证券投资基本分析技能知识点

证券投资基本分析技能知识点姓名_________________________地址_______________________________学号______________________-------------------------------密-------------------------封----------------------------线--------------------------1.请首先在试卷的标封处填写您的姓名，身份证号和地址名称。2.请仔细阅读各种题目，在规定的位置填写您的答案。一、选择题1.证券投资基本分析的主要目的是什么？

A.评估证券的内在价值

B.分析市场趋势

C.预测公司业绩

D.以上都是

2.下列哪项不属于宏观经济分析的内容？

A.宏观经济政策

B.通货膨胀率

C.行业发展趋势

D.国际贸易情况

3.企业财务分析中，流动比率是指什么？

A.流动资产与流动负债的比率

B.总资产与总负债的比率

C.净资产与总负债的比率

D.净利润与营业收入的比例

4.下列哪项不是技术分析的基本要素？

A.价格

B.时间

C.交易量

D.公司基本面

5.证券投资组合管理中，风险分散的目的是什么？

A.降低投资组合的整体风险

B.提高投资组合的预期收益

C.避免市场波动

D.以上都是

答案及解题思路：

1.答案：D

解题思路：证券投资基本分析的主要目的是通过分析公司的基本面信息来评估证券的内在价值，预测公司业绩，并据此做出投资决策。同时基本分析也常常用于分析市场趋势，因此选项D“以上都是”是正确的。

2.答案：C

解题思路：宏观经济分析通常包括对宏观经济政策、通货膨胀率、国际贸易情况等方面的分析。行业发展趋势则属于行业分析的内容，因此选项C不属于宏观经济分析的内容。

3.答案：A

解题思路：流动比率是企业财务分析中的一个重要指标，它反映企业短期偿债能力，计算公式为流动资产与流动负债的比率。因此，选项A是正确的。

4.答案：D

解题思路：技术分析主要基于股票、期货等金融资产的历史价格和成交量数据，分析市场趋势。价格、时间和交易量是技术分析的基本要素，而公司基本面是基本分析的内容，因此选项D不是技术分析的基本要素。

5.答案：A

解题思路：风险分散是证券投资组合管理中的一个重要策略，其主要目的是通过投资多种资产来降低投资组合的整体风险。选项A是正确的，而选项B和C虽然也是风险分散的潜在结果，但不是其主要目的。二、判断题1.证券投资基本分析只关注公司的基本面，不考虑市场因素。（×）

解题思路：证券投资基本分析不仅关注公司的基本面，如财务状况、盈利能力、成长性等，同时也会考虑市场因素，如宏观经济、行业趋势、市场情绪等，以全面评估投资价值。

2.财务报表分析中，资产负债表反映的是企业在一定时期内的财务状况。（√）

解题思路：资产负债表是财务报表的一种，它反映了企业在某一特定时点的资产、负债和所有者权益状况，因此可以反映企业在一定时期内的财务状况。

3.技术分析中的支撑位和阻力位是固定的，不会随市场变化而变化。（×）

解题思路：支撑位和阻力位并非固定不变，它们会市场供求关系、投资者心理预期等因素的变化而变化。因此，投资者需要根据市场动态不断调整对支撑位和阻力位的判断。

4.证券投资组合的目的是为了分散风险，提高投资收益。（√）

解题思路：证券投资组合通过将不同类型的资产进行合理配置，可以降低单一资产的风险，实现风险分散。同时通过资产之间的协同效应，有望提高整体投资收益。

5.证券投资基本分析中，行业分析比公司分析更重要。（×）

解题思路：在证券投资基本分析中，行业分析和公司分析同等重要。行业分析有助于了解整个行业的趋势和前景，而公司分析则有助于评估单个公司的投资价值。两者相辅相成，共同构成证券投资基本分析的核心内容。三、填空题1.证券投资基本分析主要包括宏观经济分析、行业分析和公司分析。

