电器股份有限公司的资产评估报告

1、电器股份有限公司的资产评估报告 导语：为您推荐关于电器股份有限公司的资产评估报告 书，感谢阅读 !龙源智博评报字第 B-134 号 北京龙源智博资产评估有限责任公司（ 以下简称“本公司” ）接受珠海格力电器股份有限公司 （ 以下简称：格力电器 ） 的委托，依据国家有关资产评估的法律、法规和政策，本着 独立、客观、公正、科学的原则，运用法定或公允的方法及 程序，为格力电器向珠海格力集团财务有限责任公司 （ 以下 简称：格力财务公司 ） 增资事宜所涉及的格力财务公司的所 有者权益价值进行了评估，在委托方及资产占有方有关人员 密切配合和大力协助下，对委估资产进行了实地查看与核 对，同时进行了必要的市

2、场调研以及我们认为必要实施的其 它评估程序，对上述资产在 2007 年 9 月 30 日所表现的市 场价值作出公允反映，现将资产评估情况及评估结果报告如 下：一、委托方与资产占有方简介（ 一） 委托方 公司名称：珠海格力电器股份有限公司 证券简称：格力电器 （ 证券代码： 000651 ） 工商注册号码： 4400001008614 号 公司注册资本：人民币 80,541 万元公司注册地址：广东省珠海市前山金鸡西路 6 号 法定代表人：朱江洪经营范围：货物、技术的进出口 （ 法律、法规、规章明 文规定禁止进出口的货物、技术除外 ） 。制造、销售：泵、 阀门、压缩机及类似机械的制造 ; 风机、衡

3、器、包装设备等 通用设备制造 ; 电机制造 ; 输配电及控制设备制造 ; 电线、电 缆、光缆及电工器材制造 ; 家用电力器具制造 ; 机械设备、五 金交电及电子产品批发 ; 家用电器及电子产品专门零售。格力电器前身为珠海市海利冷气工程股份有限公司，1989 年经珠海市工业委员会、中国人民银行珠海分行批准 设立， 1994 年经珠海市体改委批准更名为珠海格力电器股 份有限公司， 1996 年 11 月 18 日经中国证券监督管理委员会证监发字 （1996）321 号文 批准于深圳证券交易所上市。（ 二） 资产占有方、企业概况 公司名称：珠海格力集团财务有限责任公司 工商注册号码： 4404001

4、001738 号 金融机构法人许可证号： L10215850H0002 号 公司注册资本：人民币 35,000 万元 公司注册地址：珠海市九洲大道中建业五路 6 号 法定代表人：王红勤经营范围： 2006 年 6 月 8 日，根据中国银行业监督管 理委员会珠海监管分局珠银监复 38 号关于珠海格力集团 财务有限责任公司调整业务范围的批复 ，经中国银行业监 督管理委员会同意，核准本公司办理以下业务：对成员单位办理财务和融资顾 问、信用鉴证及相关的咨询、代理业务; 协助成员单位实现交易款项的收付 ; 经批准的保险代理业务 ; 对成员单位提供 担保 ; 办理成员单位之间的委托贷款及委托投资; 对成员

5、单位办理票据承兑及贴现 ; 办理成员单位之间的内部转账结算 及相应的结算、清算方案设计 ; 吸收成员单位的存款 ;对成员 单位办理贷款及融资租赁 ; 从事同业拆借。珠海格力集团财务有限责任公司原名珠海珠光企业集 团财务有限责任公司，系经中国人民银行批准，于 1995 年 正式成立的非银行金融机构。经中国人民银行批准珠海格力 集团公司于 2002 年起对珠海珠光企业集团财务有限责任 公司进行重组，于 2003 年 5 月完成了重组工作，重组后 实收资本为 35,000 万元，同时企业更名为珠海格力集团财 务有限责任公司。 2007 年 8 月珠海格力电器股份有限公司 通过公开拍卖取得格力电器 3

