公司自我定位及战略发展方案

1、PAGE 14 - 前 言企业战略规划是依据企业外部环境和自身条件的状况及其变化来制定和实施战略,并根据对实施过程与结果的评价和反馈来调整,制定新战略的过程。 定位将决定公司应该开展哪些运营活动以及如何设计各项活动。战略定位不是将各项活动进行简单地集合，而是通过合理配置企业资源将活动有机地组合起来，即“配称”。现对进行相关联的业务以及各项业务之间如何关联提出以下方案，供董事会决策。希望能对进一步提升公司的竞争力，为股东创造价值的战略方向有所启示。选择公司发发展方向向，对公司司未来业业务发展展进行定位位应围绕绕公司的的核心竞竞争力，它它是企业业永续经经营、持持续成长长的关键键，是一一个企业业竞争

2、优优势，是是为公司司能带来来优势利利润或效效益一系系列技能能和知识识的组合合。我公公司现在在面临的的一系列列外部机机会与压压力及公公司内生生的成长长性要求求，都使使立足长长远对公公司进行行战略规规划、确确定企业业发展方方向至关关重要。一、公司业业务现状状及发展展障碍 （一一）现 状 公司成成立七年年来，从从主要为为股东提提供融资资担保服服务的互互助型担担保公司司发展成成为今天天治理完完善、运运营规范范的互助助-商业业混合型型担保机机构，在帮助股股东解决决融资难难题、提提升经济济实力的的同时，公公司获得得银行业业、担保保业、政政府有关关部门的的高度认可可。（二）经营营状况分分析从公司的收收益性、

3、流流动性、安安全性和和成长性性角度综综合分析析，公司司目前从从事的以以满足股股东客户户融资需需求为主主的业务务模式相相对强调调财务安安全，属属保守型型经营模模式。长长此以往往，有向向均衡缩缩小型转转变的趋趋势。公公司宜采取积积极推进进策略，开开拓新产产品，开开发新市市场，向向成长型型稳定理理想型发发展。（三）目前前面临的的问题1、政策规规制问题题 根据据七部委委联合下下发的融融资性担担保公司司管理暂暂行办法法、山山西省人人民政府府办公厅厅关于开开展全省省融资性性担保机机构规范范整顿工工作的实实施意见见（晋晋政办发发【20010】554号）、山山西省财财政厅关关于进一一步落实实融资性性担保机机构

4、规范范整顿工工作有关关事项的的紧急通通知（晋晋财金【220100】788号）等等相关规规定，融融资性担担保机构构不得从从事发放放贷款的的业务，我我公司现现进行的的临时短短期资金金拆解业业务面临临涉嫌违违规经营营、被主主管部门门查处的的风险。2、市场竞竞争问题题 在国国家支持持中小企企业发展展，鼓励励金融机机构设立立中小企企业服务务中心及及鼓励设设立信用用担保机机构的环环境下，太太原市近近两年先先后成立立了有一一定竞争争力的担担保公司司。在金金融机构构和担保保机构的的双重挤挤压下，使使原本由由我公司司占据优优势地位位的钢材材担保市市场被不断拆拆分。同同时，我公司司担保客客户融资资渠道的的增加使使

5、其负债债多大于正正常财务务杠杆作作用，间间接加大大我公司司的担保保风险。3、盈利回回报问题题 随着着公司业业务量的的增长，公公司的担担保风险险也随之之累积。从从财务上上看，按按照规定定提留各各项风险险准备金金后，利润并并未呈现现与业务务量相匹匹配的可可观增长长；从担担保风险险上看，公司虽然获得政府给予的各项风险补贴资金，#仅靠担保费的积累远远不能弥补担保风险损失，担保机构增加自身盈利能力才是可持续发展之道。二、公司战战略定位位分析（一）外部部市场机机会1、从企业业融资需需求角度度分析，企企业融资资需求具具有明显显的多样样化特点点：普通流动资资金需求求：这类资资金一般般可长期期循环占占有使用用，

