企业制度安排与公司治理结构

企业学导论南开大学泰达学院王菁娜第三章企业的制度安排企业制度安排的基本内容公司治理结构的构成其他形式公司的组织机构及基本制度安排特点委托代理关系分析产权制度的形成产权与产权关系企业产权结构三重产权制度第一节企业制度安排的基本内容第一节企业制度安排的基本内容企业是由各种机构和制度联结起来的。不同企业的组织不同，其制度也有差异。正确管理企业的前提——研究企业的制度安排，熟悉不同企业的组织与制度企业制度的形成与发展是非常复杂的过程，不仅涉及到企业内部的所有者与所有者之间、所有者与经营管理者之间、管理者与普通员工之间等方面复杂的关系，还与国家机构、债权人、客户以及法律有着重要的关系。企业的制度安排包括企业的法律形态、产权关系和治理结构等基本内容。企业的法律形态是指法律规定的企业组织形式，或称企业组织形态。企业的法律形态是由企业的组织方式与法律资格等方面的内容构成的。企业的发起人及其所有者往往是根据企业的创办目的、拥有的物质条件和国家的法律以及财产责任形式在几种法定的企业形态中作出选择。按照企业法律内在规定性的不同，企业组织形态分为自然人企业和法人企业两种基本类型。P61法人是依法成立、拥有独立财产、按一定的规章制度建立和从事活动，并能以自己的名义行使权利和承担义务的社会团体。公司就是由法律赋予其拥有与自然人基本相同的民事主体地位的企业。它与自然人的区别在于，它不是作为单个的人来享有法律规定的权利和承担法律规定的义务，而是以一个组织的名义来行使法定权利和承担义务。尽管法人总是由自然人组成的，但是它一旦确立就获得独立的法人地位，法人的财产也取得独立形态而同自然人（团体的出资人）财产相分离。不论这些法人企业的出资者（即自然人）如何变换、转让股份、死亡，或者扩大或缩小出资者人数，公司作为独立法人不会受太大影响，可以永远延续。

现代公司制度的另一个特点，是通过法律使公司具有独立的法人地位。法人公司与自然人企业在组织结构与制度的根本性区别：自然人企业的所有权与经营权统一于业主，企业没有独立的法人身份，所以企业组织机构的设置是业主自己的事情，不需要法律作出统一规定。现代公司所有权与经营权相分离，企业具有独立的法人地位，股东的所有权与公司法人财产权之间、股东与经营者之间、股东与债权人之间可能发生的对立，需要由法律作出规定。产权关系要真正认识现代企业，就必须深入其内在关系对决定企业组织形式的产权关系进行剖析，从其根本制度上揭示企业内部深层次的联系。

现代企业制度组织形式产权安排产权的权能分解：

·占有权；

·使用权(经营权)

·收益权

·转让权(处置权)。治理结构占有权：对财产的实际拥有。使用权(经营权)：在法律允许的范围内，以生产或其他方式使用财产的权利；收益权：直接以财产的使用或通过财产转让而获得收益的权利；转让权(处置权)：通过出租或出售把与财产有关的权利让渡给他人，从中获取收益的权利。产权制度度的形成成产权制度度是指对对基于财财产关系系的各项项产权权能按一定方方式进行行的组合、分分割、调调节的制度安安排。具体表现现为——对财产的的占有、、使用、、收益和和转让过过程中所所形成的的各类产权主体体的地位、、行为权权利、责责任、相相互关系系加以规规范的法法定规则则。产权制度度并不是是人类社社会一开开始就有有的，而而是经历历了一个个漫长的的形成和和发展过过程。原始人类类实行的的是一种种没有排排他性的的资源共共享的产产权安排排。从自由狩狩猎向在在排他性性的公有有财产基基础上组组织起来来的定居居农业过过渡。不同的部部落，都都建立起起自己的的排他性性领地，，禁止外外人使用用本部落落占有的的资源、、同时也也开始出出现了零零星的交交换。但是，部落落内的所有有成员对资资源的自由由利用，对对于浪费资资源仍然有有着极大的的催化作用用。为了减少资资源损失，，提高资源源的利用效效率——出现对有限限资源进行行分割使用用的产权安安排。当资源稀缺缺达到导致致人们相互互对抗时，，社会就会会建立用强强制性力量量加以保证证的产权制制度，以规规范和约束束人们之间间对于资源的占有有、使用和和交换的关关系。