广州融资租赁业发展对策研究

广州融资租赁业发展对策研究

融资租赁作为一种新兴商业模式，被誉为“新经济的促进者”，不仅能有效发挥扩大相关行业的投资、生产和消费、支持中小企业融资、帮助企业开拓国际市场、带动现代服务发展等作用，而且有利于推动传统产业转型升级、促进实体经济持续健康发展。据统计，2013年全世界融资租赁业交易总量超过8000亿美元，欧美发达国家融资租赁市场渗透率（设备投资中采用融资租赁形式的比重）达30%以上，而国内融资租赁业务总量约21000亿元，市场渗透率仅为3%，国内融资租赁产业发展潜力巨大。一国内外融资租赁业发展情况现代融资租赁产生于美国。第二次世界大战以后，美国工业生产过剩，生产厂商为了推销生产设备，开始出现“融资租赁”。1952年，世界第一家融资租赁公司诞生——美国租赁公司（现更名为美国国际租赁公司）。我国的现代租赁业始于20世纪80年代，为了解决资金不足和从国外引进先进技术、设备和管理的需求，从日本引入了融资租赁的概念，并成立了东方租赁有限公司、中国租赁有限公司。近年，我国融资租赁产业发展迅猛，2013年融资租赁业务总量约为21000亿元，比2006年的80亿元增长了260多倍。从企业注册资金看，2013年全国融资租赁企业注册资金为3060亿元，比2011年1358亿元增长了125%；从企业注册数量看，2013年全国融资租赁企业总数为1026家，比2011年286家增长259%。从市场渗透率来看，发达国家一般在10%～30%之间，世界平均水平为17%，而我国仅为5%左右。不管是从融资租赁在GDP所占比重看，还是从渗透率看，我国现阶段和国际社会都有较大的差距，融资租赁将成为未来经济发展的新亮点，发展潜力和空间较大。（一）国外发达国家的主要做法目前，美国是世界上融资租赁业最发达的国家，日本紧随其后，韩国是亚洲国家中融资租赁发展最迅猛的国家。美国的主要做法。一是给予税收优惠。美国对融资租赁业实行投资减免税政策，对通过出租人投资购买的租赁设备，在租赁时给予减免征税。二是给予设备折旧方面的优惠。美国对租赁设备实行加速折旧，允许企业自主选择折旧方法，不但降低了出租人设备过时风险和通货膨胀损失，同时还让出租人享受到延迟纳税的好处。三是提供政治风险保险。在发展中国家开展租赁业务的公司，美国政府提供政治风险保险。关于融资租赁公司的对外租赁业务，美国进出口银行会针对性地提供出口担保、出口信贷以及政治商业保险等。四是完善的法律保障体系。尽管没有制定专门的融资租赁法，但美国有完善的法律体系、会计准则、税收和监管制度，而且在其他相关法律法规中对融资租赁的保障也均有体现。日本的主要做法。一是在租赁信用保险政策方面，对与中小企业签订租赁合同的租赁企业实行强制保险。当其倒闭时，政府负责补偿50%的损失金额，这样可以降低租赁公司一半的损失，大大减少了租赁企业的风险。二是在融资政策方面，由日本开发银行以低息向融资租赁公司提供资金，降低租赁公司的融资成本。三是在政府补助政策方面，对于特殊行业租赁设备的个人或机构，政府给予财政补助，向其发放补助金，鼓励特殊行业的发展。如对农业、林业、水产业等行业的租赁设备给予大量的财政资金补贴。四是在投资减税政策方面，如IT行业注册资本超过3亿日元的承租人，可适当减免企业所得税，减少的金额约占租赁总费用的6%。韩国的主要做法。一是建立完善的金融租赁法律体系。制定出台《租赁业促进法案》《有关发行公司债券的特别规定》《有关税法的特别规定》等法规，明确支持融资租赁业加快发展。二是出台相关扶持政策。税收方面，允许符合条件的企业在租期内将租金全部摊入成本，降低企业所得税；利用加速折旧的办法降低融资租赁企业的税收负担。保险方面，成立“忠信基金”，当承租人无法支付租金时，融资租赁企业可从该基金中得到补偿以减少损失。信贷方面，简化债券的发行流程，提高了租赁公司筹措资金的效率。（二）我国的相关政策和措施2011年，中央一号文件提出要运用融资租赁机制发展水利设施以来，国家许多重要政策文件中都提到发展融资租赁解决多渠道融资的问题。主要有：2011年，国家商务部发布《“十二五”期间促进融资租赁业发展的指导意见》，明确开展内资企业融资租赁业务试点。目前，第十二批融资租赁试点的审批正在抓紧审批中。