《证券交易》重点摘要文档

1、败第二章 证券奥经纪业务败知识点201（皑P26-28）奥：证券经纪业务阿介绍傲 背证券经纪业务是百证券公司通过证按券营业部，代理捌客户买卖证券的埃业务。证券公司蔼不赚取买卖差价啊，只收取一定比白例的佣金作为业般务收入半。扒斑证券经纪业务可靶分为：柜台代理跋买卖和证券交易版所代理买卖两种凹，主要是证券交案易所代理买卖。捌 凹佰证券经纪业务中瓣，包含四要素：八委托人、证券经耙纪商、证券交易靶所和证券交易对翱象。稗证凹券经纪商即券商袄（证券公司），胺是接受客户委托氨、代客买卖证券矮并以此收取佣金爸的中间人，暗与客户是委托代爸理关系艾。哀券商必须遵照客稗户的委托指令进绊行证券买卖，并爸尽可能以最有利

2、岸的价格使委托指佰令得以执行，但罢并不承担交易中奥的价格风险。班 霸笆（可出多选题）搬由于证券交易方伴式的特殊性、交爸易规则的严密性埃和操作程序的复阿杂性，决定投资懊者不能直接进入背交易所买卖证券把，而只能通过经败纪商进入。百凹经纪商的作用表拌现在：第一，充拔当证券买卖的媒笆介；第二，提供瓣信息服务。班 巴碍证券经纪业务的爸特点：昂 捌1、业务对象的蔼广泛性。其业务坝对象还具有价格扳变动性特点。斑 2、证券经袄纪商的中介性。氨 3、客户指笆令的权威性伴。疤经纪商必须严格昂按照委托人指定按的证券、数量、吧价格和有效时间按买卖证券，不能挨擅自改变委托人鞍的意愿。无故违伴反委托人的指示啊使委托人遭受

3、损摆失，经纪商应当扮承担赔偿责任。扮 癌 4、客户资料斑的保密性捌。皑昂保密资料包括：熬（只要是客户信般息都是）。伴知识点202（鞍P28-32）哎：经纪关系的确蔼立。扳 凹投资者首先要开袄立证券账户（股版东代码卡）稗。瓣白建立特定的经纪蔼关系过程包括：矮1、捌证券经纪商向客袄户讲解有关业务啊规则、协议内容巴和揭示风险，并板请客户捌签署风险揭示癌书和客户须阿知；这一环节百起投资者教育的皑作用。巴2、艾客户与经纪商签澳订芭证券交易委托代跋理协议书，巴与其指定存管银伴行、证券经纪商胺签订摆半客户交易结算资靶金第三方存管协啊议白（靶简称三方存管）颁；翱班证券交易委托代暗理协议书背跋是保障双方权益挨的

4、基本法律文书俺。爸3、柏客户在证券营业八外部开立版证券交易资金账办户瓣。坝客户开立资金账扒户须本人到证券皑营业部柜台办理安，靶把应同时自行设置氨交易密码和资金敖密码矮（统称密码，注癌意书中无通讯密白码）埃目前按规定，证瓣券公司客户的交奥易结算资金应当啊存放在商业银行办，以每个客户的鞍名义单独立户管翱理唉。癌2007年皑已全面实施第三艾方存管佰。八叭变化主要体现在邦：扒1、证券公司客凹户的交易结算资罢金只能存放在指邦定的存管银行。拜2、指定的存管跋银行须为每个客扮户建立管理账户颁。跋3、客户、证券翱公司和存管银行按签订合同。稗4、客户交易结阿算资金的存取全办部通过指定的存笆管银行办理。颁5、指定

5、银行保翱证客户随时能查傲询。埃可见，三方存管阿从制度上保证客疤户资金安全、维扳护投资者利益、靶控制证券行业风办险、维护市场稳扒定的全新管理制拌度。霸知识点203（奥P32-36）扳：委托人和经纪案商的权利义务。盎 拜 经纪关系的建靶立只是确立了客扳户与证券经纪商芭之间的代理关系斑，而并般没有形成实质上翱的委托关系哀。当澳客户办理了具体吧的委托手续艾，巴包括柜台委托或稗自助委托（包括靶电话委托、磁卡哎委托、网上委托艾）及证券经纪商巴受理委托，则客疤户和证券经纪商敖之间就建立了委胺托关系摆。翱证券交易中的委稗托单般，哎性质上就相当于八委托合同胺，半委托关系变现为把：客户是授权人疤、委托人，证券爸经

6、纪商是代理人安、受托人。凹 绊伴1、委托人的权碍利。（答案一目靶了然）。啊 芭昂2、委托人的义安务。皑（1）认真阅读矮风险揭示书啊等；（2）接受盎交易结果，履行版交割清算义务叭；其他答案一目哀了然。碍 唉哀3、证券经纪商霸的权利。安拒绝接受不符合按规定的委托要求扮，其他一目了然澳。稗 翱唉4、证券经纪商颁的义务。敖主要体现为委托翱人服务和公平买矮卖的原则俺。扮比如，坚持信誉癌为本，客户至上绊；客户优先，委斑托优先；为客户跋负责，但不代替耙客户进行决策；鞍公平交易白，翱不得以非正当手耙段牟取私利隘。阿跋具有包括：（1佰）坚持了解客户懊原则；（2）不巴接受全权委托八；其他一目了然皑。敖知识点204

7、（半P36-47）阿：委托买卖。败 癌 委托指令是客岸户要求证券经纪皑商代理买卖证券颁的指示。内容包熬括：证券账户号暗码、证券代码、耙买卖方向、委托扳数量、委托价格芭等。办邦证券名称的方法败有全称、简称和矮代码三种。哎笆买卖证券的数量搬分为：整数委托版和零数委托。整拜数委托是1手或哀1手的整数倍。笆目前我国只在卖白出证券时才有零疤数委托。懊 阿 表2-2（P扮38）奥中记住买卖股票艾、基金、权证均扒为1手的整数倍拜买入，零数部分挨应一次性申报卖澳出；买入债券，邦上海是1手的整百数倍，深圳是1板0张的整数倍（蔼债权的1手=1碍0张，1张=1白00面值债券）哀，零数部分应一搬次性申报卖出哀。拔债券

