财政与金融(教学)WANG)

1、 财经系财政与金融第1章 财政导论q知识目标知识目标q掌握财政的概念。q掌握财政的构成要素。q掌握财政的职能。q了解财政的产生和发展历程。q了解公共产品理论和公共财政理论。第1章 财政导论q导入案例：吃饭与取暖吃饭与取暖q（一）吃饭q 1、吃饭所需要的馒头，可以按个出售给生活在这个房间里的每个人q 效用的可分割性。q 2、生活在这个房间里的人们每天所能得到的馒头总量既定，如果某个人某天吃的馒头多一些，其他人所能吃的馒头就要少一些q 消费的竞争性。第1章 财政导论q 3、馒头可以很容易地通过每天供求双方的力量对比决定价格，并按价出售。人们可根据其偏好和经济状况，调整馒头的消费量q 受益的排他性

2、。q（二）取暖取暖q 1、只要生活在这个房间，每个人都可以享受到同样的室内温度q 效用的不可分割性。第1章 财政导论q 2、没有可能使某些人消费的热量多一些，而让其他人消费的热量少一些q 消费的非竞争性。q 3、没有可能让生活在这个房间的不同的人消费不同水平的热量q 受益的非排他性。q 如何区分私人个别需要与社会公共需要？第一节 财政的一般概念q财政现象无处不在q一、财政的产生和发展q（一）财政的产生q 生产力的发展，剩余产品的出现财政产生的经济根源。q 阶级的产生和国家的建立财政产生的政治条件。q（二）财政的发展第一节 财政的一般概念q1、奴隶制国家财政 奴隶主以直接占有奴隶及其劳动成果的方

3、式取得财政收入；财政形式采取实物形式。q2、封建制国家财政 出现了以土地为依据的税收形式；出现新的财政范畴，如国债；财政收支形式由以实物形式为主转为以货币形式为主。第一节 财政的一般概念q3、资本主义国家的财政 税收是财政收入的主要形式；国家财政全部货币化；通过举借内外债、发行债券取得财政收入；职能不断增强，即为政府管理国家提供经费又成为国家对经济进行宏观调控的重要手段。q4、社会主义国家财政 建立在生产资料社会主义公有制基础上的新型财政。是国家有计划地组织社会产品和国民收入的分配工具。 第一节 财政的一般概念q 财政分配的主体是国家，是按照无偿原则进行的强制分配。q二、财政的特征q（一）财政

4、分配的主体国家 q 1、财政分配以国家为前提 。q 2、在财政分配中，国家处于主动地支配地位。 q 3、财政分配是在全社会范围内进行的集中性分配。 第一节 财政的一般概念q（二）财政分配的对象q 是社会产品，其中主要是剩余产品。 q（三）财政分配的目的q 国家实现其职能的需要 。q 财政是国家为满足社会公共需要而对一部分社会产品进行的集中性分配。第二节 公共产品与公共财政q一、私人个别需要与社会公共需要q 私人个别需要，就是普通意义上的社会成员的个人需要或个别需要。q 社会公共需要，则是社会作为一个整体（或集合）的需要整体性 、集中性 、强制性 。 q二、公共产品理论q（一）公共产品的概念q

5、是政府提供的公共服务 。第二节 公共产品与公共财政q（二）公共产品的特征q 不可分割性、非排他性、 非竞争性、非赢利性。q三、公共财政理论q（一）市场失灵与政府干预q市场失灵表现在多方面 ：q1、公共产品的供给q2、外部效应外部经济对生产者不公平；外部不经济对其他人不公平。第二节 公共产品与公共财政q3、不完全竞争q4、收入分配不公平q5、经济的周期性波动q6、信息不对称q 市场经济中，市场对资源配置是最有效的，政府只能在市场失灵的领域或场合发挥自己的作用，如果干预过当就会发生政府干预的失效问题。q 公共财政理论的基础是“公共产品”和“市场失灵”理论。 第二节 公共产品与公共财政q（二）公共财

6、政理论对我国财政改革的借鉴意义q 1、 公共财政要求处理好政府与市场的关系。q 2、公共财政是为市场提供公共产品的财政。q 3、公共财政是弥补市场失效的财政。q 4、公共财政的分配规模应由市场来决定。q 5、公共财政具有非盈利性。第二节 公共产品与公共财政q6、公共财政是由“公共”来规范、决定和制约的财政。第三节 财政的职能q一、财政的职能q（一）资源配置职能q1、调节资源在地区之间的配置。q2、调节资源在产业部门之间的合理配置。q3、调节资源在政府部门和非政府部门之间的配置。q（二）收入分配职能q 主要是通过利用税收和转移支付手段调节企业的利润水平和居民个人收入水平来实现的。第三节 财政的职