6、.92% 股权、珠海格力置业股份 有限公司10.00% 股权、珠海格力罗西尼表业有限公司 6.00% 股 权，经重组及股权转让后各股东及持股情况如下：股东单位名称 出资额 占注册资本比例 珠海格力电器股份有限公司 17472 万元 49.92% 珠海格力集团公司 16128 万元 46.08% 珠海格力电工有限公司 700 万元 2.00% 珠海格力新元电子元件厂 700 万元 2.00% 合 计 35000 万元 100.00%、公司近三年来的主要财务指标 （ 单位：人民币元 ） 指标项目 2007 年 1-9 月 2006 年 2005 年 2004 年 营 业 收 入 16,497,95

7、7.70 26,992,156.8119,946,410.73 22,137,977.02净利润 10,310,299.90 13,149,047.15 10,343,091.9910,252,642.79总 资 产 1,225,755,659.19421,463,121.07421,721,493.84 394,160,090.94总 负 债 839,150,508.5245,168,270.3058,591,466.55 32,859,289.61所 有 者 权 益 386,605,150.67376,294,850.77363,130,027.29 361,300,801.33（ 三）

8、委托方与资产占有方关系本次评估之委托方格力电器，是资产占有方格力财务公司之控股股东，亦是本次增资事宜之投资方。二、评估目的本次评估目的是确定格力财务公司截止 2007 年 9 月 30 日所有者权益价值，为委托方向资产占有方增资提供价值参 考。三、评估范围与对象本次评估范围为：以 2007 年 9 月 30 日为基准日，格 力财务公司经审计后的账面资产和负债。根据资产评估业务 约定书， 本次评估不涉及企业可能拥有的特许经营权、 商标、 商誉等其他无形资产。评估范围内资产账面值 1,225,755,659.19 元，负债账 面值839,150,508.52 元 ， 所 有 者 权 益 账 面 值

9、 386,605,150.67 元。评估对象的具体资产类型主要有以下 几部分：资产：现金、存放中央银行款项、存放同业款项、其他 应收款、 企业贷款、 投资性房地产、 固定资产、 递延资产等 ;负债： 吸收存款、 应付职工薪酬、 应交税费、 应付股利、 其他应付款等。评估的具体范围以委托方和资产占有方提供的各单位 各类资产评估申报表为基础，凡列入表内并已核实的资产均 在本次评估范围之内。本次评估范围的资产与委托评估时确定的资产范围相一致。四、评估基准日本次评估的基准日为： 2007 年 9 月 30 日 为保证评估结果的时效性，并与评估目的实现尽可能的 接近，委托方和资产占有方根据本次评估所服务

10、的经济性质 及企业的实际结帐日，确定评估基准日为 2007 年 9 月 30 日。本报告中的一切取价标准均为评估基准日的有效价格 标准。五、评估原则 根据国家政府机关及评估管理部门发布的有关法规、制 度及资产评估操作规范，我们遵循独立、客观、公正、科学 的原则进行该项资产评估工作，并在实际操作过程中充分考 虑和运用了持续经营、公允市价及替代性原则。六、评估依据 我们在本次评估工作中所遵循的国家、地方和部门的法 律、法规以及评估中参考的文件资料主要有：（ 一） 评估工作行为依据、资产评估业务约定书。（ 二） 评估法规依据、国务院 1991 年第 91 号令国有资产评估管理办法（1991 年 11

11、 月 16 日 ）;、原国家国有资产管理局国有资产评估管理办法试 行细则 （ 国资办发 199236 号）;、原国家国有资产管理局、中国资产评估协会资产 评估操作规范意见 （ 试行） （国资国发 （1996）23 号、中评协 （1996 ）03 号 ）;、财政部“关于印发资产评估报告基本内容与格式 的暂行规定的通知” （ 财评字 91 号）;、财政部国有资产评估管理若干问题的规定 （2001 年第 14 号令 ）;、国务院办公厅转发财政部 “关于改革国有资产评估 行政管理方式加强资产评估监督管理工作意见的通知” （ 国 发办 102 号 ）;、财政部“关于印发国有资产评估项目备案管理办 法的通