8、质押式回购办交易，上海是1挨00手整数倍，叭深圳是10张；爸债券买断式回购佰交易，上海是1稗000手整数倍半（深圳无买断式般回购交易）。阿 埃表2-3（P3矮8）中，艾股票、基金、权背证单笔申报最大艾数量不超过10爸0万股或份半，懊债券交易和债券哀质押式回购不超般过1万手（10碍万张），债券买傲断式回购不超过矮5万手。捌 矮翱 矮委托价格分为市拌价委托和限价委爱托爱。按 1、傲市价委托疤。伴是客户指令要求哎按当时的市场价霸格买进或卖出证般券凹。斑敖优点是：没有价背格上的限制，执唉行指令容易，成扳交迅速且成交率蔼高。缺点是：只艾有在委托执行后叭才知道实际的执艾行价格。肮 2、办限价委托敖。暗是客

9、户指令要求摆按限定的价格或阿比限定价格更有拌利的价格（以限邦价或低于限价买办进证券，以限价扮或高于限价卖出吧证券）买卖证券案。按肮限价委托的优点跋：证券可以客户埃预期的价格或更傲有利的价格成交般。缺点是：市价拔与限价一致时才版有可能成交，成绊交速度慢（同价扒同时，市价委托败优先限价委托成霸交），有时甚至摆无法成交。皑 绊扒上交所接受下列案市价申报（不要坝选入深圳的项目敖）：岸 巴 1、最优5档耙即时成交剩余撤爱销申报邦。翱最优5个价位内佰逐次最优价格成袄交，最优5个价霸位成交完成后剩拜余未成交部分自耙动撤销。癌 拜2、最优5档即昂时成交剩余转限挨价申报八。哎最优5个价位成袄交完成后剩余未挨成交

10、部分自动转傲成限价申报。捌 吧市价申报只适用袄于有价格涨跌幅霸限制证券连续竞瓣价期间。俺 把爱深交所接受下列斑市价申报胺：疤 绊1、对手方最优瓣价格申报澳：凹对手方最优一档岸价格班 邦2、本方最优价叭格申报稗：扮本方最优一档价跋格昂 颁3、最优5档即澳时成交剩余撤销澳申报（无转限价胺）；爱 4、板即时成交剩余撤百销申报绊：靶对手方所有档价搬格成交，如还有暗剩余，剩余部分疤自动撤销。案 5、翱全额成交或撤销巴申报班：跋对手方所有档价澳格成交，要么全瓣部成交，若有剩矮余则全部都不成敖交，做自动撤销绊。俺 绊计价单位：股票把：每股价格；基唉金：每份基金价半格；权证：每份敖权证价格蔼；蔼债券：每百元面

11、暗值债券的价格；疤债券质押式回购艾：每百元资金到半期年收益吧；懊债券买断式回购癌：每百元面值债办券的到期购回价瓣格。笆 碍扮债券交易有两种按：爱全价交易伴：盎以含有应计利息绊的价格成交澳，隘和净价交易背：拜以不含有应计利拔息的价格成交。坝我国过去交易所案债券采用全价交坝易，2002年斑后采用净价交易伴。肮 唉傲应计利息额=债把券面值*票面利挨率365（天佰）*已计息天数澳。1年按365奥天计算，闰年2澳月29日不计息版。债券交易计息败原则是算头不算蔼尾，即起息日当氨天计息，到期日扮当天不计息。安 隘 例如：债券扒面值100，票昂面利率5%，起懊息日凹8月5日熬，交易日是胺12月18日背，则计息

12、天数为败136天，计息稗额=100*5扮%*1363凹65=1.86扒。百 般 申报价格最隘小单位：A股、版债券交易和债券隘买断式回购交易拌为0.01元，爱基金、权证为0蔼.001元，上败海B股为0.0百01美元，深圳疤B股为0.01斑港元，债券质押捌式回购上海为0版.005元，深办证为0.01元凹。白 板吧委托指令有效期俺分为爱当日有效艾与芭约定日有效岸（从约定时起到巴约定日期均有效般）两种霸。翱我国现为当日有拜效翱。摆 跋笆委托指令形式有耙柜台委托矮和爱非柜台委托斑两大类，非柜台癌委托主要有电话氨委托、传真委托暗和函电委托、自翱助终端委托、网奥上委托。疤 证哎券营业部收到客哀户委托后，应对

13、罢委托人身份、委伴托内容、委托卖笆出的实际证券数佰量及委托买入的懊实际资金余额进扮行审核氨。肮耙第一，验证昂。奥主要对委托的合爸法性（投资主体斑的合法性审查）熬和同一性（委托笆人、证件和委托癌单之间一致性审疤查）进行审核哎。耙第二，审单八。癌主要是审查委托蔼单的合法性及一巴致性板。摆第三，验证资金俺及证券。癌 肮 委托申报原扳则：佰“胺时间优先，客户版优先原则耙”俺（不要同交易原邦则：价格优先，蔼时间优先挨”跋搞混）。跋证券公司在同时疤接受两个以上委昂托人委托且种类蔼、数量、价格相哎同时，不得自行颁对冲完成交易，艾仍应向证券交易按所申报竞价。坝 凹背申报方式有：有班形席位申报（红般马甲）和无形

14、席翱位申报（电脑）氨。B股由境外的啊证券代理商委托搬交易所B股场内佰交易员申报。叭 皑靶申报时间（注意半不要同交易时间俺的内容搞混）：疤交易日为周一到吧周五，节假日休岸市。上海申报时罢间为9：15-霸9：25（上午艾集合竞价时间，奥其中9：20-班9：25不接受办撤单申请）、9拜：30-11：扳30、13：0隘0-15：00俺。颁深圳申报时间为班9：15-11罢：30安（隘其中9：20-拔9：25不接受佰撤单申请，扳9：25-9：矮30继续接受申芭报，但不做处理暗）捌、按13：00-1傲5：00（14班：57-15：哀00，为深圳收扒市集合竞价，不埃接受撤单申请）澳。拔 暗在委托未成交之挨前，

15、可以撤单，捌部分成交后，成搬交部分不得撤单艾。伴知识点205（绊P48-54）般：竞价。暗 把澳证券竞价原则：癌价格优先（买入矮申报较高价格申啊报优先，卖出申爱报较低价格申报爱优先）、时间优埃先（买卖方向和奥价格都相同，先哀申报优先）。邦 吧案例：有甲、乙摆、丙、丁四人：皑甲卖出价10.绊70，时间13斑：35；乙卖出靶价10.40，跋时间13：40半；丙卖出价10邦.75，时间1班3：25；丁卖靶出价10.40暗，时间13：3熬8。那么顺序为岸：丁、乙、甲、笆丙。氨 懊版我国采用两种竞绊价方式：集合竞般价方式和连续竞邦价方式。上海9叭：15-9：2蔼5为开盘集合竞奥价，9：30-吧11：30

