会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷3（共273题）

会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷3（共9套）（共273题）会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷第1套一、多项选择题(本题共15题，每题1.0分，共15分。)1、下列关于信用期间的表述中，不正确的有()。标准答案：A，C，D知识点解析：信用期间是企业允许顾客从购货到付款之间的时间。信用期间越长或延长信用期间，会使销售额增加，增加毛利，产生有利影响；但与此同时，应收账款的机会成本、收账费用和坏账损失增加，会产生不利的影响。所以选项ACD的表述不正确。2、最佳现金持有量的存货模型中，与决策相关的成本有()。标准答案：A，B知识点解析：最佳现金持有量的存货模型中。由于假设不存在现金短缺。因此与决策相关的成本有机会成本和交易成本。所以选项AB为本题答案。选项CD属于最佳现金持有量的成本模型中需要考虑的成本。3、下列各项中，属于建立存货经济订货基本模型假设前提的有()。标准答案：A，B知识点解析：经济订货基本模型包括如下假设：(1)存货总需求量是已知常数；(2)订货提前期是常数；(3)货物是一次性入库；(4)单位货物成本为常数，无批量折扣；(5)库存储存成本与库存水平呈线性关系；(6)货物是一种独立需求的物品，不受其他货物影响；(7)不允许缺货，既无缺货成本，TCs为零。所以选项AB为本题答案。4、下列各种模式中，属于资金集中管理模式的有()。标准答案：A，C，D知识点解析：资金集中管理模式包括：(1)统收统支模式；(2)拨付备用金模式；(3)结算中心模式；(4)内部银行模式；(5)财务公司模式。所以选项ACD为本题答案。5、控制现金支出的目标是在不损害企业信誉的条件下，尽可能推迟现金的支出，为此企业可采取的措施有()。标准答案：A，C，D知识点解析：现金支出管理的主要任务是尽可能延缓现金的支出时间，一般有以下几种方法：(1)使用现金浮游量；(2)推迟应付款的支付；(3)汇票代替支票(承兑汇票不是见票即付，而支票是见票即付)；(4)改进员工工资支付模式；(5)透支；(6)争取现金流出与现金流入同步；(7)使用零余额账户。所以选项ACD为本题答案，选项B不是本题答案。6、在保守的流动资产融资策略中，在营业高峰期，长期融资用来支持()。标准答案：A，B，D知识点解析：在保守的流动资产融资策略中，在营业高峰期，短期来源小于波动性流动资产，长期融资(包括自发性流动负债、长期负债以及权益资本)支持非流动资产、永久性流动资产和部分波动性流动资产，所以选项ABD为本题答案。7、进行营运资金管理，应该遵循的原则有()。标准答案：A，D知识点解析：企业进行营运资金管理，需要遵循以下原则：(1)满足合理的资金需求；(2)提高资金使用效率；(3)节约资金使用成本；(4)保持足够的短期偿债能力。所以选项AD为本题答案。8、存货管理的目标是在保证生产或销售需要的前提下，最大限度地降低存货成本。具体包括()。标准答案：A，B，C，D知识点解析：存货管理的目标是在保证生产或销售需要的前提下，最大限度地降低存货成本。具体包括以下几个方面：(1)保证生产正常进行；(2)有利于销售；(3)便于维持均衡生产，降低产品成本；(4)降低存货取得成本；(5)防止意外事件的发生。所以选项ABCD为本题答案。9、存货的控制系统包括()。标准答案：A，C知识点解析：ABC分析法是应收账款监控措施的一种；随机模型是目标现金余额的确定方法之一。所以选项AC为本题答案。10、根据存货陆续供应和使用模型，下列各项因素中，可能导致经济订货批量增加的有()。标准答案：A，B知识点解析：存货陆续供应和使用模型中，经济订货量=[(2×年需要量×每次订货的变动成本/单位变动储存成本)×每日送货量/(每日送货量一每日耗用量)]开方，由此可知，选项AB为本题答案。11、放弃现金折扣的信用成本率受折扣百分比、折扣期和付款期的影响。下列各项中，使放弃现金折扣信用成本率提高的有()。标准答案：A，D知识点解析：付款期延长，公式的分母增大，公式的计算结果减小，所以选项B不是答案；付款期和折扣期等量延长，公式的分母不变，公式的计算结果不变，所以选项C不是答案。12、关于存货的成本，下列说法中不正确的有()。标准答案：A，B知识点解析：存货取得成本包括订货成本和购置成本，其中购置成本是指存货本身的价值。所以选项A的说法不正确。企业为保持存货而发生的成本属于存货的储存成本，包括固定储存成本和变动储存成本，所以，选项B的说法不正确。13、下列关于适时制库存控制系统的说法中，正确的有()。标准答案：A，B，C，D知识点解析：适时制库存控制系统又称零库存管理，看板管理系统，所以选项D的说法正确；该系统是指制造企业事先和供应商、客户协调好：只有当制造企业在生产过程中需要原料或零件时，供应商才会将原料或零件送来；而每当产品生产出来就被客户拉走，所以选项AB的说法正确；适时制库存系统进一步的发展被应用于整个生产管理过程中——集开发、生产、库存和分销于一体，大大提高了企业运营管理效率，所以选项C的说法正确。14、下列属于流动负债经营优势的有()。标准答案：A，B，D知识点解析：流动负债的经营优势：容易获得，具有灵活性，能有效地为季节性信贷需要进行融资。另外，短期借款一般比长期借款具有更少的约束性条款。经营劣势：需要持续地重新谈判或滚动安排负债。所以选项ABD为本题答案。15、应收账款保理对于企业而言，其财务管理作用主要有()。标准答案：A，B，C，D知识点解析：应收账款保理对于企业而言，其财务管理作用主要体现在：(1)融资功能；(2)减轻企业应收账款的管理负担；(3)减少坏账损失、降低经营风险；(4)改善企业的财务结构。所以选项ABCD为本题答案。二、判断题(本题共15题，每题1.0分，共15分。)16、流动资产的激进融资策略是一种收益性和风险性都较低的融资策略。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：短期融资方式通常比长期融资方式具有更低的成本。然而，过多地使用短期融资会导致较低的流动比率和更高的流动性风险。由于激进融资策略中，短期融资方式占的比例最大，所以，收益性和风险性都较高。17、在随机模型下，当现金余额在最高控制线和最低控制线之间波动时，表明企业现金持有量处于合理区域，无需调整。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：在随机模型中，由于现金流量波动是随机的，只能对现金持有量确定一个控制区域，定出上限和下限。当企业现金余额在上限和下限之间波动时，表明企业现金持有量处于合理的水平，无需进行调整。所以本题的表述正确。18、应收账款的管理目标是制定合理的信用政策。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：既然企业发生应收账款的主要原因是扩大销售，增强竞争力，那么其管理目标就是求得利润。所以本题的表述错误。19、采用ABC控制法进行存货管理时，应该重点控制的存货类别是库存时间较长的存货。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：ABC控制法就是把企业种类繁多的存货。依据其重要程度、价值大小或者资金占用等标准分为A、B、C三类。A类高价值存货。品种数量约占整个存货的10％至15％，但价值约占全部存货的50％至70％；B类中等价值存货，品种数量约占全部存货的20％至25％，价值约占全部存货的15％至20％；C类低价值存货，品种数量最多，约占整个存货的60％至70％，价值约占全部存货的10％至35％。针对不同类别的存货分别采用不同的管理方法。A类存货应作为管理的重点，实行重点控制、严格管理；而对B类和C类存货的重视程度则可依次降低，采取一般管理。所以本题的表述错误。20、企业订货日至到货日的时间间隔为订货提前期，所以订货提前期会对经济订货量产生影响。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：从经济订货批量的计算公式可知订货提前期对经济订货量并无影响。所以本题的表述错误。