12、知” （ 财企 802 号）;、国务院颁布的企业国有资产监督管理暂行条例 （2003 年第 378 号令 ）;、国务院国有资产监督管理委员会企业国有资产评 估管理暂行办法 （2005 年第 12 号令 ）;、中华人民共和国会计法、中华人民共和国城市房地产管理法 ;、中华人民共和国房地产估价规范 ;、中国注册会计师协会颁布的资产评估准则 、资 产评估职业道德准则 基本准则 ;、中国资产评估协会 企业价值评估指导意见 （ 试行 ） （ 中评协 134 号 ）;、中华人民共和国商业银行法 （ 修正 ）;、中华人民共和国会计法 ;、企业会计准则 、金融企业财务规则 ;、企业集团财务公司管理办法 ;、财

13、政部财金 49 号金融企业呆账准备提取管理办 法;、中国人民银行贷款损失准备计提指引 ;、中国人民银行贷款风险分类指导原则 （ 试行 ） ;、财政部“关于呆账准备提取有关问题的通知” （ 财 金 90 号 ）;（ 三） 产权依据、房地产权证 ;、机动车行驶证 ;、设备的购置合同、发票 ;、贷款合同、担保协议、资金拨付证明等法律文本 ;、企业的其他产权资料。（ 四） 取价依据、最新资产评估数据与参数手册 （ 中国统计出版社）;、企业提供的各类资产清查评估明细表、 资产负债表、 损益表 ;、中审会计师事务所有限公司出具的审计报告：中审 华中审字第 20034 号 ;、珠海工程造价信息 2007 年

14、第 10 期 ;、珠海市房地产市场行情 ;、评估人员现场勘查记录和收集的有关资料 ;、 1997 年国家六部委联合颁布的汽车报废标准及2000 年 12 月18 日中国国家经贸委等国家部委联合发布的关于调 整汽车报废标准若干规定的通知 ;、网上查询汽车报价 ;、网上查询办公设备报价 ;、其他有关价格资料。七、评估方法根据企业价值评估指导意见 （ 试行 ） 规定：企业价值 评估方法包括收益法、市场法和成本法。根据委托方之评估 目的、范围以及评估审慎原则，考虑资产占有方所处行业特 性及经营特点，在本次评估中，评估人员对整体资产采用了 成本法资产加和法进行评估。具体针对不同的资产选用 了以下方法：对

15、非实物性流动资产和负债主要以审查、核实为主，在 核实其债权、债务真实性基础上，以核实后的账面值计评估 值。对固定资产采用重置成本法、市场比较法。八、评估过程本次评估工作是自 2007 年 12 月 5 日起至 2007 年 12 月 18 日，整个评估工作为五个阶段。（ 一）接受委托阶段 （2007 年 12 月 5 日12 月 6 日） 本公司接受格力电器的委托，根据本项目的实际情况， 确定评估目的为增资，并且明确了评估对象和范围，商定评 估基准日为 2007 年 9 月 30 日，拟定了评估方案，与委托 方签定了业务约定书。（ 二） 前期准备工作阶段 （2007 年 12 月 7 日12

16、月 9 日）本阶段主要工作是：选派资产评估先遣人员进驻，根据 行业的特点制订资产评估前期工作计划，并根据资产评估操 作规范的要求和我公司资产评估工作的需要，向委托方布置 资产评估申报表，协助委托方进行资产评估的申报工作; 同时了解企业及委估资产的情况，收集资产评估所需文件、资 料; 制订资产评估工作计划。（ 三） 现场评估阶段 （2007 年 12 月 10 日12 月 11 日）我们根据评估有关原则和规定，对评估范围内的资产进行了评估并对其产权状况进行关注，具体步骤如下 :、听取企业有关人员对企业情况以及委估资产历史现 状的介绍 ;、对企业填报的资产评估申报表进行征询、鉴别，并 对与企业有关