16、、1皑3：00-15叭：00为连续竞把价。深圳9：1百5-9：25为凹开盘集合竞价，扮14：57-1邦5：00为收盘伴集合竞价，9：按30-11：3瓣0、13：00鞍-14：57为翱连续竞价。埃 熬集合竞价是在一八段时间内接受的盎申报一次性集中敖撮合笆。伴败其原则阿：罢（1）可实现最懊大成交量的价格半。芭（2）胺高于该价格的买肮单与低于该价的翱卖单都按这个价拌成交。（3）该靶价格上至少有一芭方的单子能全部懊成交。暗 唉如果两个申报价拔格同时符合上述靶条件阿，霸深证取距离前一芭收盘价最近的价败格为成交价；爱上海取使未成交八量最小的申报价坝为成交价败，按若还一样就背取中间价为成交案价捌（比如有10

17、.碍20和10.1懊0，上海就取1版0.15，深证案前收盘若为10邦.13，就取1疤0.10）。傲 叭连续竞价是对申奥报逐笔连续撮合叭成交。能成交者把成交，不能成交绊者等待成交，部氨分成交者剩余部爸分继续等待。开扒盘集合竞价阶段懊未成交的买卖申唉报，自动进入连爸续竞价。半 肮股票、基金的涨百跌幅不得超过1哎0%，ST、*碍ST5%，超过拔涨跌幅限制的申捌报为无效申报。埃但深证爸中小板股票有效白竞价范围为最近捌成交价的上下3邦%般，安超出该范围申报芭暂时不参加竞价摆，存交易主机，碍等价格波动到该芭范围内，申报参罢加竞价。熬 盎暗以下，首个交易扒日不实行价格涨半跌幅限制：（1懊）首次公开发行俺上市

18、的股票。（案2）增发上市的胺股票。（3）暂办停上市后恢复上斑市的股票。埃 颁案上海叭买卖无涨跌幅限版制的证券，集合哎竞价阶段规定：疤（1）败股票斑交败易申报价格不高颁于前收盘价格的哎900%凹，拌并不低于凹50%瓣。（2）皑基金、债券不高霸于150%，不跋低于70%。摆（3）债券回购笆交易无价格限制胺。瓣爱连续竞价阶段规熬定：（1）不高澳于即时最低卖出柏价格（卖出最优扒一档）的110隘%且不低于即时拌最高买入价格（拌买入最优一档）哎的90%，且不癌高于上述最高申阿报价与最低申报袄价平均数的13翱0%，不低于7背0%。（2）无斑买入申报的，最哀低卖出价、最新摆成交价低者视为翱前项最高买入价巴格。

19、（3）无卖伴出申报的，最高案买入价、最新成案交价高者视为前吧项最低卖出价格矮。（4）无成交矮的，前收盘价视盎为最新成交价格败。拔 坝瓣 懊深证癌无涨跌幅限制的艾证氨券：（1）挨股票开盘集合竞罢价为发行价格的叭900%以内（埃相对上海无50唉%限制）白，奥连续竞价、收盘艾集合竞价为最近霸成交价的上下9埃0%。坝（2）熬债券集合竞价为矮发行价格的上下矮30%爸，奥其余情况均为1颁0%。（3）债巴券质押式回购集芭合竞价为前收盘奥价的上下100鞍%，其余时间为翱最近成交价的上伴下100%。靶 按唉竞价结果为：全板部成交、部分成板交、不成交。俺知识点206（袄P54-60）凹:交易费用。罢 捌叭交易费用

20、包括：敖佣金、过户费和坝印花税。鞍 败1、佣金。肮按成交金额一定奥比例支付翱。案该费用由证券公暗司经纪佣金（券暗商净佣金）、证癌券交易所手续费稗及证券交易监管伴费等组成。矮2002年起，敖交易佣金实行最岸高上限向下浮动背制度。券商收取凹佣金不得高于按3笆扳，也不得低于代俺收的搬证券交易所手续澳费及证券交易监伴管费拌等摆。A股不足5元碍的按5元收取，翱B股按最低1美摆元和5港元收取瓣。背 敖2、过户费。百属于中国结算公按司的收入。坝上海，A股为成哎交面额的1矮摆，起点1元，深埃证免收。B股该柏费用成为结算费半。上海为成交面拜额的0.5捌癌，深证也为0.啊5埃笆，但最高不超过柏500港元。基哎金不

21、收过户费。芭 罢3、印花税。巴按成交金额的一白定比例收取跋。俺2008年印花岸税只对卖方按1办袄收取。白 阿表2-6（P5懊7），上海A股懊个人开户收费4盎0元/户，机构半开户400元/芭户；基金开户费稗5元/户俺；凹上海债券佣金不昂超过成交额的0唉.2罢哎，起点1元；E耙TF申购赎回小氨于份额的0.5绊%，哎权证行权股票过扮户面额的0.0奥5%；B股个人傲开户上海19美叭元吧；俺账户挂失补办，按A股补原号10叭元/户，补开新案户同新开户；销笆户5元/户；深拜圳可转债不超过按成交金额的1爱跋，代办A股按成肮交金额的3稗哀。疤知识点207（懊P61-64）袄：证券公司与客爱户结算。阿 扳 岸目前

22、我国采用法按人结算模式，指癌证券公司以法人埃名义集中在证券般登记结算机构开芭立资金清算交收跋账户，其接受客坝户委托代理的证白券交易的清算交班手均通过此账户颁办理。证券公司澳与客户之间的清扮算交收由证券公败司自行负责完成癌。安办三方存管制度下癌证券公司与客户胺之间的结算过程版：班 碍 1、客户从银凹行结算账户向资哎金账户存入交易背结算资金。按 搬 2、客户通过叭资金账户及密码班进行交易。皑 吧 3、证券公司澳审核并报送客户埃交易指令。巴 办 4、中国结算澳公司根据交易所皑数据生成清算交吧收文件，并发给伴证券公司。哎 霸 5、证券公司隘跟结算公司清算邦交收数据和存管般银行提供的客户柏加以结算资金存

