货币金融学蒋先玲版第一章货币与货币制度

货币金融学

主讲：马春晓联系方式：电话箱：csjrxmcx@163.com3一、货币金融学的研究对象1.货币金融学的由来：

市场经济的出现和发展使我们所处的经济体系最终演变成以货币化生产占据支配地位的经济体系；货币金融学是一门什么样的学科（宏观经济学）货币经济学货币银行学货币金融学学科演化：由古典经济学到42.货币、金融市场和金融机构之间的相互关系货币金融学归结到底还是考察和研究在货币化生产为中心的经济体系中，货币本身的运行规律以及货币与经济相互影响、相互作用关系的学科。因此，在货币金融学中，研究和考查货币和货币替代品的运行规律是贯穿本学科的一根主线。5货币金融学是一门以货币、金融市场、金融机构以及宏观经济等方面的理论为工具，集中讨论在不断变动的金融体系中，货币与金融机构、金融体系以及宏观经济之间相互作用、相互影响一般规律的学科。其中，揭示货币运动的一般规律，以及演绎货币与真实经济之间关系是贯穿这门学科的一条主线。二、如何理解金融？传统：金融是资金的融通宏观：金融是货币与信用的管理（人类社会中出现的种种货币与信用现象；货币相关的制度、机构、市场的现象，金融监管和货币政策）微观：金融是人们在不确定条件下进行时间的资源配置决策的行为。三、本课程的研究对象与主要内容

货币金融学金融机构金融市场货币理论与政策货币、信用等一些基本概念金融风险与金融监管国际金融货币金融学----EconomicsofMoney,BankingandFinancialMarkets人类社会中出现的种种货币现象，以及与货币相关的机构、市场和制度问题。货币金融学的基本框架:三根支柱货币，信用，银行一个空间金融市场上有调控中央银行、金融监管、货币政策外有扩展国际金融关系（外汇、国际金融体系、国际收支与内外平衡）四、教学目的

一方面，了解货币、信用、金融机构、金融市场的基本知识，对金融体系的运行机制以及金融运行与经济运行的相互关系有较深刻的认识，掌握金融活动和金融宏观调控的内在规律。另一方面，使学生学会理论联系实际，培养学生运用货币金融学的基本理论分析现实经济金融问题、进而解决现实矛盾的能力。五、教学安排主要内容教材对应章节第一讲货币、信用与经济货币的产生与发展、货币的本质与职能、货币制度、货币的层次划分、信用形式与信用工具、利息与利率第一、二、三章第二讲金融市场货币市场、资本市场、衍生金融工具市场第四章第三讲金融机构商业银行、中央银行、其他金融机构第五、六、七章第四讲金融风险与金融监管金融风险的度量与经济效应、金融监管第十二章第五讲货币理论与货币政策货币需求理论、货币供给理论、利率理论、通货膨胀理论、货币政策、金融发展理论第三、八、九、十、十三章六、教学方式和考试安排教学方式：课堂讲授为主，结合课堂讨论和案例分析。

成绩权重及考试安排：

课堂参与及平时成绩占30%，期末考试占70%。七、本课程使用的教材与参考资料所用教材：《货币金融学》，蒋先玲主编，机械工业出版社参考资料：

1.曹龙骐，《金融学》，高等教育出版社，2006年第2版。

2.黄达，《金融学》，中国人民大学出版社，2008年。3.[美]米什金，《货币金融学》，中国人民大学出版社，2006年（第7版）。参考杂志：

《经济研究》、《金融研究》、《国际金融研究》

第一章货币与货币制度货币与货币制度货币形态的演变货币的产生货币的含义货币的产生与发展货币的本质与职能货币的职能货币的本质货币制度及其类型货币制度的类型及演变我国现行货币制度货币制度的内容及构成币材和货单位本位币和辅币货币发行准备制度价值标准流通媒介价值贮藏支付手段世界货币本章结构图一、货币的产生与发展二、货币的本质与职能三、货币制度及其类型