21、在经济订货基本模型中，经济订货批量是能使订货成本与储存总成本相等的订货批量。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：在经济订货基本模型中，经济订货批量是能使变动订货成本与变动储存成本相等的订货批量。订货成本=固定订货成本+变动订货成本，储存总成本=变动储存成本+固定储存成本，所以本题的表述错误。22、采用随机模型控制现金持有量时，每次有价证券的固定转换成本越高，最高控制线越低。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：根据最高控制线的计算公式可知，上限H与有价证券的日现金机会成本呈反向变动。与每次有价证券的固定转换成本、每日现金余额变化的标准差、最低控制线L呈同向变动。所以本题的表述错误。23、成本分析模式是要找到机会成本和管理成本所组成的总成本曲线中最低点所对应的现金持有量，把它作为最佳现金持有量。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：成本分析模式是要找到机会成本、管理成本和短缺成本所组成的总成本曲线中最低点所对应的现金持有量。把它作为最佳现金持有量。24、某企业在经营淡季，需占用150万元的流动资产和450万元的非流动资产；在生产经营的高峰期，会额外增加100万元的季节性存货需求。如果企业的权益资本和长期负债的筹资额为500万元，自发性流动负债为100万元。则企业实行的流动资产融资策略是保守融资策略。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：期限匹配融资策略的特点：波动性流动资产=短期融资；非流动资产+永久性流动资产=长期融资；这是一种理想的、对企业有着较高资金使用要求的匹配策略。本题非流动资产+永久性流动资产=600(万元)，长期融资也为600万元。因此企业实行的是期限匹配融资策略。25、内部银行一般适用于具有较多责任中心的股份制企业。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：内部银行一般适用于具有较多责任中心的企事业单位。26、拨付备用金模式相比统收统支模式具有一定的灵活性，这种模式通常适用于那些经营规模比较大的企业。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：拨付备用金模式是指集团按照一定的期限统拨给所有所属分支机构或子企业备其使用的一定数额的现金。各分支机构或子企业发生现金支出后，持有关凭证到集团财务部门报销以补足备用金。由于如果企业经营规模较大，则会出现频繁的报销，增加财务人员的工作量，因此，拨付备用金模式适用于那些经营规模比较小的企业。27、补偿性余额的约束有助于降低银行贷款风险，但同时也减少了企业实际可动用的借款额，提高了借款的实际利率。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：补偿性余额是银行要求借款企业在银行中保持按贷款限额或实际借用额一定比例(通常为10％－20％)汁算的最低存款余额。由此可知，对于银行来说，补偿性余额有助于降低贷款风险，补偿其可能遭受的风险；对借款企业来说，补偿性余额则提高了借款的实际利率，加重了企业负担。28、如果企业经营在季节性低谷时除了长期融资外不再使用短期融资，其所采用的流动资产融资策略属于期限匹配融资策略。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：如果企业经营在季节性低谷时除了长期融资外不再使用短期融资，其所采用的流动资产融资策略可能是期限匹配融资策略，也可能是保守融资策略。29、现金管理的目标是在现金的风险性和收益性之间进行合理选择，以便在保证企业正常经营活动所需现金的同时，尽量减少企业的现金数量，从暂时闲置的现金中获得最大的收益，提高资金收益率。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：现金管理的目标是在现金的流动性和收益性之间进行合理选择，以便在保证企业正常经营活动所需现金的同时，尽量减少企业的现金数量，从暂时闲置的现金中获得最大的收益，提高资金收益率。30、营运资金管理的首要任务是满足企业足够的短期偿债能力的需求。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：营运资金的管理必须把满足正常合理的资金需求作为首要任务。会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷第2套一、单项选择题(本题共8题，每题1.0分，共8分。)1、某企业根据现金持有量随机模型进行现金管理。已知现金最低持有置为15万元。现金余额回归线为80万元。如果公司现有现金220万元，此时应当投资于有价证券的金额是()万元。A、65B、95C、140D、205标准答案：C知识点解析：根据目标现金余额的随机模型，现金余额上限、下限与最优返回线之间关系H(上限)=3R(最优回归线)一2L(下限)，所以H=3B80一2B15=210(万元)。公司现有现金220万元超过210万元，应该将现金转换为有价证券，应当投资于有价证券的金额=220—80=140(万元)，所以选C。2、下列不属于紧缩的流动资产投资战略特点的是()。A、维持较低的流动资产对销售收入比率B、将存货尽可能压缩C、应收账款和现金余额保持在最低水平D、其风险与收益均较低标准答案：D知识点解析：紧缩的流动资产投资战略的特点是维持较低的流动资产——销售收入比率，将存货尽可能压缩，应收账款和现金余额保持在最低水平，其风险与收益均较高。所以应选D。3、某公司根据存货模型确定的最佳现金持有量为100000元。有价证券的年利率为10％，在最佳现金持有量下，该公司与现金持有量相关的现金使用总成本为()元。A、5000B、10000C、15000D、20000标准答案：B知识点解析：本题的主要考核点是最佳现金持有量确定的存货模式。在存货模式下，达到最佳现金持有量时，机会成本等于交易成本，即与现金持有量相关的现金使用总成本应为机会成本的2倍，机会成本=C／2BK=100000／2B10％=5000(元)，所以，与现金持有量相关的现金使用总成本=2B5000=10000(元)。4、下列对信用期限的叙述中，不正确的是()。A、信用期限越长，企业坏账风险越大B、信用期限越长，客户享受的信用条件越优越C、信用期限越长，应收账款的机会成本越低D、延长信用期限，有利于销售收入的扩大标准答案：C知识点解析：信用期限越长，占用在应收账款上的资金越多，应收账款的机会成本越高。所以选项C不正确。5、下列各项中，不属于存货储存成本的是()。A、存货仓储费用B、存货破损和变质损失C、存货储备不足而造成的损失D、存货占用资金的应计利息标准答案：C知识点解析：储存成本指为保持存货而发生的成本，包括存货占用资金所应计的利息、仓库费用、保险费用、存货破损和变质损失等。选项c属于缺货成本，缺货成本包括材料供应中断造成的停工损失、产成品库存缺货造成的拖欠发货损失和丧失销售机会的损失及造成的商誉损失、紧急额外购入成本等。6、某企业按年利率10%，向银行贷款1000万元，银行要求保留15％的补偿性余额，存款利率为2％，则这项贷款的实际利率约为()。A、10％B、10．81％C、11．41％D、11．76％标准答案：D知识点解析：暂无解析7、如果资金市场上长期资金利率水平显著高于短期资金的利率水平，企业应采用()。A、期限匹配的融资策略B、保守融资策略C、激进融资策略D、不确定标准答案：C知识点解析：激进融资策略的特点是长期融资只满足固定资产和部分永久性流动资产资金的需要，短期融资不仅要满足全部波动性流动资产的资金需要，还要满足部分长期资产的资金需要。在这种策略下，短期资金比重较高，如果长期资金利率显著高于短期资金的利率，这种策略可以显著地降低资金成本。8、乙公司现金周转期是50天，存货平均余额为230万元，应收账款平均余额为270万元，每天的销货收入和每天的销货成本为25万元和20万元。如果乙公司计划将每天购货成本控制在应付账款平均余额200万元的水平上，则每天的购货成本应为()万元。A、7．33B、9．15C、11．27D、12．59标准答案：A知识点解析：存货周转期=230／25=9．