因此，产权制度是在人口增增长压力、、资源稀缺缺程度、技技术条件改改变、经济济规模扩展展等因素的的影响下形形成。——促使人们用用有规范的合合作交易方方式，而不是暴暴力对抗或或不负责任任的方式来来解决争夺夺和利用稀稀缺资源的的矛盾，从从而减少人们的的交易费用用，提高资资源的利用用效率。古典所有权权理论所有权是一一种明确物物——财产的最终终归属和所所有人支配配财产的权权利范围的的制度。所有权具有有以下特征征:l.归属权能强调财产的的法律归属属，认为所所有权只能能由一个确确定的主体体拥有，在在同一物上上，不能设设立两个平平行、地位位相等的所所有权。2.全面权能所有权拥有有物权的一一切权能，，所有者在在合法的范范围内可以以拥有占有有、使用、、处分、收收益的权利利。所有权权四项权能能是全面的的、集中统统一的，如如果有分离离，也是偶偶然的、暂暂时的现象象。3.自然人权能能认为所有权权主体是自自然人，自自然人所有有权是古典典所有权的的唯一形式式。现代产权理理论公司制度的的产生——实现了企业业产权革命命。古典所有权权理论发展展为现代产产权理论。。现代产权理理论中出现现了法人产产权的概念念，并认为法人产权与与出资人所所有权可以并立和和共存。法人产权又又称为法人人所有权，，产生于古古代日尔曼曼法的"总有"制度。P63现代产权理理论与古典典所有权理理论区别：：在财产上强强调重心的的不同——归属权，利利得权在行使权力力上强调的的重心不同同——人对物的权权利，在物物的占有基基础上的人人对人的行行为权利。。完整的产权权权能包括括的内容如果产权所所有者对他他所拥有的的权利有排排他的使用用权、收入入的独享权权和自由的的转让权、、就称他拥拥有的产权权是完整。。如果使用权权、转让权权与收益权权分属于不不同的个人人,那么参与与与该资源有有关的经济济行为的任任何成员都都不可能拥拥有完整的的产权,要么有收益益权而无转转让权,要么有转让让权而无直直接收益权权等。从这这个意义上上来讲,它是一种“残缺”的产权。产权残缺是指指一种资源的控制制权(包括使用、、转让、支支配等)与资源的收益益权相分离的状状态。产权残缺——在形式上主主要表现为为占有权、、使用权、、收益权和和转让权的的不统一，，以及财产产权利和义义务不统一一。这种现象在在中国的企企业内广泛泛地存在产权残缺是是我国国有有企业产权权制度中的的最大问题题。虽然国有企企业改革经经历了扩权权让利、承承包制、转转换企业经经营机制、、建立现代代企业制度度、推行股股份制五个个阶段,但产权残缺缺仍然是一一个普遍性性的问题。。残缺的产权权制度没有有稳定的性性质,也没有固定定的功能。。因为,有收益权而而无控制权权的人（国国家）不会会考虑资源源损耗的代代价而去拼拼命地追求求利益，包包括地方官官的升迁。。有控制权而而无收益权权的人（企企业管理者者）也不会会认真地去去改进控制制方法提高高效益。这这样的结果果就是资源源的低效率率利用！正如科斯所所说，产权权不等于所所有权，经经济学要解解决的是由由于使用稀稀缺资源而而引起的利利益冲突，，而这种冲冲突必须用用产权来解解决。产权概念中中的“财产”(有时也称作作资源、资资产)一词含义较较广，不仅仅指现金、、有形资产产，还包括括无形财产产、劳务、、商誉等。。个人不是孤孤立的个人人，而是社社会的人，，单个的主主体对财产产享有的权权利，只有有在人与人人之间的社社会关系中中才很以体体现和形成成。因此，，从经经济学学角度度来分分析产产权，，它不不是指指人与与物之之间的的关系系，而而是指指由人们们对物物的使使用所所引起起的相相互认认可的的行为为关系系。企业产产权结结构在企业业内部部，资资源所所有者者基于于一定定的契契约关关系通通过专专业化化分工工和合合作组组织起起来，，实际际上就就是要要形成成权利利约束束和动动力，，以节节省市市场交交易费费用。。在组织织生产产过程程中，，因协协作工工作和和技术术联系系的不不可分分割性性，各各种投投入要要素的的所有有者的的活动动和行行为，，不仅仅影响响到整整个组组织群群体中中其他他人的的工作作，而而且很很难从从生产产出的的产品品中观观察到到每种种投入入要素素的贡贡献。。计量不不同要要素投投入者者的努努力程程度和和计算算其报报酬困困难。。