第8章 信用证(下)

第八章：信用证（下）国际贸易结算第一节信用证的审核与修改（一）审证的意义

（二）信用证的审核

（三）信用证的修改

2023/2/5国际结算（一）审证的意义1.若信用证条款与合同规定不一致，而受益人又没有提出修改意见，就等于接受了信用证条款。2.许多不符点单据的产生以及提交后被银行退回，大多是对信用证事先检查不够造成的，使一些本来可以纠正的错误没能及时修改。X信用证信用证样本信用证的审核与修改

2023/2/5国际结算谁来审？受益人和银行,但作用范围不一样。（二）信用证的审核—真功夫2023/2/5国际结算银行不审核信用证中未规定的单据，如果银行收到此类单据，将退还提交人或予以转交并对此不负责任。着重审核开证行的政治背景、资信能力、付款责任和索汇路线等方面的内容，它的审核与买卖合同无关通知行以货物买卖合同为依据，将信用证条款与合同条款逐项逐句进行对照，审核信用证内容与买卖合同是否一致受益人2023/2/5国际结算

主要审核有没有不符点discrepant。遗漏一个小错误，老板就会胆战心惊。1.检查信用证的付款保证是否有效受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算

有下列情况之一的，不是一项有效的付款保证或该项付款保证存在缺陷问题：

1）由开证人直接寄送的信用证

2）有条件生效的信用证；（如“待获得进口许可证后才能生效”的软条款）

3）应保兑的信用证未按要求由有关银行保兑

4）

信用证简电或预先通知；(在合理时间内如尚未收到简电证实书，应向开证行查询

)

受益人审核的主要内容受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算2.检查信用证付款时间是否与合同规定一致1）规定信用证在国外到期。则有关单据必须寄送国外,寄送时间长且易延误或丢失。通常应要求在国内交单。若来不及修改，必须提前以最快方式寄送。2）信用证中的装期和效期是同一天，即“双到期”。实际操作中，应将装期提前一定的时间（一般在效期前10天），以便有合理的时间制单结汇。受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算3.检查信用证受益人和开证人的名称和地址是否完整和准确。1）受益人名称和地址是否正确。

若受益人地址写错，一般不用修改。

若受益人的名称不正确，则无论如何要改证。2）买方的公司名称和地址是否正确。有时填写发票时，只有照抄信用证上写错的买方公司名号和地址。制单时按错误的填写即可单据不符，单位印章不能随便雕刻；银行核对收款人名称与进账银行户名(英文)不一致受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算4.检查信用证的三期：即装期、效期和交单期

1）装期（逾信用证规定装期的运输单据，银行有权拒付）

-能否在证中规定的装期内备妥货物并按期出运 -证中规定了分批出运的时间和数量，应注意能否办到。

否则，任何一批未按期出运，以后各期即告失效；

受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算2）效期即信用证的有效期

3）交单期

交单期通常按下列原则处理：信用证有规定的，应按信用证规定的交单期向银行交单；信用证没有规定的，向银行交单日期不得迟于提单日期后21天；受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算应充分考虑办理下列事宜对交单期的影响：生产及包装所需时间。内陆运输所需时间。进行必要的检验如法定商检或客检所需时间。申领出口许可证/产地证所需时间（若需要）。报关查验所需的时间。船期安排情况。单据送交银行所需的时间包括单据送交银行后经审核发现有误退回更正的时间。2023/2/5国际结算

某信用证规定最迟装运期为：“July31,2008”,

交单期为：“15daysaftershipmentdate”

信用证到期日是：“Aug.15,2008”。出口商的实际装运日期是“July28,2008”，问：出口商的最迟交单期是什么时间？思考2023/2/5国际结算

某信用证规定最迟装运期为：“July31,2008”,

信用证到期日是：“Aug.15,2008”。出口商的实际装运日期是“July28,2008”，问：出口商的最迟交单期是什么时间？思考2023/2/5国际结算5.检查信用证内容是否完整。

如果信用证是以电传或电报拍发给了通知行即“电讯送达”，那么应核实电文内容是否完整，如果电文无另外注明，并写明是根据UCP600，那么，该电文是可以被当作有效信用证执行。受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算6.检查信用证的通知方式是否安全、可靠信用证一般是通过受益人所在国家或地区的通知行给受益人,这种方式较安全。

下列情况应注意：1）信用证直接从海外寄给单位的，应查明它的来历。2）信用证从本地某个地址寄出，要求您单位把货运单据寄往海外，而您单位并不了解他们指定的那家银行。对于上述情况，应通过银行调查核实。受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算7.检查信用证的金额、币制是否符合合同规定

