会计原理与工程财务管理04628

1会计原理与工程财务管理04628复习资料一次支付系列等额支付系列等额分付终值公式等额分付偿还基金公式等额分付现值公式等额分付资本回收公式PFAFAPFPFAPAA=F*[i/(1+i)*-1]=F(A/Ft)币的时间价值，不断提高经济效益。优点：(1)考虑了时间因素(2)克服了短期行为(3)考虑了风险和利润之间的关系(4)有利于财富的增加2金的时间价值，投资风险价值(1)资金的时间价值(无风险投资收益)(2)投资风险价值(风险补偿收益)资金风险价值产生的客观基础商品经济条件下必然存在资金风险.资金风险价值的计算(1)计算资金收益率或收益额的期望(2)计算标准离差.标准离差是指可能获得资金收益率或收益额对期望资金收益率或期望收益值之间的偏离程度。(3)计算标准离差率标准离差率是指标准离差与期望资金收益率或期望值的相对数。(4)计算资金风险收益率(5)求资金风险价值：资金风险价值=投资额×资金风险收益率.资金风险价值的运用企业筹资时，如果自身高风险，则必须低成本支付；如果自身低风险，可以高成本支.11协调不同利益主体在财务管理目标上的矛盾：系的激励机制，使经营者在取得企业价值最大化的同时，也能体现自身的激励方式：(1)非股份制企业：年终奖励方式(2)股份制企业：股票选择权：允许经营者以根据企业的业绩给予经营者一定数量的股票2所有者与债权人之间的矛盾：(1)高风险项目完成后，债权人只能获得合同规定利率的利息，投资者获得全部超额利润增加风险。破产后，旧债权人损失大。解决方法1实行担保借债。2在举债合同中规定举债单位最高负债率。3对债款的用途即期投资效益加以限制。12财务管理具体目标概念：1.筹资管理目标：在满足企业成本和筹资风险。(1)资金成本：取得和使用资金所发生的资金筹集费用和资金占用费用。资金筹集费股票、债券印刷费、委托金融机构代理发行股票、债券手续费和注册费等。资金占用费：资金时间价值和投资风险价值(2)筹资风险：因筹资原因给企业造成盈利水平下降和债券不能及时偿还的风险。2.投资管理目标企业资金的投放和使用，包括对内和对外两方面。在工程施工和固定资产投资项目中，以较少的确处理企业相互利益主体之间的经济利益，合理确定利润留存比例及分配方式。根据济体制即企业体制环境，涉及企业与国家、企是通过建筑市场的工程投标方式取得。影响投标取胜的因素：1企业本身的施工技术2施工质量3工程标价4了解市场后进行投标2.生产资料市场环境：指建筑材料采购环境。分为稳定的采购环境和波动的采购和制约.161.紧缩的财政政策：增加税目、提高税率、减少补贴支出，减少公共支出和国家投资支出2.扩张的财政政策减少税目、降低税率、增加补贴支出，增加公共支出和国家投资约束2.施工生产经营活动通过经济合同法、建筑安装工程招标投标法、建筑安装工程承包合同条例、工程质量监督条例等约束.第二章企业资金的筹集和管理2筹资目的(1)筹集资本金，设立企业(2)满足施工生产经营和投资的需要(3)满足资金结构调整需要3筹资渠道是指企业资金的来源。主要有：(1)财政资金(2)银行信贷资金(3)非银行金融机构信贷资3金(4)其他企业单位资金(5)居民个人资金(6)企业留存资金(7)外商资金.4筹集资金的方式：是指企业取得资金的具体形式。方式：(1)吸收直接投资(2)发行股票(3)银行借款(4)发行企业债券(5)融资租赁(6)商业信用权属于所有者(2)可长期占用(3)无还本付息压力(4)通过财政资金、其他企业单位资金、居民个人资金、外商资金等渠道，采用直接投资、发行股票、留存收益等方式筹资。2.债务资资金特征：(1)债权债务关系(2)还本付息(3)债权人无经营决策权(4)主要通过银行、非银行金融机票、债券等方式进行筹资。2.间接筹资借助于银行等金融机构进行筹银行借款、非7筹集资金的原则1.根据资金需要。合理确定筹资2.研究资金投向，讲求资金使用3.选择资金渠道，力求降低资金4.