2(天)，应收账款周转期=270／20=13．5(天)，应付账款周转期=50—9．2一13．5=27．3(天)，每天的购货成本=200／27．3=7．33(万元)。二、多项选择题(本题共7题，每题1.0分，共7分。)9、运用成本模型确定企业最佳现金持有量时，现金持有量与持有成本之间的关系表现为()。标准答案：B,C知识点解析：现金持有量越大，机会成本越大，所以选项B正确；现金持有量越大，短缺成本越小。所以选项C正确。10、运用应收账款余额控制模式进行应收账款管理可以发挥的作用有()。标准答案：A,B,D知识点解析：企业管理部门通过将当前的模式与过去的模式进行对比来评价应收账款余额模式的任何变化。企业还可以运用应收账款账户余额的模式来计划应收账款金额水平，衡量应收账款的收账效率以及预测未来的现金流。11、动用应收账款余额控制模式进行应收账款管理可以发挥的作用有()。标准答案：A,B,D知识点解析：企业管理部门通过将当期的模式与过去的模式进行对比来评价应收账款余额模式的任何变化。企业还可以运用应收账款账户余额的模式来计划应收账款金额水平，衡量应收账款的收账效率以及预测未来的现金流。12、应收账款保理是企业将赊销形成的未到期应收账款在满足一定条件的情况下，转让给保理商，其作用体现在()。标准答案：B,C,D知识点解析：应收账款保理的实质是一种利用未到期应收账敖这种流动资产作为抵押从而获得银行短期借款的一种融资方式，而不是投资方式。13、下列属于控制现金支出的有效措施的有()。标准答案：B,D知识点解析：现金支出管理的主要任务是尽可能延缓现金的支出时间，延期支付账款的方法一般有：使用现金浮游量、推迟应付款的支付、汇票代替支票、改进员工工资支付模式、透支、争取现金流出与现金流入同步、使用零余额账户等。14、相较于长期资金，下列有关营运资金特点的说法中，正确的有()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：营运资金具有如下特点：(1)来源具有灵活多样性；(2)数量具有波动性；(3)周转具有短期性；(4)实物形态具有变动性和易变现性。15、应收账款的管理成本主要包括()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：应收账款的管理成本主要是指在进行应收账款管理时所增加的费用，主要包括：调查顾客信用状况的费用、收集各种信息的费用、账簿记录费用、收账费用、数据处理成本、相关管理人员成本和从第三方购买信用信息的费用。三、判断题(本题共6题，每题1.0分，共6分。)16、在应收账款保理中，从风险角度看，有追索权的保理相对于无追索权的保理对供应商更有利，对保理商更不利。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：有追索权的保理，是指供应商将债权转让给保理商，从保理商那里融通资金。如果购货商到期拒绝付款或无力付款，保理商有权向供应商要求偿还预付的货币资金。所以这种情况下对供应商不利，对保理商有利。17、应交税金属于应付金额不确定的流动负债。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：应付金额不确定的流动负债是指那些要根据企业的生产经营状况，到一定时期或具备一定条件时才能确定的流动负债，或应付金额需要估计的流动负债，如应交税金、应付产品质量担保债务等。18、有追索权保理的应收账款，应收账款的坏账风险由企业承担。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：有追索权保理的应收账款保理商具有全部“追索权”，所以应收账款的坏账风险由企业承担。无追索权保理，应收账款的坏账风险由保理商承担。19、将流动资产分为现金、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收及预付款项和存货是按照流动资产在生产经营过程中所处的环节不同所做的分类。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：流动资产按占用形态不同，分为现金、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收及预付款项和存货；按在生产经营过程中所处的环节不同，分为生产领域中的流动资产、流通领域中的流动资产以及其他领域的流动资产。20、当销售存在显著的季节波动时，应收账款周转天数和账龄分析表都不能准确反映应收账款的管理状况。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：如果企业期末销售多，应收账款平均余额就大，平均日销售额不变，计算得出的应收账款周转天数比销售均衡的时候长，反之则相反；如果企业期朱销售多，账龄分析表处于赊销期内的应收账款比销售均衡时的比重高，反之则相反。21、某企业确定的最佳存货保险储备量为500千克，单位存货占用资金为200元，企业的资本成本率为12％，则可以确定与存货保险储备占用资金相关的储存成本是6000元。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：存货保险储备是轻易不动用的，所以要按金额占用计算相关的储存成本。与存货保险储备占用资金相关的储存成本=500B200B12％=12000(元)。四、计算分析题(本题共3题，每题1.0分，共3分。)已知：某公司现金收支平稳，预计全年(按360天计算)现金需要量为250000元，现金与有价证券的转换成本为每次500元，有价证券年利率为10％。要求：22、计算最佳现金持有量；标准答案：计算最佳现金持有量：最佳现金持有量==50000(元)知识点解析：暂无解析23、计算最佳现金持有量下的全年现金管理总成本、全年现金转换成本和全年现金持有机会成本；标准答案：计算最佳现金持有量下的全年现金管理总成本、全年现金转换成本和全年现金持有机会成本：最低现金管理总成本=(元)转换成本=(250000／50000)×500=2500(元)机会成本=(50000／2)×10％=2500(元)知识点解析：暂无解析24、计算最佳现金持有量下的全年有价证券交易次数和有价证券交易间隔期。标准答案：计算最佳现金持有量下的全年有价证券交易次数和有价证券交易间隔期：有价证券交易次数=250000／50000=5(次)有价证券交易间隔期=360／5=72(天)知识点解析：暂无解析会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷第3套一、单项选择题(本题共13题，每题1.0分，共13分。)1、存货的成本包括()。A、资本成本B、缺货成本C、管理成本D、主营业务成本标准答案：B知识点解析：与持有存货有关的成本，包括以下三种：(1)取得成本，又分为订货成本和购置成本；(2)储存成本；(3)缺货成本。2、根据经济订货批量的基本模型，下列各项中，可能导致经济订货批量提高的是()。A、每期对存货的总需求降低B、每次订货费用降低C、每期单位存货存储费降低D、存货的采购单价降低标准答案：C知识点解析：，从公式中可以看出选项C正确。3、在交货期内，如果存货需求量增加或供应商交货时间延迟，就可能发生缺货。为此，企业应保持的最佳保险储备量是()。A、使保险储备的订货成本与持有成本之和最低的存货量B、使缺货损失和保险储备的持有成本之和最低的存货量C、使保险储备的持有成本最低的存货量D、使缺货损失最低的存货量标准答案：B知识点解析：最佳的保险储备应该是使缺货损失和保险储备的持有成本之和达到最低。4、下列项目中，与存货经济批量不相关的是()。A、储存变动成本B、订货提前期C、年度计划订货总量D、存货单价标准答案：B知识点解析：订货提前期不会影响经济订货批量，只不过是提前发出订单罢了。若存在数量折扣，存货购置成本属于相关成本，存货单价也会影响经济订货批量。5、下列成本中，属于固定订货成本的是()。A、差旅费B、常设采购机构的基本开支C、邮资D、仓库折旧标准答案：B知识点解析：订货成本中有一部分与订货次数无关，如常设采购机构的基本开支等，称为固定的订货成本；另一部分与订货次数有关，如差旅费、邮资等，称为订货的变动成本。仓库折旧属于固定储存成本。6、某公司生产所需的零件全部通过外购取得，公司根据扩展的经济订货量模型确定进货批量。