2022年体育产业竞争格局与投资研究报告

2022年体育产业竞争格局与投资研究报告汇报人：林彦韦日期：2022-10-221contents目录行业发展概述行业环境分析行业现状分析行业格局及趋势12342Part01行业发展概述行业定义行业发展历程行业产业链3行业定义体育产业是指为社会提供体育产品的同一类经济活动的集合以及同类经济部门的综合。体育产业作为国民经济的一个部门，具有与其他产业相同的共性，即注重市场效益、讲求经济效益，同时又具有不同于其他产业部门的特性。其产品的重要功能还在于提高居民身体素质、发展社会生产、振奋民族精神、实现个人的全面发展和社会文明的全面进步。体育产业是指为社会提供体育产品的同一类经济活动的集合以及同类经济部门的综合。体育产品既包括有形的体育用品，也包括无形的体育服务；体育经济部门不仅包括市场企业，也包括各种从事经营性活动的其他各种机构，如事业单位、社会团体乃至个人。广义的体育产业指“与体育运动相关的一切生产经营活动，包括体育物质产品和体育服务产品的生产、经营两大部分”。狭义的体育产业是指“体育服务业”或者是“体育事业中既可以进入市场，又可以盈利的部分”。4行业产业链上游体育行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，体育行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链上游概述5行业产业链中游体育行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于体育企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链中游概述6行业产业链下游体育行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。产业链下游概述7Part02行业环境分析行业政治环境行业经济环境行业社会环境行业驱动因素8行业政治环境1国务院国家卫生健康委国务院《关于完善促进消费体制机制进一步激发居民消费潜力的若干意见》推广公共体育场馆委托运营模式，实现所有权与经营权分离鼓励公开招标公共体育场馆运营团队，提高运营效益。对成年人、老年人等不同年龄阶段的人群给出指导活动建议。提倡社会公共设施普惠化提高体育设施服务便捷性。建立现代体育产业体系，培育体育消费新业态，提升赛事举办水平，推动体育产业市场化运作。《健康中国行动（2019-2030)》《关于加强全民健身场地设施建设发展群众体育的意见》9行业政治环境2国务院成立健康中国行动推进委员会，负责推进《健康中国行动(2019—2030年)）》相关工作。力争到2022年和2030年，学校体育场地设施开放率超过70%和90%，农村行政村体育设施覆盖率基本实现全覆盖和覆盖率100%。个人层面，鼓励每周进行3次以上、每次30分钟以上中等强度运动。《健康中国行动(2019-2030年)》到2020年，建立与全面建成小康社会相适应的体育发展新机制。到2035年，体育治理体系实现现代化，经常参加体育锻炼人数达到45%以上，人均体育场地面积达到《体育强国建设纲要》在新形势下推动体育产业成为国民经济支柱性产业，针对体育产业提出10个方面政策举措。力争到2022年，体育服务业增加值占体育产业增加值的比重达到60%;冰雪产业总规模超过8000亿元,促进实现“三亿人参与冰雪运动"目标。《关于促进全民健身和体育消费推动体育产业高质量发展的意见》以2022年北京冬奥会为契机，推动群众性冰雪赛事活动开展，深挖冰雪旅游消费潜力，促进相关行业融合。力争到2023年助力2022北京冬奥会和实现"带动三亿人参与冰雪运动"目标。