企业应收账款问题研究-以新疆友好（集团）股份有限公司为例

目录摘要及关键词 企业应收账款问题研究——以新疆友好（集团）股份有限公司为例摘要：作为企业的一项债权，应收账款安全性水平的高低，潜在的决定了业务量的多与少，进而使管理层确定企业日后的发展方向。近些年，企业出于各种原因而采取赊销政策，导致利润表中收入居高不下，而现金流量表中经营活动产生现金流量几近为零的现象屡见不鲜，企业资金链断裂、利润暴跌、亏损，更有甚者不得不申请破产。这些情况使得应收账款问题一度处在风口浪尖。关键词:应收账款;坏账;管理;信用;Researchontheproblemofenterprise'saccountsreceivable——TakingXinjiangfriendship(Group)Co.,Ltd.asanexampleAbstract：Asacreditor'srightofanenterprise,thelevelofsecurityofaccountsreceivablepotentiallydeterminestheamountofbusiness,andthenenablesthemanagementtodeterminethefuturedevelopmentdirectionoftheenterprise.Inrecentyears,enterprisesadoptcreditpolicyforvariousreasons,resultinginthehighincomeintheincomestatement,andthephenomenonthatthecashflowgeneratedbyoperatingactivitiesinthecashflowstatementisalmostzeroiscommon.Theenterprise'scapitalchainisbroken,theprofitisplummeting,andevenhastoapplyforbankruptcy.Thesesituationsmadetheproblemofaccountsreceivableatonetimeinthestorm.Keywords:accountsreceivable;baddebt;management;credit;引言中国的商业零售企业已经逐步成熟，市场达到基本饱和状态，买方市场形成，产品同质程度高，市场竞争加剧。为了增加市场份额，许多企业主要通过信贷销售发动“价格战争”。作为国内零售行业的成员，新疆友好等企业利用信用销售，销售数量和营业额不断增长，但随着销售额的增长，应收账款也迅速增加，甚至销售增长率也在加速。收入的增长，促使新疆友好的债务增加了企业的风险。如果这种情况持续下去，它将影响新疆友好未来的健康发展。在此背景下，本文重点研究了新疆友好（集团）股份有限公司应收账款的现状、问题及思路分析。为提高应收账款的管理水平，减少不良负债的损失，解决经营问题提出有效建议与实操性强的解决方法。1导论1.1研究背景随着市场经济的发展，特别是客户市场的形成，竞争加剧。在竞争的环境下，即使大部分公司宁愿用现金而不是赊销，但是为了增加市场的竞争力，稳定了市场，扩大了市场份额，减少了库存等等，要求客户获得贷款，甚至放宽贷款条件，以实现自己的目标，但贷款的销售具有双重优势。随着销售额的增加和利润的增加，赊销是一个日益严重的应收账款问题。应收账款逐渐成为公司资产的重要组成部分，扩大经营风险。中国的商业零售企业已经逐步成熟，市场达到基本饱和状态，买方市场形成，产品同质程度高，市场竞争加剧。为了增加市场份额，许多企业主要通过信贷销售发动“价格战争”。作为国内零售行业的成员，新疆友好等企业利用信用销售，销售数量和营业额不断增长，但随着销售额的增长，应收账款也迅速增加，甚至销售增长率也在加速。收入的增长，促使新疆友好债务的增加了企业的风险。