1）信用证金额是否正确。

2）信用证中的单价与总值要准确，大小写应一致。

3）如数量上可以有一定幅度的伸缩，那么，信用证也应相应规定在支付金额时允许有一定幅度。

4）如果在金额前使用了“大约”一词，其意思是允许金额有10%的伸缩。

5）检查币制是否正确。如合同中规定的币制是“英镑”，而信用证中使用的是“美元”。受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算8.检查信用证的数量是否与合同规定相一致1）除非信用证规定数量不得有增减，那么，在付款金额不超过信用证金额的情况下，货物数量可以容许有5%的增减。2）特别注意:以上提到的数量有5%增减的规定一般适用于大宗货物，对于以包装单位或以个体为计算单位的货物不适用。如：5000PIECES,COTTONSHIRTS（5000件全棉衬衫）由于数量单位是“件”，实际交货时只能是5000件，而不能有5%的增减。

受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算9.检查价格条款是否符合合同规定。

不同的价格条款涉及到具体的费用由谁分担如合同中规定：FOBSHANGHAIATUSD。举例：如果信用证中的价格条款没有按合同的规定作上述表示，而是做了如下规定：CIFNEWYORKATUSD对此条款如不及时修改，那么……受益人将承担有关的运费和保险费受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算10.检查货物是否允许分批出运。

除信用证另有规定外，货物允许分批。

特别注意：如信用证中规定了每一批货物出运的确切时间，则必须按此照办，如不能办到，必须修改。11.检查货物是否允许转运。除信用证另有规定外，货物允许转运注意：在装运问题上买方是否指定了某些船公司受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算12.检查有关的费用条款1）信用证中规定的有关费用如运费或检验费等应事先协商一致，否则，对于额外的费用原则上不应承担；2）银行费用如事先未商定，应以双方共同承担为宜；受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算13.检查信用证中有无陷阱条款。

特别注意下列信用证条款：1）1/3正本提单直接寄送客人的条款。若接受此条款，将随时面临货、款两空的危险。（千万别背书）2）将质检证作为议付文件的条款。接受此条款，受益人正常处理信用证业务的主动权很大程度上掌握在对方手里，影响收汇。受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算14.检查信用证中有无矛盾之处。如:明明是空运,却要求提供海运提单;明明是FOB,而证中却要求提供保险单;15.检查有关信用证是否受国际商会第600号文件《跟单信用证统一惯例解释通则》约束。明确这一点，对于信用证的有关规定有一个公认的解释。避免因对某一规定的不同理解产生争议。16.对某一问题有疑问,可以向通知行或付款行查询,得到他们的帮助。受益人审核的主要内容2023/2/5国际结算凡属以下情况，应及时要求改证或延迟信用证：

◆不能接受◆不能执行◆不能按期执行修改应尽量一次性提出，以节省时间和费用修改信用证一般半个月每一次修改都会加收：改证费和通知费

（二）信用证的修改2023/2/5国际结算

修改只能向开证申请人提出，经同意后由开证人通知开证行修改。买方(开证人)有权决定是否接受修改信用证卖方(受益人)有权决定是否接受信用证修改

对信用证修改内容接受或拒绝有两种方式:

①受益人作出接受或拒绝该信用证修改的通知②受益人以行动按照信用证内容办事。（二）信用证的修改2023/2/5国际结算注意问题：1、对于修改内容要么全部接受，要么全部拒绝;部分接受无效。2、有关信用证修改必须通过原信用证通知行寄送才是真实、有效的;通过客户直接寄送的修改申请书或修改书复印件不是有效的修改。3、明确修改费用由谁承担。一般情况下，证中规定修改费用由受益人来承担，而且规定了每次修改的费用额。（二）信用证的修改2023/2/5国际结算如果信用证上没有规定交单期限，何时交单呢？一定要修改信用证吗？不需要修改信用证。按《UCP600》规定，如证中未规定交单期限，银行将不接受晚于装运日21天后提交的单据，但无论如何，单据不得晚于信用证到期日提交。”

外贸论坛问题摘录第二节信用证种类 （一）不可撤销与可撤销信用证

（二）保兑的与不保兑的信用证

（三）付款、承兑、议付信用证 （四）即期与远期信用证

（五）可转让信用证

（六）背对背信用证和对开信用证

（七）预支信用证和循环信用证 （八）备用信用证（一）不可撤销与可撤销信用证1、含义：（1）可撤销信用证(revocableCredit)是指根据申请人（进口商）的指示，银行为申请人提供不经受益人（出口商）同意或通知，随时由申请人提出修改、撤回或注销信用证。UCP600实行后，就没有可撤销信用证了。（2）不可撤销信用证(IrrevocableCredit)是指开证行的确定付款承诺和信用证的不可撤销性。2、不可撤销信用证的特点：（１）开证行的确定付款承诺（２）信用证的不可撤销性（二）保兑的与不保兑的信用证1、含义根据信用证有无开证行以外的其他银行加以保兑,可分为保兑信用证和不保兑信用证（ConfirmedCreditandUnconfirmedCredit）。

