区块链技术在供应链金融中的应用研究

摘要：区块链技术对于促进供应链金融的长效发展而言起到了非常关键的作用。在当下的发展背景下，要实现供应链金融的模式转型，也要促进管理模式和发展模式的改革创新，就要抓住发展机会，规避金融风险。做好有效的风险防控工作，也利用互联网的技术优势，促进供应链金融的整体性发展。其在金融领域的实践应用中也取得了不错的成效。对此，笔者将以供应链金融为核心，对供应链金融、区块链技术的基本概念进行简单概述，对区块链重塑供应链金融的要点问题加以明确，简单阐述供应链金融在国内外的实践应用，积极探索区块链技术在供应链金融应用的发展趋势。希望以下笔者针对供应链金融及区块链技术所提出的意见和建议可以对从事供应链金融研究工作的相关人员有所裨益。关键词：区块链技术；供应链金融；应用研究最近几年供应链金融市场一直处于蓬勃发展之中，不仅带动了相关领域的就业，更得到了社会的广泛关注，成为了当前的热点领域之一。以区块链技术为基础所建立的供应链金融不仅有利于提高其整体的质量和运行效率，同时还可以显著增强系统的安全性，有利于促进供应链金融业务的进一步创新与发展。但从区块链技术在金融市场的具体应用来看，仍存在一些问题。接下来，笔者将结合自身经验对区块链技术在供应链金融中的实践应用与大家进行探究，以期能够为相关人员提供一些价值性的参考。一、相关的理论概述（一）供应链金融概念供应链金融是商业银行信贷业务中的一项内容，对于中小型企业而言是非常重要融资途径。供应链金融通常是指商业银行向客户所提供的融资以及其他支付、理财产品等金融业务，而且也向服务于客户的供应商提出贷款业务，或者向其分销商提出预付款代付业务和存货融资等业务。供应链金融说的是商业银行信贷业务的专业工作领域，也属于中小型企业的融资渠道。从银行层面，主要向企业提供融资、金融结算和理财服务，这些企业是银行的主要客户，也向这些企业的供应商提供货款及时到达的便捷服务。针对分销商提供预付款和存货融资的具体服务。实现核心企业和相关联企业的有效联系，促进灵活金融服务工作的开展。上述定义与传统模式下的保理业务和货押业务较为相似，但也体现出具体差异，保理业务和货押业务只负责简单的金融贸易服务，供应链金融则需要进行企业之间的联系，促进企业与银行之间的合作，要进行所有相关企业的规范性融资管理。在当下的互联网时代，供应链金融的整体模式已经出现了许多变化。从传统金融供应链到互联网金融供应链，体现了金融行業和互联网行业的共同特征，兼顾了两大行业，也体现了各自之间的联系，在不断创新开展的过程中，体现出了五种模式：一是第三方支付平台，这种模式将上下游交易方的交易信息融合在一起，实现信息交互和资金置换，促进金融服务的高效进行，体现了金融交易的线上工作能力，较为典型的是支付宝。二是以核心企业为主的供应链模式，这种模式是利用企业的产业，积累人脉和资源，在现代金融模式下，奠定良好的信用基础，以真实交易信息和相关工作经验为渠道，实现上下游企业稳定而持久的合作关系。三是物流仓储金融供应链，物流企业是关联商家和相关企业的衔接枢纽，能够提供有效的融资服务，也可以进行更为全面的增值服务，从而产生新的收益，能够提供更准确的货物数据，也可针对融资抵押产品进行系统化评测，从而提供给与之价值相等的融资额度。四是电商金融供应链，主要为资金基础较弱的中小型企业提供金融服务，集合采购订单、账款处理等相关环节，实现一体化金融管理，利用大数据技术和云计算技术，做好交流数据的有效审核。五是以银行为核心的金融供应链，在当下的“互联网+”时代，以银行为主导的供应链发展模式，需要搜集符合服务标准的企业信息，根据中小型企业的具体需求展开信息共享，在保证风险水平较低的情况下，拓展业务规模，主要优点是可以实现更加有效的融资，风险系数不高也方便进行有效掌控。（二）区块链技术内涵及特征区块链是分布式数据信息保存、点对点传送、共识管理机制、加密算法等现代计算机技术下的新兴技术应用模块。区块链涵盖了数学、密码学、互联网以及电脑程序等多项科技问题。其主要具备去中心化、开放性、独立性、安全性、匿名性等显著特征。（三）区块链技术的构成区块链技术主要是由区块、账号、共识、智能合约四个主体部分组合而成。每隔一段时间，区块链便会将链上各参加市场主体所产出的所有数据信息内容打包为一组统计“区块”，统计区块依照其产生的先后顺序随机编排，构成统计区块的链条。