23、按取数据，完成对罢客户的清算交收伴。并将结果数据稗传送给存管银行芭。挨 案 6、存管银行板根据证券公司数摆据调整客户账户爱，并将结果发送碍证券公司。袄 办 7、证券公司案核对后制作资金哎划付指令发送存靶管银行。蔼 按 8、存管银行稗根据划付指令办把理交收资金划付坝。百 胺 9、客户证券罢交易结算资金的瓣取出，只能通过昂转账的方式转入八银行账户然后再叭取出。癌知识点108（袄P64-87）唉：证券经纪业务俺内部控制与操作熬规范。版 肮艾内部控制主要内哎容方面，只要是把对证券公司有利霸的都是。（答案翱是一目了然的）叭。捌建立以耙“俺了解自己的客户斑”胺和板“鞍适当性服务碍”肮为核心搬的办客户管理和

24、服务澳体系。绊 拌傲经纪业务操作规捌范管理：哀前后台分离和岗艾位分离；重要岗盎位专人负责，严靶格操作权限管理叭；营业部工作人坝员不得私下接受俺代理客户办理相耙关业务；营业部凹应按要求妥善保芭管客户资料及业板务档案（翱客户资料20年摆内不得销毁板）；澳证券公司总部应凹加强对营业部业拔务运作的统一管啊理。按 挨经纪业务主要环绊节包括证券账户扮管理（包括证券罢账户的开立、挂邦失补办、注册资芭料变更、合并与肮注销、非交易过稗户等）、资金账背户管理（包括资扳金账户的开户和袄销户、开通客户靶交易委托品种、懊交易委托方式及扳操作权限、指定背客户资金存管银班行、开通或变更懊客户交易结算资澳金第三方存管、敖指定

25、或撤销指定把交易、证券转托板管、资金账户挂皑失与解挂、客户笆资料修改、密码败管理等）、证券哀委托买卖（包括肮柜台委托、非柜癌台委托和撤单）耙、清算交割（为胺客户办理交割，懊打印交割单，应般客户要求查询交拌易结果、证券及暗资金余额，打印盎对账单等）等。挨 靶投资者教育主要百是对投资者进行伴证券法规宣传、哎证券知识普及、袄证券交易风险揭捌示和证券公司基败本信息公示等。柏目的是提高投资碍者的风险意识、懊参与意识和风险扳识别能力，进而笆提高投资者理性耙投资、规避风险哎、自我保护的能疤力。颁奥具体重点突出：昂（答案一目了然坝）。肮叭咨询服务的主要懊内容：（1）调阿解投资者在交易吧过程中发生的纠罢纷；（其

26、他答案拌一目了然）。矮拌为客户提供咨询把服务的人员应注埃意：（1）预测耙走势时不得主观稗臆断，不得对行摆情发表肯定性意摆见。（2）投资袄报告等资讯产品蔼不得建议在具体捌品种上进行具体八价位买卖等方面挨的内容，不得直凹接指导投资者买按卖证券。（3）癌在公共场合进行胺股评报告会等须阿先取的批准；（八其他答案一目了皑然）。百 百证券市场遵循瓣“靶三公般”背原则，禁止任何埃内幕交易、操纵奥市场、欺诈客户盎、虚假陈述等损拌害市场和投资者哎的行为胺。耙凹十大禁止性行为白：（答案一目了拔然）。盎知识点109（巴P88-96）耙：证券经纪业务蔼的风险及防范。吧 罢碍按风险起因不同伴，经纪业务的风版险主要包括合

27、规鞍风险、管理风险半和技术风险。（氨不包括市场风险皑或运营风险）办 暗1、艾合规风险案。瓣指证券公司在经爸纪业务活动中违败反法律、行政法扳规和监管部门规皑章及规范性文件肮、行业规范和自懊律规则、公司内斑部规章制度、行皑业公认并普遍遵案守的职业道德和碍行为准则等行为叭，可能使证券公拔司受到法律制裁斑、被采取监管措邦施、遭受财产损半失或声誉损失的摆风险。澳般主要有下列情形肮：（只要是违规跋的事情都是，答靶案一目了然）。叭 拔2、爱管理风险案。爸指经营中由于管扳理不健全、内部拌控制不严或工作昂人员违规操作等搬而导致的风险。拔拜主要有下列情形碍（注意2项之后蔼的内容不能同合班规内容搞混，唯隘一的办法是

28、强记唉）：（1）开户挨不严导致不合格盎账户。（2）违摆规为客户证券交稗易提供融资融券鞍等信用交易。（碍3）侵占损害客啊户的合法权益，白挪用客户的资金懊或证券。（4）扳误导客户、对客扳户买卖证券承诺俺收益或赔偿。（拌5）诱导客户进熬行不必要的证券败买卖。（6）全艾权委托（7）内佰幕交易（8）不熬正当竞争等。芭 伴3、跋技术风险鞍。埃由于设备导致的扳风险。包括硬件鞍设备和软件两个敖方面。哀 哀按合规风险防范：跋（1）加强合规半教育。（2）健邦全各项规章制度坝。（3）对风险半项目实行集中统案一管理，实时复败核、分级审批。凹（4）主要岗位岸相互分离。捌 般肮管理风险防范：拌（1）加强经纪跋业务营销管理

29、。扳（2）严格执行霸经纪业务操作规懊程。（3）建立笆营销和账户管理艾操作信息管理系艾统，防范从业人背员执业风险。（盎4）加强员工培跋训，提高员工素疤质。（5）建立隘客户投诉处理及翱责任追究机制。跋（6）建立经纪按业务检查稽核制艾度。颁 澳靶还需建立一套内蔼外结合的业务监敖督与检查制度：扒（1）证券公司哀的内部控制。（挨2）证券业协会哀的自律管理。（版3）证券交易所瓣的监督。（4）爸证监会的监管。版证券公司应当每岸一会计年度结束阿之日起4个月内班，向证监会报送颁年报；每月结束凹之日起7格工作暗日报送月报。板 安证券公司监督氨管理条例中的蔼法律责任。（如芭果考试通过有把跋握建议放弃，把啊时间节约下

30、来稳霸固其他内容）搬第三章 经纪胺业务相关实务袄知识点301（胺P97-101挨）：证券账户管翱理。蔼 袄 按规定，中国拌结算公司对证券罢账户实施统一管拌理，其开户代理熬机构是中国结算斑公司委托的证券袄公司、商业银行斑及中国结算公司扳境外B股结算会靶员。捌 鞍 按交易场所划澳分，证券账户分芭为上海的和深圳邦的；按用途划分柏，分为人民币普案通股票账户、人半民币特种股票账懊户、证券投资基癌金账户和其他账唉户等。瓣 斑 1、人民币普皑通股票账户。简哎称凹“鞍A股账户皑”邦，办开立限于境内投唉资者和合格境外搬机构投资者摆（巴外国自然人和一罢般机构投资者不扒能开坝）。班扳（可编成多选题八）颁A股账户是我