适度负债经营，防范筹资风险10筹集方法(1)一次筹集：应从营业执照签发之日起6个月内筹足。(2)分次筹集：最后出资应在营业执照签发之日起3年内缴清第一次筹集的资金不得低于注册资本15%,并且在营业执照签发之日起3个月内缴须先评估作价，核实财产，再折合为股份，再转(2)募集方式：发起人认购的股份不得少于公司总份额的35%,其余部分应当向社会公开募集。址：承销机构名称及有关的协议：发行股份的股款缴足后，必须经法定的验资机构验人在30日内未召开创立大会，认股人可以要求发起人返还资本金和利息。14有限责任公司：由2个以上50个以下股东共同出资，每个股东以其出资额为限对公司承担责任，公司15有限责任公司与股份有限公司的区别(1)不是等额股份(2)不发行股票(3)以实缴资本登记注册，不少于50万元(4)不得随意转让，须经半数以上股东同意。筹资(出资)要求(1)货币资金，计入临时管理账户(2)实物、工业产权、非专利技术、土地转让等，办理财产转移手续16资本金的计算：股份有限公司(1)货币资金直接计入资本金。(2)溢价发行的股票，溢价部分计入资本公积金。有限责任公司：新增注册资本时，新股东按比例出资的部分作为资本金，17资本公积金是实际收到投资者投入的资本额超过企业在工商局注册登记的注册资本金的一种准资本。它可供企业无偿、无限期地运用。主要包括接受捐赠资产、法定资权利的股份，代表满足所有债权偿付要求及优先股东的收益权与求偿权要求后对企业盈4人姓名或名称的股票。股东的姓名或名称一般都写在股票背面。22市盈率的基本概念：市盈率指在一个考察期(通常为12个月的时间)内，股票的价格和每股收益的比没有抵押品，完全靠公司良好的信誉而发行的债券。通常只有经济实力雄厚、信誉较高的企业才有能力发行这种债券记名债券：是指债券上记载债权人的姓名或名称，并在发行单位或代转让时原持有人要背书，办理相应的过户手续。通常记名债券可以挂失.28无记名债券：无记名债券是指不需在债券上记载持有人的姓名或名称，也不需在发行单位代理机构登记额。这一般适用于发行数量巨大，偿还期限长的债券，但国债和金融债31短期债券：偿还期限在1年以下的债券为短期债券。32长期债券：偿还期限在10年以上的为长期债券。讲，可转换债券是在发行公司债券的基础上，附加了一份期权，并允许购买人在规定的时间范围内将其购34不可转换债券的含义：不可转换债券是指债券发行时没有约定可资40融资租赁的概念：融资租赁(FinancialLeasing)Leasing),是指实质上转移与资产所有权有关的全部或绝大部分风险和报酬的租赁。资产的所43资金成本：资金成本(CostOfFunds)是指企业4.检查固定资产的使用和维护情况，有无闲置设备、有无使用不当设备等含义：无形资产：不具备实物形态，而以其某种特殊权利、技术、知识、素质、信誉造符合法律规定，授予发明人于一定期限内制造或专卖其发明创造成果的一种特殊权利非专利技术：也叫专有技术，是指不为外界所知的技术租赁权：承租方在给予出租方一定报酬的条件下他们的价值转移都不是一次性的，而是逐步通过工程，产品价值的补偿加以回收2他们都是为企业的施工的生产经营服务的，在有效经济寿命期内由企业的所控制和利用，为企业带来经济效益。他们都具有价值和实用价值。都可以用来投资和转让3他们大都要随着技术进步和产品更新换代而发生无形损耗不同点：1无形资产没有独立实体，但又依赖实体而存在。2无形资产的价格，具有高度的不确定性。15无形资产的类别：分类1.按实效性分类有限期无形资产和无限期无形资产2.按可否辨认分类可辨的无优势；转让出去，可以获得转让费。