货币与货币制度内容提要

货币与货币制度知识目标

技能目标

了解货币的产生及货币形态的演变

能理解和判断货币的创新与发展趋势;能运用货币基础知识解释相关货币现象

教学目标第一节货币的产生与发展

重要术语实物货币信用货币货币制度金本位货币层次代用货币电子货币本位货币金银两本位劣币逐良币法则货币等同于？财富收入时间现金货币与货币制度现金，仅指流通中的纸币和硬币，不包括存款、票据、债券等有价证券。时间：无法履行货币的各项职能，是一种拟人化的说法。财富：不仅包括货币，而且包括债券、股票、艺术品、土地、家具、轿车和房屋等资产收入：某一单位时间段内收益的流量，而货币是一个存量，即某一定时点上的一个确定的金额。纸币现钞在商品和劳务的支付上或者债务清偿中具有普遍接受性的东西银行存款商业票据政府债券一、货币的含义狭义货币广义货币广泛认可的表述：货币与货币制度原始社会末期以前

没有商品交换局限性:“需求的双重巧合”社会分工和私有制商品生产和商品交换物与物的交换生产力发展

一般等价物集中到贵金属金银上，金银固定地充当一般等价物时，货币也就产生了。能与各种商品相交换的商品：一般等价物二、货币的产生货币与货币制度价值形式价值形式

价值形式价值形式

简单偶然扩大的一般货币1.货币的产生经历的四个阶段：

简单、偶然的价值形式货币与货币制度如：1只绵羊=两把斧子一种商品价值偶然地、简单地表现在另一种商品的使用价值此时，只能看到一件商品和另一件商品相等，看不出它是否在质上和所有商品都相等，也看不出它能否在量上和所有商品相比较但交换的出现，孕育了货币的胚芽。

货币与货币制度

扩大的价值形式

货币与货币制度2把斧子1只绵羊=

80斤粮食60尺布一种商品和越来越多的商品相交换并由更多商品来表现自己的价值

扩大的价值形式

货币与货币制度此时，还未分离出一种固定地充当一般等价物的商品，仍处于直接的物物交换阶段。物物交换无法解决交换者对商品的特殊需要问题。只要交易双方需要对方产品的时间、地点、数量上不同，商品交换就遇到了困难，价值就难以实现。

一般价值形式

货币与货币制度如：2把斧子

50斤粮食

60尺布=1只绵羊从众多商品里分离出一种商品作为一般等价物，所有商品都由这一商品表现价值

一般价值形式

克服了扩大价值形式的缺点没有固定在某一种商品上限制和阻碍了商品交换的扩大和发展货币与货币制度

货币价值形式

货币与货币制度=1克黄金两把斧子1只绵羊50斤粮食60尺布

货币价值形式

历史上虽然有许多商品充当过特殊商品，成为货币材料，但最终选择了金银。这是由于金银是自然界早已存在的，具有质地均匀、体积小、价值大、便于分割、便于携带等自然特性，使它们天然具有充当货币材料的优点。由金银固定充当一般等价物标志着货币的产生。货币与货币制度

货币价值形式

货币与货币制度金银天然不是货币，但货币天然是金银。

——卡尔·马克思货币与货币制度信用货币代用货币金属货币实物货币电子货币三、货币形态的演变

1.实物货币

货币与货币制度实物货币是货币形式发展最原始的形式，本身存在着难以消除的缺陷实物货币具有不便携带、不易分割和不易保存等明显缺点，不能满足商品经济日益发展的需求，最终被金属货币所取代我国的先秦时期，牲畜、兽皮、珠玉、贝布帛及金属都充当过货币。

2.金属货币

货币与货币制度开元通宝王莽币春秋货币战国货币咸丰元宝大清铜币民国曹魏五铢钱货币与货币制度开元通宝王莽币春秋货币战国货币咸丰元宝大清铜币民国曹魏五铢钱

2.金属货币

和其他实物相比，金属具有以下特性：金属资源稀缺，单位价值较大，体积小，便于携带；金属可以被平均分割，且通过冶炼还可还原；金属耐腐蚀性较强，耐用性较高，利于长期保存；生产力水平稳定时，金属价值比较稳定。这些特点意味着金属比实物更加适合充当货币材料。货币与货币制度

