会计职称中级财务管理-第九章 收入与分配管理

第九章收入与分配管理

考情分析

本章为重点章，内容主要包括收入与分配管理概述、收入管理、纳税管理与分配管理，整体难

度不大。从历年考试情况来看，本章各种题型均有可能涉及，平均分值在10分左右。本章具体结构

如下：

收入与分配管理

士7,一

收入^^管收入管理纳税管理分酉已管理

消售预则

船税管理概述股利政策与企北价值

意义与原则

蜜、一

一^瞬制

收售台凯消售定价管理

管f即容约因素

何能纲

彳迎

纲股票分割与

彳®股篁回购

偷分

-S凯碱修理1股权激励

~一

偷纲

彳遵

纲说等划典

型翅产析

第一节收入与分配管理概述

知识点：收入与分配管理的意义和原则

（-）收入与分配管理的意义

1.收入与分配管理集中体现了企业所有者、经营者与劳动者之间的利益关系;

2.收入与分配管理是企业维持简单再生产和实现扩大再生产的基本条件；

3.收入与分配管理是企业优化资本结构、降低资本成本的重要措施；

4.收入与分配管理是国家建设资金的重要来源之一。

（-）收入与分配管理的原则

依法分配原则兼顾各方利益原则

分配与积累并重原则投资与收入对等原则

（三）收入与分配管理的内容

内容主要内容

销量X单价=收入，因此，销售预测分析与销售定价管理构成了收入

收入管理

管理的主要内容

纳税管理的主要内容是纳税筹划,即在合法合理的前提下，对企业经

纳税管理

济交易或事项进行事先规划以减少应纳税额或延迟纳税,实现企业的

财务目标。包括企业筹资纳税管理、企业投资纳税管理、企业营运纳

税管理、企业利润分配纳税管理、企业重组纳税管理。

分配管理对净利润的分配管理。

【提示】利润分配的顺序

企业在提取法定公积金之前，应先用当年利润弥补以前年度亏损。

企业年度亏损可以用下一年度的税前利润弥补，下一年度不足弥补

1.弥补以前年度亏损

的，可以在五年之内用税前利润连续弥补，连续五年未弥补的亏损

则用税后利润弥补

根据《公司法》的规定，法定公积金的提取比例为当年税后利润（弥

补亏损后）的10双当年法定公积金的累积额已达注册资本的50%

2.提取法定公积金时，可以不再提取。法定公积金可用取弥补亏损或转增资本,但企

业用法定公积金转增资本后，法定公积金的余额不得低于转增前公

司注册资本的？5%_

根据《公司法》的规定，公司从税后利润中提取法定公积金后，丝

3.提取任意公积金股东会或者股东大会决议,还可以从税后利润中提取任意盈余公积

金

根据《公司法》的规定，公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利

润，可以向股东（投资者）分配。其中，有限责任公司股东按照实

4.向股东（投资者）分

缴的出资比例分取红利，全体股东约定不按照出资比例分取红利的

配股利（利润）

除外；股份有限公司按照股东持有的股份比例分配，但股份有限公

司章程规定不按持股比例分配的除外

【例题•单项选择题】（2018年）下列各项中，正确反映公司净利润分配顺序的是（）。

A.提取法定公积金、提取任意公积金、弥补以前年度亏损、向投资者分配股利

B.向投资者分配股利、弥补以前年度亏损、提取法定公积金、提取任意公积金

C.弥补以前年度亏损、向投资者分配股利、提取法定公积金、提取任意公积金

D.弥补以前年度亏损、提取法定公积金、提取任意公积金、向投资者分配股利

『正确答案』D

『答案解析』净利润分配顺序为先弥补以前年度亏损，然后提取法定公积金、提取任意公积金,

最后向投资者分配股利。

第二节收入管理

知识点：销售预测分析★

