先订立的内部结算制度，但要负责具体的进货事宜，并负责评估客户的信用等级和销货款的催收工作，大型及中型经销商货款一律从经销商处直接汇入斯米克建陶。小型经销商的业务由公司自主销售，在公司收到销售货款后，及时按内部结算价格计算销售成本，付给于斯米克建陶所进货的货款。（二）预期盈利状况公司将根据市场的需求来确定销售，瓷砖的2008年度销售面积预计为100,000平米、2009年为150,000平米、2010年为200,000平米。预计加拿大公司2008年的销售收入为1,200,000加元、2009年为1,800,000元、2010年为2,400,000加元。根据行业利润和母公司以往的盈利情况测算，海外子公司2008年、2009年、2010年的预计盈利为 8.5万加元、22万加元和37万加元，详见附表：年份200820092010产品销售量（平米）100,000150,000200,000预期销售收入（加元）1,200,0001,800,0002,400,000获利(加元)8,500220,000370,000六、机构组织与职能（一）公司组织机构董事会经理 物流部业务部财务部办公室（二）各部门具体职能1、董事会职能 决定公司的经营计划；制订公司的年度财务预算方案、决算方案；制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案；拟订公司合并、分立、解散及变更公司形式的方案；决定公司内部管理机构的设置；聘任或者解聘公司经理；根据经理的提名，聘任或者解聘公司副经理、财务负责人等高级管理人员，并决定其报酬事项和奖惩事项；制订公司的基本管理制度；制订本章程的修改方案；听取公司经理的工作汇报并检查经理的工作。 2、经理职能 经理对董事会负责，行使下列职权： 主持公司的生产经营管理工作，组织实施董事会决议，并向董事会报告工作；组织实施公司年度经营计划；拟订公司内部管理机构设置方案；拟订公司的基本管理制度；制定公司的具体规章；提请董事会聘任或者解聘公司副经理、财务负责人；决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的负责管理人员。3、办公室具体实施经理的具体方案和计划，负责公司日常事项的开展。 4、财务部职能负责公司财务管理和经营核算；为公司决策及时准确地提供全面可靠的财务资料、会计报表和所需核算数据；制定公司财务计划，安排预算方案，监督检查各部门预算执行情况；编审公司年终决算，汇总、分析各部门的会计报告；定期进行财务分析，向经理汇报公司财务管理情况。5