投资公司投资管理细则

1、证券投资部证券自营业务投资管理细则XXX 股份有限公司二0一八年一月第一章 总则第一条 为规范公司证券自营业务投资行为，依据中华人民共和国xxxt中华人民共和国证券法、证券公司内部 控制指引、证券公司风险指标控制办法、证券公司证券自营业务指引等法律法规，特制定本细则。第二条 本细则明确了权益类自营业务的投资程序及相关参与主体的职责， 适用于权益类证券自营业务投资决策管理的全过程。第二章 投资授权管理体制第三条 公司实行权责统一的证券自营业务投资决策与授权机制， 证券自营业务决策机构实行董事会证券自营投资决策委员会（以下简称“决策委员会”）证券投资部的三级授权管理体制。第四条 董事会是证券投资的

2、最高决策机构，董事会或其授权人在严格遵守监管法规中关于证券自营业务规模等风险控制指标规定基础上，根据公司资产、负债、损益和资本充足等情况确定公司证券自营业务规模、可承受的风险限额等，证券自营业务具体投资运作管理由董事会授权决策委员会决定。第五条 公司经营管理层下设决策委员会。决策委员会是证券自营业务投资运作的最高管理机构， 负责确定具体的资产配置策略、投资事项和投资品种等事宜。第六条 证券投资部作为证券自营业务的专门机构，负责权益类证券自营业务的日常投资与管理工作， 在公司决策委员会做出的决策和授权范围内，进行具体投资项目的决策和执行工作。第七条 决策委员会对证券自营业务的投资决策分级授权，分

3、级授权需采用书面形式，必须明确授权交易范围、授权权限以及授权时效、责任。第八条 投资权限设定：对于单只权益类证券的投资累计额度在 2000万元以内的投资建议事宜，投资经理可自主决定；对于单只权益类证券累计额度在2000万元以上且5000万元以下的投资事宜，须经权益类投资决策小组审议通过，由证券投资部总经理审批；对于单只权益类证券超过5000 万元的投资，需要召开投决会审议通过后，由分管自营业务高管审批。第三章 参与主体的职责第九条 决策委员会由五 七人组成，主要成员包括：分管证券自营投资的公司领导、证券投资部总经理、证券投资部下属各相关部门负责人、其他投资决策相关人员等。每项议题的表决需全体成

4、员的过半数通过方可生效。决策委员会主要职责如下：（一）贯彻落实有关法规、公司制度和公司董事会、公司办公会的有关决议；（二） 根据董事会或其授权人确定的年度风险管理控制指标，结合公司年度经营计划和市场走势分析， 在公司经营管理层领导下拟定年度公司证券自营权益类证券实际投资规模、 所能承担的风险程度和年度预期收益；（三）研究确定自营权益类投资理念、投资原则；（四）在相关法规规定限额内，审议确定一定时期内公司证券自营权益类投资的重大资产配置方案、重大投资计划，重大资产配置比例及重大投资计划包括但不限于以下事项：1 单只权益类证券投资占其总股本2%的投资；2 单只权益类证券投资占其流通股本3%的投资；

5、3 单只权益类和可转债证券5000万元以上的投资；4 单只证券亏损达到30%以上的应对策略；5 单只证券盈利达到50%以上的应对策略；6 总体投入达到公司层风险控制委员会批准的止盈止损预警线的应对策略；7 审议确定证券自营证券库的构建、调整和出库。（五）对投资决策小组或投资经理的权限进行授权，审批超出投资决策小组或投资经理决策权限的投资方案；（六）审议与证券自营投资有关的其他事项。第十条 证券投资总部下设权益类投资决策小组（以下简称“投资决策小组”）由五 七人组成，小组成员由证券投资部总经理、投资经理组成，报经分管领导和董事长核准后确定。投资决策小组对证券自营中涉及的具体投资事项进行决议。 每