如果这种情况持续下去，它将影响新疆友好未来的健康发展。1.2研究现状计划经济体制使得中国在应收账款管理制度方面几近空白。1978年后，有关部门逐步认识到应收账款管理对企业的重要性，但就现状而言，社会信用体系还在逐步摸索中，距离建立健全相关制度还有一段很长的距离。致使国内大多数企业对应收账款管理认识浅薄，不主动建立完善信用机制。与之呈鲜明对比的是西方国家，对信用管理有着深远的研究，相关信贷制度完善，较国内企业对其管理和控制更加容易。1.3研究目的及意义企业使用赊销手段扩大其生存空间，企业因此得以发展，销售规模日渐增长，在恶劣的竞争环境中为企业赢得一席之地。赊销于顾客有两大优势，其一：提供所需商品，其二：提供商品所有权及其价值。但信用政策的弊端在此情况下就尤为明显，由于赊销出现账款催收困难，催收率低，发生坏账、呆账等问题不可避免。伴随着中国市场经济的日益兴盛，应收账款作为一种信用和为了提高市场占有率的推销策略，其流动性直接影响到现金流量表和利润表。因此，企业加强应收账款问题的研究迫在眉睫。于是，在此背景下本文深入分析，想要在竞争中处于优势、建立健全应收账款管理制度，使得企业长足发展，新疆友好（集团）股份有限公司该如何作为。2应收账款的阐述2.1应收账款的含义应收账款是一项债权，以信贷方式兼顾商品销售、服务，是企业因对外产生赊销行而向购货方或接受劳务单位收取的款项。2.2应收账款管理目的自我需求迫使企业提升销售能力来获取竞争力。应收账款管理旨在于谋求销售收入最大化，希望企业尽可能在保证销售目标的状态下，拥有最低的应收账款额及坏账，使得企业现金流充沛。当然，这只是一个愿望，因为如果你想增加销量，就会导致订单的不平等，从而增加违约和亏损的可能性。所以在此情况下，企业需要兼顾二者，寻求其平衡，即在保证应收账款质量的同时，实现销售最大化的目标。而且，作为企业资本投资的应收账款，旨在于寻求销售和盈利最大化，需要给付的金额表现在相关成本及费用中等。一般来说，我们追求的目标是实现两种之间的平衡，即在保障最低销售成本的条件下，实现最大化销售的目标。如果利润率高，贷款条件就放宽，增加赊销。只有当应收账款账户收益增加高于成本时，信用销售才达到目的。2.3应收账款的信用政策应收账款质量取决于信用政策。对其合理规划、控制有利于信用政策的确定及相关制度的建立。并且，合理运用信用政策有助于对应收账款质量的全面监控。信用政策有三个基本点：信用期限、标准和现金折扣政策。企业要视自身情况制定信用政策，才能对企业平时的应收账款管理提供依据，促使企业的效率更加高效。（1）信用期间。信用期限是指买方付款时长。例如，甲公司许诺客户20天内付款，付款时长就是20天。信用证到期则会影响到销售。而且如果信贷周期太短，很难吸引顾客，减少销售。如果信贷周期太长，虽然销量将会增加，但如果你只考虑销售的增长和信贷放松的时期，那么收入将抵消成本的增加。它甚至会引起利润的跌落。因此，企业必须仔细研究企业的信用期限。信用期的长短对产品和费用产生影响，掌握好这一变化所带来的结果就有助于信用期确认。加长信用期可以增加销售收入带来正面作用。同时，应收账款及其不可逆转损失、相关费用也会增加，这意味着，应收账款的费用也会增加。如果收入增长超过成本增长，可以延长信贷期限，否则不能延长。信贷期限可以缩短，情况相反的话结果也是相对的。（2）信用标准。信用标准的含义是企业有义务向顾客提供的信用交换条件。假设客户没有依照他们的信用标准来执行，或者只是想利用较低的信用收益，那他们则不能够从利润优厚的商业交易中受益。企业在建立客户信用标准时，往往会对客户账户预计无法收回的应收账款损失率实行评估。一般用“5C”系统进行评估。“5C”系统包含五个方面character、capacity、capital、collateral和conditions。（3）现金折扣。