《冰雪旅游发展行动计划(2021—2023年)》1001020304行业经济环境中国已开始出现第四消费社会特征。随着单身人口的增多，相较于实物消费，消费者将更加愿意为了实现个人成长与自我实现而消费，增加在体育课程和运动设施的投资。从人口特征来看，中国60岁及以上人口的比重已达到18.7%，与日本第四消费社会时期老年人口比例相接近。从消费社会的阶段来看，相较于日本，中国正处于第四消费社会的入口处目前中国一二线城市已开始出现第四消费社会特征，从消费趋向来看，顺应马斯洛需求理论，相较于实物消费，消费者将更加关注精神层面的需求，文教、康美、互联网娱乐等服务消费比例将逐步提升。11社会环境1社会环境2行业社会环境由于东部沿海地区制造业发达，成为改革开放后最先实现体育产业发展的地区，中西部内陆地区则相对滞后，但随着体育服务业等第三产业的快速发展及群众健身意识的普遍增强，当前区域产业发展不均衡的现状有望改善。近年来，由于中国区域经济发展不平衡，导致体育消费也呈现区域不平衡的问题。东部地区GDP水平较高2020年达525，733万元，是中国体育消费的主要地区。西部地区经济发展相对较慢GDP总值约为东部地区的33%，居民可支配收入较低导致体育消费支出较低。12行业社会环境近年来，“体育+文旅”融合发展已成为一种趋势，随着人们强身健体意识的增强，以及对体育赛事热情的高涨，加上我国大力发展体育事业，体育设施有了很大的改善，因此体育旅游市场规模逐年扩大，从2015年的2065亿不断提升，2020年已经突破万亿至10175亿，2021年高速增长30%，整体市场规模已经达到12718亿元。近年来，在在全民健身、体育强国的发展战略下，我国体育产业发展保持良好发展势头，2017年，我国体育产业总规模已经突破2万亿元。2019年，我国发布《国务院关于实施健康中国行动的意见》、《体育强国建设纲要》推动体育强国建设;国家体育总局与财政部设立中国体育产业投资基金，多项政策利好我国体育产业，推动了我国体育产业迅速增长，总规模达到了95万亿元，距离“十三五”规划目标仅一步之遥。2020年，我国体育产业受到了新冠疫情的冲击，但互联网+体育在全民居家的环境中也迎来了发展契机，随着新冠疫情逐渐得到有效控制，体育产业整体上仍呈现出增长态势。2020年我国体育产业总规模在3万亿元左右。13行业驱动因素1234“十四五”政策驱动2021年，发改委印发了《“十四五”时期全民健身设施补短板工程实施方案》。在“十四五”政策驱动下，全民健身公共服务体系将加速完善，推动中国体育产业向好发展到2025年，全国人均体育场地面积达到6平方米以上，每万人拥有足球场地数量达到0.9块，全国社会足球场地设施建设专项行动重点推进城市等有条件的地区每万人达到1块以上，形成供给丰富、布局合理、功能完善的健身设施网络。消费需求升级中国已开始出现第四消费社会特征。随着单身人口的增多，相较于实物消费，消费者将更加愿意为了实现个人成长与自我实现而消费，增加在体育课程和运动设施的投资。冬奥赛事驱动随着2022年北京冬奥会的临近，体育产业热度正不断攀升，健身、冰雪运动和体育用品等体育产业细分赛道创投机会增多。腾讯、高瓴资本、小米、金沙江创投等头部明星资本先后布局体育产业细分赛道，推动体育产业各领域向更高水平发展。群众体育消费增加，大众参与度提高政策进一步激发赛事运营商办赛积极性，但商业赛事资源相对有限，赛事运营商开始将目光瞄准群众体育赛事；大众健身意识提升、体育消费能力增强，与政府加大群众体育基础设施投入、鼓励体育产业创业创新形成共振，为大众体育市场的发展创造更好的市场环境。中国政府先后出台多项政策支持体育产业发展，鼓励公共体育场馆公开招标运营企业，将场馆设施所有权与经营权分离，推进体育产业运营模式转变。