6、有助助于企业业逐步扩大大业务量量，适宜宜以银行行贷款予予以满足足。短期应急性性资金需需求：这类资资金需求求呈现短短、频、快的特特点，而而银行的的业务品品种及评评审流程程往往与与企业需需求不能能实现流流畅的对对接，由由此衍生生出地下下钱庄的的蓬勃发发展。长期投资性性资金需需求：这类资资金需求求呈现占占用周期期长、风风险系数数高、盈盈利能力力强的特特点，适适宜以股股权投资资的形式式予以介介入。成成长性较较好的企业业特别是是新技术术应用带带动的产产业，有有明显有有利可图图的市场场前景，得得到相关关政策的的支持，唯唯一的启启动障碍碍是资金金投入不不足。满满足这类类资金需需求并从从中得益益，一是需需要对

7、企企业成长长性的准准确判断断，二是是能够带带动更多多资金投投入，支支持企业业占领、扩大市场份额。目前，我们们的担保保业务只只是借助助银行之之力满足足企业普普通流动动资金需需求。这这类业务务风险高高、收益益低、受受银行制制约因素素多；而而对企业业的短期期应急性性需求只只在小范范围内以以短期资资金拆借借的形式式适当创创收，且目前前面临被被治理整整顿的风风险；对对企业的的长期投投资性资资金需求求因恭喜喜原有发发展定位位等原因因，尚未未介入开开展，使使我公司司丧失了了分享企企业高成长性性回报的机机会。2、从国家家产业政政策角度度分析，现现在我们们正面临临产业升升级带来来的市场场机遇：国家“十二二五”规

8、划：产业升升级及技技术革新新带来的的资金和和利润的的重新分分配，新新产业的的蓬勃兴兴起将会会给资本本带来高高额回报报。“十二五五”规划给给我们带带来新兴兴产业和和资产重重组等结结构性投投资机遇遇。新兴兴产业毫毫无疑问问会获得得足够的的成长空空间与政政策资源源支持，节节能环保保、新一一代信息息技术、生生物、高高端装备备制造、新新能源、新新材料和和新能源源汽车七七个产业业领域，蕴蕴含巨大大的市场场机遇和和超额利利润回报报。产业业方向性性的投资资得到产产业技术术和政策策支持的的双重保保障，我我公司以以股权参参与投资资可分享享产业利利润。山西省产业业转型发发展：山西省省委省政政府提出出以先进进的煤化化

9、工为重重点，实实现资源源性产业业转型的的新跨越越；以招招商引资资为重点点，实现现对外开开放的新新跨越。太太原地处处承东启启西，连连接南北北，地处处大陆中中部，在在经济发发展中重重要的战战略地理理位置。之前对外开放程度不足、经济发展落后很大程度是因为交通闭塞，随着京太高速铁路开通、大西高速铁路建成，山西的中枢地位将进一步凸显，山西的经济将进一步活跃，为我们带来新的投资增长点。金融政策支支持：为了有有效配置置金融资资源，引引导民间间资金投投资，国国家先后后出台政政策鼓励励设立创创业投资资企业和和小额贷贷款公司司，鼓励励通过股股权投入入获得资资本增值值收益和和通过债债权投入入获得资资本使用用收益，以

10、以及我们们现行担担保业务务的风险险责任收收益。为为我们多多层次、全全方位有有效利用用资本提提供了良良好的金金融政策策空间。（二）外部部市场风风险1、国家宏宏观经济济形势 央行日日前的加加息，必必将对流流动性管管理、抑抑制物价价上涨、改改善宏观观调控、促促进结构构调整产产生影响响。中国国经济增增长将进进入到“适适度增长长、温和和通胀”的的格局。未未来随着着经济增增速继续续回落和和投资需需求紧缩缩，加上上政府调调控政策策效应的的持续，投投资增速速会有所所回落。但但随着保保障型住住宅工程程的推进进和地方方区域振振兴规划划与战略略性新兴兴产业规规划的频频繁出台台，会对对投资形形成一定定支撑。2、钢材行