7、能q（三）调控经济职能q1、国家预算调控社会供求总量的平衡 。q2、利用税率制度调节供求总量。q3、通过财政投资和补贴等，加快企业、能源、交通运输等公共设施和基础产业的发展，为经济发展提供良好的基础和环境q4、逐步增加治理污染、生态保护以及文教、卫生等方面的支出。 q（四）监督管理职能第三节 财政的职能q1、监督宏观经济运行。q2、监督微观经济运行，规范经济秩序。q3、监督国有资产的营运。q4、监督自身的财政工作。q二、财政分配体系筹集、分配、运用和调节财政资金 q（一）国家预算 q（二）预算外资金 第三节 财政的职能q（三）国有企业财务 q（四）国家税收 是最稳定的财政收入，属于国家预算的范

8、畴。q（五）国家财政信用 促使财政资金的使用单位增强节约观念，提高财政资金的使用效果。q三、财政分配与其他分配的关系q（一）财政分配与价格分配的关系第三节 财政的职能q1、 价格分配影响财政分配。q（1）价格的升降 影响财政收入。 q（2）生产资料的价格上升 影响所得税收入。q（3）建设用原材料等价格上升 增加财政的基建支出。 第三节 财政的职能q（4）农用生产资料的价格一般采取限价政策 农用生产资料（耕种机，收割机、化肥、杀虫剂等）的生产企业的利润水平较低 ，影响财政分配 。 第三节 财政的职能q2、财政分配制约价格分配q （1）对于一些关系国计民生的产品价格的调整，要充分考虑国家财政的负担

9、能力。q （2）财政政策、财政杠杆也制约着价格分配。 产品价格=成本+税金+利润q （3）财政收支平衡是社会物价稳定的前提。 第三节 财政的职能q 财政收财政支 产品供过于求 ，市场疲软 。q 财政收劳动生产率的增长率 财政收入下降。q 工资的增长率物价上升率 财政收入实际增长 q 财政收入增长率票面面值q（三）折价发行q 发行价格求利率下降q 资金 供求利率上升。q（三）通货膨胀预期利率上升q（四）货币政策q 在实施扩张性货币政策时，预期利率是下降的；在实施紧缩性货币政策时，预期利率是上升的。第五节 利息与利率q（五）财政政策q 税收增减往往与国民收入和利率水平呈反方向变化。q（六）国际利率

10、水平q四、利息的计算q（一）单利法 q 在计算利息时，不论期限长短，只按本金计算利息，所生利息不再加入本金重复计算利息。 第五节 利息与利率qIPRTqI表示利息额；P表示本金；R表示利息率；T表示期限。q 某人借款1000元，年利率5%。借款期限2年，以单利法计算，到期时借款人应支付的利息为：qI PRT10005%2=100（元）q（二）复利法q 计算利息时，要按一定期限，将所生利息加入本金再计算利息，逐期滚算。第五节 利息与利率qSP（1R）nqISPqS表示本息合计；n代表期数。qSP（1R）nq 1000(15%）2=1102.5(元)q I=S-P=1102.5-1000=102.

11、5(元)第八章 金融体系q知识目标：q 掌握金融市场的构成要素和分类。q 掌握金融体系的构成。q 掌握中央银行职能和业务。q 了解我国的金融市场体系。q能力目标：q 尝试分析金融市场的发展趋向。q 初步具备分析各类金融机构业务性质的能力。第一节 金融市场体系q一、金融市场的概念q 资金供求双方运用各种金融工具进行资金融通活动的总和，是融通资金的活动和调节资金供求的运行机制。 q 广义的金融市场一切资金需求和供给交易额的市场。q 狭义的金融市场以票据和有价证券为交易对象的融资。第一节 金融市场体系q二、金融市场的构成要素q（一）金融市场的交易主体资金的供应方、资金的需求方及金融中介q（二）交易对

