不确定情况下的本量利分析课件

不确定情况下的本量利分析不确定情况下的本量利分析1决策中的不确定性与风险:

在实际工作中，这些因素往往是不确定的，对它们的变动很难事先预计。在这种情况下，就应釆用不确定情况下的本量利分析方法。不确定情况下的本量利分析方法包括概率分析与敏感分析。决策中的不确定性与风险:在实际工作中，这些因素往往是不2一、概率分析概率是指某—事件发生的可能性，这种可能性的大小可用0∽1之间的数来表示，越接近于1，可能性越大；反之，越接近于0，可能性越小。概率分析是运筹学中专门针对风险型决策的不确定因素进行分析的一种方法。将概率引进本量利分析模式，其目的就是通过考虑各种因素的变化情况及各种情况出现的概率大小，来合理地确定保本点，使保本点的预计更具科学性，从而减少风险。一、概率分析概率是指某—事件发生的可能性，这种可能性的大小3例：某公司计划生产甲产品，有关售价、成本以及可能出现的概率，如下表所示。试采用概率分析的方法进行保本点的分析。甲产品的售价、成本、概率项

目可能出现的情况概率平均值售价（元）2500.42803000.6单位变动成本（元）2000.21802200.8固定成本总额（元）300000.930500350000.1例：某公司计划生产甲产品，有关售价、成本以及可能出现的概率，4保本点的概率分析销售单价单位变动成本固定成本保本点销售额联合概率期望值250（p=0.4）200（p=0.2）30000（p=0.9）45000（p=0.1）1500002250000.0720.008108001800220（p=0.8）30000（p=0.9）45000（p=0.1）2500003750000.2880.0327200012000300（p=0.6）200（p=0.2）30000（p=0.9）45000（p=0.1）900001350000.1080.01297201620220（p=0.8）30000（p=0.9）45000（p=0.1）1125001687500.4320.048486008100合计1.00164640保本点的概率分析销售单价单位变动成本固定成本保本点销售额联合5案例：电视机的公司如Sowa，不一定同时是制造商。制造的工作一般都是发包给了认可的制造商，Pana便是其中的一家制造商，但Pana同时亦替其他连锁店制造以这些商店为名的电视机。案例：电视机的公司如Sowa，不一定同时是制造商。制造的工作6对连锁店的投标：一间连锁店曾接触Pana的管理层，商讨投标供应5000台或7000台以这间连锁店为名的产品。只需稍作改动，Pana便能够增加下年度的生产能力达至7500台来应付这个可能的订单。Pana采用完全成本加成利润的方法来进行成本预算的。制造费用（固定）分配是按直接人工成本的400%计算的，行政费用（固定）则按制造成本的40%计算。对连锁店的投标：一间连锁店曾接触Pana的管理层，商讨投标供7以这个投标来看，一台电视机的原材料估计80元，直接人工是每台20元，销售佣金和包装成本（变动）每台48元。在厘定投标价时，管理层决定若较大量生产便按完全成本加成30%利润，若较小量生产便加成40%利润。以这个投标来看，一台电视机的8

在投标价之前，Pana收到了Sowa要求供应6000台单价为500元的查询。经审查Sowa设计规格的直接成本，显示出每台原材料成本价为100元，直接人工为每台35元，销售佣金和包装成本（变动）为每台55元。倘若Pana接受了这个订单，便不能接受连锁店的订单，因其现时的生产能力只能应付下季度已签定合约的生产。推销公司SOWA的订单：在投标价之前，Pana收到了Sowa要求供应6000台单9Pana为了制造额以外7500台而需要的制造费用及行政费用的增量成本为130000元，如果只需制造额外的5000台，则只需要120000元，这是间接费用中的唯一改变。Pana为了制造额以外7500台而需要的制造费用及行政费用的10要求：⑴按完全成本法，计算连锁店的大约报价。⑵利用有关的成本及收益数字，评价销售给连锁店或Sowa的选择。⑶市场推广部估计Pana可以取得Sowa订单的概率是60%。另外，他们预测连锁店接受其报价并下订单的概率是80%。如果连锁店接受7000台订单的概率是70%，5000台订单的概率是30%。请把上述资料应用在⑵中，计算每个订单的预期利润价值。上述概论都是独立的。要求：⑴按完全成本法，计算连锁店的大约报价。11解答：⑴给予连锁店的大约报价：元元原材料 80直接人工 20制造费用（20×400%）

80制造成本合计180行政费用（180×40%）

72销售佣金和包装成本 48完全成本 3005000台的每台投标价（300×140%） 420元7000台的每台投标价（300×130%） 390元解答：⑴给予连锁店的大约报价：元12（2）销售给连锁店：5000台 7000台每台售价420 390每台变动成本：原材料 （80）（80）直接人工 （20）（20）销售佣金和包装成本（48）

（48）每台边际贡献 272242边际贡献总额 13600001694000增量成本（120000）

（130000）利润12400001564000平均利润=1240000×30%＋1564000×70%=14668001466800×80%=1173440（2）销售给连锁店：13销售给SOWA：6000台元元每台售价500