专利成本：(1)通过购买取得的，成本就是在购买时所支付的价款(2)自行开发并依法申请取得的，成本就是依法取得时所发生的注册费、律师费等效期限为20年，摊销专利权成本的期限应比法定期限为短术的成本，应按购入时发生的各项费用入账(2)自行开发非专利技术发生的研究开发费用，按照现行会计准则的规定，将其列入发生当期的管理费用，不得作为非专利技术成本入账(3)一般按协议规定的年限摊销是一种租赁权，应将其列入无形资产如果土地使用权没有年限规定，就不必摊销其价值，否则应在剩余年可权共同点：同属知识产权，在登记注册，独占，许可和转让等方面十分相似不同点：开在另一国就申请不到专利权；而商标只要某国还没有其他热登记注册，在该国任何准注册登记，并获得商标权。2专利权是有年限效。而商标权基于“注册原则”,其权利可以无限期的续展下去。3专利权是对专利持有者公开技术的一种报酬，授予其一定时期的独占权。而商标权是对商标使用者保证商标质量的一种报酬。4专利技术应用的领域和范围，专利法不与约束。但统一商标如要用于不同类别的商品，必须分类注册估；在企业实行联营、股份经营、中外合资经营、合作经营时可确认的商誉的预期超工生产任务所需机械设备的不足状况，以便及时加以补充；另一方面可以发现超过施工生产任务所需的多22施工企业查定固定资产需要量的程序；(1)查清固定资产的实有数量(2)查清固定资产的质量(3)查23施工机械设备需要量、生产设备需要量的查定和计算方法：施工机械设备需须配备一定数量的施工机械和运输设备如挖土机、推土机、装载机、混凝土搅拌机工机械设备的需要量(1)根据企业施工任务特点(工程结构、性质、施工工艺、集中分散情况以及以往年度历史资料),确定万元工作量的主要实物工程量(2)根据工程任务计算主要工种工程实物量(1)计算土方工程量(2)计算土方运输量(3)计算施工设备需要量生产设备需要量的查定1.生产设备需要量计算2.决定生产设备需要量的因素(1)计划生产任务是计算生产设备需要量的主要依据。若生产品种不多，类，将同类产品换算为代表性产品进行计算。(2)生产设备全年有效工作时间按照企业现行的工作制度需的停工时间。(3)生产设备单位时间的产量定额生产设备单位时间的产量定额，通常用单位台时实物生产量来表现。在计算生产设备需要量时，可以各种产品加工所需定额总台时除以生产算位设计生产能力所需固定资产投资，再将它乘以拟建项目的生产能力计算项目固定资产投资总额，再将它乘以拟建项目的生产能力来计算项目固定资产投资总额的方法。固定资产投资总额=已建成类似项目单位计算固定资产投资总额理解：5无形资产投资的估算：1.项目如以一次支付方式取得，应当作为无形资产估算其投资2.若与固定资产投资一并估算，应将它单独列出3.按无形资产有效年限计算其摊销额收入资金率、销售成本资金率进行估算；也可按流动资产主要项目分别逐项估算2.按销售收入(销售成本)资金率估算.根据拟建项目年销售收入(销售成本)与类似项目销售收入(销售成本)资金率来估算拟建项目流动资金投资额3.流动资金比例流动资金，一般自筹资金不少于30%,其余资金才能向银行借款价2.考虑因素(1)若年产量和年销售量不同，应按产品年销售量乘以销售单价计算(2)计算年销售收入时，一般不考虑年初年末结存产品(3)多品种，先计算单个品种年销售收入，然后汇总(4)部分产品外目(1)原材料(2)燃料和动力(3)工资(4)提取职工福利费(5)固定资产折旧费(6)无形资产摊销 (7)投资借款利息(8)其他费用：办公费、差旅费等年税金的估算：1.企业总收入：企业收入总额=生产经营收入+财产转让收入+利息收入+租赁收入+其他收入2.税金计算年应税所得额=年产品销售收入一年产品销售成本年应纳所得税=年应税所得额×25%条件下的收益额和提取的折旧用来收回项目总投资所需时间，与行业基准投资回收折现系数换算成现值收入和现值支出，然后对比现值收入和现值支出，13建设项目投资分析中的不确定性因素：1.投资支出的变动(1)机器设备、建筑材料价格、建筑安装工程造价等因素变动，都会引起建设项目投资支出变动(2)外汇汇率变动也会影响投资支出变动2.建设进度和投产期的变动如果材料、设备、资金等不能及时供应，会影响工程进度3.