财务顾问业务中收购方财务顾问的法律责任

财务顾问业务中收购方财务顾问法律责任一、收购方财务顾问业务涉及的法律法规收购方财务顾问业务涉及的主要法规有：《证券法》《上市公司收购管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》《关于执行《上市公司收购管理办法》等有关规定具体事项的通知》《证券期货法律适用意见7号》《证券期货法律适用意见8号》《证券期货法律适用意见9号》《现金选择权投资者业务操作指南》《关于严格执行《上市公司收购管理办法》等有关规定的通知》《关于上市公司收购有关界定情况的函》《中国证券监督管理委员会上市公司并购重组审核委员会工作规程》《信息披露内容与格式准则第15号——权益变动报告书》《信息披露内容与格式准则第16号——上市公司收购报告书》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第17号——要约收购报告书》《信息披露内容与格式准则第19号——豁免要约收购申请文件》《上市公司要约收购业务指引》《上市公司的收购及相关股份权益变动活动监管工作规程》《深圳证券交易所上市公司以集中竞价方式回购股份业务指引》《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》《反垄断法》等。二、收购方财务顾问的法律责任《上市公司收购管理办法》第六十五条对收购方财务顾问应该履行的职责做了明确、全面的规定，具体包括：（一）对收购人的相关情况进行尽职调查；（二）应收购人的要求向收购人提供专业化服务，全面评估被收购公司的财务和经营状况，帮助收购人分析收购所涉及的法律、财务、经营风险，就收购方案所涉及的收购价格、收购方式、支付安排等事项提出对策建议，并指导收购人按照规定的内容与格式制作申报文件；（三）对收购人进行证券市场规范化运作的辅导，使收购人的董事、监事和高级管理人员熟悉有关法律、行政法规和中国证监会的规定，充分了解其应当承担的义务和责任，督促其依法履行报告、公告和其他法定义务；（四）对收购人是否符合本办法的规定及申报文件内容的真实性、准确性、完整性进行充分核查和验证，对收购事项客观、公正地发表专业意见；（五）接受收购人委托，向中国证监会报送申报材料，根据中国证监会的审核意见，组织、协调收购人及其他专业机构予以答复；（六）与收购人签订协议，在收购完成后12个月内，持续督导收购人遵守法律、行政法规、中国证监会的规定、证券交易所规则、上市公司章程，依法行使股东权利，切实履行承诺或者相关约定。《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》第十九条也有类似的规定。上述职责中的第一项、第四项、第五项涉及的法规主要包括：《上市公司收购管理办法》第十七条第二款、第二十八条、第三十五条第二款、第三十六条第一款、第五十条第一款(六)第二款（一）、第六十六条、第六十八条；《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》第二十一条第一款、第二十二条、第二十四条、第二十六条、第二十八条；《证券法》第一百七十三条；《信息披露内容与格式准则第16号——上市公司收购报告书》第三十九条；《信息披露内容与格式准则第17号——要约收购报告书》第二十条；《反垄断法》第二十一条（三）、第三十一条第二款。第二项涉及的法规主要包括：《上市公司收购管理办法》第六十六条、第六十八条、第六十九条；《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》第二十六条。第三项涉及的法规主要包括：《上市公司收购管理办法》第六十六条；《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》第二十三条、第二十六条、第三十四条。第十三条：持续督导期届满，上市公司或相关当事人存在下列事项之一的，财务顾问应继续履行持续督导义务，直至相关事项全部完成：（一）募集资金未全部使用完毕；（二）可转换公司债券、可交换公司债券、分离交易的可转换公司债券的转股、换股、行权尚未完成；（三）上市公司或相关当事人承诺事项未完全履行；（四）其他尚未完结的事项。第三十六条：财务顾问应就上市公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员可能损害上市公司利益的行为进行现场尽职调查。如发现存在损害上市公司利益的情况，财务顾问应及时向本所报告，并督促其提供解决方案。第三十八条：财务顾问还应履行如下持续督导职责：（一）督促收购人及时办理股权过户手续，并依法履行报告和公告义务。自收购人公告上市公司收购报告书之日起三十日内未完成股权过户手续的，应督促上市公司及时履行信息披露义务，说明未完成股权过户的原因。第三十九条：财务顾问还应履行如下持续督导义务：（一）涉及上市公司发行股份购买资产的，在相关资产过户完成后三个工作日内，对资产过户事宜和相关后续事项的合规性及风险进行核查，并发表明确意见并予以公告。（三）上市公司就并购重组事项出具盈利预测报告的，在相关并购重组活动完成后，凡不属于上市公司管理层事前无法获知且事后无法控制的原因，上市公司或购买资产实现的利润未达到盈利预测报告或资产评估报告预测金额80%的，财务顾问及其财务顾问主办人应按照《财务顾问办法》的规定，在相关定期报告披露后两个工作日内，报告、公告说明上市公司未实现盈利预测的原因，并在年度股东大会和指定媒体上向股东和社会公开道歉。2、其他机构关于持续督导期间收购方财务顾问法律责任之规定深交所未对持续督导期间收购方财务顾问的法律责任做任何规定。证监会2007年证监公司字[2007]20号《上市公司的收购及相关股份权益变动活动监管工作规程》对上交所、深交所和各地监管局对上市公司的收购及相关股份权益变动活动的监管职责和工作要求做了说明。其中与收购方财务顾问相关，并要求财务顾问承担相应责任的包括：（1）《工作规程》中要求：通过协议收购，涉及外资的，如收购人为在境外设立的离岸公司（如BVI公司），证监局应当严格监管，要求收购人提供尽可能详细的资料，以及财务顾问、律师等专业机构的专业意见，并充分披露相关信息，出具相关承诺。（2）《工作规程》要求各地证监局对收购方财务顾问采取如下事中监管措施：发现财务顾问未按照《上市公司收购管理办法》履行勤勉尽责义务的，可以要求财务顾问提供工作底稿及尽职调查说明。认为财务顾问解释后仍存在疑点的，应进行实地核查。实地核查后，确实发现财务顾问未勤勉尽责履行职责的，提出处理建议并将疑点计入财务顾问的诚信档案；若财务顾问不配合证监局的检查工作，立即将情况及处理建议报告上市部。（3）《工作规程》要求各地证监局对收购方财务