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( 一 ) 总投资收益率 (ROI) 表示总投资的盈利水平,按下式计算: 式中 EBIT项目正常年份的年息税前利润或运营期内年平均息税前利润（税前利润+运营期贷款利息）TI 项目总投资 ( 包括建设投资（自有、贷款）、建设期贷款利息和全部流动资金（自有、贷款） ( 二 ) 项目资本金净利润率 (ROE) 项目资本金净利润率表示项目资本金的盈利水平，按下式计算 : 式中 NP项目正常年份的年净利润或运营期内年平均净利润 EC项目资本金（全部为自有资金：自有投资+自有流动资金）(三)利息备付率 (ICR) 1. 概念利息备付率也称已获利息倍数，指项目在借款偿还期内各年可用于支付利息的息税前利润 (EBIT) 与当期应付利息 (PI) 的比值。其表达式为 :利息备付率（ICR）税息前利润（EBIT） /计入总成本费用的应付利息（PI） 息税前利润（EBIT）即利润总额与计入总成本费用的利息费用之和2. 判别准则利息备付率应分年计算，它表示使用项目税息前利润偿付利息的保证倍率。对于正常经营的项目，利息备付率应当大于1，否则，表示项目的付息能力保障程度不足。尤其是当利息备付率低于 1 时，表示项目没有足够资金支付利息，偿债风险很大。根据我国企业历史数据统计分析，一般情况下，利息备付率不宜低于2。( 四 ) 偿债备付率 (DSCR) 1. 概念偿债备付率指项目在借款偿还期内，各年可用于还本付息的资金 (EBITDA-TAX) 与当期应还本付息金额 (PD) 的比值。其表达式为：偿债备付率(DSCR)（息税前利润+折旧+摊销-企业所得税）/当年还本付息金额式中EBITDA 息税前利润加折旧和摊销 TAX 企业所得税 2. 判别准则偿债备付率应分年计算 , 它表示可用于还本付息的资金偿还借款本息的保证倍率。正常情况应当大于1。根据我国企业历史数据统计分析，一般情况下，偿债备付率不宜低于 1.3。（五）总成本与固定成本、可变成本根据成本费用与产量的关系可以将总成本费用分解为：固定成本、可变成本和半可变 ( 或半固定 ) 成本1、 固定成本是指在一定的产量范围内不受产品产量及销售量影响的成本。如工资及福利费 ( 计件工资除外 ) 、折旧费、 修理费、无形资产及其他资产摊销费。 借款利息视为固定成本。2、可变成本是随产品产量及销售量的增减而成正比例变化的各项成本，如原材料、燃料、动力费、包装费和计件工资。（六）、营业收入营业收入是指项目建成投产后各年销售产品或提供服务所获得的收入。即： 营业收入产品销售量 ( 或服务量 )产品单价 ( 或服务单价 )（七）、投资总投资是：建设投资、建设期利息和流动资金之和1、 建设投资建设投资是指项目按拟定建设规模 ( 分期建设项目为分期建设规模 )、产品方案、建设内容进行建设所需的投入。计入建设投资的引进技术、设备材料的关税和固定资产投资方向调节税。2、 建设期利息建设期利息系指筹措债务资金时在建设期内发生并按规定允许在投产后计入固定资产原值的利息，即资本化利息。建设期利息包括银行借款和其他债务资金的利息，以及融资中发生的手续费、承诺费、管理费、信贷保险费等其他融资费用。 分期建成投产的项目，应按各期投产时间分别停止借款费用的资本化，此后发生的借款利息应计入总成本费用。3、 流动资金流动资金系指运营期内长期占用并周转使用的营运资金, 不包括运营中需要的临时性营运资金。在项目寿命期结束时，投入的流动资金应予以回收。流动资金是流动资产与流动负债的差额。流动资产的构成要素一般包括存货、库存现金、应收账款和预付账款；流动负债的构成要素一般只考虑应付账款和预收账款。4、 项目资本金项目资本金( 即项目权益资金) 是指在建设项目总投资中，由投资者认缴的出资额，对建设项目来说是非债务性资金，项目法人不承担这部分资金的任何利息和债务；投资者可按其出资的比例依法享有所有者权益，也可转让其出资，但一般不得以任何方式抽回。项目资本金主要强调的是作为项目实体而不是企业所注册的资金。