搭便车车——“道德风风险”的问题题。在企业业组织织中，，只要要难以以从技技术上上观察察到从从而决决定每每个要要素的的努力力程度度及相相应报报酬，，就不不可能能避免免偷懒懒和搭搭便车车的道道德风风险。。那么，，如何何解决决企业业组织织的计计量问问题和和激励励成员员的工工作效效率呢呢？阿尔钦钦和登登姆塞塞茨给给出的的解决决答案案是：：从制度度上将将企业业的产产权结结构化化，形成成一种种可监督的的结构构，尤其其是使使某些些人的的职能能专业业化，，即专专门从从事监监督其其他要要素所所有者者的工工作绩绩效，，包括括精力力、热热情、、工作作态度度、产产出等等等。。问题：：如果果监督督人只只是协协作群群的一一员，，只是是从其其他成成员之之中分分工出出来的的成员员，那那么……权利的的安排排必须须克服服监督督人与与被监监督人人在利益和和动机机上的雷雷同，，使的的监督督人的的偷懒懒动机机和行行为变变得对对自己己没有有好处处，从从而达达到双双方的的所渭渭激励励兼容容。问题：如如何进行行权力安安排一种有效的监监督——赋予监督人一一种权利或地地位，使之成成为索取扣除除其他要素所所有者的报酬酬之后的剩余余报酬的人，，即享有剩余索取权。剩余索取权是是指对于企业业收益用来支支付各项生产产要素的报酬酬和投入品价价格之后的剩余收入的索索取权。组织群体中的的每个成员得得到以工资形形式的报酬，，而监督人得得到扣除工资资之后的剩余余收入。组织群体成员员越努力，监监督人的剩余余收入超多，，从而监督的的动机越强。。解决了组织群群体生产过程程中的偷懒和和道德风险问问题。早期的产权结结构企业财产的所所有者变成索索取剩余的监监督人；其他要素所有有者以契约的的形式受雇于于企业所有者者并受后者监监督；享有剩余索取取权的企业所所有者决定资资源的使用并并对生产拥有有资源决策权权；亨有剩余索取取权的企业所所有者同时拥拥有监督其他他要素所有者者的权利以及及使用资源的的生产决策权权。——“企业主企业”的权利安排。。现代企业制度度是三重产权权制度三重产权制度度是指在企业业所有权与经经营权产生分分离的同时．．企业所有权权自身也出现现分离，从而而使企业产权权具有了三重重性的一种产产权制度模式式。三重结构：股东们分散地地掌握着企业业的最终所有权董事会代表股股东并受股东东大会的委托托整体地掌握握着企业的法人所有权经理人员具体体地掌握着企企业的内部经营权。公司制法人企企业的产权分分离是以公司法人为中中介的所有权与经经营权的两次次分离：第一次分离是是具有法律意义的发生在出资人与公司司法人之间的的分离从产权关系来来看，叫最终所有权与与法人所有权权的分离；第二次分离是是具有经济意义的发生在在企业内部的产权权能的分分离法人所有权与与企业经营权权的分离。以法人财产为为中介，形成成了最终所有有权、法人所所有权和企业业经营权—三权分离的现现代企业产权权模式三重产权制度度的一个最大大特点是企业的所有权权出现两个层层次：最终所所有权、法人人所有权。从企业股份这这一层次看，，各个股东对对企业财产都都拥有一定的的所有权，但但个别股东只只能拥有个别别的股份所有有权，这是一一种最终所有有权。股东拥有剩余余索取权，可可获得以股息息和红利表现现的剩余收入入，同时获得得参加股东人人会的权利和和相应的股权权。但是，股东个个人没有权利利凭此来支配配企业的法人人财产。——不完全的所有有权。三重产权制度度的另一个特特点：企业所有权与经经营权的分分离出现了两个个层次。最终所有权权与企业经经营权的分分离；法人所有权权与企业经经营权的分分离三重产权制制度模式及及在此基础础上形成的的公司制企企业的治理理结构和组组织制度，，共同构成成现代企业业制度的主主要内容。。委托——代理关系P65（见第三节节）与两层意意义上的的分离相相对应，，股份制制企业内内部又产产生了两两层委托托——代理关系系：第一层次次委托-代理关系系是股东与董董事会的的关系。由股东东大会选选举产生生的董事事会是股股东的受受托人，，它代理理股东监监护企业业的财产产，维护护股东的的权益。。第二个层层次的委委托-代理关系系是董事会与与经营者者的关系。。