31、国靶目前用途最广、袄数量最多的一种斑证券账户，可买跋卖A股，债券、摆上市基金、权证版（不能买B股）罢。挨 唉 2、人民币特叭种股票账户。简跋称鞍“罢B股账户伴”碍，矮分为境内投资者氨证券账户般（跋只限境内自然人傲，机构不行）和癌境外投资者证券邦账户。捌 熬 3、证券投资氨基金账户。简称叭“翱基金账户碍”邦，摆可以买卖上市基岸金，在深圳还可半买卖上市国债，捌上海可买卖上市岸国债、公司债、胺企业债和可转债颁。按 霸 开立证券账户般应坚持合法性和耙真实性原则（不稗要同验证时的唉“凹合法性和同一性挨”伴原则搞混）。澳对于不准许开户扒的对象，不得予耙以开户。规定，哎一个自然人、法坝人可以开立不同吧类别和

32、用途的证敖券账户。对于同奥一类别的证券账办户，原则上一个按自然人、一般法蔼人只能开立一个败。特殊法把人机构可按规定捌向中国结算公司背申请开立多个证叭券账户。目前证爸券交易采用实名笆制。八 瓣 皑特殊法人机构开拜立证券账户，由跋中国结算公司直挨接受理；自然人肮和一般机构可通挨过开户代理机构摆办理案。澳上海证券账户当埃日开立，次一交跋易日生效；深证柏当天开立当日可邦用。合格境外机翱构投资者开立的爸证券账户中败“背持有人名称盎”氨为境内证券公司暗、托管人和合格蔼投资者的全称。靶 懊 耙账户可以挂失与埃补办，补办原号板码的上海卡，由耙原代理机构受理熬；补办新号的上搬海卡或补办深圳碍卡（不论新旧）板，各

33、开户代理机扮构都受理（但是芭补办新号上海的矮，要提前到原指盎定营业部办理账案户冻结证明，所哎以还是要到原营扮业部去一趟）。把 败 账户的查询可捌在办理指定或转傲托管后的次日起拌凭证件（身份证瓣和账户卡）到柜哀台办理。有些内按容按规定收费的扳。按知识点302（跋P102-10捌6）：证券登记阿。半 背 把证券登记是登记爸公司为证券发行啊人建立和维护证颁券持有人名册的罢行为。哀中国结算公司设氨立了电子化证券懊登记系统，扳哀按证券种类可以瓣分为股份登记、疤基金登记、债券奥登记、权证登记柏、交易型开放式胺指数基金登记等昂；摆按性质划分为初鞍始登记、变更登碍记、退出登记等版。拌 胺 1、初始登记奥。是已

34、发行的证懊券在上市前，由吧结算公司根据证跋券发行人的申请扳维护证券持有人坝名册，将证券记邦录到投资者证券把账户中。颁初始登记是前提般。颁 吧 霸班按照证券类别，板可以进一步划分盎为：（1）股份案初始登记百。包括：俺板股份首次公开发岸行和增发登记。八发行结束2个交疤易日内，上市公罢司应申请办理股叭份发行登记。埃般送股及公积金转板增股本登记。送坝股是将拟分配的盎红利转增为股本癌；公积金转增是凹将公积金的一部昂分按每股一定比半例转增为股本。暗申请送股或转增邦股时，权益登记斑日不得与配股增阿发等其他行为的拜权益登记日重合哀，在新增股份上翱市期间不得因其鞍他业务改变公司捌的股本数或权益皑数。背昂配股登记

35、。未被胺认购且未包销的隘股份，不予登记佰。（凹2）基金募集登百记。（3）债券艾发行登记。（4懊）权证发行登记氨。（5）ETF瓣登记。爸 矮 2、背变更登记。是证胺券登记结算机构扮执行并确认记名按证券过户的行为埃。唉以账户划转的形岸式进行转移，并盎相应更改持有人懊名册。因为：第氨一，电子化证券搬。第二，交易不跋断进行中。扒班变更登记包括证案券过户登记和其芭他变更登记。（癌1）证券过户登澳记。百挨按照引发变更登颁记需求的不同，吧分为证券交易所瓣集中交易过户登瓣记（简称八“盎集中交易过户登扳记按”凹）和非集中交易板过户登记（简称柏“熬非交易过户登记埃”皑）。非交易过户版登记是指因股份背协议转让、司法

36、坝扣划、行政划拨案、继承、捐赠、耙财产分割、公司奥购并、公司回购败股份和公司实施叭股权激励计划等懊原因（不通过交懊易所集中交易）吧，发生的记名证吧券变更登记。吧 白 3、袄退出登记芭。啊股票终止上市后坝，股票发行人办瓣理。伴知识点303（吧P106-10拔8）：证券托管邦。败 绊 啊证券托管是投资奥者将证券委托给叭证券公司保管处疤理的行为；证券懊存管是证券公司靶将投资者委托保唉管的证券和自己白的证券委托给证隘券存管机构保管鞍处理的行为。爱存柏管后的证券实行柏非流动性制度，霸通过账面划转。白 吧 上海指定交易白制度1998年按起推行，即投资把者要制定某一证邦券营业部为买卖蔼证券的唯一交易扮点。办

37、理的指定啊交易确认，其与皑指定交易证券公搬司的托管关系即斑建立。投资者转熬换证券营业部时百，必须在原证券笆营业部申请办理坝撤销指定交易，挨然后再到转入证胺券营业部办理指肮定交易手续。熬 俺 深证证券托管八制度：自动托管伴，随处通买，哪跋买哪卖，转托不百限。转托管可以挨是一只证券或多颁只证券，也可以熬是一只证券的部拔分或全部。懊知识点304（澳P109-11拔0）：网上发行矮。拌 班 肮扳网上发行是利用耙了证券交易所的办交易系统，投资班者可以直接通过隘交易系统认购新癌股。包括：网上敖竞价发行和网上伴定价发行盎。瓣我国绝大多数采翱用网上定价发行板。八白网上发行优势：氨（1）经济性。半（2）高效性。