现金折扣旨在于快速回笼资金，促进买方尽快付款，缩短企业应收账款的平均催收期。此外，现金折扣也可以吸引那些认为折扣降低了他们的购买价格的顾客，这也有助于增加销售。企业采用的现金贴现率必须与企业的信用期一起同时考虑。例如，一家公司要求客户在20天内付款。如果想让客户在5-10天内付款，需考量现金折扣信用期的好坏并计算得失，使企业利润达到最大化。（4）综合信用政策。信用政策融合了期限、标准和折扣政策。通常，赊销的总收入应该高于总成本，所以企业要综合考虑上述因素变动对销售、成本的影响，才能拟定出最佳的信用政策。一个完整的决策包含非常复杂的计算过程，过程中的变量有很大的不确定性。因此，信用政策的制定不仅要基于数据分析，更重要的是依靠管理经验。2.4企业应收账款日常监管企业应时刻注意应收账款动向、客户信誉，确定客户是否有权赊销。若赊销发生企业应开展相应的回收工作采取一系列措施尽快收回货款款项。（1）信用调查、评估。信用调查为客户信用调查、评价。在评价客户信用之前，需对其进行调查。当在正确认识客户的信用状况的情况下，我们才能正确实施公司的信用政策。调查种类也各有千秋，分为直接、间接。在收集了这些信用信息后，通常采用“5C”评价法和信用评分法对其信用状况进行评估和分析。此外还有很多不同的评价方法。（2）应收账款的监控。应收账款一旦形成，公司应定期进行分析计算，随时了解账款的恢复情况，确保对应收账款进行监控。在任何情况下，对应收账款损失的早期预警都可能促使公司采取早期措施以防止进一步的恶化。相反，作为日常应收账款监控的一部分，应收账款的质量改善会鼓励公司更积极地参与到应收账款政策制定中来，使其努力按计划收回应收账款。应收账款的日常管理主要包括:应收账款回收情况的监督和应收账款的催收。对应收账款动态的监控。通常，信用期与收回可能性反向变动。因此，企业必须进行严格的监督，随时了解自己的处置情况。我们可以使用账龄分析表来监控。其格式如下表表SEQ表\*ARABIC1账龄分析表应收账款账龄账户数量金额（万元）百分率（%）信用期内2008040超过信用期1-20天1004020超过信用期21-40天502010超过信用期41-60天302010超过信用期61-80天202010超过信用期80天以上202010合计420200100通过对应收账款的账龄分析，公司可以知道在贷款期间公司有多少债务。这些债务虽然尚未到期，但到期后能否及时偿还尚不清楚。这仍然是必要的。不同账龄的未清余额占应收账款总额的比例是多少，对于不同年限的债务，企业必须采用不同的催收方式，制定可能的、经济的催收政策，但对于可能无法收回的应收账款，则要提前做好准备，及时提取坏账准备。收款政策。对于不同的支付方式，公司有不同的账龄，采取不同的收费政策。由于催收政策的各个阶段都要承担费用，所以催收政策应该平衡费用的催收与坏账损失的减少。应收账款的总额应尽量减少，这与收费政策的利与弊是一致的。收款程序通常包括书面通知、电话催收、个人拜访和收款机构、司法程序等。在催收过程中，企业可以根据客户的账龄、欠款金额和欠款原因，制定出科学可行的催收方法。3新疆友好（集团）股份有限公司应收账款现状3.1公司简介新疆友好（集团）股份有限公司（简称新疆友好），新疆友好成立于上个世纪八十年代末，是新疆第一家综合性跨行业的集团化上市股份公司。他在2013年入选《财富中国》中国企业500强名单。3.2应收账款总体趋势表SEQ表\*ARABIC2营业收入与净利润数据表年科目201420152016201720182019营业收入（万元）827654.06653869.91611149.60587940.05563763.84523860.57净利润（万元）26457.7011826.91-39847.29-47798.894767.1412460.89图SEQ图\*ARABIC1营业收入与净利润趋势图资料来源:上市公司财务数据均引自新疆友好公司所公布的年度财务报告。