董事会会将企业业的经营营管理权权委托给给经营者者，经营营者代表表董事会会行使经经营权。。此外，还还存在股东与监监事会之间的委委托代理理关系。。第二节公公司治理理结构的的构成公司治理理结构涵涵义公司治理理结构的的构成股东与股股东大会会董事和董董事会高层经理理人员和和执行机机构一、公公司治治理结构构的涵义义公司治理理结构（（corporategovernance，又译法法人治理理结构、、公司治治理）是是一种对对公司进进行管理理和控制制的体系系。狭义上，，公司治治理结构构指公司内部部组织管管理架构构上的利利益和职职权关系系的安排排，主要指指公司的的股东、、董事会会及经理理层之间间的关系系。包括公司司股东会的的职权、董事会的的结构与与功能、经理层的的权限与与职责以及相应应的聘选、激激励与监督方面的制制度安排排等内容容.广义上，，公司治治理结构构还包括括公司与与其他利利益相关关者(如员工、、债权人人甚至客客户、供供应商和和社会公公众等)之间的关关系，以以解决不不同利益益主体间间的受益益、决策策、监督督、激励励和风险险分配问问题。它不仅规规定了公公司的各各个参与与者，如如，董事事会、经经理层、、股东和和其他利利害相关关者的责责任和权权利分布布，而且且明确了了决策公公司事务务时所应应遵循的的规则和和程序。。公司治理理的目标标是降低代理理成本，，使所有有者不干干预公司司的日常常经营，，同时又又保证经经理层能能以股东东的利益益和公司司的利润润最大化化为目标标。公司治理理的核心心是在所有权权和经营营权分离离的条件件下，由由于所有有者和经经营者的的利益不不一致而而产生的的委托—代理关系系。“治理”从从最本质质的意义义上讲……现代公司司是个法法人实体体，是广广大的股股东拿出出钱来投投资到一一起，按按照事先先约定的的公司章章程来独独立运作作的盈利利性组织织。对公司法法人而言言，股东东是出资资人，但但他们中中间的绝绝大多数数人不直直接参与与经营，，只是依依法享有有企业经经营成果果的收益益权、剩剩余财产产索取权权和重大大经营活活动知情情权。公司的经经营活动动由职业业经理班班子来组组织进行行，并且且关于经经营活动动的细节节，经营营班子没没有向大大股东事事前征求求意见的的必要。。利益不一一致、信信息不对对称1997年，哈佛大大学经济学学家Shleifer和Vishny把公司治理理定义为：：要研究如何何保证公司司的出资人人可以获得得他们投资资所带来的的收益，研研究出资人人怎样可以以使经理将将资本收益益的一部分分作为红利利返还给他他们，研究究怎样可以以保证经理理不吞掉他他们所提供供的资金、、不将资金金投资于坏坏项目。公司治理就就是要解决出资者者应该怎样样控制经理理、以使他他们为自已已的利益服服务。公司治理结结构的构成成股东指持有公司司股份的投资者，是向公司司投资(认购股份)，从而持有有公司股票票(股份)，凭所持股股票行使权权利、享受受法定的经经济利益并并承担义务务的人。一般说来，，股东可以是自然然人，也可可以是法人人。任何拥有财财产的组织织或个人都都有资格购购买公司股股票(认购股份)而成为该公公司的股东东。股东的权利利一般包括括：(1)经营参与与权。股东有有权参加加股东会会议，行行使表决决权，对对公司的的经营活活动提出出建议。。包括在在审议董董事会关关于修改改公司章章程、出出卖部分分或全部部财产的的建议和和财务报报告时的的投票权权。(2)剩余索取取权或收收益权。即确定定分红和和按其股股份参加加公司利利润分配配的权利利。(3)处置股份份权。股东依依法有处处置自己己持有股股份的权权利，如如转让、、买卖和和赠与等等。(4)董事选举举权。公司的的董事是是通过股股东依法法投票选选举产生生的，当当董事玩玩忽职守守、未能能尽到受受托责任任时，股股东也有有权进行行起诉。。(5)经营监察察权。股东有有权对公公司经营营活动的的知情利利监督。。股东在行行使权利利的同时时，必须须履行一一定的义义务：按规定向向公司缴缴足出资资；在出资额额限度内内承担有有限责任任；依照法律律和公司司章程的的规定行行使权利利。股东大会会股东作为为公司财财产的最最终所有有者，他他们是通过股东东大会行行使自己己的审议议权和投投票权，维护自自己的法法定权益益。