（-）销售预测的定性分析法

定性分析法，即非数量分析法，是指由专业人员根据实际经验，对预测对象的未来情况及发展

趋势作出预测的一种分析方法。

适用情形：一般适用于预测对象的历史资料不完备或无法进行定量分析。

主要方法：营销员判断法、专家判断法和产品寿命周期分析法。

含义：由企业熟悉市场情况及相关变化信息的营销人员对市场进行预测，再将

营销员判

各种判断意见加以综合分析、整理，并得出预测结论的方法。

断法（意见

优点：用时短、成本低、比较实用

汇集法）

缺点：单纯靠营销人员的主观判断，具有较多的主观因素和较大的片面性

专家判断含义：由专家根据他们的经验和判断能力对特定产品的未来销售量进行判断和

法预测的方法。

（1）个别专家意见汇集法：分别向每位专家征求对本企业产品未来销售情况的

个人意见，然后将这些意见再加以综合分析，确定预测值。

（2）专家小组法：将专家分成小组，运用专家们的集体智慧进行判断预测的方

法。但专家意见可能受权威专家的影响，客观性较德乐斐法差。

（3）德尔菲法又称函询调查法:它采用函询的方式，征求各方面专家的意见，

各专家在互不通气的情况下，根据自己的观点和方法进行预测，然后由企业把

各个专家的意见汇集在一起，通过不记名方式反馈给各位专家，请他们参考别

人的意见修正本人原来的判断，如此反复多次，最终确定预测结果。

推广期：销售增长率不稳定一历史资料缺乏（定性分析法）

产品寿命

成长期：销售增长率最大-＞回归分析法（定量分析法）

周期分析

成熟期：销售增长率鳏一趋势预测分析法（定量分析法）

法

衰退期：教材未提及

（-）销售预测的定量分析法

定量分析法，也称数量分析法，是指在预测对象有关资料完备的基础上，运用一定的数学模型,

建立预测模型，作出预测。

主要方法：趋势预测分析法、因果预测分析法

1.趋势预测分析法

主要方法：包括算术平均法、加权平均法、移动平均法、指数平滑法

公式（X代表历史实际销售量，丫代表预

方法特点

测销售量）

算术平丫="适用于每月销售量波动不大的产品的销

均法n售预测

（1）权数的选取应遵循“近大远小”的

n

加权平原则；

丫=

均法（2）加权平均法较算术平均法更为合

i=a

理，在实践中应用较多

Y.

移动平

_X咐1)+X”)+…+Xfi+X。这种方法假设预测值主要受最近m期销

均法

售量的影响，只选用了n期数据中的最

m

后m期作为计算依据，代表性较差。道

移动平

用于销售量略有波动的产品预测。

均法（修Y-Y.-F

正）

Y^=aXn+（l-a）Yn

x.为上期实际销售量;匕为上期预测量

指数平

a为平滑指数。（1）在销售量波动较大或进行短期预测时，可选择较大的平滑指

滑法

数；（2）在销售量波动较小或进行长期预测时，可选择较小的平滑指数。

优点：运用比较灵活，适用范围较广

缺点：在平滑指数的选择上具有一定的主观随意性

【例题】假定公司预测前期（即2012年）的预测销售量为3475吨，要求：分别用移动平均法

和修正的移动平均法预测公司2013年的销售量（假设样本期为3期）。

年度20052006200720082009201020112012

销售量（吨）32503300315033503450350034003600

『正确答案』

（1）根据移动平均法计算：

预测销售量=（3500+3400+3600）/3=3500（吨）

（2）根据修正的移动平均法计算：

修正后的预测销售量=3500+（3500-3475）=3525（吨）

【例题】2012年实际销售量为3600吨，假设原预测销售量为3475吨，平滑指数a=0.5。要求:

用指数平滑法预测公司2013年的销售量。

年度20052006200720082009201020112012

销售量（吨）32503300315033503450350034003600

『正确答案」公司2013年的预测销售量为：预测销售量（匕+J=aX“+（1-a）Y„=0.5X3600

+（1-0.5）X3475=3537.5（吨）

【例题•计算分析题】（2014年）丙公司只生产销售H产品，其销售量预测相关资料如表1所

示：

表1销售量预测相关资料

2008年2009年2010年2011年2012年2013年

预测销售量（吨）99010001020103010301040

实际销售量（吨）94510051035105010201080

公司拟使用修正的移动平均法预测2014年销售量，并以此为基础确定产品销售价格，样本期为

3期。2014年公司目标利润总额（不考虑所得税）为307700元。完全成本总额为800000元。H产

品适用的消费税税率为5虬

要求：

（1）假设样本期为3期，使用移动平均法预测2014年H产品的销售量。

（2）使用修正的移动平均法预测2014年H产品的销售量。

（3）使用目标利润法确定2014年H产品的销售价格。

『正确答案』

（1）2014年H产品的销售量=（1050+1020+1080）/3=1050（吨）

（2）2014年H产品的销售量=1050+（1050-1040）=1060（吨）

（3）设销售价格为X,XX1060X（1-5%）-800000=307700,解得X=1100（元/吨）

2.因果预测分析法（回归直线法y=a+bx）

a=------------------；----

nZ%2-（ZX）

一/7s%2-（z%）2

【提示】也可以通过下列方程组求解a和b。

2

rZXY=a£%+bs%

、ZY=na+bEX

（见“第五章筹资管理（下）一一资金习性预测法”）

【例题•单项选择题】（2017年）下列各项销售预测分析方法中，属于定性分析法的是（）。

A.指数平滑法

B.营销员判断法

C.加权平均法

D.因果预测分析法

I1正确答案』B

r答案解析』销售预测的定性分析法包括营销员判断法、专家判断法和产品寿命周期分析法。

选项B为正确答案，选项ACD的方法都属于定量分析法。

【例题•单项选择题】(2016年)下列销售预测分析方法中，属于定量分析法的是()。

A.专家判断法

B.营销员判断法

C.因果预测分析法

D.产品寿命周期分析法

『正确答案』C

F答案解析』定量分析法，也称为数量分析法，它一般包括趋势预测分析法和因果预测分析法

两大类。所以选项C是答案。专家判断法、营销员判断法、产品寿命周期分析法均属于销售预

测的定性分析法。

第二节收入管理

知识点：销售定价管理的含义、影响因素及企业的定价目标

1.含义

销售定价管理，指在调查分析的基础上，选用合适的产品定价方法，为销售的产品制定最为恰

当的售价，并根据具体情况运用不同的价格策略，以实现经济效益最大化的过程。

2.影响产品价格的因素

(1)价值因素；

(2)成本因素；

(3)市场供求因素；

(4)竞争因素；

(5)政策法规因素。

3.企业的定价目标

(1)实现利润最大化:制定一个较高的价格，提高产品单位利润率。适用于在市场中处于领先

或垄断地位的企业,或者在行业竞争中具有很强的竞争优势，并能长时间保持这种优势的企业。

(2)保持或提高市场占有率:产品价格往往需要低于同类产品价格，以较低的价格吸引客户，

逐步扩大市场份额，但在短期内可能要牺牲一定的利润空间。适用于能够薄利多销的企业。

(3)稳定价格:由行业中的领导企业制定一个价格，其他企业的价格与之保持一定的比例关系，

无论是大企业，还是中小企业都不会随便降价。适用于产品标准化的行业，如：钢铁制造业。

(4)应付和避免竞争:当竞争对手维持原价时，企业也保持原价；竞争对手改变价格时，企业

也相应地调整价格，但企业不会主动调整价格。适用于中小型企业，为了避免在竞争中被淘汰，必

须与市场行情保持一致。

(5)树立企业形象和产品品牌:价格表达了企业产品的定位，在一定程度上反映着企业形象和

产品形象。①树立优质高价形象：不拘泥于实际成本,制定一个较高的价格，产生一种品牌的增值

效应；②树立大众化评价形象：通过大众化的评价定位树立企业形象，吸引大量的普通消费者，以

扩大消量，获得利润。

【例题•单项选择题】(2017年)下列各项中，可以作为企业产品定价目标的有()。

A.实现利润最大化

B.保持或提高市场占有率

C.应对和避免市场竞争

D.树立企业形象

F正确答案』ABCD

『答案解析』企业的定价目标主要有：实现利润最大化、保持或提高市场占有率、稳定价格、

应付和避免竞争、树立企业形象及产品品牌。

知识点：产品定价方法★★★