利用非对称密钥将参加者的主体身份制成“账户”，用以记载当前的信息内容，各市场主体具有相同的统计数据信息链条，且不能进行单方面篡改。所有信息内容的更改需要得到规定比例的市场主体认同方可完成，而且只能增加新的信息内容，无从删减或更改旧的信息内容，这种计算方法在多节点间达到统一，成为“共识”。区块链上的编码界定了参加者间的合作协议，并自动实施，因此被称之为“智能合约”。二、区块链重塑供应链金融（一）供应链金融特点与区块链功能相匹配供应链金融是指企业运用融资和风险缓释的措施和技能，对企业供应链过程和贸易中的营运资金管理以及流动性投资资金的运用加以优化。供应商金融服务主要由企业供应商事件所产生，一般用来赊销贸易。企业供应商金融服务中含了一整套融资和风险缓释技能和实践措施的综合，企业可以在全球范围内沿端对端的供货和分销路径，使整个链条同时支持着交易流和资金流。由于区块链功能和企业供应商金融机构的服务特性十分符合，因此企业供应链金融服务也是最适合于区块链技术发展的使用场合。首先，区块链所提出的信息基础设施可以传输驱动供应链金融服务的事件相关资讯；其次，区块链所提出的社会信用体系和多主体合作治理制度，可以服务于企业供应链金融服务的多主体合作；最后，由于供应链金融的自然条件对先进科技亲和，因此区块链科技也可以和其他科技共同服务于供应链金融的发展。（二）区块链技术多途径促进供应链金融发展区块链技术可以在如下几个方面有效解决传统供应链金融服务的缺陷问题，并推动供应链金融服务的蓬勃发展，使其在投资便利性、安全和投资成本等方面得到显著提升。一方面，通过区块链信息技术可以畅通供应链金融的消息传输。区块链信息技术还能与特殊的组织架构来协助供应链实现整个链条的信息化与智能化建设，进而做到消息的透明化。区块链信息技术可以打通底层数据信息系统，有效推动整个物流配送供应链网络上的物流、信息量、资本流三流合一，有效缓解金融业务中的难点，特别适用于包含多种贸易主体的供应链金融服务等复杂程度较高的贸易场合。另一方面，通过区块链信息技术还可以形成供应链金融服务的多主体联合协调机制。区块链技术可以帮助金融机构建立全局诚信关系并沿供应链上下游相互传递数据信息，以此来解决单节点融资所体现出的局限性问题，进而真实意义上落实区块链的互信机制。促进供应链金融模式创新是减少金融危机的重要方式，目前，我国银行总资产超过了200万亿元，比美国高出两倍，属于世界第一金融帝国。但我国银行的资金循环容易因为单一的经济渠道进入资金流转的“死胡同”，很难实现有规律、有秩序的良性循环，容易导致巨大的金融风险，也可能诱发金融危机。这需要做好供应链金融的创新工作，打破金融体系与实体经济体系之间的隔阂，创设二者融合的双赢局面。实现信贷服务的优化升级，促进信贷资金利用率的提升，在做好风险规避的同时，也将金融行业与实体经济融合成为命运共同体，促进整体发展。（三）国内外实践从国际金融市场来看，英国的查尔斯王子曾汇集巴克莱银行、剑桥大学等组织机构共同建立了专业的区块链金融服务组织，以期能够通过合理运用区块链技术来支持发展绿色供应链金融服务。国际金融市场上有很多银行机构也在不断鼓励供应商将其在经营管理过程中所产生的业务数据信息均统一整合并汇集到区块链上，以期这些信息能够用来揭示供应链运营中潜在借款人的金融消费行为，为银行推出更具针对性的绿色金融服务。从国内金融市场来看，国内很多金融机构都针对区块链+供应商的金融理念在实施过程中所遇到的问题制定了相应的处理策略，致力于对接金融机构的资产端，并以来自核心企业的应收账款作为底层资产，进行企业债权票据的拆分转移。对于上述方案设计而言，其都使用了区块链技术来记录应收账款确权、融资、到期付款等全过程的数据信息，并使用区块链技术对这些数据信息加以识别。虽然资产信息在信息链内可进行公示和追溯，但却不得进行修改和撤销。在将原始资产登记上链时，使用区块链技术对供应商的应收账款进行了审计校验和确权，以确保交易关系是真实可信的。三、区块链技术在供应链金融应用的发展趋势（一）供应链金融中区块链与各项新技术的融合将逐步加强区块链作为信息技术基础设施，可以融入更多的新兴技术，从而实现丰富数据来源的目标，同时也提高了供应链金融运行的智能化程度以及信息交叉检验的完整度和正确性。