股东大会会是依照照公司法法和公司司章程规规定．由由全体股东东组成的，，决定公公司重大大问题的的最高权权利机构构，它是是股东表表达其意意志、利利益和要要求的主主要场所所和工具具。以会议体体组织织的形形式来行使使最终终所有有者的的权力力。凡公司司的重大事事务都由股股东大大会开开会决决定。。股东或或股东东代表表股东大大会可可以分分为成成立大大会、、普通通年会会、临临时会会议和和特种种会议议四种种形式式。1．成立大会。。一般在公司筹备完成之际，按照法法定要求需要要召开股东大大会，对公司司的成立事宜进行讨论和决决定。主要包括：审审议公司筹建建的创立报告，通过公司正式章程，选举董事，确定公司规划划，以及向股东东介绍并沟通通公司的其他他情况。2．普通年会。。普通年会是股股东大会的例例行年会，它它是指公司一一年一次必须须召开的股东东大会，一般由董事会会组织召开。通常是在每每一会计年度度终结的6个月内召开。。由于股东大大会定期大会会的召开大都都为法律的强制制，所以世界各各国一般不对对该会议的召召集条件做出出具体规定。。普通年会的主主要内容是：：(1)讨论和批推公公司年度报告告、资产负债债表、损益表表和其他会计计报表；(2)修改公司司章程；；(3)讨论和批批准董事事会提出出的股息息和红利利的分配配方案；；(4)决定公司司的合并并或解散散；(5)讨论和通通过董事事会关于于增减公公司资本本的建议议；(6)选举公司司董事和和决定公公司的重重大人事事任免；；(7)讨论通过过股东提提出的各各种决议议草案等等3．临时会会议。在两次普普通年会会之间不不定期召召开的股股东会议议，特别别是公司司遇到紧紧迫问题题时．需需临时召召开股东东大会，，以讨沦沦决定公公司的重重大决策策问题。。主要涉及及公司章程程的变更更，公司司的重要要人事任任免．注注册资本本的增减减，公司司类型或或国籍的的改变，，公司的的合并、、解散等等。股东临时时会议可可以由董董事会召召开，或或者由持持有一定定数目股股权的股股东提议议召开，，或者由由法院发发布命令令召开。。公司在出出现以下下法定事事由时，，应当在在两个月月内召开开临时股股东大会会：1．董事人人数不足足规定的的人数或或者公司司章程所所定人数数的2／3时。公司司法规定定，股份份有限公公司设董董事会，，其成员员为5人至19人。所以以，董事事会成员员一旦少少于5人，公司司就应当当召开临临时股东东大会选选举董事事。2．公司未未弥补的的亏损达达实收股股本总额额1／3时。3．单独或或者合计计持有公公司股份份10％以上的的股东请请求时。。4．董事会会认为必必要时。。5．监事会会提议召召开时。。一般投资资者更为为关注的的临时股股东大会会议程包包括主要要股东变变更、收收购兼并并、重大大人事变变动、调调整股利利政策等等。4特种会议议。是根据不不同种类类股份的的股东权权利而召召开的股股东特种种会议，，就某些些特定的的股东的的有关问问题，可可召开这这部分股股东参加加的股东东大会解解决其相相关的问问题。股东大会会的召集集程序股东大会会会议一一般由董事会负责召集集，董事长主持。董事长因特特殊原因不能能履行职务时时，由其指定定的副董事长长主持，副董董事长不能履履行职务的，，由半数以上上董事共同推推举一名董事事支持。董事会不能履履行或者不履履行召集股东东大会会议职职责的，监事事会应当及时时召集和主持持；监事会不召集集和主持的，，连续九十日日以上单独或或者合计持有有公司百分之之十以上股份份的股东可以以自行召集和和主持。召开股东大会会会议，应当当将会议召开开的时间、地地点和审议的的事项于会议议召开二十日日前通知各股股东；临时股股东大会应当当于会议召开开十五日前通通知各股东。为了保证广大大股东的权益益，避免少数数股东操纵公公司的现象，，各国对股东东大会必须的的法定人数都都有明确规定定。我国规定股东大会讨论论通过普通决决议应有持有有1/2以上具有表决决权股份的股股东出席，讨论通过重重大决议需有有持有2/3以上表决权股股份的股东出出席。公司法还规定定临时股东大大会不得对会议通通知中未列明明的事项作出出决议。第一百零四条条股东出席席股东大会会会议，所持每每一股份有一一表决权。