法律尽职调查概述精选

1、学习分享之二 法律尽职调查目录一、法律尽职调查的概念、特征二、法律尽职调查的必要性三、尽职调查的程序四、尽调调查的内容五、注意事项 法律尽职调查是指在公司并购、证券发行、投资等重大公司行为中，由律师进行的对目标公司或者发行人的主体合法性存续、企业资质、资产和负债、对外担保、重大合同、关联关系、纳税、环保、劳动关系等一系列法律问题的调查。一、法律尽职调查的概念、特征（一）概念投资并购法律尽职调查证券发行等重大行为的法律尽职调查法 律 尽 职 调 查 分 类（二）特征1、目的性 法律尽职调查会仅仅围绕委托方拟进行的商业计划目标进行有针对性的调查，且委托方目的的不同，调查的对象、采取调查的方式、调查

2、的重点都会有所不同。法律尽职调查仅从法律的角度对调查对象作出合法与否的评判，对调查对象的其他方面不作评判。2、专业性 法律尽职调查一般由法律专业人士进行，从专业法律的角度，对调查对象的合法性及存在的法律风险方面作出自己的专业评判。法律尽职调查具有专业性。2、独立性 法律尽职调查一般由律师事务所等独立的中介机构完成。在尽职调查过程当中，参与调查的人员应当独立的进行调查，不受委托方或调查对象的制约，对外出具的调查报告等法律意见应当是自己独立的判断，并且要对外独立承担责任。 目录一、法律尽职调查的概念、特征二、法律尽职调查的必要性三、尽职调查的程序四、尽调调查的内容五、注意事项二、法律尽职调查的必要

3、性在一定程度上改变双方信息不对称的不利状况明确存在哪些法律问题及风险，判断法律风险性质可以更加有效地甄别合作者根据不同交易内容及行业类别形成特殊的法律保护目录一、法律尽职调查的概念、特征二、法律尽职调查的必要性三、尽职调查的程序四、尽调调查的内容五、注意事项三、尽职调查的程序1、委托方与律师事务所签订“专项法律顾问合同”2、律师与委托方及目标企业签署“尽职调查保密协议书”3、律师起草“尽职调查清单”发至企业，企业按清单内容准备材料4、律师到现场核查并收集材料，核对复印件与原件，做好资料清单。5、律师对所获取的全部资料，应反复研究判断和核查，制作工作备忘录。6、对所有文件资料整理归档，制定必要的

4、工作底稿，并向企业提交准确、完整、详实的尽调报告。目录一、法律尽职调查的概念、特征二、法律尽职调查的必要性三、尽职调查的程序四、尽调调查的内容五、注意事项四、尽职调查的内容（一）合法性调查（二）历史沿革调查（三）会计报告核查（四）主要财产调查（五）重大合同（六）关联交易和同业竞争（七）公司治理核查（八）公司人员情况（九）环保、税收、补贴（十）诉讼、行政处罚合法性调查 主要调查目标企业主体资格是否合法，主要核查工商管理部门下发的设立及审批文件、营业执照、章程、设立程序、合并及分立情况、工商变更登记、年度检验等事项。历史沿革调查包括企业设立及历次变更 会计报告核查包括成立及历次变更的审计、评估和验

5、资报告。 1、根据企业内部提供的成立及历次变更材料判断企业的历史沿革； 2、根据到工商管理部门打印公司全套工商资料了解企业的历史沿革。主要财产调查 1、查阅目标企业拥有或租赁的土地使用权、房产的权属凭证、相关合同、支付凭证等资料，并向房产管理部门、土地管理部门核实是否存在担保或其他限制目标企业房地产权利的情形，律师需要对目标企业的房地产权利的合法有效性以及是否存在法律纠纷或潜在纠纷做出判断。 2、查阅目标企业商标、专利、版权、特许经营权等无形资产的权属凭证、相关合同等资料，并向知识产权管理部门核实是否存在担保或其他限制目标企业该等无形资产权利的情形，律师需要对目标企业的无形资产权利的合法有效性