11、行业发展展走势 目前我我国钢铁铁行业产产能过剩剩，由此此引发的的钢铁生生产企业业亏损部部分转嫁嫁给了占占我公司司业务888%钢钢材钢材材贸易商商。使他他们的盈盈利空间间大大缩缩小，行行业集中中度过高高是担保保业的需需要避免免的硬伤伤。3、货币政政策波动动 20010年年金融机机构执行行相对宽宽松的货货币政策策，我公公司的在在保基本本得到了了超量的的货币供供给。220100年100月200日，中国国人民银银行调整整存贷款款基准利利率，是是货币政政策紧缩缩的明显显讯号。极极有可能能出现部部分客户户因资金金链条断断裂而导导致我公公司的担担保损失失，为此此，需要要将资金金进行合合理的配配给，以以增强其

12、其安全性性和盈利利性。（三）公司司优势1、业务优优势我公司从事事担保业业务，在在业务操操作过程程中1）充分了解了企业的财务信息及融资需求；2）发现一些有良好成长性的可投资项目；3）可以担保、投资、短期小额贷款对客户的融资需求给予多形式、灵活性满足；4）可撬动银行资金、民间资金的方向性投入。2、资源优优势1）客户资资源：我我公司拥拥有*名股东东客户及及其他外外围客户户，日常常工作中中进行大大量的信信息吞吐吐；2）人人力资源源：我公公司拥有有累积七七年从事事项目考考察评审审、风险险控制经经验的业业务团队队；3）管理资源：公司稳健运营的七年中，建立了科学完善的业务评审流程和风险监控机制，具有了掌控同

13、类业务的管理能力；4）品牌资源：公司累计担保过百亿，无代偿无损失，在担保行业、金融行业乃至社会企业中树立了良好的品牌，具有业务拓展的资信。（四）公司司劣势1、民营资资本赔付付能力及及风险补补偿能力力不足 虽然我我公司业业务模式式科学、担担保业绩绩突出，但但和财政政出资设设立的担担保机构构相比因因赔付能能力不强强在金融融机构的的评价系系统中依依然缺乏乏竞争力力，因风风险补偿偿能力不不足在自自我业务务的开拓拓中依然然缺乏发发展的持持续力。2、人力资资源 目前我我公司的的人力资资源优势势主要集集中在钢钢材经销销企业担担保考察察评审中中，离开开固有领领域，这这个优势势则难以以为继，公公司发展展多元化化

14、业务尚尚需补充充与之相相适应的的人力资资源。三、公司发发展战略略（一）公司司愿景与与理念 创造效益是是一切经经营管理理的目标标。作为为担保-投资机机构，首首要目标标当然是是资金安安全，同同时在此此基础上上，必须须积极提提高经营营管理水水平，提提升经济济效益，保保障公司司的再生生产、保保持公司司的竞争争力。自自身效益益是在经经营过程程中是所得与与所费的的比较，公司的愿景与理念即是要整合公司资源优势，实现自身效益最大化。（二）公司司经营业业务选择择1、单纯以以满足股股东客户户的融资资需求为为经营目目标，维维持现有有资本规规模，继继续现行行经营模模式。优势：业务务模式成成熟、资资本安全全性相对对较高

15、。公司成立以以来一直直致力于于以满足足股东融融资需求求为主、适适当实现现利润回回报。股股东客户户同处钢钢材经销销产业集集群，相相互了解解，在物物流、信信息流方方面存在在的协作作交易关关系，一一是为解解决信息息不对称称提供了了客观基基础，二二是相互互业务往往来体制制自发地地对失信信行为进进行有力力的惩戒戒，有效效的减少少了企业业违约的的“道德风风险”，帮助助担保公公司规避避信用风风险。相相对固定定的担保保客户群群、相对对封闭的的担保运运作模式式是我公公司七年年累计担担保过百百亿而未未出现代代偿损失失的重要要基础。目目前，股股东融资资需求基基本能够够得到满满足，继继续这种种经营模模式，公公司的管管