产品定价方法主要包括以成本为基础的定价方法和以市场需求为基础的定价方法。

（-）以成本为基础的定价方法

在企业成本范畴，基本上有三种成本可以作为定价基础，即变动成本、制造成本和全部成本费

用。

含义应用

成本类别

完全变动成本，包括变动制造变动成本可以作为增量产量的定价依据，但

变动成本

成本和变动期间费用不能作为一般产品的定价依据。

由于它不包括各种期间费用，因此不能正确

一般包括直接材料、直接人工反映企业产品的真实价值消耗和转移。利用

制造成本

和制造费用制造成本定价不利于企业简单再生产的继

续进行

包括制造成本和管理费用、销在此成本基础上制定价格，既可以保证企业

全部成本费用售费用及财务费用等各种困简单再生产的正常进行，又可以使劳动者为

间费用社会劳动所创造的价值得以全部实现。

1.全部成本费用加成定价法

（1）成本利润率定价

xlOO%

单位成本x（l+成梃恒）

单位产品价格=

1-适嘟座

【提示】由：单价=单位成本+单位税金+单位利润=单位成本+单价义税率+单位成本x成

本利润率，可快速推导得出。

（2）销售利润率定价

碗味I润总额

销售利润率=xlOO%

崛销售总额

单位产品价格=

【提示】由：单价=单位成本+单位税金+单位利润=单位成本+单价X税率+单价X销售利

润率，可快速推导得出。

【提示】在工业企业一般采用成本利润率定价，在商业企业一般采用销售利润率定价。

【例题】某企业生产甲产品，预计单位产品的制造成本为100元，计划销售10000件，计划期

的期间费用总额为900000元，该产品适用的消费税税率为5%,成本利润率必须达到20队根据上述

资料，运用全部成本费用加成定价法测算如下：

单位成本=单位制造成本+单位期间费用=100+900000/10000=190

190x(1+20%)

单位产品价格==240(元)

1-5%

【例题•单项选择题】某商业企业销售A商品，预计单位销售成本为200元，单位期间费用为

5元，销售利润率不能低于15%,该产品适用的消费税税率为5%,那么，运用销售利润率定价法，

该企业的单位产品价格为（）元。

A.253.2

B.256.25

C.246

D.302

『正确答案』B

f答案解析』销售利润率定价法属于全部成本费用加成定价法，全部成本费用加成定价法就是

在单位全部成本费用的基础上，加合理单位利润以及单位产品负担的税金来定价，销售利润率

法下，单位利润=单位产品价格X销售利润率。单位产品价格=单位全部成本费用/（1一销售

利润率一适用税率）=（200+5）/（1-15%-5%）=256.25（元）。

2.保本点定价法（目标利润=0）

小1口八班单位固定成本十单位变动成本单位完全成本

单位产r口□价格=-------耳2^握---------=1一适艇

【提示】采用这一方法确定的价格是最低销售价格。

【例题】某企业生产乙产品，本期计划销售量为10000件，应负担的固定成本总额为250000

元，单位变动成本为70元，适用的消费税税率为5吼根据上述资料，运用保本点定价法测算的单

位乙产品的价格应为：

幽竺+70_

单位乙产品价梢=皆黑—=100（兀）

3.目标利润法

—…目热闹獭+完全成本獭单位目锵喻+单（谈全成本

单位产a口价格—=工^

【例题】某企业生产丙产品，本期计划销售量为10000件，目标利润总额为240000元，完全成

本总额为520000元，适用的消费税税率为5册根据上述资料，运用目标利润法测算的单位丙产品

的价格为：

240000+520000

单位丙产品价格==80（元）

1OOOOxa-5%）

4.变动成本定价法

变动成本定价法，是指企业在生产能力有剩余的情况下增加生产一定数量的产品，这些增加的

产品可以不负担企业的固定成本，只负担变动成本，在确定价格时产品成本仅以变动成本计算。此

处所指变动成本是指完全变动成本，包括变动制造成本和变动期间费用。

单谡动癖x（i+ami曲）

单的品价格=

1-邂雁

【例题】某企业生产丁产品，设计生产能力为12000件，计划生产10000件，预计单位变动成

本为190元，计划期的固定成本费用总额为950000元，该产品适用的消费税税率为5%,成本利润

率必须达到20%。假定本年度接到一额外订单，订购1000件丁产品，单价300元。请问：该企业计

划外产品单位价格是多少？是否应接受这一额外订单？

F正确答案』追加生产1000件的单位变动成本为190元，则：

计划外单位丁产品价格=呼渠普）=240（元）

因为额外订单单价高于其按变动成本计算的价格，故应接受这一额外订单。

【例题•单项选择题】(2018年)在生产能力有剩余的情况下，下列各项成本中，适合作为增

量产品定价基础的是()。

A.全部成本

B.固定成本

C.制造成本

D.变动成本

I1正确答案』I)