14Part03行业现状分析行业现状行业痛点15行业现状体育产业已成为助力中国经济发展的新引擎，2015-2019年，全国体育产业总规模由71万亿元跃升至95万亿元，年均增长率达16%。体育产业是朝阳产业和绿色产业，具有资源消耗低、需求弹性大的特点，十三五期间，体育服务业增加值在体育产业中占比由49.2%增至67.7%。体育消费对体育产业发展的驱动显著增强。体育产业可有效满足民众多层次、多元化的体育消费需求。2015-2018年，体育服务业增加值年均增长32%，其中体育健身休闲活动、体育场馆服务、体育培训与教育的占比均呈上涨态势。十三五期间，全民健身公共服务体系不断完善。2020年底，中国人均体育场地面积达到2平方，经常参加体育锻炼人数比例达到37.2%。竞技体育方面成绩突出，中国共获得586个世界冠军。16行业市场规模根据中国国家统计局数据，2017-2020年中国体育产业产出值由1987.7培长至7372亿元，增长原因主要包括体育产业利好政策推出，体育服务业迅速发展，居民体育消费能力逐步提升等。2020年，体育服务、体育用品及相关产品制造、体育场地设施建设分别占比56%、49%和5%。由于居民消费水平的普遍提高和健康意识的增强，中国居民在健康管理方面的需求逐步提升，2020年体育服务产业为最大的贡献来源。根据国务院全民健身计划，至2025年，中国体育产业总规模将达到5万亿元，重点发展体育场地设施建设、赛事活动组织、健身器材研发制造等领域。17行业市场规模2021年，发改委及体育总局印发了《“十四五”时期全民健身设施补短板工程实施方案》，提出了构建更高水平的全民健身公共服务体系的建设任务，将推动中国体育产业向好发展为推进实施健康中国和全民健身国家战略，"十四五"体育产业发展规划对发展诉求提出了新的内容健身设施更加公平可及，群众身边的健身场地有效供给扩大，户外运动公共服务设施逐步完善，全民健身产品和服务更加丰富2020年底人均场地面积为2平方米，到2025年，全国人均体育场地面积达到6平方米以上，每万人拥有足球场地数量达到0.9块，全国社会足球场地设施建设专项行动重点推进城市等有条件的地区每万人达到1块以上，形成供给丰富、布局合理、功能完善的健身设施网络。18行业现状体育项目类型特征及参与门槛影响社会公众体育参与度羽毛球、健走/健步、跑步和游泳是中国全民参与度较高的体育项目，其中，羽毛球和健走/健步的受访者参与度分别达510、490，而跑步的参与度也达到480。羽毛球、健走/健步、跑步等体育项目不需要大众具备独特的技能，场地要求较低，因而公众参与门槛低，参与度高。相反地，游泳通常需要参与者具备游泳技能，部分参与者还需克服“怕水”的心理压力，因而参与门槛较高，参与度较低。综上可看出，通过优化场馆设施和服务的便捷性，降低参与门槛，有助于提升社会体育项目参与度年轻群体在各类体育运动项目中参与度均较高，是市场重要的增长点根据中国体育用品业联合会2020年的调研数据，跑步、健身、滑雪、瑜伽和骑行等是16-30岁的年轻群体的主要体育参与方式，其中，有560的16-30岁受访者通过跑步参与体育运动。年轻群体拥有更多样和频繁的体育运动需求，这一群体的体育运动需求增长将成为中国体育运动市场发展的重要推动力。19行业痛点区域发展不平衡由于中国区域经济发展不平衡，导致体育消费呈现区域不平衡的问题。东部地区GDP与居民收入水平较高，是体育消费的主要地区。西部地区经济发展相对较慢，居民可支配收入不高，体育消费支出较低。体育机构专业化程度不足当前中国体育馆发展主要面临市场化运作不足、体育场馆利用率较低、体育馆设备老化、经营人才缺乏等核心问题，体育机构专业化程度仍待提高。市场化运作不足从投资主体来看，我国体育场馆以政府投资建设为主，国有和集体主导运营的体育馆占比高达56%。