16、理规制制和业务务操作都都驾轻就就熟。劣势：资金金闲置、资资源浪费费，受到到市场竞争争挤压。但这种模式式从所得得所费比比较、资资源配置置来看利利益并未未达到最最优点。在在企业面面对切实实可行的的利润增增长点而而不予以以把握和和利用是是对资金金、人力力及其他他信息资资源的极极大浪费费。二、拓展股股东以外外的担保保客户，全全面开展展担保业业务，在在担保业业内树立立品牌，占占领市场场。优势：七年年的银行行信用、从从业经验验；有效效分散行行业系统统担保风风险；增增加利润润创造，培培育优质质客户，为公司进一步增资扩股奠定基础；打造更大的融资平台,实现企业经营的规模化效应。公司七年的的从业历历程和业业绩都为

17、为公司进进一步拓拓展担保保市场奠奠定了坚坚实的基基础。全全面开展展担保业业务就必必须提高高同业竞竞争能力力、开拓拓担保客客户、扩扩大担保保领域、占占领担保保市场。具具体举措措包括：继续稳稳定和吸吸纳钢材材经销业业客户；依托钢钢材经销销客户，开开拓上下下游企业业及相关关行业；借力行行业协会会，逐步步选择其其他资本本需求密密集度高高的行业业予以介介入。适适时将优优质客户户发展为为股东，增增资扩股股充实公公司资本本金，增增强担保保能力。劣势：担保保风险随随担保额额度的增增长而累累积；介入不不熟悉行行业的从从业能力力风险。担保业风险险高、收收益低，现行银保合作模式下，担保公司承担100%连带保证责任，

18、而担保收益率仅占贷款利率的30%，风险和收益严重不匹配。担保风险随担保业务量的增加而累积，担保资本及代偿能力如果不能保持与之相匹配的增长，将会形成公司的经营危机。而且介入其他行业，失去业务单纯、信息对称、道德风险规避的相对优势，微观风险系数也会比单纯为股东客户担保大。三、担保与与投资相相结合，在在积极对对外拓展展担保业业务的同同时，寻寻找投资资机会，以以直接融融资、股股权、期期权等方方式支持持有资金金需求的的企业，为为公司创创造更多多利润，形成围绕绕专业化化的多元元化业务务模式。优 势：充分挖挖掘公司司各项优优势资源源；担保保换期权权业务可可为股东东赢得超额回回报；分分享企业业的成长长性；实现

19、公公司更高高价值；享受更更多政策策性优惠惠。关于“担保保换期权权”：就是是把担保保与风险险投资业业务结合合起来，在在为企业业提供信信用担保保的同时时，签订订一定比比例的期期权协议议，在适适当的时时机通过过行权或或回购的的方式投投资企业业。如果果企业失失败失去去还款能能力，我我公司承承担担保保责任予予以代偿偿；如果果企业发发展不足足，我公公司放弃弃行权；如果企企业发展展，我公公司分享享其成果果。此业业务品种种多适用用于高新新技术类类企业。国家积极扶持高新技术产业化，出台多项补贴措施和鼓励政策，我公司以这种方式适当介入也为争取政府补贴奠定基础。多项业务的的结合充充分利用用公司现现有资源源、满足足了

20、客户户不同层层次多种形式融融资需求求。使公公司的利利益不再再局限于于担保费费，而进进一步要要求利息息收入、股股权收益益、期权权收益等等风险回回报。劣 势：多元化化发展的的投资风风险增大大。虽然公司有有七年的的担保从从业经验验，但一一是客户户多集中中在钢材材经销行行业，客客户的业业务模式式相对简简单；二二是担保保项目均均是担保保公司和和金融机机构双重重评审，大大大减少少了决策策失误的的概率；三是担担保客户户均向我我公司提提供相对对充足的的反担保保以转嫁嫁损失保保障债权权；四是是投资收收益产生生于投资资者与被被投资者者的互动动过程，适适于股权权投资介介入的企企业本身身不确定定因素较较多。投投资经验