6、项议题的表决需全体成员的过半数通过方可生效。主要职责包括（但不限于）：（一）审议公司证券自营业务中的单一证券投资累计额度2000 万元以上，5000万元以下的投资事项；（二）初步审议公司证券自营的年度等定期投资策略报告，并递交总经理、决策委员会进行最终审议；（三）审议证券自营的日常具体操作事项。第十一条 证券投资总部下设证券投资部、研究综合部。第十二条证券投资部总经理职责：（一）负责对证券投资部证券自营业务进行全面指导和管理;（二）负责召集证券投资部投资决策小组会议、投资例会， 组织实施决策委员会、投资决策小组决议；（三）定期和不定期地向公司领导汇报证券自营业务等情况;（四）其它应履行的职责。

7、第十三条研究综合部职责：（一）根据证券投资部总经理和投资决策小组的要求制定年 度投资研究与策划方向、重点及目标；（二）根据需要展开投资目标公司的调查研究，跟踪投资证券 品种等；（三）提由投资证券品种的初步投资论证、基础证券池等；（四）下设综合管理岗，负责日常统计、部门日常工作等；（五）其它应履行的职责。第十四条投资部投资经理职责：（一）根据证券投资部总经理和投资决策小组要求负责授权 账户的日常投资管理操作；（二）对市场及相关要素进行分析和追踪，判断市场投资盈利 机会；（三）在授权范围内制定并实施具体的投资方案；（四）其它应履行的职责。第四章 投资管理业务流程第十五条 证券投资决策应当遵循的原则

8、：（一）投资决策规模应严格控制在董事会或其授权人确定的投资规模和风险控制指标下；（二） 具体投资品种的选择限定在证券池范围内 , 在证券投资黑名单中的证券一律不得投资。第十六条 在证券投资前建立可供投资参考的证券池，投资经理只能在证券池内选择证券进行投资。 证券池的建立由投资决策小组审议后，报分管领导和董事长审批后执行，证券池应符合稳健的原则且必须根据宏观经济、 行业和公司的变化进行及时动态维护。第十七条 为增加投资风格多样化，应对突发热点事件，投资经理可以在自己管理资金10%的范围内，单支股票持仓不超过自己管理资金5%的范围内自主操作。第十八条 证券投资应严格遵守公司对投资业务有关的限制名单

9、和观察清单的控制措施。第二十条 决策委员会研究确定具体的资产配置策略， 对重大 资产配置方案、重大投资计划进行讨论，并作出决议。第二十一条研究综合部负责构建并维护证券池， 并提供相应的研究报告， 为投资经理拟定的投资方案和投资操作提供研究支持。第五章禁止行为第二十二条 证券自营业务应严格遵守相关法律、法规的规 定，严禁进行证券内幕交易、操纵市场等违法、违规行为。第二十三条证券投资不得从事下列操纵市场行为：（一）以明示或暗示的方式，约定与其他证券投资者在莫一 时间内共同买进或卖曲奥一种或几种证券；（二）以自有的不同账户或与其他证券投资者串通在相同时 间内进行价格和数量相近，方向相反的交易；（三）

10、在一段时间内频繁并且大量地连续买卖莫种或莫类证 券导致市场价格异常变动；（四）新股上市初期从事上海证券交易所和深圳证券交易所 界定的新股异常交易行为；（五）有关法规规定的其它操纵市场行为或异常交易行为。第二十四条从事证券投资不得有下列行为：（一）将证券投资与其它业务混合操作；（二）以自营账户为他人或以他人名义为自己买卖证券；（三）委托其他证券经营机构代为买卖证券；（四）有关法规规定的其它限制行为。第六章 会议制度第二十五条 为贯彻落实分级授权、分级决策的投资管理制度，提高投资决策效率，证券投资部定期、不定期（月度/ 临时）召开决策委员会会议。第二十六条定期召开例会及与其他相关部门的联席会议，并在需要时召开专题研讨会或临时会议。定期例会包括晨会、周会与月会。第二十七条会议制度的具体办法按照证券投资部相关会议制度执行。第二十八条遇市场发生突发事件或其他特殊情况下，将召开临时会议。第七章 证券自营业务人员的管理第二十九条证券自营业务人员必须加强自营业务人员的职业道德和诚信教育，强化自营业务人员的保密意识、合规操作意识和风险控制意识。第三十条 证券投资业务人员在证券投资业务运作过程中应严 格遵守国家的有关法律规定，不得有任何违法、违纪行为发生。第三十一条证券自营业务人员必须对投资业务及其相关的重要