由图可知，新疆友好公司自上市以来，2014-2019年净利润整体上呈增长趋势，品牌市场占有率数年在全疆名列前茅。2015年以后，友好公司因受消费市场饱和影响，利润率大幅下跌。净利润由2014年26457.70万元下降至2017年的-47798.89万元。2018年，新疆友好公司的业绩似乎出现了反弹的迹象，净利润也大幅增长，并且在2019年净利润由-47798.89万元增长到了12460.89万元的水平。但销售收入的整体涨幅却无较大变动，增长只是表象，业绩虽然反弹但质量并不高。2015-2017年期间，没有洞察隐患，致使问题凸显。2019年，新疆友好成功扭亏为盈，当年主营业务收入也趋于平缓无较大浮动，基本上恢复到稳定水平，并实现净利润12460.89万元。表SEQ表\*ARABIC3应收账款余额201420152016201720182019应收账款余额（万元）274.10757.31772.25729.03771.731960.66图SEQ图\*ARABIC2应收账款趋势图资料来源:上市公司财务数据均引自新疆友好公司所公布的年度财务报告。与此同时，由图可知，自2015年以来，新疆友好公司的应收账款迅速增加，由2014年的274.10万元增长至2019年的近1960.66万元。截至2019年，新疆友好公司应收账款为1960.66万元，占流动资产的0.27%，总资产的0.1%，并显示出在近年来日益增加。3.3应收账款质量分析表SEQ表\*ARABIC4应收账款质量分析201420152016201720182019应收账款（万元）274.10757.31772.25729.03771.731960.66营业收入（万元）827654.06653869.91611149.60587940.05563763.84523860.57流动资产（万元）345435.32280357.48182502.89127095.12133592.21143727.28由表可知，2014年至2019年,应收账款/流动资产=0.00384，表明应收账款资金回笼慢，资产流动性低，极有可能发生坏账，影响公司发展。上表中，应收账款占主营业务收入、流动资产的比重都十分的小。表明友好公司的盈利质量不是很乐观，资金变现能力不好，经营活动现金流不够，存在回收不易问题。3.4应收账款账龄分析表SEQ表\*ARABIC5应收账款账龄分析表账龄201420152016201720182019余额比例余额比例余额比例余额比例余额比例余额比例1年以内2695436.5317635161.881378135.7717159004.2411803590.44119583426.7211-2年45171.62515015.5458955.85213570.9955230581.6552-3年32849.041073.781011163.32101010103年以上505050505050合计2773457.197650251.2398254.897372575.231803590.4419814008.37坏账准备32497.3977109.765345.582268.5918035.9167768.43惯用做法一年以上的应收账款应归为坏账，需折现，即应冲销作为不良资产的一年以上的应收账款。若友好公司严格执行这个标准，那么友好公司2014-2019年应将应收账款转作当期费用，那么同时企业的利润以及流动资产都将缩减一半，可见，友好公司高账龄应收款所占比重很大，原因是其信用政策制定不严谨，对应收账款控制力度小，导致盈利质量低，且坏账准备计提不足。4新疆友好（集团）股份有限公司应收账款的成因作为一种资本投资，应收账款也是收益、风险并存。如果一个公司不好好经营应收账款的管理，进而会导致应收账款金额过于庞大，流动资金短缺，就会出现账龄老化、余额偏大、质量欠佳等问题。