投中统计：2024.05：中企美股募资额创新高 境内外市场零破发

投中研究院2024.061美股成功IPO，合计募资60亿元。所有中企首日零破发。美股市场大额IPO项目助力募资总金额创高。lVC/PE机构IPO渗透率为54%。2Copyright©投中信息www.cvi江苏江苏60亿元60亿元特海特海极氪极氪信息信息新材新材文娱传媒健康2024年5月，共计有13家中国企业在A股、港股以及美本月IPO募资金额TOP5企业依次为极氪智能、趣致集3Copyright©投中信息www.cvi01/中国企业IPO分市场分析02/中国企业IPO退出分析03/中国企业IPO行业及地域分析04/中国企业IPO重点案例分析05/政策热点回顾4Copyright©投中信息www.cvi01/2024年5月，全球市场中企IPO数量及金额呈下降趋势。A股发布三大减持新规；港股IPO项目持续储备；美股市场大额IPO项目助力募资总金额创高。本月所有中企IPO项目零破发。5Copyright©投中信息证监会连同沪、深交易所发布“三项减持规定”。本月，随二级市场回暖和政策支持，22家企业于港交所递表，IPO项目储备持续推进。美股市场由于智能电动车品牌极氪智能登陆纽交所，整体IPO募资金额大幅创高。43●443836323343●4438363219272516201613860584844784075762211481452321406080605823-0523-0623-0723-0823-0923-1023-1123-1224-0124-0224-0324-0424-05mIPO募资金额（亿元）·IPO中企数量（家）2024年5月各交易板块IPO数量及金额统计上交所科创板上交所科创板深交所创业板北交所上交所主板深交所主板港股港交所创业板纳斯达克全球市场13.纳斯达克资本市场纳斯达克资本市场20.99数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024.066Copyright©投中信息2024年5月，共计13家中国企业在A股、港股以及美股成功IPO，首日零破发。本月，共有3家企业首日涨幅超过1倍，占全部上市中企的比例为23.08%，且均为A股上市企业。其中，宏所920号段启用后的首只股票，也是本月首日涨幅最大的企业。EDA集团控股首日涨幅86.84%，是本月港交所首日涨幅最大的企业，旗下“易达2024年5月全球市场中企IPO首日涨幅TOP10趣致集团40.00%港[240%,270%)[210%,240%)[180%,210%)[150%,180%)[120%,150%) [240%,270%)[210%,240%)[180%,210%)[150%,180%)[120%,150%) [90%,120%) [60%,90%) [30%,60%) [0,30%) [-30%,0)[-60%,-30%)7Copyright©投中信息●●●461461●●460381381●5762121●●●21●●●66●5.5.27●33●823-0523-0623-0723-0823-0923-1023-1123-1224-0124-0224-0324-0424-05数据来源：CVSource投中数据2024年5月中企A股市场募资情况企业名称企业名称股票代码业务描述上市日期募资金数据来源：CVSource投中数据8Copyright©投中信息递表企业亦增多，本月共有22家企业在港交所递表，仅最近1周就有11家企业递表。77766566655555443325020250202802323-0523-0623-0723-0823-0923-1023-1123-1224-0124-0224-0324-0424-052024年5月中企港股市场募资TOP5企业名称股票代码业务描述上市日期募资金 EDA集团9Copyright©投中信息2024年5月，中国企业在美国资本市场IPO的数量为4家，其中极氪智能在纽交所上市，特海国际在纳斯达克全球市场上市，课标科技、雷特控股在纳斯达克资本市场上市。IPO数量环比下降50%；IPO募资金额共计36亿元，环比上涨8.4倍。