2.财务报表分析中，利润表反映的是企业在一定时期内的经营成果。

3.技术分析中，常用的指标有移动平均线、相对强弱指数、布林带等。

4.证券投资组合管理中，风险分散的方法包括资产配置、多样化投资等。

5.证券投资基本分析中，公司分析主要包括公司基本面分析、财务报表分析和估值分析。

答案及解题思路：

1.答案：公司

解题思路：证券投资基本分析是对证券投资价值进行评估的方法，其中公司分析是评估公司内在价值的重要环节，因此填“公司”。

2.答案：经营成果

解题思路：利润表是财务报表中的一种，主要反映企业在一定时期内的收入、成本和利润，即企业的经营成果。

3.答案：布林带

解题思路：布林带是技术分析中的一种指标，用于衡量价格波动范围，由中轨、上轨和下轨组成，可以帮助投资者判断市场趋势。

4.答案：资产配置

解题思路：风险分散是证券投资组合管理中的重要策略，资产配置是其中一种方法，通过在不同资产类别中分配资金，降低投资组合的整体风险。

5.答案：财务报表

解题思路：公司分析是证券投资基本分析的重要组成部分，财务报表分析是公司分析的核心内容，通过对财务报表的分析，可以了解公司的财务状况和经营成果。

：四、简答题1.简述证券投资基本分析的主要步骤。

证券投资基本分析主要步骤

a.确定分析对象：选择具体证券或行业作为分析对象。

b.收集资料：收集相关财务报表、行业报告、新闻报道等资料。

c.宏观经济分析：分析宏观经济形势、政策环境等对证券市场的影响。

d.行业分析：分析所处行业的发展前景、竞争格局等。

e.企业分析：分析企业基本面，包括盈利能力、偿债能力、成长性等。

f.综合评价：综合以上分析，对证券的投资价值进行评价。

2.简述财务报表分析中，如何通过资产负债表了解企业的财务状况。

通过资产负债表了解企业财务状况的方法

a.分析流动比率和速动比率，评估企业的短期偿债能力。

b.分析资产负债率，评估企业的长期偿债能力。

c.分析资产总额、负债总额和所有者权益总额，了解企业的资产结构。

d.分析固定资产和流动资产占比，了解企业的资产流动性。

e.分析负债结构，了解企业的负债来源。

3.简述技术分析中，如何运用支撑位和阻力位进行交易决策。

运用支撑位和阻力位进行交易决策的方法

a.分析历史价格数据，找出支撑位和阻力位。

b.观察价格在支撑位和阻力位附近的波动情况。

c.当价格下跌至支撑位附近时，考虑买入；当价格上涨至阻力位附近时，考虑卖出。

d.观察价格突破支撑位和阻力位后的走势，判断是否为有效突破。

4.简述证券投资组合管理中，如何实现风险分散。

实现风险分散的方法

a.选择不同行业、不同市场、不同类型的证券进行投资。

b.根据投资目标和风险承受能力，合理配置各类证券的比例。

c.关注市场变化，适时调整投资组合，降低风险。

d.适当分散投资地域，降低地域风险。

5.简述证券投资基本分析中，公司分析的主要内容。

公司分析的主要内容

a.盈利能力分析：分析公司的营业收入、净利润等指标。

b.偿债能力分析：分析公司的资产负债率、流动比率等指标。

c.成长性分析：分析公司的营业收入增长率、净利润增长率等指标。

d.行业地位分析：分析公司在所处行业中的竞争地位、市场份额等。

e.管理层分析：分析公司管理层的背景、经验和业绩等。

答案及解题思路：

1.答案：见以上步骤描述。

解题思路：根据步骤描述，逐一列出证券投资基本分析的主要步骤。

2.答案：见以上方法描述。

解题思路：根据方法描述，分别阐述如何通过资产负债表了解企业的短期偿债能力、长期偿债能力、资产结构、资产流动性和负债结构。

3.答案：见以上方法描述。

解题思路：根据方法描述，说明如何分析历史价格数据、观察价格波动、判断有效突破等。

4.答案：见以上方法描述。

解题思路：根据方法描述，分别阐述如何选择不同证券、合理配置比例、关注市场变化和分散投资地域。

5.答案：见以上内容描述。