销售量和品没有销路，也会影响投资财务效益4.销售价格的变动5.产品成本的变动6.项目经济寿命期的变动14项目财务状况的综合分析：(一)分析财务状况的目的1.分析项目竣工投产后的盈利能力2.估算项目投资借款的偿还能力(二)项目利润表和财务平衡表的编制1.利润计算：利润总额=产品销售收入一产品销售成本.净利润=利润总额一应纳所得税注意：分析盈利水平时，在成本中不包括投资借款利息的利润总额和利润额2.编制报表(三)项目盈利能力和偿债能力的分析1.投资项目盈利能力分析，通过销售利税率、销售利润率、投资利税率、投资利润率等指标进行分析2.销售利税率也叫销售税前利润率3.销售利润率分析对象针对拟建项目的特点，选择某些最能反映该项目投资效益的指标作为敏感性分析的对象，如投收益率、投资回收期、净现值、内部收益率等(2)从不确定因素中寻找那些对项目投资效益有重大影响，并在建设期和投产期内可能发生较大变动的因素(3)根据敏感性因素的变动幅度，分别计算有关的投资效16固定资产投资建设程序的步骤：(一)提出项目建议书内容：1.项目建设提出的必要性和依据2.产品方案、拟建规模和建设地点的初步设想3.资源情况、建设条件、协作关系和引进国别、厂商的初步分析4.投资估算和资金筹措设想5.利用外资项目的可能性及偿贷能力初步预算6.项目建设进度设想7.经济效益和社会效益初步估计(二)进行可行性研究(三)选择建设地点根据审定的可行性研究报告和地区建设规划的要求，选择建设地点。(四)编制设计文件：委托设计单位编制设计文件设计。初步设计是研究项目建设在技术上的可靠性和经济上的合理性，对设计的定，并通过编制总概算确定总的建设费用和主要技术经济指标。施工图设计计的工程加以形象化。(五)制订年度固定资产投资计划：项目建设的初步设计和总概算经过审定后，编制年度固定资产投资计划。年度固定资产投资计划必须根据审定的设计文件等来编制，年度计划中各项目的投资额，不能大于与之相应的概算。(六)设备、材料订货和施工准备(七)组织施工(八)生产准备(九)根据批准的项目建议书，对项目在技术、工程、经济和外部协作条件等的可行性进行全面分析论证，作多18固定转产投资项目可行性研究的内容：(一)总论：1.项目提出的背景，投资的必要性和经济意义2.研究工作的依据和范围(二)需求预测和拟建规模1.国内外产品需求情况预测2.国内现有工厂生产能力估计3.销售预测、价格分析、产品竞争能力4.拟建项目的规模、产品方案和发展方向的技术经济比较和分析(三)资源、原材料、燃料及公用设施情况1.原料、辅助材料、燃料的种类、数量、来源和供应可能2.资源储备、品位、成分以及开采、利用条件3.所需公用设施的数量、供应方式和供应条件(四)建厂址比较与选择意见(五)设计方案1.项目的构成范围等2.全厂布置方案初步选择，土建工程量计算3.公用辅助设施等(六)环境保护“三废”治理方案(七)19企业组织、人力资源配置和劳动安全1.管理体制，机构设置2.劳动定员，员工培训3.劳动安全(八)实施进度的建议1.勘察设计进度要求2.设备制造所需时间3.试生产所需时间4.项目建设实施计划和进度选择方案(九)投资估算和资金筹措1.主体工程和协作配套工程所需的投资2.无形资产和流动资金的投资3.投资来源、筹资方式、还款方式(十)经济效益评价1.项目投产后年收入、年成本、年税金计算2.项目财务状况分析3.项目投资财务效益评价4.项目投资经济效益评价量三套数据。1.如果只计算增量的财务效益，并不能说明该企业是否值得改造2.如果只计算改造后的财务效益，并不能说明是把企业改造好了还是改造坏了在评价改造项目投资财务效益以后和增量部分的投资财务效益，并要求改造以后的投资财务效益指标和增量部分投资财务效益指标都能新建项目、扩建项目、改造项目(二)改造项目的主要目标在于降低生产成本(三)改造项目的主要目标在于改善内在质量(四)改造项目的主要目标在于改善劳动条件和环境保护改造项目财务效益分析计算与5普通股：股份公司股本的基础，通过这类股票所筹集的资金是股份有限公司股本基础。