下列情形中，能够导致零件经济订货量增加的是()。A、供货单位需要的订货提前期延长B、每次订货的变动成本增加C、供货单位每天的送货量增加D、供货单位延迟交货的概率增加标准答案：B知识点解析：选项A错误，供货单位需要的订货提前期延长，不影响经济订货量，只影响再订货点；选项B正确，存货陆续供应和使用的经济订货量公式为：由上式可知，每次订货的变动成本(K)的数值增加时，陆续供应和使用的经济订货批量计算公式根号里面表达式的分子会增加，从而导致经济订货量增加；选项C错误，又由上式可知，供货单位每天的送货量(p)增加，导致经济订货量减少；选项D错误，供货单位延迟交货的概率增加，只影响保险储备量，而不影响经济订货量。7、某项贷款年利率为8％，银行要求的补偿性余额维持在25％水平的基础上，那么该贷款的实际利率是()。A、10％B、8％C、12．5％D、10．67％标准答案：D知识点解析：该贷款的实际利率=8％／(1—25％)=10．67％。8、企业在进行商业信用定量分析时，应当重点关注的指标是()。A、发展创新评价指标B、企业社会责任指标C、流动性和债务管理指标D、战略计划分析指标标准答案：C知识点解析：进行商业信用的定量分析可以从考察信用申请人的财务报表开始，通常使用比率分析法评价顾客的财务状况。常用的指标有：流动性和营运资本比率、债务管理和支付比率和盈利能力指标。9、下列各项中，属于商业信用筹资方式的是()。A、发行短期融资券B、应付账款筹资C、短期借款D、融资租赁标准答案：B知识点解析：商业信用筹资的形式一般包括应付账款、应付票据、应计未付款和预收货款等。10、已知某完整工业投资项目预计投产第1年的流动资产需用数100万元，流动负债可用数为40万元；投产第2年的流动资产需用数为190万元，流动负债可用数为100万元。则投产第2年新增的流动资金额应为()万元。A、150B、90C、60D、30标准答案：D知识点解析：第1年流动资金投资额=第1年的流动资产需用数一第1年流动负债可用数=100一40=60(万元)；第2年流动资金需用数=第2年的流动资产需用数一第2年流动负债可用数=190一100=90(万元)；第2年流动资金投资额=第2年流动资金需用数一第1年流动资金投资额=90一60=30(万元)。11、甲公司与乙银行签订了一份周转信贷协定，周转信贷限额为1000万元，借款利率为6％，承诺费率为0．5％，甲公司需按照实际借款额维持。10％的补偿性余额。甲公司年度内使用借款600万元，则该笔借款的实际利率是()。A、6％B、6．33％C、6．67％D、7．04％标准答案：D知识点解析：(600×6％+400×0．5％)／[600×(1—10％)]×100％=7．04％。12、某公司用长期资金来源满足全部非流动资产和部分永久性流动资产的需要，而用短期资金来源满足剩余部分永久性流动资产和全部波动性资产的需要，则该公司的流动资产融资策略是()。A、激进融资策略B、保守融资策略C、折中融资策略D、期限匹配融资策略标准答案：A知识点解析：在激进融资策略中，公司以长期负债和权益为所有的固定资产融资，仅对一部分永久性流动资产使用长期融资方式融资。短期融资方式支持剩下的永久性流动资产和所有的临时性流动资产。所以，选项A正确。13、某公司全年需用X材料18000件，计划开工360天。该材料订货日至到货日的时间为5天，保险储备量为100件。该材料的再订货点是()件。A、100B、150C、250D、350标准答案：D知识点解析：再订货点=预计交货期内的需求+保险储备，预计交货期内的需求=18000／360×5=250(件)，因此，再订货点=250+100=350(件)。二、多项选择题(本题共7题，每题1.0分，共7分。)14、在确定因放弃现金折扣而发生的信用成本时，需要考虑的因素有()。标准答案：B,C,D知识点解析：放弃现金折扣的信用成本率=[现金折扣百分比／(1一现金折扣百分比)]×[360／(信用期一折扣期)]，从公式中可知，本题正确答案为选项B、C、D。15、ABC分类的标准主要有()。标准答案：B,C知识点解析：ABC分类标准：A类指单个金额较大，数量较少的；C类指单个金额较小，数量较多的；其余归为B类。即主要以金额和品种数量为标准。16、在存货陆续供应和使用的情况下，导致经济订货量增加的因素有()。标准答案：A,B知识点解析：根据存货陆续供应和使用模型的经济订货量公式可知，经济批量与K、D和d呈同向变化，与Kc和p呈反向变化。17、企业在向客户提供商业信用时应注意()。标准答案：A,B,C,D知识点解析：客户资信状况好则提供商业信用，资信状况差则拒绝提供。18、下列各项中，属于自然性流动负债的有()。标准答案：A,B,D知识点解析：流动负债以其形成情况可以分为自然性流动负债和人为性流动负债。自然性流动负债是指不需正式安排，由于结算程序或有关法律法规的规定等原因而自然形成的流动负债。自然性流动负债主要是商业信用，包括应付账款、应计未付款、预收货款。应计未付款包括应付工资、应缴税金、应付利润或应付股利等。19、下列关于我国发行的短期融资券的说法中，不正确的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：在我国，目前发行和交易的是非金融企业的融资券，所以选项A的说法不正确。短期融资券由符合条件的金融机构承销，企业不得自行销售融资券，所以选项B的说法不正确。短期融资券筹资的特点：筹资成本较低；筹资数额比较大；发行条件比较严格。所以选项C的说法不正确，选项D的说法正确。20、下列各项措施中，能够缩短现金周转期的有()。标准答案：B,C,D知识点解析：现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期。对外投资不影响现金周转期，选项A不正确；延迟支付货款会延长应付账款周转期，从而可以缩短现金周转期，选项B正确；加速应收账款的回收会缩短应收账款周转期，从而可以缩短现金周转期，选项C正确；加快产品的生产和销售会缩短产品生产周期，意味着存货周转期缩短，从而可以缩短现金周转期，选项D正确。三、判断题(本题共7题，每题1.0分，共7分。)21、商业折扣是企业对顾客在商品价格上的扣减。向顾客提供这种价格上的优惠，主要目的在于吸引顾客为享受优惠而提前付款，缩短企业的平均收款期。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：现金折扣是企业对顾客在商品价格上的扣减。向顾客提供这种价格上的优惠，主要目的在于吸引顾客为享受优惠而提前付款，缩短企业的平均收款期。22、企业的存货总成本随着订货批量的增加而呈正方向变化。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：订货批量增加，年订货次数减少，变动订货成本减少，但订货批量增加，会增加变动储存成本，而变动订货成本和变动储存成本都会影响存货总成本，因此订货批量增加，存货总成本不一定呈正方向变化。23、一般说来，在企业生产和销售计划已经确定的情况下，存货量大小取决于每次进货数量。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：当生产量、销售量已确定时，按照经济进货批量的基本模型，年均存货量=Q／2，可见企业的平均存货量主要取决于每次进货数量Q的大小。24、根据存货经济订货模型，经济订货批量是能使订货成本与储存总成本相等的订货批量。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：在存货经济订货模型中，经济订货批量是能使变动订货成本与变动储存成本相等的订货批量。订货成本=固定订货成本+变动订货成本，储存总成本：变动储存成本+固定储存成本。25、短期融资券不向社会公众发行和交易，其发行对象为银行间债券市场的机构投资者。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：短期融资券的发行对象是银行间债券市场的机构投资者，不向社会公众发行和交易。26、放弃现金折扣的信用成本率与折扣百分比、折扣期成反方向变化，而与信用期成同方向变化。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：放弃现金折扣的信用成本率=[现金折扣百分比／(1一现金折扣百分比)1×[360／(信用期一折扣期)]，所以，放弃现金折扣的信用成本率与现金折扣百分比的大小、现金折扣期的长短呈同向变化，与信用期的长短呈反向变化。