要想彻底解决这些问题，需从以下原因入手。下面主要分析友好公司应收账款产生的外部因素和内部管理。4.1外部因素4.1.1商业竞争新疆友好公司自身需求迫使企业提升销售能力来获取竞争力是应收账款产生的主要原因。想在恶劣竞争环境拔得头筹，扩大公司的产品销售，获得更多有利可图的经济效益，友好企业应兼顾宣传传统产品质量和商业广告，以此提高销售量和市场占有率。在质量和价格相近的情况下，赊销产品的销售额将高于库存产品的销售额。原因是公司将产品赊销给买家，一段时间后收回购买价格。使得买方可以及时购买货物，即使目前的资金有限。无息贷款将在吸引客户和开放市场方面发挥明显的作用。由于新疆友好公司市场的发展，公司没有充分考虑由此产生的风险，将产品赊销给其他买家，造成大量应收账款形成。4.1.2销售与收款的时间差其中一个原因是，货物的交易时间往往不同于收到货款的时间。当然，现实生活中，零售商经常用现金进行销售，这时候上述情况就不复存在。但是对于像新疆友好公司这样的大型零售商来说，一般来说交出货物和收到货款不在同一时间发生。原因是结算方法决定了付款时长，商业企业只能承认这一现实并预付资金。4.1.3信用风险管理机制尚不完善到现在为止，大部分的中国企业都没有专门的信用管理机构和信用管理人员。在该行业没有具有国家影响力的贷款监管评估机构，没有客观公正的机构以及统一可信的企业信用信息数据库。另外，企业信用的产生是由社会信用信息的低透明度所导致的，信用信息非常复杂，很多公司不进行信用审查和信用评级，盲目靠信用销售。在这个国家，关于贷款管理的法律很少。另外，从融资、市场准入或退出制度等方面，国家目前已经制定了一些规则来鼓励公司履行其义务，处罚其分支机构或法人。因此，一些不太了解信用交易的客户故意不履行他们的购买义务，这使得公司保持了高水平的应收账款，增加了发生不可收回债务的风险。4.1.4应收账款新业务开展不够我国应收账款管理的社会机制尚未完善。例如，应收账款融资不仅可以降低应收账款回收的风险，还可以转化为现金流，投资于后续的生产活动中，增加新的收入。然而，在中国，由于信贷中介不成熟，信贷市场不完善，很少有公司使用应收账款、抵押贷款、证券化和新代理服务的销售。4.2内部因素4.2.1信用管理制度欠缺新疆友好公司没有专门的信用管理机构和人员，客户信用等级不完善。据新疆友好公司表示，2015年至2017年期间，债务人的变化主要是由于缺乏有效的信用调查和评估。债务人很容易卖掉它们，甚至提供长达90天的信用期。如果客户不遵守合同条款，他们仍然会交付给客户。新疆友好公司并没有根据客户的信誉对其应收账款进行限制，使其无差别的增长，最终导致新疆友好公司的应收账款出现了一个巨大的黑洞。4.2.2坏账风险意识薄弱在期末，公司需对应收账款可收回性做分析，对逾期还款造成的损失进行估计。根据谨慎性原则，公司要对可能发生的损失计提坏账准备。2015年，友好公司的客户公司已经暴露出重大的拖欠付款风险，友好公司仍旧未重视。依然相信客户合作没有问题，使得相应的应收账款并没有提取足够的坏账准备。4.2.3收账政策不够灵活友好公司的收款政策还没有完全落实，在制度上，友好公司没有专门的催收机构，即使其他公司没有执行合约并出现违约，友好公司也没有严格执行其应有的收账权利，造成应收账款大量积累。另外，与庞大应收账款金额比，应收账款代理没有利用销售、信贷、证券化等新业务的优势，没有紧跟时代发展。4.2.4销售部门与财务部门协调不够销售、财务部门之间缺乏协调，销售效率盲目追求使其没有充分获取客户信用信息，导致此类问题没有得到重视。而财务部门的信息相对来说要闭塞，对客户信誉评价的信息仅限于客户提供的基本原始信息和不正确的记录，导致客户的信用资质不能及时调整，也不能根据客户的信用资质对应收账款的可回收性和计提坏账准备做出分析。4.2.5内部控制制度不完善应收款控制系统是企业内部控制的一部分，应收款管理内控制度应贯穿于公司的方方面面。