利用区块链技术，可以和物联网技术设备进行深度融合，由物联网设备完成对重要信息的即时录入，然后再用区块链技术进行永远不能修改的信息保存，如此便可以实现供应链金融行业内人们最需要的物理世界和虚拟世界的信息融合，从而建立真实的信用闭环结构。同时区块链信息技术还可以和移动互联技术相融合，增强区块链技术设备和链上主体间的可操作性；同时还可以和大数据处理技术进行融合，增强链上数据价值的获取与开发；与图像处理和視频识别等信息技术以及智能设备进行融合还可显著提升区块链上供应链金融等相关操作的智能化水平和精细化管理水平。（二）供应链金融的“区块链+监管”格局将逐渐形成区块链所带来的多主体协同机制，可将金融监管组织直接融入到市场主体的供应链金融业务过程中，通过即时获取大数据，及时掌握行业动态，并进行穿透式监督与管理，从而更好地为金融机构提供更具有效性和精准性的行政服务。与此同时，可信数据的基础设施也是保存证据的关键工具，可以改善举例定责困难的现状问题，有助于司法机构确定具体责任人。通过区块链技术还可引入更多的监管机构，有助于提升监管效能。而当前由瑞信等大型银行金融机构协同打造的由智能合约技术驱动的金融监管信息合规平台，便是这一趋势的实践案例。该平台通过将各种监管规定统一载入智能合约，并使用不同银行所给出的数据检验交易方的合规性，从而缩短合规过程，极大程度上减少了监管合规的成本。（三）区块链下的供应链金融将不断强化供应链基础管理供应链金融通常是以供应链事件为驱动，所以供应链金融服务的开展必然需要对整个供应链动态进行有效管控，而区块链技术在支持供应链金融机构正常运作的同时，也将更多地支持实体供应链自身管理系统的底层建设。通过区块链，可以在整体供应链条上建立一个更加完善而顺畅的信息流，以保证参与各方能够及时地发现在供应链系统运作流程中所出现的问题，并对其进行有效的优化和解决。区块链技术还可以通过可追溯等功能特征来有效保障物流配送安全，并有效优化了货物运输路径，在供应链的各管理场景中，可以形成与物流配送承包商、实际承包人、收货方等市场主体之间的高效协同关系连接闭环，从而减少了信任成本、监管成本与融资成本，有效提高了供应链的运营效益。（四）区块链下的供应链金融将一体化在区块链技术支持供应链金融市场正常运营的基础上，还可以提供集成衍生的资产证券化金融服务。区块链信息技术在促进供应链金融市场高速发展的同时，还将进一步加强对底部资产的渗透式监督，从而进一步强化资产评估的准确性，从而有效推动供应链金融市场中ABS产品的推出。同时区块链信息技术还能够确保资产证券化的底部资产从形成、打包、评估、销售、投后管理工作的整个生命周期的真实可信、可溯源，从而达到对底部资产在全部参与者共同参与下的渗透式监督；还能够确保资产置换、融资清算、财政对账等业务的自动化、高效率地开展。（五）建立金融信息共享平台在当前阶段的供应链金融模式中，核心企业难以体现有效的联动效应，国家应当针对不同领域的龙头企业进行更有效的政策扶持，创办培训活动融入到供应链金融中的核心企业，支持核心企业的发展，促进整体建设，使之可以带领整条供应链繁荣发展。核心企业还要根据具体的标准进行更全面的管理，促进现代化管理模式的改进。要做好管理，运用现代管理技术实现企业的内部控制。逐步展现核心企业在供应链中的重要地位。在互联网技术支持下，创设金融信息共享平台，实现供应链中成员企业的信息置换和资源共享，避免因为信息不一致产生矛盾。在落实融资工作之前，就要做好整体规划，进行供应链发展可行性的客观评估，做好相关企业之间的合作与沟通，摆脱当下的发展僵局，实现合作共赢。只有利用现代技术，实现金融信息共享，完善系统建设，才能在技术的支持下，展现“互联网+”时代的风采。（六）建立完善的征信管理体系在供应链金融业务开展的过程中，金融机构要强化征信管理模式，针对供应链内的所有成员企业与参与主体展开信用评估，严格规范企业的准入标准，避免出现信用风险。金融机构还要做好企业信用历史记录的调查，做好数据分析，为授信评估提供有效依据。根据供应链所有参与主体的经营状态、发展规模和工作资质。明确供应链金融的发展情况，审核相关企业的交易模式和信息真实性，实现企业准入的严格审核，为供应链金融的有序发展提供保障。还要实现同行业的企业之间的对比与分析，不断提升供应链技术，要制定能够保障金融安全的信用等级评估机制。四、结论