27、营运资金具有多样性、波动性、短期性、变动性和不易变现性等特点。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：营运资金一般具有如下特点：营运资金的来源具有多样性：营运资金的数量具有波动性；营运资金的周转具有短期性；营运资金的实物形态具有变动性和易变现性。四、综合题(本题共7题，每题1.0分，共7分。)某企业2016年A产品销售收入为4000万元，总成本为3000万元，其中固定成本为600万元。2017年该企业有两种信用政策可供选用：甲方案：给予客户60天信用期限(n／60)，预计销售收入为5000万元，货款将于第60天收到，其信用成本为140万元；乙方案：信用政策为(2／10，1／20，n／90)，预计销售收入5400万元，将有30％的货款于第10天收到，将有20％的货款于第20天收到，其余部分在90天支付(前两部分货款不产生坏账，后一部分货款坏账损失率为该部分货款的4％)，收账费用为50万元。该企业A产品销售额的相关范围为3000万元～6000万元，企业的资金成本率为8％。(为简化计算，本题不考虑增值税因素)要求：28、计算该企业2016年的下列指标：①变动成本总额。②以销售收入为基础计算的变动成本率。标准答案：计算该企业2016年的下列指标：①变动成本总额=3000—600=2400(万元)②知识点解析：暂无解析29、计算乙方案的下列指标：①应收账款平均收账天数。②应收账款平均余额。③维持应收账款所需资金。④应收账款机会成本。⑤坏账成本。⑥采用乙方案的信用成本。标准答案：计算乙方案的下列指标：①应收账款平均收账天数=10×30％+20×20％+90×50％=52(天)②③维持应收账款所需资金=780×60％=468(万元)④应收账款机会成本=468×8％=37．44(万元)⑤坏账成本=5400×50％×4％=108(万元)⑥采用乙方案的信用成本=37．44+108+50=195．44(万元)知识点解析：暂无解析30、计算以下指标：①甲方案的现金折扣。②乙方案的现金折扣。③甲、乙两方案信用成本前收益之差。④甲、乙两方案信用成本后收益之差。标准答案：计算以下指标：①甲方案的现金折扣=0②乙方案的现金折扣=5400×30％×2％+5400×20％×1％=43．2(万元)③甲、乙两方案信用成本前收益之差=5000×(1—60％)一[5400×(1-60％)一43．2]=一116．8(万元)④甲、乙两方案信用成本后收益之差=一116．8一(140—195．44)=一61．36(万元)知识点解析：暂无解析31、为该企业作出采取何种信用政策的决策，并说明理由。标准答案：因为乙方案信用成本后收益大于甲方案，所以企业应选用乙方案。知识点解析：暂无解析某企业目前的信用政策为20天，估计下年度全年销售量为20万件，单价5元，变动成本率为80％，全年固定成本为6万元，可能发生的收账费用为6000元，可能发生的坏账损失为5000元。若企业将信用政策调整为45天，则销售收入增加30％，坏账费用增加2000元，坏账损失增加4000元。假设等风险投资的最低报酬率为15％。要求：32、根据上述资料进行计算，以判断企业是否应该将信用政策调整为45天。标准答案：①改变信用期收益的增加额=200000×5×30％×(1－80％)=60000(元)②改变信用期应收账款应计利息的增加=[200000×5×(1+30％)×80％÷360]×45×15％－(200000×5×80％÷360)×20×15％≈12833(元)③收账费用和坏账损失的增加=2000+4000=6000(元)④改变信用期的税前损益=60000—12833—6000=41167(元)由于收益的增加大于成本的增加，因此应采用45天信用期。知识点解析：暂无解析33、若信用政策调整为45天后，存货的平均余额从10000元增加至21000元，应付账款的平均余额从12000增加至18000元。考虑存货和应付账款余额变化情况，判断企业是否应该将信用政策调整为45天。标准答案：改变信用期存货增加而增加的占用资金利息=(21000—10000)×15％=1650(元)改变信用期应付账款增加而节约的占用资金利息=(18000一12000)×15％=900(元)改变信用期的税前损益=60000一12833—6000一(1650—900)=40417(元)在考虑存货和应付账款余额变化情况，收益的增加仍然大于成本的增加，因此应采用45天信用期。知识点解析：暂无解析34、若题目中将信用期调整为45天后，为了吸引客户早日还款，提出了“1／20、n／45”的现金折扣条件，估计会有60％的客户将享受现金折扣优惠，则判断企业是否应该将信用政策调整为45天。(其他数据同题目中调整为45天的数据)标准答案：①改变信用期收益的增加额=200000×5×30％×(1—80％)=60000(元)②20天信用期应收账款应计利息=(200000×5×80％÷360)×20×15％≈6667(元)提供现金折扣的应收账款应计利息=[200000×5×(1+30％)×80％×50％÷360]×200000×15％+[200000×5×(1+30％)×80％×50％÷360]×45×15％≈14083(元)改变信用期应收账款应计利息的增加=14083—6667=7416(元)③收账费用和坏账损失的增加=2000+4000=6000(元)④现金折扣成本的变化=20×5×(1+30％)×1％×50％=6500(元)⑤改变信用期的税前损益=60000—7416—6000—6500=40084(元)由于收益的增加大于成本的增加，因此应采用45天信用期。知识点解析：暂无解析会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷第4套一、单项选择题(本题共9题，每题1.0分，共9分。)1、某企业根据现金持有量随机模型进行现金管理，已知现金最低持有量为15万元，现金余额回归线为80万元，如果公司现有现金220万元，此时应当投资于有价证券的金额是()万元。A、65B、205C、140D、95标准答案：C知识点解析：H=3R一2L=3×80—2×15=210(万元)，而当现金持有量达到220万元时，应投资于有价证券，投资额=220一80=140(万元)。2、企业置存现金主要是为了满足()。A、交易性、预防性、收益性需求B、交易性、投机性、收益性需求C、交易性、预防性、投机性需求D、预防性、收益性、投机性需求标准答案：C知识点解析：企业置存现金的动机主要有三个：交易性、预防性、投机性需求，现金属于流动性最强，盈利性最差的资产，所以企业置存现金不可能是出于收益性需要。3、各种持有现金的动机中，属于应付未来现金流入和流出随机波动的动机是()。A、交易性需求B、预防性需求C、投机性需求D、长期投资性需求标准答案：B知识点解析：预防性需求是企业为应付意外紧急情况而需要保持的现金支付能力。4、持有过量现金可能导致的不利后果是()。A、财务风险加大B、收益水平下降C、偿债能力下降D、资产流动性下降标准答案：B知识点解析：持有过量现金会导致机会成本加大，从而使收益水平下降。5、下列项目中属于持有现金的机会成本的是()。A、现金管理人员工资B、现金安全措施费用C、现金被盗损失D、现金的再投资收益标准答案：D知识点解析：现金作为企业的一项资金占用，是有代价的，这种代价就是它的机会成本。现金的再投资收益属于持有现金的机会成本。6、甲公司采用存货模型确定最佳现金持有量。如果在其他条件保持不变的情况下，资本市场的投资回报率从4％上涨为16％，那么公司在现金管理方面应采取的对策是()。A、将最佳现金持有量提高29．29％B、将最佳现金持有量降低29．29％C、将最佳现金持有量提高50％D、将最佳现金持有量降低50％标准答案：D知识点解析：7、某公司根据存货模型确定的最佳现金持有量为100000元，有价证券的年利率为10％。在最佳现金持有量下，该公司与现金持有量相关的现金使用总成本为()元。A、5000B、10000C、15000D、20000标准答案：B知识点解析：本题的主要考核点是最佳现金持有量确定的存货模型。