中国演艺行业发展现状、运行格局及投资前景分析报告（智研咨询）

中国演艺行业发展现状、运行格局及投资前景分析报告（智研咨询）一、演艺行业发展现状演艺产业是以演艺产品的创作、生产、表演、销售、消费及经纪代理、艺术表演场所等配套服务机构共同构成的产业体系。演艺产品具体形态包括音乐、歌舞、戏剧、戏曲、芭蕾、曲艺、杂技等各类型演出。演艺产业链是指集制作、舞台设备、舞台美术、演出、票务、剧场经营、经纪、艺术培训、衍生产品开发等多个环节为一体的，紧密衔接、相互协作的产业链条。经过近几年的改革和发展，演艺产业链已经逐步形成。根据演艺项目筹备制作过程，可将演艺产业链划分为策划出品——主创制作——宣传宣发——票务回收四个环节。演艺产业链资料来源：智研咨询整理演艺产业是基础性文化产业，在文化市场中占据重要地位。2021年，我国在疫情防控常态化条件下创新提升国内旅游，着力推动文化和旅游深度融合，着力完善现代旅游业体系，努力实现旅游业更高质量、更有效率、更加公平、更可持续、更为安全的发展。随着居民消费从以“物质消费”为主转向以“精神文化消费”为主，文化创意与设计服务业保持了较快的增长速度。根据国家统计局数据，2019-2021年我国文化创意与设计服务业增加值由7,640.4亿元增长至19,565亿元，年均复合增长率为60%，占同期文化及相关产业增加值比重由15.10%增长至15.2%。2019-2021年我国文化创意与设计服务业增加值走势资料来源：国家统计局、智研咨询整理党的十八大以来,习近平总书记就文旅融合发展作出了一系列重要指示，系统阐述了文化和旅游的本性关系,揭示了推动文旅融合发展的重要历史意义。旅游资源是一个地方的特色符号,文化资源是一个地方的精神宝库，将本土文化资源与旅游资源有效结合，对文化强国建设有着积极作用，现如今旅游演艺是旅游市场从服务型迈向享受型的一个重要转变，是推动国民经济发展的有效途径，也是共同推动社会经济发展的重要体现。2017-2019年中国演艺行业总收入呈增长趋势，2020年因疫情环境影响下，中国演艺行业总收入为318亿元，随着疫情得到有效的防控，2021年中国演艺行业总收入约达到528亿元，较2020年增长66%。2017-2021年中国演艺行业总收入及增长资料来源：智研咨询整理从演艺行业演出场次来看，2017年中国演艺行业演出293.58万场次；2018年中国演艺行业演出312.46万场次；2019年中国演艺行业演出296.8万场次；2020年中国演艺行业演出223.19万场次；2021年中国演艺行业演出约达322.86万场次。2017-2021年中国演艺行业演出场次及增长资料来源：智研咨询整理相关报告：智研咨询发布的《中国演艺行业市场运营态势及未来趋势研判报告》二、演艺行业领先企业分析1、锋尚文化（300860）锋尚文化（300860）是文化旅游演艺创意、设计及制作服务主要为实景旅游演出、主题公园旅游演出、剧场表演旅游演出等文化旅游演艺活动提供概念策划、艺术创意设计及制作服务。2021年锋尚文化营业收入4.67亿元，较2020年减少5.17亿元；利润总额1.25亿元，较2020年减少2.19亿元；净利润0.92亿元，较2020年减少1.69亿元。2016-2021年锋尚文化营业收入及利润资料来源：企业公告、智研咨询整理锋尚文化（300860）的业务范围涵盖大型文化演艺活动、文化旅游演艺、景观艺术照明及演绎等多个领域，其发展与下游演出市场、旅游市场、景观艺术照明市场紧密相关。2021年锋尚文化大型文化演艺活动营业收入1.37亿元，较2020年增长0.14亿元；营业成本1.00亿元，较2020年增长0.09亿元；毛利率27.00%，较2020年增长1.34个百分点。