国家发改委也于2011年发布《关于印发天津北方国际航运中心核心功能区建设方案的通知》，允许金融租赁公司在东疆保税港区设立项目子公司。交通运输部2011年印发了《关于融资租赁船舶运力认定政策的公告》，以上海市为试点，对如何界定自有运力的比例给出明确规定。2012年7月，财政部、海关总署、国家税务总局联合下发《关于在天津东疆保税港区试行融资租赁货物出口退税政策的通知》，在天津东疆保税区开始试行退税政策。（三）国内主要城市融资租赁业发展的情况近年来，上海、天津均高度重视发展融资租赁业，视其为“新经济的促进者”，并将其作为转型升级的重要产业来打造，融资租赁业飞速发展。截至2013年底，上海各类融资租赁企业（金融系租赁企业、厂商系内资试点租赁企业、外资系租赁企业）235家、融资租赁合同余额6000多亿元，天津各类融资租赁企业206家、融资租赁合同余额5750多亿元。沪、津两地融资租赁合同总余额约占全国的50%，执我国融资租赁业发展之牛耳。一是推动经济跨越式发展。天津市自2004年起大力发展融资租赁业，促进经济增速多年位居全国主要城市前列，助推经济总量快速赶超标兵城市。2013年，天津市融资租赁交易量约2600亿元，约占全社会固定资产投资总额的40%。近五年来，天津GDP年均增速达15.3%，高居全国主要城市榜首，经济规模每年上一个新台阶，平均每两年赶超一个标兵城市。天津经济总量于2011年、2013年相继超越苏州、深圳，2012年、2013年GDP分别达到广州的95%、96%，与广州的差距不断缩小，“中国第三城”的争夺之战日趋激烈。二是促进产业转型升级。上海、天津两地约60%左右的融资租赁业务集中在航空、船舶、邮轮、医疗设备、新能源汽车、节能环保、物联网等新兴产业领域，撬动大量的投资，促进两地的先进制造业和现代服务业不断做强做大，推动产业转型升级、经济提质发展。如天津保税区投资公司以36.3亿元将空客A320系列飞机总装线厂房设备出售给渤海租赁，渤海租赁再回租给天津港保税区投资公司，厂房设备继续由天津空客总装公司使用。这不仅放大了资金的使用效能，而且也保证了空客A320的顺利投产，还带动一批关联产业和服务业发展，加快了天津产业转型升级的步伐。三是创造大量就业和税收。2013年，上海、天津分别新增融资租赁企业127家、84家，分别提供就业岗位约4200个、2500个。沪、津两地约80%的融资租赁业务主要面向民营和中小企业，支持了渤海租赁等一大批中小企业发展壮大。在创造大量就业机会的同时，融资租赁业也带来了丰厚的税收，如天津最早设立的60家融资租赁企业2012年上缴税收20多亿元，同比增长50%，全市各类融资租赁企业创造税收逾100亿元。2013年，天津仅渤海租赁创造的利润就超过11亿元，上缴税收2亿多元，而因融资租赁集聚的相关制造商、承租商提供的税收更是难以估量。二广州市融资租赁业发展情况分析（一）基本概况广州作为千年商都和全国重要的制造业、服务业基地，目前仅拥有融资租赁企业53家，不但在数量上与津沪相去甚远，而且在资本实力、合同业务量方面更无法与其相提并论。目前，广州融资租赁企业主要为外资融资租赁企业，业务量300多亿元，融资租赁企业数量仅为上海的22%、天津的26%，融资租赁业务量仅为上海的5%、天津的5.2%。这既凸显广州市融资租赁业发展滞后、差距巨大，同时也表明我市融资租赁业市场广阔、前景诱人。2013年全国主要城市各类融资租赁公司发展情况（二）原因分析1.缺乏行业发展规划引导与政策扶持在广州市出台的《广州市金融业“十二五”发展规划》《关于支持广州区域金融中心建设的若干规定》和《关于全面建设广州区域金融中心的决定》等政策文件中甚少提及融资租赁，企业和公众对融资租赁的认知度和参与度相对较低。2.缺乏强有力的组织领导与清晰的归口管理国家层面的融资租赁监管体系主要有商务部内资管理体系、商务部外资管理体系、银监会非银司下的金融租赁体系等，这三大监管体系尚未有效整合，客观上导致地方融资租赁产业缺乏清晰的归口管理。3.发展环境亟待改善融资租赁企业发展环境欠佳，相关租赁标的物权的特殊登记环节还不完善，融资租赁企业尚不能共享征信体系，导致信用审核不到位，加大了社会成本。