每台变动成本：原材料 100直接人工35销售佣金和包装成本 55

190每台边际贡献310边际贡献总额1860000

增量成本（130000）利润1730000

按计算，Pana销售6000台给Sowa将会带来较高的增量利润。预期利润=1730000×60%=1038000销售给SOWA：6000台14⑶计算每个订单的预期利润价值：使用所提供的概率可以计算出赚取上述（2）中的增量利润的机会。

Pana从连锁店赚取1240000元的概率是24%（80%×30%），赚取1564000元的概率是56%（80%×70%）。预期利润价值是1173440元（1240000×24%+1564000×56%）。⑶计算每个订单的预期利润价值：15Pana可以从Sowa赚取1730000元的概率是60%，预期利润价值是1038000元（1730000×60%）。因此，Pana管理层正面临对选择Sowa的高回报但较低取得订单的机会，或者是连锁店的较中等的回报但较肯定的把握。一个不喜欢风险的经理会选择连锁店，但这可能会受到公司其他方面业务的整体盈利及风险水平影响。Pana可以从Sowa赚取1730000元的概率是60%，预16二、敏感性分析

敏感性分析，是管理会计决策分析中所常用的一种方法。它主要是用来探讨如果与决策有关的某个因素或变量发生了变动，那么该项决策的预期结果将会受到什么样的影响。

因此，它又称为“如果……，那么……”的分析技术。凡某因素在很小幅度内发生变动就会影响决策结果的，即表明这个因素的敏感性强；若某因素在较大幅度内发生变动才会影响决策结果的，即表明这个因素的敏感性弱。二、敏感性分析敏感性分析，是管理会计决策分析中17例：锦绣制衣公司产销T恤衫2000件，单价100元，单位变动成本65元，固定成本总额60000元，原预计销售利润10000元[(100—65)×2000—60000]。现根据公司的生产能力(该公司最大的生产能力为3000件)和市场预测，要求在现有基础上增加利润100％，即达到目标利润20000元。为保证目标利润的实现，各个因素应分别如何变动？例：锦绣制衣公司产销T恤衫2000件，单价100元，单位变动18根据本量利分析的基本公式：为了实现目标利润20000元，公式变换为：x＝(a＋TP)／(p－b)p＝b＋a／x＋TP／xb＝p－a／x－TP／xa＝px－bx－

TPP=px–bx-a

根据本量利分析的基本公式：为了实现目标利润20000元，公式19各种变动的结果计算如下：x=(60000+20000)/(100-65)=2286增加286件;14.3%p=65+60000/2000+20000/2000=105增加5元5%b=60000/2000+20000/2000-100=60减少5元7.69%a=100*2000–65*2000–20000=50000减少10000元6.67%从敏感度来看排序为：ｐ；ｂ；ｘ；ａ各种变动的结果计算如下：x=(60000+20000)/(120锦绣制衣公司T恤衫的售价提高到102元，单位变动成本下降到62元，固定成本总额增加3000元。如果所得税税率为25％，为实现税后利润15000元，应销售多少件T恤衫？此时的目标销售量与保本点销售量分别为多少？目标销售量＝

60000+3000+15000/（1—25%）102—62

保本点销售量＝

60000+3000102—62续例：＝2075（件）＝1575（件）锦绣制衣公司T恤衫的售价提高到102元，单位变动成本下降到621三、经营杠杆分析经营杠杆分析是企业经营管理风险分析的重要方法，尤其是在预测和决策分析时。由于经营杠杆分析主要涉及产销量、成本和利润三个方面，因而也属于本量利分析的内容之一。三、经营杠杆分析经营杠杆分析是企业经营管理风险分析的重要方法22经营杠杆的含义：根据成本性态分析的原理，在相关范围内产销量的变化不会改变固定成本总额，但会引起单位产品分摊的固定成本数额呈现反向变动趋势。因此，当企业在一定时期中产销量增加时，一方面会直接引起利润的增加；另一方面，由于单位产品分摊的固定成本减少，从而间接地使利润再增加，结果导致利润的变动幅度将大于产销量的变动幅度。这种由于固定成本的存在而使利润变动率大于销售变动率的现象称为经营杠杆。经营杠杆的含义：根据成本性态分析的原理，在相关范围内产销量的23经营杠杆系数＝推导:根据本量利分析基本模型P=（p—b）

x—a，我们假定P、b、a均不变，经营杠杆系数公式推导：

利润变动率销售变动率＝P+a

PTcm⊿x·cm/P⊿x/x⊿P/P销售变动率利润变动率⊿x/xDOL＝＝＝＝P经营杠杆系数公式推导：利润变动率＝P+aTc24经营杠杆系数应用：例：某公司只产销一种产品，该产品单位售价为20元，单位变动成本为12元，全年固定成本为50000元，预计下年度销售量将达到10000件。要求计算该公司的经营杠杆系数