3.代用货币

代用货币，通常作为可流通的金属货币的收据，一般指由政府或银行发行的纸币或银行券，代替金属货币参加到流通领域中。货币与货币制度

4.信用货币

信用货币是一种价值符号，不具有十足的内在价值。

现代经济中信用货币的主要形式是现金和存款。货币与货币制度现代硬币货币与货币制度人民币欧元美元日元英镑

5.电子货币货币与货币制度电子货币是

电子化和信息化的

支付工具。

目前，我国流行的电子货币主要有4种类型。1.储值卡型电子货币。一般以磁卡或IC卡形式出现，其发行主体除了商业银行之外，还有电信部门（普通电话卡、IC电话卡）、IC企业（上网卡）、商业零售企业（各类消费卡）、政府机关（内部消费IC卡）和学校（校园IC卡）等。发行主体在预收客户资金后，发行等值储值卡，使储值卡成为独立于银行存款之外新的“存款帐户”。同时，储值卡在客户消费时以扣减方式支付费用，也就相当于存款帐户支付货币。储值卡中的存款目前尚未在中央银行存款准备金征收之列，因此，储值卡可使现金和活期储蓄需求减少。

2.信用卡应用型电子货币。指商业银行、信用卡公司等发行主体发行的贷记卡或准贷记卡。可在发行主体规定的信用额度内贷款消费，之后于规定时间还款。信用卡的普及使用可扩大消费信贷，影响货币供给量。44信用卡3.存款利用型电子货币。主要有借记卡、电子支票等，用于对银行存款以电子化方式支取现金、转帐结算、划拨资金。该类电子化支付方法的普及使用能减少消费者往返于银行的费用，致使现金需求余额减少，并可加快货币的流通速度。

4.现金模拟型电子货币。主要有两种：一种是基于Internet网络环境使用的且将代表货币价值的二进制数据保管在微机终端硬盘内的电子现金；一种是将货币价值保存在IC卡内并可脱离银行支付系统流通的电子钱包。该类电子货币具备现金的匿名性，可用于个人间支付、并可多次转手等特性，是以代替实体现金为目的而开发的。该类电子货币的扩大使用，能影响到通货的发行机制、减少中央银行的铸币税收入、缩减中央银行的资产负债规模等电子质纸质实体货币虚拟货币货币载体货币的变化电子货币将是货币未来的主要形式和发展方向大大减少了现金和支票等信用货币的使用节约了货币流通费用大大缩短了信用货币结算的时间加速了资金的周转能力拓展

小王和小张在争论货币的内涵。小王说货币不再是一般等价物，我们今天用银行卡结算，它不具备价值和使用价值。小张说货币的形态也在与时俱进，但不管形态如何演变，起一般等价物的作用是不变的。针对二人的争论，你的观点是怎样的？第二节货币的本质和职能重点掌握货币的本质和职能教学目标难点能运用货币基础知识解释相关货币现象一货币的本质含义二三货币的职能及其内在关系货币的本质和职能间的关系教学内容讨论你认为为什么大家喜欢人民币，而人民币只是一张纸而已？货币本质含义货币是从商品世界中分离出来的、固定充当一般等价物的商品，并能反映一定的生产关系货币本质特征货币的本质货币是商品货币是一般等价物货币体现一定的社会生产关系货币是固定充当一般等价物的商品货币的职能货币职能的含义模块一货币的5种职能模块二含义

与本质的关系

价值尺度

流通手段

贮藏手段

支付手段

世界货币

货币的职能决定体现货币的本质(一般等价物)货币的职能(作用用途)货币职能的含义

货币在社会经济生活中所起的作用，由货币的本质所决定，是货币本质的具体表现含义衡量方法原因1432价值尺度价格标准用货币来表现和衡量其他一切商品价值的大小因为货币也是商品，也有价值，可以用自身的价值来表现和衡量其他商品价值的大小观念上的货币（价格标签）