在存货模型下，达到最佳现金持有量时，机会成本等于交易成本，即与现金持有量相关的现金使用总成本应为机会成本的2倍，机会成本=(C／2)×K=(100000／2)×10％=5000(元)，所以，与最佳现金持有量相关的现金使用总成本=2×5000=10000(元)。8、某公司持有有价证券的平均年利率为5％，公司的现金最低持有量为1500元，现金余额的回归线为8000元。如果公司现有现金20000元，根据现金持有量随机模型，此时应当投资于有价证券的金额是()元。A、0B、6500C、12000D、18500标准答案：A知识点解析：上限H=3R一2L=3×8000—2×1500=21000(元)，根据现金管理的随机模型，如果现金持有量控制在上下限之间，可以不必进行现金与有价证券转换。由于现有现金20000元小于上限21000元，所以不需要投资。9、下列关于现金回归线的表述中，正确的是()。A、现金回归线的确定与企业可接受的最低现金持有量无关B、有价证券日利息率增加，会导致现金回归线上升C、有价证券的每次固定转换成本上升，会导致现金回归线上升D、当现金的持有量高于或低于现金回归线时，应立即购入或出售有价证券标准答案：C知识点解析：现金回归线R=+L，从公式中可以看出现金回归线与下限L呈正相关，与有价证券的日利息率呈负相关，与有价证券的每次转换成本b呈正相关，所以选项A、B为错误表述，选项C正确；当现金的持有量达到上下限时，应立即购入或出售有价证券，所以选项D错误。二、多项选择题(本题共7题，每题1.0分，共7分。)10、运用成本模型确定企业最佳现金持有量时，现金持有量与持有成本之间的关系表现为()。标准答案：B,C知识点解析：现金持有量越大，机会成本越大，所以选项B正确；现金持有量越大，短缺成本越小，所以选项C正确。11、下列管理措施中，可以缩短现金周转期的有()。标准答案：B,C,D知识点解析：现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期，故选项B、C、D正确。12、下列属于波动性流动资产的有()。标准答案：A,D知识点解析：波动性流动资产是指那些受季节性、周期性影响的流动资产。13、在流动资产的融资策略上，关于激进融资策略表述正确的有()。标准答案：A,C,D知识点解析：暂无解析14、企业在持续经营过程中，会自发地、直接地产生一些企业经营需要的自发性流动负债，如()。标准答案：A,C知识点解析：暂无解析15、在成本模型下，企业持有现金的成本中与现金持有额有明显比例关系的有()。标准答案：A,B,C知识点解析：暂无解析16、企业在确定为应付突发事件而持有现金的数额时，需考虑的因素有()。标准答案：B,D知识点解析：选项A是影响交易性需求现金持有额的因素，选项C是影响投机性需求现金持有额的因素。三、判断题(本题共6题，每题1.0分，共6分。)17、在随机模型下，当现金余额在最高控制线和最低控制线之间波动时，表明企业现金持有量处于合理区域，无需调整。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：在随机模型下，当企业现金余额在上限和下限之间波动时，表明企业现金持有量处于合理的水平，无需进行调整。18、企业内部银行是一种经营部分银行业务的非银行金融机构，需要经过中国人民银行审核批准才能设立。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：资金集中管理模式包括：统收统支模式、拨付备用金模式、结算中心模式、内部银行模式和财务公司模式，只有财务公司模式需要经过人民银行审核批准才能设立。财务公司是-一种经营部分银行业务的非银行金融机构。内部银行是企业内部资金管理机构，不需要经过中国人民银行审核批准。19、应交税金属于应付金额不确定的流动负债。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：应付金额不确定的流动负债是指那些要根据企业生产经营状况，到一定时期或具备一定条件时才能确定的流动负债，或应付金额需要估计的流动负债，如应交税金、应付产品质量担保债务等。20、企业营运资金余额越大，说明企业风险越小，收益率越高。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：营运资金又称营运资本，是指流动资产减去流动负债后的差额。企业营运资金余额越大，风险越小，但收益率越低。21、企业之所以持有一定数量的现金，主要是出于交易性需求、预防性需求和投机性需求。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：企业之所以持有一定数量的现金，主要是基于三个方面的动机需求：交易性需求、预防性需求和投机性需求。22、进行正常的短期投资活动所需要的现金属于交易性需求所需现金。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：交易性需求是为了维持日常周转及正常商业活动所需持有的现金额。进行正常的短期投资活动所需要的现金属于投机性需求所需现金。四、计算分析题(本题共10题，每题1.0分，共10分。)乙公司使用存货模型确定最佳现金持有量。根据有关资料分析，2015年该公司全年现金需求量为8100万元，每次现金转换的成本为0．2万元，持有现金的机会成本率为10％。要求：23、计算最佳现金持有量。标准答案：最佳现金持有量=(2×8100×0．2／10％)1/2=180(万元)知识点解析：暂无解析24、计算最佳现金持有量下的现金转换次数。标准答案：最佳现金持有量下的现金转换次数=8100／180=45(次)知识点解析：暂无解析25、计算最佳现金持有量下的现金交易成本。标准答案：最佳现金持有量下的现金交易成本：45×0．2=9(万元)知识点解析：暂无解析26、计算最佳现金持有量下持有现金的机会成本。标准答案：最佳现金持有量下持有现金的机会成本=180／2×10％=9(万元)知识点解析：暂无解析27、计算最佳现金持有量下的相关总成本。(2015年)标准答案：最佳现金持有量下的相关总成本=9+9=18(万元)或：按照公式计算，最佳现金持有量下的相关总成本=(2×8100×0．2×10％)1/2=18(万元)。知识点解析：暂无解析某企业预测2017年度销售收入净额为4500万元，现销与赊销比例为1：4，应收账款平均收账天数为60天，变动成本率为50％，企业的资金成本率为10％。一年按360天计算。要求：28、计算2017年度赊销额。标准答案：现销与赊销比例为1：4，所以现销额=赊销额／4，即赊销额+赊销额／4=4500，所以赊销额=3600(万元)知识点解析：暂无解析29、计算2017年度应收账款的平均余额。标准答案：应收账款的平均余额=日赊销额×平均收账天数=3600／360×60=600(万元)知识点解析：暂无解析30、计算2017年度应收账款占用资金。标准答案：应收账款占用资金=应收账款的平均余额×变动成本率=600×50％=300(万元)知识点解析：暂无解析31、计算2017年度应收账款的机会成本额。标准答案：应收账款的机会成本=应收账款占用资金×资金成本率=300×10％=30(万元)知识点解析：暂无解析32、若2017年应收账款平均余额需要控制在400万元，在其他因素不变的条件下，应收账款平均收账天数应调整为多少天?标准答案：应收账款的平均余额=日赊销额×平均收账天数=3600／360×平均收账天数=400(万元)，所以平均收账天数=40(天)。知识点解析：暂无解析会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷第5套一、单项选择题(本题共11题，每题1.0分，共11分。)1、某公司存货周转期为160天，应收账款周转期为90天，应付账款周转期为100天，则该公司现金周转期为()天。A、30B、60C、150D、260标准答案：C知识点解析：现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期=160+90—100=150(天)，选项C正确。2、在其他条件相同的情况下，下列各项中，可以加速现金周转的是()。A、减少存货量B、减少应付账款C、放宽赊销信用期D、利用供应商提供的现金折扣标准答案：A知识点解析：现金周转期=应收账款周转期+存货周转期一应付账款周转期，减少存货量会减少存货周转期，在其他条件不变的情况下，会减少现金周转期，即加速现金周转，所以选项A正确。