12、象货币资金 q（三）交易工具金融工具q（四）交易的价格利率 q（五）交易的组织形式交易所交易 、柜台交易、场外交易 第一节 金融市场体系q三、金融市场的分类q（一）按金融工具的期限划分q短期金融市场货币市场q长期金融市场资本市场q（二）按金融工具的种类划分q 国库券市场、股票市场、票据市场、存款单市场等。q（三）按金融市场的组织形式划分q 交易所市场、柜台市场和无形市场。第一节 金融市场体系q（四）按融通资金的层次划分q一级市场发行市场、初级市场q二级市场流通市场、次级市场 q（五）按筹资者类型不同划分q 企业筹资市场、政府筹资市场和金融机构筹资市场。q四、货币市场q 金融工具期限短，具有较高

13、的流动性、价格相对稳定，风险较小，随时可以在市场上兑换成现金而接近于货币。 第一节 金融市场体系q（一）同业拆借市场q（二）商业票据市场q1. 票据承兑市场q2. 票据贴现市场q（三）可转让大额定期存单市场q（四）短期债券市场q国库券市场和短期公司债券市场。q（五）回购协议市场第一节 金融市场体系q五、资本市场q 期限要长于一年，风险较大，筹集资金主要用于解决长期投资性资金的需要，补充固定资本。 第二节 金融机构体系q 以中央银行为核心、商业银行为主体的、各类专业银行和非银行性金融机构并存的金融机构体系。q一、我国现行金融体系的构成（p183）q1. 我国的中央银行q 中国人民银行是1948年

14、12月1日在华北银行、北海银行、西北农民银行的基础上合并组成的。1983年9月，国务院决定中国人民银行专门行使国家中央银行职能。 第二节 金融机构体系q2. 我国的金融监管机构中国银监会、中国证监会、中国保监会q3. 我国的商业银行我国金融体系的主体 q（1）国有控股商业银行q（2）股份制商业银行q（3）城市商业银行q4. 我国的政策性银行q 国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行（1994年）。 第二节 金融机构体系q5. 我国的非银行性金融机构q（1）财务公司q（2）邮政储蓄机构q 2007年3月20日，中国邮政储蓄银行成立仪式在北京举行。q（3）证券机构q（4）信托投资公司q（5

15、）保险公司q（6）金融资产管理公司第二节 金融机构体系q6. 在华的外资金融机构第三节 中央银行q一、中央银行的产生及组织形式q（一）中央银行的产生q1. 银行券和纸币统一发行的需要q2. 保管存款准备金的需要q3. 票据交换的需要q4. 最后融通资金的需要q5. 货币信贷及金融管理的需要q（二）中央银行的发展第三节 中央银行q 英格兰银行成立于1694年，1844年正式确立其中央银行地位。q（三）中央银行的组织形式q 1. 一元式中央银行制总分行制，如英国、日本、中国等。q 2. 二元式中央银行制中央和地方两级中央银行机构，如美国。q 3. 复合式中央银行制由一家大银行既行使中央银行职能，又

16、同时经营商业银行业务，如中国在1984年之前。 第三节 中央银行q 4. 跨国式中央银行制由参加某一货币联盟的所有成员国联合组成的中央银行制度 ，如欧盟。q 5. 准中央银行设置类似中央银行的机构，或由政府授权某个或某几个商业银行，行使部分中央银行职能的体制，如新加坡、中国的香港特别行政区。 第三节 中央银行q二、中央银行的性质职能及业务q（一）中央银行的性质q 1. 中央银行是唯一代表国家进行金融控制和管理金融的特殊金融机构。q 2. 中央银行仍然是银行。q（二）中央银行的职能q 1. 中央银行是发行的银行q 2. 中央银行是政府的银行代理国库 、向国家提供信用 、政府证券的代理机构 。第三

17、节 中央银行q 3. 中央银行是银行的银行集中保管各商业银行的存款准备金、组织商业银行之间的清算、中央银行是商业银行的最后贷款者、对银行监督管理。q（三）中央银行的业务q1. 负债业务q（1）货币发行业务q（2）经理国库业务q（3）集中存款准备业务第三节 中央银行q（4）自有资本q（5）流通中货币q2. 资产业务q（1）贷款业务商业银行和国家财政q（2）再贴现业务q（3）证券买卖业务q（4）金银外汇储备业务q3. 中间业务清算业务 第三节 中央银行q（四）中央银行的监管q1. 央行金融监管的目标q （1）保护本国金融体系的安全与稳定。q （2）保护存款人和公众的利益。q （3）维护银行业公平有