38、稗 八 1、网上竞价半发行。叭它是国际证券界芭发行证券的通行按做法，也称招标败购买。在我国，蔼是发行人确定底扳价，投资者以不柏低于底价的价格瓣及限购数量，进拜行竞价认购爱。芭网上竞价除具有疤网上发行两优势吧外爸，奥矮还有优点：（1爱）市场性。（2靶）连续性（发行哎市场与交易市场昂价格的连续性）俺。缺点：股价容澳易被机构大资金熬操纵，增大中小袄投资者的投资风昂险。颁 斑 2、凹网上定价发行耙。跋按已确定的发行爸价格向投资者发扒售股票。鞍败网上定价发行与斑竞价发行不同之搬处：一是发行价氨格的确定方式不澳同：定价发行方败式事先确定；竞拔价发行是由发行埃时竞价决定。二矮是认购成功者的罢确定方式不同：盎

39、定价发行按抽签哎决定；竞价发行傲按价格优先、同伴等价位时间优先办原则决定。搬 绊 挨背（可做多选题）盎2000年后，啊我国新股发行出扒现过上网定价发捌行、网上累计投阿标询价发行、对靶一般投资者上网奥发行和对法人配奥售相结合方式、般向二级市场投资凹者市场配售等。敖2005年起施摆行首次公开发行暗股票的询价制度霸。岸斑询价分为初步询案价和累计投标询办价两阶段，初步伴询价确定发行价碍格区间，累计投巴标询价确定发行稗价格。邦2006年起，把采用了新股发行拌现金申购制度。唉知识点305（爱P111-11懊3）：股票上网伴发行资金申购程敖序。办 癌 巴懊上海每一申购单邦位为1000股蔼整数倍，数量不奥超过

40、9999.般9万股（1亿少鞍1000股），瓣深证为500股鞍整数倍，数量不佰超过999 9昂99 500股矮（10亿少50捌0股）。叭同一账户多次申矮购的，除第一次疤申购外，其余均奥视为无效申购，碍新股申购一经确斑认不得撤销。每霸一有效申购单位版配一个号，所有巴配号按时间连续扮配号。要有足额凹的资金用于申购澳的资金交收吧。般 版 瓣艾在申购流程上：伴 氨 1、T+0（隘申购当日），投捌资者申购。般 拔 2、T+1日叭，申购资金冻结鞍、验资及配号芭。哎（1）当有效申肮购量小于发行量安时，所有申购均半认购股票（中国疤还没出现过）。颁（2）当大于发办行量时，摇号抽啊签。邦 吧 百3、T+2日，把摇号

41、抽签、中签扒处理。熬 昂 4、T+3日哀，申购资金解冻俺。拜 啊 5、澳结算与登记。唉 俺 发行人应在网吧上发行申购日哎一个交易日癌之前刊登网上发把行公告。按可以进行网上发熬行数量与网下发凹行数量（机构投斑资者网下配售）昂的回拨，但应在氨网上申购暗验资当日肮通知交易所。网罢下发行结束后，百中国结算公司2疤个交易日完成登安记。增发新股与霸新股网上发行申柏购基本相同。昂知识点306（霸P114-11蔼6）：分红派息笆。颁 吧 坝靶分红派息是上市矮公司向股东派发办红利和股息。形叭式主要有现金股昂利和股票股利两爱种。败 吧 皑巴1、上海A股现按金股利派发日程稗安排。敖 扳 （1）T-5碍日前（注意这里

42、耙的T日为公告刊昂登日），申请材隘料送交中国结算八公司。绊 把 （2）T-3佰日前，中国结算矮公司核准答复。翱 翱 （3）T-1拌日前，向交易所背提交公告申请拔。按证券发行人应在瓣确定的权益登记氨日3个交易日前颁，向交易所申请暗信息披露。把 矮 敖（4）T日为公爱告刊登日。靶 扒 （5）T+3岸日为权益登记日白。阿 哎 （6）T+4背日为除息日。氨 扮 （7）T+8柏日为发放日（权拜益登记日后5个疤交易日）。碍 凹 拜鞍 2、上海B股班现金红利派发日叭程安排（多了一扒个最后交易日）扒：伴 肮 （1-4）T斑日前四项流程都盎一样鞍 巴 爸（5）最后交易笆日为T+3日扳 熬 熬（6）权益登记矮日为

43、T+6日八 版 （7）现金红巴利发放日为T+捌11日（权益登啊记日后5个交易隘日）。叭 哀 百办3、上海证券交疤易所A股送股流佰程：叭 皑 （1-4）T挨日前四项流程都挨一样隘 拔 （5）股权登傲记日为T+3巴 办 拌胺4、上海B股送邦股日程安排（多啊了一个最后交易傲日）：扳 扒 （1-4）T昂日前四项流程都唉一样盎 袄 （5）最后交傲易日为T+3日捌 阿 （6）股权登哎记日为T+6日罢知识点307（伴P116-11瓣8）：配股缴款阿。芭 肮 靶 配股权证是上拔市公司给予老股摆东的一种认购该氨公司股份的权利搬证明绊。隘现阶段，我国A疤股的配股权证不稗挂牌交易，不允唉许转托管。跋配股权证的派发扒

44、程序与红股的派版发流程（上述班“柏3、上海证券交耙易所A股送股流氨程斑”阿）基本一致。稗 氨 1、翱上海配股流程：笆客户具体方式为霸向场内申报卖出捌配股权证扒（把其实质是买入股埃票邦）。爱在配股缴款过程爸中，证券公司不案得向客户收取佣蔼金、过户费等交唉易费用奥。百 跋 鞍把2、深圳配股流盎程：（1）股权澳登记日（R日）败。（2）班配股认购期5个按工作日（R+1敖-R+5日）安。板投资者申报方向挨为买入奥。佰公司股票在R+拔1日-R+6日白期间停牌艾。（3）鞍R+7日，公司罢股票恢复交易。坝知识点308（阿P118-12昂1）：股东大会哀网络投票。耙 澳 熬召开股东大会的唉上市公司要懊提前30天

45、刊登靶公告拔，罢在公告中说明是扮否进行网络投票肮。若涉及重大消拔息，公司还应在绊股权登记日后3芭日内再次公告股扮东大会通知。班 芭 懊 上海网络投票唉基于交易系统，霸深证网络投票基白于交易系统和互版联网。疤 扮 啊 1、上海系统唉投票：（1）设扮置专用的投票代肮码。（2）买卖邦方向选择买入。版（3）申报价格唉代表议案，1元爸代表议案一，2熬代表议案二，以坝此类推，99代斑表所有议案，2疤.01代表议案绊组二下的第一个摆议案，以此类推般，2.00代表拜议案组二所有议蔼案。（4）申报斑股数代表表决意吧见，申报1代表隘同意，2代表反盎对，3代表弃权白。采用累计投票叭制的议案，选举班票数超过1亿票昂的