国家通过法律规定一定的金属重量的货币单位及其成分，它是用来衡量货币本身的

思考：价值与价格的关系流通手段货币在商品交换中充当交换的媒介现实的货币（一手交钱，一手交货）商品生产者之间的社会联系和商品经济的内在矛盾更加复杂化

含义风险点作用方式假定一个经济社会中，有三个人生产了三种物品：物品生产者苹果苹果园主香蕉香蕉园主巧克力巧克力生产者

如果苹果园主只喜欢香蕉，种香蕉者只喜欢巧克力，而巧克力生产者只偏爱苹果，在物物交换经济中，这三个人之间会发生贸易吗?如果将货币引入经济中，对这三人有何影响？技能训练请你完成下列表格:价值尺度和流通手段的对比价值尺度流通手段含义表现形式其他货币表现和衡量其他一切商品价值大小的职能货币充当商品交换媒介的职能观念上的货币现实货币货币之所以具有该职能，是因为货币也是商品，也有价值。价值与价格的关系：价值是价格的基础，价格是价值的货币表现。商品流通：以货币为媒介的商品交换。其公式为：商品—货币—商品

金属货币制度货币退出流通领域作为社会财富的代表被人们贮藏起来作用方式贮藏手段不兑现信用货币制度含义货币沉淀银行存款金融资产窖藏货币现实且足值的货币货币不伴随着商品运动，而是以交换价值的独立形式进行价值的单方面转移商品流通和货币流通在时间上和空间上相分离赊销、赋税、工资、地租、借贷等

现实的货币可以不足值支付手段含义货币超越国内流通领域在世界市场上充当一般等价物

一条课程主线世界货币作用方式金属货币流通条件下：1支付手段购买手段财富转移手段现行国际货币制度下：2价值尺度流通手段支付手段贮藏手段可自由兑换的货币：美元、英镑、欧元等货币职能间的关系不孤立，具有内在联系

价值标准贮藏手段流通媒介支付手段世界货币基本职能派生职能一台彩电标价3000元工厂财务人员向工人发工资张三在市场上用6元买一斤肉李四到银行取回1万元存款的利息小明的奶奶临终时把她藏有多年的10块银元留给了小明《马关条约》规定清政府向日本赔偿军费2亿两白银——价值尺度——支付手段——流通手段——支付手段——贮藏手段——世界货币判断：1.本节习题2.通过多种途径搜集整理相关资料，记录下体现货币职能的常见经济现象，在下节课堂上分享。作业第三节货币制度及其类型

货币制度的内容及构成

1货币制度的类型及演变

2

我国的人民币制度3

地区货币制度和跨国货币制度

4一、货币制度的内容及构成货币制度是国家对货币的有关要素、货币流通的组织与管理等加以规定所形成的准则和规范,又称“币制”或“货币本位制”。货币制度的内容包括：规定准备制度规定货币的对外关系

本位币的铸造、发行和流通程序币材和货币单位的确定

辅币的铸造、发行和流通程序货币制度的内容货币制度的核心是规定本位货币和制作本位货币的金属材料。本位货币的特点：是一国货币制度规定的标准货币。其特点是具有“无限法偿”的能力,即用它作为流通和支付手段,债权人不得拒绝接受。非本位货币如辅币就不具有这种能力。当被用于流通和支付时，超过一定数量的非本位货币，债权人可以拒绝接受，因而被称为“有限法偿”。英国最早实行“金银平行本位制”“金银复本位制”“跛行本位制”以纸币为本位货币银行券是信用货币发行以社会公众持有的可供中央银行分配的资源为基础。金银双本位制劣币逐良币劣币良币金本位制纸币本位制银本位制货币制度的演变最早实行19世纪末放弃二、货币制度的类型及演变货币制度的历史发展过程

银本位制

金银复本位制

金本位制

信用货币制度

二、货币制度的类型及演变

银本位制它是历史上最早（16世纪开始-1870年）实行的货币制度：规定白银为币材，银币可以自由铸造、自由熔化，具有无限法偿的能力；白银和银币可以自由输出入；流通中的纸币和其他货币可以和银币自由兑换。称为“四自”原则。西班牙、秘鲁、墨西哥和后来的一些西欧国家都曾实行过银本位制。我国历史上长期用白银和其他金属作为货币，但正式实行银本位制是清宣统二年（1910年）。在国民政府时期，又再次公告实行银本位制，并废两改元。银本位制的主要缺陷是价值不稳。因而货币制度逐步过渡到金银双本位制。

