商业银行经营风险与内部控制

第十三章

商业银行经营风险与内部控制第一页，共五十一页。目的与要求：通过本章学习了解商业银行风险的成因、类别、特点和内容，掌握商业银行风险管理和内部控制制度。教学重点：1、商业银行风险的类别2、内部控制的目标、类型和方法第二页，共五十一页。第一节商业银行风险概述一、商业银行风险的概念商业银行经营风险是指商业银行在经营活动中，因不确定因素单一或综合影响，使商业银行遭受损失的可能性。商业银行风险涵义涉及四个基本要素，即商业银行风险承受者、收益和风险的相关度、不确定因素和风险量度。

第三页，共五十一页。二、商业银行风险的类别

系统风险如政治基础设施风险政策风险法律风险市场风险流动性风险技术风险过程风险信用风险人的风险第一级第二级第三级第四页，共五十一页。第一级系统风险如出现大的社会动荡，发生战争、出现金融危机等。它对银行的经营影响较大，是银行所不能控制的。第二级法律、政策以及金融基础设施风险等它们对银行的经营影响也很大，但银行可以影响却不能控制它们。第三级信用风险、市场风险、技术风险、过程风险和人的风险这些风险银行可以控制。我们讲的银行风险管理，主要研究第三级风险。实际上第三级风险中的六种风险可以归纳为信用风险、市场风险、操作风险和流动性风险。第五页，共五十一页。其中信用风险、流动性风险、市场风险属于客观风险，通过通常意义上的风险管理来控制。操作风险属于主观风险，主要通过内部控制制度的建设来控制和防范。第六页，共五十一页。第二节商业银行风险管理信用风险流动性风险市场风险操作风险第七页，共五十一页。一、信用风险所有风险中最重要的风险，且难以被量化。类型违约风险信用降级风险第八页，共五十一页。信用风险的主要成分风险敞口（有风险的信贷余额）违约概率和信用级别下降的概率违约恢复率第九页，共五十一页。二、流动性风险指银行在需要时无法以正常成本获得流动性资金的风险，包括融资风险、市场流动性风险和资产流动性风险。融资风险市场流动性风险资产流动性风险第十页，共五十一页。流动性的三要素：变现的时间成本、交易成本、价格稳定性。流动性风险的来源：银行资产和负债在期限和规模上的不匹配。流动性风险的衡量：流动资产比率、流动性缺口流动性风险管理：总成本最小时取得最佳流动性第十一页，共五十一页。三、市场风险指银行购买的金融工具在利率、汇率、价格等变化时给银行损益带来的影响，也称投机性风险。利率风险汇率风险价格风险第十二页，共五十一页。是交易组合的盯市价值，在需要交易的期间内，发生不利变化的风险。清算期是市场风险的关键因素。较长的清算期带来较大的市场风险。市场价值损失并非一定来自市场风险。经营风险也可以导致市场价值损失（如决策失误导致市场损失）。量化市场风险的工具是VaR，即最大化的组合价值损失。第十三页，共五十一页。1、利率风险风险来源：利率变动、银行资产和负债不匹配。利率风险的衡量：利率敏感性缺口利率风险管理：表内管理和表外管理。表外主要运用衍生金融工具对利率风险进行对冲。第十四页，共五十一页。2、汇率风险国际业务是银行经营一个重要方面。汇率风险来源：交易、会计、经济、结算第十五页，共五十一页。3、价格风险市场价格波动而导致表内表外头寸损失的风险。风险衡量：风险价值VaR第十六页，共五十一页。四、操作风险操作风险是银行信息系统、报告系统、内部风险监视规则和内部程序发生故障给银行带来损失的风险。新巴塞尔资本协议的定义：因为内部程序、人员和系统的不足和失效而直接或间接产生的损失。第十七页，共五十一页。五、风险尺度适用范围风险因素分为两类：可量化的和不可量化的。不可量化的原因：资料不足，或缺乏必要技术。对不可量化的风险因素，主要依据判断来管理。当前的趋势是强调对可量化的因素进行控制。风险的三个尺度敏感性波动性下侧风险第十八页，共五十一页。敏感性Sensitivity概念和尺度概念：目标变量（如利息边际）的变化与驱动其变化的随机市场参数（如利率）变化与之间的比率。尺度：