3、下列各项中，不属于现金支出管理措施的是()。A、推迟支付应付款B、提高信用标准C、以汇票代替支票D、争取现金收支同步标准答案：B知识点解析：此题考核的是现金的支出管理。现金支出管理的主要任务是在不损害企业信誉的条件下，尽可能延缓现金的支出时间。现金支出管理的措施有：(1)使用现金浮游量；(2)推迟应付款的支付；(3)汇票代替支票；(4)改进员工工资支付模式；(5)透支；(6)争取现金流出与现金流入同步；(7)使用零余额账户。因此，选项A、C、D都属于现金支出管理措施。提高信用标准会使企业的现金收入减少，不属于现金支出管理措施。4、在确定最佳现金持有量时，成本模型、存货模型和随机模型均需考虑的因素是()。A、持有现金的机会成本B、固定性转换成本C、现金短缺成本D、现金管理费用标准答案：A知识点解析：成本模型只考虑持有现金的机会成本、管理成本和短缺成本；存货模型只考虑现金的机会成本和交易成本；随机模型考虑的有持有现金的机会成本、每日现金流变动的标准差、最低控制线和固定性转换成本，所以现金的机会成本是均需考虑的因素。5、企业在进行现金管理时，可利用的现金浮游量是指()。A、企业账户所记存款余额B、银行账户所记企业存款余额C、企业账户与银行账户所记存款余额之间的差额D、企业实际现金余额与最佳现金持有量之间的差额标准答案：C知识点解析：现金浮游量类似于会计上所说的未达账项，是企业账户与银行账户所记存款余额之差。6、在营运资金管理中，企业将“产品卖出后到收到顾客支付的货款的这一时间段”称为()。A、现金周转期B、应付账款周转期C、存货周转期D、应收账款周转期标准答案：D知识点解析：应收账款周转期是指产品卖出后到收到顾客支付的货款的这一时间段。7、下列有关现金周转期表述正确的是()。A、现金周转期：经营周期+应付账款周转期B、现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期C、现金周转期=存货周转期一应收账款周转期一应付账款周转期D、现金周转期=存货周转期一应收账款周转期+应付账款周转期标准答案：B知识点解析：现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期=经营周期一应付账款周转期。8、收款浮动期是指从支付开始到企业收到资金的时间间隔，其中支票的接受方处理支票和将支票存入银行以收回现金所花的时间为()。A、邮寄浮动期B、处理浮动期C、结算浮动期D、存入浮动期标准答案：B知识点解析：收款浮动期主要是由纸基支付工具导致的，有下列三种类型：(1)邮寄浮动期：从付款人寄出支票到收款人或收款人的处理系统收到支票的时间间隔；(2)处理浮动期：是指支票的接受方处理支票和将支票存入银行以收回现金所花的时间；(3)结算浮动期：是指通过银行系统进行支票结算所需的时间。9、下列各项中，不属于现金支出管理方法的是()。A、使用零余额账户B、争取现金流出与现金流入同步C、账龄分析法D、透支标准答案：C知识点解析：现金支出管理方法包括七项内容，即使用现金浮游量、推迟应付款的支付、汇票代替支票、改进员工工资支付模式、透支、争取现金流出与现金流入同步、使用零余额账户。账龄分析法是应收账款监控的内容。10、企业6月10日赊购商品时双方约定的信用条件为“2／10，N／20”。该企业在6月15日有能力付款，但直到6月20日才支付这笔款项。其目的是运用现金日常管理策略中的()。A、力争现金流量同步B、使用现金浮游量C、加速收款D、推迟应付款的支付标准答案：D知识点解析：推迟应付款的支付，是指企业在不影响自己信誉的前提下，充分运用供货方所提供的信用优惠，尽可能地推迟应付款的支付期。11、根据营运资金管理理论，下列各项中不属于企业应收账款成本内容的是()。A、机会成本B、管理成本C、短缺成本D、坏账成本标准答案：C知识点解析：应收账款的成本主要包括机会成本、管理成本、坏账成本。应收账款是别人占用本企业的资金，没有短缺之说，现金和存货有短缺成本。二、多项选择题(本题共6题，每题1.0分，共6分。)12、下列各项措施中，能够缩短现金周转期的有()。标准答案：B,C,D知识点解析：现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期。如果要减少现金周转期，可以从以下方面着手：加快制造与销售产成品来减少存货周转期：加速应收账款的回收来减少应收账款周转期；减缓支付应付账款来延长应付账款周转期。13、采用随机模型控制现金持有量，计算现金回归线的各项参数包括()。标准答案：A,C,D知识点解析：根据现金回归线的公式R=+L，这里b指每次现金与有价证券转换时发生的固定转换成本，8为每日现金流量变动的标准差，i为有价证券的日利息率，L为现金存量的下限，可以看出现金存量的上限对现金回归线没有影响。14、按照随机模型，确定现金存量的下限时，应考虑的因素有()。标准答案：A,D知识点解析：最低控制线L取决于模型之外的因素，其数额是由现金管理部经理在综合考虑短缺现金的风险程度、企业借款能力、企业日常周转所需资金、银行要求的补偿性余额等因素的基础上确定的。15、现金周转期，就是指介于公司支付现金与收到现金之间的时间段，下列会使现金周转期缩短的方式有()。标准答案：A,B知识点解析：现金周转期=存货周转期+应收账款周转期一应付账款周转期，缩短现金周转期的方式有加快制造与销售产成品来缩短存货周转期；加速应收账款的回收来缩短应收账款周转期；减缓支付应付账款来延长应付账款周转期，选项A、B是正确的。16、下列属于控制现金支出有效措施的有()。标准答案：B,D知识点解析：现金支出管理的主要任务是尽可能延缓现金的支出时间，延期支付账款的方法一般有：使用现金浮游量、推迟应付款的支付、汇票代替支票、改进员工工资支付模式、透支、争取现金流出与现金流入同步、使用零余额账户等。17、赊销在企业生产经营中所发挥的作用有()。标准答案：B,C知识点解析：本题考查的是应收账款的功能：增加销售；减少存货。三、判断题(本题共5题，每题1.0分，共5分。)18、企业采用严格的信用标准，虽然会增加应收账款的机会成本，但能扩大商品销售额，从而给企业带来更多的收益。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：如果企业执行的信用标准过于严格，可能会降低对符合可接受信用风险标准客户的赊销额，因此会限制企业的销售机会，会减少商品销售额，从而减少应收账款的机会成本。所以本题的说法是错误的。19、在正常业务活动现金需要量的基础上，追加一定数量的现金余额以应付未来现金流入和流出的随机波动，这是出于投机性需求。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：预防性需求是指企业需要维持一定量的现金，以应付突发事件，所以本题应该属于预防性需求。20、按随机模型要求，当现金存量低于回归线时，应及时补足现金，以保证最佳现金余额。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：按随机模型的要求，当现金存量低于回归线，但未达到现金存量的下限时，不作调整。21、在使用零余额账户付款管理模式下，企业在一系列子账户上不需要保持安全储备。()A、正确B、错误标准答案：A知识点解析：使用零余额账户，即企业与银行合作，保持一个主账户和一系列子账户。企业只在主账户保持一定的安全储备，而在一系列子账户不需要保持安全储备。当从某个子账户签发的支票需要现金时，所需要的资金立即从主账户划拨过来，从而使更多的资金可以用作他用。22、存货周转期是指将原材料转化成产成品所需要的时间。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：存货周转期是指将原材料转化成产成品并出售所需要的时间。四、计算分析题(本题共9题，每题1.0分，共9分。)丙公司是一家汽车配件制造企业，近期的销售量迅速增加。为满足生产和销售的需求，丙公司需要筹集资金495000元用于增加存货，占用期限为30天。现有三个可满足资金需求的筹资方案：方案1：利用供应商提供的商业信用，选择放弃现金折扣，信用条件为“2／10，N／40”。方案2：向银行贷款，借款期限为30天，年利率为8％。银行要求的补偿性金额为借款额的20％。