试算表模式化的艺术

试算表模式化的艺术

目录

学习目标

4.2沼泽地黄金岁月公司现金流量问题（4.1节） 4.3–4.4以试算表模式化的过程（4.2节） 4.5–4.12架构「好」试算表的指导方针（4.3节） 4.13–4.17试算表模式除错（4.4节） 4.18–4.214-3学习目标在读完本章后，你应该能够：1. 叙述以试算表模式化的程序。2. 建立良好试算表模式的指南。3. 应用模式化程序及本章指南，经由问题描述建立试算表模式。4. 辨识不良试算表模式的缺点。5. 应用各种方法为试算表模式除错。4-4沼泽地黄金岁月公司现金流量问题年预估净现金流量

（百万美元）2007–82008–22009–42010320116201232013–4201472015–22016104-5沼泽地黄金岁月公司现金流量问题（续）目前只剩余

100万美元预备现金，未来几年内现金流有可能变为负数，因此需要进行贷款，并维持公司至少随时保有50万美元余额的政策。银行提供二种借贷方式，第一种为长期（十年期）借贷，前十年只偿付利息而本金于十年后一次偿还，长期的借贷利率为7%左右。第二种方案为一连串短期（一年期）借贷，这种借贷可以每年贷款，但需隔年偿还（包含利息），新的借贷可用来偿还旧的贷款，此种短期借贷的利率为10%。

问题：目标是发展一个财务计划（亦即长、短期借贷的组合及额度），让公司维持良好的偿债能力，并于10年后偿还完贷款，同时保有最大的现金余额。4-6模式化的程序4-7计划：构想你要完成的事

在将问题模式化的过程，会遭遇的问题常发生在最初的阶段—「我该如何着手进行？」此时，可以尝试回答以下一些问题—「我到底想要怎样的结果？」在报告书中，我需要提供什么信息？所要的是怎样的「答案」？有哪些数值需要包含在建议的内容中？「沼泽地黄金岁月公司现金流问题」需要什么信息？4-8计划：以手写进行概算令一个常遭遇的问题是在输出储存格该输入怎么样的公式。此时，可先尝试以手写进行概算，或许会有所帮助。在变动储存格中输入一些数值，看看会得到什么样的结果。若沼泽地黄金岁月公司选择了600万美元的长期借贷，并且在2007与2008年分别短期借贷了200万美元以及500万美元。在2007年底，公司会剩存多少的现金？在2008年底，公司会剩存多少的现金？4-9计划：素描一份试算表

4-10建构：以小规模模式开始

若模式较为复杂，可先从建构小型且较易处理的模式开始。首先，确认小型模式运作逻辑的正确性之后，再逐步扩展它的规模。4-11测试：测试小规模模式彻底地测试小型模式。在变动储存格中尝试各种你已经（或约略）知道结果的数值。例子：全部是0全部是1非常大的数曾经以徒手计算过的数值将模式扩展到完整模式（将公式复制到未来各个年份）

。用类似的方式来测试大型模式。4-12分析：分析模式（在Solver求解前）4-13分析：分析模式（在Solver求解后）4-14架构「好」试算表的指导方针

先输入资料任何试算表都是由资料所驱动依据资料来架构模式会较为容易（且通常比较好）组织及清楚确认资料相关的资料应该归在同一组（例如，以表格的形式）所有资料都要有标签注明单位也要确认将每一笔资料只输入一个储存格需要的话应该参考原始资料这会使得模式较容易修改（只需要在一个地方更改资料）4-15架构「好」试算表的指导方针（续）将资料与公式分开避免将数值直接放在公式中在数值放在资料储存格，需要用到时可以参照到其位址这可以使得资料容易检视，且易于修改保持简单尽可能避免「有次方的函数」

将复杂的公式分割成几个大项使用方块名称若要参照到资料储存格或某一区块储存格，使用Excel的方块名称功能方块名称可以使公式及模式更容易解读必须特别审慎，勿过度使用方块名称，必须确认方块名称是被正确定义4-16架构「好」试算表的指导方针（续）使用相对与绝对参照来简化复制公式每当需要输入多个相关的公式，可先输入一个公式，然后再用Excel的填满指令来复制公式这将使模式易于建构，且减少不必要的错误使用框线、阴影以及颜色来区别储存格的类别例如：资料储存格以蓝色（无边框）表示变动储存格以黄色（一般边框）表示目标储存格以橙色（粗边框）表示在试算表上显示整个模式所有资料都应该可以很清楚检视所有限制式都应该在试算表中

（而非只隐藏于Solver中），最好能在连续的三个储存格中。4-17「好」试算表的三项检验你应该要能够立刻分辨出资料储存格、变动储存格以及目标储存格所有模式的元件（包括限制式）都能够清楚地在试算表上看到。不应该是必须进入到Solver的对话视窗内才能够了解整个模式的全貌。每一个方程式应该足够简单，使得你无须再检视输出储存格的内容即可说出其中的方程式。4-18不好的试算表模式4-19试算表模式除错：套栓（Toggle）

只要在PC中输入「Ctrl-~」（或于Mac输入command-~），套栓可将目前工作表转换为输出储存格的公式。4-20使用「公式稽核」工具列来除错左边第三个按钮可以被用来追踪某一储存格之从属参照，也就是公式中会参照到此储存