『答案解析』变动成本定价法是指企业在生产能力有剩余的情况下增加生产一定数量的产品，

这些增加的产品可以不负担企业的固定成本，只负担变动成本，在确定价格时产品成本仅以变

动成本计算。

【例题•综合题】(2015年)戊公司生产和销售E、F两种产品，每年产销平衡。为了加强产

品成本管理，合理确定下年度经营计划和产品销售价格，该公司专门召开总经理办公会进行讨论。

相关资料如下：

资料一：2014年E产品实际产销量为3680件，生产实际用工为7000小时，实际人工成本为16

元/小时。标准成本资料如下表所示：

项目直接材料直接人工制造费用

价格标准35元/千克15元/小时10元/小时

用量标准2千克/件2小时/件2小时/件

资料二：F产品年设计生产能力为15000件，2015年计划生产12000件，预计单位变动成本为

200元，计划期的固定成本总额为720000元。该产品适用的消费税税率为5%,成本利润率为20%。

资料三：戊公司接到F产品的一个额外订单，意向订购量为2800件，订单价格为290元/件，

要求2015年内完工。

要求：

(1)根据资料一，计算2014年E产品的下列指标：①单位标准成本；②直接人工成本差异；

③直接人工效率差异；④直接人工工资率差异。

(2)根据资料二，运用全部成本费用加成定价法测算F产品的单价。

(3)根据资料三，运用变动成本费用加成定价法测算F产品的单价。

(4)根据资料二、资料三和上述测算结果，作出是否接受F产品额外订单的决策，并说明理由。

(5)根据资料二，如果2015年F产品的目标利润为150000元，销售单价为350元，假设不考

虑消费税的影响。计算F产品保本销售量和实现目标利润的销售量。

I1正确答案』

(1)单位标准成本=35X2+15X2+10X2=120(元)

直接人工成本差异=实际工时X实际工资率一实际产量下标准工时X标准工资率=7000X

16-3680X2X15=1600(元)

直接人工效率差异=(7000-3680X2)义15=-5400(元)

直接人工工资率差异=(16-15)X7000=7000(元)

(2)全部成本费用加成定价法制定F产品的单价

单位产品价格=(200+720000/12000)X(1+20%)/(1-5%)=328.42(元)

(3)变动成本费用加成定价法制定F产品的单价

单位产品价格=200X(1+20%)/(1-5%)=252.63(元)

(4)由于额外订单价格290元高于252.63元，故应接受订单。

(5)保本销售量X(350-200)-720000=0

求得：保本销售量=720000/(350-200)=4800(件)

实现目标利润的销售量X(350-200)-720000=150000

求得：实现目标利润的销售量=(150000+720000)/(350-200)=5800(件)

（-）以市场需求为基础的定价方法

【提示】以成本为基础的定价方法，主要关注企业的成本状况而不考虑市场需求状况，因而运

用这种方法制定的产品价格不一定满足企业销售收入或利润最大化的要求。

1.需求价格弹性系数定价法

（1）需求价格弹性系数

-AQ/Q。

AP/P。

式中：Q“表示基本需求量，AQ表示需求变动量，P。表示基本单位产品价格，AP表示价格变动

量。

（2）该方法确定的产品销售价格

p--_pr且严14

P-Q（l/钝x

式中：P0表示基期单位产品价格，Q“表示基期销售数量，Q表示预计销售数量，E表示需求价格

弹性系数

【提示】利用这种方法计算出来的价格，是使产品能够销售出去的价格。如果实际售价超过这

个价格，则产品不能完全销售出去。

【例题】某企业生产销售戊产品，2012年前三个季度中，实际销售价格和销售数量如下表所示。

若企业在第四季度要完成4000件的销售任务，那么销售价格应为多少？

项目第一季度第二季度第三季度

销售价格（元）750800780

销售数量（件）385933783558

r正确答案」根据上述资料，戊产品的销售价格的计算过程为:

=(3378-3859)/3859

tl=(800-750)/750=-1.87

_(3558-3378)/3378_

b2=(780-800)/800=

E1+E2-1.87-2.13一

Er=-=~-2—

P=780X(3558/4000),/2=735.64(元)