优先限公司发行、在分配公司收益和剩余资产方面比普通股股票具有优先权的股票。市盈率：某种股票每股市7债券的种类及特征：1.政府债券由中央政府或地方政府发行的债券优点：风险很小，流动性强，免交收益所得税缺点：投资收益率相对较低2.金融债券由金融机构发行的债券优点：风险较小，流动性强缺点：投资收益率不高，但比政府债券高3.企业债券由企业发行的债券优点：能获得比政府债券和金融债券高的收益缺点：风险大，须交纳收益所得税8影响债券价格的因素：影响债权价格的内部因素1.期限的长短债券的期限越长，其市场变动的可能性就越大，价格也就越容易变动2.票面利率债券的票面利率越低，债券价格越容易变动3.提前赎回规定具有提前赎回可能性的债券应具有较高的票面利率，也应具有较高的到期收益率4.税收待遇免税债券的到期收益率应比纳税债券的到期收益率低5.市场属性：债券可以迅速出售而不会发生价格损失的能力市场属性好的债券具有较高的内在价值6.违约风险债券发行者不能按期履行合约规定的义务、无力支付利息和本金的潜在可能性影响债权价格的外部因素1.银行利率2.市场利率3.通货膨胀9债券投资的风险：1.违约风险发行者无法按时支付债券利息和偿还本金的风险回避方法：不购买偿债能力差的企业债券和金融债券2.利率风险由于市场利率变动而使投资者遭受损失的风险回避方法：在利率低谷时不买长期债券3.通货膨胀风险由于通货膨胀而使货币购买力下降的风险回避方法：通货膨胀期间不买长期债券4.变现风险无法在短期内以合理的价格出售债券的风险回避方法：不购买市场属性差的债券5.再投资风险债券变现后，难以找到比变现债券更高收益率的投资对象的风险回避方法：在预期10影响股票价格的因素：1.公司因素2.行业因素3.宏观经济形势和政策因素(1)经济增长和经济周期(2)利率水平(3)货币政策(4)财政、税收政策4.市场技术股票市场的各种投机操作、股价循环规律以及证券主管机构的某些干预行为等因素股价循环过程：盘旋——转变——活跃——回落——再盘旋5.社会心理因素6.市场效应7.政治因素11股票投资与债券投资的比较：1.投资性质股票是所有权证书债券是债权证书2.投资期限和本金返还股票是一种永久性证券，没有到期日债券是有一定偿还期限的3.剩余财产分配债券投资者不仅在利息分配上比股利优先，而且比股票享有优先偿还权4.市场价差收益和投资风险债券投资风险小，股票投资风险大13债券价值的计算：1.分年付息到期还本债券价值的计算2.到期一次还本付息债券价值的计算14债券到期收益率的计算：1.分年付息到期还本债券到期收益率的计算已知V值，求i值2.到期一次还15股票投资收益的评价模式：(1)股票持有者的现金流入量：股利收入和出售时的股价(2)股票价值是由一系列的股利和未来出售股票时售价的现值构成(3)股利的多少决定于每股收益和股利支付率两个因素(4)折现率的确定方法一是根据股票历史上的平均收益率确定；二是参考债券的收益率加上一定的风险时，股利收益过程是一个永续年金固定增长股票价值：普通股各年股利是逐年增长的Dt=DO×(1+g)t固定增长股票的价值当增长率固定不变时用市盈率计算：股票价值市盈率是股票价格为每股收益(净利润)倍数过发行基金证券，集中投资者的资金，交由基金托管人托管，由基金管理人管理和运发起人、基金管理人与托管人，制定各项申报文件。③向主管机关提交规定的报20托管人主要有以下职责：①安全保管全部基金资产：②执行基金管理人的投资指的投资运作，如果发现基金管理人有违规行为，有权向证券上管机关报告。并督促基金管理人予以改正；契约的规定运用基金资产投资并管理基金资产；2.及时、足额的向基金持有人支付基金收益；3.保存基金的会计账册、记录15年以上；4.编制基金财务报告，及时公告，并向中国证监会报告；5.计算并公告基有限公司是一种股权关系：债券持有人与发行者是一种债权债务关系2.