极氪智能（ZK.NYSE）以31.32亿元助力中企美股募资金额创高。是一家电竞俱乐部；元保赴美上市采用了VIE架构。84●●●0000000.3605.910.933●●3.163.1633●5.545.546●●2.9822●2.0544●●2.063.833.8344●23-0523-0623-0723-0823-0923-1023-1123-1224-0124-0224-0324-0424-05IPO募资金额（亿元）IPO中企数量（家）数据来源：CVSource投中数据2024年5月中企美股市场募资情况企业名称企业名称股票代码业务描述上市日期募资金智能电动汽车品牌商智能电动汽车品牌商极氪智能ZK课标科技JDZG成人教育解决方案提供商2024-0 Copyright©投中信息02/2024年5月，共7家具有VC/PE背景的中企实现上市，VC/PE机构IPO渗透率为54%，汽车交通行Copyright©投中信息汽车交通行业账面退出回报最高2024年5月，共7家具有VC/PE背景的中企实现上市，本月获得VC/PE机构支持的上市企业数量同比下降72%，环比不变。本月VC/PE机构IPO账面退出回报规模为74亿元，平均账面回报率为2.39倍。从账面退出回报看，汽车交通、文娱传媒行业退出回报最佳，均超10亿元。从账面回报倍数看，文娱传媒行业企业趣致集团以7.7倍的退出回报率大幅领先其他上市企业。2023年5月-2024年5月VC/PE机构IPO退出账面回报3.753.454.92.873.482.942.992.392.20.913.753.454.92.873.482.942.992.392.20.913.28账面退出回报（亿元）平均账面回报率（倍数）2024年5月IPO交易行业退出分析行业账面回报倍数账面退出回报VC/PE支持企业上市数量行业账面回报倍数账面退出回报 Copyright©投中信息纽交所与港主板账面退出回报最高环比上涨22.73%。本月，极氪智能、趣致集团账面退出回报分别为35.59亿元、26.67亿元，位列前两名，二者分别在纽交所、港交所主板上市。本月，上交所主板、深交所主板、港交所GEM均无企业上2024年5月IPO交易板块退出分析股票市场交易板块VC/PE渗透率账面退出回报(亿元)账面回报倍数上交所科创板深交所创业板北交所上交所主板深交所主板港股港交所主板66.67%35港交所创业板纽交所纳斯达克全球市场纳斯达克资本市场数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024.062023年5月-2024年5月VC/PE机构IPO渗透率69%69%●36●3681%●43●4366%66%●4433●82%33●●78%●32321953%●1953%●●63%●2727●61%●61%3848%●48%●25●63%●8855%55%●202044%44%●1616●54%●131323-0523-0623-0723-0823-0923-1023-1123-1224-0124-0224-0324-0424-05mIPO数量（家）·VC/PE渗透率数据来源：CVSource投中数据Copyright©投中信息5月VC/PE机构背景企业IPO一览表极氪智能企业简称投资机构迈富时摩根士丹利迈富时摩根士丹利、北拓资本、建银国际 盛禾生物倚锋资本、越秀产业基金趣致集团趣致集团汽车街腾讯投资、华兴新经济基金数据来源：CVSource投中数据Copyright©投中信息03/行业及地域分析海IPO数量领先。Copyright©投中信息汽车交通行业募资金额最高占全行业募资金额的54.52%；其余行业IPO金额均不足10亿元；汽车交通、电子信息、先进制造、消费行业上市数量均为2家，其余行业均为1家。其中，智能电动汽车品牌商极氪智能（ZK.NYSE）以募资金额31.32亿元居首位。