6、以及是否存在法律纠纷或潜在纠纷做出判断。主要财产调查 3、查阅目标企业主要生产经营设备等主要财产的权属凭证、相关合同等资料，并向工商部门等核实是否存在担保或其他限制目标企业上述财产权利的情形，律师需要对目标企业拥有或租赁主要生产经营设备的合法有效性以及是否存在法律纠纷或潜在纠纷做出判断。 如果目标企业尚未取得对上述财产的所有权或使用权完备的权属证书，律师还需对取得该等权属证书是否存在法律障碍做出判断。重大合同主要核查正在履行中的重大合同业务合同a. 采购合同b. 销售合同需审查前十大采购合同及销售合同借款、担保合同a. 关注合同是否快到期，是否展期b. 有担保是否签订有对应担保合同c. 关注企

7、业是否有潜在负债及法律责任其他合同a. 委托加工b. 房屋租赁c. 合作开发关联企业关联交易1、关联方的定义根据企业会计准则36-关联方披露第四条：下列各方构成企业的关联方：（一）该企业的母公司（二）该企业的子公司（三）与该企业受同一母公司控制的其他企业（四）对该企业实施共同控制的投资方（五）对该企业施加重大影响的投资方（六）该企业的合营企业（七）该企业的联营企业关联企业关联交易（八）该企业的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员。主要投资者个人，是指能够控制、共同控制一个企业或者对一个企业施加重大影响的个人投资者。（九）该企业或其母公司的关键管理人员及与其关系密切的家庭成员。关键管理人员，是

8、指有权力并负责计划、指挥和控制企业活动的人员。与主要投资者个人或关键管理人员关系密切的家庭成员，是指在处理与企业的交易时可能影响该个人或受该个人影响的家庭成员。（十）该企业主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制、共同控制或施加重大影响的其他企业。关联企业关联交易2、尽职调查中关联方及关联交易的核查关联方通过银行征信报告、工商资料核查、高管访谈、财务核查等方式确定关联交易主要通过会计师通过财务核查的方式发现公司存在的关联交易及金额同业竞争 同业竞争是指公司所从事的业务与其控股股东（包括绝对控股与相对控股，前者是指控股比例50%以上，后者是指控股比例30%以上50%以下，但因股权

9、分散，该股东对上市公司有控制性影响）、实际控制人及其所控制的企业所从事的业务相同或近似，双方构成或可能构成直接或间接的竞争关系。 在核查企业的关联公司时可以判断是否存在同业竞争。 针对关联交易和同业竞争，企业后续会出具规范关联交易和避免同业竞争的承诺函，保证关联交易和同业竞争的合法性。公司治理核查公司治理结构核查内容包括公司三会运作情况以及收集公司董事、监事和高管人员简历资料，判断其是否符合董监高任职标准。公司内控制度收集公司一系列内控制度，包括管理制度、财务制度公司治理核查公司法第147条规定的董监高任职资格：（1）无民事行为能力或者限制民事行为能力； （2）因贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产

10、或者破坏社会主义市场经济秩序，被判处刑罚，执行期满未逾五年，或者因犯罪被剥夺政治权利，执行期满未逾五年； （3）担任破产清算的公司、企业的董事或者厂长、经理，对该公司、企业的破产负有个人责任的，自该公司、企业破产清算完结之日起未逾三年； （4）担任因违法被吊销营业执照、责令关闭的公司、企业的法定代表人，并负有个人责任的，自该公司、企业被吊销营业执照之日起未逾三年； （5）个人所负数额较大的债务到期未清偿；（以上为公司法要求） （6）在职国家公务员。（公务员法规定）公司人员情况1、关注员工数量；2、员工知识结构层次，核心与非核心技术人员；3、特殊行业员工是否有资质4、签订劳动合同情况；5、是否购

11、买社保；6、跟核心技术人员签订保密协议情况；a. 收集各个层级人员的劳动合同：普通员工、股东、董监高、核心技术人员及保密协议。b. 收集社保缴费凭证。环保、税收、补贴环境保护：核查公司是否有环保审批文件税收情况收集公司所缴税的税率情况，是否有税收优惠政府补贴和奖励收集政府奖励文件，录入奖励时间、项目、金额等。诉讼、行政处罚 在报告期内，公司如有发生诉讼或已经结束的诉讼、仲裁、行政处罚，需要录入相关诉讼、仲裁或行政处罚的内容，录入内容至少应该包括主体、时间、原因、结果及履行情况。目录一、法律尽职调查的概念、特征二、法律尽职调查的必要性三、尽职调查的程序四、尽调调查的内容五、注意事项五、注意事项注意事项A.