2019-2021年锋尚文化大型文化演艺活动营业收入、营业成本、毛利率及营收占比资料来源：企业公告、智研咨询整理从锋尚文化文化旅游演艺经营来看，2021年锋尚文化文化旅游演艺营业收入1.74亿元，较2020年减少4.92亿元；营业成本1.01亿元，较2020年减少2.91亿元；毛利率，较2020年增长0.5个百分点。2019-2021年锋尚文化文化旅游演艺营业收入、营业成本、毛利率及营收占比资料来源：企业公告、智研咨询整理2、宋城演艺宋城演艺是中国领先的综合性文旅服务供应商，全国文化企业30强，国家文化和科技融合示范基地，主要业务有现场演艺、旅游服务等，涵盖文化艺术、旅游休闲等细分市场。公司独创“主题公园+文化演艺”的经营模式，在全国运营着十多个景区、近百台演出，在剧院数、座位数、演出场次、观众人次、经营效益等方面处于领先地位。从宋城演艺经营现状来看，2021年宋城演艺实现总营业收入11.9亿元，同比增长31.3%；实现净利润3.2亿元，同比增长118.0%。2015-2021年宋城演艺总营业收入及净利润资料来源：企业公告、智研咨询整理从宋城演艺毛利率及净资产收益率方面来看，2021年宋城演艺实现毛利率51.1%，较2020年减少9.8个百分点；净资产收益率4.2%，较2020年增长24.7个百分点。2015-2021年宋城演艺毛利率及净资产收益率资料来源：企业公告、智研咨询整理宋城演艺独创“主题公园+文化演艺”的经营模式，依托“宋城”和“千古情”两大品牌，以主题公园等特定场景为载体，为客户提供以多种演艺剧目为核心的优质文旅产品。2021年宋城演艺文化艺术业现场演艺营业收入10.10亿元，较2020年增长3.34亿元；文化艺术业现场演艺营业成本5.73亿元，较2020年增长2.31亿元；文化艺术业现场演艺毛利率43.23%，较2020年减少6.24个百分点。2017-2021年宋城演艺文化艺术业现场演艺营业收入、营业成本及毛利率资料来源：企业公告、智研咨询整理3、三湘印象三湘印象作为中国旅游文化演艺产业的先行者、绿色科技地产的领先品牌，不仅通过独创的优质文化艺术作品带动区域经济的繁荣发展，还借助持续创新的绿色地产业务引领传统行业转型升级，多层次地满足人民群众日益增长的美好生活需求，在经济和社会发展中实现企业价值。从三湘印象总营业收入及净利润来看，2021年三湘印象实现营业收入30.1亿元，同比下降38.5%；实现净利润1.1亿元，同比下降62.1%。2017-2021年三湘印象总营业收入及净利润资料来源：企业公告、智研咨询整理三湘印象文化板块以观印象为主要业务平台。观印象以打造“国内高端文化旅游演艺内容创制机构”为目标，旗下文化演艺产品涵盖山水实景演出和情境体验剧两大类型，拥有“印象”“又见”“最忆”“归来”四大演出品牌系列。2021年三湘印象文化演艺营业收入0.64亿元，较2020年减-0.95亿元，文化演艺营收占总营收的2.14%；文化演艺营业成本0.56亿元，较2020年减少0.03个百分点；文化演艺毛利率13.40%，较2020年减少49.48个百分点。2017-2021年三湘印象文化演艺营业收入及占总营业收入比重资料来源：企业公告、智研咨询整理三、行业发展趋势新冠疫情对旅游业产生较大冲击，同时也逼退了一大批投机的社会资本，出清了大部分缺乏资本实力和创意能力的劣质供应，倒逼企业在智能硬件、氛围包装、内容场景、服务接待等方面加强投入，催生了一批融合文化、旅游、科技等元素的文旅产品不断涌现。尽管短期发展存在较大困难，但旅游业作为国民经济的战略性支柱行业，在调整产业结构、创造就业机会、缩小区域发展差距等方面具有明显的优势，国家持续出台各项旅游促进政策，有利于推动行业长期高质量发展。演艺行业发展趋势资料来源：智研咨询整理以上数据及信息可参考智研咨询（）发布的《中国演艺行业市场运营态势及未来趋势研判报告》。智研咨询专注产业咨询十五年，是