一家银行所开的信用证，经另一家银行保证，对符合信用证条款规定的单据履行付款，经过这样保兑的信用证叫保兑信用证。未经另一家银行在信用证上加保兑的为不保兑信用证。（二）保兑的与不保兑的信用证2、特点（1）保兑的信用证(confirmedL/C)

1）保兑的需要和做法

保兑目的保兑行的责任保兑费用保兑文句２）双重的确定付款承诺

（２）不保兑的信用证如果没有保兑文句，则默认为不保兑信用证。

（三）付款、承兑、议付信用证

根据受益人交单给指定银行办理结算时，使用信用证的不同方式来分类，有： 1、即期付款信用证 2、承兑信用证延期付款信用证 3、延期付款信用证 4、议付信用证

1、即期付款信用证含义：

即期付款信用证是指受益人（出口商）根据开证行的指示开立即期汇票或无须汇票仅凭运输单据即可向指定银行提示请求付款的信用证。 bypaymentatsight特点：

第一、开立汇票或不开立汇票 第二、开证行自己付款或其他银行付款

2、延期付款信用证 含义：

延期付款信用证指不需汇票，仅凭受益人交来单据，审核相符，指定银行承担延期付款责任起，延长直至到期日付款。该信用证能够为欧洲地区进口商避免向政府交纳印花税而免开具汇票外，其他都类似于远期信用证。

bydeferredpaymentat 特点：

开证行在信用证规定货物装船后若干天付款或开证行见单后若干天付款不开汇票卖方不能利用贴现市场资金货价较高

3、承兑信用证含义： 承兑信用证是指信用证规定开证行对于受益人开立以开证行为付款人或以其他银行为付款人的远期汇票，在审单无误后，应承担承兑汇票并于到期日付款的信用证。

byacceptance4、议付信用证含义：

议付信用证是指开证行承诺延伸至第三当事人，即议付行，其拥有议付或购买受益人提交信用证规定的汇票/单据权利行为的信用证。

Bynegotiation特点：1、一般都要求受益人开立即期汇票2、汇票的付款人为开证行或其他银行（不能是申请人）3、信用证的到期地点在议付行所在地4、议付行可以指定或任意。

（四）即期与远期信用证1、即期信用证-汇票为即期（即期付款、议付信用证）2、远期信用证-（承兑信用证、延期付款信用证）3、假远期信用证1、即期信用证

即期付款信用证－－受益人立即100%获得货款即期议付信用证－－受益人立即（100%货款-贴息）即期信用证对卖方有利。2、远期信用证对进口商:其好处是可以利用出口商的资金，有利于他本身的资金周转。对出口商:

有利于成交和扩大出口，收汇也较托收方式安全。但双方都要承担汇价变动风险。还有利息问题，出口商在收回货款之前要承担利息上的损失，因此，出口商可以适当提高货价。

3、假远期信用证

（1）含义：开立远期信用证，远期汇票，但出口商可以即期收到十足货款，贴现利息由进口商承担。（2）原因：

进口商之所以开立假远期信用证，其好处是：可以利用贴现市场或银行的资金，以解决资金周转不足的问题。利用假远期信用证，可以套用付款行的资金。可以摆脱某些进口国家外汇管制法令上的限制。如某国政府规定，凡进口商品一律采用远期付款。当该国商人与外国出口商签订即期付款的合同后，只能采取开假远期信用证的办法来解决。3、假远期信用证真远期信用证与假远期信用证有何区别？

（1）开证基础不同——假远期信用证是以即期付款的贸易合同为基础，真远期信用证是以远期付款的贸易合同为基础。

（2）信用证的条款不同——假远期信用证中在信用证上说明该远期汇票可即期议付，由付款人负责贴现，有关贴现费用及贴现利息由开证申请人负担。而真远期信用证中只有利息由谁负担的条款。