18、效竞争。q （4）保证中央银行货币政策的顺利实施。q2. 金融监管的原则q（1）分类管理原则q（2）公平性原则第三节 中央银行q（3）效益性原则q3. 中央银行监管的具体手段q（1）预防性手段q（2）存款保险制度q（3）最后援助和抢救行动第九章 商业银行业务q知识目标 q 了解商业银行的性质、职能、组织形式及经营目标。q 掌握商业银行负债业务。q 掌握商业银行资产业务。q 掌握商业银行中间业务和表外业务。q能力目标 q 提升对商业银行业务特点的辨析能力。q 初步具备办理商业银行业务的能力 。第一节 商业银行概述q一、商业银行的性质和特点q（一）商业银行的性质q 首先，商业银行是一种企业追求利润

19、最大化 。q 其次，商业银行是一种特殊企业经营借贷资本的企业。q 最后，商业银行是一种特殊的金融企业通过存款贷款业务成倍地创造信用货币。 第一节 商业银行概述q（二）商业银行的特点q 1. 产权制度以股份制为主。q 2. 是整个金融体系中唯一能吸收活期存款、创造货币的银行。q 3. 是多功能综合性的银行。q 4. 具有“自担风险、自我约束、自负盈亏、自主经营”的经营机制。q二、商业银行的职能q（一）充当信用中介第一节 商业银行概述q（二）充当支付中介q（三）创造信用货币q（四）提供多种金融服务q三、商业银行的组织形式q（一）单一银行制美国 q（二）分支行制（总分行制 ）英国、日本 、中国q（三

20、）持股公司制美国 q（四）连锁制第一节 商业银行概述q四、商业银行的经营目标q（一）安全性目标q（二）流动性目标q（三）收益性目标第二节 负债业务q一、银行负债的概念q 在经营过程中尚未偿还的经济义务。q二、自有资金q 成立时发行股票所筹集的股份资本、银行公积金和未分配利润、债务资本、财政拨给的信贷资金和其他来源等。q 银行资本核心资本、附属资本q 核心资本对风险资产的比率不得少于4%。 第二节 负债业务q 自有资本的功能：q 首先，提供一个承受偶然损失的“资本缓冲器” 。q 其次，满足银行经营需要。q 最后，货币当局通过建立适量资本标准，限制银行任意扩张其资产规模，促使银行稳健经营。q三、存

21、款负债q 存款业务包括活期存款、定期存款、储蓄存款。（p209）第二节 负债业务q四、其他负债业务q（一）同业拆借q（二）向中央银行借款q（三）发行金融债券q（四）占用资金q（五）从国际市场借款q（六）以回购协议借款第三节 资产业务q一、资产业务概念q 商业银行把自己通过负债业务聚集起来的货币资金加以运用的业务。q二、贷款业务q（一）按贷款的期限不同分为q1. 活期贷款q 在贷款时不确定偿还期限，银行可以随时收回（至少三五日前）或借款人可以随时偿还的放款。 第三节 资产业务q2. 定期贷款q3. 透支q（二）按贷款的保障条件不同分为q1. 信用贷款q2. 担保贷款q3. 票据贴现q（三）按贷款

22、用途的不同分为q工商业贷款、农业贷款、消费贷款 。第三节 资产业务q（四）按贷款的偿还方式分为q一次性偿还、分期偿还。q（五）按贷款风险程度的不同分为q 1. 正常级贷款q 2. 关注级贷款偿还贷款本息没有问题 ，发生了不利因素 。q 3. 次级贷款正常经营收入已不足以保证还款，需要通过出售、变卖资产或对外融资，乃至执行抵押担保来还款 。第三节 资产业务q 4. 可疑级贷款指借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行担保，也肯定要造成较大损失。q 5. 损失级贷款在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，本息仍然无法收回，或只能收回极少部分。q三、贷款的原则q “五W”原则：Who 、Why 、

23、What 、When 、How。 第三节 资产业务q “六C”原则：品德(Character) 、才能(Capacity) 、资本(Capital) 、担保品(Collateral) 、经营环境(Condition) 、事业的连续性(Continuity) 。q四、证券投资业务第四节 中间业务和表外业务q一、中间业务与表外业务的定义q 中间业务：商业银行为客户办理收付及其他委托代理事项、提供各种金融服务的业务。在办理这类业务时，银行既不是债务人也不是债权人，而是处于受委托代理地位，以中间人身份进行各项业务活动。q 广义的表外业务：所有不在银行资产负债表内直接反映的业务。既包括传统的无风险的中间