46、，应通过现场挨进行表决。（5矮）多次申报的，埃以第一次申报为板准。（6）一家安公司A、B股分佰别投票。癌 拜 2、盎深证系统投票：般（1）投票代码隘为八“癌36+原证券代按码的后四位碍”扳。其他同上海。般知识点309（半P121-12鞍4）：开放式基摆金场内认购、申佰购与赎回。霸 版 一耙般而言，开放式爸基金的申购与赎耙回是在场外进行澳的。2005年白后，场内认购、奥申购与赎回开始拌施行啊。办理上海开放唉式基金场内认购按等应使用上海证办券账户（包括上隘海A股账户或证颁券投资基金账户癌），办理场外认阿购等使用上海开拌放式基金账户。芭最低认购金额基盎础上，100元搬整数倍认购，单瓣笔不超过1亿少拜

47、100份。艾 半 投资者可以版将基金份额在上半交所场内不同会耙员营业部之间进笆行转指定，也可阿在场内系统和场安外系统之间进行蔼跨市场转托管。疤均T日转，T+案2日可查询。奥知识点310（罢P124-12暗9）：LOF基绊金的认购、申购疤、赎回胺 扮 氨 投资者在场内暗认购应持深圳账拔户或证券投资基胺金账户，场外认哎购通过深圳开放白式基金账户。颁每笔认购必须为盎1000的整数稗倍，最大不超过瓣10亿少100拔0份。基金合同瓣生效后进入封闭翱期，封闭期一般哎不超过3个月，搬封闭期内，基金坝不受理赎回。哀 俺 俺拔申购费率采用外背扣法，申购份额白保留到整数位，盎零碎份额对应的斑资金返还投资者吧资金账

48、户。哀 版 例如：某投资佰场内投资1万元爸申购，申购费率霸为1.50%，瓣当日份额净值为白1.0250。肮则：净申购金额罢=10000/巴(1+1.5%般)=9852.爱22；申购手续版费=10000凹-9852.2耙2=147.7百8；申购份额=摆9852.22扒/1.0250拔=9611.9板2份；实际净申邦购金额=961阿1*1.025阿0=9851.爱28；退款额=半10000-9芭851.28-瓣147.78=肮0.94。跋 暗 T日申报基埃金申购、赎回，笆T+2日起，申拌购份额可用，T版+N日（N为合颁同约定赎回资金耙交收周期，叭2白碍N捌搬6半）碍 斑 巴上市开放式基金傲在交易所

49、交易规坝则同封闭式基金翱。拜知识点311（拔P130-13罢1佰）扳：ETF基金的搬认购、交易、赎背回等八 肮 暗ETF基金管理啊人可采用网上和扒网下两种方式发背售基金份额。网氨上发售时投资者埃以组合证券认购盎基金份额也可以皑现金认购基金份哎额。埃半投资者有两种方艾式参与ETF的奥投资:一是进行岸申购和赎回；二班是直接从事买卖背交易（所需账户把同前）。佰 背 矮申购是以一揽子皑股票（组合证券百）和少量现金（半代替现金）换取蔼一定数量的基金按份额；赎回是以胺一定数量的基金案份额换取一揽子摆股票和少量现金袄。颁 啊 佰癌应遵守以下规定叭： 昂 扮 1、当日申购癌的基金份额，同坝日可以卖出，但唉不得

50、赎回；笆 哀 2、当日买入疤的基金份额，同盎日可以赎回，但巴不得卖出。奥 拔 3、当日赎回搬的证券，同日可吧以卖出，但不得爱用于申购基金份跋额。百 昂 4、当日买入挨的证券，同日可爱以用于申购基金矮份额。奥知识点312（捌P131-13艾3）：权证的交巴易与行权。把 瓣 耙权证交易需A股背账户，单笔申报捌为100份的整伴数倍，不得超过扳100万份，最敖小变动单位0.哎001元。当日拌买进的当日可以般卖出。敖 跋 爱佰权证涨幅价格=绊权证前一日收盘爱价格+标的证券哀当日涨幅*1.坝25*行权比例氨（跌幅同理）坝 扒 例如：A公司吧权证某日收盘价艾4元，股票收盘白价是16元，行白权比例1。次日半A

51、股涨跌幅10熬%以内，但权证肮次日可涨跌1.奥25*1.6*昂1=2元，涨幅跋比例高达2/4疤=50%。版 哀 扒标的证券停/复安牌的，权证相应办停/复牌版；版已上市交易的权隘证，合格机构可癌创设同种权证；靶权证存续按期满前5个交易隘日胺，罢权证终止交易，捌但可以行权捌。叭 把 爱权证行权采用现拔金方式结算的，蔼按行权价格与行傲权日标的证券结扒算价格及行权费案用之差价，收取斑现金。其中邦，芭标的证券结算价哎格为行权日前1坝0个交易日标的拔证券每日收盘价暗的平均数版。发行人在癌权证期满后的3巴个工作日袄自动支付现金差邦价，持有人无须凹申报指令。懊 柏 证券给付方熬式结算的权证行暗权时，标的股票邦

52、过户费为股票伴过户面额的0.疤5白颁知识点313（版P133-13皑4）：可转换债芭券般 拔 可转债转股通捌过交易系统进行懊，申报方向为卖罢出，价格为10熬0元，单位为手捌，1手为100昂0元面额坝。扳可转换债券在发捌行结束6个月后翱方可转股，可转版债的买卖申报优肮先于转股申报把。稗转换公式为：可矮转债转股数=转坝债手数*100哀0/当次初始转安股价格。即日买跋进的可转债当日笆可申请转股，但瓣非交易过户的下蔼个交易日才能转爱股，当日转换的盎股票要下一个交班易日卖出。爱知识点314（艾P135-14疤2）：代办股份吧转让。矮 傲代办股份转让服挨务业务，是指证奥券公司以其自有翱或租用的业务设拔施，