（3）利息的负担者不同——假远期信用证的贴现利息由进口商负担，真远期信用证的贴现利息由出口商负担。

（4）收汇时间不同——假远期信用证的受益人能即期收汇，真远期的信用证要俟汇票到期才能收汇。（五）可转让信用证与不可转让信用证根据受益人使用信用证的权利能否转让划分，可分为可转让信用证和不可转让信用证（TransferableCreditandNon-transferableCredit）。----不可转让信用证是指受益人不能将信用证的权利转让给他人的信用证。----可转让信用证指开证行授权出口地银行在受益人的要求下，将信用证的权利全部或部分转让给第三者的信用证。可转让信用证1、含义：2、转让原因：中间贸易、总公司出口，分公司交货3、特点：一次转让给一个或数个第二受益人；注名“可以转让”；根据开证申请人的指示开立。4、内容：金额、装运期、有效货期、单价、一张信用证转出一部分权利给实际供货方。（六）背对背信用证和对开信用证根据信用证和其他信用证的关系来分，可分为对背信用证和对开信用证（BacktoBackCreditandReciprocalCredit）。----对背信用证是指出口商收到进口商开来的信用证后，要求通知行或其他银行在原信用证的基础上，另外开立一张内容近似的信用证，这张信用证就叫对背信用证。----对开信用证是由两张相互依存的信用证组成，一般是在买卖双方有买有卖的情况下，买卖双方同时互相开出信用证，一张信用证的受益人是另一张信用证的开证申请人，而另一张信用证的受益人就是第一张信用证的开证申请人，第一张信用证的开证行是第二张信用证的通知行，而第二张信用证的开证行则是第一张信用证的通知行。1、背对背信用证的应用通常是在中间商人转售他人货物，从中赚取价格差额，或两国不能直接办理进出口贸易，而需通过第三者来沟通贸易的情况下，均可使用背对背信用证。2、比较可转让信用证与背对背信用证的异同点。3、对开信用证的应用两张信用证同时生效，分别生效。用于来料加工、补偿贸易。比较可转让信用证与背对背信用证的异同点相同点：用于中间贸易不同点：如下图：

可转让信用证背对背信用证与原信用证开证申请人、开证行的关系可转让信用证的开立必须经过原信用证开证申请人、开证行授权放可开立背对背信用证的开立与原信用证开证申请人、开证行无关张数可转让信用证是第一受益人将信用证的一部分权利转移给第二受益人。与原证是两张信用证。第二受益人与原证开证行的关系可转让信用证的第二受益人可以得到开证行的付款保证。背对背信用证第二受益人得不到开证行的付款保证。转让行的责任可转让信用证的转让行不会增加付款责任。开立背对背信用证的银行就是该证的开证行。（七）预支信用证和循环信用证1、预支信用证含义2、循环信用证的含义自动恢复循环非自动恢复循环半自动恢复循环1、预支信用证（1）含义：是指允许出口商在装货交单前支取全部或部分货款的信用证。（2）全部预支和部分预支两种

全部预支信用证仅凭出口方的光票付款，实际上等于是预付货款，也有的要求出口方在凭光票取款时，应附交一份负责补交货运单据的声明书。 部分预支信用证又分红条款和绿条款信用证两种。

红条信用证是在信用证的特别条款项下用红色打成或写成，允许出口商凭以后补交单据的书面担保，即可预支部分货款的信用证。不过现在即使用黑色打上预支条款，也同样起到红条款信用证的作用。 绿条信用证则是在信用证上用绿色打上预支条款，但现在也不一定非以绿色表示不可。不过绿条款信用证的条款要比红条款信用证严格一些。例如；规定出口商预支货款后应将所采购的货物以开证行名义存放仓库，以后再补办出口装船的手续

预支信用证通常在下列情况下采用：

（1）在市场缺货的情况下，进口商需货心切，或在市场看涨的情况下，进口商为了不失时机地利用有利的价格抢购现货。（2）在出口商资金短缺的情况下，进口商企图以预支货款的方式进行压价。2、循环信用证（1）含义:循环信用证(revolvingcredit)是指信用证的全部或部分金额被使用以后仍可恢复到原金额，继续被使用的信用证。循环信用证主要适用于大宗商品交易。（2）循环信用证通常有下列三种循环方法：自动式循环——信用证金额在每次用完后，不必等待开证行通知，即自动恢复到原金额。半自动循环——信用证金额每次使用后须等待若干天，如在此期间，开证行未提出不能恢复原金额的通知，即自动恢复原金额。非自动循环——信用证金额用完后，须等待开证行开证行通知，即自动恢复到原金额.（八）备用信用证1、含义：不以清偿商品交易的价款为目的，而以贷款融资，或担保债务偿还为目的所开立的信用证。2、原因（1）起源于美国，不许开立银行保函（2）香港、日本3、性质（1）属于信用证UCP6OO号范围（2）实质：见索即付保函备用信用证与商业信用证的比较相同点：两者均是独立于基础合同之外的独立文件两者均可以凭单付款，开证行承担第一性的付款责任不同点：备用信用证与商业信用证的比较商业信用证备用信用证付款贸易结算货款非贸易、货物贸易担保用途每证必须付款每证不一定付款单据时间全套单据，装运期，交单期，有效期汇票和声明书单据，有效期，无装运期，无交单期付款条件UCP600号部分UCP600号适用条款单证一致申请人违约第三节信用证贸易融资一、出口信用证融资

打包放款

出口押汇与汇票贴现

二、进口信用证融资

进口押汇

交纳保证金融资

进口商要求延期付款一、出口信用证融资的种类1、银行对出口商装运前的融资

（1）打包