投资者的经营管理权不同票投资基金资产的管理和运用3.风险和收益各不相同基金投资风险小于股票，大于债券，于股票4.存续期间不同基金投资有一定的存续期间，期满即终止价格转换成普通股的有价证券优先认股权：在发行新股时，给予现有股东优先购买新24可转换债券转股价格的计算、含优先认股权的价值和除权优先亏损3.提取法定盈余公积金。按税后利润扣除前两项后的10%提取，达到注册资本4.提取法定公益金按税后利润扣除1、2项后的5%～10%提取5.向投资者分配利润股利3.为避税目的而要求限制分派股利(四)企业自身因素：1.筹资能力和现金流量企业盈利水平下降时，保持原有水平会使财务负担增加一般在市场繁荣、企业趋于成长期采用。固定分配比例的股利政策企业每年按固定的股利支付率，从企业净利润中支付股利。固定分配比率的股利政策股利与净利润保持一定的比例关系，体现风险投资与风险收益的对等关系，使企业在微利或亏损年度不致因股利的分配而陷入财务困境。缺点：可能使企业股票不受投资者欢迎，引起股票下跌，导致投资者对企业成长缺乏信心。正常股利加额外股利的股利政策企业将每年分配的股利固定在一个较低的水平，即正常9现金股利、股权股利、债权股利形式：(一)现金股利以现金分派股利股权份额作为股东投资的收益，使原股东增加其在企业总权益中的份额。股票权利——企业以本企业的普通股股票发给普通股股东作为股利。企业宣布发放股票股利，仅仅是将股东权益中留存收益的一部分转作股本，避免了企业现金达的流出。好处：可以免交个人所得税，企业也有利于节约现金流出。(三)债权股利企业以一定的债权授予股东，作为股东的投资收益，在未来期间股东可将持有债权向企业索取债权和相关的利息收入。债权股利根据债权的不同形式，可分为票据股利和债券股利等。由于票据、债券都是带况和概率枝上的概率，计算出同一方案不同状况下的期望收益值或损失值，然后根据不足：企业奖励基金办法20世纪50、60年代，我国国有施工企业曾润=全年实现利润一企业应提企业奖励基金八分成(20%上交，80%留用):企业分成利润=基数利润×50%+增长利润×80%,企业上缴利润=基数利润×50%+增长利润×20%基数利润=上年应分成利润，应提法定利润=全年点交工程预算成本×法定利润上交利润改为按国家规定的税率交纳税金，税后利润规企业支配，把国家与企业的固定下来。企业部分大小，一律按固定比例税率55%计征。企业应交所得税=应税所得额×规定上交税率应税所得额=全年实现利润一应归还技措和基建投资借款企业留用利润=应税所得额一应交所得额，对于小型企业，按超额累进税率计征所得税：企业应交所得税=2(各级应税所得额×各该级别适用税率)对于企业留用的利润中，先提取5%作为后备基金，再确定生产发展基金、新产品试制基金、职工福利基金、留，欠收自补1.上交利润定额包干，超收留用适用于微利施工企业应上交利润=承包上交利润基数应留用利润=应税所得额一承包上交利润基数2.上交利润基数包干，超收分成适用于一般盈利企业的销售数量，按规定的销售价格和产品计划销售成本，分别计算各种产品的计划销售利润，然后汇总确定全部产品计划销售利润的方法。分析计算法：是在报告期利润水平的基础上，考虑计去和现在的施工经营成果、财务、成本状况及其变动趋势，用以了解过去、评价进行对比，揭示差异和矛盾。因素分析法：依据分析指标和影响因素的关系，从数量上确资本保值增值率：企业期末所有者(股东)权益总额与期初所有者(股东)权益总额的比率每股净8杜邦财务分析体系的概念：利用各财务指标间的内在联系，对企业施工生产经营活动及其经济效益进行分析企业在建筑市场的竞争实力，追求企业的持续发展；2.对一般投资者来说，利能力，能否提高企业分配的利润或股利，追求当年利润及股利的分配和企业股票的市人1.债权人进行财务分析时，首先关注其贷款的安全性2.对短期债权人来说，特别关注企业资产的流动性，在短期内能否将流动资产变现用以偿还流动负债3.