解题思路：根据内容描述，分别阐述公司分析的主要内容，包括盈利能力、偿债能力、成长性、行业地位和管理层。

：五、论述题1.论述证券投资基本分析在投资决策中的重要性。

解答：

（1）证券投资基本分析在投资决策中的重要性主要体现在以下几个方面：

提供宏观和行业分析，帮助投资者了解整个市场的趋势和潜在的投资机会。

评估公司基本面，包括公司的盈利能力、成长性和财务状况，帮助投资者选择具有投资价值的股票。

预测公司未来业绩和股价走势，辅助投资者作出更明智的投资决策。

（2）具体案例分析：某投资者通过对我国A股市场的研究，运用基本分析法发觉一家具有成长潜力的科技公司，通过对其财务报表和行业前景分析，投资者决定购买该公司股票，并最终实现了投资回报。

2.论述财务报表分析在证券投资基本分析中的作用。

解答：

（1）财务报表分析在证券投资基本分析中的作用主要体现在以下几个方面：

反映公司过去的经营成果和财务状况，为投资者提供历史数据基础。

预示公司未来的盈利能力和财务风险，辅助投资者进行投资决策。

评估公司的盈利质量和可持续性，帮助投资者选择优质股票。

（2）具体案例分析：某投资者通过对某公司近年来的财务报表分析，发觉其净利润和经营活动现金流逐年增长，财务状况良好，于是决定投资该公司股票。

3.论述技术分析在证券投资基本分析中的局限性。

解答：

（1）技术分析在证券投资基本分析中的局限性主要体现在以下几个方面：

忽视宏观经济和行业因素对股价的影响，导致分析结果可能偏离实际。

缺乏对未来经济和市场趋势的预测能力，可能误导投资者。

难以识别公司基本面的变化，可能导致投资风险。

（2）具体案例分析：某投资者仅依靠技术分析购买股票，忽视了对公司基本面的关注，结果在市场波动中遭受了损失。

4.论述证券投资组合管理中，如何平衡风险与收益。

解答：

（1）证券投资组合管理中平衡风险与收益的方法包括：

采用分散投资策略，降低单一投资品种的风险。

适当调整资产配置比例，根据市场环境和投资目标调整投资组合的风险与收益。

加强风险管理，通过设定止损、止盈等手段控制风险。

（2）具体案例分析：某投资者通过分散投资，将资金分别投入股票、债券、基金等不同品种，并定期调整资产配置，成功实现了投资组合的稳健收益。

5.论述证券投资基本分析在我国证券市场中的应用现状及发展趋势。

解答：

（1）我国证券市场证券投资基本分析的应用现状：

投资者对基本分析的应用日益重视，但对其理解和应用水平参差不齐。

财务报表分析成为投资者分析公司基本面的重要手段。

市场监管和政策导向推动投资者关注公司治理和业绩。

（2）我国证券市场证券投资基本分析的发展趋势：

投资者对基本分析的认识和应用将不断提高。

财务报表分析和行业分析将成为证券投资基本分析的重要手段。

大数据、人工智能等新技术在证券投资基本分析中的应用将越来越广泛。

答案及解题思路：

1.答案：

（1）证券投资基本分析在投资决策中的重要性体现在提供宏观和行业分析、评估公司基本面、预测公司未来业绩和股价走势等方面。

（2）具体案例分析中，某投资者通过基本分析法选择了具有成长潜力的科技公司，并实现了投资回报。

解题思路：

本题要求论述证券投资基本分析在投资决策中的重要性，结合具体案例分析进行阐述。考生需掌握基本分析的核心概念和应用方法，并结合实际案例进行分析。

2.答案：

（1）财务报表分析在证券投资基本分析中的作用主要体现在反映公司过去经营成果、预示公司未来盈利能力和财务风险、评估公司盈利质量和可持续性等方面。

解题思路：

本题要求论述财务报表分析在证券投资基本分析中的作用，考生需掌握财务报表分析的基本原理和方法，并结合具体案例分析。

3.答案：

（1）技术分析在证券投资基本分析中的局限性主要体现在忽视宏观经济和行业因素、缺乏对未来经济和市场趋势的预测能力、难以识别公司基本面变化等方面。

解题思路：

本题要求论述技术分析在证券投资基本分析中的局限性，考生需掌握技术分析的基本原理和局