2024年5月中企IPO数量及募资金额行业分布 6.20mmmm4.61mmmm4.17mmmm 22222024年5月中企IPO重点行业细分领域统计汽车交通汽车整车1极氪智能汽车交易1汽车街文娱传媒广告营销1趣致集团先进制造先进制造其他2瑞迪智驱、万达轴承Copyright©投中信息传统产业IPO归零新产业IPO维持低位从IPO数量来看，与2023年5月相比，2024年5月传统制造、化学工业、通信通讯、企业服务、能源及矿业、建筑建材等传统行业从IPO募资金额来看，与2023年5月相比，2024年5月IPO募资金额整体下降，其中以电子信息行业降幅最为显著。2023年5月与2024年5月中企IPO数量分行业比较86420批发零售批发零售文娱传媒教育培训消费建筑建材能源及矿业企业服务通信通讯化学工业汽车交通先进制造公用事业医疗健康传统制造电子信息2023年5月IPO中企数量（家）2024年5月IPO中企数量（家）2023年5月与2024年5月中企IPO募资金额分行业比较300.00250.00200.0050.000.00批发零售批发零售文娱传媒教育培训消费企业服务能源及矿业化学工业先进制造汽车交通建筑建材通信通讯公用事业医疗健康传统制造电子信息2023年5月IPO中企募资金额（亿元）2024年5月IPO中企募资金额（亿元）数据来源：CVSource投中数据Copyright©投中信息上海IPO数量领先2024年5月中企IPO数量(左)及募资金额(右)地区分布(%)8%8%8%8%8%15%23%15%15%2%1%6%6%7%9%52%10%13%地区32地区322广东2湖南1浙江1香港11地区募资(亿元)浙江广东湖南香港数据来源：CVSource投中数据Copyright©投中信息分地区看，与2023年5月相比，2024年5月IPO数量、募资金额整体大幅下降。仅四川省、湖南省、陕西省实现IPO数量增长与IPO募资金额增加。与2023年5月相比，2024年5月不同地区IPO数量Top3由大于等于6家降低为大于等于2家，IPO募资金额Top3也由百亿级降低为不足10亿元。987987654320浙江广东北京上海江苏安徽香港山东宁夏江西湖北河北贵州广西四川湖南陕西2023年5月IPO中企数量（家）2024年5月IPO中企数量（家）数据来源：CVSource投中数据2023年5月与2024年5月中企IPO募资金额分地区比较80.0060.0040.0020.000.00浙江安徽广东北京上海湖北江苏山东贵州江西河北香港宁夏广西四川湖南陕西2023年5月IPO中企募资金额（亿元）2024年5月IPO中企募资金额（亿元）Copyright©投中信息04/日市值前十大IPO项目中，极氪智能居首位。20Copyright©投中信息2024年5月中企IPO募资金额TOP10 企业名称股票代码行业 极氪智能ZK汽车交通浙江31.32 EDA集团控股02505批发零售 2024年5月中企IPO当日市值TOP10企业名称企业名称极氪智能21Copyright©投中信息趣致集团IPO基本发行信息发行价收盘价募资金额25港元/股35港元/股4.93亿港元趣致集团融资历程种子轮种子轮老鹰基金老鹰基金.812.00源渡创投2,700.00源渡创投赛富投资基金7,500.00君联资本建发新兴投资1,000.00源渡建发新兴投资君联资本赛富投资基金老鹰基金远瞻资本10,000.00榕泉资本23,331.98榕泉资本榕泉资本老鹰基金6,000.00AiLiangShan22Copyright©投中信息趣致集团IPO账面退出情况机构品牌退出主体机构品牌天津榕泉惠黔企榕泉资本业管理合伙企业榕泉资本退出前持股数量(股)8,470,588退出前持股3.49%退出前股权价值(万元)退出回报率91.59%上海弘玖趣企业上海弘玖趣企业管理合伙企业（有限合伙）无锡源渡一期创业投资合伙企业21,301,8368.77%48,451.564578.85%苏州源渡成长投源渡创投资合伙企业（有6,999,9542.88%363.74%无锡源渡二期创业投资合伙企业4,000,020827.48%君联资本北京君联慧诚股北京君联慧诚股权投资合伙企业21,999,9489.05%50,039.43建发新兴投资厦门建发新兴产业股权投资壹号合伙企业（有限合伙）40,941.53上海鹰脉升企业管理合伙企业3,386,6637,703.0586.89%北京老鹰创新投老鹰基金资中心（有限合0.33%363.73%杭州老鹰宜来创业投资合伙企业0.25