项目资本金的出资方式可以是现金, 也可以是实物、工业产权、非专利技术、土地使用权、资源开采权作价出资以及企业未分配利润以及从税后利润提取的公积金以工业产权和非专利技术作价出资的比例一般不超过项目资本金总额的 20%( 经特别批准 , 部分高新技术企业可以达到 30% 以上 ) 。（八）经营成本1、 总成本（费用）总成本费用外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+折旧费+摊销费+财务费用 ( 利息支出 ) +其他费用 工资及福利费：通常包括职工工资、奖金、津贴和补贴，职工福利费，以及医疗保险费、养老保险费、失业保险费、工伤保险费、生育保险费等社会保险费和住房公积金中由职工个人缴付的部分。摊销费：无形资产从开始使用之日起，在有效使用期限内平均摊入成本。无形资产的摊销一般采用平均年限法，不计残值。计入总成本费用的进口材料的关税、房产税、土地使用税、车船使用税和印花税。2、 经营成本（付现成本）经营成本总成本费用折旧费摊销费利息支出或经营成本外购原材料、燃料及动力费工资及福利费+ 修理费 + 其他费用经营成本与融资方案无关（九）税金营业税金及附加包括营业税、资源税、消费税、土地增值税、城市维护建设税及教育费附加。(十)资产分类分 类内 容 流动资产1货币资金（现金、银行存款、其他货币资金）2短期投资（能公开交易有明确市价；流动性和获利性）3应收及预付款项（应收账款、应收票据、预付账款、其他应收款）4待摊费用5存货（产成品、在产品、库存材料、周转材料、低值易耗品、委托加工物）长期投资1长期股权投资（股票投资、其他股权投资）2长期债权投资（债权投资、其他债权投资）目的：不仅为获利，更重要为特定用途或为控制权、实施重大影响固定资产1使用期限长、单位价值较高、使用中保持原形2其磨损通过逐渐的、部分的转化为收益期间的费用（累计折旧）无形资产1专利权（包括发明、实用新型和外观设计专利权）2商标权（包括独占使用权、禁止使用权）3著作权（包括精神权利、经济权利）4土地使用权5非专利技术6特许权（又称经营特许权、专营权）其他资产1临时设施2长期待摊费用 ( 十一) 固定资产折旧方法可选用的折旧方法包括平均年限法、工作量法、双倍余额递减法和年数总和法。1. 平均年限法又称直线法采用这种方法计算的每期 ( 年、月 ) 折旧额都是相等的。在不考虑减值准备的情况下 , 其计算公式如下 :2. 工作量法这种方法实际上是平均年限法的一种演变，其弥补了平均年限法只重使用时间，不考虑使用强度的缺点。工作量法适用于使用情况很不均衡，使用的季节性较为明显的大型机器设备、大型施工机械以及运输单位或其他专业车队的客、货运汽车等固定资产的折旧计算。不考虑减值准备 , 工作量法折旧的基本计算公式如下 :1）按照行使里程计算折旧2）按照台班计算折旧。单位里程（台班）折旧额= 固定资产原价（1预计净残值率）总行驶里程（工作台班）月折旧额=当月工作量单位里程（台班）折旧额3. 双倍余额递减法 这种方法，固定资产账面余额随着折旧的计提逐年减少，而折旧率不变，因此，各期计提的折旧额必然逐年减少。双倍余额递减法是加速折旧的方法，是在不缩短折旧年限和不改变净残值率的情况下，改变固定资产折旧额在各年之间的分布，在固定资产使用前期提取较多的折旧，而在使用后期则提取较少的折旧。其计算公式如下 : 年折旧率=2预计使用年限年折旧额=账面价值年折旧率 在其折旧年限到期前两年内，将固定资产的净值扣除预计净残值后的余额平均摊销，即改用直线法计提折旧。4. 年数总和法以固定资产原值减去预计净残值后的余额为基数，其折旧率以该项固定资产预计尚可使用的年数（包括当年）作分子，而以逐年可使用年数之和作分母。年折旧率=尚可使用年限预计使用年限的年数总和年折旧额=（固定资产原价预计净残值）年折旧率( 十二 ) 营业利润营业利润=营业收入-营业成本( 或营业费用) -营业税金及附加-管理费用-销售费用-财务费用-资产减值损失+公允价值变动收益(损失为负) +投资收益 ( 损失为负)营业收入包括：工程结算收人、产品销售收入、劳务作业收入、材料销售收入、多种经营收入和其他收人 ( 技术转让利润、联合承包节省投资分成收入、提前竣工技产利 润分成收入等 ) 。营业税金及附加：指的是营业税、消费税、城市维护建设税、资源税、教育费附加、投资