（二）边际分析定价法

边际是指每增加或减少一个单位所带来的差异。边际收入、边际成本和边际利润就是指销售量

每增加或减少一个单位所形成的收入、成本和利润的差额。

边际利润=边际收入一边际成本

【提示】边际收入等于边际成本时,边际利润等于零时，利润将达到最大值。此时的价格为最

优销售价格。

【例题•单项选择题】（2018年）下列各项中，以市场需求为基础的定价方法是（

A.保本点定价法

B.目标利润法

C.边际分析定价法

D.全部成本费用加成定价法

『正确答案』C

『答案解析』以市场需求为基础的定价方法主要有需求价格弹性系数定价法和边际分析定价法

等。选项A、B、D属于以成本为基础的定价方法。

知识点：价格运用策略

(-)折让定价策略(降低产品的价格)

具体策略主要内容

购买方如果在企业规定的期限内付款，企业就给予购买方一定的折

现金折扣扣。

目的：鼓励购买方提前付款,以尽快回笼资金，加速资金周转。

(1)一次性数量折扣：对一次性购买达到及超过一定数量或购买多

种产品达到一定的金额的客户所给予的价格折扣。

目的：刺激顾客大量购买，减少交易次数、时间，节省一定的销售、

储存费用。

数量折扣

(2)累计数量折扣：对一定时期内累计购买超过规定数量或金额的

客户给予的价格优惠。

目的：鼓励企业与购买方建立长期稳定的关系，培养购买方的忠诚

度。

针对经销商在整个营销过程中所担负的特殊功能(如承担了相应的

功能折扣推销功能、储存功能、售后服务功能)而给予不同的价格折扣。

目的：促使经销商大批量进货，激励各类承担功能的主体。

专营是一种排他行为。为了鼓励经销商专营本企业产品，给出力度

专营折扣很大的一种价格优惠行为。

目的：培养经销商的忠诚度。

给予非季节性热销商品的购买者提供的一种价格优惠。有利于减少

季节折扣存货成本和资金成本，加速资金回收，缓解供需在时间上的矛盾。

目的：季节折扣与购买数量、购买方无关，只是鼓励旺季之前订货。

针对特定品种产品进行的价格优惠。如：过时产品、存在缺陷产品，

品种折扣或是特定的某一种或几种产品，通过折扣吸引顾客入场消费，进而

提高其他产品销售量。

针对网上下单购买者实行的价格优惠。

网上折扣目的：鼓励购买者进行网上交易，减少或者取消代理商，在时间和

空间上以节约资源，从而降低促销成本、交易成本、运作成本。

针对特定时间上的制约、特定数量上的制约及购买条件制约所做的

价格优惠。如限时抢购，限购200件等。

购买限制折扣

目的：使消费者产生紧迫感，从而考虑如何在该制约条件下产生购

买行为。

团购是一种基于网络的商业模式，买家通过团购网站集合足够人数,

便可以优惠价格购买或使用企业的商品或服务。

团购折扣

目的：企业薄利多销,买家得到优惠，运行团购网站的公司从企业

收取佣金。

对预先向企业订购或购买产品进行折扣。如：提前预订机票、预订

旅游产品等。

预购折扣目的：企业根据预订情况做出生产、销售计划，增加资金周转，降

低产品库存，避免产品积压；服务业可以提前做好服务计划安排，

降低服务成本

众筹是指“团购+预购”的形式，向网友募集项目资金的模式。通

众筹折扣过对公众展示他们的创意，争取大家的关注和支持，进而获得所需

要的资金援助，生产产品价格相对于同类产品价格较为优惠。

（-）心理定价策略

定价策略分类说明

按照其产品在市场上的知名度和消费者中的信任程度来

声望定价制定产品价格。一般地，声望越高，价格越高，这就是

产品的“名牌效应”