方案3：以贴现法向银行借款，借款期限为30天，月利率为1％。为简化计算，1个月按30天计算，1年按360天计算。要求：23、如果丙公司选择方案1，计算其放弃现金折扣的机会成本。标准答案：放弃现金折扣的机会成本：2％／(1—2％)×360／(40一10)=24．49％知识点解析：暂无解析24、如果丙公司选择方案2，为获得495000元的实际用款额，计算该公司应借款总额和该笔借款的实际年利率。标准答案：应借款总额=495000／(1—20％)=618750(元)借款的实际年利率=8％／(1—20％)=10％知识点解析：暂无解析25、如果丙公司选择方案3，为获得495000元的实际用款额，计算该公司应借款总额和该笔借款的实际年利率。标准答案：应借款总额=495000／(1—1％)=500000(元)借款的实际年利率=×12×100％=12．12％知识点解析：暂无解析26、根据以上各方案的计算结果，为丙公司选择最优筹资方案。(2013年)标准答案：方案2的成本最小，应该选择方案2。知识点解析：暂无解析27、公司的年赊销收入为720万元，平均收现期为60天，坏账损失为赊销额的10％，年收账费用为5万元。该公司认为通过增加收账人员等措施，可以使平均收现期降为50天，坏账损失降为赊销额的7％。假设公司的资金成本率为6％，变动成本率为50％。要求：计算为使上述变更经济上合理，新增收账费用的上限是多少(一年按360天计算)。标准答案：设新方案的收账费用为X：53．4+X≤80．6X≤27．2新增收账费用的上限=27．2—5=22．2(万元)。知识点解析：暂无解析A公司现行信用条件为50天按全额付款，2016年1～4季度的销售额分别为200万元、300万元、200万元和500万元。根据公司财务部一贯执行的收款政策，销售额的收款进度为销售当季度收款40％，次季度收款30％，第三个季度收款20％，第四个季度收款10％。公司预计2017年销售收入为1800万元，公司为了加快资金周转决定对应收账款采取两项措施，首先，提高现金折扣率，预计可使2017年应收账款周转天数(按年末应收账款数计算)比上年减少10天；其次，将2017年年末的应收账款全部进行保理，保理资金回收比率为90％。(一年按360天计算)要求：28、测算2016年年末的应收账款余额合计。标准答案：2016年年末的应收账款余额=300×10％+200×30％4-500×60％=3913(万元)知识点解析：暂无解析29、测算2016年公司应收账款的平均逾期天数(计算结果取整数)。标准答案：应收账款周转天数=期末应收账款／平均日销售额=390／[(200+300+200+500)／360]=117(天)应收账款的平均逾期天数=117—50=67(天)知识点解析：暂无解析30、测算2016年第4季度的现金流入合计。标准答案：2016年第4季度的现金流入=500×40％+200×30％+300×20％4-200×10％=340(万元)知识点解析：暂无解析31、测算2017年年末应收账款保理资金回收额。标准答案：2017年平均日销售额=1800／360=5(万元)2017年年末应收账款余额=平均日销售额×应收账款周转天数=5×(117—10)=535(万元)应收账款保理资金回收额=535×90％=481．5(万元)。知识点解析：暂无解析五、综合题(本题共2题，每题1.0分，共2分。)E公司生产、销售一种产品，该产品的单位变动成本是60元，单位售价是80元。公司目前采用30天按发票金额付款的信用政策，80％的顾客(按销售量计算，下同)能在信用期内付款，另外20％的顾客平均在信用期满后20天付款，逾期应收账款的收回需要支出占逾期账款5％的收账费用。公司每年的销售量为36000件，平均存货水平为2000件。为扩大销售量、缩短平均收现期，公司拟推出“5／10、2／20、N／30”的现金折扣政策。采用该政策后，预计销售量会增加15％，40％的顾客会在10天内付款，30％的顾客会在20天内付款，20％的顾客会在30天内付款，另外10％的顾客平均在信用期满后20天付款，逾期应收账款的收回需要支出占逾期账款5％的收账费用。为了保证及时供货，平均存货水平需提高到2400件，其他条件不变。假设等风险投资的最低报酬率为12％，一年按360天计算。要求：32、计算改变信用政策前、后的边际贡献、收账费用、应收账款占用资金应计利息、存货占用资金应计利息、现金折扣成本的变化以及改变信用政策的税前损益变化。标准答案：原方案平均收账期=30×80％+(30+20)×20％=34(天)新方案平均收账期=10×40％+20×30％+30×20％+(30+20)×10％=21(天)知识点解析：暂无解析33、E公司是否应推出该现金折扣政策。标准答案：改变信用政策增加的税前损益为38340元，因此，E公司应推出该现金折扣政策。知识点解析：暂无解析会计专业技术资格中级财务管理（营运资金管理）模拟试卷第6套一、判断题(本题共4题，每题1.0分，共4分。)1、补偿性余额是银行要求借款企业在银行中保持按贷款限额或实际借用额一定比例计算的最高存款余额。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：补偿性余额是银行要求借款企业在银行中保持按贷款限额或实际借用额一定比例计算的最低存款余额。2、信贷额度是借款人与银行在协议中规定的允许借款人借款的最低限额。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：信贷额度亦即贷款限额，是借款企业与银行在协议中规定的借款最高限额，信贷额度的有效期限通常为1年。3、信用调查是企业应收账款监控的基础，是正确评价客户信用的前提条件。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：信用调查是指收集和整理反映客户信用状况的有关资料的工作，是企业应收账款日常管理的基础，是正确评价客户信用的前提条件。4、短期融资券是由企业依法发行的无担保短期债券。()A、正确B、错误标准答案：B知识点解析：短期融资券，是由企业依法发行的无担保短期本票。二、计算分析题(本题共19题，每题1.0分，共19分。)某企业从银行取得借款1000万元(名义借款额)，期限一年，名义利率为6％。要求计算下列几种情况下的实际利率：5、收款法付息；标准答案：实际利率=名义利率=6％知识点解析：暂无解析6、贴现法付息；标准答案：实际利率=6％/(1—6％)=6．38％知识点解析：暂无解析7、银行规定补偿性余额比例为8％；标准答案：实际利率=6％/(1—8％)=6．52％知识点解析：暂无解析8、银行规定补偿性余额比例为8％，并按贴现法付息。标准答案：补偿性余额=1000×8％=80(万元)贴现法付息=1000×6％=60(万元)实际可供使用的资金=1000—80—60=860(万元)实际利率=60/860×100％=6．98％或实际利率=6％/(1—6％—8％)=6．98％知识点解析：暂无解析假设某公司每年需外购零件3600件，该零件单位变动储存成本为20元，一次订货成本为25元，单位缺货损失为100元。在交货期内，生产需要量及其概率如下：要求：9、计算经济订货批量；标准答案：经济订货批量=(2×3600×25/20)1/2=95(件)知识点解析：暂无解析10、计算年最佳订货次数及每年与批量相关的存货总成本；标准答案：年最佳订货次数=3600÷95=38(次)每年与批量相关的存货总成本=(2×3600×25×20)1/2=1897．37(元)知识点解析：暂无解析11、计算交货期内平均需求；标准答案：交货期内平均需求=50×0．1+60×0．2+70×0．4+80×0．2+90×0．1=70(件)知识点解析：暂无解析12、计算最佳保险储备(设置保险储备时以一天的生产需要量为最小单位，一年按360天计算)；标准答案：每天的生产需要量=3600/360=10(件)保险储备为0件时，再订货点=70+0=70(件)，交货期内的生产需要量大于70件时会发生缺货，如果生产需要量为80件(概率为0．2)，则会缺货80—70=10(件)，如果生产需要量为90件(概率为0．1)，则会缺货90—70=20(件)，加权平均每次订货的缺货量=10×0．2+20×0．1=4(件)，每次订货的缺货损失=4×100=400(元)，每年(订货次数为38次)的缺货损失=400×38=15200(元)，