股东大会作出出决议，必须须经出席会议议的股东所持持表决权过半数通过。但是，股东东大会作出修改公司章程程、增加或者者减少注册资资本的决议，以及及公司合并、分立、、解散或者变变更公司形式的决决议，必须经经出席会议的股东所持表表决权的三分之二以上通过。第一百零五条条本法和公公司章程规定定公司转让、、受让重大资资产或者对外外提供担保等等事项必须经经股东大会作作出决议的，，董事会应当当及时召集股股东大会会议议，由股东大大会就上述事事项进行表决决。股东大大会的的议事事规则则p72股东大大会的的决议议p72董事会会与董董事能够代代表股股东利利益的的、有有能力力的、、值得得信赖赖的人人员．．组成成一个个小型型的机机构，，将公公司的的法人人财产产交给给他们们托管管，这这个机机构就就是董董事会会。董事会会是由董事事组成成的负负责公公司经经营管管理活活动的的会议议制机机构，即通通过董董事会会议决决定公公司经经营的的事宜宜，它它实行行的是是集体负责责制。在股东大大会闭会会期间，，董事会是是公司的的最高决决策机构构，是公公司的法法定代表表。对内管理理公司事事务，对对外以公公司名义义进行活活动。董事会的的构成人数——要求其数数目为奇数，以减少少董事会会内出现现僵局的的机会董事来源源——分为内部部董事和和外部董董事内部董事事是指在在本公司司任职的的董事，，往往是是公司的的高级管管理人员员；外部部董事是是在其他他企业或或单位任任职而在在本公司司挂名的的董事。。内部董事往往往具有双双重身份，，以经理人人员的身份份进行执行行机构的工工作和以董董事的身份份进行决策策机构的工工作。规模——一般是5人至19人董事是由股股东大会选选出的代表表股东对公公司的经营营活动进行行决策和领领导的专门门人才。各国法律一一般规定．．公司董事事既可以是是自然人，，也可以是是法人。法人作为公公司董事时，必须指指定一名有有行为能力力的自然人人作为其代代表。董事的任期期由公司章章程规定，，每届任期期不得超过过3年，任期届满满，可连选选连任。董事在任期期届满前，，股东大会会不得无故故解除其职职务。早期公司的的董事侧重重于董事的持股股资格，公司选择择董事的范范围限制在在全体股东东内，但现现在，各国国对任职董董事持股限限制并不严严格，而对对其他方面面的限制性性条款却越越来越多。。条文上对任任职董事的的限制主要要来源两个个方面：公公司法和公公司章程。。在公司法中中，对任职职董事的限限制是预防防性的，目目标是重在在防止某些些人进入董董事会，以以避免可能能造成对公公司消极的的乃至灾难难性的后果果。法律对任职董董事的限制主主要有两个方方面：不能让品行不不端和经营管管理公司有劣劣迹的人进人人董事会。英英国法律规定定，末清偿债债务的破产人人与有欺诈行行为的人不能能成为董事；；对某些职业从从业人员兼任任公司董事进进行限制。在在这些限制人人员中。首当其冲的是是政府公务员，因为他们作作为国家行政政权力机关的的一员，多多多少少都有一一些权力，特特别是他们的的责任是为社社会公众利益益服务的，如如涉足公司经经营，可能带带来很多问题题。此外，像审计计事务所、会会计师事务所所、资产评估估事务所等，，他们作为社会公证机构构，为保证其公公正牲，这些些机构中的从从业人员自然然也被排斥在在兼任公司董董事的范围之之外。在公司章程中中，对任职公公司董事的资资格限制目的的是把最有才才干的人，或或者至少具有有较强经营能能力相专业特特长的人放到到董事位置上上。这主要考虑的的两个方面是是：重视候选人的的专业技能，，必须具有专专业水平，是是个“内行”。董事要有良好好的管理才能，仅仅满足“内行”条件的人并不不一定是公司司最好的管理理者。合适的董事人人选从何而来来呢?国外一些主要要公司的高级级管理人员相互兼任对方的董事会会成员；社会上存在着着一批具有董事会工工作经验的人才，或是是退休(或离职)的企业高级经经理，或是企企业顾问；大学教授、某个领域的的专家、社会名流等一些学识丰丰富、有声望望，并具有管管理经验的人人。一般在大公司司的董事会下下设有执行委委员会和其他他专门委员会会，包括审计计、提名、薪薪酬、情报法法律等委员会会。