s(价值变化的%) =（V/V）Vi

S(价值) =（V/V）i第十九页，共五十一页。敏感性的特点敏感性越大，风险越大仅仅是一个近似的指标，因为资产价格的变动是非线性的。是一个“本地”指标，因为其依赖于银行资产和市场参数（如利率）当前的价值。第二十页，共五十一页。敏感性与风险控制两种控制风险方法：风险敞口控制和敏感性控制。敞口控制：针对个人、机构、产业和国家，限制在险组合的规模。敏感性控制：使用衍生品对冲风险；控制敏感性缺口。敏感性管理现在已经扩展到信用风险管理。目标：保护借款人信用级别和违约率变化。方法：信用衍生品，证券化。第二十一页，共五十一页。波动性Volatility概念：测量变量围绕其中值的偏离，包括上侧和下侧的偏离。可以使用任何历史资料来计算历史波动性，不管其是不是正态分布。尺度：变量价值的标准差。第二十二页，共五十一页。下侧风险downsideRisk概念：目标变量朝不利方向偏离的风险。波动性带来损失和收益，下侧风险仅测量损失，忽视收益。有的金融工具只有上侧风险，期权的买者，其收益不确定，但损失是确定的，即期权费用，所以其没有下侧风险。尺度：标准差下侧风险的两个成分：潜在损失和损失发生的概率。下侧风险尺度的作用用于确定资产或者资本的潜在极大化损失帮助定义风险资本或者经济资本经济资本指吸收全部潜在未预期损失所必需的资本量。第二十三页，共五十一页。风险管理与风险量化量化风险的必要性实行基于风险的政策和实践的前提，是对风险进行量化。然而，银行在量化风险上面临巨大的挑战。量化风险的困难风险在物质化（materialize）为损失之前，是无形的和不可见的。量化风险与建模量化不可见的风险的唯一方法是建立风险模型。只有通过模型，才能更好地扑捉和控制风险。第二十四页，共五十一页。金融机构风险管理的特殊性必须预先知道敞口的各种内在风险，如何控制风险，以及这些风险代表的潜在价值损失。第二十五页，共五十一页。信贷风险传统测量方法：敞口指标，借款人信用；传统监视方法：风险限制，信贷发放授权限制，警戒表；现在仍然盛行的方法：基本面方法，根据各种质量指标对借款人的信用做出判断。困难：难以对信用风险的分散化效应进行量化。原因：缺乏资料，与市场组合比较，更加复杂。。第二十六页，共五十一页。第三节商业银行内部控制是银行为实现经营目标，协调与规范银行整体、银行各职能部门及内部各层员工在银行经营和管理活动中关系与行为的一系列政策、制度、组织、措施、程序和方法的总和，对风险进行事前防范、事中控制、事后监督和纠正的一种内部管理系统。第二十七页，共五十一页。一、内部控制的目标及实施原则（一）

内部控制的目标（二）

内部控制的实施原则：有效性、审慎性、全面性、及时性、独立性。第二十八页，共五十一页。二、内部控制的类型（一）

按技术划分的控制类型1．

事前控制2．

同步控制3．

事后控制（二）

按功能划分的控制类型1．

业务控制2．

财务控制3．

会计控制和审计控制4．

物品控制5．

人事控制6．

组织控制第二十九页，共五十一页。（三）

按控制范围划分的控制类型1．

经营业务控制2．

内部财务会计控制三、商业银行内部控制的方法（一）

银行风险控制法（二）

银行风险财务法四、商业银行的内部稽核（一）

稽核的内容（二）

稽核的原则与方法第三十页，共五十一页。第十四章

商业银行经营发展趋势第三十一页，共五十一页。

20世纪90年代以后的商业银行，尤其是发达国家的商业银行在业务种类，处理业务的手段，经营管理思想、体制等方面与过去相比有着明显差别第三十二页，共五十一页。

发达国家的法律放松了商业银行的业务范围，不仅允许商业银行经营投资银行、商人银行业务，还允许其开办信托、保险、租赁、保管、代理咨询等多种业务，银行金融服务职能不断扩大。尤其表现在传统商业银行业务与证券业务的结合上，如美国和日本的商业银行。