此外，目前专业租赁企业的融资以银行信贷为主，融资工具与手段单一，缺乏必要的政策引导和扶持，企业融资成本很高、融资难度很大。（三）发展优势1.拥有雄厚的实体经济基础广州是国家先进制造业的重要基地，是华南地区最重要的商贸中心和物资集散枢纽，先进制造业、现代服务业和战略性新兴产业发达，为融资租赁提供了强有力的支撑。2.融资租赁服务领域广融资租赁产业的服务领域主要包括汽车、航空、成套设备、航运、电力、轨道交通、能源、节能环保、医疗、印刷和工程建筑等，这些领域正是广州产业的强项。特别是在航空、航运、汽车等领域，广州在华南地区乃至全国有着不可比拟的优势。3.金融业综合实力强2013年底，广州市金融机构本外币各项存款余额3.38万亿元，本外币贷款余额2.20万亿元，存贷差1.18万亿元，强大的银行业资金配置将为租赁业可持续发展提供充裕资金支持。4.融资租赁配套设施较为完善广州股权交易中心的成立，以及未来建设的碳排放权交易所、航运交易所、金融资产交易所等市场交易平台，都将为租赁业企业在股权登记、托管、交易、结算、融资等中介服务和金融创新提供动力。5.良好的区位优势广州市毗邻港澳台地区、东南亚，是全国最重要的对外开放窗口之一，这为吸引融资租赁企业及人才、吸纳境外投资资金提供了地域优势。三广州加快融资租赁业发展的对策建议国内外融资租赁业发展的经验表明，营造良好的营商环境、给予适度的财税政策扶持，不但有利于融资租赁业迅速崛起壮大，而且有利于夯实实体经济根基、加快产业转型升级。如能加大扶持融资租赁业发展的力度，积极发挥后发先至优势，广州市融资租赁业必定大有可为，成为珠江三角洲乃至华南地区融资租赁集聚中心必指日可待。为构建“东有上海、北有天津、南有广州”融资租赁业新格局，打造经济发展的“新高地”，提升广州国家中心城市的集聚辐射力，提出以下建议。（一）明确将融资租赁业纳入产业金融范畴并给予扶持融资租赁业这种新兴商业模式对经济的带动作用日益凸显，越来越受到广泛的关注和重视。2013年12月27日，李克强总理考察天津工银金融租赁时强调：金融租赁产业在我国是一块“新高地”，为实体经济服务，国家要培育壮大这个产业。2014年1月初，汪洋副总理也作出重要批示：融资租赁业大有可为，商务部要会同有关部门积极相互支持做好这项工作。广州市长陈建华也明确批示“广州发展租赁业大有可为”。因此，建议将融资租赁业纳入产业金融范畴，作为转型升级的重要产业予以大力发展，融资租赁企业（包括由商务部监管的中外合资融资租赁公司和内资试点融资租赁公司、由银监会监管的金融租赁公司）可享受《关于支持广州区域金融中心建设的若干规定》中的相关扶持政策。（二）试点建设广州融资租赁业发展集聚试验区借鉴天津、上海集中发展东疆保税区、浦东新区融资租赁集聚区的做法，采取与天津、上海扶持力度相当的财税政策，市、区共建若干融资租赁发展集聚试验区，支持集聚区发挥区域政策和产业优势，制定各具特色的扶持政策，实现差异化发展，积极打造融资租赁业发展的洼地，吸引各类融资租赁企业集聚，形成若干千亿级的产业集聚区。重点发展飞机、船舶、邮轮游艇、大型设备等融资租赁业务，促进广州市航空、船舶、邮轮、游艇产业和航运金融业发展。（三）积极探索以融资租赁方式推动经济发展和城市建设模式创新借鉴天津空客A320总装设备售后回租业务模式和天津消防总局采取直租方式购置大型消防设备模式，支持广州市在工业机器人、智能装备、大型成套设备、技术改造以及地铁、公交等市政基础设施等领域探索试行售后回租等融资租赁业务模式，拓宽融资渠道，提高资金使用效率，解决财政资金投入不足问题。通过项目对接、专题服务等形式，扶持一批规模大、实力强、信誉好的融资租赁企业拓展业务、做强做大，助推经济发展和城市建设。（四）探索设立广州融资租赁专项扶持资金借鉴天津设立天津保税区投资有限公司的做法，建议政府每年从市战略性主导产业发展资金中切块安排专项资金作为广州融资租赁产业扶持资金，主要用于融资租赁业务的贴息、奖励融资租赁龙头企业、扶持中小企业以及解决战略性新兴产业、支柱产业的融资等。引导融资租赁企业重点投资新一代信息技术、新材料、新能源与节能环保及白云机场第三跑道、南沙疏港铁路等战略性新兴产业和战略性基础设施，推动产业转型升级、提升城市功能。（五）构建市主要领导挂帅的联席会议制度建