这些委员会是是董事会的辅辅助机构，一一般主要由外部董董事担任，主要任务是是给董事会提提供各种相应应的计划、建建议、业务资资料和咨询意意见。独立董事不在公司担任任除董事外的的其他职务，，并与其所受受聘的公司及及其主要股东东不存在可能能妨碍其进行行独立客观判判断关系的董董事，又叫外部董事。独立董事制度度是在要求保保护中小股东东利益的意识识日益加强的的背景下产生生的。如果企业有违违法或侵害社社会利益的事事件发生，而而独立董事没没有表示反对对或提出疑义义，就应当承承担连带责任任。下列董事通常常不被认为是是独立董事：：(1)受雇于该公司司或其关联企企业，担任管管理职务；(2)受雇于、或拥拥有一家顾问问咨询公司，，该顾问咨询询公司为该公公司或其关联联企业提供有有偿服务；(3)受雇于该公司司的重要客户户或供应商；；(4)与该公司或其其关联企业签签有个人服务务合同；(5)受雇于一家基基金会或一所所大学．而该该机构的主要要捐助来自于于该公司或其其关联企业；；(6)与该公司或其其关联企业的的主管人员存存在亲属关系系；(7)关联董事，即即该公司主管管人员担任另另—家公司A的董事，而公公司A的员工又担任任该公司董事事。董事的义务务和权利董事的义务务P74董事不实行行个人负责责制，而是是通过董事事会实行集体负责制制，即委员会制度度。在公司里，，董事可以以在两个层次次上发挥重重要作用：作为董事会会成员，参参加董事会会，讨论并并通过投票票方式决定定公司经营营管理的重重大事情，，在董事会会对公司的的集体领导导中发挥作作用。根据董事会会的授权，，个人直接接对公司某某一事项或或某一方面面的工作行行使权力。。董事所享有有的权力主主要是：(1)董事会参与与权。即出席董董事会并对对决议事项项投票表示示赞成或反反对的权利利。(2)公司代表权权。董事一般般没有代表表公司的权权利，但对对某些特别别问题，在在董事会授授权下有代代表公司的的权利。如如在董事会会授权下代代表公司全全权负责与与交易对方方的谈判及及合同签署署工作。(3)业务执行权权。即对重大大问题的具具体执行业业务权和对对日常事务务的业务执执行权。董事长董事长是公公司的法定定代表人，，对外代表表公司，以以公司的名名义负责行行使公司的的民事权利利并承担民民事义务。。职权：召集和主持持股东大会会和董事会会会议；检查董事会会决议的实实施情况；；签署公司的的股票和债债券；在董事会闭闭会期间，，对公司的的重要业务务活动给予予指导；公司章程所所规定的其其他职权。。副董事长协协助董事长长工作，在在董事长不不能履行职职权时，受受董事长委委托代行董董事长职权权。董事长长和副董事事长由董事事会以全体体董事的二二分之一以以上通过选选举产生。。董事会的主主要责任是是监督公司司管理层和和公司业绩绩而非管理理公司董事会拥有有一定的职职权（具体体见P75）主要包括括：(1)制定公司的的战略规划划，经营目目标，重大大方针和管管理原则；；(2)挑选、聘任任和监督经经理人员，，并掌握经经理人员的的报酬与奖奖惩；(3)协调公司与与股东、管管理部门与与股东之间间的关系：：(4)提出盈利分分配方案供供股东大会会审议。高层经理人人员与执行行机构董事会作为为经营决策策机构，不不直接行使使公司的日日常经营管管理权，而而是选择具具有专门知知识、专门门技能的职职业经理作作为经营代代理人。高层经理人人员即高层层执行官员员，是受聘聘于董事会会，在董事事会授权范范围内拥有有对公司事事务的管理理权和代理理权，负责责处理公司司的日常经经营事务的的总经理、、副总经理理等。高层经理的的任职资格格董事一般从从股东中产产生，而经经理可以不不是股东。。高层经理的的职权P77首席执行官官(CEOChiefExecutiveOfficer)CEO是美国20世纪60年代进行公公司治理结结构改革创创新时的产产物。CEO都是由内部董事担担任，他们既是是公司日常常经营的第第一责任人人和指挥者者，也是公公司的董事事，甚至是是公司的董董事长，对对董事会会会议及其决决策有重要要的影响。。CEO的出现代表表着将原来来董事会的的一些决策权过渡渡到经营层层手中，也就就是使首席席执行官的的执行权和和决策权都都有所强化化。