17、的财务记录数据进行核对，对发现的问题进行 了解，并请企业进行修改 ;、根据资产评估申报表的内容， 到现场进行实物核实， 对资产状况进行勘查、记录，并与管理人员进行交谈，了解 资产的经营、管理状况 ;、根据委估资产的实际状况和特点，制定相应的评估 方法;、查阅委估资产的产权证明文件，设备购置合同及有 关账目往来、发票等会计资料 ;、调阅企业设备运行记录、维修及事故记录等有关资料;、开展市场调查 ;、对企业实物资产进行评估，计算评估价值。（ 四） 评估汇总阶段 （2007 年 12 月 12 日12 月 14 日）根据资产的初步评估结果，进行汇总分析工作，确认评 估工作中没有发生重评和漏评的情况后

18、，根据汇总分析情 况，对资产评估结果进行调整、修改和完善。（ 五） 提交报告阶段 （2007 年 12 月 15 日12 月 17 日）根据评估工作情况，起草资产评估报告书，向委托方提 交初步资产评估结果 ; 对某些评估结果进行充分的解释，有 些在得到初步意见时进行必要的调整和修改 ; 经过三级审 核，在与企业及其主管部门充分交换意见之后，向委托方提 交正式资产评估报告书。九、评估结论资产负债评估汇总表 资产占有单位：格力财务公司 金额单位：人民币万元 账面价值 调整后账面值 评估价值 增减值 增值率 % 项目E=（C- B）/B A B C D=C-B100%资 产 总 计 1 122,57

19、5.57 122,575.57 122,819.08243.51 0.20其 中 : 现 金 及 存 放 中 央 银 行 款 项 2 11,921.08 11,921.08 11,921.08 0.00 0.00存 放 同 业 款 项 3 89,595.94 89,595.94 89,595.71 -0.23 0.00发放贷款和垫款 4 20,295.00 20,295.00 20,500.00 205.00 1.01投资性房地产 5 632.27 632.27 665.15 32.88 5.20 固定资产 6 33.50 32.23 38.10 5.87 18.20 其他资产 7 97.77

20、 99.03 99.03 0.00 0.00负债总计 8 83,915.05 83,915.05 83,915.05 0.00 0.00 其中: 吸收存 款 9 83,529.07 83,529.07 83,529.070.00 0.00应付职工薪酬 10 237.22 237.22 237.22 0.00 0.00 应交税费 11 137.88 137.88 137.88 0.00 0.00 应付股利 12 10.50 10.50 10.50 0.00 0.00 其他负债 13 0.37 0.37 0.37 0.00 0.00所 有 者 权 益 14 38,660.52 38,660.52

21、38,904.03 243.51 0.63截止评估基准日 2007 年 9 月 30 日，格力财务公司资 产账面值：122,575.57 万元、调整后账面值： 122,575.57 万元、 评估值： 122,819.08万元、增值： 243.51 万元、增值率： 0.20 %; 负债账面 值： 83,915.05 万元、调整后账面值： 83,915.05 万元、评 估值： 83,915.05 万元; 所有者权益账面值 38,660.52 万元、调整后账面值 38,660.52万元、评估值：38,904.03 万元、增值： 243.51 万元、增值率： 0.63%。 评估结论详细情况见评估明细表

22、。十、特别事项说明1 、评估过程中， 发现格力财务公司存在以下或有事项：（1 ）2005年 7 月格力财务公司与珠海格力石化有限公司签定协议，就该公司诉中山市东凤辉辉工贸有限公司贷款 纠纷一案，向受益人珠海市中级人民法院出具了金额人民币 16,925,011.68 元的担保函（2005 格财保函 001 号） ，期限至本协议项下的所有债 务清偿完毕之日终止。珠海格力集团公司为该项担保提供反 担保，承担连带担保责任。目前案件审理无最新进展，截止 评估报告出具之日止，尚无法判断该案件会对格力财务公司 造成何种影响及影响程度 ;（2 ）2006 年 4 月格力财务公司与珠海格力金属成型有 限公司签定