1．混业经营趋势第三十三页，共五十一页。2．经营手段电子化

由于运营成本持续上升，商业银行不得不采用更有效率的电子化设备来代替以前的成本较高的手工经营系统，从而使经营管理手段、方式方面发生了巨大的变化。

1）业务处理自动化。

2）综合管理信息化。

3）银行业务网络化。

第三十四页，共五十一页。3．金融创新的不断发展

金融创新是旨在金融领域内对各种要素实行新的组合，也泛指金融体系和金融市场上出现的新的事物。金融创新包括金融工具的创新、融资方式的创新、支付清算手段的创新、金融组织的创新以及金融市场的创新等。而在各种各样的金融创新中，金融工具创新是最主要、最突出的金融创新。金融工具创新主要是指金融机构为了避免汇率、利率风险，降低业务经营成本，拓展业务经营领域以及追求新的活力机会而推出的各种新的业务品种与金融衍生产品。

第三十五页，共五十一页。4．资产证券化

20世纪80年代中期以来，西方发达国家商业银行的业务经营出现了证券化发展的趋势。这表现在两个方面：第一，传统的银行信贷融资越来越多的被各种各样的证券融资所取代。第二，商业银行越来越多的通过把贷款资产转换为证券出售给投资者的方式来扩大资金的业务经营规模。

第三十六页，共五十一页。5．国际银行的并购与扩张风潮

20世纪90年代以来，商业银行开始出现了合并的浪潮。并购本身能为新机构带来直接或间接的效益，一是节约成本；二是扩大业务范围和市场份额；三是有利于风险管理，增强抗风险能力；四是提高新机构在金融体系中的地位，并借助于这种特殊地位享受中央银行或政府的特殊的照顾。但是，超大银行同时存在一些弊端。第一，由于银行规模巨大，其本身管理难度增大，此外，政府对其管理难度也增大。第二，大银行的信用创造能力强，有可能干扰中央银行货币政策效果。

第三十七页，共五十一页。6．注重市场营销

发达国家商业银行市场营销经历了广告、友好服务、金融创新、市场定位、现代营销五个发展阶段，积累了丰富的经验，具有以下几个特征：一是从面对面的直接接触转向非面对面的营销。二是促销感情化。三是注重客户数据库建设。四是注重选择营销对象。

第三十八页，共五十一页。银行市场营销观念的演进最早追溯到1958年的全美银行业联合会议，至今已经历了五次变更20世纪50年代，银行营销就是广告、销售促进和公共宣传银行营销是创造微笑和友好的氛围银行营销是以产品创新服务顾客银行营销是选准目标客户，做好定位工作银行营销是分析、计划、控制组合成的系统工程第三十九页，共五十一页。市场细分：确立客户群观念传统的客户群观念分为两大类：企业和个人，再按规模、行业、年龄细分第四十页，共五十一页。确立新的客户群观念对企业，划分依据银企关系客户的财务状况客户的资源状况对个人客户，划分依据按生命周期阶段划分按收入与资产状况按消费习惯划分第四十一页，共五十一页。确立“整体客户满意经营”的观念要求银行将“客户满意”作为银行提供的一种商品客户导向的理念经历了客户至上、客户第一、客户满意、增加客户价值四个发展阶段第四十二页，共五十一页。确立“全方位质量管理”观念要求银行以客户满意为中心，让银行、银行成员和客户三者之间能充分沟通，以确保银行提供的产品与服务符合客户的需求与期望第四十三页，共五十一页。银行再造：银行扬弃过去那种按职能进行分工，应借助现代信息技术，重新设计银行的管理模式和业务流程，使银行集中核心力量，获得可持续竞争的优势。三、银行再造与集约化经营第四十四页，共五十一页。据统计，美国每年有10多家大银行实施再造计划，成效显著。再造银行的资产平均收益率从1．0％上升为1．5％，资本平均收益率从14％上升为20％，成本收益比从63％下降到50%至55％。第四十五页，共五十一页。商业银行的业务经营模式大致可分两类一类是以业务品种为中心划分经营管理对象，并以此设立管理部门，对各项业务进行分别管理的分割型模式；一类以客户为中心划分经营管理对象，多项业务统一管理、统一对外的综合型模式从以产品为中心的经营管理模式向以客户为中心的经营管理模式转化（银行再造）涉及到产品的整合、管理的整合和营销的整合三方面内容第四十六页，共五十一页。---产品的整合是基础由单一功能账户向综合性账户转变是产品整合的核心，通过该账户，客户在与银行一次性签订协议后就可以很方便地获得银行的多项