价格的尾数取接近整数的小数（如199.9元）或带有一

尾数定价定谐音的数（158元）等，一般只适用于价值较小的中

心理定价策略

低档日用消费品定价

在向市场以挂牌价格销售时，采用两种不同的标价，如

双位定价

原价158元，现促销价99元

根据消费者“价高质优”的心理特点，实行高标价促销

高位定价

的方法。但高位定价必须是优质产品，不能弄虚作假

（三）组合定价策略

分类定价策略

降低部分产品价格而提高互补产品价

互补关系的相关产品（如：便宜的整车与高价的配件）

格

配套关系的相关产品（如：西服上衣和裤子）对组合购买进行优惠

（四）寿命周期定价策略

寿命周期定价策略

推广期低价促销。目的在于获得消费者的认同，进一步占用市场。

成长期中等价格策略。产品有了一定的知名度，销售量稳步上升。

高价促销。产品市场知名度处于最佳状态，但由于市场需求接近

成熟期饱和，竞争激烈，因此必须考虑竞争者的情况，以保持现有市场

销售量。

降价促销或维持现价并辅之以折扣等其他手段。衰退期的产品市

衰退期场竞争力下降，销售量下滑，同时，积极开发新产品，保持企业

的市场竞争优势。

【例题•多项选择题】下列关于价格运用策略的说法中，不正确的有（）。

A.现金折扣是按照购买数量的多少给予的价格折扣，目的是鼓励购买者多购买商品

B.尾数定价适用于高价的优质产品

C.推广期一般应采用高价促销策略

D.对于具有互补关系的相关产品，可以降低部分产品价格而提高互补产品价格

『正确答案』ABC

F答案解析』数量折扣是按照购买数量的多少给予的价格折扣，目的是鼓励购买者多购买商品,

所以A选项错误；尾数定价适用于价值较小的中低档日用消费品定价，所以B选项错误；推广

期一般应采用低价促销策略，所以C选项错误。

第三节纳税管理

知识点：纳税管理概述

（-）纳税管理

纳税管理是指企业对其涉税业务和纳税实务所实施的研究和分析、计划和筹划、监控和处理、

协调和沟通、预测和报告全过程管理行为。纳税管理的目标是规范企业纳税行为、合理降低税收支

出、有效防范纳税风险。

（二）纳税筹划

纳税筹划，是指在纳税行为发生之前，在不违反税法及相关法律法规的前提下，对纳税主体的

投资、筹资、营运及分配行为等涉税事项作出事先安排，以实现企业财务管理目标的一系列谋划活

动。

【提示】纳税筹划的外在表现是降低税负和延期纳税。

（三）纳税筹划的原则

L合法性原则

2.系统性原则

也称整体性原则、综合性原则。要求企业必须从整体角度考虑纳税负担，在选择纳税方案时，

要着眼于整体税负的降低。

3.经济性原则

也称成本效益原则。企业在进行纳税筹划相关的决策时，必须进行成本效益分析，选择净收益

最大的方案。

4.先行性原则

指筹资策略的实施通常在纳税义务发生之前。如果纳税义务已经发生，根据税收法定原则，相

应的纳税数额和纳税时间已经确定，纳税筹划就失去了作用空间。

（四）纳税筹划的方法

筹划方法主要内容

企业可以通过利用税收优惠政策筹划法或转让定价筹划法来实现

减少应纳税额的目标。

（1）利用税收优惠政策筹划法：主要包括利用免税政策、减税政

策、退税政策、税收扣除政策、税率差异、分劈技术、税收抵免

等。

减少应纳税额（2）转让定价筹划法：有经济联系的企业各方为了转移收入、均

摊利润或转移利润而在交换或买卖过程中，不是依照市场买卖规

则和市场价格进行交易，而是根据他们之间的共同利益或为了最

大限度地维护他们之间的收入而进行的产品或非产品转让。在这

种转让中，根据双方的意愿，产品的转让价格可高于或低于市场

上由供求关系决定的价格，以达到少纳税甚至不纳税的目的。

递延纳税是指合法、合理的情况下，纳税人将应纳税款推迟一定

期限的方法，延期纳税虽然不会减少纳税人纳税的绝对总额，但

由于货币具有时间价值,递延纳税法可以使应纳税额的现值减小。

递延纳税【提示】企业实现递延纳税的一个重要途径是采取有利的会计处

理方法，主要包括存货计价方法的选择和固定资产折旧的纳税筹

划等。例如：在物价下降期间，采用先进先出法可以实现递延纳

税;对于符合条件的固定资产采用加速折旧法可以实现递延纳税。

【例题•单项选择题】（2017年）在税法许可的范围内，下列纳税筹划方法中，能够导致递延

纳税的是（）。

A.固定资产加速折旧法

B.费用在母子公司之间合理分劈法

C.转让定价筹划法

D.研究开发费用加计扣除法

『正确答案』A

f答案解析』利用会计处理方法进行递延纳税筹划主要包括存货计价方法的选择和固定资产折

旧的纳税筹划等。所以选项A是答案。

【例题•多项选择题】（2016年）纳税筹划可以利用的税收优惠政策包括（）。

A.免税政策

B.减税政策

C.退税政策

D.税收扣除政策

r正确答案』ABCD

『答案解析』从税制构成角度探讨，利用税收优惠进行纳税筹划主要是利用以下几个优惠要素:

（1）利用免税政策：（2）利用减税政策；（3）利用退税政策；（4）利用税收扣除政策；（5）

利用税率差异；（6）利用分劈技术；（7）利用税收抵免。

知识点：企业筹资纳税管理

1.内部筹资纳税管理

内部筹资来源于企业内部，以积累的留存收益为主，是减少股东税收的一种有效手段，有利于

股东财富最大化的实现。

【提示】内部筹资可以避免向股东支付股利的双重课税，将留存资金留在企业赚取投资收益，

投资者可以自由选择资本收益的纳税时间，可以享受递延纳税带来的收益。

2.外部筹资纳税管理

外部融资的途径有增加债务或增加权益资金。在目标资本结构的范围内，企业会优先使用负债

融资。

（1）利用债务融资可以节税，利用资本结构理论中的权衡理论，有负债企业的价值是无负债企

业价值加上抵税收益的现值，再减去财务困境成本的现值，表达式为：

Vi=Vi+PV（利息抵税）一PV（财务困境成本）

【提示】纳税筹划的最终目的是企业财务管理目标的实现而非税负最小化，因此，在进行债务

筹资纳税筹划时必须要考虑企业的财务困境成本，选择适当的资本结构。

（2）采用债务融资的好处不仅仅在于节税效应，更重要的是固定性融资成本所带来的财务杠杆

效应。表达式：

权益净利率（税前）=总资产报酬率（息税前）+［总资产报酬率（息税前）一债务利息率］X

产权比率

其中：产权比率=负债/所有者权益

【公式推导】

权益净利率（税前）

_利润总额_息税前利润息一息税前利润另息.总资产

"所有者权益一~所有者权益esr,所有都溢

一息税前利润总资产利息

———X-------------------------------

总资产所有者权益所有者权益

_息税前利润所有者权益+负债利息负债

一_总资产X所有者权益~一酝X所有者权益

一息税前利润X负债利息X负债

--总济X所有者权益贡福“所有者权益

=总资产报酬率（息税前）+总资产报酬率（息税前）X产权比率一债务利息率X产权比率

=总资产报酬率（息税前）+［总资产报酬率（息税前）一债务利息率］X产权比率

【提示】当且仅当总资产报酬率（息税前）大于债务利息率时，负债筹资才能给股东带来正的

财务杠杆效应，有利于股东财富的增加。当总资产报酬率（息税前）小于债务利息率且大于零时，

产权比率越大，节税收益越大，但股东财富的减少幅度也越大。因此，从股东财富最大化视角考虑,

使用债务筹资进行纳税筹划必须满足总资产报酬率（息税前）大于债务利息率的前提条件。

综上可知，使用债务筹资的确可以带来节税收益，增加企业价值，但出于财务管理目标的考虑,

在采用债务筹资方式筹集资金时，不仅要将资本结构控制在相对安全的范围内，还要确保总资产报

酬率(息税前)大于债务利息率。

知识点：企业投资纳税管理★

(-)直接投资纳税管理

1.直接对外投资纳税管理

纳税人可以在投资组织形式、投资行业、投资地区和投资收益取得选择上进行筹划。

(1)投资组织形式的纳税筹划

方式纳税筹划

公司制企业与合公司制企业对于个人股东涉及双重课税问题；而合伙企业不缴纳企业所

伙企业的选择得税，只课征各个合伙人分得收益的个人所得税

子公司需要独立申报企业所得税；分公司的企业所得税由总公司汇总计

子公司与分公司算并缴纳。

的选择根据分支机构可能存在的盈亏不均、税率差别等因素来决定分支机构的

设立形式，能合法、合理地降低税收成本。

【例题】甲公司为扩大市场份额，计划2018年在A地设立销售代表处。由于竞争对手众多，在

未来3年内，A销售代表处可能处于持续亏损状态，预计第一年将亏损300万元，同年总部将盈利

500万元。要求计算并分析甲公司是设立分公司还是设立子公司对企业发展更有利。不考虑应纳税

所得额的调整因素，企业所得税税率为25%。

「正确答案』

(1)