23、协议，就该公司诉凌继跃、邓志雄、珠海迈特尔 金属有限公司合同纠纷一案，向受益人珠海市香洲区人民法 院出具金额人民币 1,910,653.36 元的担保函 （2006 格财保 函 001 ）;2006 年 6 月格力财务公司就同一案件再次向珠 海市香洲区人民法院出具金额人民币 400 万元的担保函 （2006 格财保函 002 ）; 期限至本协议项下的所有债务清偿 完毕之日终止。 两项合计担保总金额人民币 591 万元， 二者 均由珠海格力集团公司提供反担保，承担连带担保责任。目 前案件审理无最新进展，截止评估报告出具之日止，尚无法 判断该案件会对格力财务公司造成何种影响及影响程度 ;（3 ）

24、珠海格力置业股份有限公司因与南通四建集团有限 公司签订吉莲新村住宅楼改建工程施工合同，向本公司申请 保函，本公司于2006 年 10 月与该公司签署协议，向受益人南通四建 集团有限公司出具金额为人民币 210 万元的担保函 （2006 格财保函 003 号） ，珠海格力置业股份有限公司以珠海市香 洲兴业路 52 号 29 栋 2、3、 4 层房地产为抵押物向本公司 提供担保 （2007 年 10 月 27 日解除 ） 。、截止评估基准日，格力财务公司向母公司珠海 格力集团公司直接贷款余额为 205,000,000.00 元，向母公司同 一控制下关联单位出具保函并由珠海格力集团公司提供反 担保金

25、额 22,835,665.04 元，直接贷款及或有事项合计 227,835,665.04 元，担保方式全部为信用保证，截至评估 基准日贷款未逾期，贷款五级分类为正常 ; 格力财务公司对 单一股东发放贷款余额已超过公司注册资本金 50% 以及该 股东对财务公司的出资额，提请报告使用者关注该事项对格 力财务公司可能带来的影响。、格力财务公司承诺无其他对外担保、或有事项。、本次评估结果中未涉及企业可能拥有的金融业务特 许经营权、商标、商誉等其他无形资产价值。、本次对企业所有者权益价值的评估，我们未考虑控 股权和少数股权等因素产生的溢价或折价。、本次评估是在中审会计师事务所有限公司出具的中 审华中审字

26、第 20034 号审计报告的基础上进行的。、委托方及相关当事方对所提供的评估对象法律权属 等资料的真实性、合法性和完整性承担责任，评估师对该资 料及其来源进行了必要的查验和披露，无权对评估对象法律 权属进行确认或发表意见。评估师在本次评估中设定产权为 资产占有方所有而出具了委估资产价值估价意见。本评估结论不应当被认为是对评估对象可实现价格的 保证。恰当使用评估报告是委托方和相关当事方的责任。、本所评估师对房屋建筑物仅进行一般性查看，未进 行结构测试，评估结果未考虑该房屋建筑物的内在结构状况 可能存在损坏 （ 如虫蛀、风蚀 ） 等因素对其价值的影响，亦未考虑遇有自 然灾害和其他不可抗力因素对价值

27、的影响。、对于评估中可能存在的影响评估结果的其他瑕疵事 项，被评估企业在申报资料时未作特别说明。在评估人员根 据专业经验一般不能获悉的情况下，评估机构及评估人员不 承担相关责任。、本次评估中，未发现格力财务公司存在其他影响生 产经营活动和财务状况的重大合同、重大诉讼事项。、本次评估是在独立、公正、客观、科学的原则下作 出的，本公司评估人员与委托方及资产占有方无任何利害关 系，全体人员恪守职业道德和职业规范。、本报告之附件是本报告的重要组成部分，和本报告 具有同等法律效力。十一、评估报告基准日期后重大事项1 、期后调整事项系评估基准日至报告提出日之间发生 的重大事项 ;2 、在评估基准日后、有效期以内，如果资产数