新疆友好公司没有建立可靠的内部控制系统来管理应收款，因此使得应收账款收账收回工作执行力低，销售和财务部门在协调和及时收回货款上都做的不够好。另一方面，公司的各个岗位责任尚不清楚，因此逾期应收账款的责任人无法找到。更有可能的是，应收账款将被完全收回起来不会得到回应。5应收账款管理问题的方法5.1完善应收账款的管理制度5.1.1加强应收账款日常动态状况的通报相关部门按时更新其动态信息，最好每月一次或更短。其他部门负责收集和通报有关情况，监督并提醒相关人员催收。缩短逾期应收账款催收时间，使管理层既能了解应收账款动态信息，还能加快回收力度，使发生坏账的情况降到最低。5.1.2关注客户单位动态，加强日常询证企业应注意客户单位动态，以避免其影响应收账款的回收。相关部门应当向对方单位发送询证函，并确保诉讼的及时性，阻止法律程序中收债的无效。对方单位未及时应答，相关部门应给予高度重视。5.1.3建立对账制度，动态跟踪企业应建立定期的客户对账制度。相关管理部门应配合应收账款回收工作。记录未收回的应收账款每周至少分析一次，并提出处理意见。通常，客户需偿还债务后，再继续业务往来，以避免雪崩的恶性循环。如果确定存在债务拖欠或债务增加的情况，就必须采取果断行动，将供应停止的情况通知有关当局处理。目前，一些企业为了在应收账款管理和应收账款记录方面便于管理，他们利用计算机网络技术建立局域网。通过每个管理部门提供的相关的详细且完整的分析记录，对债权管理系统分析，包括对方单位全称、欠款额、债权生效时间、信用期限、附加条件等。一些公司还建立了针对其持有的应收账款的预警机制，电脑会自动提示付款到期的客户。5.2制定合理的收账政策当公司应收账款产生后，应制定合理的清对和催收方法，尽快收回资金，避免因长期拖延而无法收回的债务。5.2.1建立责任制度建立以业务人员为中心，财务监察人员为辅的催收欠款责任制度，将收回远期陈欠和控制坏账作为考核绩效标准，用以增强销售人员对清理和催收陈账的积极性。5.2.2采取灵活的催收政策根据实际情况对有问题的客户采取限制发货或拒绝发货措施。对于有偿债能力，在诉讼有效期内(2年)寻求法律手段。无偿债能力的，可要求债务人出具汇票来尽快偿还债务，用以降低应收账款、坏账。同时，必须给予在规定期限内有能力还款的客户一定折扣，一方面鼓励客户尽快还款。另一方面，也可以吸引新顾客，他们认为折扣是一种低成本的销售。此外，企业还应与银行密切配合，积极依靠银行帮助清偿债务，避免公司采购中的缺陷，并使客户的债权不断上升，以减少和控制社会风险。5.2.3健全内控制度根据内部牵制原则，设立财务控制小组，由财务负责人领导，由专门的会计人员负责会计核算、控制。为了保证应收账款的一致性，对每一项投诉进行分析和解释。加强信用销售各阶段应收账款的内部控制，努力建立一套规范的程序，加快应收账款的全过程催收，强化管理和控制职能，使操作制度化、规范化。5.3完善信用政策企业应当对当前客户的信用评级给予一定关注，充分利用计算机系统建立相关的档案管理系统，主要针对重点客户和长期客户作为内部评级对象，以了解和确定客户的信用评分。通过各种渠道提供信息以此评定客户的商业信用和信用额度。在内部信用评估中，应收账款的损失率通常被作为信用标准，对于无形资产的长期负债则可以采用更灵活的信贷标准。如果企业信用度不好，可以采取严格的信用标准，采用相应信用条件、现金折扣、信用额度。同时，企业要做出必要动态调整，以适应不断变化的市场和客户信用状况，从而承担可控范围内的风险。针对不同信用评分的客户制定不同的信用政策，有效降低因信用风险造成的应收账款的不可逆损失。总结企业要重视应收账款的管理，但也要视自身情况量力而行。想降低企业的经营风险，提高企业的竞争力，只有从销售、信贷、金融三个部门入手，建立和完善内部控制制度。应收账款的管理除了企业内部管理外，还