金银复本位制金银复本位制经历了三个阶段：平行本位制

跛行本位制

双本位制

由国家法律规定的以金和银两种金属同时作为本位币币材的货币制度。

(1)平行本位制国家不规定金银的法定比价，金币和银币的兑换比率完全按照金、银的市场比价确定。

特点：金币和银币均可自由铸造、自由熔化，都有无限法偿能力，能够自由输入、输出国境。（金币与银币的地位相同）

缺陷：金币与银币之间的交换比率变动频繁，导致该制度极不稳定。

金银复本位制（2）双本位制国家以法律形式规定金银之间的法定比价，金币和银币的兑换比率不再受市场上黄金与白银价格波动的影响。

双本位制下出现的问题：“格雷欣法则”（Gresham’sLaw），也称为“劣币驱逐良币”

---法定比价被低估（良币）的货币被收藏、熔化或输出国外，而法定比价被高估的货币（劣币）则独占货币流通市场。（在金属货币流通条件下，如果在同一地区同时流通两种货币，则价值相对低的劣币会把价值相对高的良币排挤出流通领域。）

假设：在双本位制下市场比价黄金：白银＝１：10法定比价金币：银币＝１：8800银币

100金币100黄金1000白银1000银币（3）跛行本位制金、银币仍然都是本位币，但国家规定银币不能自由铸造，并限制每次的支付额，只有金币能够自由铸造和无限法偿，并且规定两者之间兑换的法定比价。

此时，银币实际上已经降为金币的附属。

金本位制金本位制经历了三个阶段：金币本位制

金块本位制

金汇兑本位制

以黄金作为本位币币材的货币制度。（1）金币本位制（从19世纪中叶-20世纪初）是最典型的金本位制。是指国家规定以黄金作为货币金属，实行金币流通的一种货币制度。特点：

金币可以自由铸造，自由熔化；银行券和辅币可以自由兑换成金币；黄金可以自由输出和输入国境。

“金平价”：两国本位币法定含金量的比值，是决定两国货币汇率的基础。

如：一英镑含2克金，一美元含1克金，则1英镑=2美元

金本位制（2）金块本位制（生金本位制）

又称生金本位制，是指金币不再自由铸造，并且停止流通，而以银行券代替金币流通，银行券仍规定一定的法定含金量，可进行有限制的兑换，黄金不再自由输出入国境。

标志：1922年意大利热那亚城世界货币会议的召开

原因：一战后，一些资本主义国家经济出现问题，加之黄金分布不均衡。（3）金汇兑本位制（虚金本位制）国内市场上没有金币流通，本国纸币仍规定有一定含金量，且在国内不能用银行券或纸币兑换黄金。主要在一些殖民地国家使用。

信用货币制度不兑现的信用货币制度是以不兑换黄金的纸币或银行券作为流通中货币主体的货币制度。在这种货币制度下，贵金属不再作为本位币进入流通，货币单位不规定含金量，流通中的货币都是信用货币。币值的确定和外汇汇率的制定与贵金属的价值无关，而主要取决于货币当局对纸币数量的管理。黄金只作为国际储备资产的一部分，用于国际清算。不兑现信用货币制度的实行是货币制度发展史上的一次革命，它对商品经济的发展产生了巨大的影响。(1)信用货币突破了金属货币物质价值总量的限制，及时满足了在第二次产业革命推动下商品总规模迅速扩大而产生的对货币需求的增长，为新技术革命焕发出来的巨大生产力扫清了流通领域的障碍。(2)信用货币为国家管理社会经济生活提供了强有力的工具。(3)在不兑现信用货币制度下产生了许许多多至今不能根本解决的新问题。82三、我国的人民币制度1948年12月1日第一套人民币的发行为标志主要内容

建立

人民币主币的单位为“元'，辅币的单位为“角'和“分'人民币没有含金量的规定，它属于不兑现的信用货币。人民币是我国唯一合法的货币，严禁伪造、变造和破坏国家货币中国人民银行是人民币唯一合法的发行机构并集中管理货币发行基金人民币对外国货币的汇率，由国家外汇管理局统一制定，每日公布2015年版第五套人民币100元的识别（2015年11月12日央行发行