24、业务，又包括金融创新中产生的一些有风险的业务。q 狭义的表外业务：指的是后一类。第四节 中间业务和表外业务q二、中间业务的特点q 第一，中间业务一般不需要动用自己的资金。q 第二，商业银行办理中间业务，以接受客户委托的方式开展业务的。 q 第三，中间业务是特殊的金融商品，是凝结了商业银行信誉的金融商品。q三、中间业务的种类q（一）结算业务第四节 中间业务和表外业务q 银行凭借结算工具将款项从付款人账户转移到收款人账户的业务。q1. 结算工具q 商业汇票、银行汇票、银行本票和支票等。q2. 结算方式q（1）票据交换所自动转账系统q（2）汇款结算q（3）托收结算第四节 中间业务和表外业务q（4）信

25、用证结算q 是一种有条件的银行付款承诺，即开证银行根据进口商的指示，向出口商开立的，授权其签发以进口商或银行为付款人的汇票，保证在条款规定条件下必定付款或承兑的文件。q（5）电子资金划拨系统q（二）信托业务第四节 中间业务和表外业务q 即信任委托的意思，是指接受他人委托代为管理、经营和处理经济事务的行为，银行信托业务是银行接受客户的委托代为管理、营运、处理有关钱财的业务。q1. 证券投资信托q2. 动产或不动产信托q3. 公益信托业务q（三）租赁业务q 由银行垫付资金，购买商品后再出租给承租人，并以租金的形式收回资金的业务。 第四节 中间业务和表外业务q1. 融资性租赁以融通资金为目的q 先由

26、承租人自行从供货处选好所需设备，并谈妥交易条件，然后找出租人（金融机构或其附属的专业子公司），要求后者按谈妥的条件向供货商购买设备，并签订租赁合同，取得设备使用权，并按期交纳租金。q特点：q 不可中途解约，分期交纳资金设备的保险由承租人支付；设备的维修保养由承租人保管。第四节 中间业务和表外业务q2. 操作性租赁q 主要是指设备的短期使用或利用服务 。q3. 返租式租赁q 财产所有人将其财产出售以后又租回使用的一种租赁方式。q4. 转租赁q 将设备或财产进行两次重复租赁的方式，银行同时兼备出租人和承租人的双重身份。国际租赁中通常采用这种租赁方式。 第四节 中间业务和表外业务q（四）代理业务q

27、是由商业银行或专业代理融通公司代顾客收取应收款项，并向顾客提供资金融通的一种业务方式。q（五）咨询业务为企业提供丰富实用的经济信息 。q【引深阅读】中外商业银行的业务比重（p222）第十章 货币需求与供给q知识目标：q 掌握影响货币需求和货币供应量的因素 。q 掌握通货膨胀和通货紧缩的概念。q 理解货币的创造。q 理解通货膨胀的成因及其对经济和社会的影响。q 了解货币需求的种类和含义。q 了解通货膨胀和通货紧缩的类型。第十章 货币需求与供给q能力目标：q 尝试分析现阶段经济的发展趋向 。q 初步运用通货膨胀和通货紧缩的知识分析现阶段经济的状态。q 【导入案例】我国的通货膨胀与通货紧缩（p228

28、）q 问题： 1. 什么是通货膨胀？什么是通货紧缩？q 2. 通货膨胀和通货紧缩如何衡量？第一节 货币流通规律q 货币流通规律：流通中的货币量与待实现的商品的价格总额成正比，与货币的流通速度成反比。（p231）q MPQ/V第二节 货币需求q一、货币需求的含义q 社会各阶层愿意以货币形式持有财产的需要。q二、货币需求量q MPQ/Vq三、影响货币需求的因素分析q（一）规模变量财富、收入q（二）机会成本变量第二节 货币需求q（三）社会、心理及其它变量q 信用制度的先进性与货币的需求呈负相关。q 消费倾向与货币需求呈现出同方向的变化。第三节 货币供给q一、货币层次的划分q（一）货币层次划分的标准q 货币供应量是指一个国家在一定时点上存在于个人、企业、金融机构、政府等部门的现金和存款货币的数量。q 划分货币层次的依据是货币的流动性强弱。q（二）我国货币层次的划分第三节 货币供给q M0流通中的现金q M1（狭义货币）M0可开支票进行支付的单位活期存款q M2（广义货币）M1居民储蓄存款单位定期存款其他存款证券公司客户保证金q M3M2金融债券商业票据大额可转让存单等q二、货币创造（p237）第三节 货币供给q（四）中央银行的货币创造q 基础货币：指流通中的现金和商业银行在中央银行的准备金存款之和。q BCRq三、影响货币供给量的其他因素q（一