53、为非上市公挨司提供的股份转鞍让服务业务。案业务中提供股份昂转让的证券公司办是主办券商。中邦国证券业协会依矮法对代办股份转跋让业务进行管理绊。敖 霸摆现在进入代办系罢统的股票主要分懊为两大类：一是熬原STAQ、N疤ET系统挂牌的澳公司和退市公司耙；二是中关村科办技园区非上市股肮份有限公司股份扒报价转让试点的半挂牌公司熬。盎 扒鞍主办券商业务可爱以分为主办业务捌和代办业务（1瓣分题，注意不要罢将代办业务选项哀选入主办业务中白去）。吧 八1、主办业务包隘括：（1）辅导俺公司高级管理人埃员（2）公司挂扮牌事宜（3）发氨布分析报告，公盎司定期报告后1阿0工作日发布，耙重大事项决议后半5个工作日发布哀（4

54、）指导督促败公司信息披露（靶5）对业务中出坝现的问题进行处隘理和报告协会（唉6）协助协会调瓣查按 疤2、代办业务包把括：（1）开立扮账户。（不要选半入主办业务）（俺2）公司股权确巴认事宜（不要选扒入主办业务）（摆3）接受投资者扒办理业务（4）敖根据协会或相关般主办券商的要求坝，协助调查指定跋事项（一定要有胺“疤相关主办券商拜”埃一词）。瓣 败懊证券公司从事代哎办业务须经中国斑证券业协会批准碍，应答到要求：肮（1）最近年度百净资产不低于8埃亿，净资本不低扒于5亿（2）2胺年不存在违法（班3）20家以上颁的营业部；（其背他答案一目了然稗）。稗 拔 股份转让公司耙应当且只能委托佰1家证券公司办案理股

55、份转让懊。巴白同时满足以下条盎件的公司，实行版每周5次的转让暗方式（一天进行唉一笔收盘集合竞捌价）：（1）信俺息披露规范(参罢照上市公司标准疤)（2）股东权傲益为正值或净利背润为正值（3）捌最近年报未被出岸具否定意见。昂不能同时满足以袄上条件的，实行稗每周3次的转让唉（周1、3、5芭）（年末后4个敖月内出年报）。暗不主动指定主办按券商或不履行基班本信息披露的公八司，每周1次的扒转让（周5）。坝交易时间等规则稗同A股，但涨跌百幅为5%，且一碍天只实行1次收霸盘集合竞价。八 靶 2006年，隘中关村科技园区按非上市公司进行拜股份报价转让试伴点。般爱其特点：伴 瓣 1、挂牌公司绊属性不同。试点埃公司

56、是非上市公伴司。背 翱 2、转让方式凹不同。其他代办懊股份转让系统公跋司进行集中交易笆方式；试点公司扳是协议转让。氨 把 3、信息披露翱标准不同。试点百公司信息披露标按准低于上市公司瓣标准。懊 百 4、结算方式唉不同。试点公司扳采用逐笔全额非白担保交收的结算蔼方式。半 胺 股份报价转让挨试点时间为周一疤至周五，投资者白须开立非上市股哎份公司股份转让敖账户，投资者委碍托分为报价委托俺和成交确认委托疤（成交一旦确认懊，不得撤销或违艾约），每笔委托把数量应为3万股氨以上。矮 瓣 般跋试点挂牌公司出按现下列情形的，袄终止股份挂牌报颁价：（1）公司般破产（2）公开埃上市（3）北京颁市政府部门批准奥其终止

57、挂牌伴知识点315（哎P142-14挨4）：期货交易碍的中间介绍业务八。皑 罢 我国规定，证白券公司不能直接俺代理客户进行期瓣货买卖，但可以阿从事期货交易的隘中间介绍业务，氨可称其为介绍经挨纪商（IB）。皑介绍业务，是指爸证券公司接受期案货公司委托，为摆期货公司介绍客八户参与期货交易肮并提供其他相关颁服务的业务活动百。把 罢 安安证券公司申请I坝B业务，应符合班：（1）申请日半前爱6个月蔼风险控制指标达安标（2）三方存败管制度（3）摆全资拥有或控股柏一家期货公司，邦或与一家期货公艾司被同一机构控肮制蔼，哀且该期货公司具啊有交易所会员资案格、安2个月拜内的风险监管指把标达标（4）公鞍司总部肮5氨

58、名以上、营业部邦2霸名以上具有期货岸从业资格的业务斑人员；（其他答罢案一目了然）。斑 百 哎矮证券公司从事I埃B业务，提供以斑下服务：（1）芭协助办理开户手笆续。（2）提供癌期货行情信息、凹交易设施啊。坝证券公司不得代摆理客户进行期货岸交易、结算，不斑得代期货公司、暗客户收付期货保扒证金，不得利用懊证券资金账户为芭客户存取、划转按期货保证金。半 绊 皑拔证券公司应当在隘其经营场所显著柏位置或网站公开癌信息：（1）受罢托从事的介绍业懊务范围（2）从凹事业务的人员名半单和照片；（其邦他答案一目了然暗）。跋 癌 证券公司不得傲代客户下达交易百指令，不得利用哎客户的交易编码按、资金账号或结板算账户进行

59、期货吧交易，不得代客板户接受、保管或跋修改交易密码。拔不得直接或间接般为客户从事期货邦交易提供融资或碍担保。稗第四章 特别艾交易事项及其监百管版知识点401(吧P145-15碍0)：大宗交易吧。白 跋 哎我国规定，如果哀证券单笔买卖申吧报达到一定数额暗的，可以采用大凹宗交易方式。摆 搬 唉澳上海，符合以下瓣条件，采用大宗唉交易（与深圳对傲比记忆）：（1疤）A股单笔不低翱于50万股或交唉易金额不低于3昂00万（可记忆半成，平均6块钱安一股）。（2）瓣B股单笔50万啊股或金额不低于伴30万美金。（氨3）基金300隘万份或金额30疤0万元。（4）澳国债及债券回购办1万手或100捌0万。（5）其熬他债

60、券1000爱手或100万。熬（记忆方法：公拌司债100万，唉股票基金是30八0万，国债10巴00万）佰 疤 癌上海，交易时间伴为9：30-1邦1：30、13啊：00-15：矮30.每个交易阿日15:00-案15:30对成吧交申报进行成交摆确认艾。胺申报包括意向申盎报（当被其他参盎与者接受时，申绊报方应当至少与肮一个参与者进行绊成交申报）和成办交申报。昂无涨跌幅限制证鞍券大宗交易在前俺收盘价的上下3安0%或当日已成半交的最高、最低埃价之间自行协商搬确定背。百大宗交易不纳入案证券交易所即时搬行情和指数计算胺，成交量在大宗笆交易结束后计入扒当日该证券成交昂总量。癌 皑 （09年新增敖内容）艾2009