CEO主要职权，，除了上面面所描述的的高级经理理人员所享享有的一系系列职权外外，更重要要的职责在在于：提出和拟评评公司的战战略计划，，对公司的所所有重大事事务和管理理层的人事事任免进行行决策，全面负责实实施董事会会决定的公公司经营目目标，营造公司的的企业文化化、推广公公司企业形形象等方面面。公司执行机机构公司执行机机构是由受受聘于公司司董事会的的高层经理理人员(一般是总经经理、副总总经理等)组成，具体体负责公司司经营管理理活动。执行机构的的负责人通通常由总经经理担任，，有时也出出董事长担担任。是公公司业务活活动的最高高指挥中心心。监事会股份有限公公司实行典典型的委托托一代理体体制。只要存在资资产委托，，就会存在在对代理人的的监督问题题。为保障股东东的权益，，防止董事事会和经理理机构滥用用职权，必必须建立监监督机构监监事会。监事会是公公司内部的的监察机构构，负责检检查、监督督公司经营营管理活动动。监事会直接接对股东大大会负责，，与董事会会具有平行行的法律地地位。我国公司法法规定，监监事会由股股东大会推推选，对股股东大会负负责。监事会的成成员不得少少于3人，由股东东代表和适适当比例的的公司职工工代表组成成，具体比比例由公司司章程规定定。公司的董事事、经理及及财务负责责人不得兼兼任监事。。第三节委委托代理理关系分析析股东会与董董事会之间间的委托一一代理关系系股东会是公司司的最高决策策机关，但不不是执行机关关。股东会对对内不执行业业务，对外也也不代表公司司。股东大会与董董事会之间最最基本的关系系是资产授权权经营关系.公司法和公司司章程的规定定，以及实际际经营的需要要股东们把直接接管理公司的的权力委托给给董事会董事会受股东东大会的委托托，管理公司司法人财产、、负责公司经经营。法律原则上说说，股东大会会与董事会之之间的这种关关系是一种信信任托管关系系一旦董事会受受委托经营公公司，董事会会就成为公司司的法定代表表，它在公司司章程和股东东大会授权的的范围内享有有管理公司的的充分权力。。股东既然然他们相相信董事事会能管管理好公公司，那那除保留留必要的的权力外外．他们们不再管管理公司司的其他他事务不能因非非故意经经营失误误随意解解聘董事事，但可可以起诉诉玩忽职职守的董董事，或或者下次次不选举举他们。。但选举举不是由由个别股股东决定定，而是是由股东东会投票票机制来来决定。。个别股股东如不不满意这这种信任任托管关关系，还还可“用脚投票票”董事会集集体对股股东大会会负责。。公司的董董事、高高级经理理人员可可以代表表公司处处理公司司事务，，但他在在行使这这些权力力时．应应有董事事会的决决议案作作为行使使权力约约依据。。除非董事事会授权权，否则则，个别别董事无无权代表表公司对对外签订订合同，，也无权权处理公公司的其其他事务务。除非法律律和章程程另有规规定，公公司的一一切权力力均应由由董事会会或由董董事会授授权行使使，公司司的一切切业务与与董事的的工作均均在董事事会的指指示下进进行。——美国标准准公司法法董事会不不能超越越给定的的权力范范围行使使权力。。作为受托托人应谨谨慎地在在其职权权范围内内行使权权力。如公司给给予董事事会100万元的借借款权限限，董事事会却对对外借款款120万元如超过5000万人民币币的投资资需经过过股东大大会批准准。某笔笔交易达达到20亿，则非非董事会会权限所所在。违反信托托原则。。董事的“服务合同同”在德国．．董事接接到股东东会的聘聘书后，，要与公公司（由由监事会会来代表表)签订“任用合同同”。其中要对对董事的的任期、、薪金、、权利及及义务等等做出比比公司法法和公司司章程更更详尽的的规定。。香港公司司法中也也有此类类合同的的专门规规定：全职受薪薪董事或或称执行行董事要要与公司司(由董事会会来代表表)订立服务务合约。。其内容不不能超过过董事会会的权限限，尤其其要划清清董事与与公司的的各种业业务关系系，以免免以权谋谋私等等等。金山软件件宣布任任命新非非执行董董事郑俊俊聪2008年01月28日金山软件件(3888.HK)宣布任命命郑俊聪聪为该公公司的非非执行董董事。现现年37岁的郑俊俊聪是新新加坡政政府直接接投资公公司(GIC)的高级副副总裁。。他最