由于政府投资体育馆实行财政拨款制度，导致部分体育馆管理单位运营专业程度不足且缺乏优化动力.20流通环节有待完善体育产品种类繁多，消费数量较大，质量参差不齐，试剂流通管理难以完善，导致体育行业目前在流通领域还面临许多问题。（1）在产品的流通中，许多环节缺少安全的冷链和冷库设施供应。在目前运输多为汽车和铁路运输的情况下，体育行业生产企业普遍采用运输箱内置冰冻袋的冷藏方式，在高温天气或长距离运输的情况下无法确保运输温度的稳定，影响试剂的安全性。（2）监管人员技术水平有待提高。体育产品是一种高技术含量的产品，产品研发涉及生物学、信息技术、电子技术、工程学等多项学科，而目前从事体育行业的人员50%以上是工商、质检管理等专业背景的人员，缺少必要的专业技术知识。知识背景的不匹配使得管理流程漏洞频发，体育行业整体监管水平有待提高。（3）中间环节加价严重。出于安全的考虑，国家对体育行业进出口标准与流程严格把控，环节复杂，中间环节加价严重，代理公司的介入可能使产品出厂价格上涨至少一倍以上，导致产品市场竞争力下降，阻碍本土体育行业企业的国际化进程。流通环节问题中间环节加价严重供应链质量监管行业发展建议区域发展不平衡由于中国区域经济发展不平衡，导致体育消费呈现区域不平衡的问题。东部地区GDP与居民收入水平较高，是体育消费的主要地区。西部地区经济发展相对较慢，居民可支配收入不高，体育消费支出较低。体育机构专业化程度不足当前中国体育馆发展主要面临市场化运作不足、体育场馆利用率较低、体育馆设备老化、经营人才缺乏等核心问题，体育机构专业化程度仍待提高。场馆智慧管理不足利用智慧化改造，完善如线上订场、线上参赛、智慧安防及智能温头多控等功能，提高场馆的服务性和体验性22Part04行业竞争格局及趋势行业发展趋势行业竞争格局行业代表企业23&&&行业竞争格局概述行业竞争格局概述中国政府正大力推动社会资本进入体育行业，对体育行业产品需求被迅速拉动，需求量呈现上升趋势，体育行业企业进军国民经济大产业的战略窗口期已经来临。体育行业各业态企业竞争激烈，当前，市场上50%以上的体育行业企业有外资介入，包括中外独（合）资、台港澳与境内合资、外商独资等，纯内资本土体育行业企业数目较少，约占体育行业企业总数的25%。此外，商业银行逐步进入体育行业，兴业银行、中心银行、民生银行等先后成立金融公司，涉足设备融资租赁业务。中国本土体育行业企业根据租赁公司股东背景及运营机制的不同又可以划分为厂商系、独立系和银行系三类三类体育行业企业各有优劣势：（1）体育行业企业具有设备技术优势，主要与母公司设备销售联动，以设备、耗材的销售利润覆盖融资租赁成本；（2）独立系体育行业企业产业化程度高，易形成差异化商业模式，提供专业化的融资租赁服务；（3）银行系体育行业企业背靠银行股东，能够以较低成本获取资金，且在渠道体系等方面具备一定优势。行业竞争格局医疗行业受经济周期影响较弱，于体育企业而言具有“低风险、高收益”的特点，吸引众多新兴市场参与者加入其中。目前中国体育行业市场企业数量众多，同质化竞争现象日趋严重，成为制约中国体育行业行业发展的主要原因。中国体育行业公司数量众多，但大多以简单融资租赁为主要业务方式，服务模式单一，同质化现象严重，为中国体育行业行业的发展带来以下不良影响：（1）价格战引发收益率报价逐年下降：部分体育行业公司为抓住优质客户资源，依靠价格战取得竞争优势，导致行业毛利率下降，医院选择合作企业时“唯价格论”，不利于行业良性发展；（2）过高授信加大财务风险：体育行业公司对各家医院的总体授信额度偏高，甚至超过医院的偿还能力，为自身带来较大财务风险，不利于企业的长期发展。未来，体育行业行业要想获得突破，首先需要企业间形成差异化竞争优势。竞争格局1中国政府正大力推动社会资本进入体育行业，对体育行业产品需求被迅速拉动，需求量呈现上升趋势，体育行业企业进军国民经济大产业的战略窗口期已经来临。体育行业各业态企业竞争