对长期债权人来说，特别重视企业资金结构和盈利能力，关注企业资本的实力，保障长期债务的还本付息(三)政府经济管理机构1.了解企业占用资金的使用效率，预测财政收入的增长情况，有效的组织和优化企业社会资金、资源配置2.业是否有违法乱纪行为，促使社会主义经济基础的巩固(四)企业经营者：对企业经营财的比较基础，作为分析评价企业当期世纪财务、成本数据的对比标准(1)采用趋势分析时，注意各个年度财务、成本数据的可比性(2)采用横向比较时，注意与对比企业财务数据的可比性因素分析法1.连环替代法连环替代法是分析某一指标的完成情况受哪些因素的影响及其影响程度的方法进行要将影响某一计划指标完成情况的有关因素加以适当的分类，即根据各项指标的经济内容确定其受哪些因14生产资料营运能力分析的指标和方法的应用：(一)总资产营运能力的分析总资产营运能力集中反映在企业利用资产完成营业收入水平，即用周转率表示。(二)流动资产营运能力的分来表示流动资产营运能力。(三)固定资产营运能力的分析采用固定资产利用率指标来收入盈利能力的分析反映收入盈利能力的指标是工程结算收入利润率和营业收入利润率。资本盈利能力的分析1.资本总额=实收资本+资本公积金+盈余公积金+未分配利润=资产总额一负债总额资本16资产盈利能力的分析1.息税前利润总额包括利息支出的利润总额。利息支出包括银行借款利息、企业应付债券利息等。资产平均总额为各月资产平均余额的平均数。2.总资产净利率越高，表明企业资产的总体盈利能力越强，能为投资者带来较多的利润。资本保值增值能力的分析1.资本的保值增值能力一般用资动比率、速动比率和现金比率。长期偿债能力的分析：长期偿债能力受到三个方面因素的资金结构为基础2.以长期资产为物质保证3.与企业的盈利能力密切相关。衡量企业长期偿债能力的指标有经营收入增长率和净利润增长率。对社会贡献能力1.依法纳税2.履行法定的社会责任资产净利润率和资本乘数比率的影响，对资本利润率具有决定性影响的因素有：营业收入净利率、总资产周转率、资本乘数。资本利润率=营业收入净利率×总资产周转率×资本乘数3.资本乘数又称权益乘数，是资产资本率的倒数，表示企业负债经营的程度资本乘数=1/资产资本率=1/(1-资产负债率)4.提高资20工程成本分析的步骤、内容和方法：步骤(1)先对工程成本计划的完成情况进行总的评价(2)检查降低工程成本措施的贯彻执行情况和收到的经济效果3)按各个施工单位进行成本分析2.评价工程成本计确定本年生产产品的实际总成本比计划总成本是节约还是超支(2)分别考核可比产品成本和不可比产品成本的节约或超支情况可比产品步骤：(1)为各种产品规定计划单位成本和计划总成本，(到的实际平均水平，规定较上年成本的计划第九章1施工企业合并、收购、分立、债务重组和清算的管理企业合并、横向合并、纵向合并的概念：企业合并：两个或两个以上企业，依照法律规定的程序组成一个企业的经济行为。横向合并：合并各方处于统一的集中竞价交易收购股份并取得控股地位的收购方式要约收购：收购公司通过向被收购公司的管理层和股东，发出购买其所持该公司股份的书面意思表示，并按照其依法公告的收购要约中所规定的收购条件、收购价格、收购期限以及其他规定事项，收购上市公司股份的收购方式。协议收购：收购公司通过与目标公司的管理层或股东的反复磋商，达成协议，并按照协议规定的收购条件、收购价格、收购期限以其其他规3企业清算的概念和种类：企业合并的动机：1.市场份额动机2.协同经营动机3.经营战略动机：4.财务协同效应5.其他动机实施合并后，根据合并动机和自身现状，定出目标企业的标准和条件，选择目标企业2.寻求董事会或主管单位的支持寻求企业董事会或主管单位对合并的支持3.进一步与目标企业谈判，并合并后企业的经济效益，提出合并方案4.合并各方股东会或主管单位通过合并表决合款和条件章程其他条款5.签订合并协议，公告企业合并签订合并协议