21、验缺乏，不不可避免免地面临临投资决决策风险险。但只有在在风险和和效益相相统一的的条件下下，资本本盈利模模式得到到有效搭搭配，才才能实现现资源的的最优配配置和利利润回报报的最大大化。（三）战略略目标1、投资与与担保的的关联性性：1）业务性性质的关关联性 投资与与担保业业务的实实质均是是对企业业经营能能力、盈盈利能力力的判断断。2）风险形形成的关关联性 投资与与担保风风险的形形成均是是企业经经营不善善，丧失失偿付能能力，投投资风险险以资本本损失的的形式存存在而担担保风险险以代偿偿的形式式存在。2、公司核核心竞争争力：与与其他投投资公司司、小额额贷款公公司相比比，我公公司的竞竞争力来来源于公公司的核

22、核心业务务担保保业务与与拟开拓拓的投资资业务、小小额贷款款业务之之间具有有高度关关联性。因因此成熟熟的业务务模式和和信息资资源即是是我公司司的核心心竞争力力。3、基于核核心竞争争力及核核心业务务的公司司战略及及业务方方向规划划1）公司层层面。专专业化或或多元化化。企业业所具备备的核心心能力有有助于支支撑多元元化的扩扩张，多多元化比比专业化化对企业业核心能能力的要要求更高高，企业盲目做做大、追追求多元元扩张是是不明智智的做法法，但我我公司已已运作七七年，主主营业务务模式成成熟、适适度多元元化的基基础相对对扎实。2）业务层层面。融融资担保保、小额额贷款、股股权投资资这三类类业务活活动的驱驱动因素素

23、是同一一的，即即满足客客户资金金需求；对公司司核心能能力的要要求是一一致的，即即对客户户经营能能力、盈盈利能力力的考察察和判断断。这三类业务务的性质质和内容容具有互互补性，企企业的核核心能力力有助于于从事这这类延伸伸业务，而而延伸业业务也有有助于提提升企业业的核心心能力。所所以，公公司兼作作这三类类业务可可有效地地整合资资源相互互促进。四、公司战战略实施施措施（一）成立立投资公公司及小小额贷款款公司1、风险确确定机制制：以风险承承受水平平确定投资资额，以以投资额额为限承承担有限限损失。融资资性担保保公司管管理暂行行办法规规定融资资性担保保公司可可以自有有资金金金融总额额不高于于净资产产20%的

24、其他他投资。我我公司目目前净资资产*万元，可可投资金金额*万元。公公司可根根据风险险承受能能力和风风险偏好好决定对对拟成立立的投资资公司和和小额贷贷款公司司的投资资金额。2、风险回回避机制制：拟成成立的投投资公司司或小额额贷款公公司都以以安全谨谨慎、决决策科学学为业务务发展原原则，对对于风险险较大的的风险投投资业务务，若无无合适的的投资项项目，杜杜绝为增增加经营营层业绩绩而强行行投资。为为避免资资金闲置置，可将将资金用用于安全全系数相相对较高高的小额额贷款业业务，直直至出现现比较理理想的投投资项目目。（二）关联联公司治治理及股股权设置置1、股权安安排1）设立全全资子公公司设立全资子子公司有有利

25、于贯贯彻公司司的经营营理念、整合*的担保资源、实行业务的一体化协同操作。2）设置经经营激励励股 A、管理层层激励股股为使经营层层和股东东的利益益高度一一致化，进进一步激激励其经经营积极极性和稳稳定性，宜宜使经营营层高级级管理人人员持有有一定比比例的股股权。比比如，公公司投资资30000万元元以溢价价20%的价格格持有子子公司225000万元的的股权，其其余5000万元元股权作作为对经经营层的的激励股股。激励励股的分分配办法法如下例例：总经经理层合合计持股股3000万（董董事会根根据具体体情况决决定经营营管理者者的持股股比例），其其他员工工合计持持股1000万（总总经理根根据具体体情况决决定员工工的持股股比例，均均支付股股价300%的对对价予以以购买；1000万股用用于设置置股权对对赌条款款：投资资公司业业绩增长长目标为为 ，年年利润率率为 。若若达不到到，管理理层将退退还公司司 股份；如果业业绩增长长达到 目标标，公司司拿出相相应的股股份奖励励给管理理层。B、员工激激励期权权可设置期权权条款：在公司司工作超超过5年年以上且且经总经经理同意意，可以以免费/以相对对优惠的的价格获获得公司司股权。（三）